➰ Эндаументы в 2025 году

В 2025 году в ВИМ Инвестиции ожидают ускорения темпов роста клиентских активов эндаументов.

📊 Сетевое издание Frank Media опубликовало материал о динамике активов фондов целевого капитала в РФ в 2024 году. Так темпы  роста количества фондов целевого капитала (ФЦК) остались примерно на прежнем уровне (+14,6%), их число достигло 407 эндаументов.


✅ По данным Национальной ассоциации эндаументов (НАЭ) максимальный рост активов ФЦК под управлением УК наблюдался в 2022 году - они выросли более чем втрое. В 2023 году наблюдалось увеличение на 18%, а за 2024 они выросли  на 8,6%. 

«Высокая ключевая ставка и ограниченный доступ к рыночному кредитованию привели к корректировке приоритетов доноров, что негативно повлияло на объем привлеченных средств. Помимо снижения темпов фандрайзинга, наблюдались значительные выводы ранее накопленного дохода из доверительного управления для финансовой поддержки благополучателей», — объяснили в ВИМ-Инвестициях.

По мере нормализации рыночной конъюнктуры представители УК ВИМ Инвестиций ожидают положительной динамики по части активов ФЦК.

@wimplus #новости

Полный текст статьи:
https://frankmedia.ru/192581

➰ ВИМ Инвестиции – лидер и пионер

Лидер рынка БПИФ «Ликвидность» (LQDT) получил 2 награды от Московской биржи.


🗓️ 20 февраля Московская биржа провела конференцию, приуроченную к пятилетию старта торгов паями биржевых паевых инвестиционных фондов (БПИФ) денежного рынка. Также прошла церемония награждения управляющих компаний – лидеров рынка с наиболее крупными фондами денежного рынка по размеру стоимости чистых активов.

🏆 Первое место заняла УК ВИМ Инвестиции за самый большой фонд по активам на рынке – БПИФ Ликвидность. Также фонд выиграл в номинации «Пионер» - как первый денежный фонд на рынке.

На протяжении 5 лет инвестиционная идея фонда LQDT продолжает быть актуальной, а сам фонд востребованным среди инвесторов. С начала 2025 года УК ВИМ Инвестиции занимает 1 место по привлечению в ОПИФ и БПИФ (15 млрд руб.)* .
Наблюдаемая волатильность фондов денежного рынка накануне заседания ЦБ РФ по ключевой ставке стабилизировалась. Часть клиентов начали рассматривать для своих вложений корпоративные и замещающие облигации.

↗️ Сегодня актуальность фондов денежного рынка остается высокой, а фонды востребованными. БПИФ «Ликвидность» (LQDT) стал популярным не только у клиентов физических лиц, но и у корпоративных инвесторов – юридических лиц.

🔝Высокий спрос среди клиентов в фонде объясняется рядом объективных причин, параметрами фонда, на которые в первую очередь обращают при выборе инструмента (фонда) управления ликвидностью:
1️⃣ Объем фонда -  это самый большой фонд в России, 20 января 2025 года фонд LQDT перешагнул отметку СЧА в 400 млрд руб.
2️⃣ Объем предложения в обе стороны как покупки, так и продажи. Лимит операций и финансовые возможности маркет-мейкера оперативно увеличиваются с учётом роста СЧА фонда и торговой активности на бирже. LQDT сегодня один из самых торгуемых инструментов на бирже – 15 млрд руб трехмесячный среднедневной оборот по сделкам с паями. Надежный маркет-мейкер в фонде LQDT, обеспечивает ежедневный выкуп паев в сумме, кратно превышающей объем торгов и имеет технологическую возможность погасить паи в УК.
3️⃣ Доходность – LQDT занимает первое место по доходности среди фондов денежного рынка в 2024 году **
4️⃣ Активы фонда размещаются в обратное РЕПО с Центральным контрагентом (ЦК). ЦК гарантирует исполнение обязательств по сделке РЕПО, что позволяет свести к минимуму кредитные и рыночные риски, а также обеспечить оперативный возврат средств без потери стоимости пая.
5️⃣ У LQDT минимальные комиссии на российском рынке. TER*** – 0.304%

✅Все эти параметры делают LQDT востребованным фондом на рынке денежных инструментов.

@wimplus #новости #достижения

* https://investfunds.ru/fund-rankings/uk-inflow/?date=2025-1-31&pId=2&tId=0-3m
** https://investfunds.ru/fund-rankings/fund-yield/?type_ranking=ready&dateBeginRange=18.11.202...
*** TER (Total Expense Ratio) — фиксированный процент от стоимости активов под управлением, взимаемый управляющей компанией за свои услуги.

➰ Гений и финансы

«Сложный процент — это восьмое чудо света. Кто его понял — тот на нём зарабатывает, кто не понял — его платит», — так высказался об инвестировании Альберт Эйнштейн.

💰При этом сам великий ученый не был силен во взаимодействии с финансами — он всегда кратно занижал свои гонорары и несколько раз прогорел на инвестициях.

📉Так в начале 1920-ых он вложился в акции одной развивающейся автомобильной компании, которая вскоре обанкротилась. А во время Великой депрессии и все остальные его попытки инвестировать обернулись крахом. Эйнштейн пробовал вкладывать деньги — к которым он относился легко — следуя советам друзей, и вовсе не опираясь на собственный талант математика. Он занимался наукой, она единственная была его страстью и предметом изучения.

📈И все же есть данные по крайней мере об одной успешной сделке великого физика. Во времена работы в Принстоне в США в 1930-ых он купил (по настоянию своего советника) 60 акций сети магазинов May Department Stores (ныне Macy’s). За 6 лет эти бумаги прибавили в цене 20%. В 2005 году сертификат на покупку этих акций с подписью Альберта Эйнштейна был продан на аукционе в Берлине за €28 тыс. Перспективное вложение.

🏛️«Наращивание капитала есть самая могущественная сила из всех, известных во Вселенной», — тем не менее утверждал великий ученый.

@wimplus #нефинансы

➰ ВИМ Инвестиции: книжная полка

📚 Подборка книг от ВИМ Инвестиций – это издания так или иначе актуальные для инвестора. Они необязательно напрямую повествуют о финансах, но меняют взгляд на мироустройство и стратегии коммуникации, побуждают к размышлению.

📕«Безумно богатые русские». Шимпфёссль Элизабет. Individuum. 2023 г.

Австрийский социолог Элизабет Шимфёссль, пятнадцать лет живущая в Лондоне, провела сотню бесед с богатейшими людьми России и их приближенными, чтобы выяснить, что они сами думают о себе, своих капиталах и сопутствующей им противоречивой славе.

📕«Психология согласия». Чалдини Роберт. Бомбора. 2023 г.

Незаменимый инструмент для тех, кто серьезно относится к научно обоснованным бизнес-стратегиям. Книга о том, что важнейшим фактором убеждения являются не слова, а тщательно и креативно подготовленная почва для переговоров.

📕«Эстетика как код бренда» Привлекайте клиентов современным бизнес-продуктом. Илли Рикардо. МИФ. 2024 г.

Риккардо Илли, член совета директоров компании Illy, с чувством и аппетитом рассказывает, как конкурировать на современном рынке, используя проверенные бизнес-принципы итальянских брендов.

@ wimplus #нефинансы

➰ Миллион частных инвесторов за год

На 1 февраля 2025 года количество инвесторов, вложивших средства в фонды денежного рынка на Московской бирже, приблизилось к 1,4 миллиона человек. За год пайщиками стали миллион частных инвесторов.

🗓️ 20.02.2025 года Московская биржа провела конференцию «Рынок коллективных инвестиций – от первого триллиона до места в портфеле каждого инвестора», где обсуждалось текущее состояние и перспективы развития рынка коллективных инвестиций в целом и одного из его флагманских продуктов – биржевых фондов денежного рынка. Мероприятие приурочено к пятилетию старта торгов паями биржевых паевых инвестиционных фондов (БПИФ) денежного рынка.

💰 Сегодня инвесторам доступны 16 БПИФов денежного рынка (13 рублевых и 3 юаневых), 10 из которых были запущены в 2024 году. На долю фондов денежного рынка приходится 85% общей стоимости чистых активов всех БПИФов (более 1 трлн рублей в абсолютном выражении на 1 февраля этого года) и 83% всего торгового оборота по БПИФам.

"Российская индустрия коллективных инвестиций пока еще сравнительно молода и находится в стадии активного роста, значительный потенциал которого заложен именно в розничном сегменте. Механизмы коллективного инвестирования способствуют лучшей реализации этого потенциала, и Московская биржа заинтересована в их дальнейшем развитии и распространении. Фонды, прежде всего биржевые, – это тот инструмент, с которого должно начинаться знакомство с финансовым рынком и которому должно найтись место в портфеле каждого инвестора. Мы приветствуем усилия управляющих компаний по разработке новых БПИФов и всегда готовы идти участникам рынка навстречу, как создавая для них новые бенчмарки, так и помогая в решении задач, возникающих при запуске биржевых торгов паями", - Виктор Жидков, председатель правления Московской биржи.

📈 Всего на текущий момент на Московской бирже насчитывается 80 БПИФов. По итогам 2024 года число пайщиков биржевых фондов составило 6,2 миллиона, из которых 3,8 миллиона в среднем совершили хотя бы одну сделку в месяц.

В завершение конференции прошла торжественная церемония награждения управляющих компаний – лидеров рынка с наиболее крупными фондами денежного рынка по размеру стоимости чистых активов.

🏆 УК ВИМ Инвестиции удостоена награды за БПИФ "Ликвидность" с активами в 379,6 млрд рублей.

@wimplus #новости

Подробнее

➰ Почему золото?

Золото — защитный актив. Ценные металлы всегда выполняли функцию денег, вот почему и сегодня стоит инвестировать в золото, отводя этому инструменту часть портфеля.

🥇 С любой точки зрения золото — единственный вечный физический актив.

🥇 Золото в первую очередь рассматривается как стабильный квазивалютный актив. Его стоимость на общемировом рынке котируется в долларах США.

🥇 Спрос на золото во многом складывается из-за покупки золота крупнейшими мировыми центральными банками для формирования золото-ориентированных резервов.

🥇 Помимо непосредственно золотых слитков — хранить которые довольно непросто — можно инвестировать в биржевые (ETF) или открытые паевые фонды, размещающие средства как в самом драгоценном металле, так и в ценных бумагах золотодобывающих компаний.

🥇 Золото считается наиболее консервативным среди всех классов активов. Особенно оно становится актуальным в периоды кризисов и паники на фондовом рынке.

🥇 При стабильном росте стоимости золота потенциал роста его цены далеко не исчерпан.

🥇 Финансовые эксперты рекомендуют включать в  сбалансированный портфель долю золота, исходя из конкретной инвестиционной стратегии.

🥇 Для инвестора нет ограничений по порогу входа. Можно инвестировать даже самостоятельно, начав с минимальной суммы.

🥇 Эксперты советуют помнить о рекомендованном горизонте инвестирования в золото – от трех лет.

@wimplus #историяфинансов #продукты

➰ Фонды денежного рынка – надёжный и востребованный в мире инвестиционный инструмент

↗️ Уникальность данного продукта в его мгновенной ликвидности и минимальном риске. Сейчас при росте процентных ставок эти фонды становятся актуальной альтернативой банковским вкладам. В России доходность таких фондов в январе приблизилась к 19% годовых. 100 крупнейших фондов денежного рынка в мире предлагают инвесторам среднюю доходность в валюте в размере 5,13%. Растущие процентные ставки позволяют вкладчикам сократить разрыв между стоимостью их сбережений в фондах денежного рынка и темпами снижения покупательной способности этих денег. Активы фондов денежного рынка в мире достигали последнее время рекордного уровня, согласно данным cranedata.com. Таким образом, активы фондов денежного рынка достигли 5,8 триллиона долларов.
 
🇷🇺 В России популярность фондов и притоки в них последний год были также рекордными. Тем не менее 14 февраля в преддверии заседания Банка России некоторые инвесторы фиксировали прибыль и перекладывались в альтернативные инструменты. Этому способствовала и позитивная динамика индексов, связанная с геополитическими новостями. Однако у некоторых инвесторов решение об изъятии средств, скорее, было вызвано эмоциями. 
 
🏦 По факту регулятор сохранил ключевую ставку на прежнем уровне, обновив и среднесрочные прогнозы, согласно которым ставка в 2025 году ожидается в диапазоне 19−22% (по сравнению с 17−20% ранее). Пересмотр прогноза подтверждает мнение о том, что высокие ставки в экономике потенциально могут остаться более продолжительное время.
 
💰 Эти факторы упрочили намерение инвесторов оставаться в фондах денежного рынка с доходностью на уровне ключевой ставки и мгновенной ликвидностью. Сейчас волатильность фондов денежного рынка стабилизировалась, а на фоне снижения ставок по депозитам со стороны крупнейших банков, стоит ожидать новых притоков.

Первый в России биржевой фонд денежного рынка «Ликвидность» предоставляет актуальную возможность сохранения и приумножения денежных средств.

@wimplus #продукты

➰ Еженедельный обзор

ВИМ Инвестиции опубликовали еженедельный отчет о событиях на рынках за неделю с 17.02.25 по 23.02.25.

🇷🇺 Инфляция в России по итогам января сложилась на уровне 9,9% г/г. Темпы инфляции в пересчете на год были близки к 11% с.к.г. Под влиянием жесткой ДКП в остаток года текущие темпы инфляции могут постепенно замедлиться, если замедление кредитования окажется устойчивым.

🇺🇸 В протоколах ФРС с последнего заседания заявлено, что регулятор может приостановить или сократить программу «количественного ужесточения», которая в настоящее время сокращает баланс в размере $60 млрд. в месяц. Мера может быть альтернативой снижению кредитной ставки формой поддержки экономики.

🇨🇳 Президент Китая Си Цзиньпин встретился с лидерами частного бизнеса и пообещал принять меры для улучшения деловой среды в стране. Таким образом в Китае происходит разворот в сторону частного сектора.

📈 Пара EUR/USD сократила волатильность. Курс EUR/USD остается в диапазоне 1,04-1,05. Курс CNY/RUB снизился пятую неделю подряд.

🛢️ Цена нефти Brent приостановила снижение, получив поддержку ОПЕК+.

🥇 Цена золота растет восьмую неделю подряд, новый исторический максимум зафиксирован на отметке $2950, сохраняется восходящий тренд.

🗓️ Также обзор представляет подобный анализ итогов недели для рынка акций российских компаний, рынка облигаций и отчет по корпоративным событиям, графики и  обзор предстоящих событий текущей недели.

@wimplus #новости

Подробно

➰ ОПИФРФИ «Акции российских эмитентов»

Фонд «Акции российских эмитентов» предназначен для приумножения средств в контексте роста отечественной экономики.

📈 Фонд нацелен на долгосрочный прирост капитала за счет инвестирования в акции исключительно российских эмитентов, имеющих высокий потенциал роста.

🔼 Активы фонда размещаются в фундаментально недооцененные российские акции с фокусом на "голубые фишки" – акции наиболее крупных и устойчивых российских предприятий с достаточным уровнем рыночной ликвидности. До 30% портфеля может быть инвестировано в наиболее привлекательные акции 2-го эшелона.

💼 Достижение адекватного уровня диверсификации — важный критерий при определении структуры портфеля. Инвестиционный процесс опирается на анализ перспектив отраслей экономики и эмитентов и понимание происходящих макроэкономических процессов в мире и России.

🇷🇺 Целевая валюта активов – рубли. Минимальная сумма вложений при приобретении инвестиционных паев – 1 000 рублей.

❗️Стоит отметить, что по ОПИФ «Акции российских эмитентов» аналитики предсказывают рост в 25% к стоимости пая в рублях на горизонте одного года.

@wimplus #продукты #опиф

Подробнее

➰ ВИМ Инвестиции

Эльвира Набиуллина встретилась с участниками финансового рынка

🗓️ 27.02.25 глава ЦБ Эльвира Набиуллина выступила  на ежегодной встрече кредитных организаций с Банком России «Регулирование Банком России деятельности участников финансового рынка», организованной Ассоциацией банков России. Приводим ключевые тезисы ее выступления:

❗️Плановое внедрение цифрового рубля откладывается. Ранее планировалось запустить цифровой рубль с 1 июля 2025 года, однако проекту требуются дополнительные доработки и консультации с банками;

❗️В ближайшие три года намечена нормализация бюджетной политики. Ключевая ставка в 21% является необходимым уровнем для достижения цели по инфляции в 4%. Сейчас согласно прогнозам происходит разворот факторов, влияющих на инфляционные процессы в стране;

❗️ЦБ ожидает большого спроса со стороны граждан на самозапрет кредитов, стартующий с 1 марта 2025 года;
Потребительское кредитование в текущем году может показать динамику от снижения на 1% до роста на 4%. В 2024 году оно прибавило 11%;

❗️ЦБ планирует сделать более привлекательной для банков стандартную ипотеку, где есть фиксированная ставка и понятный график платежей. К кредитам, отклоняющимся от стандартных параметров, планируется применять более строгие правила.

@wimplus #новости

Подробнее 

➰ ВИМ Инвестиции

Как работают облигации?

Облигации – консервативный инвестиционный инструмент для «парковки» средств.

📜 Облигация – это долговая расписка. Покупка облигации – своего рода способ дать в долг эмитенту (компании или государству) на определенный срок. Взамен эмитент обязуется выплачивать проценты (купоны) в течение срока действия облигации и вернуть основную сумму долга (номинал) в конце срока.

📝 Купон может быть фиксированным или переменным (привязанным к какому-либо индикатору, например, к ключевой ставке).

📈 Если облигации торгуются на бирже, то  цена может отличаться от номинала. Если цена выше номинала, облигация торгуется с премией, если ниже – с дисконтом.

⌛️Облигации могут быть краткосрочными (до 1 года), среднесрочными (1-5 лет) и долгосрочными (более 5 лет). Краткосрочные облигации считаются менее рискованными, но и доходность по ним обычно ниже. Долгосрочные облигации могут принести более высокий доход, но они более чувствительны к рынку, в частности – к изменению процентных ставок.

📋 Облигации подходят тем инвесторам, кто:

✔️Не готов к высокому риску. Облигации, особенно государственные, считаются менее рискованными, чем акции;
✔️Ориентирован на предсказуемый доход. Купонные выплаты по облигациям, как правило, известны заранее;
✔️Заинтересован в диверсификации портфеля. Облигации могут помочь снизить общий риск портфеля, так как их динамика часто отличается от динамики акций.

@wimplus #историяфинансов #продукты

БПИФРФИ «Российские облигации» (OBLG)

ОПИФРФИ «Новые валютные облигации»

➰ ВИМ Инвестиции

💭Если вся жизнь – игра, то вот, что говорили сильные  мира сего о великой игре на фондовом рынке: будем приводить глубокие и ироничные цитаты об инвестициях.

@wimplus #нефинансы

➰ Кофе, сэндвичи, сплетни и сделки

Из кофейни в финансовый центр мира: история появления Лондонской фондовой биржи.

🏫 Всё началось в 1680-х годах. Тогда в лондонском Сити, среди узких улочек и шумных торговых районов, располагалось неприметное кафе "У Джонатана". Лондон уже был крупным торговым центром, а британские торговцы и купцы искали места для встреч и обсуждения дел. Кафе "У Джонатана" на Чейндж-элли, недалеко от Королевской биржи, стало одним из таких мест.

☕️ Джонатан Майлз обладал деловой хваткой. Заметив, что многие из его посетителей – брокеры и торговцы, он начал создавать для них особую атмосферу. В его кафе всегда можно было узнать последние новости о прибывающих кораблях, ценах на товары и акции развивающихся компаний.

💷 К 1698 году кафе "У Джонатана" превратилось в настоящий центр финансовой активности. Брокеры приходили сюда не просто выпить кофе, но и заключить сделки. Они покупали и продавали акции прямо за столиками, записывая цены мелом на досках.

📈 Королевская биржа, официальное место для торговли, смотрела на эти неформальные собрания с неодобрением. В том же 1698 году брокеров даже изгнали из Королевской биржи за "шумное и неподобающее поведение". Это только укрепило статус кафе "У Джонатана" как альтернативного центра торговли.

🏢 В 1773 году 150 брокеров собрали деньги и построили уже собственное здание. Они назвали его "Фондовая биржа". Первоначально в новое здание могли входить только те, кто заплатил взнос в размере 6 пенсов. Постепенно сформировались правила и структура организации. В 1801 году был принят первый официальный устав биржи, а в 1802 году появилось новое, более просторное здание.

🇬🇧 Кафе "У Джонатана" давно исчезло, но его наследие живет в Лондонской фондовой бирже, которая сегодня является одним из столпов мировой финансовой системы. История трансформации скромного кафе в глобальный финансовый центр напоминает нам о том, как неформальные человеческие связи и предпринимательский дух могут создать институты, формирующие будущее целых наций.

@wimplus #историяфинансов

➰ Учим детей инвестировать: ключевые шаги

Формирование у детей понимания стоимости и ценности денег – фундамент их финансового благополучия в будущем.


☑️В раннем возрасте у ребенка еще отсутствует абстрактное мышление. Ключевые понятия из области финансов есть смысл вводить в 5-7 лет. 

☑️ Копилка важна. Физическое ощущение обладания наличностью помогает ощутить буквальную ценность денег и реальность трат.

☑️ Детская банковская карта и собственный счет – в идеале с начислением процентов на минимальный остаток – формируют ответственность.

☑️ Разные классы активов, диверсификация, портфель – эти понятия легко уместятся в формат рассказа о важности разных игрушек в детской.

☑️ Сложный процент, понятия акций и облигаций можно вводить, начиная с возраста 10 лет.

☑️ Подросток вполне может приступить к формированию собственного инвестпортфеля. Тут помогут любимые бренды - подростку будет интересно принимать условное участие в развитии модной марки кроссовок, инвестируя в ценные бумаги знакомой компании.

☑️ Правило «72» – очевидный способ оценить, за сколько лет инвестиции удвоятся: для этого нужно разделить 72 на годовую процентную ставку. Например, при 10% годовых: 72 / 10 = 7.2 года для удвоения капитала. Цифры приучают к долгосрочному планированию.

☑️ Игры формата «Монополии», обсуждение семейного бюджета, возможность вникнуть в то, что представляет собой кредит, ипотека или страховка, подкасты и курсы от игроков финансового рынка — рабочие инструменты вовлечения ребенка в мир финансов.

☑️ Поощрение предпринимательства вроде продажи поделок и несложных закусок на празднике – реальный способ поддержки первых шагов детей в мире финансов. Равно и честные рассказы о собственных действиях, опыте, успехах и провалах. 

✅Обучение детей инвестированию – уже инвестиция.


@winplus #нефинансы