💫Не перестаём удивлять...

Неформальная программа Российского облигационного конгресса – отдельный вид искусства. В этом году участников конференции ждет два незабываемых вечера:

🎭«Тайное сообщество Cbonds» – закрытое мероприятие для настоящих профессионалов облигационного рынка. Величественный мраморный зал, люди, скрытые под масками, иммерсивное шоу. Атмосфера мистики и соприкосновения с загадкой ждут вас в этот вечер. ✨

✈️Гала-ужин в ресторане Loft Hall: «Cbonds Night Flight» – участники конференции окажутся на борту современного бизнес-джета и отправятся в путешествие к берегам Латинской Америки. Аэропорт и его постояльцы, инструктаж по технике безопасности от прекрасных стюардесс, кёрлинг чемоданами и возможность попробовать черный ящик на вкус. По прилету вас будет ждать карнавал и атмосфера яркого праздника.

🎤Хедлайнер гала-ужина – группа Uma2rman.

Подробнее о неформальной программе XXI РОКа – здесь.

До встречи!😉

#НовостиКомпаний
🗓 Российские компании: основные события, 19 сентября:

📀 Polymetal International – возобновление торгов акциями на Мосбирже. Решение принято после завершения процесса редомициляции компании в Международный финансовый центр «Астана» в Казахстане. Бумаги с утра заметно растут и находятся в топе по торговым оборотам.

🛡 Noventiq Holdings – последний день торгов ГДР на обыкновенные акции с тикером SFTL на Московской бирже.

⛽️ Совет директоров «Транснефти» рекомендовал собранию акционеров компании принять решение о дроблении ее акций. Уставный капитал компании разделен на 5 млн 694 тыс. 468 обыкновенных (все принадлежат государству) и 1 млн 554 тыс. 875 привилегированных (торгуются на рынке) акций номиналом 1 рубль. После сплита количество обоих видов акций увеличится в 100 раз, а их номинал уменьшится в 100 раз, то есть будет составлять 0,01 руб. (БКС Экспресс)

🍷Акционеры Novabev Group одобрили дивиденды за I полугодие 2023 года. Размер дивидендов составит 320 руб. на одну акцию. На выплату будет направлено 3,65 млрд руб., что составляет 120% чистой прибыли группы по МСФО за первую половину года. Дата закрытия реестра - 29 сентября.

#Премаркетинг
💰Министерство финансов Магаданской области, 34003 (до 500 млн)

Сбор заявок – с 11:00 до 14:00 (мск) 22 сентября, размещение – 27 сентября.

🧮Амортизация: по 30% от номинала в дату окончания 12-го и 16-го купонов и 40% от номинала в дату окончания 20-го купона.

📝Облигационный долг Эмитента ("BBB-(RU) / ruBBB+" – ACRA/Expert RA): 2 млрд рублей. В обращении находится один выпуск облигаций серии 34002.

#РейтингиСНГ
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 18 сентября

🇷🇺Россия

💰 МФК Эйрлоанс– Эксперт РА,⬇️с "ruBB" до "ruBB-", прогноз⬇️со "стабильный" на "развивающийся"

«Изменение рейтинга обусловлено ухудшением оценок корпоративного управления вследствие нарушения МПЛ на протяжении двух кварталов подряд и снижением темпов генерации капитала. Развивающийся прогноз и продление срока действия статуса «под наблюдением» стали следствием неопределённости относительно динамики бизнеса и показателей рентабельности ввиду действия запрета Банка России на выдачу микрозаймов закредитованным заёмщикам».

#Cbonds_Review
🇨🇭 Особенности инвестиций в ценные бумаги с использованием швейцарских счетов

Покупка ценных бумаг с каждым годом становится все более популярным способом инвестирования денежных средств. Причем при наличии возможности большинство россиян отдает предпочтение консервативным «банковским» юрисдикциям, например, Швейцарии. Однако в связи с последними событиями в мире инвестиции с использованием швейцарских счетов стали значительно более рискованными как с точки зрения санкционных ограничений в отношении России, так и с точки зрения ответных мер, принятых нашей страной.

📝Подробнее в рубрике «Юридическая практика» нового номера журнала Cbonds Review рассказывает Сергей Тарасевич, юрист практики налогового и административного права, Maxima Legal. Статью можно почитать здесь.

#Премаркетинг
🛢«ЯТЭК», 001Р-03 (не менее 5 млрд)

Сбор заявок и размещение предварительно запланированы на конец сентября-начало октября.

Ориентир доходности будет определен позднее.

📝Облигационный долг Эмитента (A(RU) / Стабильный (АКРА)): 9 млрд рублей.

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
11,76% (⬆️3 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
12,49% (⬇️4 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM
15,18% (⬇️11 б.п.)

📝Календарь событий

Сбор заявок
🛣Автодор, БО-006Р-01 (15 млрд)
💰Бизнес Альянс, 001P-02 (до 500 млн)

Аукционы Минфина
🇷🇺26238 (ОФЗ-ПД)
🇷🇺26241 (ОФЗ-ПД)

Оферты
🏢Группа Астон, КO-П09 (100 млн)

Размещения ЦФА – все выпуски по ссылке.

@Cbonds

#НовостиКомпаний
🗓 Российские компании: основные события, 20 сентября:

🧸 «Детский мир» объявил о завершении трансформации в частный бизнес. Дочернее общество компании, АО «ДМФА», консолидировало 58,26% голосующих акций ПАО «Детский мир» с учетом акций, принадлежащих его аффилированным лицам. Часть выкупленных бумаг была оплачена акциями АО «ДМК», которое владеет 100%-ой долей в непубличной операционной компании ООО «ДМ», выделенной из ПАО «Детский мир» в мае этого года. Бумаги компании отреагировали на эту новость ростом.

🛴 Совет директоров Whoosh рассмотрит 26 сентября вопрос о распределении прибыли дочерней ООО «ВУШ» в адрес 100% материнской компании. Такой маневр требуется для последующей выплаты дивидендов Whoosh в пользу акционеров. В октябре ожидается заседание совета директоров, на котором планируется рассмотреть вопрос о рекомендациях по дивидендам. (БКС Экспресс)

📱 «Группа Позитив» открывает четвертый заключительный раунд реализации оферты о приобретении акций для участников SPO. Цена приобретения акций в рамках оферты фиксирована (1061 руб. 80 коп.) и не зависит от текущих рыночных котировок.

🍗 «Черкизово» проведет внеочередное общее собрание акционеров, в повестку которого включен вопрос утверждения дивидендов. Ранее совет директоров рекомендовал дивиденды в размере 118,43 рубля на акцию по итогам I полугодия.

⛽️ «Русснефть» заявила, что может вернуться к вопросу о дивидендах по обыкновенным акциям, а не только по привилегированным, через пару лет при условии хорошей рыночной конъюнктуры. (ТАСС)

🏦Московская биржа вместе с Банком России и участниками рынка разработала ряд мер по противодействию дестабилизациям и высокой волатильности цен. Так, с 21 сентября будет введено ограничение на максимальное отклонение цен заявок, которые подают участники рынка для приобретения акций и депозитарных расписок российских эмитентов, включенных в третий уровень листинга. Отклонение не должно быть выше 22% от цены закрытия предыдущего торгового дня. В случае дестабилизаций цен акций биржа будет применять установление ассиметричных границ ценового коридора.

#Премаркетинг
📀 «Селигдар», «золотые» облигации в рублях серии GOLD02

❗️Сбор заявок перенесен на 10 октября (с 11:00 до 16:00 (мск)). Размещение запланировано на 13 октября.

Ориентир ставки купона – 5.5% годовых.

📝Организаторами выступают Газпромбанк, Россельхозбанк, Инвестбанк Синара; со-организатор – БКС КИБ.

#РейтингиСНГ
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 19 сентября

🇷🇺Россия

☃️ Трансстройбанк – НКР, 🆕 присвоен "B.rս", "стабильный"

«Низкие рыночные позиции ограничены существенной конкуренцией в Москве — основном регионе присутствия банка. Бизнес банка характеризуется невысокой диверсификацией по контрагентам и умеренной — по сегментам и отраслям. Отмечается умеренный запас капитала при невысоких показателях рентабельности и повышенной склонности к риску. Адекватная ликвидная позиция сочетается с невысокой концентрацией фондирования».

💍Мосгорломбард – Эксперт РА,⬆️с "ruB+" до "ruBB-", прогноз⬇️с "позитивный" на "стабильный"

«Повышение рейтинга отражает снижение текущей долговой нагрузки в части покрытия расходов на обслуживание долга операционными доходами на фоне поступательного роста бизнеса».

#СеминарыCbonds
⚡️Онлайн-семинар «Fixed Income 5***» – секреты инвестиций в облигационный рынок от Андрея Мовчана - партнера-учредителя Группы компаний по управлению инвестициями Movchan’s Group» – запись на YouTube

На нашем канале уже опубликована запись эксклюзивного онлайн-семинара «Fixed Income 5***». Его гостем вебинара стал Андрей Мовчан – известный экономист и инвестиционный менеджер, который в прошлом занимал должность исполнительного директора «Тройка Диалог», был основателем и председателем правления группы «Ренессанс Управление Инвестициями» с активами под управлением более 7 млрд долларов, а также основателем ИК «Третий Рим». Сейчас Андрей Мовчан является партнером-учредителем ГК по управлению инвестициями Movchan’s Group.

💬 В рамках семинара Андрей Мовчан рассказал об актуальных трендах и инвестиционных возможностях на рынке облигаций.

✅ Запись уже доступна:
🔵YouTube
🔵RuTube

Полезного просмотра!👀

#МинфинРФ #ОФЗ
🇷🇺Минфин РФ разместил ОФЗ-ПД 26238 (дата погашения – 15 мая 2041 года) на 9.404 млрд рублей при спросе в 15.054 млрд рублей.

Цена отсечения составила 66.9600% от номинала, доходность по цене отсечения – 11.84% годовых. Средневзвешенная цена – 67.0241% от номинала, доходность по средневзвешенной цене – 11.83% годовых.

#ИтогиРазмещения
💻Селлер, БО-02

Итоги первичного размещения
Объем размещения: 150 млн руб.
Купон/Доходность: 18% годовых/19.32% годовых
Дюрация: 2.32

Количество сделок на бирже: 383
Самая крупная сделка: 5 млн рублей

Наибольшую долю в структуре размещения (57%) заняли сделки объёмом 1 млн рублей и более, на втором месте идут сделки объёмом от 100 до 400 тыс. рублей (15%).

📝Организатором выступила ИК Финам. ПВО - Лигал Кэпитал Инвестор Сервисез.

📆🏦Мосбиржа опубликовала расписание торгов в праздничные дни 2024 года

Торги на валютном рынке и рынке драгоценных металлов, фондовом рынке, рынке депозитов и рынке кредитов, на срочном рынке, на рынке СПФИ будут проводиться в официальные выходные дни 3–5 и 8 января, 29 и 30 апреля, 10 мая и 30 декабря 2024 года.

В указанные даты на валютном рынке и рынке драгоценных металлов торги будут осуществляться по всем инструментам, за исключением сделок с датой исполнения обязательств в день заключения сделок (сделок с расчетами "TODAY") и сделок своп, дата исполнения обязательств по первым частям которых приходится на день заключения данных сделок своп.

❌В дни официальных государственных праздников 1–2 января, 7 января, 23 февраля, 8 марта, 1 мая, 9 мая, 12 июня, 4 ноября 2024 года торги на рынках Московской биржи не проводятся.

✅27 апреля, 2 ноября и 28 декабря 2024 года ­– рабочие субботы, торги проводятся в обычном режиме.

В остальные дни 2024 года торги на рынках биржи осуществляются по стандартному расписанию.

Источник: информационное сообщение Московской биржи

#МинфинРФ #ОФЗ
🇷🇺Минфин РФ разместил ОФЗ-ПД 26241 (дата погашения – 17 ноября 2032 года) на 7.895 млрд рублей при спросе в 84.207 млрд рублей.

Цена отсечения составила 88.4651% от номинала, доходность по цене отсечения – 11.9% годовых. Средневзвешенная цена – 88.5443% от номинала, доходность по средневзвешенной цене – 11.89% годовых.

#Премаркетинг
🏢«Джи-групп», 002Р-03 (не менее 1 млрд)

Сбор заявок перенесен на 28 сентября (с 11:00 до 15:00 (мск)). Размещение запланировано на 3 октября.

Ориентир ставки купона – не выше 16% годовых, доходности – не выше 16.99% годовых.

📝Организаторами выступают БКС КИБ, Газпромбанк, Инвестбанк Синара.

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
11,82% (⬆️6 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
12,55% (⬆️6 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM
15,22% (⬆️4 б.п.)

📝Календарь событий

Размещения
🛣Автодор, 004P-06 (19.98 млрд)
💰Бизнес Альянс, 001P-02 (до 500 млн)

Оферты
🏢 Группа Астон, КO-П05 (235 млн)
🏢 Джи-групп, 002Р-01 (1.26 млрд)

Размещения ЦФА – все выпуски по ссылке.

Сбор заявок по облигациям на долговом рынке России на сегодня не запланирован.

@Cbonds

#НовостиКомпаний
🗓 Российские компании: основные события, 21 сентября:

🏦 «Мосбиржа» вводит ограничение на максимальное отклонение цен заявок по акциям и распискам III уровня листинга не выше 22%.

🍗 Акционеры «Черкизово» одобрили выплату дивидендов в размере 118,43 руб. на акцию по результатам первого полугодия, что соответствует дивидендной доходности в 2,7%. Сохраняем позитивный взгляд на акции компании на фоне роста доли рынка и возможности повышения цен. Акции «Черкизово» отреагировали на новость укреплением.

💿 «TMK» объявила о начале вторичного размещения обыкновенных акций на Московской бирже. Акции для размещения будут предоставлены основным акционером компании ООО «ТМК Стил Холдинг». После завершения SPO «ТМК» проведет дополнительную эмиссию акций по закрытой подписке, и денежные средства, привлеченные акционером от SPO, будут направлены в компанию путем приобретения всего дополнительного выпуска акций, за исключением бумаг, которые будут куплены миноритарными акционерами в рамках преимущественного права. Бумаги компании отреагировали на новость падением.

🐟«Инарктика» – последний день для получения дивидендов в акциях. В пятницу, 22 сентября, бумаги компании будут торговаться уже без дивидендов. Ранее акционеры компании утвердили выплату дивидендов за I полугодие 2023 года в размере 16 руб. на одну акцию. Текущая дивидендная доходность – 1,6%. Дата закрытия реестра – 22 сентября.

⛽️«Татнефть» проведет внеочередное общее собрание акционеров. В повестке есть вопрос утверждения дивидендов. Ранее совет директоров рекомендовал выплату в размере 27,54 руб. на одну обыкновенную и привилегированную акцию по итогам I полугодия 2023 года.

🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 20 сентября

🇷🇺Россия

💰 АКБ СЛАВИЯ – Эксперт РА, 🆕 присвоен "ruB-", "развивающийся"

«Рейтинг обусловлен слабыми рыночными позициями, чувствительной позицией по капиталу при ограниченной операционной эффективности, приемлемым качеством активов, удовлетворительным уровнем ликвидности и консервативной оценкой корпоративного управления. Прогноз обусловлен неопределенностью относительно дальнейшей динамики показателей операционной эффективности кредитной организации и объема доходов от операций с иностранной валютой и, как следствие, её капитального буфера на фоне планов по росту кредитного портфеля».

#Премаркетинг
💰 АФК «Система», 001P-26 (не менее 10 млрд)

Сбор заявок – с 11:00 до 16:00 (мск) 28 сентября, размещение – 3 октября.

📝Облигационный долг Эмитента ("AA-(RU) / ruAA-" – ACRA/Expert RA): 229.7 млрд рублей.