☢️우라늄, 역대급 공급 쇼크가 온다 source

1. 핵심은 계약 절벽 도래
- 2011년 후쿠시마 이후 체결된 저가 장기 계약들이 2026년부터 대거 만료
- 미국 원전 운영사 연료 확보율은 2025년 97% → 2028년 49%로 급락
- 단순 재고 확보가 아닌, 가동을 위한 강제 조달 구간 진입

2. 수요의 질적 변화: AI & 데이터센터
- 빅테크(MS, 구글, 아마존)가 안정적 전력 확보 위해 원전과 직접 계약 체결 중
- 단순 전력망 수요가 아님. 24시간 돌아가는 AI 데이터센터의 필수재로 등극
- SMR(소형원전) 연료는 기존 연료 대비 우라늄이 ~80% 더 필요

3. 투자 전략은 현물보다 광산주
- 구조적 공급 부족과 정책 모멘텀이 결합, 하방 경직성은 강하고 상방 잠재력은 커짐
- 최근 수익률은 레버리지 효과가 있는 광산주 ETF가 현물을 압도 중

✍️AI 데이터센터 확장 및 전력망 탈탄소화 흐름이 원전 개발을 가속화. 투기 수요가 아닌 에너지 안보 및 넷제로 정책에 기반한 꾸준한 장기 실수요 예상

#URNM #URA #Cameco

#중국 시진핑, #영국 스타머 총리에게:
과거 노동당 정부는 양국 관계 발전에 중요한 기여를 했어

중국 뿐만 아니라, 국가 간 외교에서 특정 정당/정권을 콕 집어서 이야기하는 것은 상당히 이례적인데...
#지정학
https://www.marketscreener.com/news/china-s-xi-to-uk-s-starmer-in-the-past-labour-governments-made-important-contributions-to-the-gro-ce7e5bdeda8df327?utm_source=copy&utm_medium=social&utm_campaign=share

NVDA 젠슨 황, #중국 이 아직 H200 등 자사 #반도체 판매 허가를 내리지 않았다고 확인

로이터 등지에서는 중국이 계속 허가했다 허가했다 노래를 부르는데...
진짜 애쓴다 애써 ㅋㅋ
#지정학
https://www.reuters.com/world/asia-pacific/nvidia-ceo-says-h200-licence-china-is-being-finalised-2026-01-29/

#중국 당국, 2021년도 공동부유 일환으로 내놓았던, 결과적으로 헝다(에버그란데) 등의 파산으로 이어졌던 디벨로퍼 대상 #대출 규제 3대 레드라인 철폐 추진 중

아직 확인되지 않았지만, 만약 사실이라면 중국 본토에서 다시금 #주택 착공 및 인프라 투자 붐이 불 수 있는 사안입니다.
이는 #철광석 등 산업금속 #원자재 에 또 다른 순풍이 될 것입니다.
#부양책
https://www.bloomberg.com/news/articles/2026-01-29/chinese-property-stocks-jump-after-three-red-lines-report-mkyv9y29?embedded-checkout=true

#환율(달러인덱스)(녹색) vs PPP(구매력) 기반 적정가격 밴드(적색) 그래프

최근의 거센 하락에도 불구하고, 달러 가치는 너무나도 고평가되어 있으며, 추가적인 하락 여지가 있다는 TS롬바르드 지적.
물론 전에도 말씀드렸듯 환시에 밸류에이션만큼 의미가 없는 지표도 없지만, 지금 여기서는 #차트 와 펀더멘탈 모두가 하방을 외치고 있는 상황입니다.

#구리, 장중 +10% 폭등

특이할 만한 뉴스는 아직까지 찾지 못했고... 일단 상술했던 #중국 #부양책(3대 레드라인 제거) 등이 팩터로 작용하고 있는 모습입니다.

마소 왜저럼?

마소 어닝쇼크때문에 그런거라네요?

지금 시장 꼬라지

VIX, 달러인덱스 급등
금, 비트코인, 나스닥 급락

지금 개인적으로...

금,은 하락은 레버러지로 인한 급등세가 유지됐던터라 급락하는거같고 SPX는 마소때문이고 비트코인은 위험자산이라 그냥 근들갑떨면서 떨어지는거

원자재 - 과매수
SPX - 어닝쇼크
비트코인 - 근들갑

그래서 레버리지 그득그득한 원자재 + 위험자산 다 박살나고 진짜 안전자산 달러, 채권, 엔화로 단기 자금 흐름이 흘러간모양?

나스닥은 곧 마삼

툰, 백악관이 민주당과 자금 지원 협상 중이라고 밝혀 ...

미국 상원 다수당 대표 툰: 셧다운 방지를 위한 합의에 근접
- 새로운 합의안에 따르면 국토안보부(DHS) 예산은 임시방편으로 충당될 예정
- 툰 대표는 하원이 셧다운을 막기 위해 다시 협력해 줄 것을 기대하고 있다 ...

지금 님들이 할 일은...

관망입니다

금이든 은이든..뭐 포모로 들어간사람이 존나많아 과매수상태였고 암호화폐는 위험자산으로 가장 먼저 회피되고 있는 상황에서 엔, 달러,채권이 오르는 지금 주식이든 코인이든 건들면 좀 아프니까 관망하는게 베스트

그리고 그 지정학적 리스크가 오른건 맞는데

펜타곤 피자 인덱스 보고 지금 당장 하락 이슈가 지정학적 이슈로 인해 더 크게 작용한다라는건 아니니까 근들갑 ㄴㄴ

뺑이들 치십셔 굿밤