#پیش_بینی_بازار
#بخش_دوم

🔰 جالب است بدانید که این روزها مواد شوینده در فروشگاه‌های زنجیره‌ای صف خرید دارد، اما سهام این شرکت‌ها در بازار سرمایه زیر فشار فروش قرار دارند !!

🔰روغن نباتی در سوپرمارکت‌ها نایاب شده اما سهام شرکت‌های تولیدکننده همین روغن نباتی زیر آماج فروشنده‌ها قرار دارد !!

🔰 این روزها برای پراید 120 – 130 میلیون تومانی جلوی درب نمایشگاه‌های اتومبیل صف خرید بسته‌اند اما فعالان بازار سهام خودروسازان را به حراج گذاشته‌اند !!

🔰 سهام گروه دامداری و زراعت در حالی این روزها به روند کاهشی و ثبت بازدهی منفی 70 درصدی ادامه می‌دهند که مردم در حال انبار کردن گوشت و مرغ در یخچال و فریزر هستند !!

🔰 فعالان بورس کالا برای خرید انواع فولاد و ورق و شمش و کاتد صف خرید بسته‌اند اما فعالان بورس اوراق بهادار تهران برای فروش سهام همین شرکت‌ها با یکدیگر کورس گذاشته‌اند !! در صنعت پتروشیمی وضعیت مشابه با گروه فلزی و معدنی است و دو رفتار متفاوت را از فعالان بورس کالا و بورس اوراق بهادار شاهدیم.

❓ به راستی دلیل این واگرایی و پارادوکس عجیبی که شکل گرفته چیست ؟!

🔰 آیا بازارها منطقی رفتار می‌کنند یا اتفاقی در جریان است که خواص از آن خبر دارند و عامه سهامداران در سردرگمی به سر می‌برند ... !!

💢 واقعا اظهارنظر درخصوص وضعیت بازار دشوار شده است چراکه رفتار معامله‌گران از ریل منطق خارج شده و البته کماکان این ذهنیت وجود دارد که برخی دست‌های پشت پرده مانع از رشد بازار می‌شوند؛ هر چند که این روزها باری دیگر بحث افزایش نرخ سپرده بانکی نقل محافل شده و با وجود تکذیب این موضوع اما نگرانی‌هایی در این خصوص وجود دارد. به نظر این وضعیت تا انتخابات آمریکا ادامه داشته باشد چراکه با وجود افت جدی قیمت‌ها و جذابیت سهام نه تنها خبری از حمایت نیست بلکه این روزها صفوف فروش در حال سنگین‌تر شدن است ... !!

@bimehiranbroker

#پیش_بینی_بازار
#روزنه
#بخش_دوم

4️⃣ اما عامل چهارم را باید در بحث نرخ سود سپرده جستجو کرد. یکی از دلایل زمین‌گیر شدن بازار طی هفته‌های اخیر، انتشار آماری مبنی بر رشد نرخ سود بین بانکی تا سطوح 23 درصدی بود. این خبر موجب شد تا بازار انتظار افزایش نرخ سود سپرده تا سطوح بیش از 20 درصدی را داشته باشد. اما طی روزهای اخیر رئیس بانک مرکزی در توئیتی ضمن تائید اخبار مرتبط با جلسه شورای عالی بورس، بازار سرمایه را فرصت مناسبی برای سرمایه‌گذاری دانست و اعلام کرد عدم رعایت نرخ سود مصوب شورای پول و اعتبار به هیج وجه مجاز نیست.

5️⃣ عامل پنجم که در معاملات روز چهارشنبه به شکل ملموس‌تری قابل رصد بود، خوش‌بینی به تحولات بین‌المللی است. سه‌شنبه شب در فضای مجازی اخباری غیرموثق درخصوص برقراری ارتباط بین ایران و تیم جدید آمریکا با هدف آزادسازی پول‌های بلوکه شده و برگشت سریع آمریکا به برجام دست به دست شد. همچنین شایعه شد که قرار است آمریکا ظرف مدت 2 ماه به برجام برگردد و ایران نیز در این بازه، به تعهدات برجامی خود باز می گردد.

6️⃣ بازگشت شستا به تابلوی معاملات، دیگر عاملی بود که سبب کاهش نگرانی معامله‌گران نسبت به ادامه روند نزولی بازار شد. تجربه ثابت کرده که توقف‌های طولانی مدت نمادها و حبس نقدینگی در راستای برچیدن رفتار هیجانی معامله‌گران نه تنها سیاست موفق‌آمیزی نبوده بلکه در میان‌مدت آسیب جبران‌ناپذیری به بازار تحمیل شده است.

▶️ اما به سراغ پیش‌بینی بازار برویم که انصافا دشوار است. از یکسو معاملات روز چهارشنبه با تزریق بیش از 1.000 میلیارد تومان نقدینگی را داشتیم که نشان از آشتی حقیقی‌ها با بازار دارد و از سوی دیگر نزدیک شدن شاخص به مقاومت یک میلیون و 360 الی یک میلیون و 380 هزار واحدی را در شرایطی داریم که اکثر قریب به اتفاق نمادهای مورد توجه به نخستین مقاومت‌های خود می‌رسند. بنابراین به نظر برای امروز جدال سنگینی بین طرف عرضه و تقاضا داشته باشیم. باید منتظر ماند و دید خریداران قدرت هضم عرضه‌های که از سوی فروشنده‌ها راهی میدان می‌شود را دارند یا خیر ... ؟!

@bimehiranbroker

#پیش_بینی_بازار
#روزنه
#بخش_دوم

🔰 در واقع این روزها بازارگردان‌ها بلای جان بورس شده‌اند و درست در شرایطی که بسیاری از فعالان بازار خود را برای گذر شاخص از مقاومت سرسخت 1.6 میلیون الی 1.7 میلیون آماده می‌نمودند که اتفاق روز گذشته تمام معادلات را بر هم ریخت.

🔰 البته قصد بدبینی و منفی‌بافی نداریم و معتقدیم که بازار برای امروز می‌تواند در یک حرکت جالب از پائین به بالا عمل کرده تا اتفاقات روز گذشته به فراموشی سپرده شود؛ خصوصا که در بسیاری از صنایع به حمایت‌های مهمی خواهیم رسید اما چنانچه خبری از خرید، حمایت و جمع‌آوری صفوف فروش نباشد، کار کمی دشوار خواهد شد و با از دست رفتن سطوح حمایتی موج بدبینی میان فعالان بازار تشدید خواهد شد. بنابراین باید امیدوار بود بخش خوبی از 2.000 میلیارد تومان نقدینگی خارج شده در معاملات دیروز، برای امروز به تالار شیشه‌ای بازگردد ... !!

📢 بعدازظهر روز گذشته، عضو شورای عالی بورس گفت: نشست بررسی مشکلات فعالیت بازارگردانی برگزار شد. فعالان این حوزه حرف‌های بسیاری داشتند. به نظر می‌رسد دستورالعمل بازارگردانی نیاز به بازنگری دارد. وی همچنین گفت: نتیجه نشست را به ‌اطلاع فعالان بازار سرمایه، سازمان بورس و بورس‌ها خواهیم رسانید !

@bimehiranbroker

#فلزی_و_معدنی
#بخش_دوم

✍️ در گروه فولادی، #ارفع پس از اصلاح هفته گذشته، خیز بلندی برای رشد تا سطوح 1.800 تومانی برداشته است. #ذوب باری دیگر شانس خود برای گذر از سقف کوتاه‌مدتی 610 تومانی و پیشروی تا سطوح 660 تومانی را امتحان خواهد کرد. در #فولاد_مبارکه هم به مرور تقاضا تقویت خواهد شد و این غول فولادی به زودی به مصاف مقاومت بسیار مهم 1.700 تومانی خواهد رفت.

📈 در گروه فلزی، #فملی با مس 8.000 دلاری چاره‌ای به غیر از رشد ندارد. #فاسمین #کروی و #فروی و #فزرین تحت تاثیر رشد قیمت روی به روند صعودی پس از اصلاح هفته اخیر باز خواهند گشت. البته در بین نمادهای گروه فولادی و فلزی، انصافا فولادمبارکه گزینه جذاب‌تر و کم‌ریسک‌تری برای سرمایه‌گذاری خواهد بود و پیش‌بینی می‌شود به مرور شاهد کاهش فروشنده‌های این سهم در بازار باشیم.

✅ در گروه سنگ‌آهنی هم پیش‌بینی رشد قیمت‌ها را داریم. #کگل در کوتاه‌مدت هدف 2.000 تومانی و #کچاد هدف 2.200 تومانی را دنبال می‌کنند. با توجه به رشد دوقلوهای سنگ‌آهنی و همچنین تحرکات مثبت در فملی، انتظار می‌رود #ومعادن هم به مرور راهی قیمت‌های 1.800 تومانی گردد.

@bimehiranbroker

#پالایشی
#بخش_دوم

✅ در #شپنا هم گزارش بسیار خوبی داشتیم. این شرکت در حالی تا پایان دوره 6 ماهه به سود 571 ریالی رسیده بود که سود دوره 9 ماهه 1.133 ریال بوده است. در واقع سود شرکت در کوارتر سوم 561 ریال (معادل کل سود نیمه نخست سال) بوده است. حاشیه سود ناخالص در شپنا نیز از 5 درصد به 14 درصد رسیده است ! شرکت در فصل پائیز 4.265 میلیارد ریال سود خالص محقق کرده است. این رقم بالاترین عدد طی چند سال گذشته بوده است.

✅ نکته مهمی که باید توجه داشته باشید این است که کرک اسپرد (تفاوت نرخ فرآورده‌ها با نفت خام) در زمستان هم افزایشی بوده است و این یعنی سود شرکت‌ها در آخرین فصل سال قوی‌تر از پائیز خواهد بود. بنابراین P/E شرکت‌ها برای سال 1400 به کمتر از 5 واحد خواهد رسید ! به نظر #شبندر و سایر پالایشی‌ها هم گزارش‌های خوبی را روانه بازار کنند و از طرف دیگر برنامه افزایش سرمایه را هم باید لحاظ کرد. لذا توصیه می‌شود یکی از نمادهای این گروه را زیر نظر داشته باشید. رشد قیمت نفت، کرک اسپردها و اثرات آن در سود شرکت‌ها به خصوص برای سال 1400 را دست‌کم نگیرید.

@bimehiranbroker

#بانکداری
#بخش_دوم

✅ در گروه بانکی #وتجارت #ونوین #وسینا و #وپارس هم گزینه‌های مناسبی خواهند بود. خصوصا وپارس که باری دیگر اخبارهای مثبت خود را فعال کرده است. این شرکت در نظر دارد زیرمجموعه‌های ساختمانی، لوتوس و بخش معدنی خود را به فروش برساند و البته در این میان #بیمه_پارسیان هم نفع خوبی می‌برد و احتمالا برای امروز هر دو سهم خصوصا پارسیان مورد توجه خواهد بود. برخی معتقدند قیمت عرضه بلوک اپال مقداری کمتر از انتظارات است اما وپارس می‌تواند از این محل 900 ریال و بیمه پارسیان در حدود 6.000 ریال سود شناسایی کنند.

📈 از گوشه و کنار شنیده می‌شود کنسرسیومی متشکل از شرکت‌های سنگ‌آهنی (#کگل #کچاد) خریدار این بلوک هستند.

✍️ البته ونوین و وتجارت هم بدون خبر نیستند. در ونوین هیچ بعید نیست به زودی یک دعوای مدیریتی را داشته باشیم. بانکی که این روزها از نظر عملیاتی شرایط جالبی دارد. بطور کلی حضور در یکی از سهام خوب این صنعت به دید نگهداری میان‌مدتی توصیه می‌شود. فقط کافی است کمی فشار عرضه از روی بانکها برداشته شود. آنوقت است که شرایط متفاوت خواهد شد ...

@bimehiranbroker