글로벌 플랫폼: 구글 I/O, 누가 자꾸 알파벳 걱정을 하지?

구글 I/O takeaway 보고서입니다. 감사합니다.

링크: https://bit.ly/3ylvGdf

오픈AI Greg Brockman, GPT-4o로 생성한 이미지 공개

: 퀄리티, 실사 같은 묘사, 텍스트 구현에서 DALL-E와 같은 이전 모델 대비 향상된 모습. 다만 대중에게는 공개되지 않은 연구 단계

https://x.com/gdb/status/1790869434174746805?s=46

오라클과 xAI는 깐부가 맞습니다

안녕하세요 삼성증권 글로벌 SW 담당 이영진입니다.

오라클과 일론 머스크의 xAI가 AI 서버 대여 관련 100억 달러 규모 계약을 논의 중이라는 보도가 나왔습니다.

보도에 따르면 xAI는 오라클의 최대 H100 고객이 되며, 1.5만 장 이상의 H100을 활용할 계획인데요

최근 xAI가 펀딩하려는 자금 규모가 30억 달러에서 60억 달러로, 나아가 그 이상도 언급되는 이유에는 인프라의 필요성이 영향을 미치고 있습니다. 오라클과 계약도 AI 인프라를 확보하려는 시도지요

머스크는 4월 말 Grok2는 H100 2만 개로 훈련하고 있으며, Grok3 훈련을 위해서는 H100 10만 개가 필요하다고 언급하기도 했습니다.

이미 지난해 9월 실적 발표에서 xAI와 AI 모델 학습에서 OCI(오라클 클라우드)를 활용하는 계약을 체결했다고 공개한 만큼 양사의 파트너십은 새롭다기보단 더욱 깊어지는 과정을 거치고 있습니다.

사실 래리 앨리슨과 일론 머스크의 친분을 고려하면 언제 협업을 발표해도 이상하지 않는 관계지요. (래리 앨리슨은 일론 머스크 트위터 인수에도 자금 지원)

딜 규모는 오라클의 체급(매출 규모)과 수년의 걸친 계약 기간을 고려하면 절대적으로 크다고 볼 수는 없습니다.

다만 xAI가 오라클의 주요 고객이 되는 것은 분명 긍정적입니다. 오라클 입장에서 지금도 견조한 AI발 클라우드 인프라 수요를 더욱 강화화는 이벤트입니다.

xAI의 Grok이 현재 오픈AI, 구글, 앤스로픽 등 프론티어 모델을 뛰어넘는 성능은 아니지만, 일론 머스크의 야심을 쉽게 예단할 필요는 없으니까요

이번 실적 시즌에서 소프트웨어 섹터 내 AI 수혜 기대감과 실제 실적 간 엇갈리는 흐름이 나타나고 있습니다.

실적 베팅의 난이도가 높아지는 상황에서 빅테크와 오라클 등 클라우드 인프라 기업은 안정적 선택지입니다.

(2024/5/16 공표자료)

[삼성 이영진] 글로벌 SW 헤드라인 (24/5/17)

■ 오픈AI & 레딧, 챗GPT와 신규 제품 내 레딧 콘텐츠 활용(모델 학습 등)을 위한 파트너십. 오픈AI는 레딧의 광고 파트너가 되며, 레딧 플랫폼 내 오픈AI 기술 활용

■ 오픈AI, 챗GPT 내 인터렉티브 표와 차트 기능 추가. 구글 드라이브나 마이크러소프트 원드라이브에서 파일을 바로 업로드 하는 기능도 추가

■ xAI, 유럽 X 프리미엄 유저 대상으로 Grok 서비스 제공

■ Humane, AI 핀 내 오픈AI GPT-4o 탑재

■ Stability AI, 자금난에 따른 기업 매각 옵션 고려 보도

■ 마이크로소프트, 중국 내 클라우드 컴퓨팅 및 AI 사업 관련 직원 7-800명에게 해외 전근 요청

■ 마이크로소프트, 다음주 Build 행사에서 Cobalt 칩 프리뷰 형태로 고객 제공 발표 예정

■ 메타, 인스타그램과 페이스북의 청소년 중독 UI 및 알고리즘 관련해 EU 조사 직면

■ 스노우플레이크, LLM 구축 스타트업 Reka AI를 10억 달러에 인수 논의 보도

■ 피그마(Figma), 구주매각에서 125억 달러 밸류에이션 인정

감사합니다.

오픈AI, 챗GPT 데이터 분석 기능 강화

: Google Drive와 Microsoft OneDrive에서 파일 직접 업로드

: 실시간 인터랙티브 표와 차트 생성 기능. 커스텀 차트 다운로드 가능

https://openai.com/index/improvements-to-data-analysis-in-chatgpt/

팔로알토 네트웍스와 IBM 파트너십 발표: 너도 내 동료가 되라

안녕하세요 삼성증권 글로벌 SW 담당 이영진입니다.

팔로알토 네트웍스와 IBM이 AI 기반 보안 솔루션을 제공을 위한 파트너십을 발표했습니다.

1) 보안 운영(SecOps) 내 LLM 접목을 위해 IBM WatsonX를 활용하고,

2) IBM은 내부적으로 팔로알토 보안 솔루션인 Cortex XSIAM(보안 운영)과 Prisma SASE 3.0(제로 트러스트 네트워크 보안)를 채택하며,

3) IBM 컨설팅 부문은 팔로알토 고객의 선호 MSSP(Managed Security Service Provider) 지위로 보안 컨설턴트 천여 명을 교육을 통해 솔루션 제공을 강화할 계획입니다.

4) 또한 팔로알토는 IBM의 QRadar SaaS 자산을 인수하고 IBM 고객을 자사 Cortex XSIAM으로 통합할 예정인데요

최근 Security Information and Event Manangement(SIEM) 분야 내 지속되는 통합 흐름(ex 시스코의 스플렁크 인수)에 대응하는 성격입니다.

IBM은 원래 팔로알토 고객사였던 만큼 대규모 신규 매출액이 인식되는 것은 아닙니다. 하지만 고객 베이스 및 글로벌 시장 확장 측면에서는 충분히 긍정적 소식인데요

최근 액센츄어나 구글 클라우드 등 지속적 파트너십을 통해 경쟁력을 입증하고 있습니다.

산업 내 경쟁력과 별개로 Billings 가이던스 부진에 급락했던 주가는 실적 발표 이후 저점에서 스멀스멀 18% 상승했고 다음주(21일, 한국 시간) 실적 발표를 앞두고 있는데요

사이버 보안 섹터 내 주도주 지위를 되찾기 위해서는 지난 실적에서 이슈가 되었던 1) 플랫폼화 전략의 영향 지속 여부, 2) 고객 보안 피로도 관련 추가 코멘트, 3) 정부 계약 관련 트렌드 등에서 개선세를 보여줄 필요가 있습니다.

실적 발표 이후 업데이트해 드리겠습니다.

*SIEM: 로그 및 이벤트를 수집해 분석하고, 문제가 발생하기 이전에 보안 위협을 탐지 및 대응하도록 도와주는 솔루션

(2024/5/17 공표자료)

스노우플레이크의 Reka AI 인수 논의 보도

안녕하세요 삼성증권 글로벌 SW 담당 이영진입니다.

스노우플레이크가 10억 달러 이상 밸류로 AI 모델 개발 스타트업 Reka AI 인수를 논의중이라는 보도가 있었습니다.

Reka는 22년 구글과 메타 출신 연구원이 설립한 기업으로 이미지 동영상, 오디오, 텍스트 등 인풋을 처리하는 멀티모달 모델 개발을 목표로 하고 있습니다.

23년 6월 펀딩에서 3억 달러 밸류를 인정받았으며, AI 모델 라인업은 Core(4월 공개. 학습 및 개선중), Flash(21B), Edge(7B)로 구성됩니다.

Reka Core는 챗 봇 아레나 리더보드 9위로, 벤치마크 지표로 볼 때 SOTA 모델급은 아니지만 어느 정도의 성능을 보여주고 있습니다.

사실 두 기업의 관계는 처음이 아닙니다. 23년 펀딩에 스노우플레이크는 사내 벤처 펀드를 통해 참여했고, 올 3월 Snowflake Cortex에 Reka 모델 탑재를 발표하기도 했습니다.

스노우는 확실히 CEO 교체 이후 달라진 AI 전략을 보여주고 있습니다. 과거 데이터 플랫폼 역할에 집중했다면 자체 모델 Arctic 공개에 이어 Reka 인수설 등은 모델 경쟁력을 기르기 위한 시도입니다.

경쟁 기업 데이터브릭스가 진작에 Mosaic ML을 인수해 자체 모델 DBRX를 공개한 것에 자극을 받은 것일까요?

AI 모델 개발 스타트업의 치솟는 몸값Anthropic(150억 달러), Mistral(60억 달러), Cohere(50억 달러)을 고려해야겟지만, 스노우가 24년 1월 기준 보유한 현금성 자산은 17.8억 달러입니다. 상당한 투자임엔 분명합니다.

AI 쪽의 긍정적 시그널과 별개로 단기 실적에서 중요한 것은 고객 소비량의 반등이겠지요.

워낙 보수적 가이던스를 제시한 만큼 상향이 기대되지만, 소비량 SW 기업의 엇갈리는 실적을 고려하면 실적 베팅에 리스크 요인도 고려할 필요가 있습니다.

스노우플레이크는 23일(한국시간) 실적 발표 예정입니다. 추가 업데이트해 드리겠습니다.

(2024/5/17 공표자료)

구글 Gemini 1.5 모델 관련 기술 보고서 공개

: 24년 2월 최초 공개 이후 Gemini 1.5 Pro 주요 벤치마크에서 성능 개선

: 1.5 Pro > 1.0 Ultra, 1.5 Flash = 1.0 Ultra

: 수학 특화 모델 MATH 벤치마크 91.1%로 SOTA 지위

링크: goo.gle/GeminiV1-5

[삼성 이영진] 글로벌 SW 헤드라인 (24/5/20)

■ 오픈AI, 초정렬팀을 이끈 얀 레이케, AI 퇴사를 공식화하며 제품에 집중하는 경영진과 우선 순위에 의견차이 존재했음을 공개.오픈AI는 safety-first AGI 기업이 되야함을 강조

■ EU, 마이크로소프트 Bing 내 생성 AI 서비스 탑재로 인해 생겨날 수 있는 위험 정보를 27일까지 제공하라고 통보. 기간 내 회신하지 않을 경우 디지털서비스법(DSA)에 의거 과징금 부과 가능

■ 영국 CMA, 마이크로소프트와 미스트랄 AI(Mistral AI) 간 파트너십을 단순 투자 관계로 결론. 반독점 조사 대상이 아니라는 입장

■ 구글, Gemini 1.5 모델 관련 기술 보고서 공개. Gemini 1.5 Pro 주요 벤치마크에서 성능 개선

■ 구글, AI 모델 비쥬얼라이제이션 및 디버깅을 위한 툴 Model Explorer를 오픈 소스로 공개

■ 유튜브 TV, 안드로이드 휴대폰과 태블릿에서 멀티뷰 기능 추가

■ 슬랙, 생성 AI 기능(Slack AI)의 학습에 고객 데이터(메시지, 콘텐츠, 파일) 등이 활용된다는 논란 보도. 개인정보 보호 페이지에 관련 정책이 불분명하다는 의견

감사합니다.

[삼성 이영진] 팔로알토 네트웍스(PANW) F3Q24 실적

■ F3Q24 실적
: 매출 19.8억 달러(+15%)
vs 컨센 19.68억 달러, 가이던스 19.5~19.8억 달러
: Billings 23.3억 달러(+3%)
vs 컨센 23.3억 달러, 가이던스 23~23.5억 달러
: NGS ARR 37.9억 달러(+47%)
vs 컨센 36.6억 달러
: RPO 113억 달러(+23%)
vs 컨센 112.7억 달러
: EPS $1.32
vs 컨센 $1.25, 가이던스 $1.24~1.26

■ F4Q24 가이던스
: 매출 21.5-21.7억 달러(+10.5%)
vs 컨센 21.6억 달러
: Billings 34.3-34.8억 달러(+9.5%)
vs 컨센 34.5억 달러
: EPS $ 1.40-1.42
vs 컨센 $1.41

■ FY24 가이던스
: 매출 79.9-80.1억 달러(+16%)
vs 컨센 79.9억 달러, 기존 79.5~80억 달러
: Billings 101.3-101.8억 달러(+10.5%)
vs 컨센 101.55억 달러, 기존 101~102억 달러
: NGS ARR 40.5-41억 달러(+38%)
vs 컨센 39.82억 달러, 기존 39.5~40억 달러
: EPS $ 5.56-5.58
vs 컨센 $5.52, 기존 $5.45~5.55

https://investors.paloaltonetworks.com/static-files/bc03bef2-80a1-462e-a8ab-ae06ec1d7839

감사합니다.

마이크로소프트 Copilot+ 발표(AI PC)

: AI를 위한 새로운 윈도우 PC 카테고리

: 퀄컴 스냅드래곤 X 엘리트, 플러스 탑재. NPU 기반. 기기에서 구동되는 SLM(소형언어모델)과 애저 클라우드를 통한 LLM 활용

: Recall: 사용자 활동을 기억(ex 종료한 웹 브라우저, 이미지 등)
: Cocreator: 실시간 AI 이미지 생성 및 편집. 로컬 구동
: Live Caption: 40개 이상 언어 번역
: 코파일럿 키가 탑재. 오픈AI GPT-4o모델도 지원 예정

: 어도비 포함 서드파티 크리에이티브 앱도 NPU를 활용한 최적화 구동

: 사전 주문 6/18일, $999부터. Surface와 OEM 파트너 포함

https://blogs.microsoft.com/blog/2024/05/20/introducing-copilot-pcs/

팔로알토 네트웍스(PANW US) F3Q24 실적

안녕하세요 삼성증권 글로벌 SW 담당 이영진입니다.

팔로알토 네트웍스가 무난한 실적 발표 후 시간외 9% 하락했습니다.

전반적 실적 숫자는 무난했습니다. Billings 성장률이 크게 둔화되었지만, NGS ARR은 견조한 성장을 기록했습니다.

가이던스는 다소 애매합니다. 대부분 가이던스에 부합하는 수준에 크쳤고, 전체년도 Billings 가이던스는 레인지를 축소하는 수준에 크쳤습니다.

사이버 보안 지출 속도나 방향성의 긍정적 흐름은 시장이 공감하는 부분입니다.

또한 팔로알토 Billings 부진의 원인인 플랫폼화 정책에 우려에 대해 긍정적 고객 피드백이나 성과를 확인할 수 있었습니다.

다만 유지된 가이던스에서 확인할 수 있었던 것 처럼 플랫폼화 전략의 재무 영향은 2월 대비 크게 변화하지 않았습니다. 관련 개선을 기대했던 시각이 시간외 하락으로 이어졌다고 판단합니다.

팔로알토가 선택한 고난의 길 탈출을 위해서는 스스로 증명하는 것이 필요합니다.

사이버 보안 전체 산업에 대한 긍정적 시각과 산업 내 우선순위(CRWD > PANW)를 유지합니다.

자세한 내용은 발간된 보고서를 참고해 주시기 바랍니다.

링크: https://bit.ly/3V9ABqz

(2024/5/21 공표자료)

스칼렛 요한슨 - 오픈AI 보이스 모드 논란 요약

<스칼렛 요한슨 성명서>

: 샘 알트먼이 지난 9월 음성 담당 제안 목적으로 연락했으나, 고민 끝에 거절. GPT-4 데모 공개 2일 전 추가 연락을 통해 제고 요청. 답변 이전 GPT-4o 공개

: 공개된 데모 상 음성 유사성에 법률 대리인 고용을 통해 오픈AI와 샘 알트먼에게 공문 발송

<오픈AI, 챗GPT 보이스 모드 내 5종 음성 중 Sky 지원 중단>

: 배우 스칼렛 요한슨 음성과 유사하다는 지적에 대해 특정인을 모방한 것이 아닌 전문 배우의 음성이라는 입장

: 관련 내용은 CTO 무라 미라티의 언론 인터뷰에서도 언급

https://openai.com/index/how-the-voices-for-chatgpt-were-chosen/

: 샘 알트먼은 GPT-4o 공개에 앞서 “her”이라는 X 포스팅을 업로드. 스칼렛 요한슨은 영화 Her의 사만다 역할

: 관련 이슈가 음성 모드 출시 지연으로 이어질지 여부에 이목 집중

IBM Think 2024 주요 발표 내용

: Granite Code 모델 오픈 소스로 공개. 30B와 340B 사이즈

: 레드햇 협력을 통해 InstructLab 런칭. LLM의 오픈 소스 혁신 지원

: watsonx 어시스턴트 업데이트 및 생성 AI 기반 데이터 및 자동화 기능 강화

: AWS, 어도비, 메타, 마이크로소프트, 세일즈포스 등과 파트너십

: 사우디 데이터 및 인공지능 청(SDAIA)와 협력을 통해 ‘ALLaM’ 아랍어 모델 학습에 watsonx 활용

https://newsroom.ibm.com/2024-05-21-IBM-Unveils-Next-Chapter-of-watsonx-with-Open-Source,-Product-Ecosystem-Innovations-to-Drive-Enterprise-AI-at-Scale

마이크로소프트 Build 주요 발표 내용

: GPT-4o, Azure AI 스튜디오와 API로 제공

: Phi-3 정식 공개. Phi-3 Vision 모델은 프리뷰. 이미지와 텍스트 인풋으로 텍스트 아웃풋

: NPU 특화 소형모델 Phi-3-Silica(3.3B)는 모든 Copilot+ PC 탑재

: AI 소프트웨어 에이전트 Devin으로 알려진 Cognition과 파트너십

: AMD MI300X AI 가속기 칩 애저 클라우드에서 제공

: Azure 코발트 100 런칭과 함께 코발트 100 ARM 기반 VM 프리뷰 형태로 공개

: 코파일럿 업데이트 - Team Copilot(팀 차원 활용), Microsoft Copilot Studio(에이전트 형태의 AI 봇 생성), Copilot Extensions

: 마이크로소프트 Fabric 내 Real Time Intelligence 및 Workload Development Kit 추가. 실시간 분석 기능 강화 및 개발 환경 확장

: GitHub Copilot Extensions을 통해 깃허브 내 플러그인 기능 추가 지원. 자체 및 서드파티

: Khan 아카데미와 파트너십을 통해 AI의 교육 접목

https://blogs.microsoft.com/blog/2024/05/21/whats-next-microsoft-build-continues-the-evolution-and-expansion-of-ai-tools-for-developers/

[삼성 이영진] 글로벌 SW 헤드라인 (24/5/22)

■ 구글, 생성 AI 검색 서비스 AI Overview에 광고 탑재 태스팅

■ 마이크로소프트, 스노우플레이크 Iceberg를 활용해 MS Fabric과 스노우 데이터클라우드 간 데이터 접근 강화

■ 어도비 Firefly 기반 생성 제거 기능 라이트룸으로 확대

■ Pinecone, 서버리스 벡터 데이터베이스 프리뷰 형태로 공개

■ 영국 데이터보호 당국, 스냅의 생성 AI 챗봇의 개인정보 침해 관련 조사 종결

■ 오토데스크, AI 기반 VFX 스타트업 Wonder Dynamics 인수

■ 오픈AI, 사노피 및 Formation 바이오와 AI 신약 개발을 위한 파트너십

■ UAE와 미국, AI 관련 전략적 파트너십을 통해 투자 지속 계획

■ 데이터 라벨링 스타트업 Scale AI, 138억 달러 밸류로 10억 달러 펀딩

감사합니다.