#Обучение #Новичкам #Полезныезаметки
🧐 Доходность 10-ти летних казначейский облигаций США, почему ее боятся инвесторы в акции и биткоин ?
Каждый инвестор мечтает, даже если не признается себе в этом и читал книгу "Разумный инвестор" Грэма, сорвать иксы. Тем временем миллиардеры, инвестфонды, банки и прочие рептилоиды сосредоточены на сохранении капитала.
При текущей доходности в 2% и инфляции в 7,5% казначейские облигации США со сроком на 10 лет являются инструментом, который лишь замедляет обесценивание ваших денег. Но история показывает, что рост ставок ФРС приведет к росту доходности облигаций и в случае снижения инфляции, они могут вернуться в прибыльную зону 💸
Тогда всем крупным кошелькам снова станет выгодно получать пусть низкую 2-5%, но фактически безрисковую доходность и они банально начнут забирать деньги из рисковых активов (акции + криптовалюты). А когда с рынка уходят деньги, они, как правило, не растут, а порой и падают.
Сохрани, чтобы не забыть 😉
🧐 Доходность 10-ти летних казначейский облигаций США, почему ее боятся инвесторы в акции и биткоин ?
Каждый инвестор мечтает, даже если не признается себе в этом и читал книгу "Разумный инвестор" Грэма, сорвать иксы. Тем временем миллиардеры, инвестфонды, банки и прочие рептилоиды сосредоточены на сохранении капитала.
При текущей доходности в 2% и инфляции в 7,5% казначейские облигации США со сроком на 10 лет являются инструментом, который лишь замедляет обесценивание ваших денег. Но история показывает, что рост ставок ФРС приведет к росту доходности облигаций и в случае снижения инфляции, они могут вернуться в прибыльную зону 💸
Тогда всем крупным кошелькам снова станет выгодно получать пусть низкую 2-5%, но фактически безрисковую доходность и они банально начнут забирать деньги из рисковых активов (акции + криптовалюты). А когда с рынка уходят деньги, они, как правило, не растут, а порой и падают.
Сохрани, чтобы не забыть 😉
#Обучение #Новичкам #Полезныезаметки
🧐 Что такое еврооблигации?
Еврооблигации (или евробонды) - это долговые ценные бумаги с фиксированной доходностью, которые торгуются на фондовом рынке. Отличие от обычных облигаций состоит в том, что они выпускаются в валюте, отличной от валюты государства, где находится эмитент.
Подобные бумаги впервые появились и обращались в Европе, поэтому приставка «евро» тут, потому что, так исторически сложилось. Валюта для еврооблигаций может быть любой.
Зачастую номинальная стоимость еврооблигации составляет 1000 у.е, что не каждому частному инвестору по карману, поэтому выбор гордых, но бедных инвесторов — ETF и ПИФ.
Существует одна забавная коллизия — евробонды белорусских или казахских компаний могут быть номинированы в рублях, это для них иностранная валюта.
Налог на доход с еврооблигаций взимается с учетом конвертации в рубли по текущему курсу ЦБ. То есть если от снижения курса рубля вы терпите убытки, налог взиматься не будет. Если рубль вырос и вы получили дополнительный доход, налог придется оплатить и с него.
🧐 Что такое еврооблигации?
Еврооблигации (или евробонды) - это долговые ценные бумаги с фиксированной доходностью, которые торгуются на фондовом рынке. Отличие от обычных облигаций состоит в том, что они выпускаются в валюте, отличной от валюты государства, где находится эмитент.
Подобные бумаги впервые появились и обращались в Европе, поэтому приставка «евро» тут, потому что, так исторически сложилось. Валюта для еврооблигаций может быть любой.
Зачастую номинальная стоимость еврооблигации составляет 1000 у.е, что не каждому частному инвестору по карману, поэтому выбор гордых, но бедных инвесторов — ETF и ПИФ.
Существует одна забавная коллизия — евробонды белорусских или казахских компаний могут быть номинированы в рублях, это для них иностранная валюта.
Налог на доход с еврооблигаций взимается с учетом конвертации в рубли по текущему курсу ЦБ. То есть если от снижения курса рубля вы терпите убытки, налог взиматься не будет. Если рубль вырос и вы получили дополнительный доход, налог придется оплатить и с него.
#Обучение #Новичкам #Полезныезаметки
🧐 Объясняю на пальцах мультипликатор Net debt/EBITDA.
Чистый долг к EBITDA (Net debt/EBITDA) — это показатель долговой нагрузки компании, который показывает способность платить по имеющимся кредитам и займам.
На простом языке без занудных экономических терминов это звучит так:
Василий: «Петь, одолжи 500 000 рублей на покупку автомобиля».
Пётр: «Вася, у тебя кредитов на миллион!»
Василий: «Не переживай, отдам за шесть месяцев. Я — крутой и востребованный айтишник. У меня зарплата три миллиона в год и она не собирается снижаться. Я расту по карьерной лестнице».
Делим долги (₽500 тыс.+ ₽1 млн.) на грязную прибыль (₽3 млн.) — получаем 0.5
Если у компании этот коэффициент больше 3, то долговая нагрузка уже становится опасной. Компании у которых Net debt/EBITDA<3 можно рассмотреть под инвестицию.
🧐 Объясняю на пальцах мультипликатор Net debt/EBITDA.
Чистый долг к EBITDA (Net debt/EBITDA) — это показатель долговой нагрузки компании, который показывает способность платить по имеющимся кредитам и займам.
На простом языке без занудных экономических терминов это звучит так:
Василий: «Петь, одолжи 500 000 рублей на покупку автомобиля».
Пётр: «Вася, у тебя кредитов на миллион!»
Василий: «Не переживай, отдам за шесть месяцев. Я — крутой и востребованный айтишник. У меня зарплата три миллиона в год и она не собирается снижаться. Я расту по карьерной лестнице».
Делим долги (₽500 тыс.+ ₽1 млн.) на грязную прибыль (₽3 млн.) — получаем 0.5
Если у компании этот коэффициент больше 3, то долговая нагрузка уже становится опасной. Компании у которых Net debt/EBITDA<3 можно рассмотреть под инвестицию.
#Обучение #Новичкам #Полезныезаметки
🧐 Лонг и шорт. Что такое маржинальная торговля?
Маржинальная торговля — осуществление сделок с ценными бумагами за счёт средств брокера. Когда хочется хорошо заработать, приходится брать взаймы. Для этого на брокерском счёте должны находиться активы, чтобы оставить залог на случай форс-мажора. Он называется маржой, а соотношение собственных и заемных средств — кредитным плечом.
Маржинальная торговля бывает двух видов:
Лонг — это сделка на бирже, открытая на повышение. То есть трейдер купил актив, чтобы заработать на его росте.
Шорт — это сделка на бирже, открытая на понижение. То есть трейдер продал актив, чтобы заработать на его падении.
За использование заёмных средств берут комиссию. Её размер можно уточнить у своего брокера.
🧐 Лонг и шорт. Что такое маржинальная торговля?
Маржинальная торговля — осуществление сделок с ценными бумагами за счёт средств брокера. Когда хочется хорошо заработать, приходится брать взаймы. Для этого на брокерском счёте должны находиться активы, чтобы оставить залог на случай форс-мажора. Он называется маржой, а соотношение собственных и заемных средств — кредитным плечом.
Маржинальная торговля бывает двух видов:
Лонг — это сделка на бирже, открытая на повышение. То есть трейдер купил актив, чтобы заработать на его росте.
Шорт — это сделка на бирже, открытая на понижение. То есть трейдер продал актив, чтобы заработать на его падении.
За использование заёмных средств берут комиссию. Её размер можно уточнить у своего брокера.
#Обучение #Новичкам #Полезныезаметки
🧐 Думаю будет многим интересно. Что такое защитные активы ? и Нестандартные инвестиции ?
◻️ Защитные активы
▪️ Защитные активы — это ликвидные финансовые инструменты, стоимость которых наименее волатильна, как во время мировых экономических кризисов, так и в периоды непростых жизненных ситуаций.
▪️ К таким активам относятся: Кэш. Этот защитный актив понятен даже ребёнку. Желательно, чтобы он был в разной валюте.
▪️ Короткие облигации. Во время потрясений их цена более устойчива по сравнению с рынком акций, но и они могут подвести.
▪️ Драгоценные металлы. Во времена хорошей жизни падает, а в период кризисов цена растет. Драгметаллы не обязательно должны быть в виде слитков.
▪️ Акции защитных секторов. Людям всегда будут нужны продовольствие, бытовые товары и средства связи.
▪️ Криптовалюта. Пригодится если нужно срочно драпать куда-нибудь — холодный кошелёк в зубы и экстренная эвакуация.
▪️ Недвижимость. Защитный актив, который якорит вас на одном месте. Подходить к недвижке нужно с умом.
▪️ Нестандартные инвестиции. Монеты, лего, вина и многое другое. Иногда баловство и хобби может сохранить капитал.
◻️ Нестандартные инвестиции
▪️ Инвестиции — это не только покупка акций и облигаций, но и особый взгляд на вещи. Если у вас есть любимое хобби, то на нем можно неплохо заработать. Доходы от увлечений появляются когда вы разбираетесь в сфере и общаетесь в кругу энтузиастов.
▪️ Нестандартными инвестициями могут быть: Брендовые вещи. Люксовые и массовые бренды выпускают лимитированные коллекции. Они вызывают ажиотаж и со временем интерес к ним только растет.
▪️ Алкоголь. С годами вино прилично дорожает. Остается только разобраться в марке и годе урожая, при этом соблюсти правила хранения.
▪️ LEGO. Коллекционеры ценят новые, не распакованные экземпляры из коллекций, которых уже нет в продаже.
▪️ Комиксы. Состояние, возраст и упаковка превыше всего.
▪️ Советские старые вещи. Не бабушкина рухлядь, а винтаж!
▪️ NFT. Эволюция в мире искусства. Любой может создать свой токен с нуля, и выставить на продажу. Дальше поможет раскрутка.
Нестандартных инвестиций великое множество. Идеи лежат буквально под ногами. Главное найти и заинтересовать покупателя, но это уже не инвестиции, а маркетинг.
🧐 Думаю будет многим интересно. Что такое защитные активы ? и Нестандартные инвестиции ?
◻️ Защитные активы
▪️ Защитные активы — это ликвидные финансовые инструменты, стоимость которых наименее волатильна, как во время мировых экономических кризисов, так и в периоды непростых жизненных ситуаций.
▪️ К таким активам относятся: Кэш. Этот защитный актив понятен даже ребёнку. Желательно, чтобы он был в разной валюте.
▪️ Короткие облигации. Во время потрясений их цена более устойчива по сравнению с рынком акций, но и они могут подвести.
▪️ Драгоценные металлы. Во времена хорошей жизни падает, а в период кризисов цена растет. Драгметаллы не обязательно должны быть в виде слитков.
▪️ Акции защитных секторов. Людям всегда будут нужны продовольствие, бытовые товары и средства связи.
▪️ Криптовалюта. Пригодится если нужно срочно драпать куда-нибудь — холодный кошелёк в зубы и экстренная эвакуация.
▪️ Недвижимость. Защитный актив, который якорит вас на одном месте. Подходить к недвижке нужно с умом.
▪️ Нестандартные инвестиции. Монеты, лего, вина и многое другое. Иногда баловство и хобби может сохранить капитал.
◻️ Нестандартные инвестиции
▪️ Инвестиции — это не только покупка акций и облигаций, но и особый взгляд на вещи. Если у вас есть любимое хобби, то на нем можно неплохо заработать. Доходы от увлечений появляются когда вы разбираетесь в сфере и общаетесь в кругу энтузиастов.
▪️ Нестандартными инвестициями могут быть: Брендовые вещи. Люксовые и массовые бренды выпускают лимитированные коллекции. Они вызывают ажиотаж и со временем интерес к ним только растет.
▪️ Алкоголь. С годами вино прилично дорожает. Остается только разобраться в марке и годе урожая, при этом соблюсти правила хранения.
▪️ LEGO. Коллекционеры ценят новые, не распакованные экземпляры из коллекций, которых уже нет в продаже.
▪️ Комиксы. Состояние, возраст и упаковка превыше всего.
▪️ Советские старые вещи. Не бабушкина рухлядь, а винтаж!
▪️ NFT. Эволюция в мире искусства. Любой может создать свой токен с нуля, и выставить на продажу. Дальше поможет раскрутка.
Нестандартных инвестиций великое множество. Идеи лежат буквально под ногами. Главное найти и заинтересовать покупателя, но это уже не инвестиции, а маркетинг.
#Обучение #Новичкам #Полезныезаметки
🧐 Дьявол кроется в деталях. Дефолт и его виды.
Дефолт — это невозможность заемщика выполнить свои долговые обязательства перед кредитором.
Виды дефолтов:
Технический дефолт — невыполнение долговых обязательств в срок, но возможность выполнить их в будущем.
Суверенный дефолт — невозможность государства выполнить свои долговые обязательства.
Корпоративный дефолт — невозможность страны, предприятия или частного лица выплатить проценты по облигациям.
Перекрестный дефолт — невыполнение одного кредитного договора приводит к невыполнению по остальным долговым обязательствам.
Ложный дефолт — деньги есть, а возможности их заплатить нет.
Объявление дефолта не всегда приравнивается к банкротству предприятия или государства. Чаще всего это отсрочка платежа, либо структуризация долга. Не дайте СМИ и «экспертам» вас запутать.
🧐 Дьявол кроется в деталях. Дефолт и его виды.
Дефолт — это невозможность заемщика выполнить свои долговые обязательства перед кредитором.
Виды дефолтов:
Технический дефолт — невыполнение долговых обязательств в срок, но возможность выполнить их в будущем.
Суверенный дефолт — невозможность государства выполнить свои долговые обязательства.
Корпоративный дефолт — невозможность страны, предприятия или частного лица выплатить проценты по облигациям.
Перекрестный дефолт — невыполнение одного кредитного договора приводит к невыполнению по остальным долговым обязательствам.
Ложный дефолт — деньги есть, а возможности их заплатить нет.
Объявление дефолта не всегда приравнивается к банкротству предприятия или государства. Чаще всего это отсрочка платежа, либо структуризация долга. Не дайте СМИ и «экспертам» вас запутать.
#Обучение #Новичкам #Полезныезаметки
🧐 Что такое волатильность и причём тут индекс страха?
Волатильность — это изменение цены актива на каком либо промежутке времени. Если цена актива резко меняется на коротком отрезке времени, то волатильность высокая, при небольших колебаниях цены – низкая.
Пример высокой волатильности:
Позавчера акция Х стоила 500₽, вчера 400₽, а сегодня 650₽.
С повышением волатильности возрастает риск получения убытка, а вместе с этим увеличиваются возможности для получения прибыли. Всё взаимосвязано и зависит от риск-профиля участника рынка. Для кого-то высокая волатильность — родная стихия.
Волатильность показывает настроение толпы. Для наблюдения за поведением инвесторов существует индекс волатильности (VIX), который показывает ожидаемый уровень изменчивости цен на рынке. Если его показатели растут, то у инвесторов плохое настроение, и они панически распродают свои активы. Недаром этот индекс ещё называют индексом страха.
🧐 Что такое волатильность и причём тут индекс страха?
Волатильность — это изменение цены актива на каком либо промежутке времени. Если цена актива резко меняется на коротком отрезке времени, то волатильность высокая, при небольших колебаниях цены – низкая.
Пример высокой волатильности:
Позавчера акция Х стоила 500₽, вчера 400₽, а сегодня 650₽.
С повышением волатильности возрастает риск получения убытка, а вместе с этим увеличиваются возможности для получения прибыли. Всё взаимосвязано и зависит от риск-профиля участника рынка. Для кого-то высокая волатильность — родная стихия.
Волатильность показывает настроение толпы. Для наблюдения за поведением инвесторов существует индекс волатильности (VIX), который показывает ожидаемый уровень изменчивости цен на рынке. Если его показатели растут, то у инвесторов плохое настроение, и они панически распродают свои активы. Недаром этот индекс ещё называют индексом страха.
#Обучение #Новичкам #Полезныезаметки
🧐 Что такое дискретный аукцион на Московской бирже?
Дискретный аукцион — это режим торгов, который заменяет их приостановку. Он необходим во время повышенной рыночной волатильности для стабилизации котировок и защиты от манипуляций.
Сейчас мы часто наблюдаем его на Московской бирже. Режим вводится, если за 10 минут цена актива меняется на 20%. Продолжительность серии аукционов — 30 минут. За это время проходят три дискретных аукциона, длительность которых составляет 10 минут.
В течение этого времени выполняется сбор лимитных заявок. Рыночные заявки не принимаются. Таким образом происходит охлаждение конъюнктуры рынка, которое снижает волатильность и возвращает торговлю в штатный режим.
В период торгового дня дискретный аукцион может проводиться только два раза. Если резкое колебание цены происходит в третий раз, то торги останавливаются до конца дня.
🧐 Что такое дискретный аукцион на Московской бирже?
Дискретный аукцион — это режим торгов, который заменяет их приостановку. Он необходим во время повышенной рыночной волатильности для стабилизации котировок и защиты от манипуляций.
Сейчас мы часто наблюдаем его на Московской бирже. Режим вводится, если за 10 минут цена актива меняется на 20%. Продолжительность серии аукционов — 30 минут. За это время проходят три дискретных аукциона, длительность которых составляет 10 минут.
В течение этого времени выполняется сбор лимитных заявок. Рыночные заявки не принимаются. Таким образом происходит охлаждение конъюнктуры рынка, которое снижает волатильность и возвращает торговлю в штатный режим.
В период торгового дня дискретный аукцион может проводиться только два раза. Если резкое колебание цены происходит в третий раз, то торги останавливаются до конца дня.
#Обучение #Новичкам #Полезныезаметки
🧐 Как инвестировать в зарубежную недвижимость не покупая бетонный мешок?
Инвестиционный фонд недвижимости REIT (Real Estate Investment Trust) — это компания, которая владеет, управляет, либо финансирует в приносящую доход недвижимость. Прибыль фонда извлекается из строительства, перепродажи и сдачи в аренду недвижимости, а также покупки ипотечных бумаг у банков. Полученный доход распределяется между инвесторами в виде квартальных дивидендов.
REIT могут иметь в своем портфеле различные типы собственности: офисы, жилые дома, складские комплексы, торговые центры, медицинские учреждения, центры обработки данных, вышки сотовой связи, отели и др.
REIT бывают трех видов:
- имущественные — занимаются прямыми вложениями в недвижимость;
- ипотечные — инвестируют в ипотечные ценные бумаги;
- гибридные — инвестируют и напрямую, и в ценные бумаги.
REIT щедры на дивиденды и выплачивают своим акционерам от 90% чистой прибыли. Но российским инвесторам в карман попадет не все. Так как REIT — отдельный вид активов и не попадает под налоговое соглашение, то для российского инвестора налог с дивидендов составляет 30%. Будьте внимательны.
🧐 Как инвестировать в зарубежную недвижимость не покупая бетонный мешок?
Инвестиционный фонд недвижимости REIT (Real Estate Investment Trust) — это компания, которая владеет, управляет, либо финансирует в приносящую доход недвижимость. Прибыль фонда извлекается из строительства, перепродажи и сдачи в аренду недвижимости, а также покупки ипотечных бумаг у банков. Полученный доход распределяется между инвесторами в виде квартальных дивидендов.
REIT могут иметь в своем портфеле различные типы собственности: офисы, жилые дома, складские комплексы, торговые центры, медицинские учреждения, центры обработки данных, вышки сотовой связи, отели и др.
REIT бывают трех видов:
- имущественные — занимаются прямыми вложениями в недвижимость;
- ипотечные — инвестируют в ипотечные ценные бумаги;
- гибридные — инвестируют и напрямую, и в ценные бумаги.
REIT щедры на дивиденды и выплачивают своим акционерам от 90% чистой прибыли. Но российским инвесторам в карман попадет не все. Так как REIT — отдельный вид активов и не попадает под налоговое соглашение, то для российского инвестора налог с дивидендов составляет 30%. Будьте внимательны.
#Обучение #Новичкам #Полезныезаметки
🧐 Первичное размещение. Что такое IPO?
IPO (Initial Public Offering) — первичное публичное размещение акций. Компания X впервые выходит на биржу и начинает продавать акции.
До своего первичного размещения компания является частной, поэтому простому смертному купить долю в бизнесе практически невозможно. Но всё меняется, когда ей нужны инвестиции — время выходить на IPO.
Компания преследует несколько целей:
- привлечь инвестиции для дальнейшего развития;
- получить оценку стоимости компании;
- дать возможность ранним инвесторам получить прибыль через продажу акций.
Частные инвесторы, покупая акции на IPO, рассчитывают заработать на росте котировок после размещения бумаг. Если спрос на акции большой, то инвесторы получают прибыль. Иногда цена их бумаг увеличивается в несколько раз. Но верна и обратная ситуация, когда цена кулем летит на дно. Поэтому IPO — способ заработать для очень смелых инвесторов.
🧐 Первичное размещение. Что такое IPO?
IPO (Initial Public Offering) — первичное публичное размещение акций. Компания X впервые выходит на биржу и начинает продавать акции.
До своего первичного размещения компания является частной, поэтому простому смертному купить долю в бизнесе практически невозможно. Но всё меняется, когда ей нужны инвестиции — время выходить на IPO.
Компания преследует несколько целей:
- привлечь инвестиции для дальнейшего развития;
- получить оценку стоимости компании;
- дать возможность ранним инвесторам получить прибыль через продажу акций.
Частные инвесторы, покупая акции на IPO, рассчитывают заработать на росте котировок после размещения бумаг. Если спрос на акции большой, то инвесторы получают прибыль. Иногда цена их бумаг увеличивается в несколько раз. Но верна и обратная ситуация, когда цена кулем летит на дно. Поэтому IPO — способ заработать для очень смелых инвесторов.