مرور هفته
بررسی بازار سرمایه در هفته ای که گذشت


✳️شاخص کل بورس اوراق بهادار طی هفته اخیر روندی نزولی داشت و از مرز 310 هزار واحد تا میانه کانال 305 هزار واحد کاهش یافت. در شاخص هم2وزن، شاهد بیش از هزار واحد رشد شاخص و دستیابی به میانه 85 هزار واحد هستیم.

⭕️ در هفته ای که گذشت خبرهایی در خصوص نظر بانک مرکزی در خصوص #افزایش_سرمایه_از_تجدیدارزیابی باعث شد تا نمادهایی همچون #وپارس و #دی با فشار فروش مواجه باشند بااین‌حال چند مصاحبه به همراه خبر افزایش سرمایه بانک ملت از اندوخته، ترمز افت بیشتر قیمت بانکی‌ها را کشید، ضمن اینکه خبر انتصاب مدیر تجدید ارزیابی در #ایران‌خودرو، فضای مثبتی در این گروه ایجاد کرد که البته چندان پایدار هم نبود.

⭕️ از سوی دیگر بحث تغییر در #قوانین_مالیاتی و نظایر آن موردتوجه بازار قرار گرفت که منجر به واکنش وزیر اقتصاد و رئیس سازمان بورس شد. آن‌ها بحث تغییر در قوانین شرکت‌های بازار سرمایه را تکذیب کردند که البته باید گفت بحث حذف معافیت‌های مالیاتی را نباید به این آسانی کنار گذاشت و محتمل است که دولت برخی معافیت‌های مالیاتی را حذف کند.
ازاین‌جهت که دولت در آذرماه بودجه خود را به مجلس ارسال می‌کند، تغییر در #حامل‌های_انرژی به‌طور عام می‌تواند بر هزینه تولید شرکتها اثرگذار باشد. گام چهارم ایران و واکنش اتحادیه اروپا به آن از موضوعاتی است که در آینده بر روند نرخ ارز اثرگذار خواهد بود همچنین توافق اولیه بین #چین_و_آمریکا، با تقویت کامودیتی‌ها همراه شده و این نیز ازجمله مسائل بااهمیت است.

#اختصاصی_بیدار #شاخص_بورس #تحلیل_شاخص #مرور_هفته

➖➖➖➖➖
کارگزاری اقتصاد بیدار

@bidarnameh

چه صنعتی پیشرو می‌شود؟
⭕️نوبت پیشرو شدن شرکت‌های بزرگ بازار است

همایون دارابی تحلیل‌گر ارشد بازار سرمایه ضمن تاکید بر شرایط مناسب کنونی شاخص بورس، به اقتصاد بیدار گفت: پس از اتفاقات تلخ هفته‌های اخیر، به دلیل حمایت خوب صندوق‌ها و مدیران بازار برای کاهش تلفات هیجانی، بازار پس از مدت کوتاهی از فاز اصلاحی برگشت و اکثر نمادها توانستند افت هفته گذشته خود را جبران کنند.
وی ضمن مثبت ارزیابی کردن تصمیمات مدیران سازمان در هفته‌های اخیر، اظهار کرد: پس از شهادت سردار سلیمانی، شرایط ویژه‌ای بر بازار حکم‌فرما و هیجان‌زدگی به اوج خود رسیده بود، بنابراین سازمان چاره‌ای جز تغییر برخی فوانین مانند حد نوسان نداشت.
دارابی اضافه کرد: در حال حاضر تعداد زیادی سهامدرا تازه‌وارد در بازار وجود دارند که فراز و فرودهای بازار را ندیده‌اند و در شرایط اینچنینی هیجان‌زده واکنش نشان می‌دهند و امکان دارد به خود زیان‌های بسیاری برسانند.

💢رشد بازار مدیون نوسهامداران است

این کارشناس بازار سرمایه رشد شاخص در ماه‌های اخیر را مدیون نوسهامداران بورسی دانست و ادامه داد: اگر ورود نقدینگی از سمت این تازه‌واردان نبود، اکنون #شاخص_بورس_تهران به کانال 400 هزار واحدی نمی‌رسید. از این‌رو حمایت از آنها نیز جز وظایف سازمان بورس و اوراق بهادار است. در حقیقت سازمان با کاهش حد نوسان از سرعت افت بازار و ضرر سهامداران کاست.

💢بازار به خبرهای بد عادت کرده است

این تحلیل‌گر بورسی در خصوص تاثیر تحریم‎هایی که اخیرا توسط دولت آمریکا علیه فولادی‌ها مطرح شده گفت: تحریم‌های آمریکا به حدی رسیده که بیشتر از این به صورت قوانین امکان‌پذیر نیست و تنها باید برخورد سخت داشته باشد. درواقع از ابتدای سال جاری فشار تحریم‌ها تاحدی ببالاست که امکان افزایش بیشتر آنها وجود ندارد، بنابراین چنین اعلام‌هایی از تحریم‌ها نه‌تنها تاثیری بر شرکت‌ها ندارد، حتی جو روانی را هم متشنج نمیکند، چراکه بازار به خبرهای بد عادت کرده است.
‌دارابی در خصوص شرایط بازار در ماه‌های پایانی سال گفت: شرکت‌های بزرگ با گزارش‌های 9 ماهه نشان دادند که هنوز یک سر و گردن از سایر شرکت‌ها بالاتر هستند. بنابراین نوبتی هم باشد نوبت پیشرو شدن هلدینگ‌ها سرمایه‌گذاری‌ها و شرکت‌های بزرگ است.

#اختصاصی_بیدار #تحلیل #تحلیل_بازار #صنعت_پیشرو

➖➖➖➖➖
خبرها و تحلیل های اختصاصی را در کانال #بیدارنامه کارگزاری #اقتصادبیدار دنبال کنید
@bidarnameh 👈🏻

چشم‌انداز بورس99
🔴بحران اقتصاد جهانی، تهدیدی برای ادامه روند صعودی شاخص بورس

رضا صفی‌خانی مدیر سرمایه‌گذاری گروه سرمایه گذاری کوروش درخصوص روند بورس در سال 99 به اقتصاد بیدار گفت: بورس تهران در سال 1399 با ادامه روند افزایش نرخ دلار متاثر از #کسری_بودجه دولت و هجوم #نقدینگی عمومی برای جلوگیری از کاهش ارزش دارایی های نقد خود به #بورس می توانست روند صعودی خود را پیش بگیرد اما در این بین سقوط #قیمت_جهانی_نفت تا سطح زیر 30 دلار و سایر کامودیتی‌ها ادامه روند صعودی #شاخص_بورس_تهران را با تهدید جدی مواجه کرده است.

💢دلار 23هزار تومانی در سال 99

وی با اشاره نرخ ارز و تورم به‌عنوان دو متغیر اصلی تاثیرگذار بر بورس تهران گفت: با توجه کسری 100 الی 150 هزاری میلیاردی دولت در 1399 ادامه روند صعودی نرخ بازار آزاد و نیمایی دلار قابل پیش‌بینی و تا سطوح 20 الی23 هزار تومان در سال 1399 اجتناب ناپذیر است.

💢تورم 35 درصدی

مدیر سرمایه‌گذاری #گروه_سرمایه‌گذاری_کوروش ادامه داد: با توجه به اینکه سال 99 سال آخر دولت است حذف دلار 4200 تومانی برای کالاهای اساسی و دارو در اواخر سال قابل پیش‌بینی است و #یارانه_انرژی_گازوییل نیز می‌تواند در این سال حذف شود که بر تورم کشور موثر است. تمامی این موارد میتواند دلیلی بر افزایش شاخص بورس تهران به دلیل افزایش نرخ ارز و نرخ #تورم 35 درصدی باشد.

💢نفت در کوتاه‌مدت به قیمت سابق برنمیگردد

صفی‌خانی درخصوص وضعیت #بازارهای_جهانی گفت: #صندوق_بین‌المللی_پول در گزارش ماه اکتبر2019 برآورد کرده بود که رشد اقتصادی برای سال 2020 به نرخ رشد 3.3 میرسد، رشد و اقتصاد جهانی پس از دوره‌های رونق خود در سال‌های اخیر وارد فاز ثبات و تاحدودی رکودی شود اما ظهور متغیرهایی جدید اقتصاد جهانی را با چالش‌های اساسی در سال 2020 مواجه کرده است؛ درواقع اتخاذ تصمیم استراتژیک روسیه مبنی بر عدم همکاری با کشورهای اوپک برای کاهش عرضه نفت (با هدف اختلال در تولید نفت شیل آمریکا) و شروع جنگ نفتی بین عربستان و روسیه بازار نفت را با مازاد عرضه 3 میلیون بشکه‌ای در روز مواجه کرده است و بنظر نمی‌رسد قیمت‌های نفت در کوتاه‌مدت به سطوح سابق بازگردد و تا مدت‌ها در قیمت‌های پایین می‌ماند و سایر مشتقات انرژی متاثر از قیمت نفت کاهش خواهند یافت.

💢تضعیف اقتصاد جهانی در 2020

این کارشناس اقتصادی افزود: از سوی دیگر شیوع بیماری #کرونا اقتصاد جهانی را با ریسک بزرگی مواجه کرده، محدودیت در رفت و آمد مردم ، محدودیت در ارائه خدمات و کالاها و بسته شدن کارخانجات و اختلال شدید در صنعت توریسم جهانی با عث کاهش شدید در تقاضای جهانی در چین و سایر کشورهای جهان شده است. اهمیت این موضوع انچنان است که OECD در گزارش ماه مارس خود برآورد کرده که امکان دارد رشد اقتصادی جهانی در 2020 با نیم درصد کاهش نسبت به سال گذشته به 2.4 درصد برسد و حتی در صورت ادامه روند شیوع بیماری رشد اقتصادی جهانی را به 1.5 درصد برساند. بطور کلی اقتصاد جهانی در سال 2020 تضعیف خواهد شد و به تدریج درسال 2021 برخواهد گشت.

💢تهدیدی برای شرکت‌های کامودیتی‌محور

مدیر سرمایه‌گذاری گروه سرمایه‌گذاری کوروش ادامه داد: ازطرفی سقوط قیمت نقت تا سطح زیر 30 دلار و سایر محصولات جهانی مثل فلز روی و مس بورس تهران و شرکت‌های پتروشیمی و کامودیتی‌محور با تهدید جدی مواجه کرده است و منجر به کاهش درآمد ارزی خواهد شد اما از سوی دیگر با توجه به افزایش نرخ ارز به دلایل اشاره شده، شاید درآمد ریالی کاهش چشمگیری نداشته باشد و نگرانی اساسی برای ریزش شاخص بورس وجود ندارد. سایر متغییرهای مانند #تجدید_ارزیابی_دارایی‌های بانک‌ها و شرکتها و شروع عرضه‌های سهام شرکت‌های دولتی، حمایت دولت از بازار سرمایه باید مورد توجه اهالی بازار سرمایه باشد که می‌تواند بر روند بازار سرمایه و شرکتها تاثیر بگذارد.


#اختصاصی_بیدار #تحلیل_بازار #بورس99دریک_نگاه #بورس99 #گزارش_ویژه_تحلیل_بازار
#عملکردبورس98
#چشم‌انداز_سال_جدید_13

➖➖➖➖➖
خبرها و تحلیل های اختصاصی را در کانال #بیدارنامه کارگزاری #اقتصادبیدار دنبال کنید
@bidarnameh 👈🏻

🔴مروری بر بورس ۹۹

🔷️آیا میدانید کدوم شرکت‌ها بیشترین سود را در یکسال گذشته نصیب سهامداران خود کردند؟

🔷️آیا میدانید سهامداران کدوم سهام بیشترین ضرر را متحمل شدند؟

🔺️نکته_ قابل ذکر است که این سهام در نگاهی یکساله مورد بررسی قرار گرفته‌اند.

#قیستو #کدما #وبرق #بپاس #غسالم #فجوش #دحاوی #ولیز #بورس #شاخص_بورس
➖➖➖➖
@bidarbourse

گفت‌و‌گو با امیر شکاریان مدیرسرمایه‌گذاری شرکت بیمه رازی در خصوص پیش‌بینی بورس ۱۴۰۰

🔴 درصورت ناامیدی از رفع تحریم‌ها دلار سقف پیشین را پس میگیرد
‌
◾تاثیر مثبت گروه #فلزات #پالایشگاهی و #پتروشیمی از رشد نرخ دلار
◾#شاخص_بورس برای پس گرفتن سقف خود به #دلار بالای ۳۰ هزار تومان نیاز دارد

#اختصاصی_بیدار #رادیوبیدار #تحلیل_شنیداری #امیرشکاریان #پیشبینی_بورس۱۴۰۰
➖➖➖➖➖
@bidarbourse

پیشبینی شرایط بورس در هفته جاری
🔴کسری بودجه سال۱۴۰۰ و میزان انتشار اوراق بدهی دولتی برابر با کل بودجه سال۹۲ است

شاخص کل 30دی ماه سال گذشته و 18بهمن ماه، دو مرتبه به محدوده یک میلیون و 130هزار واحد رسید و حمایت شد. این رویداد باعث شد که با توجه به سطح p.e شرکت‌های بزرگ و ریزش سنگین در سایر نمادها، این ذهنیت پدید آید که شاخص در حال تشکیل یک کف جدید است که با ابزارهای کلاسیک تکنیکال نیز، قابلیت تشریح دارد.

🔻سیاست حقیقی‌ها خروج از بازار است

شاخص کل در 12بهمن و 26بهمن ماه، دو مرتبه به سطح یک میلیون و 260هزار واحد رسید و از رشد بیشتر ناکام ماند اما در حرکت صعودی آغاز شده اخیر که از 17 اسفند آغاز شد، توانست طی 9 روز کاری صعود از این محدوده عبور کرده و در آخرین روز کاری سال ۹۹به یک میلیون و۳۰۷هزار واحد برسد. با توجه به چشم‌انداز سیاسی و اقتصادی پیش رو و نگرش چارتیست‌های کلاسیک کار، می‌توان انتظار داشت که شاخص کل در گام صعودی فعلی، در محدوده‌ای بین یک میلیون و ۳۷۰هزار تا یک میلیون و ۵۲۰هزار واحد متعادل گردد.
ارزش معاملات خرد در هفته اخیر ۳۶.۷همت بود و به طور متوسط ۷.۳همت ارزش معاملات هر روز در آخرین هفته کاری سال بود که نسبت به هفته‌های اخیر بهبود یافته است. در ۵روز معاملاتیایانی سال،۱.۲۳همت خروج پول حقیقی از بازار صورت گرفت و تنها یک روز ورود پول آن هم به میزان ۴۸میلیارد تومان ثبت شد. این مساله نشان می‌دهد که علی رغم برگشت شاخص کل اما سهامداران خرد سیاست خروج از بازار را کنار نگذاشته‌اند.

🔻اقتصاد جهانی گره خورده با کرونا

در بازار جهانی به دلیل تداوم قرنطینه در اقتصادهای اروپایی و موج جدید کرونا در برخی اقتصادهای بزرگ، شاهد تلاطم‌هایی هستیم. انتظار می‌رفت در ماه مارس، اقتصادهای اروپایی بازگشایی شوند اما آلمان و فرانسه سیاست قفل‌زنی را ادامه دادند با این حال، در انگلستان مدارس و دانشگاه‌ها باز شده و در آمریکا چندین ایالت قوانین کرونا را به طور کامل کنار گذاشته‌اند و زندگی به حالت عادی بازگشته است. آمریکا از ماه می، قوانین سفر به این کشور را تسهیل می‌کند و آلمان هم قصد ندارد برای عید پاک(15 فروردین) محدودیت‌گذاری کند. تزریق واکسن در انگلستان و آمریکا، امارات، ترکیه و اسرائیل بسیار از برنامه جلوتر است، انگلستان نزدیک به نیمی از جمعیت خود، آمریکا نزدیک به 100 میلیون نفر، امارات نزدیک به 60 درصد جمعیت، ترکیه بیش از 12 میلیون نفر و اسرائیل تقریبا 70 درصد جمعیت خود را واکسینه کرده‌اند. اروپایی‌ها در مقایسه با آمریکا و انگلیس اندکی تعلل داشته و همچنان درگیری جدی با کرونا دارند. البته ایران کماکان آمار واکسیناسیون 124 هزار نفر می‌باشد.

🔻کسری بودجه دولت در سال۱۴۰۰

در اقتصاد داخلی، بیانات رهبری در خصوص تکیه بر سرمایه‌های خرد و کلان جهت افزایش #تولید و #مانع‌زدایی‌ها با ارزیابی‌های مثبتی از سوی فعالان اقتصادی و بازار سرمایه همراه شد. دولت در سال۹۹ در مجموع ۱۲۵همت اوراق فروخت. گفته می‌شود در سال۱۴۰۰ انتشار اوراق نزدیک به سه برابر این رقم خواهد بود و در واقع کسری بودجه با شرایط فعلی بیش از ۳۵۰همت است و پیشبینی می‌شود نزدیک به۱۸۰ همت پایه پولی اضافه شود. به بیان دیگر کسری بودجه سال۱۴۰۰ و میزان انتشار اوراق بدهی دولتی برابر با کل بودجه سال۹۲ است لذا کسری بودجه آخرین سال دولت روحانی برابر با کل بودجه اولین سال دولت وی است. همچنین همتی این پالس را داده که تفاوتی ندارد سیاست‌گذار چه کسی باشد و با توجه به وضعیت نقدینگی هر۳ سال ارقام دوبرابر می‌شوند. این مساله باعث شده تا خوشبین‌ترین افراد هم تصور کنند که تورم بالا، جزء جدا نشدنی از اقتصاد باشد و علیرغم ثبات نسبی سیاسی اما خرید دارایی‌های سرمایه‌ای ادامه دارد. باید توجه کرد که نسبت پول به نقدینگی کاهش یافته اما رقم پول به شدت رشد کرده است.

🔻انتخابات و بورس

دوماه و دو هفته به انتخابات باقیمانده است. دولت فعلی بدون امضای برجام شانسی برای انتخابات ندارد لذا تمام تمرکز را بر مسائل سیاست خارجی گذاشته با این حال رقیب سیاسی و جناح #اصولگرا، تمایل به حفظ شرایط فعلی دارد یعنی #شاخص_بورس، #دلار و وضع سیاسی اگر در موقعیت امروز باشد، طبعا شانس بالایی برای پیروزی خواهد داشت.

___
🔴بررسی بازدهی بازارهای موازی در هفته‌ای که گذشت

#دلار #یورو #پوند #سکه #نیمسکه #ربع_سکه #سکه_گرمی #طلا #شاخص_بورس

🔴بررسی بازدهی بازارهای موازی در هفته‌ای که گذشت

#دلار #یورو #پوند #سکه #نیمسکه #ربع_سکه #سکه_گرمی #طلا #شاخص_بورس
➖➖➖➖
@bidarbourse

پیش‌بینی یک کارشناس از وضعیت بازار امروز

🔴تغییر روند بازار با معرفی وزرای جدید

🔺#علی_اسکینی تحلیل گر ارشد کارگزاری صنعت و معدن با اشاره به اینکه در هفته گذشته خریداران بازار دست برنده در معاملات را داشتند و در چهارشنبه یک روز فوق العاده چه از لحاظ ارزش و حجم معاملات و چه از لحاظ بازدهی را شاهد بودیم، به #بیداربورس گفت: معاملات شنبه را در حالی آغاز می کنیم که معتقدیم چهار عامل سبب خواهد شد که #بازار_سرمایه شرایط مشابه هفته گذشته را پشت سر نخواهد گذاشت. عامل اول ودوم افت #قیمتهای_جهانی و #دلار، عامل سوم رسیدن شاخص به نقاط مقاومت و آخرین عامل انتظار برای مشخص شدن سیاست های #وزرای_جدید.

🔺اسکینی افزود: بازارهای جهانی در انتهای هفته به دلیل نگرانی از گسترش کرونا در دنیا و بازگشت قرنطینه به برخی کشورها عمدتا شرایط منفی داشتند. همچنین انتظار افزایش #بهره_دلار در انتهای سال آینده طبق صحبت های فدرال رزرو، عامل دیگر فشار بر قیمت ها بوده است. از طرفی بازار دلار نیز در انتهای هفته شاهد کاهش نرخ ها بود که عمدتا به واسطه صحبت های رئیس جمهوری و رئیس مجلس بوده است.
این تحلیل گر ارشد بازار سرمایه گفت: همچنین #شاخص_بورس پس از شکسته شدن مقاومت در حوالی 1.310 به مقاومت 1.420 واحدی رسیده است که فعلا محرکی که سبب شکسته شدن این سطوح شود را شاهد نیستیم.

🔺وی افزود: در روزهای ابتدای هفته شاهد معرفی #کابینه_جدید خواهیم بود که به تبع سرمایه گذاران و فعالان در کوتاه‌مدت طبیعتا بر تحلیل ترکیب اقتصادی #کابینه_دولت_جدید و جهت‌گیری‌ سیاستی تیم اجرایی تمرکز خواهند کرد. بر همین اساس معتقدیم شاید در هفته جاری شدت مثبت روزهای گذشته را شاهد نخواهیم بود، با این حال جریان پول به نظر مشخص کننده روند خواهد بود.

🔺اسکینی گفت: با طولانی شدن مذاکرات احیای #برجام بسیاری بر این باور هستند که عدم ورود پول به اقتصاد کشور می‌تواند سبب #افزایش_تورم و نرخ دلار شود . همچنین این احتمال وجود دارد که #کسری_بودجه نیز در نیمه دوم سال بیش از پیش آثار خود را بر اقتصاد کشور نمایان کند. در صورت وقوع این امر رشد مجدد قیمت دلار به افزایش بهای ریالی ارزش فروش و سود منتهی خواهد شد. از طرفی با چاپ پول بانک های مرکزی جهان با نرخ بهره کم و همچنین ریکاوری اقتصادها پس از شیوع کرونا، انتظار اصلاح نه کاهش چشمگیری برای قیمت های جهانی برای یکسال آینده پیش بینی می شود. دو اهرم قیمت جهانی و نرخ دلار به صورت هم جهت می تواند نسبت پی بر ای بازار را در موقعیت جذابی قرار دهند. با این حال باید صبر کرد و دید که بخش اقتصادی کابینه رئیس‌جمهور بعدی چه راهی دنبال خواهد کرد.
#پیشبینی_بازار_امروز #تحلیل #اختصاصی_بیداربورس
1400/05/16
➖➖➖➖
@bidarbourse

🔴 دولت توانی کنترل شاخص‌های اقتصاد را ندارد

#مصطفی_خسروشاهی مدیر معاملات سبدگردان کارا در خصوص شرایط بازار سرمایه، گفت:

🔻رشد 3/6 درصدی #شاخص_بورس در مهر ماه

🔻تامین کسری بودجه سال آینده باعث اختلال در اقتصاد کشور خواهد شد

🔻نوسان دلار در کانال ۲۶ تا ۲۸ هزار تومانی

🔻راه برون‌رفت از رکود بورس، خروج از تحریم‌هاست

🔻کم‌توجهی بورس و #فرابورس به افزایش نرخ کامودیتی‌ها در بازار جهانی

#رادیو_بیدار #تحلیل_شنیداری #اختصاصی_بیدار #برجام

➖➖➖➖
@bidarbourse

🔴وزیر اقتصاد: با آغاز به کار دولت جدید، شاخص از 27 خرداد 1400 تا امروز 300 هزار واحد رشد کرده است.
#دولت_سیزدهم #وزیر_اقتصاد #شاخص_بورس
➖➖➖➖
@bidarbourse