1. Los bonos de #EEUU tiene un PB luego del rally el resto de la semana. #ReversalFriday

2. A pesar de la data, se siente el #RISKON

3. El $DXY baja 0.1%

4. #Europa aprueba una inyección fiscal de 130 billones de $EUR

5. Japón sigue sin dar visas a extranjeros pero el NIKKEI se concentra más en el presupuesto que NO se dará

6. El ministro de finanzas italiano dijo que #Italia puede tener un retroceso del 8%

7. UK asegura que el acuerdo sobre el #BREXIT lo tendremos para este año. EL PIB tiene una contracción del 20% m/m

8. La producción en la zona euro cae 12.8% a/a mientras que los precios de las exportaciones caen 8.2% a/a

9. Inflación en Francia m/m es de 0.1% mientras que en España a/a baja a un 0.9% (¿cuándo vamos a tener precios de vino negativos?)

Cierre de la semana:

1. #Equities comenzaron bien desde el lunes solo para cerrar en la peor semana desde marzo 2020

$SPX abajo 4.8%
$NDX abajo 2.3%
$DJI abajo 5.6%

2. Algunos culpan a la FED y otros a los nuevos casos en #EEUU

3. Los 11 sectores del $SPX cayeron en un spread del 2% hasta un magnífico 11%

4. La FED mantiene NIRP mientras que llama a una contracción del 6.5% para el 2020 + un alza del 5% para el 2021

5. Los últimos tres meses han estado llenos de: desempleo, política fiscal, pandemia y cuarentena, tensiones diplomáticas, acciones de protestas, precios de $CRUDE rebotando desde niveles negativos

Cabe destacar que la subida actual de los #Equities es fácil de entender a nivel de mercado pero difícil de justificar en términos racionales

6. Claramente el mercado puede escudarse, y hasta disfrazar, el impacto del #COVID19

7. El gran debate es: DEFLACIÓN vs INFLACIÓN

8. No me sorprendería ver a un país cerrando sus fronteras otra vez por una nueva ola de casos

9. Una lista de las cosas que "pueden pasar" se puede extender AL INFINITO

10. La intervención de los BCs está distorsionando el performance de los mercados y, a la vez, otorga un price discovery errático. Tanto es así que empresas en bancarrota cotizan en positivo a pesar de no valer nada

11. La especulación es altísima hoy día, esto, más veces de las que no, marca un techo de mercado

¿Qué necesitas para sacar dinero consistentemente del mercado?

Esa es la pregunta base de la segunda máxima de la NAVE que les traigo el día de hoy

Todos estamos en el trading para hacer dinero

La pregunta es

¿Qué necesitamos para lograrlo?

Este es el mundo de los productos financieros, nosotros somos traders financieros y, por extensión, comercializamos productos financieros

Pero

¿Qué quiere decir eso?

¿A qué me refiero cuando compara las inversiones a una apuesta?

¿Cuánto dinero se necesita para hacer trading?

Son algunas preguntas que se responden aquí

Gracias a todos por chequear el ensayo

https://lacriptopagina.com/2020/06/13/dinero-dinero-dinero/

Imagínate que hoy es 31 de diciembre del 2019 y yo, ECP, toco a tu puerta para pasarte un mensaje muy importante:

"En enero Marzo 2020 las bolsas del mundo van a caer por un pandemia mundial, desde Abril hasta Junio el mundo va a estar en cuarentena total gracias al virus llamado #COVID19. A partir de Julio comenzarán una serie de protestas en EEUU que van a opacar las noticias del virus"

Creo que si a lo anterior le agregas que yo estoy vestido de traje de astronauta, las probabilidades de creerme son/eran/serían muy pocas ¿no?

A pesar que no podemos tener certeza de lo que sucederá en un futuro, quiero recordarles que es importante tener principios básicos que te guíen sin importar lo que esté sucediendo

En mi caso:

1. Más personas se levantan todos los días para hacer algo bueno que algo malo, solo que las malas se quedan con la mayor parte de la atención

2. El mundo, cada 10 años, tiene un quiebre. Puede ser económico, político, social o algo mixto (¿adivina cuál tenemos ahora?)

3. La narrativa imperante siempre será más importante que la data conocida, sobre todo cuando se usa la data para hacer calar una narrativa

4. Nada bueno dura para siempre, nada malo dura para siempre

5. El hecho que siempre nos mantenemos entorno a un promedio, eso no quiere decir que vamos a regresar si estamos en un extremo

6. Nada más fuerte para generar una acción que un buen incentivo

7. La historia es el estudio de eventos sin precedentes, y lo más irónico de ello es que se usa como mapa para el futuro. Todo cambia y evoluciona, lo que funcionó ayer no necesariamente lo hará mañana. Creo que lo más importante es vigilar las reacciones de las personas y no los hechos que acontecieron

8. Es fácil sacar ventaja de las creencias de las personas, también es fácil subestimar el poder de la influencia de grupos de personas que han sido víctimas de las influencias de alguien más

Feliz domingo!

¿Volvemos con las sesiones en vivo?

Luego de un retiro espiritual para encontrarme conmigo mismo, me puse las pilas y vuelvo con las sesiones en vivo para los quiebres de mercado

Ahora vamos con un tema bastante utilitario

Ya hace unas jornadas atrás hice una sesión sobre el sentimiento de mercado, parte importante de un acercamiento FITS

Ahora vamos con el apartado técnico, es decir, vamos a hablar sobre el ANÁLISIS TÉCNICO + lo que tenemos hoy día a nivel fundamental

La sesión es en 40 minutos :D

https://youtu.be/iQXk14fhg0g

¡Vamos a la sesión!

Trading es una apuesta

En la sesión 1 a 1 que les traigo el día de hoy hablamos sobre 4 puntos clásicos para entender de qué caramba va el trading

1. Creencias de mercado

2. Volatilidad y momentum

3. Identificación de tendencia

4. Los riesgos medibles

De verdad que es una sesión muy productiva y espero le puedan sacar provecho, mañana volvemos con otra sesión en vivo

Saludos y buen trading

https://www.youtube.com/watch?v=aoPaEl0TmYM&feature=youtu.be

El día estaba tranquilo, chequeando par de gráficas y compilando data cuando de la nada se dispara una alerta y me llega el siguiente mensaje:

La FED inicia compras de hasta $250 billones en bonos corporativos individuales 🤯

No estoy muy seguro si alarmarme o mantener la calma 🧐

Es decir

No es algo que debería sorprenderme

Cabe destacar que la primera vez que anunciaron que harían algo así fue el 23 de marzo, unos 11 días luego de la caída del 12 de marzo

🤡 Tarde como siempre, Powell 🤡

Lo que de verdad me estoy preguntando es:

📍¿Por qué ahorita?

📍¿Por qué no es dos semanas?

📍¿Por qué no hace dos semanas?

📍¿Por qué hoy?

📍¿Hotel? Trivago

Dejando bromas de lado, todas son preguntas válidas ¿no?

Si la memoria no me falla era en marzo que el mundo parecía que se iba a acabar pero ahorita todo subió en V de ¿victoria? 📉📈

Es decir

Tenemos a los brokers retailers haciendo fiesta, tenemos actividad financiera reactivándose, tenemos empresas en bancarrota cotizando en negativo, tenemos crudo subiendo

Esto no parece un mercado que necesite un empujoncito📈

Entonces

¿Para qué más dólares?

💵💰💸

Lo más extraño es que estamos experimentando con nuevos métodos de inyección de liquidez

No es una política monetaria típica, es, como vemos, deuda privada

WTF, FED

¿Cuál es el punto de seguir inflando algo que ya está inflado? (sí, $SPX, es contigo 🔫)

Si yo me tengo que responder mi propia pregunta diría que la única razón para seguir subiendo la liquidez es por MIEDO

🦠🦠
¿Segunda ola?
🦠🦠

Esta última compra de la FED, desde la mejor perspectiva posible, tiene un timing terrible y, lo peor que puedo pensar, es que resulta en puro glotonería de liquidez por parte del policy maker 🏦🏛

Esta mañana el BoJ siguió el juego y anunció que inyectan $1 trillón a su paquete de estímulos

¿Qué pasa?

El Nikkei 225 roza un incremento del 5%

Pero correlación no indica causa

¿O sí?

Solo vamos a asumir por un minuto que, en efecto hay una segunda pierna bajista en el mercado de #Equities

Solo por un momento vamos a pretender que puede pasar

¿Hacia dónde va el dinero?

¿Cash?
¿$GOLD?
¿$BTC?

Creo que podríamos ver una nueva caída de múltiples activos, en primera base

Ojo

No hay garantía de que el mercado caerá

Yo tengo fe en la Reserva Federal de Los Estados Unidos de Norteamérica

Y sin embargo

No hay forma de saber qué pasará mañana

Recuerdo que durante la fase inicial del shock del #COVID19, todos el mundo quedó con las manos arriba y los pantalones abajo

La economía global cayó en las consiguientes 72 horas y hubo una capitulación gigante

Vende primero y pregunta después

Ese mismo mantra hace que todo tenga delta 1 y las correlaciones se disparen

- Divisas
- Bonos
- Acciones
- Criptoactivos
- Metales

Todo cae por igual cuando todos vendemos por igual

Inclusive, la correlación era tan obvia que los HFT se dieron cuenta y lo hicieron aún más pronunciado con exceso de ventas en corto hasta que hubo un shut down de liquidez

Tanto daytraders como algoritmos estaban haciendo mirror trading

Las correlaciones en crisis son una promesa autocumplida

En este punto, vemos como el % de ganancias en todos los mercados tiene alta correlación por igual

En caso de que ocurra una segunda caída, creo que no debería pasar lo mismo

Ya estaremos preparados

De allí el miedo y jugadas como la de la FED

Puedes estar seguro que todos los policy maker del mundo han tenido más de un esquema y horas de trabajo en planes de contingencia

Me llegan mensajes de panas en Chicago y Boston hablando sobre esto mismo:

PLANES EN CASO DE EMERGENCIA

¿Ya tienes el tuyo?

Quizás si se da la segunda ola todo sea mucho más fluido que lo vivido hasta ahora

Así que creo que una segunda caída nos llevará a quebrar ciertas correlaciones intramercado mientras que (espero) los fundamentos ganen poder en el terreno

En fin

Estas son solo especulaciones e ideas que quería compartir con ustedes

Gracias por estar atentos

Si tienes chance, no olvides compartir el canal con un pana :D

¿Por qué comprar BITCOIN?

¿Cuál es la lógica detrás de todo el tema de: bitcoin como resguardo de valor; el oro digital y puntos por el estilo?

De eso va la sesión del día de hoy, la lógica de un inversor en #Bitcoin es la misma que la de un #Commodity en específico en los años cercanos a 1850

Y podemos estar justo en esa situación

Nos vemos en unos 30 minutos por youtube

https://youtu.be/-TYU68QMDvQ

¡Vamos a la sesión en vivo!

En la jornada del día de hoy:

1. Los #Equities de #EEUU cerraron abajo

$DJI -0.65%
$SPX -0.36%

Claramente el $NDX sigue en una racha positiva

2. En el caso de #Commodities, el $CRUDE se movió -1.77% mientras que $GC abajo un -0.06%

3. El $DXY sigue flat en el rango con apenas un movimiento de 0.03%

4. US10Y se movió a los 0.714%

5. Justo en este momento tenemos $5 trillones en el money market, casi el doble de hace 5 años atrás. Cabe destacar que la subida del consumo en ventas minoritas y cash flow en retail trading puede estar marcando cercanía con lo sucedido en la burbuja .com

6. ¿Qué pasa si la verdadera burbuja está en los portafolios?

7. ¿Qué pasa si no hay segunda ola y el mercado no cae?

8. ¿Qué pasa si hay segunda y, a pesar de ello, el mercado no cae?

9. Las gráficas NO DAN RESPUESTAS sino que traen preguntas, las premisas nacen cuando diferentes preguntas apuntan en la misma dirección

Si el internet me lo permite, hoy vamos a hablar de los commodities como barómetro del riesgo en el mercado, sobre todo por lo que está sucediendo en la economía actual

Nos vemos en 15 minutos

https://youtu.be/nYlETYSmCFk

Ya comienza la sesión :D

La frustración de una persona que está estudiando el mundo del acercamiento técnico al mercado FOREX utilizando un instrumento de especulación como los CFDs, se resume en una soma cosa:

TOMAR BENEFICIO

Muchos de ustedes ya saben cómo marcar bloques, cómo marcar GVJ, para qué se usa el COT, cuál es el mejor patrón posible para entrar al mercado,...

Pero

Cuando nos enfrentamos a la gráfica y colocamos la posición, no tenemos muy claro qué hacer luego

¿Movemos el stop loss?
Si es así ¿hasta dónde?
¿Hasta el punto de entrada?
¿Nos quedamos en breakeven?
¿Cómo aseguramos beneficio mientras reducimos nuestra exposición al mercado?

Es decir

Nada más frustrante que colocar una posición con una excelente premisa técnica para que luego el precio te saque por stop los mientras termina moviéndose hacia tu TP inicial

Creo que a todos nos ha pasado

Sobre la solución a este tema va la sesión 1 a 1 del día de hoy

Aquí se las dejo y espero le encuentren utilidad:

https://youtu.be/QATdQ6RAIOc

Si el análisis fundamental es la búsqueda de oportunidades mediante el estudio de aquello que le da valor al subyacente, y estando nosotros en el mercado #FOREX

Entonces

¿Qué mejor manera de saber en qué punto del ciclo nos encontramos que estudiar, evaluar y comprender aquello que le da valor a nuestros subyacentes?

De eso va la sesión en vivo del día de hoy

Sobre la política monetaria de los tres grandes ejes de comercio del mundo:

- EEUU
- Europa
- China

Nos vemos en 40 minutos :D

https://youtu.be/itVbcqjC3IY

Hoy vamos a hablar de derivados en BTC y de qué nos están diciendo el volumen, la volatilidad, el cot y el rango actual en #BITCOIN

Nos vemos en 10 minutos

https://youtu.be/ywvaI3tWYVY

Vamos a la sesión :D

Error con el link anterior

https://youtu.be/ywvaI3tWYVY

El dólar es el rey ¿no?

La pregunta es:

¿Por cuánto tiempo?
¿Qué se necesita para tener un DXY bajista?

Sobre todo, y estando en el mercado #FOREX, la idea es: ¿VALE LA PENA IR CORTO EN EL DÓLAR vs LARGO EN EL RESTO?

De eso vamos a discutir el día de hoy en la sesión en vivo :D

Nos vemos en 1 hora

https://youtu.be/LH0imsGtFNk

¡Vamos de una vez a la sesión!

1. Los bonos del tesoro de #EEUU ganan poco al cierre de la jornada y en after hours

2Y Yield sube un 0.19%
10Y Yield sube un 0.71%

2. Los futuros del $DXY bajan un 0.6% mientras que el $WTI sube un 2.2%

3. 22 estados de #EEUU tienen un incremento de casos por #COVID19

4. Trump va a firmar un decreto para cancelar visas a extranjeros hasta el 31 de diciembre

5. Se planean suspender pagos en dólares en #China como parte de las sanciones de #EEUU

6. Espero que $NZD mantenga tasas de interés en 0.25%

7. Aumento de posiciones net-short en el $SPX (mayor posicionamiento bajista en 9 años)