샤..샤라웃 간스님

간스님이 만들어주셨습니다..

감사의 빵뎅이

24년 7월 궈밍치
2026년부터 아이폰에 삼성전자가 1/2.6인치 48MP 울트라와이드 CMOS이미지센서 공급
그동안 CIS는 일본 소니가 아이폰에 독점 공급을 해옴
당초 외신에서는 애플이 삼성전자 CIS에 대한 최종 테스트를 한다는 보도가 나왔는데 최종 테스트를 통과한 것으로 추정
https://www.mk.co.kr/news/business/11076356

→ 초기부터 프로, 맥스에 들어가지는 못하고 기본형이랑 에어 모델에는 들어갈 수 있을 거 같습니다
→ 소니가 코로나 즈음 아이폰 이미지센서 공급이슈가 있어서 그 뒤로 삼성과 애플이 공급 논의중입니다.
→ 아이폰용 개발 시간이 걸린다는 것을 고려하면 26년은 적절한 시기가 되지 않을까 싶네요
→ 아이폰이 연 2.2억대 정도 팔리는 시장이라 삼성이 기본, 에어 모델만 공급하게 되어도 삼성-소니 CIS 시장 점유율의 판도가….
(삼성이 2,3나노를 못하는거지 4~14나노를 못 하는건 아니라 이쪽이랑 CIS에서 캐시카우를 만들어야하는데 ⁠캐시카우를 버리고 2, 3나노에 집중하다가 실패하는게 문제. 그래도 이번엔 정신차리고 1.4나노 미루고 2나노에 집중하겠다고 하는게 다행입니다.)

두산 테스나 1분기 Preview (한투)

2분기 매출액 712억원, 영업적자 7억원 
- CIS 가동률 전분기와 동일
- SoC(차량용, 스마트폰AP) 가동률은 전분기 대비 회복(+18p%)
- 2억화소 물량 늘어나면서 하반기 추정치 상향(장비단가 * 테스트 시간이 매출)
- 연말 엑시노스 2600 기대감 

개인의견
- 테스나는 삼성파운드리 웨이퍼 테스트 업체
- 삼성파운드리 내 CIS 60% 이상 점유, AP는 30% 점유 (장비 대수 기준), 차량용은 솔벤더

- 내년 초 삼성파운드리 테슬라 FSD HW5.0 관련 재계약, 도조 수주 가능성 
- CIS 애플 샤오미 수주…

→ 삼성 CIS 수주의 직관적인 수혜주는 테스나 밖에 없습니다 
→ 1분기는 전장향이 테슬라 주니퍼 Y 출시 전 재고 소진 영향도 있었고 구글 AP 빠진 영향도 있었는데 
가동률이 1분기 바닥에 4분기까지 올라가는 그림이 되지 않을까 싶습니다 

삼성전자가 미국 테슬라의 신규 인공지능(AI) 칩을 최첨단 2나노 공정으로 생산한다. 23일 업계에 따르면 삼성전자 파운드리사업부는 최근 테슬라의 AI 슈퍼컴퓨터용 차세대 '도조' 칩과 휴머노이드 로봇 '옵티머스'에 탑재될 시스템온칩(SoC)을 2나노 공정으로 생산하기로 하고 초기 작업에 들어갔다.테슬라는 대만 TSMC에도 동일한 칩 생산을 맡긴 것으로 알려졌다. 양쪽 파운드리를 동시에 활용하면 테슬라가 부담하는 마스크 제작과 검증 비용이 증가하지만, 안정적이고 신속한 조달을 최우선 목표로 삼은 것으로

via 전자부품 전문 미디어 디일렉 - 전체기사 https://ift.tt/0q6Li94

테스나 좋아하긴하는데 왜 급등하는건가요...

설마 중국 모델Yㅣ?

[Web발신]
[한투증권 채민숙] SK하이닉스 주가 하락 코멘트

▶ SK하이닉스 주가는 장중 최대 8.47%까지 하락

▶ 26년 HBM 가격 인하 우려가 제기하며 중립의견으로 하향 조정한 리포트에 주가가 크게 반응

▶ 주가가 단기간에 급등해 밸류에이션 부담이 확대된 가운데, 상대적으로 주가 수준이 낮은 삼성전자로의 수급 이동이 SK하이닉스 주가에 추가 부담으로 작용

▶ 동사의 HBM 매출 비중은 2분기 디램 내 50% 이상 차지할 것으로 추정, 높아진 기저로 인해 HBM 탑라인 성장이 크지 않을 것이라는 우려 확산

▶ 26년 HBM 시장 환경과 경쟁 구도가 23~25년 구간과 달라지는 것은 사실

▶ 그러나 경쟁사 대비 유리한 HBM 원가 구조와 높은 수율을 바탕으로 동사 실적은 25년 연내 분기 최대 실적을 매 분기 경신해갈 것으로 추정

▶ 7월 24일 발표 예정인 2분기 실적은 시장 기대치를 상회할 전망, 이를 바탕으로 25년 실적 컨센서스 역시 상향 조정될 것

▶ 단기적으로 주가의 변동성 확대될 수 있으나 2분기 실적 시즌을 지나며 주가 회복될 수 있을 것으로 판단

▶ 7월 말 AMD를 시작으로 8월 말 엔비디아, 브로드컴까지 이어지는 실적 시즌 중 AI 수요 기대감을 재확인 할 수 있을 것

▶ 삼성전자는 실적과 주가의 바닥을 확인, 그러나 아직 본업이 본격적으로 턴어라운드 했다고 보기에는 이른 시점

▶ SK하이닉스 목표주가 34만원과 투자의견 매수, 섹터 내 탑픽 의견 유지함


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치열한 전닉 공방전

*TSMC 2Q NET INCOME NT$398.3B, EST. NT$376.42B

개인 삼성전자 7,303억원 매도
개인 SK하이닉스 8,338억원 매수

전자닉스 언와인딩 롱숏 시작

2분기 실적시즌 직전에 좀 쉬다 오겠습니다. 참고로 저의 마지막 여행은 24년 8월 5일 지수 -12% 주간입니다 감사합니다

미필방산리딩방장의 군필되기 프로젝트 시작인가요