#TCS Group Holdings - По итогам первых 11 месяцев 2020 года наилучшие результаты среди российских банковских акций показали бумаги TCS (банк «Тинькофф»): они подорожали на 41,2% на Лондонской бирже, рублевые котировки на Московской бирже выросли на 77,1%.
«Группу TCS поддерживал сильный финансовый профиль — так, "Тинькофф" сфокусирован на онлайн-формате, который стал особенно актуальным в условиях пандемии, и ему удалось сохранить высокую рентабельность капитала: в первом квартале ROE проседал, но все равно составил внушительные 37%, к третьему кварталу он вырос до 45%. Также в силу растущей диверсификации бизнеса постепенно снижаются кредитные риски клиентского портфеля», — объясняет успех банка «Тинькофф» старший аналитик «Уралсиба» Наталия Березина.
«Если посмотреть на результаты публично торгуемых банков, видно, что хуже всех чувствуют себя занимавшиеся больше корпоративным кредитованием, а лучше всех — частными клиентами», — говорит портфельный управляющий УК «Альфа-Капитал» Эдуард Харин. Он объясняет это тем, что в условиях кризиса доходы населения сначала быстро просели, но потом так же быстро стали восстанавливаться — за счет как поддержки государства, так и быстрой адаптации к новым условиям.
Что касается перспектив роста акций российских банков, то большинство экспертов в качестве фаворитов называют бумаги Сбербанка и TCS. «С фундаментальной точки зрения сильнее других выглядят Сбербанк и "Тинькофф": у них выше рентабельность, сильнее финансовый профиль, запас по капиталу позволяет показывать более активный прирост кредитного портфеля», — говорит Наталия Березина.
По группе «Тинькофф» коэффициент P/E — около 10, что потенциально выступает его предельной оценкой, отмечает аналитик «Финама» Алексей Коренев. Но при этом, по его мнению, можно учесть высокую дорезервную прибыль в 67 млрд руб., выросшую за девять месяцев текущего года на 50%, тогда оценка P/E будет равна всего 5. В случае же снижения уровня резервирования, что может обеспечить рост годовой прибыли до 57 млрд руб., коэффициент P/E у TCS составит порядка 7,7.
ПРИВАТ Обзор за 30 ноября. Лонг удерживаем. Цель передвинута выше! #TCS https://www.tradingview.com/x/h7C1kmJO/
«Группу TCS поддерживал сильный финансовый профиль — так, "Тинькофф" сфокусирован на онлайн-формате, который стал особенно актуальным в условиях пандемии, и ему удалось сохранить высокую рентабельность капитала: в первом квартале ROE проседал, но все равно составил внушительные 37%, к третьему кварталу он вырос до 45%. Также в силу растущей диверсификации бизнеса постепенно снижаются кредитные риски клиентского портфеля», — объясняет успех банка «Тинькофф» старший аналитик «Уралсиба» Наталия Березина.
«Если посмотреть на результаты публично торгуемых банков, видно, что хуже всех чувствуют себя занимавшиеся больше корпоративным кредитованием, а лучше всех — частными клиентами», — говорит портфельный управляющий УК «Альфа-Капитал» Эдуард Харин. Он объясняет это тем, что в условиях кризиса доходы населения сначала быстро просели, но потом так же быстро стали восстанавливаться — за счет как поддержки государства, так и быстрой адаптации к новым условиям.
Что касается перспектив роста акций российских банков, то большинство экспертов в качестве фаворитов называют бумаги Сбербанка и TCS. «С фундаментальной точки зрения сильнее других выглядят Сбербанк и "Тинькофф": у них выше рентабельность, сильнее финансовый профиль, запас по капиталу позволяет показывать более активный прирост кредитного портфеля», — говорит Наталия Березина.
По группе «Тинькофф» коэффициент P/E — около 10, что потенциально выступает его предельной оценкой, отмечает аналитик «Финама» Алексей Коренев. Но при этом, по его мнению, можно учесть высокую дорезервную прибыль в 67 млрд руб., выросшую за девять месяцев текущего года на 50%, тогда оценка P/E будет равна всего 5. В случае же снижения уровня резервирования, что может обеспечить рост годовой прибыли до 57 млрд руб., коэффициент P/E у TCS составит порядка 7,7.
ПРИВАТ Обзор за 30 ноября. Лонг удерживаем. Цель передвинута выше! #TCS https://www.tradingview.com/x/h7C1kmJO/
TCS Group повысила прогноз по прибыли на 2021 год: она планирует получить не менее 60 млрд рублей, тогда как ранее рассчитывала заработать как минимум 55 млрд рублей.
TCS также повысила прогноз по приросту кредитного портфеля после резервов до более 50% (предыдущий прогноз - более 30%).
Выручка, не связанная с кредитованием, в 2021 году, как и ожидалось ранее, составит свыше 40% от общей выручки группы.
Ранее группа опубликовала рекордную отчетность, согласно которой общая выручка TCS Group во втором квартале 2021 года выросла на 37% и достигла 65,0 млрд рублей. Чистая прибыль за три месяца увеличилась на 57% — до 16,1 млрд рублей. Общее число клиентов увеличилось до 16,7 млн (год назад — 11,2 млн).
С 17 сентября 2021 года Московская биржа представила новые базы расчетов индексов акций, которые будут действовать. Согласно обновленной базе, акции Группы попали в Индекс голубых фишек. Индекс голубых фишек Московской биржи является индикатором рынка наиболее ликвидных акций российских компаний.
ПРИВАТ - #TCS Предполагается выход в волну 5
Опять же короткий стоп в наличии
https://www.tradingview.com/x/EeSTWxUM/
p.s. При чем не факт что в красную крупную 5
В случае растяжения будет еще пара дополнительных волн наверх
TCS также повысила прогноз по приросту кредитного портфеля после резервов до более 50% (предыдущий прогноз - более 30%).
Выручка, не связанная с кредитованием, в 2021 году, как и ожидалось ранее, составит свыше 40% от общей выручки группы.
Ранее группа опубликовала рекордную отчетность, согласно которой общая выручка TCS Group во втором квартале 2021 года выросла на 37% и достигла 65,0 млрд рублей. Чистая прибыль за три месяца увеличилась на 57% — до 16,1 млрд рублей. Общее число клиентов увеличилось до 16,7 млн (год назад — 11,2 млн).
С 17 сентября 2021 года Московская биржа представила новые базы расчетов индексов акций, которые будут действовать. Согласно обновленной базе, акции Группы попали в Индекс голубых фишек. Индекс голубых фишек Московской биржи является индикатором рынка наиболее ликвидных акций российских компаний.
ПРИВАТ - #TCS Предполагается выход в волну 5
Опять же короткий стоп в наличии
https://www.tradingview.com/x/EeSTWxUM/
p.s. При чем не факт что в красную крупную 5
В случае растяжения будет еще пара дополнительных волн наверх
Олег Тиньков заплатил почти полмиллиарда долларов в рамках урегулирования налоговых претензий в суде США.
Ранее суд распорядился принять от Тинькова указанную сумму. Согласно договоренности с прокуратурой, россиянин должен был выплатить средства в рамках сделки до заседания суда, где ему вынесут приговор.
Тинькова обвинили в том, что он однократно предоставил ложные сведения в налоговую инспекцию в 2013 году — бизнесмен, согласно позиции правоохранителей, не отчитался о доходах от продажи недвижимости. Его арестовали в Лондоне в конце февраля 2020 года, с тех пор он оспаривал экстрадицию по медицинским основаниям. В связи с процессом по экстрадиции его свобода была ограничена.
Вынесение приговора в американском суде назначено на 29 октября.
Депозитарные расписки TCS Group установили новый рекорд на торгах в среду, 13 октября, впервые в истории превысив отметку ₽7500 за бумагу.
По мнению старшего аналитика инвесткомпании «Атон» Михаила Ганелина, поводом для роста мог стать общий новостной фон по компании. Во-первых, в понедельник Тинькофф Банк включили в список системно образующих банков. Во-вторых, CEO TCS Group Оливер Хьюз недавно заявил, что компания смотрит не только на Филиппины, но и на другие азиатские страны. «Значит TCS видит возможность для дальнейшей экспансии. И это инвесторов очень стимулирует», — отметил эксперт. По его словам, инвесторам все больше нравятся финтех истории.
ПРИВАТ - Обзорs от 14 октября
#TCS Попробуем оценить долгосрочную привлекательность бумаги которая на мой взгляд продолжит качественный рост в течении ближайшей 10летки
На крупных мы заканчиваем либо красную волну 3 , либо что более вероятно лишь волну 1 в составе этой красной 3 (серый счет и красная 3 переезжает значительно выше)
Процентов 25 потенциал роста с текущих в волне 5 после чего предполагается либо коррекция в серую 2ку, либо коррекция в волну 4 красная , а это 2-3года по времени
https://www.tradingview.com/x/KC00KyxQ/
#TCS В моменте покупать на продолжение волны 5 в р-н 130+ ? Не знаю , на мой взгляд это не столько рискованно сколько ограничено по потенциалу роста
Тем кто держит (или же планирует покупать/увеличивать) рекомендуется ориентироваться на верхнюю границу канала (построен в логарифме)
В целом же хорошая бумага, я всегда это говорила и долгосрочно полагаю потенциал роста еще велик
https://www.tradingview.com/x/fb5v6xpV/
p.s. Вот так вот фундаментально НЕпривлекательные бумаги растут в 10 раз за год-)
Ранее суд распорядился принять от Тинькова указанную сумму. Согласно договоренности с прокуратурой, россиянин должен был выплатить средства в рамках сделки до заседания суда, где ему вынесут приговор.
Тинькова обвинили в том, что он однократно предоставил ложные сведения в налоговую инспекцию в 2013 году — бизнесмен, согласно позиции правоохранителей, не отчитался о доходах от продажи недвижимости. Его арестовали в Лондоне в конце февраля 2020 года, с тех пор он оспаривал экстрадицию по медицинским основаниям. В связи с процессом по экстрадиции его свобода была ограничена.
Вынесение приговора в американском суде назначено на 29 октября.
Депозитарные расписки TCS Group установили новый рекорд на торгах в среду, 13 октября, впервые в истории превысив отметку ₽7500 за бумагу.
По мнению старшего аналитика инвесткомпании «Атон» Михаила Ганелина, поводом для роста мог стать общий новостной фон по компании. Во-первых, в понедельник Тинькофф Банк включили в список системно образующих банков. Во-вторых, CEO TCS Group Оливер Хьюз недавно заявил, что компания смотрит не только на Филиппины, но и на другие азиатские страны. «Значит TCS видит возможность для дальнейшей экспансии. И это инвесторов очень стимулирует», — отметил эксперт. По его словам, инвесторам все больше нравятся финтех истории.
ПРИВАТ - Обзорs от 14 октября
#TCS Попробуем оценить долгосрочную привлекательность бумаги которая на мой взгляд продолжит качественный рост в течении ближайшей 10летки
На крупных мы заканчиваем либо красную волну 3 , либо что более вероятно лишь волну 1 в составе этой красной 3 (серый счет и красная 3 переезжает значительно выше)
Процентов 25 потенциал роста с текущих в волне 5 после чего предполагается либо коррекция в серую 2ку, либо коррекция в волну 4 красная , а это 2-3года по времени
https://www.tradingview.com/x/KC00KyxQ/
#TCS В моменте покупать на продолжение волны 5 в р-н 130+ ? Не знаю , на мой взгляд это не столько рискованно сколько ограничено по потенциалу роста
Тем кто держит (или же планирует покупать/увеличивать) рекомендуется ориентироваться на верхнюю границу канала (построен в логарифме)
В целом же хорошая бумага, я всегда это говорила и долгосрочно полагаю потенциал роста еще велик
https://www.tradingview.com/x/fb5v6xpV/
p.s. Вот так вот фундаментально НЕпривлекательные бумаги растут в 10 раз за год-)
