* IT 공급망에서 중국과 미국이 각각 수출과 수입 측면에서 가장 큰 영향력을 유지. 중국의 영향력이 영역별로 확대되면서 중국의 미국 추격이 가속화

Source: KITA

* 공급망의 무기화가 이뤄지는 시점에서 잘 정리된 자료입니다. 참고하세요~

주택가격 기대심리는 높은 변동성과 강한 지속성을 동시에 지니는 것으로 나타났다. 이는 기대심리가 비교적 짧은 기간에도 크게 변동할 수 있지만, 일단 형성된 방향은 장기간 유지됨을 의미한다. 실제로 기대심리는 특정 방향으로 일정 기간 유지되다가 추세가 한번 전환되면 반대 방향으로 지속적으로 움직이는 등, 진폭이 크면서도 순환주기도 긴 사이클을 형성하는 특징이 있다. 아울러, 주택가격 기대심리는 물가 기대심리와 달리 실제 주택가격 변동에 선행하며, 특히 8개월 후 주택가격 상승률과 가장 높은 상관관계를 갖는 것으로 확인되었다

* 미국에는 M7, 중국에는 Prominent 10

* 韓 6월 뉴스심리지수(BOK)는 104.77로 전월 101.71 대비 상승하며 긍정적 심리 우위가 더욱 강해짐

트럼프 2기 조선업 부흥 정책 및 주요국의 현황

▶️ 2025년 4월 미국은 ‘해양 지배력 복원’ 행정명령과 「무역법」 301조 조사 결과를 바탕으로 중국 조선업에 대한 견제를 강화하고 자국 조선업 재건에 나섰다. 이에 따라 항만 사용료 부과, 관세 조치 등으로 시장 개입을 본격화하고 있으며, 동맹국 조선소에 미 해군 함정 건조를 허용하는 법안도 추진 중이다.

▶️ 주요국은 조선업을 전략산업으로 규정하고 다양한 지원 정책을 통해 경쟁력을 강화하고 있다. 중국은 정부 주도의 대규모 지원으로 내수 기반을 활용한 조선 패권을 강화하고 있고, 한국은 고부가가치·친환경 선박 기술 경쟁력에 집중하고 있으며, 일본은 틈새시장 공략과 기술 기반 산업 유지를 전략으로 삼고 있다.

▶️ 글로벌 조선업은 미중 전략경쟁과 탈탄소화, 공급망 리스크 등 구조적 변화 속에 재편되고 있다. 한국은 미국과의 기술 협력과 공동 생산 기회 활용, 수익성 중심의 선별 수주, 초격차 기술 유지 전략과 함께 산업 기반 내실화를 위한 기자재 생태계 강화, 스마트 야드 확대, 전문인력 양성이 병행되어야 한다.


Source: KIEP

[Dr. AI Quant] GPIF 벤치마크 변경의 파급 효과
방인성(PhD)_isbang@eugenefn.com


▷ 국내 증시는 외국인 순매수 확대로 2,900선 회복
▷ 5월 외국인 순매수에서 일본은 2,000억원 대로 큰 폭의 증가세
▷ GPIF는 해외주식에서 중국 A주를 제외한 새로운 벤치마크를 채택함
▷ 글로벌 연기금과 자산운용사에서 나타난 Ex-China 전략과 맥을 같이함
▷ 중국 A 주 제외로 수십억 달러 규모의 자금 재배분을 유발, 한국 시장의 수혜 가능성이 높아짐
▷ MSCI Korea 지수에서 비중이 높은 대형주 중심의 수급이 예상


* 본 내용은 당사 컴플라이언스의 승인을 받아 발송됨