Качества успешного инвестора. Что я узнал о себе?

⭐️Инвестирование, как оказалось, это сложная и ответственная работа, требующая не только глубоких экономических знаний, но и развитых личностных качеств. Всё, что хотелось мне в начале инвестиций – это быстро разбогатеть, ничего не делать и снять с себя ответственность за неправильные действия.

⭐️После ряда допущенных ошибок, больно ударивших по карману и по самолюбию, я задумался не только об изучении финансового анализа, но и о том, каким, в идеале, должен быть инвестор. Понятное дело, если бы мы все могли стать успешными инвесторами, то мы бы ими стали без усилий, но реалии совсем другие.

⭐️Задумавшись, что же не так, я начал копать под себя, хотя бы потому, что моя первая финансовая цель не была достигнута, а финансовый план по её достижению не сработал. У-п-с-с-с-с… Что-то мне подсказывало, что причина именно во мне.

⭐️Погрузившись в изучение необходимой литературы, спустя время я сделал выводы, что обладание определенными профессиональными навыками позволят мне принимать не спонтанные, а обоснованные решения, минимизировать риски и достигать поставленные цели.

⭐️Ниже представлены ключевые профессиональные качества инвестора, по моему мнению, которые способствуют его успеху. Это те качества, которые отсутствовали во мне полностью или частично, и которые я начал в себе развивать.

1️⃣Аналитические навыки. Умение собирать, интерпретировать и анализировать финансовую информацию — это основа основ грамотного инвестирования. Начните осваивать прямо сейчас. Без этого вы всегда будете идти на поводу у толпы.

2️⃣Терпение. Инвестиции требуют времени для получения результатов. Терпение помогает выдерживать падение цен, избегать поспешных решений и сохранять мотивацию, что очень важно при долгосрочных инвестициях.

3️⃣Дисциплина. Строгое следование выбранной стратегии и контроль над эмоциями обеспечивают стабильность и последовательность в ваших действиях. Дисциплина помогает избегать импульсивных решений, особенно когда рынок в панике.

4️⃣Образованность. Знания в области финансовых инструментов и рыночных механизмов позволяют лучше ориентироваться в сложной инвестиционной среде.

5️⃣Риск-менеджмент. Умение оценивать уровень риска, диверсифицировать портфель и использовать инструменты хеджирования помогает минимизировать возможные потери и сохранять капитал в условиях неопределенности.

6️⃣Гибкость. Способность адаптироваться к меняющимся рыночным условиям и корректировать стратеги, что обеспечивает эффективность инвестиций.

7️⃣Насмотренность. Развитое чувство рынка, основанное на опыте и аналитике, помогает принимать правильные решения в условиях неопределенности и быстро реагировать на неожиданные изменения.

8️⃣Стратегическое мышление. Умение видеть общую картину, планировать долгосрочные цели и принимать решения, соответствующие этим целям, способствует стабильному росту капитала и достижению финансовых целей.

9️⃣Самообладание. Способность сохранять спокойствие в различных рыночных условиях.

1️⃣0️⃣Целеустремлённость. Способность правильно ставить, планировать и достигать поставленные цели.

⭐️Сравнивая себя сегодняшнего с тем, каким я был 5-10 лет назад, я вижу, что это абсолютно разные люди, а я ведь только в самом начале себя лучшего.

⭐️Работа над собой – это самое сложное, что есть в инвестициях и не каждому эта работа по зубам. Осиливший этот путь всегда будет впереди других, но…

❗️Все мы разные и, если у вас нет желания, способностей или времени что-то в себе менять, и вы готовы работать по разработанному мной финансовому плану, можете обращаться ко мне за помощью @fapvdoRU. Я вам помогу поставить цель и написать собственный финансовый план.

‼️Это не бесплатно. Цена зависит от вашего аппетита.

⭐️Для тех, кто чувствует в себе силы, в последующих статьях я расскажу, какими способами и методами я улучшаю себя и уже к концу октября мы будем готовы ставить цели, и планировать их достижение. Ничего не пропускайте, это в ваших интересах.

Какой анализ, такой доход

⭐️Первым, что я понял после третьего дефолта в портфеле, это то, что

эмитентов надо выбирать не по совету, а самостоятельно анализируя их финансовое состояние.

Тогда есть вероятность, что дефолты обойдут мой портфель стороной.

⭐️Ни один эмитент не скажет, что он убогий голодранец и, что деньги ему нужны для латания финансовых дыр, образовавшихся из-за неумения эффективно работать. Наоборот, он начнёт взахлёб рассказывать, как всё у него хорошо и прекрасно.

⭐️Самое интересное, что эмитент не врёт, он просто рассказывает не о настоящем, а о прекрасном будущем, которое ещё не наступило, а является всего лишь оптимистичным прогнозом, в который контора искренне верит.

⭐️В процессе получения аналитических навыков увеличивалась моя насмотренность и к анализу контор я стал подходить максимально критически.

Если контора говорит, что она отличная и всё будет хорошо, стоит спросить у неё - а если не будет? Что тогда?

В ответ вы получите не план выхода из кризисной ситуации, а слабое утверждение, что всё равно - всё будет хорошо. Именно поэтому большинство эмитентов находятся именно в том месте рынка, в котором и должны находиться, а вместе с ними и инвесторы, которые поверили в успешность конторы.

⭐️При отсутствии аналитических навыков, начинающий инвестор старается их компенсировать общим мнением из Интернета, которое основано на доступной информации от эмитентов, брокеров, рейтинговых агентств, биржи и не являющейся объективной, ввиду финансовой заинтересованности этих уважаемых организаций.

⭐️Поэтому развитие аналитических навыков при инвестировании в ценные бумаги важно по нескольким причинам:

1️⃣Обоснованный выбор активов. Аналитические навыки позволяют тщательно оценивать финансовое состояние компаний. Например, анализируя финансовую отчетность компании, инвестор может определить её устойчивость и потенциал роста.

2️⃣Минимизация рисков. Финансовый анализ компаний помогает выявлять возможность банкротства эмитента избегая при этом необоснованных инвестиций.

3️⃣Долгосрочное планирование. Аналитические навыки помогают строить стратегию инвестирования, ориентированную на достижение финансовых целей.

❗️Инвестирование без цели и её аналитического обоснования, делает инвестиции в ценные бумаги рискованными и нецелесообразными.

📖Я начал изучать финансовый анализ в начале 2020 года и ни разу об этом не пожалел, несмотря на то, что всё своё свободное время я посвящал анализу контор.

Результат:
➖меня не интересует чужое мнение о конторе;
➖меня не беспокоят дефолты уже около пяти лет;
➖я доверяю тем конторам, в которые инвестирую.

❗️К сожалению, самостоятельное изучение финансового анализа по учебникам, для большинства инвесторов окажется не по зубам. Увы.

🤯Мозг взрывается часто и с достаточной силой, от одного только вида бухгалтерского баланса и этих непонятных чисел и терминов. Зато позже, эти взрывы побудили меня записать обучающий практикум ЛИСП на доступном, для начинающих инвесторов, языке.

Развивайте собственные аналитические навыки, они гарант вашего успешного инвестирования 💯

Терпение – залог успешного инвестирования

⭐️Терпение — ключевой фактор успеха в инвестициях и это, бесспорно. Финансовые рынки подвержены колебаниям цен в долгосрочной динамике. Все свои ошибки, которые я совершал и совершу в будущем, идут от недостатка терпения.

⭐️В периоды падения цен эмоциональные инвесторы, которых на рынке 98%+, склонны к панике и поспешным продажам, что может привести к убыткам. Узнаёте себя? А всё потому, что под влиянием эмоций поторопились купить.

❓Знаете, какой самый частый вопрос мне задают?

Куда, или во что, вложить свободные деньги?

что несомненно указывает на отсутствие терпения у инвестора, а значит им можно манипулировать, вызывая в нём те или иные эмоции, вызванные нетерпением.

⭐️Что заставляет начинающего инвестора, не зная рынка и инвестиционных инструментов, инвестировать в акции и высокодоходные облигации?

Нетерпение стать богатым

Покажите мне хотя бы одного нетерпеливого, кто обогатился за год. Может это вы?

⭐️Если я не готов проявить терпение, то на моём нетерпении будут зарабатывать более терпеливые и прокачанные инвесторы 💯

Что делать, если вы нетерпеливы? Тренироваться!

⭐️Терпение помогает сохранять спокойствие, избегать импульсивных решений и удерживать инвестиции до восстановления рынка. Это способствует достижению долгосрочных целей.

‼️Если вы нетерпеливы, то никогда не станете богаче, чем вы есть сейчас.

Как тренировать терпение
1️⃣Образование – это естественная часть инвестирования. Она помогает снизить эмоциональную реакцию на происходящее. Кто из вас не пропускает занятия в инвестиционной школе и конспектирует мои статьи? И это не бред. Если вы бегло прочитали и не стали конспектировать занятие, значит вы проявили нетерпение. Что теперь стоит ожидать от будущего? Только эмоциональные всплески и потерю денег.

2️⃣Планирование и установка целей. Четко обозначенные долгосрочные цели укрепляют мотивацию. И это работает только в том случае, если у вас есть задатки терпеливости. Далее терпеливость укрепляется безукоризненным выполнением плана, а при её недостатке рекомендую п.1

3️⃣Диверсификация портфеля снижает риск и уменьшает стресс, способствует спокойствию. Но это не про ту диверсификацию, которой я пользовался вначале. Далее мы научимся с вами грамотно диверсифицировать портфель, что благотворно скажется на укреплении вашего терпения.

4️⃣Анализ. Заведите тетрадь и записывайте в неё все «нетерпеливые» покупки. Перед каждой покупкой очередной бумаги читайте свои записи. Не просто фиксируйте покупку, а словами прописывайте: «01.01.2021 купил бумаги конторы потому что были свободные деньги, а цены выросли». Каждый раз себя перед покупкой спрашивайте

Я провёл самостоятельный анализ конторы?
Эта покупка прописана у меня в плане?

Как я развивал собственное терпение
⭐️Помимо всего перечисленного, в сентябре 2021 года я открыл сайт. Основных целей было две:
➖Конспектирование проанализированных мной контор для повышения экспертности
➖Возможность монетизации сайта в будущем

⭐️Конспектирование анализируемых контор в тетрадь мне не подходило, так как наставника у меня не было, а другого способа понимать, правильно ли я анализирую конторы или нет, без обратной связи с подписчиками, у меня не было.

⭐️Обратная связь была в основном негативная в первые три года публикаций. Далее количество подтверждённых прогнозов по дефолтам росло, а количество хейтеров пропорционально снижалось. Что мне помогло преодолеть этот путь?

Терпение и понимание, что я прав.

⭐️Монетизацию мне подключили только через 2 года после запуска сайта, а спустя ещё три месяца, я вывел на банковский счёт первые три тысячи рублей.

Ничто так не тренирует терпение, как бесплатная работа годами.

Но вам необязательно запускать сайт и работать бесплатно, просто запишите себе в тетрадь правило –

Открывать терминал раз в неделю (месяц) для пополнения счёта,

а не каждый час, как некоторые это делают сейчас.

👍 - законспектировал (начал конспектировать) все занятия
👎 - делать мне больше нечего и так всё помню

Кто я и кто мной управляет?

ℹ️Дисциплина – фундамент любого начинания. Когда нет дисциплины, начинается хаос. Переоценить важность дисциплины в инвестициях очень сложно, так как инвестиции начинаются не с покупки облигации, а с заранее поставленных целей.

⭐️Я не буду сейчас объяснять насколько важна дисциплина в повседневной жизни, я просто предложу вам подумать над тем насколько вы сами дисциплинированы.

⭐️К сожалению, подавляющее число людей недисциплинированны от слова совсем, и я таким был, и таким остаюсь, хотя, если сравнивать меня сегодняшнего с тем, кто был на моём месте раньше - страшно становится.

⭐️Любой, кому я скажу, что он недисциплинирован, наверняка начнёт со мной спорить и приводить аргументы, что это не так. Главный аргумент –

я же хожу на работу и меня никто не гонит.

Так, то так, вот только поднял оппонента на работу будильник и идёт он на неё не потому, что он сам так решил и ему так хочется, а из-за страха увольнения, лишения премии, урезания зарплаты и нищенствования без денег.

❗️Нами управляют страхи, эмоции, лень, и чтобы всё это взять под контроль, человек должен быть волевым, а значит дисциплинированным.

Сущность человека состоит из трёх 🔤:
🔤 – телесная оболочка
🔤 – кем себя ощущаю
🔤 – кому подконтрольны первые два 🔤

‼️Пока вы не контролируете первых два 🔤 (себя истинного), вашим третьим 🔤 будет кто угодно, но только не вы сами.

С чего начинал я
⭐️Я понял, что могу всё чего захочу, через полтора года как бросил курить. Табачная зависимость у меня была заоблачная. Ежедневно, ежечасно и ежеминутно я боролся с тем, чтобы справиться с зависимостью и не закурить. И только впервые за полтора года, борясь с желанием покурить после ужина, я с радостью заметил, что за вчерашний день, я ни разу не подумал о сигарете. Этот момент и стал отправной точкой в жизни меня обновлённого.

⭐️Дальше больше. Я решил, что больше не буду пить. А ежедневный подъём на пятый этаж привёл меня к мысли, что 100 кг веса – многовато. Не курить 9 лет, не пить 8 и сохранять вес на уровне 80 кг мне помогает дисциплина.

⭐️Кто-то скажет, что я волевой человек. Возможно. Но я-то знаю, как тяжело мне далась работа над собой.

Как себя дисциплинировать
1️⃣Утренняя зарядка. Самый лучший и полезный дисциплинатор. Все знают о её пользе, но её не делают. Не надо рвать жопку… ой… жилы. Просто встаньте на 5 минут раньше обычного и сделайте 20-30 наклонов влево и вправо. Всё. Но делайте их в одно и тоже время с понедельника по пятницу один год.

2️⃣Стакан воды. За 30 минут до завтрака выпивайте стакан воды. Тошнит от воды? Наберите стакан воды на кухне, отнесите его в туалет и вылейте в унитаз. Делайте так каждый день до тех пор, пока это не войдёт в привычку и вам не захочется поменять стакан воды, на что-то продуктивное, но требующее дисциплины.

3️⃣Денежный счёт. Самый приятный, но требующий дисциплины, способ.

❗️Если у вас есть дети, начните делать это вмести с ними.

Сделайте их будущее лучше вашего, и они вам скажут потом спасибо. Для детей заведите копилку, для себя откройте банковский депозит. Дети должны ежедневно брать у вас 10+ рублей, класть их в копилку и вести их учёт в тетради.
Ваша ежедневная задача класть на депозит 100+ рублей. Вы не можете пропустить ни одного дня. Через год, пусть каждый себе купит то, что хотел и повторите всё сначала.

❗️Способов стать более дисциплинированным много, но без вашего участия и желания вы дисциплинированным не станете.

⭐️Совсем скоро мы научимся ставить финансовые цели и планировать их достижение, но ещё ни одна значимая цель в мире не была достигнута недисциплинированным инвестором. Начните прямо сейчас выполнять хотя бы третью мою рекомендацию, но лучше все.

‼️Дисциплина – это не про то, что я хочу миллион и мысли мои непокобелимые. Дисциплина – это собрать миллион по копейке и не свернуть с намеченного пути.

🙏Я знаю, как это сложно. Искренне желаю всем терпения и удачи. А самое главное – не надейтесь, что инвестиции работают без дисциплины.

👍 - то чего мне не хватает
👎 - обязательно начну... с понедельника

Ученье - свет, а неученье – безденежье

⭐️Если раньше в поисках знаний мне приходилось ходить в библиотеку или покупать специализированную литературу в магазинах, то сейчас в этом необходимость отпала. Интернет – кладезь знаний и… кладезь бесполезности. Он способен закрыть все пробелы в знаниях, но возникает вопрос к качеству полученных знаний.

⭐️Наш мозг устроен так, что сильно не будет себя утруждать сложными алгоритмами и тяжело усваиваемой информацией. Ему лучше подавай то, что ему близко по сущности. Чем понятнее нам поступающая в мозг информация, тем мозгу радостнее, а Альцгеймер ближе. Поэтому, открыв браузер и погуглив, я наверняка буду искать ту информацию, которая мне уже понятна или легка в понимании.

⭐️По этому пути проходил я, поэтому пути пойдёт каждый начинающий инвестор. Так я открыл для себя в 2019 году смарт-лаб и уже через пару посещений я от него отказался. И не потому, что это плохой ресурс (он вполне хорош для определённых целей определённого круга людей), а потому, что этот ресурс наполнен ценной информацией, которая, для отдельно взятого начинающего инвестора, не несёт никакой практической пользы.

⭐️Научиться чему-то новому при таком раскладе невозможно. Мозг должен быть в постоянном напряжении и решать каждый раз новые задачи, а не браться за те, которые давно решены.

Почему же их продолжает решать огромная армия инвесторов❓

Есть два, упрощённых для примера, уравнения
Х + 2 = 8
Х + У * 2 – Z = 36

⭐️Большая часть инвесторов решит первое уравнение и только единицы второе, так как для решения второго уравнения потребуется время, дополнительные знания и… желание это сделать. И чем сложнее будет задача, тем меньше инвесторов её решит.

‼️Инвестиционные задачи, колоссально сложные и требуют от инвестора постоянного обучения. Поэтому желание инвестора учиться и совершенствоваться должно быть больше чем желание стать миллиардером без усилий.

Если вы решили стать успешным инвестором, то вы обрекаете себя на бесконечное обучение. Причём учиться вам придётся не на сайтах и телеграм-каналах вам понятных, а по серьёзным учебникам.

❗️Учиться на сайтах с однотипной информацией и у таких же начинающих как я сам - не имеет никакого смысла.

Вы спросите, а как же инвестиционная школа?
⭐️Инвестиционная школа – это моя будущая книга, а вы её первые практические читатели. Вам будет трудно и порой непонятно, но только вам решать – идти этим путём, или вернуться на лёгкий и до безобразия понятный.

⭐️Учиться в школе на порядок выгоднее, чем заниматься самообразованием. В школе вас опекает наставник, который всегда подскажет где вы всё делаете верно, а где допускаете ошибки.

Наверняка кто-то из вас спросит, а как же собственные ошибки? Ведь учиться лучше на них.

⭐️Я отвечу. Это полный бред. Совершаем мы ошибки, и порой роковые, только потому, что за нашей спиной не стоял наставник. Представьте, что вы решили стать боксёром. Насколько вас хватит, чтобы учиться на своих ошибках? А если вы решите прыгать на лыжах с трамплина, или с парашютом? Вам по-прежнему не нужен наставник?

❗️Инвестиции не менее рискованные чем парашютный спорт, поэтому без наставника вам не обойтись. Он даст вам новые знания и оградит от ошибок. Если у вас есть такой знакомый, то цепляйтесь за него зубами, и не за какие деньги его не отпускайте.

⭐️К сожалению, у меня никогда не было наставника. Мой путь был долог и тернист. Наверняка по этой причине, в свои 58, я только-только начал хоть что-то понимать в инвестициях. Если у вас, как и у меня не было наставника, сочту за честь им быть. С уважением, Алексей С. Галицкий.

👍 - мне нужен наставник
👎 - справлюсь сам

Что такое инвестиционные риски?

⭐️Только после потери части капитала, я понял, что начал не с того. Вместо покупки бумаг по совету и по наитию, надо было заняться поиском информации о том, что будет с моими деньгами, если всё пойдёт не по моему плану.

А не по плану пойдёт всё, причём у каждого первого начинающего инвестора.

⭐️Так я узнал, что кроме дохода, инвестиции несут в себе и потерю денег, причём в большей степени, чем мне того хотелось. Так я пришёл к изучению инвестиционных рисков и риск-менеджмента.

ℹ️Инвестиционные риски — это вероятность потери части или всего капитала, а также неполучения ожидаемой прибыли по каким-либо причинам от вас независящим.

❗️Любые инвестиции сопряжены с рисками, и полностью исключить их невозможно. Однако грамотное управление рисками позволяет сохранить капитал и достичь финансовых целей даже в нестабильных условиях.

Я бы выделил несколько видов инвестиционных рисков:
1️⃣Рыночный риск. Колебания цен на ценные бумаги, обесценивание доходов инфляцией, политическая нестабильность.
2️⃣Кредитный риск. Невыплата купонов или тела облигации, банкротство эмитента, дефолт государства по гособлигациям.
3️⃣Операционный риск. Технические сбои у брокера или на бирже. Мошенничество, утечка данных.
4️⃣Риск ликвидности. Невозможность быстро продать бумаги без существенной потери в цене.

⭐️Перед покупкой той или иной бумаги, вы должны чётко представлять, что будете делать в каждом конкретном случае из списка рисков. Если не знаете, вы будете терять. Если знаете, вы будете спать спокойно и не сидеть за терминалом ежедневно.

Ключевые принципы риск-менеджмента

⭐️Я не сторонник ставить в пример Баффета, но то, что им было однажды сказано заслуживает особого внимания -

Первое правило — не терять деньги. Второе — никогда не забывать о первом

‼️Запишите и расклейте в доступных для обозрения местах:

1️⃣Сохранение капитала важнее получения прибыли! Кто из вас гонится за доходностью? Признавайтесь.
2️⃣Инвестируйте только свободные средства — те, которые не понадобятся вам в ближайшие 3–5 лет. Подушка безопасности – это не свободные средства. Даже не думайте.
3️⃣Не вкладывайтесь в то, чего не понимаете! Знать, что с облигаций стригут купоны, а с акций дивиденды – недостаточно.
4️⃣Время и дисциплина — ваши главные союзники. Всё остальное нацелено на то, чтобы лишить вас капитала... кроме меня конечно😉

⭐️В дальнейшем мы обязательно рассмотрим практические методы управления рисками, а пока

❗️Чего категорически нельзя делать начинающему инвестору:

1️⃣Инвестировать последние деньги или средства «на жизнь»
2️⃣Брать кредиты, микрозаймы или использовать кредитное плечо
3️⃣Вложить всё в один актив, акцию или «перспективную» криптовалюту. Ничего перспективнее вашего желания сохранить капитал – нет!
4️⃣Следовать советам из Telegram, TikTok, YouTube без проверки информации
5️⃣Пытаться «переиграть рынок» без опыта и системы. Даже с приходом опыта, не делайте этого. Рынок – это случайность, а случайность нельзя просчитать, но можно себя от неё оградить.
6️⃣Игнорировать комиссии, налоги и инфляцию.
7️⃣Инвестировать под влиянием эмоций: жадности или страха

ℹ️Успешное инвестирование — это не поиск «волшебной таблетки», а дисциплинированный процесс, основанный на знаниях, терпении и грамотном управлении рисками.

❗️Рынок вознаграждает тех, кто сохраняет спокойствие, мыслит на перспективу и защищает свой капитал.

⭐️Начните с малого (подушки безопасности, например), действуйте системно — и со временем вы сформируете устойчивый портфель, который будет работать на достижение ваших целей, а я вам в этом помогу.

🔤➗🔤
Какую главную мысль для себя вы вынесли из этого занятия. Запишите её в комментариях.

Как гибкость влияет на пассивный доход?

⭐️Без преувеличения могу сказать, что гибкость — одно из ключевых и недооценённых качеств успешного инвестора. В мире инвестиций, где рынки постоянно меняются под влиянием различных факторов, жёсткая приверженность одной стратегии в отрыве от цели может привести к катастрофическим последствиям, я имею ввиду потерю капитала.

⭐️Я хочу более подробно раскрыть перед вами эту тему, так как гибкость – вещь непонятная, но очень необходимая в арсенале инвестора.

ℹ️Гибкость — это способность:
➖Признавать ошибки в своих предположениях или действиях
➖Пересматривать инвестиционный план при появлении новых данных
➖Менять распределение активов, стиль инвестирования или горизонт удержания в ответ на изменение рыночной ситуации
➖Сохранять дисциплину, не следуя слепо набору правил.

❗️Гибкость – это не смена решений под влиянием эмоций, а осознанная адаптация на основе анализа.

⭐️В начале инвестиционного пути я допускал одну ошибку за другой. Не стала исключением покупка акций Русснефти на 5тыс рублей. Купил акции на обум (ошибка 1) и… Я – Гений (ошибка 2)! Акции начали расти. Росли не долго, но я успел их полюбить вместе с конторой (ошибка 3). Что дальше? Как и положено, акции стали падать, а вместе с ними и доверие к нефтесосам. Но я продолжал надеяться (ошибка 4), что Русснефть не такая, она же любимая и она выкарабкается, а значит заслуживает усреднения (ошибка 5).

⭐️Это и есть пример отсутствия гибкости и даже закостенелости, так как к этому времени у меня уже был ЛИСП, и я точно знал о плохом финансовом состоянии конторы, но… Отсутствие гибкости, не позволяло мне признать свой план с усреднением идиотским и перестать верить в контору, в надежде на её сбалансированный портфель лицензий. (У вас возникли ассоциации со сбалансированным портфелем? Какие? Напишите в комментариях.)

⭐️В итоге. Доусреднялся я до минус 100 тыс рублей, и… Чтобы вы думали? После этой суммы я наконец-то стал гибче и, хотя бы перестал усредняться. Однако закрыть позицию уже не мог, так как жаба давила, ведь начиналось всё с 5-и тысяч, как вы помните. Мне, наверное, повезло и я при первой возможности продал акции и вернул деньги, но замороженными они были три года с небольшим.

⭐️Наверняка, вы уже понимаете, что я должен был сделать. Да! Я должен был выйти из бумаг, с минимальным профитом или даже с небольшим убытком, как только узнал об ухудшившемся финансовом положении конторы.

⭐️Подавляющее большинство начинающих инвесторов мечтают о финансовой свободе и житие свое на проценты с инвестиций, то есть мечтают о так называемом «пассивном» доходе. Разочарую. Его не существует. Как только вы начнёте получать пассивный доход с инвестиций, вы окончательно потеряете гибкость, а вместе с ней и... (свой вариант напишите в комментариях)

❗️Всё, что не движется и не растёт – падает.

⭐️Мой пассивный доход будет падать наравне с портфелем, если я не буду над ним работать. Поэтому на всём этапе инвестирования вы должны проявлять активность и гибкость. Почему?

Три ключевые причины:
1️⃣Рынок – не стационарен. То, что работало вчера (низкие ставки, стабильность), может не работать завтра (высокая инфляция, волатильность).

2️⃣Информация постоянно обновляется. Успешный инвестор — не тот, кто «в курсе всего» и «всё знает», а тот, кто готов учиться, менять мнение и подстраиваться под рыночные условия.

3️⃣Эмоции мешают жёсткости. Отсутствие гибкости маскируется под «дисциплину», но на самом деле — это моё эго, не позволяющее признавать ошибки.

⭐️Чтобы развивать гибкость я рекомендую регулярно пересматривать инвестиционный тезис регулярно задавая себе два вопроса -

Если бы я не владел этим активом сегодня — купил бы я его сейчас? Почему?

Задайте их себе прямо сейчас по каждой бумаге в вашем портфеле. Озадачены? Поделитесь уровнем вашей гибкости в комментариях.

⭐️Есть и другие способы развития гибкости, но о них в будущих занятиях, по мере приобретения опыта.

❗️Помните. Сила в гибкости.

⭐️Меняйте себя. Меняйте своё мнение. Оно не должно быть общим, оно должно быть индивидуальным и гибким.

Насмотренность - защита от дефолтов.

⭐️Когда я только начинал инвестировать, мне казалось, что всё решают формулы, графики и точки входа. Но со временем я понял: главное — это насмотренность. Насмотренность - это не интуиция и не везение.

⭐️Для меня, как эксперта в финансовом анализе, насмотренность - это умение чувствовать эмитента по его финансовой отчётности. Поэтому 99% всех дефолтов с 2008 года спрогнозированы мной до их наступления.

⭐️Насмотренность — это когда ты не просто смотришь на биржевой график или отчётность конторы, а понимаешь, что за ними стоит. Например, я заметил, что в моменты паники (пандемия, СВО, мобилизация, арест руководителей) даже надёжные облигации падают необоснованно — и это шанс увеличить доходность своего портфеля.

⭐️А ещё я заметил, что при отсутствии резервного капитала, высокой закредитованности и дебиторской задолженности, контора будет погашать свой выпуск за счёт нового займа или дефолтнёт, если ей не займут.

⭐️Без насмотренности легко поддаться эмоциям. Я сам в начале покупал бумаги на эйфории и продавал на страхе, когда рынок резко падал. Всегда казалось, что вот-вот и всё рухнет. Отсутствие уверенности в конторе меня начинало напрягать, даже если фундамент у компаний оставался крепким (но я этого тогда не знал).

❗️Все начинающие инвесторы, доверяя брокерам, эмитентам или советам из соцсетей, не видя общую картину, превращают инвестиции в лотерею из-за отсутствия насмотренности.

⭐️С первыми дефолтами в портфеле, я начал понимать, что без насмотренности в финансовой надёжности эмитентов, я никогда не смогу быть спокойным за свои инвестиции. Я всегда буду бояться дефолта, даже если он конторам не светит. Я принял решение изучать финансовый анализ и развивать собственную насмотренность.

⭐️У меня не было наставника и всё, что я мог себе предоставить в помощь - это жизненный опыт, терпение и желание стать лучшим экспертом в финансовом анализе. Так я начал развивать свою насмотренность.

Что мне для прокачки своих зарождающихся навыков аналитика понадобилось:

➖Я с азов начал изучать финансовый анализ по учебникам

➖Я написал для себя аналитического помощника ЛИСП-3, который позволил мне сэкономить годы на расчёте финансовых коэффициентов и построении графиков, а также в цифрах показать финансовую надёжность эмитента.

Имея цифры на руках, я смог сравнивать компании между собой и выбирать лучшие.

➖Я ежедневно изучаю финансовую отчётность 2-3 компаний, даже если мне они не нужны. Это позволяет мне видеть, чем отличается одна контора от другой, а также сравнивать действующие компании с обанкротившимися и понимать причины дефолтов.

❗️Самое главное в приобретении насмотренности, это не просто смотреть на отчётность и графики, а записывать то, что в них увидел.

Я делаю это ежедневно у себя на сайте и на канале «инвестиции без риска»

⭐️Насмотренность не делает меня ясновидящим — никто не может точно предсказать, когда контора дефолтнёт. Но она помогает мне не совершать глупых ошибок, сохранять спокойствие и видеть возможности там, где другие видят только риск и наоборот, не соваться туда, куда бегут все толпой.

‼️Насмотренность это то, что с годами становится вашим главным преимуществом перед другими. И начать развивать её нужно уже сегодня — просто наблюдайте, анализируйте, учитесь на каждой конторе делать выводы и не забывайте их записывать.

⭐️Если вам сложно даётся самообучение, а в приоритете отсутствие в портфеле дефолтов, то для вас я подготовил 25 видео занятий в практикуме ЛИСП. С практикумом вы можете мощно прокачать свою насмотренность и научиться профессионально анализировать финансовое состояние эмитентов.

👍Если вы подписчик инвестиционной школы, то для вас предусмотрена скидка 2️⃣0️⃣% на практикум ЛИСП. Чтобы воспользоваться скидкой и получить бесплатно ЛИСП-3, напишите мне на @fapvdoRU. Улучшайте свою насмотренность и станьте лучшим, а я вам в этом помогу.

Какой я стратег?

⭐️Когда я только начинал свой путь в инвестициях, мне казалось, что успех сильно зависит от выбора «вкусных» облигаций и их покупки по хорошей цене. Прошло несколько лет прежде чем я понял, что дело не во вкусностях и не в тактике, а в стратегии.

🤔Думать стратегически — это способность видеть не только сегодняшнюю цифру в отчёте эмитента, но и то, как эта цифра отразится на вас самих через 5-7-10 лет.

👨‍🦱Что же касается меня начинающего, то мне было не важно, что будет через 5 лет, мне важно было получать купоны. И вся моя стратегия заключалась в подборе «вкусных» облигаций с расчётом на получение ежемесячных (обязательно!) купонов. И это не стратегия, это тактика.

❗️Стратегическое мышление - это умение удержать фокус на долгосрочных целях, даже когда рынок шумит, паникует или склоняет к сиюминутной выгоде.

⭐️Примером отличного стратегического мышления является отсутствие погони за модными акциями или за высокой купонной доходностью. Если частью вашей стратегии является принцип «Не теряй деньги!», то за этой стратегией стоит дисциплина, терпение и понимание своих целей. Чёткое видении своих целей говорит о наличии стратегического мышления.

⭐️Если ваша стратегия «Финансовая свобода и пассивный доход», то это неудачный подход к инвестированию и отсутствие стратегии в ваших действиях. Шумиха, раздутая вокруг финансовой свободы и пассивного дохода, уводит вас от реальности и стратегически важных целей.

Умение уйти от шума и сконцентрироваться на своих целях и есть стратегическое мышление.

Хотите я вам скажу, почему вы инвестируете ради пассивного дохода?
Вы устали от своей работы. Вы делаете то, что никогда не хотели делать. Вы работаете потому что надо, надо, надо. Вы с нетерпением ждёте выходных, а выйдя из отпуска мечтаете об отпуске и это потому, что вы мыслите днями и отпусками. А ещё вы боитесь пенсии, потому что стратегически её не планируете.

Начните развивать стратегическое мышление. Это несложно, просто:
1️⃣Научитесь формулировать свои финансовые цели не как «хочу заработать», а как «хочу обеспечить стабильный доход в 500 тысяч рублей в месяц к 50 годам». Чёткая цель — основа стратегии. И так во всём.

2️⃣Регулярно задавайте себе вопрос: «Это решение приближает меня к цели или отвлекает?» Если вы покупаете акцию только потому, что «все говорят, что она взлетит», — вы действуете тактически, а не стратегически.

3️⃣Учитесь анализировать не только цифры, но и то, что прячется за ними. Например, я систематически изучаю годовые отчёты компаний и не ради того, чтобы стать лучшим экспертом, а для того, чтобы понять, как руководство конторы видит будущее.

Стратегия конторы должна быть совместима с моим стратегическим планом. Зачем мне в портфеле падающая контора, если моя цель стабильный и бесконечный рост?

4️⃣Помните, что дисциплина важнее гениальности. Даже самая продуманная стратегия провалится, если вы будете постоянно менять курс из-за страха или жадности. Если страх или жадность победили меня, и я купил/продал «незапланированную» бумагу, то этот «провал» я фиксирую на бумаге и немым укором вешаю на холодильник. Благо таких случаев становится всё меньше и меньше, и я могу без угрызения совести поесть.

❗️Стратегическое мышление — не врождённый талант, а навык. Он развивается через практику и ошибки.

Не стремитесь угадать рынок, а стремитесь построить систему, которая будет работать на вас вне зависимости от него.

‼️Стабильный рост капитала — это не результат удачного дня, а итог последовательных, осознанных и вовремя принятых решений, выстроенных в единую стратегию.

Разве вы не об этом мечтаете❓

Как стать непокобелимым?

ℹ️В 2019 году, меня посетили первые мысли об инвестировании. Обладая навыками анализа и программирования, я тут же открыл Excel и начал богатеть в таблицах. И… о чудо… Я богател на глазах. А что если 8%? О-о-о. А если 12? У-у-у. А если, а если… 20? Огооо. Да я миллиардер без 5-ти минут. И нафига я парюсь в этой школе?

⭐️Слава Богу, у меня хватило ума не увольняться, так как через 5 месяцев случился первый дефолт, а следом ещё два. И погнала, вода в хату: «А что если и другие конторы лопнут? А что если все лопнут? А что если брокер мошенник? А что, а что, а что…» Начались экстренные продажи с фиксацией убытков. Стопэээ…

⭐️Я взял небольшую паузу, чтобы оценить ситуацию. За неделю больше никаких потрясений не случилось, разве что мои акции начали падать. Ну и фиг с ними. Я продолжал думать и меня осенило. Я понял, что меня всего лишь захлестнули эмоции, именно - страх потерять всё с таким трудом заработанное.

❗️У меня просто не хватило самообладания, а без самообладания даже лучшая стратегия превращается в фиксацию убытков, которыми я и заплатил, чтобы это понять.

⭐️Стал ли я за эти 6 лет бесстрашным? Нисколечко! И всё потому, что
Самообладание — это не отсутствие страха или жадности. Все мы боимся и все мы жадные. Ни сегодня, так завтра. Ни с одним, так с другим.

❗️Самообладание - это умение признать в себе слабости и уметь их контролировать.

⭐️К этому времени, акции продолжали падать, а я, в отсутствии опыта, порядком наусреднялся. Я взял в кулак своё типа самообладание и решил больше не усредняться и не выходить из бумаг, пока ко мне не вернуться мои родные -100 тысяч рублей. Спустя 3 года они ко мне вернулись, а я из этой истории вынес очень хороший и полезный урок

Не верь! Не бойся! И не жмись!

⭐️Благодаря этому тезису, в апреле - ноябре 2022 года мне удалось очень неплохо заработать. Может мне и повезло, но проявленное самообладание, когда рынок рушился, сделали своё дело.

❗️Отсутствие самообладания может привести к плачевным результатам. В мае 2020 года, два друга-приятеля решили обогатиться за счёт своих родных и знакомых на фоне роста акций СБЕРа. Ребята, закупились на 10 млн, стали почивать на лаврах, пока не пришёл 2022 год, к середине которого их капитал составлял 60% от первоначального.

⭐️К тому времени я уже публиковался на смартлабе и ребята, связавшись со мной по телефону, спросили совета, что им делать в сложившийся ситуации? Поскольку денег, на возврат долга, у них не было, я им рекомендовал ждать, так как понимал, на фоне чего акции просели.

⭐️Ребята начали ждать, но как только осталось 50% от 10 млн, они всё продали и позвонили мне, чтобы сказать, какой я хреновый аналитик. Больше я о них не слышал, а им просто не хватило самообладания, как показал 2023 год.

✍️Становится очевидным, что самообладание можно и нужно развивать. Лично я использую несколько приёмов, которыми пользуюсь систематически:

1️⃣Я перестал реагировать на новости, когда понял всю важность инвестиционного плана, в котором прописан:
➖горизонт;
➖распределение активов;
➖правила покупки и продажи бумаг;
➖мои реакции на дефолт и просадку.
Когда всё это записано заранее, в момент стресса остаётся лишь следовать инструкции, то есть инвестировать по чек-лису.

2️⃣Я отписался от хайповых финансовых ТГ каналов, перестал смотреть РБК и следить ежечасно за котировками. Я заметил, чем реже смотрю новости и открываю терминал, тем спокойнее я принимаю решения. Воистину! Рынок не нуждается в моём постоянном внимании!

3️⃣Я научился принимать неопределённость. Нет никакого смысла спрашивать где завтра будут акции, если никто не знает где они будут в следующую минуту.

Я не знаю, когда у конторы будет дефолт, поэтому свой план я строю исходя из этого. План позволяет мне сохранять самообладание!

Почему начинающие инвесторы сбиваются с пути — и как этого избежать

⭐️Оглядываясь назад, мне становится жутко от того, как я сам подходил к инвестированию. Мне казалось, что достаточно купить бумаги — и ты уже инвестор. А через полгода я сидел и удивлялся: почему вместо желанных миллионов у меня убытки?

⭐️Я не раз спрашивал себя: «Где мои миллионы? Где финансовая независимость?» Решил разобраться — что со мной не так как с инвестором. Оказалось, всё просто: моя цель была размытой. А к размытой цели ведут миллионы дорог — и почти все они ведут в обратную сторону.

⭐️За последние три года, общаясь с десятками начинающих инвесторов, я убедился: именно умение чётко ставить цели, грамотно планировать их достижение и последовательно двигаться к ним определяет долгосрочный успех. Сегодня я не вкладываю ни рубля, пока не определю:
➖ конкретную цель,
➖ реалистичный путь к ней,
➖ и свои ресурсы.

⭐️На первый взгляд, целеустремлённых людей мало. Но это иллюзия. Если человек сегодня покупает акции, а завтра панически их продаёт — это не значит, что он нецелеустремлённый. Это значит, что у него просто нет чёткой цели и плана. Так как же стать по-настоящему целеустремлённым?

Я начинаю с формулировки цели по всеми признанному принципу SMART:
➖ Конкретная
➖ Измеримая
➖ Достижимая
➖ Актуальная
➖ Ограниченная по времени

⭐️Вместо расплывчатого «хочу зарабатывать больше» я говорю:

❗️«К концу 2025 года я увеличу свой доход на 100 % за счёт облигационного и дивидендного портфелей, а также продажи лицензий на свои ЛИСП-инструменты»

⭐️Такая цель даёт ясное направление и позволяет разбить путь на этапы. Я регулярно пересматриваю цели — не чтобы отказаться от них, а чтобы адаптировать план под меняющуюся реальность. Мир меняется, и глупо считать, что цель, поставленная сегодня, будет актуальна через 10 лет без корректировок.

⭐️Сбиться с пути можно в любой момент. Мой главный инструмент против этого — еженедельное планирование. Каждое воскресенье я оцениваю прогресс и при необходимости корректирую задачи.

⭐️Например, недавно я понял, что обновление ЛИСП по блокировкам ФНС затягивается. Чтобы не уйти в бесконечную доработку, я назначил жёсткий дедлайн — 10 ноября — и объявил об этом своей аудитории (3,5 тыс. человек). Это создаёт внешнюю ответственность и дисциплину. Без неё даже самая ясная цель остаётся мечтой.

Чтобы не сбиться с пути, важно знать главные ловушки:

1️⃣Суета вместо продуктивности. Важно не количество дел, а то, насколько каждое из них приближает меня к цели.

2️⃣Сравнение с другими. В инвестициях легко завидовать чужим результатам. Но мой путь — мой и я фокусируюсь только на нём.

3️⃣Перфекционизм. В 2015 году я начал проект, который «улучшал» до 2019 года. Спустя 4 года я понял: лучше запустить продукт на 80 %, чем доводить его до идеала. Если бы я выкатил его в 2016-ом, первый миллион пришёл бы ко мне на три года раньше.

4️⃣Окружение. Первые, кто будет «топить» вас и ваши цели — близкие. Не из злобы, а из непонимания. Не рассказывайте всем о своих планах. Просто идите к ним.

‼️Цели могут меняться — и это нормально. Главное — не терять из виду смысл, а не только результат.

Д/З
✍️Напишите свою финансовую цель прямо сейчас в комментариях — я помогу вам её уточнить и сделать достижимой.

Пора ставить реальные цели!

⭐️Сегодня, дорогие мои начинающие инвесторы, не будет поучающих историй из моей практики инвестирования. Пришло время практических занятий, но не забывайте перечитывать то, что уже написано. Иначе грубых ошибок не избежать. А оно вам надо?

⭐️В прошлой статье, я написал вводную, как ставить цель, и какой она должна быть, но… Теория теорией, а практику ещё никто не отменял. Да и трудно понять, что такое SMART цель, даже если про неё прочитал всё.

⭐️Эти выводы я сделал из ваших комментариев к прошлому посту. Ваши цели ни хорошие, ни плохие. Они такие, какими и должны быть у инвесторов, которые никогда не ставили цели.
Чтобы вы имели хоть какое-то представление о SMART целях, выкладываю свою. Копировать её не надо, у вас это не сработает. Вам надо просто иметь представление о том, как она должна выглядеть и не более.

Моя цель

ℹ️Имея стартовый капитал 850 000 рублей, я планирую накопить 10 000 000 рублей к 1 сентября 2033 года, что эквивалентно 5 000 000 рублей по покупательной способности на 1 сентября 2025 года при среднегодовой инфляции 9,36% и доходности портфеля 15% годовых.

Для этого я буду ежемесячно инвестировать по 45 000 рублей в диверсифицированный портфель из облигаций, ETF и фондов, используя ИИС для оптимизации налогов.

Доля акций и высокодоходных облигаций (ВДО) может составлять до 20% при необходимости.

Если средняя годовая доходность портфеля упадёт ниже 15%, я буду увеличивать ежемесячные взносы и/или корректировать структуру портфеля для возвращения на траекторию цели.

Накопленные средства пойдут на покупку квартиры. Прогресс я буду отслеживать ежемесячно и при необходимости корректировать стратегию и план.

Проверка цели по методу SMART
🔤 — Specific (Конкретная)
Имея стартовый капитал 850 000 рублей, я планирую накопить 10 000 000 рублей к 1 сентября 2033 года, что эквивалентно 5 000 000 рублей по покупательной способности на 1 сентября 2025 года при среднегодовой инфляции 9,36% и доходности портфеля 15% годовых.

🔤 — Measurable (Измеримая)
Старт: 850 000 рублей
Ежемесячный взнос: 45 000 рублей (базовый уровень)
Срок: 96 месяцев (8 лет)
Целевая номинальная сумма: 10 млн рублей на 01.09.2033
Цель с инфляцией = 5.000.000×(1+0,0936) ^8≈10.000.000

🔤 — Achievable (Достижимая)
Цель реальная: 5 млн рублей в ценах 01.09.2025 подтверждено расчётом:
FV=850000*(1+0.0125)^96+45000*(((1+0.0125)^96-1)/0.0125)
При 15% годовых — сумма составит около 11 млн рублей с налогами, что в пределах цели.

🔤 — Relevant (Значимая)
Цель напрямую связана с важной жизненной задачей — покупкой квартиры, что делает её личностно значимой, мотивирующей и финансово обоснованной. Наличие стартового капитала, регулярных взносов и механизма коррекции подтверждает серьёзность намерений.

🔤 — Time-bound (Ограниченная по времени)
Начало инвестирования: 1 сентября 2025 года
Окончание: 1 сентября 2033 года
Горизонт: ровно 8 лет

Контрольные точки:
➖ежемесячно (оценка прогресса),
➖2 раза в год (оценка доходности и принятие решений о коррекции)

⭐️Эту цель я поставил перед открытием инвестиционной школы и вот уже второй месяц иду к ней. О своих шагах я буду рассказывать подробно, а пока несколько вводных, чтобы и у вас получилось описать цель по методу SMART.

1️⃣По мере описания цели, вам придётся её несколько раз переписывать, так как она не будет проходить по одному или нескольким параметрам.

2️⃣Даже когда вы сформируете свою цель – не факт, что она сработает, потому что некоторые вводные будут вами занижены или завышены ввиду вашей субъективности.

3️⃣Без некоторых данных трудно понять насколько цель достижима. Поэтому их придётся подбирать опытным путём, а это ведёт к очередному переписыванию цели.

‼️Попробуйте переписать свою цель ориентируясь на мою. Это надо для тренировки, и чтобы понимать где вы субъективны. На следующем занятии я вам предоставлю ряд вопросов и чек лист, которые помогут вам сформулировать цель окончательно.

Свою скорректированную цель оставляйте в комментариях.

❗️Совсем забыл. Цель свою я продумывал в месте с планом около месяца.

Из точки А в точку Б. Определяем где мы есть.

⭐️Вчера мы с вами разобрали и посмотрели, какой должна быть финансовая цель. Те, кто заинтересован в финансовом росте, наверняка попробовали определить свою цель и 100% обнаружили, что это не так и просто.

⭐️Поиграть с калькулятором и посмотреть сколько денег накапает через N лет, ещё не значит поставить цель. Даже, если вы видите результат расчётов и он вам кажется реалистичным, спешу огорчить, это не так. Вы не учли 1000+ 1 фактор.

❗️Прежде чем формулировать инвестиционную цель по принципу SMART, начинающему инвестору важно собрать и проанализировать ряд исходных данных и ограничений, чтобы понимать из какого места ему придётся двигаться к цели.

⭐️Поэтому, перед постановкой цели необходимо определить, какими вводными данными обладает инвестор:

1️⃣Финансовое положение
➖Текущий капитал: сколько средств реально доступно для инвестирования (без ущерба для резервного фонда и текущих обязательств).
➖Доходы и расходы: регулярный денежный поток, позволяющий оценить, какую сумму можно инвестировать на регулярной основе.
➖Финансовые обязательства: кредиты, ипотека, алименты и т. д., влияющие на ликвидность и риски.
➖Ограничение: не инвестируйте средства, которые могут понадобиться в ближайшие 6–12 месяцев оставьте их на депозите.

2️⃣Горизонт инвестирования
➖Срок, через который понадобятся деньги (например, покупка жилья через 3 года, выход на пенсию через 30 лет).
➖Чем короче горизонт, тем ниже допустимый риск. При долгосрочном инвестировании, ваши риски не меньше, там просто есть время исправить допущенные ошибки.
➖Ограничение: не ставьте долгосрочные цели без учёта возможных изменений в жизни (работа, семья, здоровье).

3️⃣Толерантность к риску
➖Психологическая готовность терпеть убытки в портфеле.
➖Объективная способность нести убытки (связана с пунктом 1).
➖Ограничение: не выбирайте агрессивные цели (например, +30% годовых), если просадка в 20% вызовет панику и преждевременный выход из позиций.

4️⃣Базовые знания об инструментах
➖Понимание разницы между акциями, облигациями, ETF, ПИФами, недвижимостью и т. д.
➖Осознание комиссий, налогов, рисков ликвидности и валютных рисков.
➖Ограничение: не ставьте цели, требующие сложных стратегий без соответствующих знаний.

5️⃣Рыночный контекст и реалистичные ожидания
➖Историческая доходность различных классов активов (например, 7–10 % годовых для глобального фондового рынка в долгосрочной перспективе).
➖Понимание того, что «гарантированно высокая доходность» — признак мошенничества.
➖Ограничение: не используйте нереалистичные цифры («удвоить капитал за год без риска»).

6️⃣Целевая функция (зачем?)
➖Конкретная жизненная цель: пенсия, образование для ребёнка, финансовая независимость и т. д.
➖Эмоциональная и практическая значимость цели.
➖Ограничение: не формулируйте цель как «заработать денег» — это не SMART цель.

⭐️Ваша задача подумать над каждым пунктом и записать результат размышлений в тетрадь. Это задача не из лёгких и с первого раза, скорее всего ничего не получится. Если получилось сразу и за 5 минут, то всё, что вы сделали - неверно 💯

⭐️Перечитав несколько раз вчерашнюю статью, сегодняшнюю и сделанные записи в тетради, у вас начнёт выстраиваться инвестиционная картина – вы начнёте понимать, что вам под силу, а что нет.

❗️Если ничего не получается, ничего страшного. Завтра я вам дам наглядный собственный пример, который вам окончательно поможет понять, из какой точки вы намереваетесь идти к своей финансовой цели.

Моя цель — 10 миллионов за 8 лет: как я всё просчитал и почему это реально

ℹ️Прошлый урок разберём на конкретном примере, чтобы вам стало понятнее из каких соображений я ставил свою цель.

🎯Относительно любой цели, вы находитесь в одном и том же месте и, если у вас есть желание дойти до финиша, то вы до него дойдёте, но при условии, если вы точно знаете где находитесь. Своё текущее положение необходимо знать, чтобы правильно поставить цель и выбрать правильные способы её достижения.

💰Если у вас на счёте 10 рублей и вы безработный, то ставить перед собой цель накопить миллион за 284 дня - абсолютно бессмысленно. А вот если вы поставите цель найти работу, и заработать в следующем месяце 100 рублей, то эта цель вполне достижимая.

⭐️Вводную я дал, теперь переходим к тому, как я определял своё место относительно своей цели – 10 млн рублей через 8 лет.

1️⃣Финансовое положение
Мои ежемесячные финансовые поступления достаточно сложные и не имеют фиксированной суммы. Поэтому я выделил из них какую-то часть посчитал среднее за 3 года и получил 110 237 рублей в месяц. Это и будет моя стабильная зарплата.

💳Текущий капитал составляет 850 тыс рублей. Сюда не входят резервы, другие инвестиции и подушка безопасности на 6 месяцев. Это те деньги, от которых я не завишу и зависеть не буду в будущем. То есть, если бы их у меня не было, то уровень моей жизни нисколько не поменялся бы.

Доходы
➖Зарплата: 110 237 рублей

Расходы
➖Жильё: 18 000 (аренда)
➖Питание: 21 000 (полноценно, вкусно и иногда вредно)
➖Прочие: 16 000 (лекарства, необходимые вещи, досуг)
➖Обязательства: отсутствуют (долги, кредиты, ипотека)

Всего: 55 000 рублей
Инвестиции: 45 000 рублей ежемесячно.

❗️Инвестиции – дело рискованное, и что будет с моими деньгами я не знаю, поэтому с началом инвестирования я создал свой личный страховой фонд и оставшихся 10 237 рублей будут его пополнять ежемесячно. Если заработаю больше, то в страховой фонд пойдёт большая сумма.

2️⃣Горизонт инвестирования
Учитывая свой возраст и нестабильность экономики основная цель лежит на расстоянии 8 лет от меня сегодняшнего с 7-ю промежуточными целями.

3️⃣Толерантность к риску
Хотя я психологически готов к убыткам, важность цели и мой возраст не позволяют мне допустить потери более 10%. На практике я стараюсь избегать любых убытков, но в случае их возникновения на пути к цели, буду компенсировать убытки за счёт страхового фонда, не ставя под угрозу саму цель.

4️⃣Базовые знания об инструментах
С 2019 года я в инвестициях и чётко понимаю, для каких целей пригодны те или иные финансовые инструменты. Ни в какие непонятные мне инструменты, какими бы они привлекательными небыли бы, я инвестировать не буду💯

5️⃣Рыночный контекст и реалистичные ожидания
Историческая доходность показывает возможный рост портфеля на 10% ежегодно. Учитывая текущую экономическую ситуацию и стартовую доходность портфеля 20%, останавливаюсь на доходности 15% (почему на этой в следующих статьях). В случае снижения доходности портфеля ниже 15%, компенсация будет проходить за счёт добавления в портфель высокодоходные облигаций, акций и/или увеличения ежемесячных вложений.

6️⃣Целевая функция (зачем?)
Через 7 лет я намерен поменять свою жизнь и мне потребуется для этого квартира стоимостью 5 млн рублей в сегодняшних ценах. Я хочу купить квартиру в городе, который мне придётся по душе и остановиться в нём со своей любимой женщиной до конца жизни. Перед покупкой нам потребуется год, чтобы понять, тот ли это город, о котором мы мечтаем и если да, то закрыть цель и перейти к другой.

⭐️Надеюсь вы расписали всё также как я. Если вы ещё не сделали этого, то начните прямо сейчас. Если не получится - не переживайте. В следующем занятии я расскажу, как это можно сделать без опыта, и вы даже сможете проверить себя самостоятельно.

Желаю вам успеха.

С чего начать ставить цели?

⭐️Очень часто мы желаемое выдаём за действительное и хотим то, что в реальных условиях труднодостижимо. В рамках инвестиционной школы «Финансовая грамота» я подготовил для вас опросник, который поможет вам поставить реальную и безопасную финансовую цель.

ℹ️Инструкция: Ответьте честно на вопросы ниже. Это не тест и здесь нет «правильных» и «неправильных» ответов. Цель опросника — помочь вам понять, с чего начать и какую цель поставить.

1️⃣Сколько у вас сейчас есть денег, которые можно вложить?
Это та сумма, которую вы не потратите в ближайший год, даже если часть потеряете.
☐ Не готов(а) вкладывать сейчас
☐ Готов(а) вложить: ______ рублей

💡 Не включайте сюда деньги на еду, аренду, лекарства или «на чёрный день».

2️⃣Можете ли вы откладывать деньги на инвестиции каждый месяц?
Если да — сколько примерно?
☐ Нет, не могу
☐ Да, могу откладывать: ______ рублей в месяц

3️⃣Есть ли у вас «подушка безопасности»?
Это деньги на 3–6 месяцев жизни (на случай потери работы или болезни).
☐ Да, есть
☐ Нет, пока нет

💡 Без подушки инвестировать рискованно — вы можете вынужденно продать активы в убыток и не достичь цели.

4️⃣Когда вам понадобятся эти деньги?
Например: через 2 года — на обучение, через 10 лет — на пенсию, или просто «хочу приумножить».
☐ Через ______ лет
☐ Срок не определён

5️⃣Как вы отреагируете, если ваши вложения упадут на 15% за месяц?
☐ Продам всё — это для меня слишком страшно
☐ Понаблюдаю, но буду нервничать
☐ Не волнуюсь — знаю, что рынок потом восстановится
☐ Даже не замечу — смотрю на результат раз в год

💡 Учитывайте, что 15% от ста рублей – это всего лишь 15 рублей. А 15% от 100 миллионов, которые вы планируете накопить – это уже 15 миллионов❗️, или 3 моих будущих квартиры‼️.

6️⃣Что для вас главная цель?
Выберите одну или напишите свою.
☐ Накопить на крупную покупку (машина, ремонт, отпуск)
☐ Обеспечить будущее ребёнка
☐ Дополнительный доход к пенсии
☐ Финансовая свобода (жить на доходы от вложений)
☐ Просто научиться инвестировать
☐ Другое: _______________________________

7️⃣Какие инструменты вы уже знаете или готовы изучить?
Можно выбрать несколько.
☐ Банковские вклады, депозиты
☐ Облигации (государственные или от компаний)
☐ Акции (российские или иностранные)
☐ ETF (фонды, которые покупают много акций сразу)
☐ ПИФы (фонды, которыми управляют профессионалы)
☐ Ничего не знаю — готов(а) начать с простого

8️⃣Готовы ли вы тратить время на обучение и контроль?
☐ Да, по 1–2 часа в неделю
☐ Только раз в месяц проверять
☐ Хочу «всё автоматически» — минимум действий

9️⃣Учитываете ли вы налоги?
☐ Да, знаю про ИИС и налог с дохода
☐ Нет, но хочу узнать
☐ Пока не думаю об этом

😃Теперь все данные собраны, чтобы ставить SMART-цель, но прежде чем писать цель вроде «Заработать миллион за год», убедитесь:

☐ Я не вкладываю последние деньги — есть запас на жизнь
☐ Я знаю, зачем мне это нужно (цель — не «деньги», а конкретное событие или потребность)
☐ Я понимаю, через сколько мне понадобятся деньги
☐ Я честно оценил(а), как сильно могу рисковать
☐ Я выбрал(а) реалистичный срок (не менее 1 года для любых вложений, кроме вкладов)
☐ Я не жду гарантированной высокой прибыли — знаю, что рынок может упасть надолго
☐ Я готов(а) учиться и корректировать план, если что-то изменится

❗️Если все галочки стоят — вы готовы к SMART-цели!
‼️Если нет — сначала закройте пробелы (подушка, знания, сроки).

✍️Сформируйте свою SMART-цель. Если не уверены в её прозрачности и достижимости пришлите её мне на @fapvdoRU, я проверю и укажу на ошибки в случае необходимости.

💡Рекомендации
1. Вопросы и ответы записывайте в тетрадь. Это поможет вам думать в правильном направлении.
2. Не ставьте цели с горизонтом более 3-х лет, если вы никогда их не ставили
3. Цели могут быть разными, в том числе: формирование подушки безопасности или стартовый капитал
4. Не думайте о том, сможете ли вы её достигнуть. Мы позже всё посчитаем.

Желаю вам успеха.

От мечты к плану: протестируйте свою инвестиционную цель в 4 реальных сценариях

🧑‍💻 Пришло время протестировать свою цель. Надеюсь вы подготовили и прописали все данные и можно приступить к проверке цели на реалистичность. Для этого вам потребуется калькулятор сложных процентов и терпение, чтобы провести несколько экспериментов.

🧑‍💻 Для себя я написал свой собственный калькулятор, на котором я и провожу эксперименты. Вы можете им тоже воспользоваться после того как скачаете, но вначале давайте разберём, что надо делать, чтобы работа с калькулятором не была игрой, а несла осмысленный характер.

❗️Достичь на бумаге миллиардов не сложно - надо накрутить доходность и, если вам кажется, что 30-50-100% годовых реалистично, то это вам только кажется.

📈 Любое повышение доходности выше реалистичной, которую даёт рынок на исторических данных, ведёт к увеличению риска и возможной потере денег. Поэтому, всё рассчитывайте из того, что даёт рынок, а не из того что вам хочется.

⭐️Дальше я рассматриваю несколько вариантов сценария исходя из российских реалий:
1️⃣Оптимистичный – 15%
2️⃣Базовый – 12%
3️⃣Реалистичный – 9%
4️⃣Пессимистичный -6%

⭐️Используя калькулятор, я проверяю реалистичность цели исходя из своих возможностей и оцениваю сумму ежемесячных пополнений.
1️⃣Оптимистичный – 45000 руб
2️⃣Базовый – 55000 руб
3️⃣Реалистичный – 65000 руб
4️⃣Пессимистичный – 75000 руб

Исходя из текущей ставки ЦБ – даже оптимистичный сценарий выглядит вполне реалистичным, поэтому я начал с него, не вкладываясь в рискованные инструменты – 15% дают сейчас даже вклады и ОФЗ.

‼️Обязательно стоит убедиться, что вы достигаете своей цели с учётом налогов и инфляции.

⭐️Тем не менее, что будет завтра никто не знает, а значит лучше сразу ориентироваться на базовый и реалистичный сценарий. К тому времени мне надо будет увеличивать ежемесячные вложения или увеличивать доходность за счёт рискованных активов.

❗️На текущий момент все 4 сценария для меня посильны, но, если у вас не так, вы должны снижать конечную сумму, увеличивать срок инвестирования или долю рискованных бумаг в портфеле. Тут уже дело сугубо личное, но все 4 сценария должны для вас сработать как отче наш.

⭐️Теперь остаётся всё прописать в план достижения цели и начать путь к миллионам. Но об этом позже, а пока проработайте все сценарии достижения собственной цели.

❗️Главное не обманывайте себя и не надейтесь, что завтра будет лучше. Если вы сегодня не знаете, что будете делать завтра, чтобы было лучше, то лучше не будет💯

❓Вопросы по использованию калькулятора задавайте в комментариях и конечно же делитесь своими результатами.

Калькулятор 👇

8 лет до 10 млн: как не сойти с пути, когда цель кажется недосягаемой?

Инвестирование – дело сложное и не каждому под силу. И тому несколько причин:
1️⃣Бремя ответственности
2️⃣Не умение ставить цели и неумение их достигать
3️⃣Выгорание с потерей мотивации.

🧑‍🎓Кто-то отказывается от этой затеи на этапе обучения, кто-то делает первые шаги, но скрепя зубами и только единицы добиваются своего. Сегодня как раз поговорим о том, как начать поход к цели и не свернуть с намеченного пути.

🎯Я не знаю какую цель вы себе поставили, но если исходить из своей собственной – 8 лет и 10 млн рублей, то это не так просто, как может показаться. Например, 8 лет назад я был рядовым школьным учителем без перспективы прекрасного будущего.

🤷‍♂️Что будет через 8 лет я не знаю, а значит я должен контролировать настоящее и вносить поправки, чтобы моё будущее было таким, как я его себе представляю, а не таким, как Бог пошлёт.

Что я должен сделать на этом этапе:
1️⃣Разбить свою долгосрочную цель на 7 краткосрочных, а их ещё на более мелкие, чтобы каждая из них была достижимой, измеримой и привязанной к конкретному сроку. Это не просто «хотелки» — это этапы, которые формируют прочный фундамент для финального результата.

2️⃣Определить контрольные точки. Каждые 1 - 12 месяцев я должен оценивать прогресс: насколько я приблизился к очередной краткосрочной цели, какие факторы сыграли в плюс, а что пошло не так. Это не отчёт перед кем-то — это диалог с самим собой. Если реальность отклоняется от плана более чем на 10–15%, я обязан внести корректировки.

3️⃣Защитить мотивацию от выгорания. Даже самая ясная цель теряет блеск, если каждый день напоминать себе только о цифре «10 млн». Поэтому я фокусируюсь на процессе: на том, как растёт финансовая грамотность, как улучшается дисциплина, как меняется отношение к деньгам. Я праздную маленькие победы — первый миллион, первые 25-50 тыс. инвестиционного дохода, первый год без эмоций (только не забухайте 😁).

4️⃣Создать систему, а не полагаться на силу воли. Сила воли кончается. А система работает даже тогда, когда тебе ничего не хочется. Система – это страховка от желания слиться в канализацию.

❗️10 млн рублей — это не конечная точка, а ключ. Ключ к выбору: где жить, чем заниматься, с кем проводить время. Поэтому я не гонюсь за максимальной доходностью любой ценой. Я ищу баланс между риском, временем и спокойствием. Потому что, если ради цели я потеряю сегодняшний день — завтрашний может оказаться пустым и не таким как я хотел.

💯Начать — сложно. Продолжать — ещё сложнее. Но если разбить путь на шаги, защитить себя от хаоса, эмоций и окружить надёжной системой, то каждый из вас сможет переписать своё будущее, как это делаю я последние 8 лет. Главное — не ждать идеального момента. Он уже прошёл. Настоящий момент — вот он, прямо перед вами.

✍️Исходя из тех мыслей, которые я для вас записал, я разбил свою основную цель на 96 подцелей с промежутками в 12 месяцев. Теперь я чётко вижу, в каком темпе я иду и иду ли. Очевидно, что нет необходимости переживать о доходности и принимать сиюминутные решения.

🚶‍♂️Два месяца пути к цели (см. обложку) показывают, что путь выбран правильный, и чтобы с него не сбиться нужен план (стратегия), но об этом на следующем занятии.

P.S. Если вам нужна подобная таблица, скачайте её в комментариях.

Мой финансовый план

⭐️Теперь, когда я справился с жадностью и погоней за максимальной доходностью, когда я не бегу впереди паровоза, а всё тщательно взвешиваю, когда я поставил цель и расписал её помесячно, пришло время написать детальный план по её достижению.

❗️Предполагается, что вы тоже выполнили все предыдущие шаги и начали работу над собой. Если нет, изучите канал сначала.

Мой финансовый план
1️⃣Открыть ИИС-3.

2️⃣Открыть банковский депозит (Страховой фонд) для компенсации убытков и/или доходности портфеля.

3️⃣Пока ключевая ставка высока, а банк даёт СТАВКА + 2%, заморозить 750 тыс на 3 года на банковском вкладе.

4️⃣100 тыс направить на покупку акций фонда ликвидности с доходностью более 15% годовых.

5️⃣Никаких ВДО не покупать пока доходность портфеля не опустится ниже 15 % и не продержится на таком уровне 3 месяца к ряду.

6️⃣Акции в портфеле, даже самые «надёжные», исключены в любых объёмах.

7️⃣Так как у меня нет фиксированной зарплаты, пополнять брокерский счёт каждые 5 дней на 7500 рублей – 5, 10, 15, 20, 25, 30 числа каждого месяца.

8️⃣Если дата пополнения приходится на пятницу, субботу или воскресенье, пополнение счёта переносить на четверг.

9️⃣Пока фонд ликвидности даёт более 15% - покупать его акции каждые 5 дней на сумму пополнения.

1️⃣0️⃣При снижении доходности фонда до 14%, перекладываться в Корпоративные облигации и ОФЗ с доходностью к погашению от 15% с хранением на ИИС-3.

1️⃣1️⃣Если сумма пополнения превышает 45 тыс рублей все «лишние» деньги направлять на страховой счёт. Страховой счёт будет компенсировать убытки, если они будут и размер пополнений брокерского счёта, если сумма будет ниже необходимой.

1️⃣2️⃣Проценты страхового фонда перенаправлять на брокерский счёт для дальнейшего реинвестирования с большей доходностью.

1️⃣3️⃣Процентные доходы реинвестировать в Корпоративные облигации и ОФЗ с доходностью к погашению от 15% ежемесячно.

1️⃣4️⃣Бумаги, купленные на реинвестированные деньги хранить на ИИС-3.

1️⃣5️⃣При снижении доходности портфеля ниже 14% и удержании этой доходности на протяжении 3 месяцев, начать покупку ВДО не превышая их объём более чем на 20% от портфеля.

1️⃣6️⃣В случае дефолта по облигациям эмитента, бумаги продать по рыночной цене. Убытки компенсировать из страхового фонда.

1️⃣7️⃣Выбор эмитентов осуществлять только по ЛИСП с рейтингом не ниже rlBBB и долей бумаг в портфеле не превышающей расчётную от максимальной доли.

1️⃣8️⃣В случае невозможности удержания доходности портфеля на уровне 15% в течение 6 месяцев за счёт ВДО, пропорционально увеличить объём ежемесячных вложений доведя их до 75 тысяч рублей при необходимости.

1️⃣9️⃣Начать поиски возможностей и прописать отдельный план увеличения доходов от основной деятельности с целью компенсации процентных доходов за счёт увеличения объёмов пополнения брокерского счёта.

2️⃣0️⃣План пересматривать ежеквартально с учётом текущей ситуации.

2️⃣1️⃣Вносить в план изменения в любой момент на случай его ужесточения и/или уточнения некоторых пунктов.

2️⃣2️⃣Отслеживать доходность портфеля и промежуточные результаты ежемесячно.

2️⃣3️⃣Ребалансировка портфеля раз в полгода.

2️⃣4️⃣Ничто не может помешать выполнению этого плана. Действия (высокая доходность, перспективность бумаг и т.д., и т.п.), подталкивающие к эмоциональной покупке и не прописанные в этом плане, не могут быть исполнены.

❗️Мой план не будет работать у вас, поэтому вы должны сесть и не спеша продумать свой. У вас может уйти на его проработку не один день, а может и недель. Думайте над ним ежедневно пока он не станет идеальным.

‼️Не начинайте инвестировать, пока у вас не будет плана и не будут прописаны действия, что вы будете делать в том или ином случае. Это вам поможет в достижении цели.

🙏Желаю вам инвестиций без риска и без дефолтов.

Будут вопросы, комментарии открыты. Ежемесячно буду выкладывать свой прогресс.
Нужна помощь? Я всегда на связи. Пишите на @fapvdoRU

С уважением, Алексей С. Галицкий.