Разбор компании Realty Income #O
Сектор: REIT, Розничная торговля
Компания занимается тем, что приобретает различного вида недвижимость и сдает её. Получает комиссии с аренды и распределяет прибыль среди акционеров. На оставшуюся прибыль покупает все новые и новые объекты.
11.4% - продуктовые магазины, 10.6% - круглосуточные магазины. А также аптеки, рестораны быстрого питания и обычные рестораны, автомобильный сервис, фитнес и здоровье, складские помещения.
Среди клиентов: Walgreens, Dollar General, Dollar Tree, 7-Eleven, FedEx и другие.
Компания интересна тем, что платит свои дивиденды 1 раз в месяц. Текущая див.доходность 5,8%.
▪️ Капитализация: 38B$
▪️ P/E - 39.93, форвардное P/E - 37.32
▪️ P/S - 9.78, форвардное P/S - 11.1
▪️P/B - 1.2
💰 Финансовое здоровье
▪️Собственный капитал и долг растёт всегда пропорционально, но т.к. вкладывая деньги в недвижимоть она имеет ствойство расти еще быстрее, то свой капитал всегда немного обгоняет рост долгов.
▪️Долг - 20,5B$, кэш - 367M$, физические активы - 43,5B$. Т.е. физ. активы это те самые активы, которые копания все время покупает и за счет их аренды живёт.
ℹ️ Долг больше кэша в 56 раз, но это нормально для REIT, Им важно чтобы хватало денег для погашения займов и выплаты дивидендов. В этом плане всё ок.
🔮 Будущее, оценки
▪️ По данным SeekingAlpha в 2024 году EPS вырастет на 3.36%, в 2025 на 3.49%. Выручка в 2024 году поднимется на 11.86%, а вот в 2025 ожидается падение на -6.70%.
▪️ Мнения о справедливой стоимости акции от разных сервисов. SimplyWallSt - 140$, TipRanks - 62$, GuruFocus - 73.5$.
ℹ️ Стабильно, спокойно.
📈 Технический анализ
С 2022 года акции компании находятся в нисходящем канале, сейчас находимся на середине диапазона. На дневном ТФ индикаторы за рост, на недельном за падение. Скорее всего мы дойдем до верхней границы канала, после чего опять может упасть. Тренд поменяется на восходящий, когда пробъем и закрепимся выше границ нисходящего канала.
🧠 Выводы
Компания интересная, платит хорошие ежемесячные дивиденды. Но пока находится по техническим моментам в нисходящем канале. Краткосрочно может вырасти, в том числе на отчете. Более долгосрочно - надо ждать смены тренда, возможно он начнется в этом году с момента понижения процентной ставки. Идеальная точка покупки - в районе 40$. Чем ближе, тем идеальней 😁
Как вам разбор и вывод?
👍 - согласен
👎 - не согласен
🤔 - все равно, без разницы
График отправляю в комментарии 👇
Сектор: REIT, Розничная торговля
Компания занимается тем, что приобретает различного вида недвижимость и сдает её. Получает комиссии с аренды и распределяет прибыль среди акционеров. На оставшуюся прибыль покупает все новые и новые объекты.
11.4% - продуктовые магазины, 10.6% - круглосуточные магазины. А также аптеки, рестораны быстрого питания и обычные рестораны, автомобильный сервис, фитнес и здоровье, складские помещения.
Среди клиентов: Walgreens, Dollar General, Dollar Tree, 7-Eleven, FedEx и другие.
Компания интересна тем, что платит свои дивиденды 1 раз в месяц. Текущая див.доходность 5,8%.
▪️ Капитализация: 38B$
▪️ P/E - 39.93, форвардное P/E - 37.32
▪️ P/S - 9.78, форвардное P/S - 11.1
▪️P/B - 1.2
💰 Финансовое здоровье
▪️Собственный капитал и долг растёт всегда пропорционально, но т.к. вкладывая деньги в недвижимоть она имеет ствойство расти еще быстрее, то свой капитал всегда немного обгоняет рост долгов.
▪️Долг - 20,5B$, кэш - 367M$, физические активы - 43,5B$. Т.е. физ. активы это те самые активы, которые копания все время покупает и за счет их аренды живёт.
ℹ️ Долг больше кэша в 56 раз, но это нормально для REIT, Им важно чтобы хватало денег для погашения займов и выплаты дивидендов. В этом плане всё ок.
🔮 Будущее, оценки
▪️ По данным SeekingAlpha в 2024 году EPS вырастет на 3.36%, в 2025 на 3.49%. Выручка в 2024 году поднимется на 11.86%, а вот в 2025 ожидается падение на -6.70%.
▪️ Мнения о справедливой стоимости акции от разных сервисов. SimplyWallSt - 140$, TipRanks - 62$, GuruFocus - 73.5$.
ℹ️ Стабильно, спокойно.
📈 Технический анализ
С 2022 года акции компании находятся в нисходящем канале, сейчас находимся на середине диапазона. На дневном ТФ индикаторы за рост, на недельном за падение. Скорее всего мы дойдем до верхней границы канала, после чего опять может упасть. Тренд поменяется на восходящий, когда пробъем и закрепимся выше границ нисходящего канала.
🧠 Выводы
Компания интересная, платит хорошие ежемесячные дивиденды. Но пока находится по техническим моментам в нисходящем канале. Краткосрочно может вырасти, в том числе на отчете. Более долгосрочно - надо ждать смены тренда, возможно он начнется в этом году с момента понижения процентной ставки. Идеальная точка покупки - в районе 40$. Чем ближе, тем идеальней 😁
Как вам разбор и вывод?
👍 - согласен
График отправляю в комментарии 👇
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM