Дешевая китайская сталь вредит металлургии Латинской Америки

Такая ситуация угрожает рабочим местам и деятельности региональных производителей
Сталелитейная промышленность Латинской Америки сталкивается с кризисом из-за недобросовестной торговой практики Китая, заполонившего рынок дешевой сталью

Такая ситуация угрожает рабочим местам и средствам к существованию региональных производителей.
Замедление темпов роста китайского рынка недвижимости и строительства повлекло за собой снижение внутреннего спроса на сталь, в результате чего металлурги страны стали зависеть от других рынков, чтобы восполнить дефицит, рассказал изданию Генри Зимер, научный сотрудник Американской программы в Центре стратегических и международных исследований (CSIS). А поскольку рынок США выглядит все неблагоприятнее для китайских производителей стали, они теперь обращают внимание на страны Латинской Америки.
Стратегия Китая продавать свою продукцию по ценам ниже рыночных повлекла за собой демпинговую ситуацию, которая серьезно влияет на регион.
Мексика, Чили и Бразилия значительно повысили тарифы на импорт китайской стали, чтобы защитить отечественные компании, другие страны региона, вероятно, последуют их примеру.
Ранее Латиноамериканская ассоциация производителей стали (Alacero) указывала на то, что металлопродукция из Китая «топит» местную сталелитейную промышленность, что заставило несколько компаний региона заморозить или прекратить свою деятельность. Такая ситуация создает предпосылки для деиндустриализации в регионе.
Кроме того, эксперты указывают, что качество и экологические стандарты китайского производства стали не учитываются покупателями в Латинской Америке, которые в ущерб местной промышленности в основном ориентируются на более низкую цену.
Введение тарифов на китайскую сталь также подчеркивает потенциал торговой напряженности между странами Латинской Америки и Китаем с возможностью ответных мер со стороны последнего.
По словам Зиммера, Китай производит больше стали, чем следующие девять стран-производителей вместе взятые, что дает ему мощный инструмент для влияния на цены и местную экономику. Однако тот факт, что последний раунд защитных мер затронул такие страны, как Чили и Мексика, может предоставить США возможность скоординировать усилия с латиноамериканскими странами по смягчению несправедливой китайской торговой практики и защиты национальной промышленности.
Напомним, что министерства стали и торговли Индии ведут диалог о росте импорта металлопродукции, особенно китайской, на фоне настойчивых призывов к повышению тарифов со стороны сталелитейных компаний. Китай в последние месяцы остается крупнейшим экспортером стали в страну.

⛏🌍 Главные игроки в глобальной конкуренции за редкоземельные металлы, которые либо обладают значительными запасами этих ресурсов, либо активно участвуют в их добыче, переработке и использовании — это Китай (контролирующий более 80% мирового производства и экспорта РЗМ) и США, которые стремятся уменьшить свою зависимость от китайских поставок редкоземельных металлов, активно развивая в последние годы собственные месторождения и перерабатывающие мощности.

Африканские страны как альтернативный источник поставок сырья в виде концентратов руд с высоким содержанием РЗМ представляют определенный интерес для Запада, учитывая потенциал африканских ресурсов РЗМ в силу малой геологической изученности этих огромных территорий и активной политики Китая по развитию сотрудничества с богатыми РЗМ странами континента.
Экспертные оценки доли Африки на будущем мировом рынке РЗМ сильно разнятся. Некоторые специалисты считают, что она может значительно вырасти — с нынешних 2% до 10% уже к 2030 г. Однако такой сценарий следует признать весьма оптимистичным, принимая во внимание весь комплекс факторов, влияющих на формирование мирового спроса и предложения на РЗМ. Потенциал и будущую роль африканских стран как поля соперничества сформировавшихся центров силы — Китая и США — следует оценивать с учетом геостратегических целей, возможностей финансирования, технологических возможностей по развитию цепочек РЗМ и планов стран Азии, Европы, а также Австралии и России, которая также собирается значительно увеличить свою долю на рынке РЗМ в основном за счет разработки Томторского месторождения с 2028 г. Последнее позволит создать крупнейший в Европе горно-металлургический холдинг, обеспечивающий до 10% мировых поставок редкоземельных металлов.

В среднесрочной перспективе предложение на мировом рынке РЗМ будет превалировать над спросом. В целом, с большой долей уверенности можно утверждать, что ни в среднесрочной — до пяти лет, ни в долгосрочной — до 25 лет — перспективе у Африки нет реальных возможностей для наращивания своей доли на мировом рынке РЗМ. Китай продолжит доминировать в странах Африки, богатых РЗМ, но будет ограничиваться только производством РЗМ концентратов для дальнейшей их переработки на металлургических предприятиях на своей территории для обеспечения производства высокотехнологичной продукции. США не слишком заинтересованы в присутствии на африканском рынке, т.к. выбрали стратегию диверсификации поставок и развития собственной сырьевой и металлургической базы. Остальные игроки, включая Россию, также не смогут составить конкуренцию Китаю на африканском рынке, чьи интересы в основном ограничиваются расширением собственного влияния на богатые ресурсами страны Африканского континента.

Крайне важно, чтобы Африка следила за технологическими тенденциями и прогнозами спроса и предложения, чтобы не попасть в ловушку убыточных инвестиций в горнодобывающий бизнес.

Эдуард Аванян об изменениях на мировом рынке редкоземельных металлов и сложном выборе для африканских государств.
https://russiancouncil.ru/analytics-and-comments/analytics/afrika-na-raspute-mirovoy-rynok-redkozemelnykh-metallov-perezhivaet-tektonicheskie-sdvigi/

🌕#Золото остается лучшим из активов 2024г — WGC

Заявление Набиуллиной о том, что печатание денег и раздача дешевых кредитов не приведут к росту технологий, инвестиций и производительности — спорное.

Дешевые кредиты [через государство] в принципе созданы для стимулирования инвестиций. В том числе, и в новые технологии.

Как пример, Китай. Который скупал и развивал технологии за счет госкорпораций.

В данном же случае, деятельность ЦБ РФ в виде задирания ключевой ставки сверхвыгодна банкам, а не промышленности [а значит, государству].

Отсюда и реакция Грефа, который не видит предпосылок для снижения ключевой ставки.

Это всё продолжение идеологии, заложенной в нулевых «зачем нам заводы, мы купим всё, что нам понадобится».
Ничему жизнь этих людей не учит.

🇨🇱 производство меди в Чили в мае подскочило на 8% в годовом сопоставлении, в основном из-за эффекта низкой базы, после -2% в апреле. Напомним, что Codelco (ведущая чилийская горнодобывающая компания; ~7% мировых поставок меди) планирует увеличить добычу до 5% в годовом сопоставлении в 2024 году. Это поддержит местное производство, на которое все еще влияют негативные структурные эффекты (например, истощение руды). и неблагоприятные погодные условия

В 2023 году на долю Чили приходилось ~24% мировых поставок меди.

Металлопродукцию вывели из-под экспортных пошлин.

Правительство временно исключило из перечня чугун и листовую сталь горячекатаного проката.
Действие курсовых экспортных пошлин приостановили до 31 августа включительно.

Свежее ежегодные исследование #золото #MetalsFocus.

В то время как производство возобновляемой энергии в последние годы растет (даже превосходя уголь), количество энергии, вырабатываемой из ископаемого топлива, с каждым годом достигает новых высот.

Среднее время, которое требуется на строительство шахты для добычи.

🏭 США продолжает сокращать энергоемкие и «грязные» Производства.
Пример-инфографика по алюминию.

🌕🪙#золото и серебро возобновили рост на ожиданиях инвесторов того, что ФРС скоро начнет снижать ставки

🇦🇺акции австралийских угольщиков выросли из-за взрыва на шахте Anglo American

Травм не было, но оценка ущерба и повторное открытие шахты может занять несколько месяцев.

Генеральный директор Anglo Дункан Ванблад заявил в мае, что процесс продажи ее пяти действующих угольных шахт, проектов развития и совместных предприятий в Австралии скоро начнется в рамках более широкого плана по продаже менее прибыльных активов и сосредоточения внимания на расширении производства меди.

⛏ Приостановка работы шахты может задержать продажу активов и ударить по оценке Valuation перед продажей шахт.

В рамках коммуникационного проекта по развитию экспертной дискуссии в добывающей отрасли, Центр социального проектирования «Платформа» провел интервью с Виктором Ивановичем Таракановским, председателем НО «Союз старателей России». Ниже представлены основные тезисы эксперта, а полная версия материала доступна по ссылке.

- К 2034 году Россия должна добывать 450 тонн золота в год и выйти на первое место по золотодобыче. Сейчас на 90% золотодобыча – это отработка наследия Советского Союза. Но легкие руды, добываемые при СССР, заканчиваются, а для упорных руд требуются другие технологии и средства на проведение геологоразведочных работ.
- Для стимулирования разведки надо вернуть налог на воспроизводство минерально-сырьевой базы. Главный принцип – ежегодный прирост запасов должен быть больше добычи. Также для развития отрасли нужны золотые кредиты на добычу под 2-3% годовых.
- Все #золото, добытое в России, должно оставаться в стране.
- Надо решить кадровый вопрос, так как сейчас в отрасли остается не более 25% выпускников профильных вузов, не хватает не только инженеров, но главное –  рабочих.

Мировые цены на горячекатаный рулон в июне снизились

Автомобилестроение и производство бытовой техники в ЕС имеют проблемы с продажами своей продукции
Мировые цены на горячекатаный листовой прокат в течение июля стагнировали в большинстве основных регионов. Негативное давление на рынок влечет за собой сезонное замедление спроса и высокое предложение продукции. Под влиянием этих факторов больше всего пострадал рынок США – цены упали на $90/т.

Цены на горячекатаный листовой прокат на европейском рынке по итогам июня 2024 года незначительно опустились. В Западной Европе котировки г/к рулона в период 31 мая – 28 июня снизились на 1,6%, или €10/т – до €620-630/т Ex-Works. В Италии падение цен было более значительным – на 3,8%, или €25/т, а также до €620-630/т Ex-Works. Соответствующие уровни цен являются самыми низкими с начала года.
Рынок г/к рулона в ЕС в течение июня стагнировал в результате слабого спроса на продукцию со стороны конечных потребителей и дистрибьюторов. Основные сектора потребления – производители бытовой техники и автомобилестроительная отрасль – заказывали только ограниченные объемы проката. При этом ожидалось, что цены будут расти на фоне сокращения импорта в результате введения 15% ограничения на тарифную квоту для «других стран».
Однако со временем более низкая доступность импортного проката сможет поддержать европейских производителей и цены на рынке. Покупатели считают, что в августе ожидается техническое пополнение запасов, и ограничение квот может повлечь за собой некоторый дефицит г/к проката одновременно с ростом цен, как импортных, так и внутренних. В то же время, значительного подъема цен в течение второго полугодия не предполагается, поскольку автомобилестроение и сектор бытовой техники также сталкиваются с проблемами реализации продукции.
«Мы считаем, что на европейском рынке остается потенциал роста цен на г/к рулон на €30-40/т. С одной стороны, улучшаются бизнес ожидания в отраслях, потребляющих сталь. Кроме того, изменения в системе квот способствуют повышению цен на импорт. Если этих факторов окажется недостаточно, европейские заводы могут прибегнуть к уже проверенной практике – сокращение производства путем остановки мощностей для проведения ремонтов.

Сейчас металлурги соглашаются на снижение цен, поскольку в период сезонного затишья важнее поддерживать продажи, обеспечивающие определенный уровень загрузки мощностей.
В краткосрочной перспективе рынок будет стабильным с незначительными колебаниями цен, хотя производители ищут способы повышать цены для улучшения рентабельности без потери заказов.
На рынке Северной Америки цены на горячекатаный листовой прокат в течение июня упали больше всего – на 11,4%, или $90/т, до $700/т Ex-Works. В то же время, прогнозная цена на 5 июля составляет $660/т, что является самым низким уровнем с декабря 2022 года.
Цены на прокат в США в течение месяца стагнировали согласно похожей на европейский рынок тенденции. Заказы продукции сократились, а некоторые комбинаты прибегли к значительным дисконтам для высвобождения запасов. Сейчас, как отмечают участники рынка, цены опустились до самого низкого рабочего уровня, и заводы готовятся к потенциальному снижению загрузки.
Цены продолжают падать. Спрос слаб и, похоже, будет хуже, чем обычно в этот сезон. Необходимо и дальше сокращать загрузку производственных мощностей для остановки спада. В то же время, интегрированные металлургические предприятия все еще имеют возможности к снижению цен, но это значительно повредит электрометаллургическим заводам.
В Китае котировки горячекатаного рулона в период 31 мая – 28 июня 2024 упали на 2,7%, или $15/т – до $535/т FOB. Негативная динамика обусловлена низким потреблением как внутри страны, так и со стороны экспортных покупателей, хотя рынок металлургического сырья был преимущественно сильным. Производство продукции было стабильным, а высвобождение запасов замедлилось.