تردیدها درباره پایان چرخه چهار‌ساله بیت‌کوین😔

بر اساس گزارش Cointelegraph Magazine، سقوط شدید بازار در هفته جاری بار دیگر بحث درباره ادامه‌دار بودن چرخه چهار‌ساله بیت‌کوین را داغ کرده است. تحلیلگران بر سر این موضوع اختلاف نظر دارند؛ برخی معتقدند چرخه همچنان معتبر است، در حالی که گروهی دیگر می‌گویند ریزش اخیر نشانه تغییر ساختار رفتار قیمتی بیت‌کوین است.

📊نمای بازار (امروز – 19 نوامبر 2025)
💵 بیت‌کوین (BTC): $90,486.92 (▲ 0.6%)
✨ اتریوم (ETH): $3,020.29 (▲ 0.72%)
😨 شاخص ترس و طمع: 16 – ترس شدید

🧠تحلیل فاندامنتال TOBTC – 🟡 خنثی
بحث درباره پایان چرخه چهار‌ساله بیشتر نشان‌دهنده سردرگمی معامله‌گران در شرایط نوسانی فعلی است. سقوط اخیر ممکن است احساسات کوتاه‌مدت را تضعیف کند، اما برای تأیید تغییر چرخه نیاز به داده‌های بیشتری وجود دارد.

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

🤙 موج داده‌های اقتصادی آمریکا 🔴

احتمال کاهش نرخ بهره در دسامبر اکنون تنها 48.9% است و عملاً به یک شیر یا خط شباهت دارد. اما از این هفته، آمریکا موجی از گزارش‌های اقتصادی معوق را منتشر می‌کند: آمار بیکاری در 20 نوامبر، گزارش PPI ماه سپتامبر در 25 نوامبر، شاخص قیمت واردات و صادرات در 3 دسامبر و ازسرگیری گزارش‌های CFTC دو بار در هفته تا 23 ژانویه.
با پایان اختلالات ناشی از تعطیلی دولتی، فدرال رزرو دوباره به مجموعه کامل داده‌ها دسترسی خواهد داشت و بازار نیز نسبت به آن بی‌تفاوت نخواهد ماند.

📊نمای بازار (امروز – 19 نوامبر 2025)
💵 بیت‌کوین (BTC): $90,486.92 (▲ 0.6%)
✨ اتریوم (ETH): $3,020.29 (▲ 0.72%)
😨 شاخص ترس و طمع: 16 – ترس شدید
🧠تحلیل فاندامنتال TOBTC: 🟡 خنثی

ورود یک‌باره مجموعه‌ای از داده‌های کلان می‌تواند نوسانات را در بازارهای مالی از جمله کریپتو افزایش دهد. اگر گزارش‌ها چشم‌انداز کاهش نرخ بهره را تقویت کنند، جریان نقدینگی به سمت دارایی‌های ریسکی بازمی‌گردد؛ اما داده‌های ضعیف می‌تواند فشار فروش را تشدید کند.

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

📌تأیید اوراق بدهی $100M با پشتوانه بیت‌کوین در نیوهمپشایر

ایالت نیوهمپشایر نخستین اوراق شهری آمریکا با پشتوانه $100M بیت‌کوین را تصویب کرد. این اوراق با 160% وثیقه BTC و ساختار استاندارد اوراق شهری برای سرمایه‌گذاران نهادی طراحی شده است.

📊نمای بازار (امروز – 19 نوامبر 2025)
💵 بیت‌کوین (BTC): $90,486.92 (▲ 0.6%)
✨ اتریوم (ETH): $3,020.29 (▲ 0.72%)
😨 شاخص ترس و طمع: 16 – ترس شدید
🧠تحلیل فاندامنتال TOBTC: 🟢 صعودی

ورود بیت‌کوین به اوراق بدهی دولتی نشان‌دهنده افزایش اعتماد نهادی و گسترش استفاده واقعی از BTC در بازارهای سنتی است.

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

طولانی‌ترین دوره ترس شدید کریپتو در ۳ سال اخیر🥺

شاخص ترس‌ و طمع کریپتو برای ۸ روز پیاپی در سطح 15 و در محدوده «ترس شدید» باقی مانده است. این طولانی‌ترین دوره ترس شدید از زمان سقوط FTX محسوب می‌شود.

📊نمای بازار (امروز – 19 نوامبر 2025)
💵 بیت‌کوین (BTC): $90,486.92 (▲ 0.6%)
✨ اتریوم (ETH): $3,020.29 (▲ 0.72%)
😨 شاخص ترس و طمع: 16 – ترس شدید
🧠تحلیل فاندامنتال TOBTC:🔴 نزولی

تداوم ترس شدید بیانگر ضعف اعتماد و افزایش احتمال نوسانات تند کوتاه‌مدت است. فشار روانی فعلی می‌تواند ورود سرمایه جدید را محدود کند تا زمانی که داده‌های کلان یا جریان نقدینگی تغییر کند.

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

😔سِیلور: مایکرواستراتژی حتی با ریزش 90٪ بیت‌کوین هم دوام می‌آورد

مایکل سیلور در گفت‌وگو با فاکس بیزنس گفت نگرانی‌ای از افت بیشتر بیت‌کوین ندارد و مایکرواستراتژی می‌تواند «تا 90% ریزش را هم تحمل کند». او افزود ورود سرمایه وال‌استریت به بیت‌کوین آسیبی نزده و نوسان سالانه BTC اکنون به 50% رسیده؛ در حالی که در سال 2020 حدود 80% بود. به گفته او این نوسان به‌تدریج به حدود «1.5× نوسان و 1.5× عملکرد S&P500» نزدیک می‌شود.

📊نمای بازار (امروز – 19 نوامبر 2025)
💵 بیت‌کوین (BTC): $90,486.92 (▲ 0.6%)
✨ اتریوم (ETH): $3,020.29 (▲ 0.72%)
😨 شاخص ترس و طمع: 16 – ترس شدید
🧠تحلیل فاندامنتال TOBTC: 🟡 خنثی

اظهارات سیلور می‌تواند بخشی از نگرانی سرمایه‌گذاران درباره ریسک فشار فروش را کاهش دهد، اما بازار همچنان به داده‌های کلان و جریان نقدینگی وابسته است.

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

📢 پیش‌نویس قانون‌گذاری کریپتو در آمریکا وارد فاز نهایی شد

رئیس کمیته بانکی سنای آمریکا 🇺🇸اعلام کرد که قصد دارد تا ماه دسامبر رأی‌گیری کمیته درباره لایحه جدید بازار کریپتو را برگزار کند.

طبق گفته تیم اسکات، هدف این است که لایحه اوایل سال آینده به صحن سنا ارسال شود تا ترامپ آن را امضا کند. حرکتی که می‌تواند آینده قانون‌گذاری کریپتو در آمریکا را متحول کند.

🧠 تحلیل فاندامنتال TOBTC:
سیگنال: مثبت🟢
ورود لایحه کریپتو به مراحل پایانی قانون‌گذاری با حمایت دولت آمریکا، به‌خصوص در آغاز دوره ترامپ، می‌تواند فضای مقرراتی کریپتو را شفاف‌تر کرده و اعتماد نهادی را افزایش دهد. چنین شفافیتی معمولاً محرک تقاضای سرمایه‌گذاران بزرگ است.

❓ اگر این لایحه تصویب شود، به‌نظر شما آیا بازار کریپتو به سمت یک دوره جدید از ورود سرمایه نهادی حرکت می‌کند یا امکان دارد مقررات سخت‌گیرانه‌تر باعث فشار کوتاه‌مدت بر بازار شود؟

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

🚨 یادآوری: جلسه مهم FOMC امروز برگزار می‌شود

فدرال رزرو امروز ساعت ۲ بعدازظهر به وقت شرق آمریکا (ساعت ۲۲:۳۰ به وقت ایران) بیانیه سیاست‌گذاری خود را منتشر می‌کند و کنفرانس خبری پاول نیز ساعت ۲:۳۰ برگزار خواهد شد.
بازارها با دقتی بی‌سابقه منتظرند ببینند پاول چه می‌گوید و جهت بعدی نرخ بهره و شرایط مالی چگونه خواهد بود. 🔥

🧠 تحلیل فاندامنتال TOBTC:
سیگنال: خنثی/حساس🕯
جلسات FOMC معمولاً باعث نوسانات شدید کوتاه‌مدت در کریپتو می‌شود. هنوز عدم قطعیت درباره نرخ بهره و آینده سیاست‌های انقباضی وجود دارد.
بیانیه امروز می‌تواند جهت هفتگی بازار را مشخص کند — چه به‌سمت ریسک‌پذیری بیشتر، چه فشار فروش.

❓ اگر پاول لحن ملایم‌تری نسبت به نشست‌های قبل اتخاذ کند، آیا می‌توانیم انتظار بازگشت نقدینگی و یک موج صعودی کوتاه‌مدت در بیت‌کوین را داشته باشیم؟

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

🚨 تحلیل آنچین از رفتار نهنگ‌های بیت‌کوین بر اساس اوردرها در تایم فریم ۱۵ دقیقه‌ای

امروز اوردرهای نهنگ‌ها نشون میده 💰 وارد یک رنج نزولی خطرناک شده و نهنگ‌ها دارن خیلی واضح مسیر رو کنترل میکنن.

🔵 1) بازی نهنگ‌ها: پایین جمع میکنن، بالا میفروشن

▫️خوشه‌های خرید خیلی بزرگ (حباب‌های سبز) دقیقاً روی ۸۹–۹۰K دیده میشن ← نهنگ‌ها این ناحیه رو کف حمایتی خودشون گرفتن.
▫️اما هر وقت قیمت به ۹۳–۹۴K رسیده، فروش‌های سنگین نهنگ‌ها (حباب‌های قرمز) بازار رو خفه کرده ← این محدوده فعلاً سقف قدرتمنده.

📌 نتیجه: بازار فعلاً توی دست نهنگ‌هاست ← Accumulation پایین / Distribution بالا.

🔴 2) مقاومت‌ها در اوردربوک

▫️محدوده ۹۲–۹۲.۵K اولین سد جدی کوتاه‌مدته.
▫️محدوده ۹۳.۵–۹۵K منطقه‌ی عرضه‌ی سنگین نهنگ‌هاست ← اگر بازار تا اینجا برسه، احتمال عرضه دوباره بالاست.
▫️بالاتر از اون، دیوارهای خیلی بزرگ فقط نقش لیکوییدیتی دارن.

🟢 3) حمایت‌های مهم

▫️قیمت ۹۰K حمایت سبک، مخصوص نوسان‌گیرها.
▫️قیمت ۸۹K حمایت اصلی بازار + محل انباشت نهنگ‌ها.
▫️شکست قطعی زیر ۸۹K می‌تونه قیمت رو تا ۸۸.۵–۸۷K ببره.

📉 4) سناریوی فعلی بازار

تا وقتی بیت‌کوین زیر ۹۲.۵K باشه:
← بازار رنج نزولی هست
← نهنگ‌ها دارن کف‌ها رو جمع میکنن و بالا میفروشن
← هر پامپ کوتاه‌مدت احتمالاً برای شکار لیکوییدیتی هست

بالای ۹۲.۵–۹۳K تثبیت بشه؟
← احتمال حرکت تا ۹۴–۹۵K زیاد میشه.

زیر ۸۹K شکست بخوره؟
← مسیر باز میشه برای ۸۸.۵ → ۸۷K.

🎯 جمع‌بندی تحلیل

▫️لانگ‌پلیرها: دنبال لانگ مطمئن هستی؟ فقط اگر قیمت بالای ۹۲.۵K تثبیت شد.
▫️شورت‌پلیرها: ناحیه ۹۲–۹۲.۵K بهترین سطح شورت‌گیریه تا وقتی شکست نشده.
▫️اسکلپرها: رنج فعلی بین ۸۹K → ۹۲K قابل معامله‌ست، ولی فقط با حد ضرر نزدیک.

📌 بازار الان در فاز «تصمیم نهنگ‌ها»ست؛ احساساتی معامله نکن.

📊 لینک داده‌های لایو:
https://www.coinglass.com/large-orderbook-statistics

#داده‌های_آنچین و #فاندامنتال

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

➕ تصمیم ترامپ درباره رئیس جدید فدرال رزرو تا قبل از کریسمس

📄 طبق گزارشات، دونالد ترامپ قصد دارد تا پیش از کریسمس، گزینه نهایی خود برای ریاست جدید فدرال رزرو را اعلام کند. این تصمیم می‌تواند مسیر آینده سیاست‌های پولی آمریکا را به‌طور جدی تحت تأثیر قرار دهد.

🧠 تحلیل فاندامنتال TOBTC:
سیگنال: خنثی متمایل به مثبت🟢
با توجه به شرایط فعلی بازار، انتخاب رئیس جدید فدرال رزرو می‌تواند:

▫️جهت نرخ بهره در ۲۰۲۶ را مشخص کند
▫️بر نقدینگی و جریان ورود پول به دارایی‌های ریسکی اثر بگذارد
▫️نقش مهمی در احساسات بازار کریپتو طی ماه‌های آینده داشته باشد

هرگونه موضع ملایم‌تر نسبت به سیاست‌های انقباضی می‌تواند سیگنال مثبتی برای بازار باشد.

❓ اگر گزینه پیشنهادی ترامپ دیدگاه انبساطی‌تری نسبت به پاول داشته باشد، آیا می‌توان انتظار تقویت ورود نقدینگی به بازار کریپتو را داشت؟

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

📱 : https://x.com/SinaOsivand/status/1991134187793842666

📊 تحلیل آنچین از رفتار سشن‌ها روی بیت‌کوین | دقیقاً چه کسی داره میفروشه و چه کسی جمع میکنه؟

داده‌های «BTC Cumulative Return By Session» یک نکته مهم رو دارن برامون شفاف میکنن:
👈 فروشنده‌ها = غرب | خریدارها = شرق👉

🔵 بازار US = فشار فروش سنگین
بازده تجمعی آمریکا مستقیم رفته سمت –۱۵٪؛ یعنی هر رالی تو ساعات آمریکا، بلافاصله فروخته شده.

🟣 بازار EU = فروش متوسط
اروپا هم بعد از اوایل نوامبر وارد فاز توزیع شده و نزدیک –۱۰٪ قرار گرفته.

🟡 بازار APAC = خریدار دیپ‌ها
آسیا تنها سشنیه که بازار رو نگه داشته؛ حتی چند بار تا مثبت هم رفته و هنوز حوالی صفره.
این یعنی شرق داره دیپ‌ها رو جمع میکنه، غرب داره پوزیشن خالی میکنه.

🎯 نتیجه نهایی:

📉 غرب میفروشه – 📈 شرق میخره
✔️ تا وقتی APAC بالای صفره، بازار خریدارِ ساختاری داره.
👀 رالی‌های US بیشتر سیگنال خروجه، دیپ‌های APAC بیشتر سیگنال ورود.

📊 لینک داده‌های آنچین:
https://velo.xyz/futures/BTC

#داده‌های_آنچین و #فاندامنتال

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

📱 : https://x.com/SinaOsivand/status/1991141459123212721

📉 بیت‌کوین زیر یک خط مهم بازار نزولی سقوط کرد، هشدار برای گاوها!🚨

🔍 طبق داده‌های Glassnode، بیت‌کوین ($BTC) به‌تازگی به زیر یکی از خطوط کلیدی Cost Basis در مدل Supply Quantiles سقوط کرده است؛ سطحی که معمولاً به‌عنوان خط مرزی بازار نزولی شناخته می‌شود.
"بازیابی سریع این سطح برای ادامه روند صعودی ضروری است."

🧠 تحلیل فاندامنتال TOBTC:
سیگنال: منفی متمایل به هشدار🔴
▫️سقوط قیمت زیر Cost Basis گروه‌های کلیدی نشان می‌دهد هولدرهای بزرگ وارد زیان تحقق‌نیافته شده‌اند.
▫️این وضعیت معمولاً فشار فروش را افزایش می‌دهد و اعتماد کوتاه‌مدت بازار را تضعیف می‌کند.
▫️در صورت بازپس‌گیری سریع این سطح، اصلاح فعلی می‌تواند موقت باشد؛ اما تأخیر در برگشت ممکن است منجر به تست‌های قیمتی پایین‌تر شود.

❓ اگر بیت‌کوین نتواند این سطح Cost Basis را سریع پس بگیرد، آیا احتمال دارد وارد یک فاز اصلاح عمیق‌تری مثل چرخه‌های قبلی شود؟

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

🚨 تحلیل آنچین از وضعیت فاندینگ‌ریت بیت‌کوین | یک هشدار جدی در دل اصلاح!

چارت فاندینگ‌ریت نشون میده که وضعیت بازار تو یک نقطه‌ی حساس قرار گرفته:

🔹 1) اصلاح قیمت سنگین، اما فاندینگ هنوز کاملاً منفی نشده
قیمت از محدوده‌ی ۱۲۰K تا ۹۱K ریخته، اما فاندینگ فقط معتدل مثبت مونده و منفی‌های عمیق نمی‌بینیم.

این یعنی:
▫️لانگ‌ها هنوز کامل تسلیم نشدن
▫️بازار هنوز اون «فلش پاک‌سازی لوریج» رو تجربه نکرده
▫️ریسک یک موج فشار فروش دوم وجود داره

🔹 2) چرخه هنوز ساختار صعودی داره
با وجود اصلاح، رفتار فاندینگ مثل اوج‌های حبابی ۲۰۲۴ نیست.
این یعنی رشد قبلی بیشتر با اسپات و جریان واقعی پیش رفته و هنوز وارد فاز حبابی خفن نشدیم.

🔹 3) بازار در وضعیت “Long Bias Correction”
بازار الان در فاز اصلاحیه که لانگ‌های اضافه به‌صورت نرم در حال تخلیه‌ هستن.
تا وقتی فاندینگ مثبت بمونه، لانگ‌گیری پر ریسک میشه.
—————————————-
🔥 نتیجهٔ مهم
فعلاً اصلاح ادامه داره تا زمانی که یکی از این دو اتفاق بیفته:

✅ سناریوی سالم برای کف‌سازی:

▫️فاندینگ نزدیک صفر یا چند روز منفی بشه
▫️لانگ‌های ضعیف بیرون برن
▫️قیمت تثبیت کنه ← سیگنال شروع موج بعدی

❌ سناریوی پرریسک:

▫️قیمت کمی بالا بیاد
▫️فاندینگ ناگهان بپره بالا (۰.۰۲+)
▫️و سقف قبلی شکسته نشه
← احتمال دابل‌تاپ و اصلاح بزرگ‌تر
—————————————
🎯 جمع‌بندی:

▫️بازار هنوز Bearish کامل نیست
▫️اما کف‌سازی واقعی هم اتفاق نیفتاده
▫️فاندینگ‌ریت کلید ماجراست:
وقتی صفر/منفی شد و قیمت افت کرد، تازه بازار میشه گفت سبک شده و آماده موج جدید.

📊 لینک داده‌های آنچین:
https://cryptoquant.com/asset/btc/chart/derivatives/funding-rates?exchange=all_exchange&window=DAY&sma=0&ema=0&priceScale=log&metricScale=linear&chartStyle=column

#داده‌های_آنچین و #فاندامنتال

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

💰 صرافی کریپتوی کراکن برای عرضه اولیه سهام (IPO) در آمریکا درخواست رسمی ثبت کرد.

✉️ صرافی Kraken رسماً مدارک لازم برای IPO در ایالات متحده را ارائه داده است.
این اقدام یکی از بزرگ‌ترین قدم‌ها برای تبدیل شدن یک صرافی قدیمی کریپتو به یک بازیگر رسمی و تنظیم‌شده در بازار مالی آمریکا است.

🧠 تحلیل فاندامنتال TOBTC:
سیگنال: مثبت🟢
▫️ورود کراکن به بورس آمریکا می‌تواند اعتماد نهادی به صنعت کریپتو را تقویت کند.
▫️در واقع IPO به معنای شفافیت بیشتر، نظارت قانونی و رشد پایدارتر برای این پلتفرم است.
▫️این حرکت احتمالاً فشار مثبت روانی بر کل بازار کریپتو ایجاد می‌کند، مخصوصاً پس از دوره‌ای از عدم قطعیت‌های نظارتی.

❓ آیا عرضه اولیه کراکن می‌تواند نقطه شروع موج جدیدی از ورود صرافی‌های کریپتو به بازار سهام آمریکا باشد؟

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram

🌀 یه لایه پنهان همین امروز روشن شد!
هیچکس نفهمید از کجا اومد،
ولی از همین الان همه‌چیز داره جور دیگه‌ای کار میکنه.

سریع‌تر، روان‌تر، زنده‌تر. ⚡️
یه ارتقا عمیق زیر پوست سیستم اتفاق افتاده…

👁 سیگنال بعدی داره نزدیک میشه، ❤️ آماده باش!

📱 : https://x.com/LaqiraProtocol/status/1991188231891636537

✅ @Laqira_Persian

📉 کاهش شدید تقاضای نهادی برای بیت‌کوین؛ یکی از ضعیف‌ترین دوره‌ها از زمان راه‌اندازی ETFها

🔍 طبق داده‌های CryptoQuant تمام محرک‌های اصلی تقاضای نهادی برای بیت‌کوین در حال از دست دادن قدرت هستند.
موجودی ETFهای بیت‌کوین تنها ۲۸۳ هزار BTC رشد سالانه داشته که یکی از ضعیف‌ترین عملکردها از زمان راه‌اندازی آن‌هاست.
حتی خریدهای سنگین MicroStrategy و سایر ابزارهای سرمایه‌گذاری سازمانی نیز پس از ماه‌ها فعالیت قوی، اکنون به‌طور محسوسی کاهش یافته‌اند.

🧠 تحلیل فاندامنتال TOBTC:
سیگنال: منفی🔴
▫️افت شدت خرید ETFها نشان می‌دهد تقاضای نهادی وارد فاز رکود شده است.
▫️کاهش هم‌زمان خرید MSTR و DATها نشان‌دهنده تغییر محیط کلان و افزایش ریسک‌گریزی است.
▫️در صورت ادامه این روند، بازار باید روی تقاضای خرده‌فروشی یا ورودی Stablecoin‌ها تکیه کند که پایداری کمتری دارد.

این داده‌ها هشداری برای بازار است که نشان می‌دهد بخش بزرگی از خریداران قدرتمند فعلاً عقب‌نشینی کرده‌اند.

❓ اگر موج تقاضای نهادی به این شدت کاهش یابد، آیا می‌توان انتظار داشت قیمت بیت‌کوین وارد یک فاز اصلاح طولانی‌تر شود یا بازار می‌تواند روی بازیگران جدید حساب باز کند؟

🌎بروزترین تحلیل و اخبار کریپتو با TOBTC‏
📲Telegram | Twitter | Instagram