#НовостиКомпаний
🗓 Российские компании: основные события, 10 ноября:

⛽️ Капитализация «Газпром нефти» обогнала «Газпром». Это произошло впервые, как минимум с ноября 2016 года. Акции дочерней компании растут с начала года быстрыми темпами, в это время акции «Газпрома» движутся в боковом направление широкого коридора. Триггером к сильному росту акций «Газпром нефти» стало восстановление нефтяной отрасли, высокая стоимость нефти и наличие дивидендов. (БКС Экспресс)

Совет директоров «Газпром нефти» рекомендовал выплатить в качестве дивидендов за 9 мес. 2023 года 82,94 руб. на каждую акцию. Дата закрытия реестра - 27 декабря. Окончательное решение по дивидендным выплатам будет принято на внеочередном собрании акционеров 15 декабря.

🌾 Совет директоров «ФосАгро» рекомендовал выплатить в качестве дивидендов по результатам 9 мес. 2023 года 291 руб. за акцию. Дата закрытия реестра - 25 декабря. Окончательное решение по дивидендным выплатам будет принято на внеочередном собрании акционеров 14 декабря.

🏦 Банк «Авангард» проведет внеочередное общее собрание акционеров. В повестке есть вопрос утверждения дивидендов. Ранее совет директоров рекомендовал выплатить 57 руб. на акцию в качестве дивидендов за 9 мес. 2023 года.

📢 Акционеры «Мегафона» утвердили выплату дивидендов по итогам девяти месяцев в размере 10 млрд руб., или 16,13 руб. на акцию. Дата, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов, назначена на 20 ноября.

🏦 Сбербанк опубликовал финансовые результаты по РПБУ за 10 мес. 2023 года. Чистая прибыль за отчетный период составила 1,262 трлн руб. при рентабельности капитала в 25,3%. Чистый процентный доход вырос на 37,5% г/г, до 1,9 трлн руб. (ТАСС)

⛽️«ОГК-2» опубликовала финансовые результаты по МСФО за III кв. 2023 года. Чистая прибыль - 3,5 млрд руб. (-22,8% г/г), выручка - 41,3 млрд руб. (+13,8% г/г)

⛽️«ТГК-1» также опубликовала финансовые результаты по МСФО за III кв. 2023 года. Выручка - 17,4 млрд руб. (+11,5% г/г), чистый убыток - 0,8 млрд руб. против -3,6 млрд руб. убытка годом ранее.

#РейтингиСНГ
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 9 ноября

🇷🇺Россия

🏦ПримСоцБанк – НРА, 🆕 присвоен "A-|ru|", "стабильный"

«Присвоенный рейтинг обусловлен: высокими показателями рентабельности деятельности; адекватной позицией по ликвидности; качеством активов, оцениваемых положительно. Рейтинг ограничивается: средней оценкой бизнес-профиля; дорогой ресурсной базой; ограниченной возможностью докапитализации».

💰Еврофинанс Моснарбанк – НКР, 🆕 присвоен "A-.rս", "стабильный"

«Для банка свойственны ограниченные масштабы и умеренная диверсификация бизнеса. Агентство учитывает в оценке высокую достаточность капитала и низкую склонность к риску. Для банка характерны невысокие показатели рентабельности, агентство не ожидает их значительного изменения в среднесрочной перспективе. Банк поддерживает приемлемую концентрацию фондирования и адекватную ликвидную позицию».

#Премаркетинг
📆Календарь рыночных размещений: ноябрь (данные от 10 ноября)

#Премаркетинг
📆Календарь рыночных размещений: ноябрь (данные от 10 ноября)

🌳Газпромбанк с Селигдаром посадили дуб в честь дебютного выпуска «золотых» облигаций

Газпромбанк и Селигдар в качестве «томбстоуна» –
символа, призванного подчеркнуть значимость завершенной сделки, посадили дуб в Москве в парке «Ходынское поле». Дерево высадили в честь дебютного размещения «золотых облигаций» компании, организатором которого выступил Газпромбанк.

Средняя продолжительность жизни дерева составляет 200 лет, но может достигать 350 – 400 лет.

Дуб разместили вблизи можжевельников, ранее высаженных в честь облигационных сделок в китайских юанях.

Банк планирует продолжать инициативу, надеясь, что она станет новой национальной практикой.

📺 Подробнее об этом смотрите в сюжете РБК ТВ.

@gazprombank

#Премаркетинг
💰 Росэксимбанк, 002P-04

Книга закрыта. Размещение запланировано на 16 ноября. Объем выпуска увеличен до 20 млрд руб.

❗️Финальный ориентир премии – 200 б.п.

Порядок определения ставки купона: значение ключевой ставки Банка России + спред.

📝Организаторами выступают Промсвязьбанк и Совкомбанк.

#ИтогиРазмещения
🚙ЛК РОДЕЛЕН, 002P-01

Итоги первичного размещения
Объем размещения: 750 млн рублей
Купон/Доходность: 15.75% годовых/16.9% годовых
Дюрация к call: 3.42

Количество сделок на бирже: 3892
Самая крупная сделка: 63 млн рублей

Наибольшую долю в структуре размещения (27%) заняли сделки объёмом от 500 тыс. до 2 млн рублей, второе место заняли сделки объёмом от 2 до 10 млн рублей (24%).

📝Организаторами выступили БКС КИБ, Газпромбанк. ПВО – Центральная трастовая компания.

#Премаркетинг
💵 «МК Лизинг», БО-01 (350 млн)

Книга закрыта. Размещение запланировано на 14 ноября.

❗️Финальный ориентир ставки купона – 17.65% годовых, эффективной доходности – 19.15% годовых.

📝Организаторами выступают Инвестбанк Синара, ИФК Солид, БКС КИБ, Газпромбанк.

#Аналитика
🗂Research Hub Cbonds: самое популярное за неделю

За неделю с 6 по 10 ноября в Research Hub Cbonds было опубликовано свыше 250 аналитических материалов от 60 провайдеров - ведущих банков, брокерских и управляющих компаний, рейтинговых агентств.

ТОП-5 самых читаемых обзоров:

💬 «Еженедельный обзор 07.11.2023» от ВИМ Инвестиции: «Согласно оценке Министерства экономического развития РФ, темпы роста ВВП в сентябре остались на уровне 5,2% г/г. Индексы деловой активности в производственном секторе и секторе услуг снизились до 53,8 и 53,6, соответственно».

💬 «Навигатор экономики и долговых рынков от 07.11.2023» от Газпромбанка: «По итогам торгов в пятницу рубль укрепился: к доллару – на 1,0% до 92,42, к юаню – на 0,4% до 12,66. Несмотря на выходной день, валютные торги на Мосбирже проводились и в понедельник, однако их объемы (26 млрд руб.) и изменение курса были несущественны».

💬 «Итоги заседаний Банка России и ФРС способствовали активизации покупок бондов» от Ак Барс Банка от 8 ноября: «Ряд внутриэкономических новостей также, как представляется, стимулировал покупки на российском финансовом сегменте. В частности, президент Владимир Путин на встрече с новым составом Общественной палаты РФ заявил, что экономика России в 2023 году вырастет на 2,8-3% г./г., ранее данная оценка составляла порядка 2,8%».

💬 «Макромониторинг» от Совкомбанка от 7 ноября: «Безработица в сентябре остается на низком уровне в 3.0%, но причин для ее роста почти нет. Текущий набор служащих на контрактную службу способствует росту занятости, владельцы предприятий ищут замену ушедшим сотрудникам. Доходности краткосрочных ОФЗ остаются существенно ниже текущей ставки в 15%. Основная причина – повышенный спрос со стороны банков и инвесторов».

💬 «Завтрак с РСХБ Инвестиции» от Россельхозбанка от 9 ноября: «Российский рынок акций под давлением дешевеющей нефти и при укреплении рубля смог завершить торги с околонулевым результатом - на уровне 3245п. (-0,03%) по IMOEX. 21 из 45 акций, входящих в состав индекса МосБиржи, завершили торги с положительным результатом, при этом выделяем бумаги Сбера (+1,5%), на которые пришлось до 28% всего объема сделок на рынке, и Globaltrans (+2,32%)».

❓Можно ли продолжать вкладываться в зарубежные активы в текущих условиях, и насколько при этом будут соизмеримы возможная доходность и риски остаться ни с чем?

На эти вопросы в рубрике Cbonds Weekly News «Реальные инвестиции» ответил директор аналитического департамента ИК Регион Валерий Вайсберг.

🔎 Смотри Cbonds TV и первым узнавай ответы на все вопросы по финрынкам!

#РынокЦФА
🔥Новости с Finopolis и первый рейтинг ЦФА

ВТБ планирует в пилотном режиме создать платформы по проведению международных расчетов с привязкой к цифровым финансовым активам, заявил на форуме Finopolis зампред банка Вадим Кулик. По словам Кулика, такие платформы у ВТБ сейчас есть в рамках эксперимента.

💬 «Они будут обладать некой страновой привязкой, то есть созданной по принципу "одна платформа - одна страна". Но, тем не менее, дальше они могут быть связаны друг с другом интеграционными мостиками, и возникнет таким образом мультистрановая система расчетов, которая будет использовать распределение системы», – заявил Вадим Кулик.

⚡️Ростелеком выпустил однодневные ЦФА объемом 1 млрд руб. на платформе Альфа-Банка. Цифровые активы раскупили в течение пяти часов на форуме Finopolis. Ставка по ЦФА составила 15,15% годовых. Книгу заявок собрали во время форума, на следующий день эмитент погасил выпуск ЦФА в полном объеме. Данный формат выпуска показывает возможности рынка, в частности, для эмитентов с высоким кредитным качеством, которые могут довольно быстро привлекать ликвидность с рынка хоть на час, хоть на 10 лет, что будет зависеть от ожиданий инвесторов и структуры инструмента.

☑️ АКРА присвоило выпуску ЦФА компании ПР-Лизинг кредитный рейтинг на уровне ВВВ+(RU). Это первый случай в России, когда рейтинг был присвоен выпуску ЦФА. Размещение состоялось в октябре 2023 года на платформе Атомайз. Выпуск представляет собой цифровой долг с доходностью 14% годовых. Срок выпуска – 3 года, его объем – 50 млн рублей. При этом АКРА отмечает, что при присвоении рейтинга не были учтены потенциальное влияние операционного риска, кредитный риск ОИС.

#Интересное
💰Золотой динар как альтернатива доллару США

Правительство Малайзии изучает идею создания резервной валюты. 17 октября состоялась встреча премьер-министр Малайзии Датук Сери Анвар Ибрагим, на которой он поделился идеей с нижней палатой парламента Малайзии на использование золотого динара в качестве резервной валюты малазийскому рингиту.

🔵Золотой динар – это исламская золотая монета, введенная в обращение халифом Абд аль-Маликом ибн Марваном еще в VII веке. Один динар составляет 4,25 грамма золота, что эквивалентно $269 на сегодняшний день.

📈Напоминаем, что на сайте Cbonds можно отслеживать актуальную цену на золото.

📍А в блоке индексов консенсус-прогнозов можно найти прогнозы по цене золота на различные периоды: 4-ый квартал 2023 года, 1 квартал 2024 года и т.д.

Основная идея использования золотого динара заключается в полном обеспечение её золотовалютными резервами, что в теории должно защищать такую валюту от инфляции.

Решение по введению золотого динара будет рассматриваться на предстоящей встрече по исламской экономике и финансам, которая пройдет с 12 по 14 декабря в Куала-Лумпуре. Стоит отметить, что в 2001 году уже была попытка ввести в оборот золотой динар, но тогда эта инициатива не нашла отклика. На сегодняшний день поднятие такой темы как создание резервной валюты выглядит вполне актуально, так как многие страны ищут альтернативы доллару для использования в международных расчетах. Использование золотого динара позволит Малайзии и другим исламским странам укрепить свои экономики и снизить зависимость от доллара США.

🔜 В преддверии выпуска муниципальных облигаций Ульяновской области Cbonds Weekly News задались вопросом, насколько интересны такие бонды и можно ли считать их альтернативой ОФЗ.

Экспертным мнением на этот счет поделилась руководитель группы суверенных рейтингов агентства «Эксперт РА» Татьяна Тирских.

Смотри Cbonds TV и размышляй вместе с нами!😉

#Интересное
📝НKМА и NDRC подписали соглашение о поддержке китайских фирм, выпускающих облигации в Гонконге для продвижения трансграничного финансирования

НKМА – Hong Kong Monetary Authority, NDRC – National Development and Reform Commission

NDRC и HKMA подписали «Меморандум о взаимопонимании» (MOU) о поддержке трансграничного финансирования китайских предприятий, используя уникальные преимущества Гонконга в сфере финансовых и профессиональных услуг.

Основные направления сотрудничества:👇

🔵Поддержка выпуска облигаций китайскими предприятиями в Гонконге: чтобы расширить каналы финансирования китайских предприятий, власти двух стран соглашаются оказывать содействие и поддержку китайским предприятиям, имеющим право на выпуск облигаций в Гонконге.

🔵Организация совместной деятельности по продвижению: оба ведомства будут совместно участвовать конференциях, семинарах, форумах и т. д. Их целью являются усовершенствование политики в отношении китайских оффшорных долгов среди участников рынка.

🔵Содействие диверсифицированному развитию рынка облигаций Гонконга: оба органа власти будут совместно способствовать развитию рынка зеленых и устойчивых финансов и рынка облигаций дим-сум (👈что это такое подробно рассказываем в глоссарии) Гонконга; поощрять китайские предприятия осуществлять зеленую и устойчивую финансовую деятельность через торговую платформу Гонконга. Используя преимущества Гонконга как офшорного бизнес-центра в юанях (RMB), ведомства стремятся расширить размер и повысить ликвидность рынка облигаций дим-сум, а также увеличить масштаб бизнеса в юанях. Оба органа также будут совместно продвигать нововведения на долговом рынке Гонконга и поощрять эмитентов выпускать инновационные облигации, тем самым расширяя ассортимент финансовых продуктов.

NDRC и HKMA также соглашаются поддерживать регулярную связь на китайском оффшорном долговом рынке с целью содействия устойчивому и упорядоченному развитию трансграничной финансовой деятельности китайских предприятий.

📍В разделе «Поиск облигаций» сайта Cbonds, выставив соответствующий фильтр, можно найти Гонконгские и Китайские облигации, а также сохранить интересующие вас запросы, чтобы они всегда были под рукой!

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
11,69% (⬇️12 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
13,26% (⬇️11 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM
15,83% (⬇️14 б.п.)

📝Календарь событий

Сбор заявок
🏦 Альфа-Банк, ЗО-01 (15 млрд)

Размещения
⛽️ Газпромбанк, 003Р-01Р, доп.выпуск №1 (3.2 млрд)
🏦 Тинькофф Банк, TCS-perp1 ($300 млн), TCS-perp2 ($600 млн)

Оферты на долговом рынке России на сегодня не запланированы.

Размещения ЦФА – все выпуски по ссылке.

@Cbonds

#ИтогиРазмещения
💿РУСАЛ, БО-001Р-05 (выпуск в китайских юанях)

Итоги первичного размещения
Объем размещения: 600 млн юаней
Купон/Доходность: 6.7% годовых/6.81% годовых
Дюрация к call: 2.34

Количество сделок на бирже: 720
Самая крупная сделка: 100.38 млн юаней

Наибольшую долю в структуре размещения (48%) заняли сделки объёмом от 90 до 100 млн юаней, второе место – сделки объёмом от 10 до 50 млн юаней (19%).

📝Организаторами выступили БКС КИБ, Банк Синара, ВБРР, Газпромбанк.

#НовостиКомпаний
🗓 Российские компании: основные события, 13 ноября:

💿 «Норникель» опросит инвесторов о возможности приобретения замещающих облигаций. Опрос среди держателей еврооблигаций на общую сумму $500 млн с погашением в 2025 году и ставкой купона 2,55% годовых и еврооблигаций на аналогичную сумму с погашением в 2026 году и ставкой купона 2,8% годовых начнется с 16 ноября. (ТАСС)

🔅1️⃣ «Южуралзолото» в рамках IPO сообщает, что индикативный ценовой диапазон установлен на уровне от 55 коп. до 60 коп. за одну акцию, что соответствует стоимости акционерного капитала в размере от 110 до 120 млрд руб. без учета ожидаемого привлечения средств на IPO. Компания уже получила предложения от инвесторов об участии в IPO в объеме свыше 50% от ожидаемого размера предложения. Сбор заявок от инвесторов начинается с сегодняшнего дня и продлится до 21 ноября.

🍷Совет директоров Novabev Group рекомендовал выплатить в качестве дивидендов по результатам 9 мес. 2023 года 135 руб. на одну обыкновенную акцию, в общей сложности – 1,7 млрд руб. Дата закрытия реестра – 27 декабря. Окончательное решение по дивидендным выплатам будет принято собранием акционеров 16 декабря.

💿 Совет директоров «РУСАЛа» рекомендовал не выплачивать дивиденды за 9 мес. 2023 года. Окончательное решение по дивидендным выплатам будет принято внеочередным собранием акционеров 11 декабря.

🛴 Совет директоров «ВУШ Холдинга» сегодня обсудит обратный выкуп акций.

🏦 Московская биржа опубликовала финансовые результаты по МСФО за III кв. 2023 года. За отчетный период скорректированная чистая прибыль увеличилась на 29,3%, до 13,31 млрд руб. по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Показатель чистой прибыли вырос до 14,3 млрд руб. (+63,9% г/г). Комиссионные доходы площадки увеличились на 60,9%, до 14,37 млрд руб. Чистый процентный доход вырос на 21,8%. Чистый процентный доход без учета реализованной переоценки инвестиционного портфеля увеличился на 23,8%. (ТАСС)

🪓 «Сегежа» представила финансовые результаты по МСФО за III кв. 2023 года. Выручка за отчетный период составила 23,9 млрд руб. (+13% квартал к кварталу), OIBDA - 3,0 млрд руб. (+1% к/к), чистый убыток - 3,2 млрд руб. (-3,9 во II кв.), чистый долг/OIBDA - 10,4х (10,9х на конец II кв.), свободный денежный поток: -3,3 млрд руб. (-2,7 млрд руб. во II кв.). (БКС Экспресс)

🍅 Группа «Русагро» также опубликовала финансовые результаты по МСФО за III кв. 2023 года. Выручка за отчетный период составила 71,7 млрд руб. (+31% г/г), скорректированная EBITDA - 15 млрд руб. (+171% г/г), чистая прибыль - 25,3 млрд руб. (рост в 14,8 раза г/г), чистый долг - 65,2 млрд руб., отношение чистый долг/скорректированная EBITDA - 1,62x. (БКС Экспресс)

❓💶Ищете высокую доходность по инвестициям в евро? – приглашаем вас на вебинар с болгарским tbi Bank

Вебинар пройдет в среду, 15 ноября, в 17:00 (мск).

tbi Bank ориентирован, в первую очередь, на МСБ. Штаб-квартира располагается в Софии, финансовые услуги Банк оказывает в Болгарии, Румынии и Греции.

💰tbi Bank – один из самых прибыльных и эффективных банков в Юго-Восточной Европе и региональный лидер в альтернативных платежных решениях. Банк имеет рейтинг "Ba3" от Moody’s.

tbi Bank планирует выпустить свои первые облигации на сумму до €50 млн сроком 2,75 года (без права досрочного погашения в течение 1,75 года). Облигации будут размещены на Nasdaq Stockholm, единственным лид-менеджером выступает ABG Sundal Collier AB. На рынке говорят, что у бондов будет доходность выше 10%.👀

💬 Спикеры от tbi Bank:
🔵Petr Baron, CEO TBI Financial Services, tbi bank;
🔵Lukas Tursa, Head of Funding, tbi bank;
🔵Costin Mincovici, Chief Credit Officer – Retail, tbi bank.

🎤 Модератор – Alessandro Lombardo, Head of Client Relationship Department, Cbonds.

Регистрируйтесь 👉по ссылке.

Язык вебинара – английский.

#РейтингиСНГ
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 10 ноября

🇷🇺Россия

⛽️ ПАО Газпром Нефть – Эксперт РА, 🆕 присвоен "ruAAA", "стабильный"

«Компания формирует собственный операционный денежный поток, между долговыми обязательствами компании и группы отсутствуют перекрестные поручительства, в компании функционирует отдельное казначейство, которое самостоятельно управляет ликвидностью. Агентство ожидает, что значения коэффициентов долговой и процентной нагрузки могут ухудшиться в ближайшие два года, однако это не приведет к существенному изменению оценок факторов. Рентабельность компании оценивается агентством позитивно. Компания характеризуется сильной позицией по ликвидности».

#Премаркетинг
🛣«Автодор», БО-005Р-05 (до 3.5 млрд)

Сбор заявок – 17 ноября с 11:30 до 14:30 (мск), размещение – 21 ноября.

📝Облигационный долг Эмитента: 633.748 млрд руб.