CVS Health - американская фармацевтическая и медицинская компания, в сети которой насчитывается около 10 000 торговых точек.
Активы CVS Health на текущий момент включают в себя:
🔶CVS Pharmacy - одна из крупнейших розничных сетей аптек в Соединенных Штатах
🔶Розничные медицинские клиники MinuteClinic работают в аптеках CVS в США
🔶CVS Caremark предоставляет комплексные услуги по управлению льготами по рецептам (PBM)
🔶CVS Specialty - это специализированное фармацевтическое подразделение, которое предоставляет специализированные аптечные услуги лицам с хроническими или генетическими заболеваниями
🔶Longs Drugs - это розничная сеть аптек, насчитывающая около 40 аптек по всему штату Гавайи. Компания была приобретена CVS Health в октябре 2008 года и работает как отдельный бренд.
🔶Navarro Discount Pharmacies - это сеть аптек и менеджер по предоставлению льгот в США. Компания была приобретена CVS Health в сентябре 2014 года и работает как отдельный бренд CVS Health.
🔶Accordant предоставляет услуги по ведению пациентов с редкими заболеваниями и уходу за пациентами с редкими хроническими заболеваниями и их опекунами
🔶Coram - один из крупнейших в стране поставщиков инфузионных услуг (введение препаратов в кровь через вену), клинического и комплаенс-контроля
🔶Omnicare - поставщик аптечных услуг на рынке долгосрочного ухода за пациентами в учреждениях квалифицированного ухода и ухода за престарелыми по всей Северной Америке
🔶Aetna - это крупная американская компания, специализирующаяся на медицинском страховании.
У компании наблюдается очень хороший и стабильный рост многих показателей (выручки и прибыли), но есть проблемы с маржинальностью.
Также после приобретения страховой компании Aetna, CVS имеет достаточно высокую закредитованность.
Следующей проблемой является падение продаж в аптеках, но есть и плюсы, связанные с сокращением страховых выплат из-за приостановления многих процедур во время карантинов.
В моменте дивиденд составляет 3.5%, что достаточно неплохо. Но насколько он защищен и имеет ли перспективы роста?
И еще важный вопрос, как сейчас оценена компания?
Подробно рассмотрев бизнес CVS и все эти факторы, мы сделали вывод о том, является ли CVS сейчас привлекательной с точки зрения инвестиций.
Полный обзор доступен всем подписчикам Patreon: https://www.patreon.com/posts/42353473
#CVS #Patreon
Активы CVS Health на текущий момент включают в себя:
🔶CVS Pharmacy - одна из крупнейших розничных сетей аптек в Соединенных Штатах
🔶Розничные медицинские клиники MinuteClinic работают в аптеках CVS в США
🔶CVS Caremark предоставляет комплексные услуги по управлению льготами по рецептам (PBM)
🔶CVS Specialty - это специализированное фармацевтическое подразделение, которое предоставляет специализированные аптечные услуги лицам с хроническими или генетическими заболеваниями
🔶Longs Drugs - это розничная сеть аптек, насчитывающая около 40 аптек по всему штату Гавайи. Компания была приобретена CVS Health в октябре 2008 года и работает как отдельный бренд.
🔶Navarro Discount Pharmacies - это сеть аптек и менеджер по предоставлению льгот в США. Компания была приобретена CVS Health в сентябре 2014 года и работает как отдельный бренд CVS Health.
🔶Accordant предоставляет услуги по ведению пациентов с редкими заболеваниями и уходу за пациентами с редкими хроническими заболеваниями и их опекунами
🔶Coram - один из крупнейших в стране поставщиков инфузионных услуг (введение препаратов в кровь через вену), клинического и комплаенс-контроля
🔶Omnicare - поставщик аптечных услуг на рынке долгосрочного ухода за пациентами в учреждениях квалифицированного ухода и ухода за престарелыми по всей Северной Америке
🔶Aetna - это крупная американская компания, специализирующаяся на медицинском страховании.
У компании наблюдается очень хороший и стабильный рост многих показателей (выручки и прибыли), но есть проблемы с маржинальностью.
Также после приобретения страховой компании Aetna, CVS имеет достаточно высокую закредитованность.
Следующей проблемой является падение продаж в аптеках, но есть и плюсы, связанные с сокращением страховых выплат из-за приостановления многих процедур во время карантинов.
В моменте дивиденд составляет 3.5%, что достаточно неплохо. Но насколько он защищен и имеет ли перспективы роста?
И еще важный вопрос, как сейчас оценена компания?
Подробно рассмотрев бизнес CVS и все эти факторы, мы сделали вывод о том, является ли CVS сейчас привлекательной с точки зрения инвестиций.
Полный обзор доступен всем подписчикам Patreon: https://www.patreon.com/posts/42353473
#CVS #Patreon
Вот здесь есть ссылка на сам отчет.
А более подробный разбор бизнеса CVS мы также делали вот здесь на Patreon
🚩CVS нельзя назвать быстрорастущей компанией, но на небольшой рост мы рассчитывать можем. Стремительно стареющее население наряду с большим количеством вариантов медицинского обслуживания должно поддерживать рост количества продаж по рецептам на 3-4% в год. Также можно учесть разовое влияние от COVID. С долговой нагрузкой пока есть проблемы, но компания находится на пути к делевериджу. ROE=12%, ROA = 3.5%. Маржа бизнеса невысокая, высоких темпов роста прибыли также не ожидают. CVS можно отнести скорее к value инвестициям. Текущее P/E = 9.4 по скорректированной чистой прибыли кажется вполне разумным, компания оценена недорого. Но надо учесть, что в 2021 году прибыль прогнозируется в лучшем случае на том же уровне, или ниже. Думаю, что при росте рынка, мы увидим 80$ по бумаге в этом году. Если вас устроит скромный темп роста, проблемы с долгом и вы принимаете риски конкуренции на этом рынке, то рассмотреть CVS как value идею с небольшой, но приятной див. доходностью вполне можно. В своем портфеле CVS не имею.
#CVS #CVSHealth
А более подробный разбор бизнеса CVS мы также делали вот здесь на Patreon
🚩CVS нельзя назвать быстрорастущей компанией, но на небольшой рост мы рассчитывать можем. Стремительно стареющее население наряду с большим количеством вариантов медицинского обслуживания должно поддерживать рост количества продаж по рецептам на 3-4% в год. Также можно учесть разовое влияние от COVID. С долговой нагрузкой пока есть проблемы, но компания находится на пути к делевериджу. ROE=12%, ROA = 3.5%. Маржа бизнеса невысокая, высоких темпов роста прибыли также не ожидают. CVS можно отнести скорее к value инвестициям. Текущее P/E = 9.4 по скорректированной чистой прибыли кажется вполне разумным, компания оценена недорого. Но надо учесть, что в 2021 году прибыль прогнозируется в лучшем случае на том же уровне, или ниже. Думаю, что при росте рынка, мы увидим 80$ по бумаге в этом году. Если вас устроит скромный темп роста, проблемы с долгом и вы принимаете риски конкуренции на этом рынке, то рассмотреть CVS как value идею с небольшой, но приятной див. доходностью вполне можно. В своем портфеле CVS не имею.
#CVS #CVSHealth
🚀 Акции Pfizer уже пробили 48$
Акции компании не стоили столько никогда, даже в 1999 году они не достигали отметки 48$.
🗯 Недавно Pfizer (PFE) заявили, что ожидают, что объем продаж вакцины против Covid за год составит 33,5 миллиарда долларов, что приведет к достижению трехлетнего максимума акций Pfizer.
Между тем, в следующем месяце компания может запросить экстренное разрешение на повторную инъекцию и вскоре планирует начать тестирование вакцины для дельта-варианта Covid. Компания также превзошла последние квартальные прогнозы.
📊 Во втором квартале скорректированная прибыль Pfizer составила 1,07 доллара на акцию, увеличившись на 73% по сравнению с прошлым годом. Продажи выросли на 92% до 18,98 млрд долларов. Оба показателя превзошли прогнозы.
Продажи вакцины Covid компании составили 7,8 миллиарда долларов.
📈 Ожидается, что эта тенденция сохранится в третьем квартале. Аналитики, опрошенные FactSet, прогнозируют скорректированную прибыль в размере 1,07 доллара на акцию и 22,24 миллиарда долларов продаж. А в 2021 году Pfizer может заработать 4,02 доллара на акцию, а это рост примерно на 81%. Ожидается, что продажи вырастут примерно на 86% до 78,09 млрд долларов.
Во втором квартале Pfizer повысила свой годовой прогноз с 78 до 80 миллиардов долларов по продажам и скорректированной прибыли до 3,95-4,05 долларов на акцию. Прогноз по доходам включает 33,5 миллиарда долларов от продаж вакцины Covid.
🟢 Компания торгуется в P/E = 11.2 и платит дивиденды 3.4%.
🔴 Но компания может столкнуться с выпадением доходов от продажи вакцины, когда пандемия закончится. Это приведет к снижению выручки и прибыли.
💥Ну а на Patreon сделали для вас видеообзоры:
🔎 iRobot (IRBT) - производитель роботов-пылесосов, который является одним из лидеров на этом рынке и показывает неплохой рост. В видеообзоре рассмотрим бизнес компании, показатели, сколько стоит, какие есть перспективы и возможные риски и стоит ли покупать по текущим ценам.
👉🏻 Обзор здесь
🔎 CVS Health (CVS) - вышел отчет за 2 квартал, на котором акция упала. Почему упала, если отчет лучше прогнозов? Какие риски и проблемы закладывает рынок? На самом то деле компания выглядит дешево. И вот вопрос, стоит ли прикупить на падении? Или лучше пока держаться от CVS подальше
👉🏻 Разбираемся здесь
🔎 Moderna (MRNA) - акция вылетает на исторические максимумы. Рынок видит перспективу мРНК вакцин или это просто очередной хайп? Разбираем ситуацию в видеообзоре, смотрим отчет и думаем что делать с акциями.
👉🏻 Разбор Moderna здесь
#PFE #обзор #IRBT #CVS #MRNA #Patreon
Акции компании не стоили столько никогда, даже в 1999 году они не достигали отметки 48$.
🗯 Недавно Pfizer (PFE) заявили, что ожидают, что объем продаж вакцины против Covid за год составит 33,5 миллиарда долларов, что приведет к достижению трехлетнего максимума акций Pfizer.
Между тем, в следующем месяце компания может запросить экстренное разрешение на повторную инъекцию и вскоре планирует начать тестирование вакцины для дельта-варианта Covid. Компания также превзошла последние квартальные прогнозы.
📊 Во втором квартале скорректированная прибыль Pfizer составила 1,07 доллара на акцию, увеличившись на 73% по сравнению с прошлым годом. Продажи выросли на 92% до 18,98 млрд долларов. Оба показателя превзошли прогнозы.
Продажи вакцины Covid компании составили 7,8 миллиарда долларов.
📈 Ожидается, что эта тенденция сохранится в третьем квартале. Аналитики, опрошенные FactSet, прогнозируют скорректированную прибыль в размере 1,07 доллара на акцию и 22,24 миллиарда долларов продаж. А в 2021 году Pfizer может заработать 4,02 доллара на акцию, а это рост примерно на 81%. Ожидается, что продажи вырастут примерно на 86% до 78,09 млрд долларов.
Во втором квартале Pfizer повысила свой годовой прогноз с 78 до 80 миллиардов долларов по продажам и скорректированной прибыли до 3,95-4,05 долларов на акцию. Прогноз по доходам включает 33,5 миллиарда долларов от продаж вакцины Covid.
🟢 Компания торгуется в P/E = 11.2 и платит дивиденды 3.4%.
🔴 Но компания может столкнуться с выпадением доходов от продажи вакцины, когда пандемия закончится. Это приведет к снижению выручки и прибыли.
💥Ну а на Patreon сделали для вас видеообзоры:
🔎 iRobot (IRBT) - производитель роботов-пылесосов, который является одним из лидеров на этом рынке и показывает неплохой рост. В видеообзоре рассмотрим бизнес компании, показатели, сколько стоит, какие есть перспективы и возможные риски и стоит ли покупать по текущим ценам.
👉🏻 Обзор здесь
🔎 CVS Health (CVS) - вышел отчет за 2 квартал, на котором акция упала. Почему упала, если отчет лучше прогнозов? Какие риски и проблемы закладывает рынок? На самом то деле компания выглядит дешево. И вот вопрос, стоит ли прикупить на падении? Или лучше пока держаться от CVS подальше
👉🏻 Разбираемся здесь
🔎 Moderna (MRNA) - акция вылетает на исторические максимумы. Рынок видит перспективу мРНК вакцин или это просто очередной хайп? Разбираем ситуацию в видеообзоре, смотрим отчет и думаем что делать с акциями.
👉🏻 Разбор Moderna здесь
#PFE #обзор #IRBT #CVS #MRNA #Patreon
🔷General Mills (NYSE: GIS)
General Mills, Inc. производит и продает фирменные продукты питания по всему миру. Сюда входят закуски, выпечка, фрукты, пицца и мороженое. Этот широкий ассортимент продукции помог General Mills войти в список защитных акций.
Диверсификация помогает General Mills генерировать стабильные денежные потоки. Если один бренд упадет, другие могут продолжить рост. Помимо этого, General Mills также занимается производством кормов для домашних животных. Компания купила Blue Buffalo Pet Products за 8 миллиардов долларов. Это растущий рынок, который обеспечивает дальнейшую диверсификацию.
Компания выплачивала дивиденды с 1898 года. Она также увеличивала свои дивиденды в девяти из последних 10 лет. Дивиденды также выглядят безопасными, поскольку в последнее время коэффициент выплат составляет около 50%.
⚖️ Forward P/E = 15.7
💰 Div. yield = 3.47%
📈 Coef. Beta = 0.53
🔷Coca-Cola (NYSE: KO)
Продукция Coca-Cola представлена более чем в 200 странах. Многие знают про напиток Coca-Cola, но кроме этого, компания еще продает кофе, воду, соки и чай. По мере изменения потребительских предпочтений Coca-Cola приспосабливается, чтобы поддерживать денежный поток.
Coca-Cola была одной из любимых защитных акций Уоррена Баффета. Баффет купил акции на 1 миллиард долларов еще в 1998 году, и сегодня это все еще один из его крупнейших активов. Coca-Cola выжила и преуспела во время многочисленных рыночных кризисов.
Дивидендная доходность составляет около 3%, при этом компания последовательно увеличивает дивиденды уже 59 лет, являясь дивидендным королем.
⚖️ Forward P/E = 24
💰 Div. yield = 3.11%
📈 Coef. Beta = 0.62
🔷Procter & Gamble (NYSE: PG)
Procter & Gamble предлагает сотни различных продуктов. В его портфель брендов входят Bounty, Tide, Downy, Gillette, Old Spice, Head & Shoulders, Herbal Essence, Febreze, Mr. Clean, Swiffer и Crest… и это лишь малая часть.
Люди продолжают покупать эти продукты независимо от того, что происходит на рынке. В результате, Procter & Gamble - одна из лучших защитных акций. Компания также имеет возможность переложить на клиентов расходы, связанные с инфляцией.
Такая ценовая политика помогает Procter & Gamble ежегодно выплачивать более высокие дивиденды. Дивиденды увеличиваются более чем 60 лет.
⚖️ Forward P/E = 24.14
💰 Div. yield = 2.43%
📈 Coef. Beta = 0.42
#подборки #PG #KO #GIS #CVS #FLO #VZ
General Mills, Inc. производит и продает фирменные продукты питания по всему миру. Сюда входят закуски, выпечка, фрукты, пицца и мороженое. Этот широкий ассортимент продукции помог General Mills войти в список защитных акций.
Диверсификация помогает General Mills генерировать стабильные денежные потоки. Если один бренд упадет, другие могут продолжить рост. Помимо этого, General Mills также занимается производством кормов для домашних животных. Компания купила Blue Buffalo Pet Products за 8 миллиардов долларов. Это растущий рынок, который обеспечивает дальнейшую диверсификацию.
Компания выплачивала дивиденды с 1898 года. Она также увеличивала свои дивиденды в девяти из последних 10 лет. Дивиденды также выглядят безопасными, поскольку в последнее время коэффициент выплат составляет около 50%.
⚖️ Forward P/E = 15.7
💰 Div. yield = 3.47%
📈 Coef. Beta = 0.53
🔷Coca-Cola (NYSE: KO)
Продукция Coca-Cola представлена более чем в 200 странах. Многие знают про напиток Coca-Cola, но кроме этого, компания еще продает кофе, воду, соки и чай. По мере изменения потребительских предпочтений Coca-Cola приспосабливается, чтобы поддерживать денежный поток.
Coca-Cola была одной из любимых защитных акций Уоррена Баффета. Баффет купил акции на 1 миллиард долларов еще в 1998 году, и сегодня это все еще один из его крупнейших активов. Coca-Cola выжила и преуспела во время многочисленных рыночных кризисов.
Дивидендная доходность составляет около 3%, при этом компания последовательно увеличивает дивиденды уже 59 лет, являясь дивидендным королем.
⚖️ Forward P/E = 24
💰 Div. yield = 3.11%
📈 Coef. Beta = 0.62
🔷Procter & Gamble (NYSE: PG)
Procter & Gamble предлагает сотни различных продуктов. В его портфель брендов входят Bounty, Tide, Downy, Gillette, Old Spice, Head & Shoulders, Herbal Essence, Febreze, Mr. Clean, Swiffer и Crest… и это лишь малая часть.
Люди продолжают покупать эти продукты независимо от того, что происходит на рынке. В результате, Procter & Gamble - одна из лучших защитных акций. Компания также имеет возможность переложить на клиентов расходы, связанные с инфляцией.
Такая ценовая политика помогает Procter & Gamble ежегодно выплачивать более высокие дивиденды. Дивиденды увеличиваются более чем 60 лет.
⚖️ Forward P/E = 24.14
💰 Div. yield = 2.43%
📈 Coef. Beta = 0.42
#подборки #PG #KO #GIS #CVS #FLO #VZ
