~ 미국은 엔비디아의 최첨단 AI칩을 중국에 수출하지 못하게 했다

~ 그러자 수출 규제 대상이 아닌 동남아시아로 엔비디아 AI칩을 우선 보내 여기에 데이터센터를 세운 뒤 자국 고객사들이 멀리서 접속해 사용하게 하는 새 방법을 찾은 것이다

~ 미국이 중국 기업들이 동남아시아에 위치한 AI 센터에 원격으로 접근하는 것까지는 감시하고 차단할 방법이 거의 없다는 점을 노린 것이었다

https://n.news.naver.com/article/001/0016295528?sid=104

LME구리 14530달러 돌파. 장중 신고가 경신

伦铜突破14530美元，创盘中历史新高
https://wallstreetcn.com/articles/3781257#from=android

이집트 이어 말레이시아

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~ 보도에 따르면 말레이시아 정부는 자국 데이터 통제력을 강화하는 20억 링깃(약 4억 9000만 달러) 규모의 인프라 사업에서 기저 하드웨어로 화웨이 제품을 활용하는 방안을 깊이 있게 검토하고 있다. 도입 검토 대상 모델은 화웨이의 주력 가속기인 '어센드 910C'다. 상위 모델인 어센드 950 시리즈는 수율과 생산 물량이 극히 한정된 탓에 이번 조달 검토 대상에서 제외됐다

~ 말레이시아가 화웨이 반도체 도입을 확정하면 외국 정부가 미국산을 배제하고 중국산 AI 가속기를 공식 채택한 첫 확인 사례로 기록된다

https://www.g-enews.com/article/Global-Biz/2026/09/202609080357483436e7e8286d56_1

AI 통제 불능? 오픈AI 수석 과학자 "AI 자기 개선 멀지 않음". 업계에 감속 촉구

• OpenAI 수석 과학자 Jakub Pachocki: 현재 AI 발전 속도 우려. 곧 인간의 개입 없이 스스로 개선할 수 있는 능력을 갖추게 될 것이며 그 결과는 예측하기 어려움. 주요 AI 실험실은 통일된 안전 기준 수립 이전 자발적으로 연구 개발 속도 늦출 것을 촉구. 업계 경고에도 불구하고 현재 많은 자금이 AI 자기 개선 기술에 베팅

AI面临失控？OpenAI首席科学家：AI自我改进"为时不远"，呼吁行业主动减速
OpenAI首席科学家Jakub Pachocki指出，当前AI发展速度令人忧虑，很快将具备无需人类干预即可自我改进的能力，届时后果难以预料。其呼吁各大AI实验室在统一安全标准建立之前自愿放缓研发节奏。尽管来自行业的警告声不断，目前大量资金仍在押注AI递归自我改进技术。

https://wallstreetcn.com/articles/3781258#from=android

이란, 신형 미사일 발표

• 이란은 'Qasem Basir'라는 이름의 해당 탄도미사일을 국방전략의 이정표로 해석. 사거리는 더 길고 정밀도가 높아 이란이 '수동적 억지에서 능동적 억지로 전환'했다는 것을 상징

伊朗公布一款新型导弹
伊朗称，该款名为“卡西姆·巴希尔”弹道导弹的亮相是该国国防战略的一个里程碑。这款导弹射程更远、精度更高，更象征着伊朗“从被动威慑转向主动威慑”。

https://wallstreetcn.com/articles/3781256#from=android

[한투증권 미국/중국 전략 정정영]
 
• 아직은 기다릴 때
 
>> 7월 글로벌 AI 인프라 및 하드웨어 중심의 대규모 조정 이후 시장이 안정을 찾아가는 것으로 보입니다. 다만 상승 탄력도 제한적인데, 1) 중간선거해 하반기 '전약후강' 패턴 학습효과와 2) 시장금리 상승 우려가 부담 요인으로 작용하고 있습니다. 단기적으로는 '기다림'이 전략이 될 수 있습니다. 9월 FOMC를 앞두고 같은 지표에도 해석이 다양해지고 있습니다. 시장 의견이 모이기 어려운 만큼 단기적으로 방향성과 주도주가 명확해지기는 쉽지 않습니다
 
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▶ 현재 시장은 무엇을 보고 움직이는가
 
▶ 주도주가 없을 때는 기다리는 것도 전략
 
* 보고서 링크: https://vo.la/IgieKTL

인텔, 10월 초 CPU 가격 +10% 추가 인상 예정. 퀄컴·미디어텍 IPC·IoT 공백 공략(대만전자시보)

• 공급망 관계자에 따르면 전체 비용 급등에 따라 인텔 CPU는 지난 1년간 가격을 잇달아 인상. 10월 초 +10% 추가 인상 계획

• 2027년 PC 시장 소폭 침체 예상 상황에서도 인텔은 여전히 CPU 가격 인상. 총이익률 상승을 최우선 목표로 삼고 있음을 시사. 과거의 가격 인하 경쟁은 이제 더 이상 나타나지 않음

• 밸류체인 분석에 따르면 인텔이 낮은 총이익률을 중요한 기준으로 설정하면 일부 제품의 강제 퇴출 불가피. 이러한 수요가 확인되면 미디어텍, 퀄컴 등 Arm진 영의 기업들이 진입할 기회. 특히 IPC, 엣지 연산 및 IoT 시장에서 Arm SoC는 높은 통합도 및 저전력 강점 보유

报道：英特尔CPU暂定10月上旬再涨10%，高通、联发科趁隙抢攻IPC、IoT空缺
供应链人士透露，因应整体成本飙升，英特尔PC CPU过去1年来已陆续涨价，暂定10月上旬再涨10%。在PC终端市场2027年预估小幅衰退的情况下，英特尔仍选择调高CPU价格，显见拉升毛利率为首要目标，过往杀价抢市占已不复见。供应链分析，若英特尔将低毛利率设定为产品去留的重要门槛，势必有部分产品被迫退出。这些需求一旦释出，恐令联发科、高通等Arm阵营业者有机会切入。尤其在IPC、边缘运算及IoT市场，Arm SoC具备高整合度及低功耗优势。（台湾电子时报）

https://wallstreetcn.com/livenews/3161540?ivk=1#from=android

출격

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~ 샤오미 18 폴드에는 자체 개발한 '엑스링(XRing) O3' 프로세서가 탑재됐다. 스마트폰의 두뇌 역할을 하는 핵심 칩을 직접 설계해 플래그십 제품에 적용했다

~ 메모리는 중국 최대 D램 업체인 창신메모리테크놀로지(CXMT)의 LPDDR6를 채택했다. 메모리 대역폭은 최대 113.8GB/s(초당 기가바이트)다

~ 샤오미가 자체 AP와 중국산 최신 모바일 D램을 한 제품에 적용하면서 중국 스마트폰 업체들의 반도체 내재화 움직임도 뚜렷해지고 있다

https://n.news.naver.com/article/031/0001056262?sid=105

중국도 AI가 투자 주도

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~ 중국 스타트업 정보업체 IT쥐쯔(IT桔子)에 따르면 올해 상반기 중국 인공지능(AI) 분야의 투자 유치액은 3000억 위안(약 60조 원)을 넘어 지난해 연간 규모를 이미 웃돌았고  중국 전체 투자시장에서 차지하는 비중도 48.6%로 절반에 육박했다고 중국 경제매체 제일재경이 7일 전했다

http://www.choicenews.co.kr/news/articleView.html?idxno=171049

이미 테스트 중

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~ 로이터통신은 7일(현지시간) 중국의 군사 조달 공고와 학술 연구, 특허, 공식 출판물, 방위사업체 자료 등 100건 이상을 검토한 결과, "당국이 휴머노이드 로봇의 군사적 활용 연구와 향후 전시 배치 계획을 가속화하고 있다"고 보도했다

https://n.news.naver.com/article/421/0009156954?sid=104

2026년 8월 중국 굴삭기 판매량 19,716대(+19.3% YoY)

• 내수 7986대(+3.92%)
• 수출 11730대(+32.7%)

* 1-8월 누적 191,557대(+24.2% YoY)
• 내수 94,619대(+17.4%)
• 수출 96,938대(+31.8%)

据中国工程机械工业协会对挖掘机主要制造企业统计，2026年8月销售各类挖掘机19716台，同比增长19.3%。其中，国内销量7986台（含电动挖掘机184台），同比增长3.92%；出口11730台（含电动挖掘机60台），同比增长32.7%。2026年1—8月，共销售挖掘机191557台，同比增长24.2%。其中，国内销量94619台（含电动挖掘机411台），同比增长17.4%；出口96938台（含电动挖掘机257台），同比增长31.8%。

텐센트 CFO: 2분기에 500억위안 규모 메모리칩 선 구매 완료. Harness 유료 가입자 매출총이익률은 이미 Maas와 유사. 소비 속도는 무료 버전의 2배 이상

• 텐센트는 2분기에 메모리칩 계약 확정 위해 500억위안 이상의 선급금 투입. 경영진은 이를 '5년에 한번 있는' 전략적 구매로 규정 & 2분기 자본지출이 뉴노멀일 가능성 제시

• 동시에 AI의 현금화 빠른 속도로 확인. Harness 유료 사용자의 추론 총이익률은 MaaS와 유사. 토큰 소비량은 무료 사용자의 두 배 이상. 사용자별로 현금화 능력이 매우 우수하다는 것을 시사

腾讯CFO：二季度预付500亿元锁定内存芯片，Harness付费用户毛利率已比肩Maas且消耗速度是免费两倍以上
腾讯二季度豪掷逾500亿元预付款锁定内存芯片，管理层将此定性为"五年一遇"的战略性采购，并表示二季度资本开支或已成为新的常态水平。与此同时，AI变现加速兑现——Harness付费用户推理毛利率已追平MaaS，Token消耗量是免费用户两倍以上，显示出较强的用户分层变现能力。

https://wallstreetcn.com/articles/3781274#from=android

8월 중국 원유 수입량 +6% MoM, -23% YoY

• 7월은 +22% MoM, -24% YoY

점점 늘려가는 듯

BYD, 2027년 수출 목표 250만대 이상

• BYD 2027년 해외 판매 목표 250만대 이상

• 월요일 투자자 설명회 기반의 도이체방크 보고서에 따르면 2026년 해외 판매 목표는 기존 150만대에서 190-200만대로 상향 조정

比亚迪2027年外销目标逾250万辆
比亚迪为2027年设定了雄心勃勃的海外销量目标，计划外销逾250万辆。根据德意志银行研究部基于周一投资者说明会撰写的报告，比亚迪还将2026年海外销量目标上调至190万至200万辆，此前目标为150万辆。（彭博）


https://wallstreetcn.com/livenews/3161806?ivk=1#from=android

귀주모태주, 연내 여섯 번째 가격 인상. 직영점 페이텐 가격 1766위안으로 급등. 직원 "매장 제품 충분"

• 지난 가격 조정 이후 불과 한달 만에 다수 제품 가격 인상 단행. 직영점 페이텐 가격은 i마오타이 대비 +127위안 높아져 가격 차이 확대. 현재 매장에서는 '하루 1박스, 연간 5박스 제한' 정책 시행

• 상반기 귀주모태주는 매출 늘었으나 이익은 증가하지 않음. 지배주주순이익은 2015년 이후 처음으로 전년동기대비 감소

• 국경절 성수기 도래. 시장은 판매 개선 여부 주목

茅台年内第六次调价：自营店飞天涨至1766元，工作人员称“门店产品充足”
距上次调价仅一月，贵州茅台再迎逆势涨价，涉及多款产品，调价后，自营店飞天价格比i茅台高出127元，两者价差扩大。目前门店实行“日限1箱、年限5箱”政策。上半年茅台"增收不增利"，归母净利润自2015年来首次同比下滑。随着中秋、国庆旺季临近，市场关注终端动销能否改善。

https://wallstreetcn.com/articles/3781310#from=android