[단독]SK하이닉스, 앰코와 손잡는다..."HBM서 삼성 추격 따돌린다" - 머니투데이
https://m.mt.co.kr/renew/view.html?no=2024071515052297717&NTR_P#_enliple

伊도 원전 유턴…SMR 투자 시동 | 한국경제
https://www.hankyung.com/article/2024071550731

트럼프 부통령 지명자 밴스 빅테크 단속 지지…"구글 해체할 때"

밴스 의원이 반독점법을 이용해 현대 사회에 막대한 영향력을 행사하는 빅테크와 같은 강력한 기업에 제약을 가하는 쪽이라는 의미라고 정보 기술 및 혁신 재단의 조셉 코니클리오 반독점 정책책임자는 로이터에 말했다. 트럼프가 지명한 부통령 후보인 밴스 의원은 빅테크 조사에 동의할 가능성이 높다는 의미다.

트럼프 역시 빅테크 단속에 인색하지 않다고 로이터는 지적했다. 트럼프 행정부의 FTC와 법무부는 메타, 아마존, 애플, 구글에 대한 독점금지법 위반혐의로 조사를 벌였다.

https://www.news1.kr/world/interlocalal-economy/5480758

뉴욕증시, 소비 회복에 낙관론 팽창…다우 1.85%↑ 마감
https://m.yna.co.kr/view/AKR20240717011300009

트럼프, 11월 대선 前 기준금리 인하 반대…"해서는 안되는 일"
https://m.yna.co.kr/view/AKR20240717012700071

[속보] 트럼프 "모든 국가 수입품에 10% 관세…중국산엔 60~100%"
https://m.yna.co.kr/view/AKR20240717011600071

삼성전자, 메모리 증설 착수…평택 4공장 낸드 투자 - 전자신문
https://m.etnews.com/20240716000216

[CTT Research]

■ 삼화콘덴서(001820) - 전장 물량 고성장에 가격까지 인상되네

- 현대차에 이어 유럽 완성차 A,B사 신규 고객사로 확보, 전장 고성장 중

동사의 전장향 매출은 DC-Link와 MLCC에서 발생하고 있으며 2022년 450억에서 2023년 840억으로 +87% y-y의 고성장 중

고성장의 주된 요인은 HEV의 판매량 증가에 따른 것인데, 하반기부터는 HEV 물량에 더 해 큰 폭의 신규 EV 물량까지 추가되며 전장향(DC-Link+MLCC) 매출 성장을 바탕으로 실적 증가가 본격화될 것

특히, HEV는 대당 DC-Link 1개가 탑재되지만 EV에는 2개가 탑재되면서 동일한 차량 대수에 두배의 매출이 발생하게 되는 것

지난 4월 현대자동차 그룹의 신규 EV에 DC-Link 양산 공급을 확정한 이후 유럽 완성차 A, B사에도 양산 공급을 확정한 것으로 확인

연내 A, B사향 매출 인식이 시작되고, 2025년 현대자동차향 EV 매출이 추가되며 2025년은 창사 이래 처음으로 영업이익 400억을 넘어서는 해가 될 것으로 추정


- 글로벌 MLCC 가격 인상 흐름, DC-Link 흑자전환 시작

최근 글로벌 MLCC 업체들의 가격 인상 가능성이 대두되고 있음

1) 원재료 상승, 2) IT 기기 수요 회복, 3) 세트 업체들의 재고 확보 등이 가격 인상의 주된 요인

동사의 경우 디스플레이, IT 등에 적용되는 MLCC, 발전소 등에 적용되는 FC 등은 매년 CR을 받아왔고, 전장용 MLCC와 DC-Link 신규 제품에 한해 가격 인상이 가능한 상황이었음

그러나 글로벌 MLCC 가격 인상이 진행되면 기존 제품의 CR은 제한되고, 신규 제품의 가격 인상폭은 더 커져 하반기 영업이익 증가로 이어질 것

특히, 작년까지 적자였던 DC-Link는 올해 BEP 매출을 넘어서며 흑자전환이 전망되고 있는데, 가격 인상까지 진행되면 전체 영업이익에 플러스 기여를 하게 될 것


- 모바일 없고, 전장 비중 빠르게 증가해 Peer 대비 주가 상승 여력 클 것

동사 포트폴리오의 가장 큰 매력은 고성장하는 전장향 비중이 빠르게 늘어나고 있는 반면, 성장이 정체되고 경쟁강도가 심한 모바일 비중이 없다는 것

전장 매출은 차량이 단종될 때까지 약 8년간 장기 공급되며 안정적으로 이어진다는 점에서 매출의 질이 매우 좋음

전장 비중 27%인 TDK의 2024F PER 26.4x 대비 동사는 2024년 전장향 매출 비중 32%에 2024F PER 16.8x로 주가 상승 여력이 클 것으로 판단됨


텔레그램 링크: t.me/CTTResearch

보고서 링크: https://han.gl/2RGf8

[속보] 검찰, 'SM엔터 시세조종' 혐의 카카오 김범수 구속영장 청구
https://m.yna.co.kr/view/AKR20240717081600004

[1보] 한수원, 체코 원전 우선협상자로 선정<로이터>
https://m.yna.co.kr/view/AKR20240717166600082

뉴욕증시, 기술주 투매 속 반도체 최악의 하루…나스닥 2.77%↓ 마감
https://m.yna.co.kr/view/AKR20240718011300009

반도체 우수수…필라델피아반도체지수 7% 급락(종합) - 뉴스1
https://www.news1.kr/world/usa-canada/5482858

팀코리아, '24조 잭폿' 체코원전 수주…佛 꺾고 유럽 첫 진출(종합) - 뉴스1
https://www.news1.kr/economy/trend/5482782

'비난 많이 하던 밴스인데…' 미 테크업계 환영하면서도 긴장 | 연합뉴스

벤처캐피털리스트 출신이라 일단 환영 분위기 우세
과거 빅테크 비난 많고 이민 반대 심해 향후 행보 주목

그는 2022년 상원 선거 운동 기간에 '빅테크'에 반대한다면서 실리콘밸리 기업에 대해 '기생적'이라고 비난했다. 바이든 행정부의 반독점 단속은 칭찬했다.

또 챗GPT와 같은 AI 시스템에 대해서는 '너무 좌파적'이라고 비난하며 오픈소스 기술이 해결책이라고 주장했다.

AI에 대한 규제를 추진하는 기업들에 대해서도 회의적인 입장을 보였다. 규제가 대기업의 이익만 강화하게 될 것이라는 이유였다.

암호화폐 업계에는 우군으로 자리매김했다. 지난 6월 정치매체 폴리티코는 밴스 의원이 증권거래위원회(SEC)와 같은 정부 기관의 암호화폐 시장 단속방식을 개선하는 법안 초안을 검토하고 있다고 보도했다.

올해 초에는 은행의 디지털 자산 보유를 어렵게 만드는 회계 규칙을 폐지하는 데 투표했다.

밴스 후보는 이민에 대해서도 강하게 반대하는 입장이다.

https://m.yna.co.kr/view/AKR20240718083000009?input=1195t

[신한투자증권 반도체/글로벌IT 김형태]

TSMC(2330.TW) 2Q24 실적 요약

[2Q24 실적]
- 매출액 6,735.1억NT$ (컨센대비 +2.1%, +13.6% QoQ, +40.1% YoY)
- 영업이익 2,862.4억NT$ (컨센대비 +5%, +13.2% QoQ, +41.7% YoY)
- EPS 9.56NT$ (컨센대비 +4.6%, +9.9% QoQ, +36.4% YoY)

[2Q24 공정별 비중]
- 3나노 15% (전분기 9%)
- 5나노 35% (전분기 37%)
- 7나노 17% (전분기 19%)
- 선단공정(7나노 이하) 비중: 67% (전분기 65%)

[2Q24 수요처별 비중]
- HPC 52% (전분기 46%)
- 스마트폰 33% (전분기 38%)
- IoT 6% (전분기 6%)
- 전장 5% (전분기 6%)
- DCE 2% (전분기 2%)
- 기타 2% (전분기 2%)

[2Q24 출하량]
- 3,125(K, 12인치 환산) / +3.1% QoQ, +7.2% YoY

※ 실적 자료 확인: https://buly.kr/CB2m08N

* 위 내용은 단순 실적 자료 요약으로, 별도의 승인절차 없이 제공합니다.

▶️ 신한IT팀 공부방 텔레 채널:
https://buly.kr/8ToKRMB