[삼성 이영진] 세일즈포스(CRM) F3Q25 실적 요약

■ F3Q25 실적
: 매출 94.4억 달러(+8%, cc 기준 +8%)
vs 컨센 93.5억 달러, 가이던스 93.1~93.6억 달러
: cRPO 264억 달러(+10%, cc 기준 +10%)
vs 컨센 261억 달러(+9.2%), 가이던스 +9%
: Non GAAP EPS $2.41
vs 컨센 $2.44, 가이던스$2.42~2.44

■ F4Q25 가이던스
: 매출 99~101억 달러(+8%)
vs 컨센 100.5억 달러
: cRPO 성장률 +9%
vs 컨센 301억 달러, +9%
: Non GAAP EPS $2.57~2.62
vs 컨센 $2.66

■ FY25 가이던스
: 매출 378~380억 달러(+9%)로 하단 상향
vs 컨센 378.6억 달러, 기존 377~380억 달러(+9%)
: Non GAAP EPS $9.98~10.03으로 하향
vs 컨센 $10.1, 기존 $10.03~10.11

https://s23.q4cdn.com/574569502/files/doc_financials/2025/q3/CRM-Q3-FY25-Earnings-Press-Release-w-financials.pdf

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[삼성 이영진] 글로벌 SW 헤드라인 (24/12/4)

■ AWS, 멀티모달 AI 모델 제품군 공개. 텍스트 모델은 Micro, Lite, Pro, Premier(학습중 1Q25 전망)로 구성. 이미지 모델 Nova Canvas와 영상 모델 Nova Reel도 포함

■ AWS, Trainium 2 칩 정식 출시. AWS 클라우드 인프라 내 EC2 Trn2 UltraServers으로 명명. 앤스로픽과 관련 클러스터 구축 협력. Trainium 3 칩은 25년 말 출시 예정

■ AWS, Amzon Q Business AI 에이전트의 기능을 강화. 타사 도구 및 데이터베이스와 통합 강조

■ AWS, Amazon Q Developer의 개발 환경 활용 강화를 위한 업데이트. 전체 개발 사이클 내 활용 측면

■ AWS, 분산 SQL 데이터베이스 서비스 Amazon Aurora DSQL 발표

■ AWS & 깃랩, 아마존 Q 에이전트를 깃랩 Duo 어시스턴트와 통합하기 위한 협력 발표

■ AWS, 모델 교차 검증을 통해 환각 현상에 대응하는 Automated Reasoning checks 공개

■ 팔란티어, 연방정부 클라우드 서비스 관련 보안 인증 FedRAMP High 획득. 최고 수준의 민감 데이터와 워크로드 처리를 가능하게 함

■ 마이크로소프트, 경쟁 클라우드 컴퓨팅 플랫폼 고객에서 Windows Server 라이선스 비용을 과다 부과했다는 혐의로 영국에서 10억 파운드 규모 집단 소송 직면

■ 앤스로픽, AWS Trainium 2 칩 최적화를 통해 Claude 3.5 Haiku 모델 추론속도를 60% 개선

■ 메타, 2030년대 초 4GW 규모 원자력 발전 활용 계획 착수

■ 구글, 영상 생성 AI 모델 Veo, 버텍스 AI 이용 고객 대상 Private Priview로 제공

■ 메타, 선거 괸련 자사 플랫폼 내 AI 콘텐츠가 차지하는 비중이 1% 미만이라고 발표

■ 오픈AI, Kate Rouch를 최고 마케팅 책임자(CMO)로 영입

■ Cohere, 기업 검색을 혁신할 신규 모델 Rerank 3.5 발표. 검색 결과의 정확성을 크게 개선하여 기업이 빠르고 효율적으로 문서와 정보를 찾을 수 있도록 지원

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세일즈포스(CRM US) F3Q25 실적 - Agentforce with One Platfrom

안녕하세요 삼성증권 글로벌 SW 담당 이영진입니다.

세일즈포스는 개선되었지만, 혼재된 실적과 가이던스를 발표했습니다. F4Q 매출 가이던스는 컨센서스를 하회했으며, 전체 매출도 하단을 상향했지만 폭이 크지는 않았습니다.

숫자만 보면 아쉽지만, 시간외 주가는 10%나 상승했는데요. 긍정적 평가의 이유는 Agentforce입니다. 컨콜에서도 대부분이 관련 내용이었지요

10월 말 정식 출시 후 1주 만에 관련 딜 200개를 체결했는데요, 서비스 클라우드 위주로 초기 침투하며 다양한 측면에서 고객 효율성 향상을 지원하고 있습니다.

높은 수요를 충족시키기 위해 F4Q 1,400명의 AE도 채용 예정입니다. 내부적으로도 Agentforce를 활용하고 있네요

큰 그림에서 디지털 인력이라는 개념을 언급하며 Agent를 통한 생산성 강화를 경제 성장과 연결짓기도 하였습니다.

Agent의 정확도 향상과 환각 감소를 위해서는 고객 자체 데이터 활용이 필요합니다. 개별 솔루션을 넘어 다양한 솔루션의 통합 제공도 중요하지요

세일즈포스는 하나의 플랫폼에서 세일즈, 서비스, 마케팅, 분석, 협업 툴 등 다양한 솔루션 제공이 가능합니다. 강력한 데이터 플랫폼도 성장하고 있구요

AI 에이전트 시대 선두 기업으로 긍정적 포지셔닝을 구축하고 있다고 판단합니다.

12월 공개될 Agentforce 2.0도 기대감으로 연결되고 있습니다.

실적과 관련한 자세한 내용은 발간된 보고서를 참고해 주시기 바랍니다.

보고서 링크: https://bit.ly/4gifMAG

(2024/12/4 공표자료)

[삼성 이영진] 글로벌 SW 헤드라인 (24/12/5)

■ 오픈AI, 12/5일부터 12일 간 신규 기능,제품, 데모로 규성된 Shipmas 행사 진행 예정. 영상 생성 AI Sora와 추론 모델 등 포함 전망

■ 오픈AI 챗GPT 주간 활성 사용자 3억 명 돌파

■ 오픈AI, 드론 방어 시스템 등 군사적 목적의 인공지능 활용을 위해 안두릴과 협력

■ 오픈AI, 스위스 취리히 오피스 확장. 유럽 내 더블린, 런던, 파리, 브뤼셀에 오피스 보유. 구글 딥마인드의 멀티모달 AI 연구진 Lucas Beyer, Alexander Kolesnikov, Xiaohua Zhai 영입

■ 샘 알트먼, 일론 머스크가 정치적 영향력을 이용해 경쟁사를 해치고 자신의 사업을 이롭게 하는 것은 미국적이지 않다고 코멘트

■ 구글 딥마인드, 단일 이미지와 프롬프트로 인터랙티브 세계를 생성하는 모델 Genie 2 공개

■ 스포티파이 & 구글, Spotify Wrapped 2024에 구글 NotebookLM을 활용해 음악 취향을 팟캐스트 형태로 소개하는 기능 도입. 두명의 호스트가 토론을 벌이는 형식

■ AWS, 여러 AI 에이전트를 한번에 관리하고 조율하여 협력 작업을 수행할 수 있는 멀티 에이전트 프레임워크 ‘Amazon Bedrock Agents’ 공개

■ AWS, SageMaker HyperPod 플랫폼 업데이트 발표. 기업의 LLM 훈련과 파인 튜닝 효율 증가 목적

■ AWS, Bedrock에 캐싱 서비스와 프롬프트 라우팅 도입. 비용 절감과 성능 최적화 목표

■ FBI & CISA, 미국 시민들에게 중국 해커 그룹(Salt Typhoon)의 공격 방어를 위해 암호화된 메시지 앱 사용 권장

감사합니다.

오픈AI 챗GPT, 주간 활성 사용자 성장세

11월 1억명
> 5/13 GPT-4o 공개
> 7/18 GPT-4o mini 공개
> 7/30 Plus 유저 일부 대상 어드밴스드 보이스 모드(AVM) 제공
8월 말 2억명
> 9/12 o1 공개
> 9/25 전체 Plus 및 Team 유저 대상 AVM 제공
10월 초 2.5억명
> 10/17 챗GPT 윈도우용 앱 런칭
> 10/22 유럽 지역(EU, 스위스, 노르웨이 등)으로 AVM 확대
> 10/30 AVM, 맥 및 윈도우 앱으로 확대
> 10/31 SearchGPT에서 업데이트된 검색 기능 ChatGPT Search 공개
> 11/19 AVM, 웹으로 확대
12월 초 3억명
> 애플 iOS 18.2 출시. 시리와 챗GPT 통합
25년 목표 10억명

https://www.theverge.com/2024/12/4/24313097/chatgpt-300-million-weekly-users

Samta(Sam Altman + Santa)가 주는 선물, 오픈AI Shipmas

안녕하세요 삼성증권 글로벌 SW 담당 이영진입니다.

오픈AI가 현지 시간 5일부터 12일간 매일 다양한 기능 및 제품 공개와 데모를 선보이는 Shipmas 행사 진행을 발표했습니다.

이미 X에서 오픈AI 직원들의 여러 포스팅으로 분위기가 오르던 와중 샘 알트먼이 오피셜을 띄웠는데요

희망 사항을 더해 상자 속 선물을 예상해보고자 합니다. 

1) o1 풀버전
: o1 프리뷰 & 미니도 상당한 성능. 다만 경쟁 기업(특히 중국) 추론 모델 추격이 거센 상황
: 11월 레딧 AMA에서 o1 풀버전 출시 언급. 벤치마크 개선 데이터도 공개된 만큼 주요 발표 내용이 될 가능성

2) 영상 생성 AI Sora
: 2월 최초 공개 이후 모델 안정성과 딥페이스 이슈 해소를 비롯한 완벽성 추구를 위해 출시 지속 지연
: 미라 무라티 전 CTO도 연내 출시를 언급한 바 있음. 이제는 영상 생성 AI 모델 SOTA 지위를 다시 노릴 차례

3) 이미지 생성 AI DALL-E 4
: DALL-E 3 공개(23년 8월) 후 상당한 시간이 지났기 때문에 신규 이미지 모델에 대한 기대감 존재
: 미드저니, 블랙 포레스트 랩스 등 신흥 강자가 등장한 상황. 다만 개발 중이나 출시일은 미정이라는 코멘트 존재

4) 에이전트 Operator
: 앤스로픽의 Computer Use와 유사한 자동화 에이전트 기능 공개 가능성. 다만 내년으로 일정이 보도된 만큼 데모 형태 기대

5) 어드밴스드 보이스 모드(AVM) 신규 기능
: 새로운 목소리 추가는 예상할 수 있는 부분. 음악적 기능에 대한 완화(노래하는 챗GPT?)
: 비전 기능 및 카메라 모드 추가도 기대해볼 수 있으나, 출시일 미정 코멘트 고려 필요

6) GPT-4o 업데이트
: 차세대 LLM 공개 가능성은 낮은 만큼 기존 모델 개선. 특히 이미지 아웃풋을 포함한 멀티모달 기능 강화의 방향성

7) API 부문 업데이트
: API 가격 인하 트렌드와 함께 o1 API 활용 개선(가격 인하 및 툴 시스템) 전망. 보이스 API 활용 가속화를 위한 업데이트

8) 챗GPT Quorum 및 Pro 플랜
: 기존 Plus 및 Team 플랜 외 세분화된 구독 모델추가 가능성. 추론 모델 및 영상 AI의 높은 컴퓨팅 파워를 고려하면 플랜 별 쿼리 횟수 제한으로 연결 가능

이 외에 모델 컨텍스트 윈도우 확장과 장기 기억력과 같은 모델 측면 개선과 o1과 캔버스(생성 결과물을 확인하며 편집하는 인터페이스) 통합 등 소소한 업데이트도 진행될 수 있습니다. 12개를 모두 고급 선물로 채울 수는 없으니까요

또한 신규 추론 모델 o2 전격 공개, 신규 디바이스와 AI 브라우저 등 보도를 통해 공개된 미래 전략이 된 부분에 대한 언급도 기대해볼 만한 부분입니다.

오픈AI가 달린다면 다른 기업들도 손을 놓고 있을 수는 없겠지요? 연말 연초 AI 산업 내 엔진이 다시 가동될 준비를 하고있습니다.

(2024/12/5 공표자료)

오픈AI & 안두릴(Anduril), 드론 방어 시스템 파트너십 발표 - 팔란티어에게 악재?

안녕하세요 삼성증권 글로벌 SW 담당 이영진입니다.

오픈AI와 안두릴이 드론 방어 시스템 관련 파트너십을 발표했습니다. 안두릴은 미국의 무인방위 산업 스타트업(밸류 140억 달러)으로 무인 항공기, 드론, 자율 주행 수중 차량을 개발하는 기업입니다

이번 협력은 오픈AI 모델을 안두딜의 드론 방어 시스템(CUAS)에 통합 활용해 드론에 대응하는 정확도 및 속도 개선을 목표로 합니다.

오픈AI의 국방 분야 첫 파트너십으로 지난 1월 AI의 군사용 활용에 대한 입장을 완화하고, 금지 조항을 삭제한 이후 본격적 움직임입니다.

오픈AI와 안두릴의 파트너십은 팔란티어 주가 조정의 빌미가 되었습니다. 국방 AI 분야에 새로운 경쟁자가 나타나는 것이니까요. 하지만 두 기업 협력은 드론 방어 시스템에 국한된 초기 단계입니다.

안두릴과 팔란티어의 관계도 이미 끈끈합니다. 안두릴은 오큘러스 창업자 팔머 럭키가 메타에 기업 매각 후 팔란티어 주요 경영진과 함께 설립한 기업인데요, 피터 틸의 파운더스 펀드에서 자금 투자도 받았습니다.

팔란티어가 국방 분야 내 소프트웨어 성격이라면 안두릴은 하드웨어 성격의 스타트업이지요. 현재 미 육군 TITAN 프로그램의 프로토타입 개발에서 협력을 진행하고 있습니다.

안두릴 사명의 유래는 반지의 제왕 아라곤의 보검입니다. 팔란티어가 같은 소설 내 사우론의 마법 구술에서 유래했다는 것만 봐도 두 기업은 닮은 구석이 있습니다.

국방 분야의 AI 활용 속도는 더욱 가팔라지고 있습니다. 오픈AI 전략에는 경쟁 기업 앤스로픽을 견제하려는 목적이 더 커보입니다. 앤스로픽은 최근 팔란티어 및 아마존과 국방 분야 AI 활용을 위한 파트너십을 발표했습니다.

팔란티어는 이미 국방 소프트웨어 분야에서 독보적 지위를 점하고 있습니다. 관련 산업에서 기대되는 성장이 경쟁 우려보다도 크다고 생각합니다.

추가로 샴 생커 CTO의 내부자 매도 물량 출회와 국방부 펜타곤 리서치 및 엔지니어링 전략 담당 영입 보도도 영향을 미쳤지만, 단순 노이즈입니다. 장기적으로 봤을땐 긍정적으로 해석될 여지도 있다고 봅니다.

(2024/12/5 공표자료)  

오픈AI, o1 & o1 pro 및 챗GPT Pro 플랜 공개

■ o1 & o1 pro
: o1 프리뷰 대비 코딩, 수학, 글쓰기 등 개선. 반응 속도가 빨라졌으며(50%), 어려운 실제 세계 질문에 대한 오류 34% 감소

: 다만 일부 에이전트 벤치마크에서 프리뷰 대비 부진. 이미지 업로드 가능, API 지원 예정

: o1 pro는 o1 대비 챌린징한 추론 문제의 벤치마크 신뢰도 향상

■ 챗GPT Pro 플랜
: 월 구독료 $200. o1, GPT-4o, 어드밴스드 보이스에 대한 무제한 접근. o1 pro도 활용 가능

블로그: https://openai.com/index/introducing-chatgpt-pro/

영상: https://www.youtube.com/watch?v=iBfQTnA2n2s&t=2s

[삼성 이영진] 글로벌 SW 헤드라인 (24/12/6)

■ 오픈AI, o1 & o1 pro 및 챗GPT Pro 플랜 공개

■ 샘 알트먼, AGI가 예상보다 빠르게 도래할 가능성이 있지만, 영향은 크지 않을 것이라며 기대치를 낮춤. 하지만 인간 지능을 넘어서는 초지능(super intelligence) 달성에는 시간이 필요하다는 코멘트

■ 마이크로소프트, MS Edge 브라우저를 통해 방문 웹사이트의 텍스트와 이미지를 분석해 답변하는 AI 도구 Copilot Vision 프리뷰로 공개

■ 구글, 이미지를 분석하는 모델 PaliGemma 2가 단순 물체를 식벽하는 것을 넘어 감정과 전체 내러티브를 이해한다고 발표

■ 웨이모, 아프리칸 모빌리티 핀테크 기업 Moove와 협력을 통해 피닉스 로보택시 서비스 확장. 마이애미도 진출 계획

■ xAI, SEC 공시 서류를 통해 시리즈 B 펀딩에서 60억 달러 조달 확인

■ xAI, 멤피스 Colossus 클러스터 규모를 10배로 확장하는 계획 보도. 현재 10만개의 GPU를 100만개로 늘리는 목표

■ 퍼플렉시티, 퍼블리셔 매출 공유 프로그램을 LA Times, Adweek 등 신규 뉴스 플랫폼으로 확대

감사합니다.

디 인포메이션은 5일(현지시간) 오픈AI 연구원들과 대화한 소식통의 말을 인용, 일부 경쟁사 AI 개발자들이 o1 모델을 활용해 학습 데이터를 생성하고 이를 기반으로 자신들의 추론 모델을 훈련했다고 있다고 보도했다.

소식통에 따르면, 경쟁사들은 o1 모델에 다양한 문제를 풀도록 요청한 뒤 그 과정에서 나타난 '사고 사슬(CoT)'을 학습 데이터로 활용한다는 것이다. 즉, o1에서 얻은 결과물을 LLM에 학습하는 식으로, 모델의 복잡한 다단계 문제 해결 능력이나 추론 성능을 향상한다는 내용이다.

오픈AI는 이런 문제를 방지하기 위해 CoT 과정을 숨기도록 조치했다. 또 챗GPT와 대화 중 CoT를 요청하면 계정을 차단하는 등 강수를 뒀다. 하지만 사용자가 답변 과정과 논리를 이해할 수 있도록 요약된 형태의 CoT는 제공하고 있다. 경쟁사들은 요약된 CoT를 다른 LLM에 입력해 원본 CoT를 재구성하도록 하고, 이를 데이터로 활용하는 것으로 전해졌다.

https://www.aitimes.com/news/articleView.html?idxno=165982

팔란티어 & 부즈 앨런 해밀턴, 미국 국방 역량 강화를 위한 파트너십

: 부즈 앨런의 국방 기술 전문성과 팔란티어의 AI, 머신러닝, 데이터 통합 기술을 결합해 정보 인프라 현대화 및 통합 전투 작전 가속화 목표. 45일 만에 신규 프로토타입을 개발하며 빠른 결과 입증

https://www.businesswire.com/news/home/20241206143154/en/Booz-Allen-and-Palantir-Partner-to-Advance-and-Accelerate-U.S.-National-Defense

오픈AI, 마이크로소프트 계약에서 AGI 조항 삭제를 통한 투자 유치 모색

: AGI 달성 시 마이크로소프트가 모델 기술에 접근하지 못하도록 하는 조항의 철회 방안 논의 중. 미래 투자를 통한 자금 확보 목적 움직임

: 해당 조항은 강력한 기술이 상업적 목적으로 오용되는 것을 방지하고, 기술 소유권을 비영리 이사회에 부여하기 위함. AGI 달성 여부는 오픈AI 이사회 결정

: 그러나 조항은 마이크로소프트가 오픈AI와 파트너십에서 얻을 수 있는 가치를 제한할 가능성이 있으며, 빅테크의 추가 투자를 저해할 수 있음

: 최종 결정은 내려지지 않았으며 이사회 차원에서 여러 옵션이 논의 중

https://www.ft.com/content/2c14b89c-f363-4c2a-9dfc-13023b6bce65

메타, Llama 3.3 70B 모델 공개

: Llama 3.1 405B와 유사한 성능을 보이지만, 속도 및 가격 측면 강점. GPT-4o 대비 25배 저렴. 온라인 선호 최적화 등 최신 후기 학습 기술 적용

: 주커버그의 AI 관련 추가 업데이트
1) 메타 AI 월간 활성 유저 6억 명,
2) 루이지애나에 2GW+ 데이터센터 구축 중
3) Llama 3 업데이트는 3.3이 마지막. Llama 4 준비
4) AGI를 오픈소스화 할 것