🤩 В Банке Пермь сменились владельцы

Уход старейшего банкира Пермского края Людмилы Саранской с поста председателя правления Банка Пермь в ноябре 2025 г. был неспроста. Одной из причин кадровых перестановок в топ-менеджменте может быть продажа банка. Так и произошло: на прошлой неделе Эксперт РА подтвердил, что в конце 2025 г. в Банке Пермь произошла смена крупнейших собственников. Как отмечает агентство, новые владельцы долей не обладают профильным банковским опытом.

В связи с неопределенностью дальнейшей бизнес-стратегии из-за изменений в структуре собственности Эксперт РА изменило прогноз по рейтингу банка Пермь со стабильного до развивающегося, рейтинг подтвержден на уровне ruВB-. В пресс-релизе банка о рейтинговом действии конечно же ни слова про смену собственников, лишь приглашение на оформление банковских гарантий. Сложно конечно было пиарщикам обойти стороной реальную главную новость. Новых собственников банк не раскрывает, как и руководетелей, ссылаясь на Решение Совета директоров ЦБ, которое продлило право банков не разглашать эту информацию до 31.12.2026 г.

Состав крупнейших собственников банка - по данным последней раскрытой отчетности на 15.11.2021 г. (на фото):
• 19,95% экс-предправления Людмила Саранская
• 19,5% Наринэ Вайсман (мать) и Александра Вайсман (дочь)
• по 14,09% зампреды Александр Утятников, Роман Хрущев, Сергей Брюханов, член совета директоров Игорь Соломатин
Эксперт РА | Решение ЦБ РФ | релиз банка

📢 MarketOverview

Посмотрим на чем отразилось фактическое повышение НДС/снижение лимитов для УСН/ограничения на льготные ставки УСН и прочие налоговые нововведения 2026 года.

ТОП роста цен выглядит так:
• Огурцы свежие +28,52%
• Помидоры свежие +17,26%
• Поездка на Черноморское побережье России +15,37%
• Проезд в метро +10,70%
• Поездка на отдых в ОАЭ +9,71%

Неплохой вклад в инфляцию, которая с начала года уже обогнала все январские месяцы до 2015 года и заодно выполнила половину заветного таргета ЦБ в 4%😏

📢 MarketOverview

🏦 Кредитование МСП в ноябре - рецессия (техническая) подошла к концу

Свежая статистика ЦБ по сектору МСП за ноябрь начинается с хороших новостей - годовой темп прироста портфеля вышел в символический плюс (+0,7% г/г), но процессов за которыми стоит продолжать следить по-прежнему достаточно.

1️⃣ Продолжается "зомби-рост" портфеля при сокращении выдач - общий кредитный портфель МСП вырос за месяц на 1,5% (до 14,6 трлн руб.), при снижении объема новых выдач на 25,9% к октябрю.

Портфель "раздувается" за счет капитализации процентов и замедления погашений по старым долгам. Объем выдач в 1,1 трлн руб. сопоставимо с выдачами в январе/феврале и минимум за последние месяцы.

2️⃣ Средневзвешенные ставки в ноябре формально снизились (по коротким кредитам до 19,96% (-0,74 п.п.), по длинным до 17,12% (-0,49 п.п.), но это все еще экстремально дорогой ресурс, учитывая, что доля кредитов с плавающей ставкой в портфеле составляет почти 60% (и почти 80% таких кредитов привязаны к ключевой ставке).

Доля льготного кредитования остается крайне низкой - всего 6,6% от объема выдач.

3️⃣ На графике видно, что доля просрочки стабильно держится на одном уровне с конца лета, а в абсолютных цифрах она за месяц даже немного подросла (+0,5%) до 567,4 млрд руб., но стабильная просрочка при падающем числе заемщиков это показатель того, что с рынка продолжают уходить мелкие игроки, а долги консолидируются в более устойчивых "средних" компаниях. Рынок становится более концентрированным, но менее гибким.

В итоге, сектор МСП формально вышел из "технической рецессии" по объему портфеля, но резкое сжатии деловой активности говорит нам о том, что все силы брошены на удержание текущей долговой нагрузки.

📢 MarketOverview

💳 Ренессанс Банк запускает переводы в киргизских сомах

• 1% min c600 max c5000 для KGS

Открытие счета и его обслуживание бесплатное. Переводы возможны только в банки Кыргызстана и только через мобильное приложение
тариф (pdf)

Список других банков и комиссий на переводы в KGS в нашем канале MarketOverview Premium.

📢 MarketOverview

✅ BRICS PAY переходит от планов к реальности

Сегодня в западных СМИ (в частности, Berliner Zeitung) написали о новом шаге для BRICS PAY, который, кстати, очень хорошо ложится в концепцию будущего цифровых валют от ЦБ (CBDC) - ЦБ Индии предлагает официально объединить цифровые валюты (CBDC) стран БРИКС для расчетов в торговле и туризме. Этот проект станет основным для саммита БРИКС в 2026 году.

Индия, которая долгое время занимала осторожную позицию, теперь открыто лоббирует интеграцию цифровых валют, причем не в формате, котором существует BRICS PAY сейчас ("еще одно приложение для оплаты"), а создание децентрализованной финансовой инфраструктуры, которая сделает трансграничные расчеты независимыми от западных посредников.

Если отбросить тезисы о размере спроса в странах BRIСS, то самым значимым является именно направление в сторону создания конкурента SWIFT - DCMS.
BRICS DCMS (Decentralized Cross-Border Messaging System) - децентрализованная (транзакции проходят через распределенные узлы) система обмена финансовыми сообщениями.

Возможно к саммиту будет информация и о BRICS Clear (независимой платформой для расчетов по ценным бумагам), без которого, лично я, в создание BRICS PAY не верю, и может получиться рабочий продукт.

📢 MarketOverview

📢 Banking news

💳 Альфа-Банк продал АльфаСтрахованию часть долга крупного корпоративного клиента на сумму 5 млрд руб (около 10% от общей суммы кредита). Остальные условия сделки, в том числе название заёмщика, не раскрываются. Представитель Альфы рассказал Ведомостям, что соглашение о финансировании участия в кредите (СУФК) было согласовано с ЦБ. Руководитель департамента по работе с крупными корпоративными клиентами банка Денис Кутасов: банк передает покупателю все доходы и риски по кредиту, но кредит при этом не передается покупателю по цессии, оставаясь на балансе банка. Смысл таких "синтетических" сделок для банка - освобождение лимита кредитование и ослабление давления на нормативы.
🏦 29 декабря 2025 г. была учреждена новая расчетная небанковская организация Финансовый пилот с уставным капиталом 110 млн руб, ЦБ пока не выдал соответствующую лицензию. Единственным владельцем РНКО Финпилот является Максим Хозяинов.
💳 Петр Фрадков, глава банка ПСБ, по итогам совещания с губернатором Ярославской области Михаилом Евраевым поделился планами по ярословскому стадиону Шинник: "в 2026 году мы начнем разработку концепции будущего стадиона и определимся с наиболее приоритетной моделью реализации этого проекта – путем масштабной реконструкции или строительства нового современного объекта"
🚛 Логистические компании Первая экспедиционная компания (ПЭК) и Деловые линии рассматривают возможность покупки страховых компаний. По данным источников Ъ, ПЭК вел переговоры в конце декабря, но сделка не состоялась. Деловые линии рассматривают Абсолют Страхование, на прошлой неделе проводился due diligence. В Деловых линиях сообщили, что не рассматривают покупку Абсолют Страхования и не ведут соответствующие переговоры.
💳 Андрей Пономарев, директор Датабанка (Ижевск), анонсировал в 2026 г. внедрение "Волны" - сервиса бесконтактной оплаты от НСПК.
💳 Банк ПСБ совместно с правительством ДНР и компанией Альпика приступил к выдаче "Карты жителя ДНР" на базе платежной системы МИР.

❤️ В конце декабря АО "НПП "Исток" им. Шокина" подал 5 исков в арбитражный суд, требуя взыскать с банка Солидарность более 1,4 млрд руб. Большинство исков связано с банковскими гарантиями ООО "Юна Инжиниринг", 100% долей которой принадлежат Андрею Залевскому и находятся в залоге у банка.
🏦 ЦБ оштрафовал банк ПСБ за незаконное получение или предоставление кредитного отчета (ст. 14.29 КоАП). Размер одного штрафа - от 30 тыс. руб до 50 тыс. руб. Всего на счету ПСБ уже 38 нарушений.

📢 MarketOverview

💳 Средневзвешанная ставка по ипотеке снижается о-о-очень медленно

С 15 декабря 2025 г. по 25 января 2026 г., чуть больше месяца, средневзвешанные ставки по ипотеке незначительно снизились: первичка с 21,25% до 21,2%, вторичка с 21,22% до 21,19%. Изменения в ставках банков - на фото (*.pdf)

прошлые данные
на 25.07.2025: первичка 24,45%, вторичка 24,57%
на 20.08.2025: первичка 22,39%, вторичка 22,45%
на 15.12.2025: первичка 21,25%, вторичка 21,22%

Психогическая отметка в ежемесячном платеже "ниже 150 тыс. руб в месяц" по-прежнему не преодолена. Для расчета использовалась ставка по онлайн-заявке, с учетом скидок за оформление в эко-системах и прочее. Данные предоставлены банками на покупку квартиры стоимостью 12 млн руб, в кредит 8,4 млн руб, ПВ=30%, срок 20 лет. Если использовать эти цифры для расчета ежемесячного платежа, то картина следующая:
первичка
• 158.607 руб на 20.08.25
• 150.985 руб на 15.12.25
• 150.652 руб на 25.01.26
вторичка
• 159.010 руб на 20.08.25
• 150.785 руб на 15.12.25
• 150.586 руб на 25.01.26

Для расчета аналитики Дом РФ брали регион объекта – Москва и Московская область. Основная масса предложений по первичке за 12 млн руб находится за пределами МКАДа, но всё-таки попытался найти для примера с самой низкой ценой за кв м, что можно взять за эти деньги поближе: в районе ст. м. Ростокино 1кк, площадь 31,8 кв. м., без отделки, сдача во 2к26 – за 11,78 млн руб.

📢 MarketOverview

Максимальная процентная ставка по вкладам* в топ-10 банков во II декаде января снизилась до 14,877% (I декада января - 15,102%).

ЦБ раскрыл данные сразу за 2 декады января 2026 года и мы отчетливо видим, что поведение банков изменилось - ставки в январе снова последовательно снижаются. Снижение произошло на абсолютно всех сроках, что еще заметней в сравнении с 3 декадой декабря 2025 года (ключевая ставка все эти декады без изменений) так как детализации по ставкам за 1 декаду января ЦБ не раскрывает

Структура по срокам (I декада января 2026)

14,20% - до 90 дней (III декада декабря 2025 было 14,69%)
14,58% - 91-180 дней (III декада декабря 2025 было 14,94%)
13,84% – 181 день - 1 год (III декада декабря 2025 было 14,20%)
12,05% – свыше 1 года (III декада декабря 2025 было 12,37%)

*Напомню принцип расчета этой ставки:
🔵 Ставки должны быть доступны любому клиенту без доп. условий;
🔵 Ставка должна быть без учета капитализации;
🔵 Для ставки не должно быть дополнительных требований к бизнесу с банком (обороты по карте, остатки и прочее);
🔵 Вклад не должен быть частью комбо из вклада и, например, ПИФа или страховки;
🔵 Ставка не должна меняться в период действия вклада

🏦 Когда бизнес и люди живут в разных вселенных

Сегодняшняя справка "Измерение инфляционных ожиданий и потребительских настроений на основе опросов населения" от ЦБ очень в тему утреннему посту об ожиданиях предприятий, но с необычным итогом - у предприятий и населения случился окончательный разрыв в восприятии реальности.

Получается, что предприятия планируют повышать цены в среднем на 10,4% (в годовом выражении) в ближайшие 3 месяца, а население не повышает ожиданий инфляции (те же декабрьские 13,7%). Важно оговориться, что это средняя оценка и ожидаемая инфляция у категории людей без сбережений (те, кто с подорожанием продукции естественных монополий вынуждены мириться) выросла с 14,6% до 15,2%, а у группы со сбережениями она уменьшилась с 12,3% до 12,0%.

Люди либо перестали верить в то, что цены могут расти еще быстрее, либо просто достигли стадии "финансового нигилизма" (как тот самый пингвин из документалки Херцога) и просто еще не осознали, какой "сюрприз" им готовят в чеках.

📢 MarketOverview