Уголь застрял в пробке в Китай.

Логистические проблемы угля не заканчиваются в России. Обильные дожди, большая выработка ГЭС, а также резкий рост закупок топлива перед летним сезоном привели к неприятной ситуации – китайские терминалы забиты углём под завязку. Из-за этого сроки доставки топлива заметно увеличиваются. 

С начала года страна нарастила импорт угля на 12,6% до рекордных 205 млн тонн. Угля настолько много, что даже собственная добыча Китая за это время умудрилась просесть на 3%. В итоге из-за нехватки места для разгрузки происходит задержка судов. Последний раз схожая ситуация была в ковидных 2020-2021 годах (видно по графику).

Согласно данным УЭИ, добыча нефти в США в январе упала до 12,5 млн б\с из-за морозной погоды, что на 6% меньше рекордного показателя декабря.

Добыча нефти в ведущем нефтяном штате Техас упала в январе до 5,4 млн б\с, что примерно на 5% меньше, чем в предыдущем месяце. Зимняя непогода в январе привела к резкому сокращению добычи нефти и прекращению работы нефтеперерабатывающих мощностей в Техасе, а также к снижению потребления моторного топлива.

Поставки бензина в январе упали примерно на 600 тыс. до 8,2 млн б\с, что стало самым низким показателем за последние два года.

Администрация Джо Байдена склоняется к тому, чтобы не вводить новые санкции против нефтяной промышленности Венесуэлы несмотря на то, что президент Николас Мадуро не допустил ведущих кандидатов от оппозиции на июльские выборы, сообщили осведомленные источники The Wall Street Journal.

Чиновники полагают, что восстановление санкций может привести к росту цен на американских АЗС и росту миграции из Венесуэлы, что негативно скажется на рейтингах Байдена.

Ограничение деятельности западных нефтяных компаний приведет к сокращению мировых поставок энергоносителей и откроет путь китайским инвестициям в Венесуэлу, считают они.

Обращение американских законодателей к идее глубоководной добычи полезных ископаемых является частью усилий Вашингтона по обеспечению безопасности альтернативных цепочек поставок важнейших минералов и минимизации потенциальных уязвимостей, которыми может воспользоваться Пекин.

Китай контролирует переработку и очистку многих из этих минералов и металлов — это доминирующее положение, которое он и ранее использовал в целях давления на другие страны.

Однако даже при растущем интересе США есть загвоздка: подобной отрасли глубоководной добычи не существует, и над перспективными операциями в этой области висят ключевые вопросы технической и экономической целесообразности, пишет Foreign Policy.

Агентство по охране окружающей среды США заявило, что завершает разработку новых строгих стандартов выбросов выхлопных газов для большегрузных автомобилей и автобусов.

Агентство заявило, что новые правила, устанавливающие стандарты для модельных годов с 2027 по 2032, позволят избежать 1 млрд т выбросов парниковых газов и принесут обществу чистую выгоду в размере 13 млрд $/год.

На долю большегрузных автомобилей приходится 25% всех выбросов парниковых газов от транспортного сектора, на который приходится около 30% выбросов парниковых газов в США.

Цены на нефть в 2024 г. будут расти из-за подъема спроса и ограничения добычи ОПЕК+, продолжающего сдерживать предложение, показал опрос Reuters.

Согласно мнению 46 экономистов и аналитиков, средняя цена на нефть Brent в 2024 г. составит 82,33 $/барр., что выше консенсус-прогноза в $81,13, сделанного в феврале.

Это первый пересмотр в сторону повышения консенсус-прогноза на 2024 год с момента октябрьского опроса.

Мы ожидаем, что ралли цен на нефть продолжится до лета из-за геополитического риска и интересов ОПЕК+ в сочетании с растущим спросом в Китае, — отметил аналитик Kpler Флориан Грюнбергер.

По темпам развития атомной энергетики Китай опережает США как минимум на десятилетие, говорится в свежем докладе некоммерческого Фонда информационных технологий и инноваций.

Хотя Соединённые Штаты по-прежнему обгоняют любую другую страну по числу полностью действующих АЭС с отрывом почти в 40 объектов, они не строят новых. Согласно докладу, с учётом текущих и запланированных проектов, Китай оказывается на 10-15 лет впереди США. Конгресс усматривает в этом проблему и пытается её решить, пишет CBSNews.

На прошлой неделе демократы и республиканцы продемонстрировали редкое единство, приняв законопроект о стимулировании атомной энергетики, сокращённо именуемый ADVANCE. Подписанный президентом Байденом, он упростит и удешевит строительство в США новых реакторов.

По мнению Хэнка Дженкинс-Смита, директора Института исследования и анализа публичной политики Оклахомского университета, сформировалось представление, что атомная энергия крайне небезопасна, и это влияет на принятие политических решений: добиться поддержки новых атомных проектов становится труднее.

В Китае факторы, влияющие на формирование государственной политики, в значительной степени контролируются властями, поэтому она так не пробуксовывает вследствие опасений общественности.

Вторая проблема — экономического характера. Атомная энергетика чрезвычайно капиталоёмкая, то есть сразу же приходится иметь дело с расходами, связанными с проектированием станций и вводом их в эксплуатацию. Таким образом в США на ранних этапах развития атомной энергетики на пользователей электроэнергии ложатся огромные расходы.

Тарифы выше, и люди предпочитают более дешёвые и гибкие альтернативы, такие как природный газ или возобновляемые источники. В Китае расчёт совершенно иной. Государство может работать на долгосрочную перспективу, продвигая атомные электростанции с привлечением различных источников финансирования.

Третий фактор — государственное регулирование и общая поддержка. В Китае государственный подход в целом характеризуется снижением ограничений для новых станций и упрощением их строительства. В Соединённых Штатах процесс регулирования, в значительной степени учитывающий настроения американской общественности и историю аварий, сильно затруднил появление новых станций.

ЕС распространил на Белоруссию ряд санкций, уже введенных против РФ. В частности, запрещены:

▪️импорт золота, алмазов, гелия, угля и минеральных продуктов, сырой нефти;

▪️перевозка грузов автотранспортом, включая прицепы и полуприцепы, зарегистрированным в Белоруссии.

ЕС также обязал европейские компании не допускать реэкспорта в Белоруссию попадающих под ограничения товаров.

Clyde Russell в Reuters пишет, что по данным LSEG Oil Research, в I п/г 2024 г. в странах Азии снизился объем импорта нефти до 27,16 млн б\с (–130 тыс. к году).

Это было обусловлено уменьшением поставок в Китай (11,08 млн б\с, –300 тыс. к году), при этом рост поставок в Индию (4,94 млн б\с, +90 тыс.) не смог выправить ситуацию.

ОПЕК ожидает, что в 2024 г. спрос на нефть в Азии вырастет на 1,3 млн б\с к году: 720 тыс. придется на Китай, 230 тыс. — на Индию и 350 тыс. — на остальную часть региона.

МЭА прогнозирует, что спрос там увеличится на 900 тыс. б\с, из которых 500 тыс. придется на Китай и 400 тыс. — на другие страны.

В Китае создано новое ведомство, объединяющее государственные нефтедобывающие компании. В его состав вошли семь крупных компаний: CNPC, Sinopec, China Aerospace Science and Industry Corp, Baowu, Sinomach, Dongfang Electric Group и Minmetals.

Эти компании будут заниматься добычей нефти и газа на больших глубинах, а также осваивать запасы сланцевой нефти и газа, которые находятся в угольных пластах. Китай является крупнейшим в мире импортером нефти, поэтому страна стремится увеличить внутреннюю добычу нефти для обеспечения своих потребностей и энергетической безопасности.

Государственные нефтяные компании уже достигли роста добычи на 2% в год с 2018 г., но они все еще сталкиваются с проблемами на крупных месторождениях и при добыче сланцевой нефти и газа, пишет Reuters.

Объединение этих компаний в новую структуру позволит им обмениваться опытом и создать промышленную цепочку от разведки до разработки нефтегазовых месторождений.

Буровая: Пример стратегического и системного подхода к развитию. Никакой частный бизнес не может обеспечить достаточную глубину планирования инвестиций на горизонте больше 1 года без политических гарантий.

Согласно анализу Veyt, к 2031 г. автомобилистам в ЕС придётся платить не менее 50 центов/л дизельного топлива в связи с тем, что с 2027 г. поставщики будут обязаны закупать квоты на выбросы, а расходы переложат на потребителей.

Цены на уголь также должны увеличиться на 68 центов. В 2022 г. ЕС принял решение о создании второй системы торговли выбросами (ETS2), которая будет охватывать транспорт и жильё. Часть доходов, полученных от сбора, будет направлена в «социальный климатический фонд».

Однако представитель Европарламента Паскаль Канфин предупредил, что, если цена будет слишком высокой, «это будет неприемлемо для всех европейцев».

Филиппины опередили Индонезию и Китай и вошли в десятку стран мира с наиболее зависимой от угля энергетикой — доля угля в производстве электроэнергии в стране растёт уже 15 лет подряд.

По данным Ember, в 2023 г. самую высокую зависимость от угля имело Косово (88,21%), в топ-10 также вошли Монголия, ЮАР, Индия и Казахстан. Филиппины заняли седьмое место в списке, Индонезия — восьмое.

И Индонезия, и Филиппины отстают от стран АСЕАН по объёму ветро- и солнечной генерации, — говорится в записке Ember.

Китай встречает СПГ с распростертыми объятиями

Китайская CNOOC ввела в эксплуатацию крупнейшее в Китае хранилище СПГ на терминале Биньхай в Цзянсу. CNOOC Gas&Power сообщил, что 30 июня было завершено строительство шести резервуаров емкостью 270 тыс. кубометров каждый.

Резервуары имеют высоту около 65 метров и диаметр 100,6 метра. Ранее компания на этом терминале уже ввела в эксплуатацию четыре резервуара, способных вместить по 220 тыс. кубометров. Таким образом, общая емкость для хранения СПГ достигла 2,5 млн кубометров СПГ.

CNOOC отмечает, что этого СПГ хватит, чтобы обеспечить в течение 2 лет и 4 месяцев потребность в газе населения провинции Цзянсу, а это 85 млн человек.

Кроме того, компания завершает работу над аналогичными хранилищами рядом с городами Нинбо и Чжухай, где будут установлены еще 11 резервуаров на 270 тыс. кубометров СПГ каждый.

С момента завершения строительства первого в Китае терминала по приему СПГ в 2006 году было построено 28 терминалов с годовой мощностью более 116 млн тонн. Китай является крупнейшим в мире импортером СПГ, в январе-мае этого года страна импортировала 32,42 млн тонн СПГ, что на 18,1% больше, чем в прошлом году. В целом, за прошлый год импорт СПГ в Китай вырос на 9,9%, до 119,97 млн тонн.

В апреле в США спрос на нефть превышал рост ее добычу

В апреле добыча нефти и спрос на нее в США выросли до четырехмесячного максимума, свидетельствуют данные Управления энергетической информации (EIA).

Общее нефтяное производство увеличилось на 72 тыс. б/с к марту до 13,25 млн б/с. Это максимум с последнего месяца 2023 года.

Поставки черного золота и нефтепродуктов выросли до 20 млн б/с. Это на 131 тыс. б\с выше мартовского уровня.

При этом спрос неожиданно вырос почти на 0,5 млн б/с, добыча за ним не успевала.

Производство метана, напротив, упало до 114,0 млрд кубических футов в сутки.

ОПЕК+ продлевает добровольные сокращения добычи нефти на 2,2 млн б/с

Ряд стран, участниц ОПЕК+, продолжит в течение III квартала добровольные сокращения добычи нефти в объеме 2,2 млн баррелей в сутки. Альянс придерживается этих мер для балансировки нефтяного рынка с начала 2024 года.

Изначально восемь стран ОПЕК+, включая Россию и Саудовскую Аравию, договорились о дополнительных добровольных ограничениях добычи только на I квартал. Затем мера была продлена на II квартал, а на последней министерской встрече ОПЕК+, которая прошла 2 июня, - и на III квартал.

Саудовская Аравия дополнительно снижает добычу нефти на 1 млн б/с, Ирак - на 220 тыс. б/с, ОАЭ - на 163 тыс. б/с, Кувейт - на 135 тыс. б/с, Казахстан - на 82 тыс. б/с, Алжир - на 51 тыс. б/с, Оман - на 42 тыс. б/с.

Россия, согласно графику, представленному на сайте ОПЕК, в III квартале будет сокращать добычу нефти дополнительно на 471 тыс. б/с. При этом в I квартале Россия сокращала поставки на мировые рынки на 500 тыс., б/с, а не добычу. В II квартале снижений показателей пришлось как на экспорт, так и на добычу - в среднем по трем месяцам они сокращались на 471 тыс. б/с.

Электроэнергетика США переезжает на юг. Мощнейшая трансформация структуры генерации затрагивает не только первичные источники энергии (замещение угля природным газом), но и географию. Генераторы предпочитают строить газовые ТЭС в непосредственной близости к месторождениям – так гарантируется дешевизна природного газа. Отсюда мощнейший рост прироста новой генерации в Техасе (Пермь), Вирджинии (Аппалачи) и Южной Каролине (хаб для всех крупных месторождений).

Новый спрос на энергию создают дата-центры. Это не только майнинг биткоина, но и крупные сервера транснациональных гигантов (Google, Amazon, Microsoft и масса других). Именно IT-сфера создает основной спрос на электроэнергию в Штатах. За пятилетку были построены сотни новых крупных вычислительных центров, каждый из которых требует десятки МВт мощности.

При этом старые индустриальные центры – Пенсильвания, штат Нью-Йорк, Иллинойс постепенно снижают генерацию для коммерческого потребления, что говорит о деиндустриализации этих регионов.

В последние годы на мировом рынке нефти наблюдалась значительная волатильность, однако в долгосрочной перспективе спрос на нефть замедляется, что обусловлено развитием ВИЭ-технологий и политикой повышения эффективности.

МЭА прогнозирует избыток мощностей по добыче нефти в мире к 2030 г., причем лидировать по этому показателю будут США и другие производители Америки.

Такой сценарий выгоден для Индии, поскольку она является нетто-импортером нефти, и потенциальное снижение цен на нефть может стать подушкой безопасности для ускорения перехода страны к «зеленой» энергетике, пишет Mint.

В последнем ежемесячном отчете по электроэнергетике Китая отсутствуют данные о коэффициентах использования по источникам генерации, после того как последние данные показали снижение использования возобновляемых электростанций.

В ежемесячном выпуске данных энергетическая администрация Китая опубликовала только средние часы работы всех типов электростанций за период с января по май.

Ожидалось, что показатели использования энергии ветра и солнца еще больше снизятся после того, как в мае правительство смягчило правила использования ВИЭ.

Планы Вьетнама по строительству новой угольной электростанции Song Hau 2 мощностью 2,1 ГВт привлекли пристальное внимание богатых стран, которые выделили $15 млрд финансирования, призванного помочь Ханою отказаться от этого вида топлива.

Кроме того, ранее государство пообещало вдвое сократить мощность угольных объектов к 2035 г., а к 2050 г. - достичь углеродной нейтральности.

На этом фоне Госдепартамент США заявил, что он и другие международные партнеры внимательно следят за ситуацией, однако продолжают поощрять Вьетнам к внедрению ВИЭ и отказу от ископаемого топлива.

По мнению аналитиков Carmignac, переход к низкоуглеродной экономике будет способствовать росту инфляции в ближайшие 10 лет.

В частности, он будет ежегодно увеличивать ее в развитых странах на 1,6 п. п., говорится в докладе, основанном на сценарии, в котором рост температуры ограничивается 1,5°C по сравнению с доиндустриальным уровнем.

Это произойдет благодаря сочетанию положительного спроса и отрицательного предложения по мере постепенного отказа от наиболее грязных видов топлива на фоне огромных инвестиций в новые технологии.

Это все же лучше, чем неуправляемое изменение климата, считает Carmignac.

Газовоз «Яков Гаккель» курсирует между Сибирью и Европой, зимой и летом, доставляя огромные объёмы СПГ. Частично это объясняет, почему в Европе никогда не кончался газ, даже после начала конфликта на Украине. ЕС продолжает зависеть от российского СПГ, который составляет примерно 15% от общего объёма потребления.

Кроме того, «Яков Гаккель» — не только важное звено в системе финансирования российского режима, оно еще и частично управляется британской компанией Seapeak.

Транспортировка российского газа в Европу и её зависимость от британских операторов и страховщиков — это лишь один пример лазеек и упущений в режиме санкций Великобритании. Но учитывая, что альтернативой может стать очередной кризис стоимости жизни, в Европе нет особого желания что-то менять, пишет Sky News.