ФОСАГРО отчёт МСФО 3кв'25☘️
Напомню, что голосование ещё активно и пока выигрывает ИНТЕР РАО☝🏻
Тем временем, сделал разборку отчёта крупнейшего российского агрохимического холдинга
Мировые цены в пересчёте на рубли на фосфорные удобрения в 3кв выросли на 21% г-к-г и на азотные на 25%
Показатели 3кв
☘️Выручка 141 млрд (+11%)
☘️Операц.прибыль 40 млрд (+2%)
☘️Чистая прибыль 20 млрд (х1.8)
☘️Прибыл/акция 156 руб
Чистая прибыль выросла в 1.8 раза из-за сокращения "бумажного" убытка от курсовых разниц в 2.4 раза до 10 млрд руб
Почему при таком значительно росте цен на удобрения операционная прибыль почти не выросла?
Себестоимость растёт быстрее выручки
К примеру, расходы на серу и серную кислоту увеличились в 3кв в 3.4 раза до 11 млрд, хлорид калия в 1.8 раза до 8 млрд и газ в 1.4 раза до 6 млрд руб
В отличие от 3кв'24, в этом году менеджмент не дал рекомендацию по промежуточным дивидендам
Сколько могли выплатить написал в разборке отчёта👈🏻
#ФОСАГРО
Напомню, что голосование ещё активно и пока выигрывает ИНТЕР РАО☝🏻
Тем временем, сделал разборку отчёта крупнейшего российского агрохимического холдинга
Мировые цены в пересчёте на рубли на фосфорные удобрения в 3кв выросли на 21% г-к-г и на азотные на 25%
Показатели 3кв
☘️Выручка 141 млрд (+11%)
☘️Операц.прибыль 40 млрд (+2%)
☘️Чистая прибыль 20 млрд (х1.8)
☘️Прибыл/акция 156 руб
Чистая прибыль выросла в 1.8 раза из-за сокращения "бумажного" убытка от курсовых разниц в 2.4 раза до 10 млрд руб
Почему при таком значительно росте цен на удобрения операционная прибыль почти не выросла?
Себестоимость растёт быстрее выручки
К примеру, расходы на серу и серную кислоту увеличились в 3кв в 3.4 раза до 11 млрд, хлорид калия в 1.8 раза до 8 млрд и газ в 1.4 раза до 6 млрд руб
В отличие от 3кв'24, в этом году менеджмент не дал рекомендацию по промежуточным дивидендам
Сколько могли выплатить написал в разборке отчёта👈🏻
#ФОСАГРО
👍56😢11🐳3
Как просили, перевёл разборку отчёта ИНТЕР РАО в бесплатный доступ⚡️
https://boosty.to/razb0rka/posts/6d5c92f4-9352-4875-8f37-54da267d20e4
#ИНТЕРРАО
https://boosty.to/razb0rka/posts/6d5c92f4-9352-4875-8f37-54da267d20e4
#ИНТЕРРАО
boosty.to
RAZB0RKA отчёта ИНТЕР РАО по МСФО/РСБУ 3 квартал 2025. Дёшево и качественно? - RAZB0RKA
ИНТЕР РАО не только крупнейшая энергетическая компании, но и один из немногих российских дивидендных аристократов За 2024 год выплатили 0.353756516888506 руб/акция дивидендов, что на 8% больше, чем за 2023 год Растущие дивиденды являются определённой…
1👍92❤🔥18🔥7🤷♂4🫡2👏1
НИЖНЕКАМСКНЕФТЕХИМ отчёт РСБУ 3кв'25🧪
Отчиталась татарская нефтехимическая дочка СИБУРА
В конце 2024 года был запущен комплекс ЭТИЛЕН-600, что должно было привести к значительному росту объемов производства
ФТС рапортует об увеличении экспорта химической продукции и каучука за 9 месяцев 2025 года на 25% г-к-г до 24.8 млрд $
Ссылка👈🏻
Показатели 3кв
🧪Выручка 51 млрд (-25%)
🧪Операц.прибыль 1.6 млрд (х0.1)
🧪Чистый убыток -6 млрд
🧪Убыток/акция -3.6 руб
🤨Вот тебе и запуск завода и рекордный экспорт
При снижении выручки на 25%, себестоимость сократилась лишь на 6%
В результате, рентабельность операционной прибыли в 3кв снизилась в 8 раз с 24% в 3кв'24 до мизерных 3%
Операционная прибыль рухнула в 10 раз г-к-г до 1.5 млрд руб и 0.9 руб/акция
О возможных причинах такой динамики прибыли и расчётном дивиденде за 2025 год написал в разборке отчёта👈🏻
#НИЖНЕКАМСКНЕФТЕХИМ
Отчиталась татарская нефтехимическая дочка СИБУРА
В конце 2024 года был запущен комплекс ЭТИЛЕН-600, что должно было привести к значительному росту объемов производства
ФТС рапортует об увеличении экспорта химической продукции и каучука за 9 месяцев 2025 года на 25% г-к-г до 24.8 млрд $
Ссылка👈🏻
Показатели 3кв
🧪Выручка 51 млрд (-25%)
🧪Операц.прибыль 1.6 млрд (х0.1)
🧪Чистый убыток -6 млрд
🧪Убыток/акция -3.6 руб
🤨Вот тебе и запуск завода и рекордный экспорт
При снижении выручки на 25%, себестоимость сократилась лишь на 6%
В результате, рентабельность операционной прибыли в 3кв снизилась в 8 раз с 24% в 3кв'24 до мизерных 3%
Операционная прибыль рухнула в 10 раз г-к-г до 1.5 млрд руб и 0.9 руб/акция
О возможных причинах такой динамики прибыли и расчётном дивиденде за 2025 год написал в разборке отчёта👈🏻
#НИЖНЕКАМСКНЕФТЕХИМ
👍30🤷♂17😢12
ХЭДХАНТЕР отчёт МСФО 3кв'25🏹
Количество вакансий, размещенных на сайте компании, сократилось в 3кв на 27% г-к-г
Основное сокращение наблюдается у малых и средних компаний из регионов
Как это отразилось на финансовых результатах?
Показатели 3кв
🏹Выручка 10.9 млрд (+2%)
🏹Операц.прибыль 5.8 млрд (-9%)
🏹Скорр.прибыль 6.1 млрд (-16%)
🏹Прибыль/акция 121 руб
3-ий квартал подряд с снижением прибыли год к году
Основная причина, это замедление выручки и опережающий рост расходов на персонал
Менеджмент дал прогноз, что выручка в 2025 году вырастет на 3% и рентабельность EBITDA составит >52%
Какой может быть прибыль за 4кв и дивиденд за 2025 с таким прогнозом написал в разборке отчёта 👈🏻
#ХЭДХАНТЕР
Количество вакансий, размещенных на сайте компании, сократилось в 3кв на 27% г-к-г
Основное сокращение наблюдается у малых и средних компаний из регионов
Как это отразилось на финансовых результатах?
Показатели 3кв
🏹Выручка 10.9 млрд (+2%)
🏹Операц.прибыль 5.8 млрд (-9%)
🏹Скорр.прибыль 6.1 млрд (-16%)
🏹Прибыль/акция 121 руб
3-ий квартал подряд с снижением прибыли год к году
Основная причина, это замедление выручки и опережающий рост расходов на персонал
Менеджмент дал прогноз, что выручка в 2025 году вырастет на 3% и рентабельность EBITDA составит >52%
Какой может быть прибыль за 4кв и дивиденд за 2025 с таким прогнозом написал в разборке отчёта 👈🏻
#ХЭДХАНТЕР
👍34🦄9😁1
ЕВРОПЛАН отчёт МСФО 3кв'25🚜🚛🚗🚌
Ключевой новостью стал выкуп АЛЬФА-БАНКОМ у Гуцериевых 87.5% акций с оценкой 65 млрд руб за весь ЕВРОПЛАН
По моим расчётам, за вычетом 58 руб/акция и 6.9 млрд объявленных промежуточных дивидендов, сделка прошла по 484 руб/акция
Это на 24% больше, чем 391 руб/акция капитала компании на конец 3кв и на 16% меньше рыночной цены
Показатели 9 месяцев
🚗Процент.доход 17 млрд (-9%)
🚕Непроцент.доход 14 млрд (+19%)
🚛Чистая прибыль 2.9 млрд (-75%)
🚜Прибыль/акция 24.5 руб
Почему прибыль снизилась в 4 раза?
Основная причина это рост отчислений в резервы до "рекордных" 19 млрд руб
Промежуточный дивиденд за 9 месяцев составит 58 руб/акция и 236% прибыли периода
Его ещё надо 4 Декабря одобрить на собрании акционеров
Акции ЕВРОПЛАНА стоят 576 руб и торгуются с 10% доходностью с выплатой через 2 месяца
В пересчёте на год это 60% годовых🥳
Очередная "дивидендная ловушка"?
Более подробно про отчёт, дивиденды и перспективы 4кв и 2026 года написал в разборке👈🏻
#ЕВРОПЛАН
Ключевой новостью стал выкуп АЛЬФА-БАНКОМ у Гуцериевых 87.5% акций с оценкой 65 млрд руб за весь ЕВРОПЛАН
По моим расчётам, за вычетом 58 руб/акция и 6.9 млрд объявленных промежуточных дивидендов, сделка прошла по 484 руб/акция
Это на 24% больше, чем 391 руб/акция капитала компании на конец 3кв и на 16% меньше рыночной цены
Показатели 9 месяцев
🚗Процент.доход 17 млрд (-9%)
🚕Непроцент.доход 14 млрд (+19%)
🚛Чистая прибыль 2.9 млрд (-75%)
🚜Прибыль/акция 24.5 руб
Почему прибыль снизилась в 4 раза?
Основная причина это рост отчислений в резервы до "рекордных" 19 млрд руб
Промежуточный дивиденд за 9 месяцев составит 58 руб/акция и 236% прибыли периода
Его ещё надо 4 Декабря одобрить на собрании акционеров
Акции ЕВРОПЛАНА стоят 576 руб и торгуются с 10% доходностью с выплатой через 2 месяца
В пересчёте на год это 60% годовых🥳
Очередная "дивидендная ловушка"?
Более подробно про отчёт, дивиденды и перспективы 4кв и 2026 года написал в разборке👈🏻
#ЕВРОПЛАН
👍34🦄6👌2
НКХП отчёт РСБУ 3кв'25🏗🌾
Акции крупнейшего российского зернового порта выросли за неделю на 30% и стоят около 530 руб🚀
Чем объяснить такой бурный рост?
Показатели 3кв
🌾Выручка 2.4 млрд (-30%)
🌾Операц.прибыль 1.4 млрд (-42%)
🌾Чистая прибыль 1.2 млрд (-44%)
🌾Прибыль/акция 18 руб
Напомню, что в 2кв снижение выручки составляло 68% и прибыли 82% г-к-г
С чем связано улучшение динамики в 3кв?
После снятия ограничений на экспорт, перевалка зерна в порту начала восстанавливаться и в 3кв снижение составило всего -19% до 1.74 млн тонн
Про отчёт и перспективы 4кв написал в разборке👈🏻
#НКХП
Акции крупнейшего российского зернового порта выросли за неделю на 30% и стоят около 530 руб🚀
Чем объяснить такой бурный рост?
Показатели 3кв
🌾Выручка 2.4 млрд (-30%)
🌾Операц.прибыль 1.4 млрд (-42%)
🌾Чистая прибыль 1.2 млрд (-44%)
🌾Прибыль/акция 18 руб
Напомню, что в 2кв снижение выручки составляло 68% и прибыли 82% г-к-г
С чем связано улучшение динамики в 3кв?
После снятия ограничений на экспорт, перевалка зерна в порту начала восстанавливаться и в 3кв снижение составило всего -19% до 1.74 млн тонн
Про отчёт и перспективы 4кв написал в разборке👈🏻
#НКХП
1👍29🦄5
АРЕНАДАТА результаты 3кв'25🗄
Напомню, что в Апреле на Дне инвестора менеджмент давал прогноз, что выручка вырастет в 2025 году на 40+%
Уже спустя 3 месяца, по итогам 2кв снизили прогноз до 20-30%
Показатели 9 месяцев
🗄Выручка 2.0 млрд (-45%)
🗄Убыток NIC -1.6 млрд
🗄Убыток/акция -6.0 руб
Для выполнения годового плана в 4кв выручка должна увеличиться в 2.2 раза г-к-г до 5.6 млрд руб (отобразил на графике)
По моим расчётам, по текущим 92 руб акции оценены в 46 прибылей NIC 2025 года
Полноценного квартального отчёта нет - разбирать нечего
Про прогноз прибыли 2025 года писал ранее в разборке отчёта за 1п'25👈🏻
#АРЕНАДАТА
Напомню, что в Апреле на Дне инвестора менеджмент давал прогноз, что выручка вырастет в 2025 году на 40+%
Уже спустя 3 месяца, по итогам 2кв снизили прогноз до 20-30%
Показатели 9 месяцев
🗄Выручка 2.0 млрд (-45%)
🗄Убыток NIC -1.6 млрд
🗄Убыток/акция -6.0 руб
Для выполнения годового плана в 4кв выручка должна увеличиться в 2.2 раза г-к-г до 5.6 млрд руб (отобразил на графике)
По моим расчётам, по текущим 92 руб акции оценены в 46 прибылей NIC 2025 года
Полноценного квартального отчёта нет - разбирать нечего
Про прогноз прибыли 2025 года писал ранее в разборке отчёта за 1п'25👈🏻
#АРЕНАДАТА
👍32🤷♂10🐳4👏3🦄1
Ставка по вкладам в ТОП10 банков II.11.25 🏦
Впервые за год крупнейшие банки повысили ставки по вкладам
За 2-ую декаду Ноября средняя ставка выросла на 0.18пп до 15.5%
Что это может означать?
1. Банкиры не ждут снижения ставки ЦБ на декабрьском заседании
2. Банкиры ощущают отток вкладов и пытаются удержать вкладчиков
3. Банкиры нуждаются в новых деньгах на фоне оживления кредитования
#ВКЛАДЫ
Впервые за год крупнейшие банки повысили ставки по вкладам
За 2-ую декаду Ноября средняя ставка выросла на 0.18пп до 15.5%
Что это может означать?
1. Банкиры не ждут снижения ставки ЦБ на декабрьском заседании
2. Банкиры ощущают отток вкладов и пытаются удержать вкладчиков
3. Банкиры нуждаются в новых деньгах на фоне оживления кредитования
#ВКЛАДЫ
👍47🫡8🤷♂5💯5😁1
ОЗОН ФАРМАЦЕВТИКА отчёт МСФО 1п'25🦠
Из 22 компаний, разместивших свои акции на IPO в 2023-2025 году, ОЗОН ФАРМАЦЕВТИКА занимает 1-ое место с ростом котировок за год в 1.5 раза от цены IPO!
Показатели 9 месяцев
🦠Выручка 21.4 млрд (+28%)
🦠Операц.прибыль 9.7 млрд (+33%)
🦠Чистая прибыль 3.4 млрд (+50%)
Интересное совпадение прибыль выросла за год тоже в 1.5 раза!
Есть только один маленький нюанс
В оригинальном отчёте за 9м'24 было 18.1 млрд выручки и 3.4 млрд прибыли
Рост выручки составил не 28%, а всего 18%
Рост прибыли не 50%, а 0%
С учётом увеличения в ходе IPO и SPO количества акций, прибыль на акцию сократилась с 3.4 руб/акция за 9м'24 до 3.0 руб/акция
Про отчёт и прогноз прибыли 4кв написал в разборке 👈🏻
#ОЗОНФАРМАЦЕВТИКА
Из 22 компаний, разместивших свои акции на IPO в 2023-2025 году, ОЗОН ФАРМАЦЕВТИКА занимает 1-ое место с ростом котировок за год в 1.5 раза от цены IPO!
Показатели 9 месяцев
🦠Выручка 21.4 млрд (+28%)
🦠Операц.прибыль 9.7 млрд (+33%)
🦠Чистая прибыль 3.4 млрд (+50%)
Интересное совпадение прибыль выросла за год тоже в 1.5 раза!
Есть только один маленький нюанс
Рост выручки составил не 28%, а всего 18%
Рост прибыли не 50%, а 0%
С учётом увеличения в ходе IPO и SPO количества акций, прибыль на акцию сократилась с 3.4 руб/акция за 9м'24 до 3.0 руб/акция
Про отчёт и прогноз прибыли 4кв написал в
#ОЗОНФАРМАЦЕВТИКА
1👍52🔥8🦄3😁1
МАГНИТ отчёт РСБУ 3кв'25🧲
Это отчёт головной компании, которая на заёмные деньги кредитует дочки и в свою очередь поднимает с них % и дивиденды
Показатели 9 месяцев
🧲Выручка 309 МЛН (+0%)
🧲Чистая прибыль 4 МЛРД (-89%)
🧲Прибыль/акция 39 руб
Почему прибыль снизилась в 9 раз?
В отличие от 9м'24 в 2кв с дочек не поднимали дивиденды
Долг вырос за квартал на 90 млрд до 353 млрд руб
Финансовые вложения (займы дочкам) увеличились на 67 млрд до 508 млрд руб
Задолженность дочек по % выросла на 14 млрд до 51 млрд руб
В кассе головной компании на конец 3кв было всего 660 ТЫС руб
Отчёт МСФО холдинга за 2п'25 мы увидим только весной следующего года
Пока ВСЁ говорит о том, что вероятность выплаты дивидендов за 2025 год стремится к 🫶🏻
Бесплатная разборка отчёта МСФО за 1п'25👈🏻
#МАГНИТ
Это отчёт головной компании, которая на заёмные деньги кредитует дочки и в свою очередь поднимает с них % и дивиденды
Показатели 9 месяцев
🧲Выручка 309 МЛН (+0%)
🧲Чистая прибыль 4 МЛРД (-89%)
🧲Прибыль/акция 39 руб
Почему прибыль снизилась в 9 раз?
Долг вырос за квартал на 90 млрд до 353 млрд руб
Финансовые вложения (займы дочкам) увеличились на 67 млрд до 508 млрд руб
Задолженность дочек по % выросла на 14 млрд до 51 млрд руб
В кассе головной компании на конец 3кв было всего 660 ТЫС руб
Отчёт МСФО холдинга за 2п'25 мы увидим только весной следующего года
Пока ВСЁ говорит о том, что вероятность выплаты дивидендов за 2025 год стремится к 🫶🏻
#МАГНИТ
👍64😢19💯5🐳4🦄2
НМТП отчёт МСФО 3кв'25⚓️
Отчитался портовый сыночек ТРАНСНЕФТИ
Показатели 3кв
⚓️Выручка 18 млрд (+12%)
⚓️Операц.прибыль 9 млрд (+13%)
⚓️Чистая прибыль 10 млрд (+20%)
⚓️Прибыль/акция 0.52 руб
Как чистая прибыль может расти быстрее и быть больше, чем операционная?
Сальдо финансовых доходов/расходов улучшилось с +1 млрд в 3кв'24 до +2 млрд руб
На конец 3кв кубышка компании составляла 48 млрд или 2.5 руб/акция
В 4кв компания потенциально может выиграть от новых санкций на ЛУКОЙЛ🚗
Подробнее про это, отчёт и дивиденд за 2025 год в разборке👈🏻
#НМТП
Отчитался портовый сыночек ТРАНСНЕФТИ
Показатели 3кв
⚓️Выручка 18 млрд (+12%)
⚓️Операц.прибыль 9 млрд (+13%)
⚓️Чистая прибыль 10 млрд (+20%)
⚓️Прибыль/акция 0.52 руб
Как чистая прибыль может расти быстрее и быть больше, чем операционная?
Сальдо финансовых доходов/расходов улучшилось с +1 млрд в 3кв'24 до +2 млрд руб
На конец 3кв кубышка компании составляла 48 млрд или 2.5 руб/акция
В 4кв компания потенциально может выиграть от новых санкций на ЛУКОЙЛ🚗
Подробнее про это, отчёт и дивиденд за 2025 год в разборке👈🏻
#НМТП
👍46🐳15😁1
ДОМ.РФ отчёт МСФО 10м'25🏠
Акции одной из крупнейших госкорпораций начали торги на бирже 20 Ноября по 1750 руб
Неделю котировки закрыли на 1734 руб
Компания порадовала результатами за 10 месяцев 👈🏻
Показатели 10 месяцев
🏠Чистая прибыль 70 млрд (+13%)
🏠Прибыль/акция 399 руб (+4%)
Почему динамика показателей так сильно отличается?
В ходе IPO акций стало больше, что размыло показатели🛁
Я вычел прибыль 9 месяцев из результатов 10 месяцев и для визуализации квартальную прибыль разделил на месяца
Показатели Октября
🏠Чистая прибыль 8 млрд (+85%)
🏠Прибыль/акция 45 руб (+70%)
Из-за падения доходов и увеличения расходов на резервы, 4кв'24 у компании был слабым , что создало эффект низкой базы
Менеджмент заявляет, что прибыль в 2025 году составит 86 млрд руб, что в пересчёте равно 488 руб/акция
Для выполнения плана в Ноябре и Декабре необходимо заработать по 8 млрд и 45 руб/акция (отобразил на графиках)
Про отчёт МСФО за 3кв и любопытную бизнес-модель компании писал ранее в разборке👈🏻
#ДОМРФ
Акции одной из крупнейших госкорпораций начали торги на бирже 20 Ноября по 1750 руб
Неделю котировки закрыли на 1734 руб
Компания порадовала результатами за 10 месяцев 👈🏻
Показатели 10 месяцев
🏠Чистая прибыль 70 млрд (+13%)
🏠Прибыль/акция 399 руб (+4%)
Почему динамика показателей так сильно отличается?
В ходе IPO акций стало больше, что размыло показатели🛁
Я вычел прибыль 9 месяцев из результатов 10 месяцев и для визуализации квартальную прибыль разделил на месяца
Показатели Октября
🏠Чистая прибыль 8 млрд (+85%)
🏠Прибыль/акция 45 руб (+70%)
Из-за падения доходов и увеличения расходов на резервы, 4кв'24 у компании был слабым , что создало эффект низкой базы
Менеджмент заявляет, что прибыль в 2025 году составит 86 млрд руб, что в пересчёте равно 488 руб/акция
Для выполнения плана в Ноябре и Декабре необходимо заработать по 8 млрд и 45 руб/акция (отобразил на графиках)
Про отчёт МСФО за 3кв и любопытную бизнес-модель компании писал ранее в разборке👈🏻
#ДОМРФ
👍47👌5
МЕЧЕЛ отчёт РСБУ 3кв'25☠️
В конце Октября компания объявила о готовности выкупить акции у акционеров несогласных с крупной сделкой по:
☠️Префы 79.25 руб
☠️Обыкновенные 82.03 руб
Предупреждал о том, что по закону на выкуп может быть направлено не более 10% чистых активов компании👈🏻
На конец 2кв капитал МЕЧЕЛА снизился до 367 МИЛЛИОНА руб и на выкуп могли направить всего 37 МИЛЛИОНА руб
Позже были опубликованы слабые операционные результаты 3кв👈🏻
Несмотря на это, обыкновенные акции выросли за Ноябрь на 16% до 72 руб и префы на 24% до 68.3 руб
Что мы видим в отчёте РСБУ за 3кв?
☠️Выручка 15 млрд (-53%)
☠️Чистый убыток -9 млрд
☠️Убыток/преф -64.6 руб
Выручка РСБУ МЕЧЕЛА это лицензионные платежи и дивиденды дочек
Из-за полученного убытка, капитал стал -4.4 млрд и накопленный убыток вырос до -16.3 млрд руб
В пересчёте, это -32 руб и -117 руб на каждую привилегированную акциб
Выкуп👌🏻
#МЕЧЕЛ
В конце Октября компания объявила о готовности выкупить акции у акционеров несогласных с крупной сделкой по:
☠️Префы 79.25 руб
☠️Обыкновенные 82.03 руб
Предупреждал о том, что по закону на выкуп может быть направлено не более 10% чистых активов компании👈🏻
На конец 2кв капитал МЕЧЕЛА снизился до 367 МИЛЛИОНА руб и на выкуп могли направить всего 37 МИЛЛИОНА руб
Позже были опубликованы слабые операционные результаты 3кв👈🏻
Несмотря на это, обыкновенные акции выросли за Ноябрь на 16% до 72 руб и префы на 24% до 68.3 руб
Что мы видим в отчёте РСБУ за 3кв?
☠️Выручка 15 млрд (-53%)
☠️Чистый убыток -9 млрд
☠️Убыток/преф -64.6 руб
Выручка РСБУ МЕЧЕЛА это лицензионные платежи и дивиденды дочек
Из-за полученного убытка, капитал стал -4.4 млрд и накопленный убыток вырос до -16.3 млрд руб
В пересчёте, это -32 руб и -117 руб на каждую привилегированную акциб
#МЕЧЕЛ
💯24🐳15😢9👍7🔥4😁3
РОСНЕФТЬ отчёт МСФО 3кв'25🚕
Акции РОСНЕФТЬ выросли за Ноябрь на 11% и стоят 405 руб
Показатели 3кв
🚕Добыча нефти 3.7 млн б/с (+0%)
🚕Добыча газа 19 млрд к.м (-6%)
🚕Переработка 19 млн т (-12%)
Цена на URALS в рублях была в 3кв на 22% ниже, чем в 3кв'24
Переработка снизилась из-за повреждений на НПЗ в результате атак украинских дронов
🚕Выручка 2.0 трлн (-15%)
🚕Операц.прибыль 232 млрд (-48%)
🚕Чистая прибыль 32 млрд (-79%)
🚕Прибыль/акция 3 руб
При выплате стандартных 50%, вклад 3кв в дивиденд за 2п'25 составил всего 1.5 руб
Если прибыль в 4кв будет на уровне 3кв, то прибыль за 2025 год снизится до 29 руб/акция
Между ценой акций и генерируемой прибылью образовался огромный гэп
Про отчёт и перспективы 4кв написал в разборке👈🏻
#РОСНЕФТЬ
Акции РОСНЕФТЬ выросли за Ноябрь на 11% и стоят 405 руб
Показатели 3кв
🚕Добыча нефти 3.7 млн б/с (+0%)
🚕Добыча газа 19 млрд к.м (-6%)
🚕Переработка 19 млн т (-12%)
Цена на URALS в рублях была в 3кв на 22% ниже, чем в 3кв'24
Переработка снизилась из-за повреждений на НПЗ в результате атак украинских дронов
🚕Выручка 2.0 трлн (-15%)
🚕Операц.прибыль 232 млрд (-48%)
🚕Чистая прибыль 32 млрд (-79%)
🚕Прибыль/акция 3 руб
При выплате стандартных 50%, вклад 3кв в дивиденд за 2п'25 составил всего 1.5 руб
Если прибыль в 4кв будет на уровне 3кв, то прибыль за 2025 год снизится до 29 руб/акция
Между ценой акций и генерируемой прибылью образовался огромный гэп
Про отчёт и перспективы 4кв написал в разборке👈🏻
#РОСНЕФТЬ
😢45👍28😁4🐳4