☄️ Cbonds Weekly News – выпуск 121 уже на YouTube

В этот раз мы представили экспресс-обзоры долговых рынков России и стран СНГ за сентябрь, рассказали, о чем говорили аналитики, профучастники финансовых рынков и представители реального сектора экономики на II форуме «Корпоративное кредитование в России – 2023», выяснили у эксперта, насколько реальна угроза возникновения пузыря на рынке ВДО и представили традиционный дайджест предстоящих размещений.

💬 Спикерами выпуска стали:
• Софья Донец, главный экономист по России и СНГ, «Ренессанс Капитал»
• Юлия Лапшина, руководитель дирекции сложного кредитования и структурного финансирования, «Альфа-Банк»
• Дмитрий Александров, управляющий директор, ИК «Иволга Капитал»
• Екатерина Корепанова, заместитель начальника отдела долговых рынков России и стран СНГ, Cbonds
• Владислав Иванов, специалист отдела долговых рынков России и стран СНГ, Cbonds

👇 Запись уже доступна:

📹 YouTubе

📹 Rutube

Полезного просмотра! 👀

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
12,28% (⬇️12 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
13,43% (⬇️16 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM
15,94% (⬇️2 б.п.)

📝Календарь событий

Сбор заявок
💰Элемент Лизинг, 001P-06 (от 1 млрд)

Размещения
🏢Группа Астон, КО-П05-002РС (400 млн)
⚡️ЯТЭК, 001Р-03 (6 млрд)

Оферты
🧪Азот (Кемерово), 001КО-04 (40.27 млрд)

Размещения ЦФА – все выпуски по ссылке.

💼 Банк России готов обсуждать с рынком возможность введения еще одного самостоятельного критерия для признания инвестора квалифицированным — это уровень дохода, заявил руководитель службы по защите прав потребителей и обеспечению доступности финансовых услуг ЦБ Михаил Мамута. Речь идет о критерии уровня дохода, полученного за определенный период: год, два и так далее. Регулятор готов обсуждать норму, что «квала» может стать человек, получающий 6 млн рублей в год. (Подробнее)

@Cbonds

🎉▶️ От всей души поздравляем канал InvestFunds | ПИФы с достижением пусть и небольшой, но значимой отметки 3000 подписчиков!

Коллеги публикуют действительно качественный профильный контент. Читаем сами и рекомендуем вам!😉

Желаем творческих успехов и преданных подписчиков!🤩

⚡️Голосование Cbonds Awards в самом разгаре!

Оставить свой голос можно до 29 октября.

🥇Вручение наград Cbonds Awards состоится 8 декабря в Санкт-Петербурге на гала-ужине XXI Российского облигационного конгресса в ресторане Loft-Hall.

Смотри, как это было в прошлом году, и обязательно присоединяйся в этом✨

#НовостиКомпаний
🗓 Российские компании: основные события, 13 октября:

💻 ГК «Астра» сегодня начинает торги своими акциями на Мосбирже. Цена определена на уровне 333 руб. за акцию, верхняя граница ранее установленного ценового диапазона (300-333 рублей). В результате IPO по указанной цене за акцию рыночная капитализация компании составит 69,9 млрд руб., сообщает компания. Всего было размещено 10,5 млн акций, что соответствует 3,5 млрд руб. по цене IPO.

🐟Акции Инарктики с 16 октября переведены из раздела "Второй уровень" в раздел "Первый уровень" листинга Московской биржи, сообщила торговая площадка. Бумаги отреагировали ростом на изменение листинга.

🏦 TCS Group созывает внеочередное собрание акционеров, будет рассматриваться вопрос о наделении совета директоров правами проводить обратный выкуп акций. ВОСА пройдет 21 ноября 2023 г. Расписки TCS Group отреагировали на новость ростом, прибавляя 2,2%. (БКС Экспресс)

💩 Группа М.Видео-Эльдорадо сообщает, что оборот маркетплейса увеличился в 3,5 раза за 8 мес. 2023 года относительно того же периода прошлого года.

🏦 Московская биржа создала концепцию возможного функционирования децентрализованного депозитария стран БРИКС, направила предложения в Минфин России и ВЭБ.По мнению биржи, депозитарий должен быть построен на распределенном реестре. (ТАСС)

✅ Запись онлайн-семинара «Интервью с эмитентом ООО «Элемент Лизинг» на YouTube

Уже доступна к просмотру запись онлайн-семинара «Интервью с эмитентом ООО «Элемент Лизинг». Спикеры обсудили деятельность компании, операционные и финансовые показатели, а также параметры планируемого выпуска облигаций.

Скорее смотрите запись:
🔵YouTube
🔵RuTube

Онлайн-семинары Cbonds – источник исключительно полезной информации для участников долгового рынка!

#РейтингиСНГ
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 12 октября

🇷🇺Россия

🔋 НОВАТЭК – АКРА, 🆕 присвоен "AAA(RU)", "стабильный"

«Рейтинг обусловлен сильной рыночной позицией, очень высокими оценками бизнес-профиля, корпоративного управления, рентабельности, обслуживания долга и ликвидности, сильной географической диверсификацией, очень крупным размером бизнеса, очень низкой долговой нагрузкой и средней оценкой денежного потока».

💲 Экспобанк – НКР,⬆️с "A-.ru" до "A.rս", прогноз⬇️с "позитивный" на "стабильный"

«Повышение рейтинга обусловлено улучшением оценок достаточности капитала и рентабельности».

🌱АгроКубань-Ресурс – Эксперт РА, "ruA-", прогноз⬇️со "стабильный" на "развивающийся"

«Изменение прогноза на развивающийся обусловлено наличием неопределенности в части будущего размера капитальных затрат, и следовательно, объема долгового портфеля, за счет которого будет происходить финансирование инвестиционной программы».

🤨Многие эксперты опасаются, что на рынке ВДО «надувается пузырь», поскольку доходности таких бумаг не покрывают дефолтные риски.

Своим мнением в новом выпуске Cbonds Weekly News поделился управляющий директор Инвестиционной Компании «Иволга Капитал» Дмитрий Александров.

Смотри Cbonds TV и размышляй вместе с нами!

#Премаркетинг
📆Календарь рыночных размещений: октябрь (данные от 13 октября)

#ИтогиРазмещения
🚿Чистая планета, БО-01

Итоги первичного размещения
Объем размещения: 100 млн руб.
Купон/Доходность: 17.5% годовых/17.45% годовых

Количество сделок на бирже: 1037
Самая крупная сделка: 5 млн рублей

Наибольшую долю в структуре размещения (30%) заняли сделки объёмом от 4.4 млн рублей и более, на втором месте идут сделки объёмом от 100 до 400 тыс. рублей (22%).

📝Организатором выступил ЮниСервис Капитал. ПВО – Юнилайн Капитал Менеджмент.

#Премаркетинг
💵«Элемент Лизинг», 001P-06

Книга закрыта. Размещение запланировано на 18 октября. Объем выпуска зафиксирован и составит 2.5 млрд рублей.

❗️Финальный ориентир ставки купона – 15.5% годовых, эффективной доходности – 16.65% годовых.

Организаторами выступили БКС КИБ, Инвестбанк Синара.

🔎Запись онлайн-семинара Cbonds с Эмитентом смотрите здесь.

#Аналитика
📝Research Hub Cbonds: самое популярное за неделю

За неделю со 9 по 13 октября в Research Hub Cbonds было опубликовано свыше 250 аналитических материалов от 60 провайдеров - ведущих банков, брокерских и управляющих компаний, рейтинговых агентств.

ТОП-5 самых читаемых обзоров:

🔷«Обзор рынка на 09.10.2023» от КИТ Финанс: «Россия отменила ограничения на экспорт дизельного топлива с высоким содержанием серы некоторых видов бункерного топлива. При этом правительство уточнило, что ограничения не затрагивают товары, принятые «Транснефтью» или РЖД к транспортировке до вступления в силу постановления».

🔷«Навигатор экономики и долговых рынков от 09.10.2023» от Газпромбанка: «В ближайшие дни ограниченную поддержку рублю окажет завершение праздничной недели в КНР, что может привести к росту оборота со стороны китайских банков на российском рынке. Поддержать рубль может также удорожание нефти на фоне обострения ближневосточного конфликта».

🔷«Макромониторинг» от Совкомбанка от 9 октября: «Проект федерального бюджета на 2024-26 годы закладывает существенные нефтегазовые доходы (более 11 трлн руб.). В расходах упор сделан на оборону (10.7 трлн руб. в 2024), а расходы на обслуживание госдолга почти удвоятся».

🔷«ВДО: рекорды и противоречия. Итоги 3 квартала 2023 года» от Иволга Капитал от 9 октября: «В сентябре сегмент ВДО (облигации с кредитным рейтингом не выше BBB) поставил исторический рекорд – 6,9 млрд руб. размещений за месяц. +0,5 млрд руб. к рекордному (до того) маю. Но весь 3 квартал уступил 2-му: 15,6 млрд руб. против 16,8 (-7%)».

🔷«Рынки. Коротко о главном» от РОСБАНКа от 11 октября: «В 3к’23 профицит счета текущих операций вырос до $16.6 млрд ($8.6 млрд в 2к’23), а профицит, накопленный за 9 месяцев, достиг $40.9 млрд. Улучшение достигнуто по двум направлениям: торговый баланс вырос до $30.2 млрд ($27.4 млрд в 2к’23), сальдо баланса доходов сократилось до -$4.5 млрд (-$9.3 млрд). Баланс услуг остался почти неизменным (-$9.0 млрд против -$8.5 млрд), что соответствовало пику сезона отпусков».

💼В рамках Cbonds Weekly News смотрите экспресс-обзоры за сентябрь по рынкам ценных бумаг России и стран СНГ.

Смотри Cbonds TV и первым узнавай ответы на все вопросы по финрынкам!😉

#РынокЦФА
🖼Цифровые активы на произведения искусства

Московская биржа прорабатывает возможность выпуска ЦФА на произведения искусства. Об этом сообщил представитель площадки. Ранее эту тему в ходе дискуссии на ярмарке современного искусства Cosmoscow обсуждал руководитель цифровых проектов и продуктов Мосбиржи Николай Труничкин. По его мнению, развитие ЦФА может решить проблему привлечения розничного инвестора даже на такой уникальный рынок, как объекты искусства.

💬 Искусствовед и экс-управляющий директор Sotheby's Russia&CIS Михаил Каменский поддержал инициативу, но добавил: "10% идеи настолько сложны, что мне как искусствоведу невероятно трудно согласиться с механистическим подходом к искусству, как к товару", – объяснил он свою позицию. "Искусство не менее сложно, чем материи финансового "океана", это совершенно другая материя, у которой свои законы". По его словам, подчинить искусство формальным категориям, которые накладываются на активы, которые привыкли регулировать на бирже, невозможно – нужно вырабатывать промежуточные модели.

Напомним, что ранее на российском рынке появились ЦФА, включающие утилитарные цифровые права, от эмитента "Цифровое Наследие". Активы включают в себя права на просмотр, публичный показ, требование передачи всех исключительных прав на переработанные изображения картин из собрания Эрмитажа.

🔎Напоминаем, все выпуски ЦФА можно найти на Cbonds, используя кнопку ✅«ЦФА» в разделе Поиск облигаций.

#Интересное
💰🇮🇱Израиль размещает «диаспоральные бонды» на рынке США

10 октября 2023 года Израиль начал сбор заявок по новому выпуску еврооблигаций, ориентированных на еврейскую диаспору, проживающую на территории США. По словам торгового представителя выпуска, участие в данном размещении прежде всего даст возможность продемонстрировать поддержку Израилю в войне с ХАМАС, а также позволит оказать финансовую помощь в условиях обострившегося конфликта.

📝Cогласно релизу Israel Bonds, организатора выпуска, 12 октября был утверждён объём размещения размером в $200 млн, из которых примерно $150 млн приходятся на долю государственных и муниципальных организаций. Президент Israel Bonds Дани Навех заявил, что спрос на облигации существенно превысил предложение и необходимое количество заявок было собрано в кратчайшие сроки.

В связи с объявлением войны стоимость CDS Израиля за неделю выросла более чем на 80% и достигла рекордного значения с ноября 2013 года. Индекс полной доходности израильских гособлигаций 9 октября упал на 3.27 пункта, но к концу недели частично восстановился на 1.55 пункт. Агентство Moody's прокомментировало, что затяжной конфликт может повлиять на результат переоценки кредитного рейтинга страны, которая состоится 13 октября.

📈📉Следить за динамикой облигаций, индексов и кредитных рейтингов Израиля можно на сайте Cbonds.

#Cbonds_Review
🧮От квартир до дельфинов: аккредитив как гарант безопасности сделки

Есть известная поговорка: «Ничто так не укрепляет веру в человека, как предоплата». Но в этом случае речь идет о безопасности только одной стороны — продавца. А что, если вы внесете предоплату, а ваш контрагент просто исчезнет с этими деньгами? Другая история: пусть даже вам внесли предоплату, вы поставили товар, а покупатель отказался вносить оставшуюся часть оплаты. Такие случаи не редкость.

📝Рассуждения на эту тему читайте в статье Евгения Кравченко, директора Управления торгового финансирования Сбербанка.

🎤На этой неделе Москве состоялся II Форум «Корпоративное кредитование в России», на котором собралось более 200 участников

Сюжет о том, как это было, смотрите в новом выпуске Cbonds Weekly News.

Смотри Cbonds Weekly News и узнавай главное первым!😉

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
12,26% (⬇️2 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
13,24% (⬇️19 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM
15,77% (⬇️17 б.п.)

📝Календарь событий

Сбор заявок
🫱Моторика, БО-01 (300 млн) ➡️Запись онлайн-семинара с Эмитентом.

Размещения
🛣АБЗ-1, 001Р-05 (2 млрд)

Оферты
🔁ЭБИС, БО-П05 (499.9 млн)

Размещения ЦФА – все выпуски по ссылке.

@Cbonds

#ИтогиРазмещения
💡ЯТЭК, 001Р-03

Итоги первичного размещения
Объем размещения: 6 млрд руб.
Купон/Доходность: 15.35% годовых/16.26% годовых

Количество сделок на бирже: 4627
Самая крупная сделка: 1.259 млрд рублей

Наибольшую долю в структуре размещения (29%) заняли сделки объёмом от 100 до 500 млн рублей, на втором месте идут сделки объёмом от 1млрд рублей и более (21%).

📝Организаторами выступили БКС КИБ, Газпромбанк, Россельхозбанк.

⚡️На этой неделе вас ожидает насыщенный вторник!

17 октября Cbonds проведет сразу два семинара с эмитентами:

🟣В 12:00 (мск) – «Новый облигационный выпуск ГК «АБЗ-1»
Регистрация

🟣В 16:30 (мск) – «SUNLIGHT: размещение облигаций»
Регистрация

Участие в семинарах бесплатное. Не упустите возможность задать свои вопросы представителям компаний.

До встречи на онлайн-семинарах Cbonds!😉

#НовостиКомпаний
🗓 Российские компании: основные события, 16 октября:

⛽️Акционеры «ОГК-2» на внеочередном собрании утвердили допэмиссию на 48,3 млрд акций. Текущее количество бумаг составляет 110 млрд. Компания по-прежнему не раскрывает цели допэмиссии. Приобретателем акций выступает «ГЭХ Инжиниринг».

🏠 Группа «Самолет» объявила о подписании сделки по приобретению 100% ГК «МИЦ» у мажоритарных акционеров компании. Стоимость сделки осталась нераскрытой. В ее периметр вошли 11 проектов в стадии проектирования и строительства, а также более 50 компаний. Все обязательства перед покупателями недвижимости и клиентами управляющих компаний, которые принадлежали ГК «МИЦ», перейдут к Группе «Самолет». (БКС Экспресс)

🍏 Fix Price сообщила, что ее глобальные депозитарные расписки включены в котировальный список международной биржи Астаны (AIX). Начало торгов запланирована на завтра, 17 октября. Бумаги будут допущены к торгам под тикером FIXP.Y. В связи с листингом на AIX компания не планирует выпускать новые ценные бумаги. Группа намерена сохранить листинг на Лондонской и Московской биржах, который она имеет с марта 2021 года.

💎 «Алроса» выполнила обязательства по еврооблигациям и выплатила в рублях купон по выпуску евробондов объемом $500 млн с погашением в 2024 году. При этом отмечается, что исполнение обязательств по выплате купонов держателям еврооблигаций, учет прав которых осуществляется в иностранной депозитарной инфраструктуре, остается технически невозможным из-за санкций. (ТАСС)

🐟 INARCTICA – Московская биржа переводит акции компании из второго котировального списка в первый.