✅️وضعیت بازگشایی بازار سهام: جزئیات تا جمعه اعلام می‌شود

بازار سهام و ابزارهای مرتبط در دو هفته گذشته متوقف بود تا از دارایی سهامداران محافظت شود. این تصمیم مورد تایید اکثر فعالان بازار بوده است.
هفته گذشته معاملات واحدهای صندوق‌های درآمد ثابت (ETF) از سر گرفته شد. در ابتدا شاهد هیجانات فروش بودیم، اما در ادامه نقدینگی جدید وارد این صندوق‌ها شد و حتی بخشی از سرمایه‌های خارج شده بازگشت.
این تجربه موفق صندوق‌های درآمد ثابت، زمینه را برای بازگشایی بازار سهام از شنبه آماده می‌کند. انتظار می‌رود این بازگشایی بدون هیجانات کاذب و با آرامش بیشتری همراه باشد.
سازمان بورس جلسات متعددی برای بررسی سناریوهای مختلف بازگشایی بازارها برگزار کرده است. این تصمیم‌گیری با هدف "برد کلیت بازار" و تامین منافع عمومی فعالان انجام خواهد شد.
جزئیات نهایی چگونگی فعالیت بازار سهام تا عصر جمعه اعلام می‌شود.

❤@MetaCognitionCapital

وضعیت بازار بورس در اولین روز بعد از باز شدن از زمان‌ جنگ

❤@MetaCognitionCapital

با وجود خروج وجوه حقیقی از صندوق‌های درآمد ثابت در اولین روز کاری پس از تعطیلات بی‌سابقه، شاهد عملکردی باکیفیت و مدیریت نقدشوندگی عالی از سوی اکثریت قریب به اتفاق این صندوق‌ها بودیم. اینفوگرافیک بالا نشان‌دهنده جزئیات این تحلیل است.

صندوق‌های افران، فیروزا، آوند و اعتماد در صدر لیست برترین‌ها در مدیریت نقدشوندگی قرار گرفتند.

❤@MetaCognitionCapital
____
#صندوق_درآمد_ثابت #بازارگردانی #تحلیل_بازار #اقتصاد #سرمایه_گذاری

✅️ بررسی اجمالی بازارهای سرمایه گذاری : وضعیت فعلی آنها

❤@metacognitioncapital

✅️کیف پول ارزدیجیتال: راهنمای انتخاب و مدیریت امن

کیف پول‌های دیجیتال، ابزاری برای مدیریت کلیدهای خصوصی شما هستند که دسترسی به دارایی‌هاتون در بلاکچین رو ممکن می‌کنن. برای امنیت سرمایه، شناخت تفاوت انواع کیف پول‌ها ضروریه: گرم (Hot Wallet) و سرد (Cold Wallet).

💻عملکرد کیف پول‌ها:
کلید خصوصی (Private Key): رمز دسترسی شما به دارایی‌ها. حفاظت از اون حیاتیه.
کلید عمومی / آدرس (Public Key / Address): آدرس قابل اشتراک‌گذاری برای دریافت ارز.

مقایسه کیف پول گرم و سرد:

🔥کیف پول گرم (Hot Wallet):

اتصال: همیشه آنلاین.
کاربرد: تراکنش‌های روزانه، خرید و فروش سریع، DeFi.
مزایا: سرعت، سهولت، معمولاً رایگان.
ریسک: آسیب‌پذیری در برابر هک و فیشینگ.
نمونه‌ها: Trust Wallet, MetaMask, Exodus.
توصیه: برای نگهداری مقادیر کم و موقت.

❄️ کیف پول سرد (Cold Wallet):

اتصال: آفلاین یا فقط هنگام امضای تراکنش آنلاین میشه.
کاربرد: نگهداری بلندمدت و ایمن مقادیر زیاد سرمایه.
مزایا: امنیت حداکثری (کلید هرگز آنلاین نمیشه).
ریسک: نیاز به مراقبت فیزیکی، فرآیند کندتر تراکنش.
نمونه‌های رایگان: کیف پول کاغذی، Electrum Offline, AirGap Vault.


🛡نکات مهم برای امنیت:

عبارت بازیابی (Seed Phrase) رو به شدت حفظ کنید: فیزیکی (کاغذ/فلز) و کاملاً آفلاین نگهداری کنید. هرگز آنلاین ذخیره نکنید یا به کسی ندید.
دارایی‌هاتون رو تفکیک کنید: مبالغ بالا در کیف پول سرد، مبالغ کم برای استفاده روزمره در کیف پول گرم.
از منابع معتبر دانلود کنید: فقط از سایت‌های رسمی یا فروشگاه‌های معتبر اپلیکیشن.

انتخاب صحیح کیف پول و رعایت نکات امنیتی، دو ستون اصلی برای حفظ امنیت سرمایه‌تون در دنیای ارزهای دیجیتاله. ترکیبی هوشمندانه از کیف پول‌های گرم و سرد میتونه بهترین مدیریت و امنیت رو براتون فراهم کنه.
❤ @MetaCognitionCapital

📈 تحلیل قیمت بیت‌کوین: آیا حالا زمان خرید است؟ (۲۴ تیرماه ۱۴۰۴)

بیت‌کوین پس از ثبت رکورد تاریخی ۱۲۳,۰۰۰ دلار، امروز با اصلاح قیمتی حدود ۵ درصدی مواجه شد و به زیر ۱۱۷,۰۰۰ دلار رسید. آیا این یک فرصت است یا زنگ خطر؟ بیایید بررسی کنیم!

📉 چرا بیت‌کوین اصلاح شد؟
* سودگیری گسترده: معامله‌گران حدود ۳.۵ میلیارد دلار سود محقق کردند.
* فروش بوتان: فروش ۷۴ میلیون دلار بیت‌کوین توسط کشور بوتان، نگرانی‌هایی ایجاد کرد.
* عدم اطمینان تعرفه‌ای: اعلام تعرفه ۳۰ درصدی ترامپ بر کالاهای اروپایی و مکزیکی، بر بازارهای پرریسک تأثیر گذاشت.

📊 سطوح کلیدی تکنیکال:
* مقاومت‌ها: ۱۱۹,۰۰۰$ و ۱۲۲,۰۰۰$
* حمایت‌ها: ۱۱۵,۴۰۰$ (نزدیک) و ۱۱۲,۴۰۰$ (قوی - شکاف CME)
* اندیکاتورها: RSI خنثی-نزولی (۴۸.۵) و MACD با تقاطع نزولی.

🚀 موج تقاضای نهادی ادامه دارد:
* کل دارایی ETFها: بیش از ۱۵۸ میلیارد دلار!
* ورودی هفتگی: رکورد ۳.۷ میلیارد دلار!
* BlackRock IBIT: با ۸۸ میلیارد دلار دارایی، سریع‌ترین صندوق تاریخ در رسیدن به ۸۰ میلیارد دلار.
* توزیع: ۸۵٪ سرمایه‌گذاران خرد، ۱۵٪ سرمایه‌گذاران نهادی.

⛓️ شاخص‌های درون‌زنجیره‌ای:
* شاخص ترس و طمع: ۷۳ (طمع) - در ۱۲ ژوئیه به ۷۹ (طمع شدید) رسیده بود.
* عرضه در سود: ۹۶.۷٪ از کل عرضه بیت‌کوین در سود است (احساسات صعودی قوی).
* MVRV Z-Score: ۲.۴ (هنوز فضای زیادی برای رشد دارد).

🔮 پیش‌بینی قیمت تا پایان ۲۰۲۵:
* کوتاه‌مدت (ژوئیه): ۱۳۶,۶۵۳$ (Changelly)، ۱۲۵,۰۰۰$-۱۲۸,۰۰۰$ (CoinDCX, Token Metrics)
* بلندمدت (پایان ۲۰۲۵): ۱۵۰,۰۰۰$ (تام لی، مارشال بیرد)، ۱۷۰,۰۰۰$ (اسکاراموچی)، ۲۰۰,۰۰۰$-۳۰۰,۰۰۰$ (مدل Power Law).

✅ سناریوی صعودی:
* تصویب قوانین رمزارزی در آمریکا: "هفته رمزارز" با بررسی قوانین مهم (GENIUS, CLARITY, Anti-CBDC)
* رشد پذیرش نهادی: ۱۳۵ شرکت عمومی بیت‌کوین دارند (MicroStrategy با ۵۹۷,۰۰۰ BTC پیشتاز).

❌ سناریوی نزولی (خطرات):
* نوسانات بالا و سودگیری‌های ادامه‌دار.
* عدم اطمینان تعرفه‌ای و تغییرات نظارتی.
* چالش‌های محیط‌زیستی.

💡توصیه‌های سرمایه‌گذاری:
* کوتاه‌مدت: منتظر اصلاح بیشتر تا سطوح ۱۱۴,۰۰۰$-۱۱۵,۰۰۰$ بمانید و مدیریت ریسک با حد ضرر (مثلاً ۱۱۰,۰۰۰$) را فراموش نکنید.
* بلندمدت: از روش خرید تدریجی (DCA) استفاده کنید و حداکثر ۱-۳٪ از پرتفوی خود را به بیت‌کوین اختصاص دهید. نگهداری بلندمدت با توجه به فاکتورهای بنیادی قوی، توصیه می‌شود.

⚠️ هشدار: سرمایه‌گذاری در بیت‌کوین با ریسک بالایی همراه است. این تحلیل صرفاً جهت اطلاع‌رسانی است و نباید به عنوان توصیه سرمایه‌گذاری در نظر گرفته شود. پیش از هرگونه سرمایه‌گذاری، تحلیل و تحقیق کنید.
❤@MetaCognitionCapital
_ ____ _
#بیتکوین #تحلیل_بیتکوین #کریپتو #ارزدیجیتال #سرمایه_گذاری #BTC #تحلیل_تکنیکال #بازار_کریپتو

✅️آینده اتریوم و آلت‌کوین‌ها: فرصتی بی‌نظیر!

همین الان که اتریوم بار دیگر در مسیر رشد قرار گرفته، تحلیل‌گران بازار سیگنال‌های صعودی قوی می‌دهند. در حال حاضر، اتریوم یکی از پروژه‌های پیشرو در فضای بلاکچین است و انتظار می‌رود در آینده نزدیک، رشد چشمگیری را تجربه کند.

🔹پیش‌بینی‌های مهم برای اتریوم

😎هدف قیمتی اتریوم:
بسیاری از تحلیل‌گران مطرح بازار، از جمله شان فارل و تاملی (تحلیل‌گر برجسته Fundstrat)، معتقدند که اتریوم در میان‌مدت و بلندمدت پتانسیل رسیدن به قیمت‌های بسیار بالاتری را دارد. با توجه به تحولات اخیر بازار و افزایش تقاضا، اهداف قیمتی ۱۰,۰۰۰ تا ۱۵,۰۰۰ دلار برای اتریوم تا پایان چرخه‌ی صعودی فعلی، کاملاً منطقی به نظر می‌رسد.

❓چرا اتریوم در حال جهش است؟

✍️کاهش سلطه بیت‌کوین و رشد شدید آلت‌کوین‌ها: با تثبیت جایگاه بیت‌کوین، سرمایه‌گذاران به دنبال فرصت‌های جدید در بازار آلت‌کوین‌ها، به‌ویژه اتریوم، هستند.

✍️کمبود عرضه اتریوم: گزارش‌های اخیر نشان می‌دهد که موجودی اتریوم در صرافی‌ها و پلتفرم‌های OTC (Over-The-Counter) به شدت کاهش یافته است. این کمبود عرضه در کنار تقاضای بالا، نشان‌دهنده تمایل دارندگان به نگهداری اتریوم برای قیمت‌های بالاتر است.

✍️پیشرفت‌های اکوسیستم اتریوم: ارتقاءهای مداوم شبکه، مانند Dencun Upgrade و طرح‌های آینده برای بهبود مقیاس‌پذیری و کاهش کارمزدها (مانند EIP-4844 یا Protodanksharding)، جذابیت اتریوم را برای توسعه‌دهندگان و کاربران دوچندان کرده است.

✍️ورود وال‌استریت و آینده آلت‌کوین‌ها:
علاقه فزاینده وال‌استریت: موسسات مالی بزرگ و وال‌استریت به شدت در حال حرکت به سمت ارزهای دیجیتال هستند و بخش زیادی از این تمرکز روی اتریوم و پروژه‌های مرتبط با آن است.

✍️نقش استیبل‌کوین‌ها: استیبل‌کوین‌ها با فراهم کردن پلی بین دنیای سنتی مالی و رمزارزها، نقش کلیدی در تغییر دیدگاه وال‌استریت نسبت به سودمندی و کاربرد ارزهای دیجیتال ایفا کرده‌اند.

✍️اهمیت اتریوم برای آینده مالی: وال‌استریت به دنبال یک بلاکچین بزرگ، قانونی و با پشتوانه قوی است که بتواند دارایی‌های واقعی (RWA) را در لایه یک خود میزبانی کند. به همین دلیل، اتریوم در دهه آینده نقشی محوری در ادغام دارایی‌های سنتی با بلاکچین ایفا خواهد کرد.

✍️کاتالیزورهای مهم قانونی:
پیشرفت در قانون‌گذاری: یکی از بزرگترین کاتالیزورها برای بازار آلت‌کوین‌ها، پیشرفت در تصویب قوانین شفاف و جامع برای بازار ارزهای دیجیتال در ایالات متحده است. با توجه به بحث‌های فعلی و فشار از سوی کاخ سفید و سناتورهای کلیدی (مانند سناتور تیم اسکات)، انتظار می‌رود این قوانین در آینده نزدیک نهایی شوند.

✍️تأثیر بر آلت‌کوین‌ها: تصویب این قوانین می‌تواند راه را برای ورود سرمایه‌های عظیم نهادی به بازار آلت‌کوین‌ها باز کند. این امر به ویژه برای پروژه‌هایی که با استیبل‌کوین‌ها، اتریوم و سولانا ارتباط نزدیکی دارند، بسیار مهم خواهد بود و انتظار می‌رود رشد قابل توجهی را در ماه‌های آینده تجربه کنند.

❤@MetaCognitionCapital
_
#BTC #ارزدیجیتال #اتریوم #بیتکوین #ETH

✅️خبر مهم برای فعالان رمزارز ایران

بورس کالای ایران امسال قصد دارد بازار ابزارهای مالی مبتنی بر رمزدارایی‌ها و توکن با پشتوانه گواهی سپرده کالایی را راه‌اندازی کند.
این یعنی رمزارزها به شکل قانونی وارد بورس کالا خواهند شد و قرار است ابزارهای نوینی مثل توکن‌های معاملاتی و دارایی‌های دیجیتال، در بستر شفاف و قانونمند بورس عرضه و معامله شوند.

مدیرعامل بورس کالا در مجمع عمومی سالانه این شرکت اعلام کرده که زیرساخت‌های فنی آماده است و این برنامه جزو اولویت‌های سال 1404 بورس کالا قرار دارد. این حرکت می‌تواند باعث کاهش ریسک‌های معاملات غیررسمی، افزایش شفافیت بازار و جذب سرمایه‌گذاران جدید شود. البته اجرای کامل این طرح نیازمند هماهنگی‌های قانونی و نهادی میان بانک مرکزی، سازمان بورس و دیگر نهادهای ذی‌ربط است و احتمالا مراحل آزمایشی آن در سال جاری آغاز خواهد شد.

تجربه موفق بورس کالا در معاملات طلا و خودرو نوید بخش راه‌اندازی موفق این بازار جدید رمزارزی است که می‌تواند تحولی بزرگ در بازار سرمایه دیجیتال ایران ایجاد کند.
❤@MetaCognitionCapital
---------
#رمزارز #بورس_کالا #توکن #سرمایه_گذاری #بازار_مالی

✅️اینفوگرافیک بازدهی دارایی‌ها به دید سرمایه‌گذاری
❤@MetaCognitionCapital

✅️حذف چهار صفر از پول ملی؛ مُسکن روانی یا اصلاح ساختاری؟

در جلسه اخیر کمیسیون اقتصادی مجلس، لایحه اصلاح ماده یک قانون پولی و بانکی بررسی شد. بر اساس این لایحه:

💠 واحد پول رسمی کشور از ریال به تومان تغییر می‌کند و هر تومان برابر با ۱۰,۰۰۰ ریال فعلی خواهد بود.
💠 هدف اصلی این طرح، کاهش هزینه‌های چاپ پول، افزایش کارایی نظام پرداخت، و ارتقای اعتماد به پول ملی عنوان شده است.
💠 رئیس کمیسیون اقتصادی مجلس تأکید کرد: «بیش از ۶۰ کشور چنین اصلاحی را انجام داده‌اند، ما عقب مانده‌ایم.»

❗️ اما در میان تحلیل‌گران، تردیدهایی وجود دارد:

🔻 آیا حذف صفرها بدون کنترل تورم، فقط یک عملیات ظاهری نیست؟
🔻 آیا این اقدام می‌تواند بر ذهنیت عمومی نسبت به بی‌ارزشی ریال اثر بگذارد یا فقط نقش تغییر نمادین را دارد؟

📊 مقایسه با تجربه سایر کشورها:

🇹🇷 ترکیه (2005): حذف ۶ صفر از لیر؛ هم‌زمان با اصلاحات اقتصادی، ثبات نسبی حاصل شد.
🇧🇷 برزیل (۱۹۹۴): در چند مرحله، ۹ صفر حذف شد؛ اما تنها پس از اجرای سیاست‌های ضدتورمی موفق بود.
🇿🇼 زیمبابوه: بارها صفر حذف کرد، اما به دلیل نبود ثبات اقتصادی، تورم افسارگسیخته بازگشت.
🇩🇪 آلمان (1923): حذف صفرها بخشی از برنامه مهار ابرتورم پس از جنگ جهانی بود.

📌 نتیجه: حذف صفر، زمانی موثر است که با اصلاحات واقعی در سیاست‌های پولی، مالی و تولیدی همراه باشد.

❤ @metacognitioncapital
---------------
#اقتصاد_ایران #تورم #حذف_صفر #ریال #تومان

🧨رکورد جدید تورم در تیرماه ۱۴۰۴

براساس گزارش رسمی مرکز آمار ایران، نرخ تورم نقطه‌به‌نقطه در تیرماه ۱۴۰۴ به ۴۱.۲ درصد رسیده است. به بیان ساده‌تر، اگر تیرماه سال گذشته کالایی را به قیمت ۱۰۰ هزار تومان خریداری می‌کردید، اکنون برای تهیه همان کالا باید حدود ۱۴۱ هزار تومان بپردازید. این رقم، بالاترین میزان تورم نقطه‌به‌نقطه طی دو سال اخیر محسوب می‌شود.

✍️تورم ماهانه تیرماه: قیمت کالاها و خدمات نسبت به خرداد، ۳.۵ درصد افزایش یافته است. هرچند ممکن است این رقم در نگاه اول اندک به نظر برسد، اما در عمل، همین میزان رشد در یک ماه می‌تواند فشار قابل‌توجهی بر هزینه‌های خانوار وارد کند.

✍️تورم تجمعی سال جاری: از ابتدای سال ۱۴۰۴ تا پایان تیرماه، نرخ تورم به ۱۴.۱ درصد رسیده است.

📊روند ماهانه تورم در سال ۱۴۰۴

فروردین: ۳.۹٪

اردیبهشت: ۲.۷٪

خرداد: ۳.۳٪

تیر: ۳.۵٪

این ارقام گویای تداوم رشد قیمت‌ها و فقدان ثبات در بازار هستند.

⚠️چرا این وضعیت نگران‌کننده است؟

تورم بالا به معنای کاهش مستمر ارزش پول ملی است. به‌عبارت دیگر، قدرت خرید مردم با گذر زمان افت می‌کند. اگر امروز با ۵۰۰ هزار تومان می‌توانید مجموعه‌ای از کالاها را تهیه کنید، در ماه‌های آینده ممکن است همین مبلغ تنها بخشی از آن اقلام را پوشش دهد. این موضوع به‌ویژه برای افرادی با درآمد ثابت یا پس‌انداز محدود، فشار اقتصادی قابل‌توجهی به همراه دارد و می‌تواند پیامدهای اجتماعی و معیشتی گسترده‌ای ایجاد کند.

❤@MetaCognitionCapital
‐-----------
#تورم #قدرت_خرید #گرانی #اقتصاد_ایران #هزینه_زندگی

✅️استراتژی‌های معاملات آپشن

در این فایل، استراتژی‌های مختلف معاملاتی آپشن را از مبتدی تا پیشرفته، به همراه مثال‌های کاربردی، به صورت دسته‌بندی‌شده بررسی می‌کنیم.

❤@MetaCognitionCapital

💰 مالیات بر سود طلا و رمزارزها اجرایی شد! چه باید بدانیم؟

بر اساس قانون جدید، سود حاصل از فروش طلا، رمزارزها و ارزهای خارجی مشمول مالیات بر عایدی سرمایه شده است. هدف اصلی این قانون، کاهش سفته‌بازی و تشویق سرمایه‌گذاری در بازارهای مولد مثل بورس است.

اما آیا جای نگرانی برای همه وجود دارد؟ بیایید نگاهی به نکات کلیدی و معافیت‌های مهم آن بیندازیم:

🪙 مالیات بر طلا
این مالیات فقط به سود واقعی (پس از کسر تورم) تعلق می‌گیرد و نرخ آن بر اساس مدت زمان نگهداری پلکانی است (از ۱۰٪ تا ۳۰٪).

دو معافیت بسیار مهم برای طلا:

معافیت سالانه تا ۱۵۰ گرم: هر فرد بالای ۱۸ سال، برای فروش تا ۱۵۰ گرم طلای ۱۸ عیار در سال، هیچ مالیاتی پرداخت نمی‌کند. این معافیت برای حمایت از مردم عادی و پس‌اندازهای خرد طراحی شده است.

معافیت با فاکتور رسمی: فروش طلا به واحدهای صنفی رسمی (طلافروشی‌ها و صرافی‌های مجاز) که صورتحساب الکترونیک صادر می‌کنند، کاملاً از مالیات معاف است.

📈 مالیات بر رمزارزها
سود حاصل از فروش رمزارزهایی مانند بیت‌کوین و اتریوم نیز مشمول مالیات بر عایدی سرمایه است.

محاسبه سود، مشابه طلا بر اساس سود واقعی (پس از کسر تورم) خواهد بود.

فعالان این حوزه موظف‌اند در پایان سال مالی، درآمدهای خود را در اظهارنامه مالیاتی ثبت کنند.

📈 کدام سرمایه‌گذاری‌ها از مالیات معاف هستند؟
سرمایه‌گذاری در بازارهای شفاف و مولد به‌طور کامل از این مالیات معاف است:

اوراق بهادار بورسی و فرابورسی

واحدهای صندوق‌های سرمایه‌گذاری (از جمله صندوق‌های طلا، سهامی و درآمد ثابت)

گواهی سپرده سکه طلا

⭕️ سود حاصل از سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا نه تنها از مالیات بر عایدی سرمایه معاف است، بلکه از مالیات بر درآمد و ارزش افزوده نیز معافیت دارد.

نتیجه‌گیری نهایی👇
این قانون بیشتر سفته‌بازان و دلالان بزرگ را هدف قرار داده است. سرمایه‌گذاران خرد و افرادی که برای حفظ ارزش پول خود به میزان متعارف طلا می‌خرند یا معاملات خود را به‌صورت شفاف و رسمی انجام می‌دهند، عملاً نگرانی خاصی نخواهند داشت.

➕توصیه: برای سرمایه‌گذاری در طلا بدون دغدغه مالیاتی، صندوق‌های طلای بورسی بهترین و شفاف‌ترین گزینه هستند.

❤@metacognitioncapital
---------------------
#مالیات #مالیات_طلا #مالیات_رمزارز #بیتکوین #اقتصاد_ایران #سرمایه_گذاری #صندوق_طلا #بورس