💵 Доллар с начала года умудрился неслабо укрепить свои позиции – он вырос на 18% по отношению к корзине из шести основных валют. Его ралли может стать самым большим годовым
приростом за всю историю.

Это, конечно, происходит на фоне действий ФРС США, которая без конца повышает ключевую ставку. И судя по последним данным по инфляции, я практически уверен, что останавливаться она не собирается – мы ещё увидим повышение ставки на 0,75% в ноябре, а возможно и в декабре.

На таких же предположениях американские хедж-фонды пытаются заработать. Ибо они делают больше ставок на рост доллара США по отношению канадскому доллару, японской иене и евро, чем на его падение.

И вряд ли американская валюта в скором времени сменить свой курс. Ибо ФРС явно не откажется от текущей политики, пока не закончится замедление мировой экономики. А предпосылок на то, что это случится в ближайшем будущем, нет.

@retailerswift

📄 Вот и что-то интересное подъехало: Ассоциация финансовых аналитиков вместе с НФА и Банком России составит чек-лист критериев для инвестиционных телеграм-каналов, с которыми можно будет сверяться для проверки их надёжности.

Видимо, чтоб народ не вёлся на совсем уж откровенные схемы разгона акций, как это было с «Белугой» (+400% без видимых причин – пользователи Reddit ставят лайк).

А вообще, как вам идея с отбором по параметрам? ЗФ, Дилер, Волк, готовы подогнать себя под 90-60-90?

@retailerswift

#ORUP

OR Group уже как символ вселенского зла, который народ всё никак потопить не может.

👨‍⚖️ Владимирское микропредприятие инициировало банкротство OR Group. Это как бы в дополнение к иску Промсвязьбанка и ещё трём заявлениям от «ТЭК-Магистраль», а также Александра и Юлии Зозулей. У ВТБ, кстати, тоже было в планах последовать их примеру.

OR Group вся сидит в долгах, как в шелках. Денег у компании нет, и сил держаться у её партнёров тоже нет.

@retailerswift

Тук-тук, впустите дайджест, пожалуйста:

📢 Санкции, санкциями, а обед по расписанию. Поэтому Госдеп заявил, что не против поставок удобрений и зерна из России на мировые рынки. Кушать хочется всем и тут уже не до политики.

⚘ Парфюмерный рынок России показал рост на 16% в третьем квартале. Производители не растерялись и быстренько заняли, освободившееся место на полках – отсюда и результат.

🎥  В Совфеде заявили о риске закрытия минимум 50% кинозалов из-за недостатка репертуара. Да тут вся индустрия на честном слове держится. Если ситуация в ближайшая время не изменится, думаю, вообще большая часть прокатчиков уйдёт с рынка.

📱Тарифы на сотовую связь могут вырасти на 10–15% в 2023 году. Им необходимо будет закупиться подсанкционным оборудованием, подорожавшим из-за приостановки поставок – отсюда такой рост. Ну, главное обосновать скачок цен, а то от ФАС уже прилетело МТС за ничем не прикреплённое увеличение стоимости услуг.

@retailerswift

#AFKS

🛍 АФК «Система» собирается выкупить 47,7% ритейлера Melon Fashion Group (Zarina, Befree, Love Republic и Sela). Уж очень привлекательные у него оказались темпы роста бизнеса и динамика рентабельности – выручка в 2021 году выросла на 49%, до 37,5 млрд руб., а чистая прибыль составила 3,5 млрд руб.

Подобные приобретения как раз в стиле инвестиционной стратегии АФК «Системы». Ибо это не первый ритейлер, которым владеет компания. Долгое время она была акционером «Детского мира», а сейчас у неё есть доля в Concept Group (бренды Acoola, Concept Club и Infinity Lingerie). Ozon, кстати, тоже сидит у неё в портфеле.

А для покупки Melon Fashion Group — самое время. Ибо сеть, по мнению экспертов, вполне может очень удачно занять площади покидающего РФ H&M. Это ли не поле для развития.

@retailerswift

🏗 Строительный сектор прямо-таки впал в уныние в последнее время. Объём возведения нового жилья в сентябре, по данным Росстата, снизился на 8%.

Отрасль чувствует последствия мер поддержки мобилизованных (кредитные каникулы, списание долгов). Банки на этом фоне стали чаще отказывать потенциальным заёмщикам – к 10 октября ипотеку не получили больше 40% желающих. Это при том, что от 70% до 85% сделок на первичном рынке жилья проходили с привлечением кредитов.

💼 У девелоперов в нынешней ситуации расклад такой:

▫️#SMLT «Самолёту» нужно закрепляться выше 2500, только тогда можно говорить о росте. Есть вариант попробовать на повторном тесте 1800, но это более рискованный расклад.
▫️#PIKK У ПИК ситуация очень похожа на «Самолёт», но тут уже имеется настрой на рост. Первая цель в районе 650-700, то есть 50 рублей от текущих – это очень мало. Я бы не рисковал и ждал в районе 300.
▫️#LSRG ЛСР ждал бы в районе 350-300. Если смотреть с текущих, то цель будет в районе 550, но маловероятно.

А так, глобально, я думаю, будет просадка по всей этой отрасли. Помимо всего прочего, общая экономическая ситуация будет в целом не фонтан. Это не только к России относится, в Китае в июле рекордно снизился объем инвестиций в жилищный сектор, а количество новых строек достигло минимума с января-февраля 2013 года. При этом на рынок недвижимости Поднебесной приходится около четверти экономики всей страны. Если ситуация не улучшится, то стране будет очень больно.

@retailerswift

Что тут скажешь, Инвестинг, а вернее автор статьи Шульгин Михаил, всё равно ни на что другое не годится.

Ибо опять мы имеем аналитику, в основе которой лежит ожидание дивов. «Магнит» из-за них неплох в краткосрочной перспективе, но X5 выглядит лучше, если смотреть в лонг. Иными словами, тут два варианта: либо первый упадёт, либо последний вырастет.

Но дивы – это лотерея. Я об этом много раз писал и, видимо, буду продолжать писать. А то есть такие вот ребята, как автор этой статьи, которых ничему жизнь не учит.

Шульгин уже ждал дивиденды от «Газпрома», расписывая, какой у бумаг потенциал роста на этом фоне. Но, думаю, все помнят, как красиво акции сделали -20% за день, когда с выплатами всех прокатили.

@retailerswift

Goldman Sachs, конечно, не цыганка, чтобы просить позолотить ручку. Ибо там скорее сидят ребята по части прогнозов развития цен на золото. И вот какие сценарии у них получились:

📌 «Мягкая посадка» (вероятность 30%) — падение цен на золото на 8% от текущих уровней, до $1530 за унцию. Это при условии, что инфляция в США замедлит рост и экономика избежит отката.

📌 Рецессия со значительным снижением ставок (вероятность 30%) — скачок цен на золото на 35% от текущих уровней, до $2250 за унцию. Если ФРС для поднятия экономики будет вынуждена снижать ключевую ставку и к 2025 году опустит её до нуля.

📌 Более высокая инфляция, дальнейшее повышение ставки ФРС (вероятность 20%) — падение цен на золото на 9% от текущих значений, до $1500 за унцию. При раскладе, что ФРС продолжает бороться с повышением цен.

📌 Рецессия и ограниченное снижение ставок (вероятность 20%) — рост цен на золото на 20% от текущих уровней, до $2000 за унцию. В таком случае инвесторы на фоне падения реальных ставок и опасений отката экономики будут искать убежища в защитных активах.

В общем, по мнению аналитиков, случиться может практически всё что угодно. Но я бы первый вариант исключил полностью. Если говорить глобально, то жду роста золота. Правда, судя по всему, это дело не ближайших дней. Так что покупка этого драгметалла выйдет инвестицией на года, если не десятилетия.

@retailerswift

#ритейлсделайскидку

По данным Росстата, за период с 11 по 17 октября больше всего подорожали помидоры (+5,0%). На втором месте бананы (+3,4%), на третьем — куриные яйца и огурцы (+1,9%).

Также дорожают:
🥛 Молоко (+0,5%)
🥣 Сметана (+0,4%)
🐟🧈 Рыба и сливочное масло (+0,3%)

А вот дешевеет все меньше позиций:
🥕🍏 Морковь и яблоки (-1,4%)
🥣 Гречневая крупа (-1,0%)
🍬 Сахар-песок (-0,6%)
🌻 Подсолнечное масло (-0,5%)

Инфляция постепенно возвращается в нашу жизнь, хорошо, что не двухзначными значениями.

@retailerswift

Выпускайте кракена! Ой, то есть дайджест:

📦 #YNDX «Яндекс» запускает междугородную доставку через пункты выдачи. Как говорится, «Почта России», подвинься, на фоне приостановки работы DHL Express многовато тебе места на рынке.

💰#BELU «Белуга» окончательно распрощалась со своими международными правами на флагманский бренд Beluga, продав их за $75 млн. Раз за границей бизнес вести не дают, пришло время сосредоточиться на внутреннем рынке. К тому же удалось ещё и неплохо подзаработать.

🥤«Очаково» вслед за «Черноголовкой» заморозило инвестиции из-за акциза на сладкие напитки. Вот и пошла цепная реакция, а это значит: минус развитие отрасли и минус новые рабочие места.

🚗 Вот Минцифры и запустило маркетплейс для взаимодействия разработчиков и заказчиков программного обеспечения. Нужно же помочь пристроить отечественный продукт, а то поди даже не все были в курсе о его существовании.

@retailerswift

#BELU

«Белуга» взялась за дивы, решив увеличить размер выплат – теперь они будут составлять не менее 50% от чистой прибыли компании (ранее было 25%). Периодичность при этом сохранили – 2 раза в год.

Вот что значит реально сосредоточиться на отечественном производстве. Международные права на Beluga за $75 млн продали, сейчас поделят эти деньги между акционерами и отправятся дальше покорять российский рынок.

💼 Недавняя рекомендация с возможной покупкой в диапазоне 2400-2790 руб. пока в силе. Как и возможный откат до 2000 руб. Поэтому тут риск всё ещё большой.

@retailerswift

Маркетплейсы недовольны тем, что HeadHunter уж слишком сильно задрал цены на свои услуги. Как будто такое только им можно, да, Wildberries?

📄 Но в любом случае жалоба от Ассоциации компаний интернет-торговли уже направлена в ФАС. Суть претензии: сервис необоснованно поднял стоимость публикаций вакансий по стандартному тарифу в пакете на 1000 объявлений с 85 до 340 руб. за объявление. Что является злоупотреблением доминирующим положением на рынке (среди клиентов HeadHunter больше 350 тыс компаний, а база сервиса содержит свыше 50 млн резюме).

Такой резкий скачок цен приведёт и к изменению ценовой политики маркетплейсов. Ибо этим ребятам нужен большой штат линейного персонала, соответственно вакансии они размещают массово.

Короче, либо HeadHunter доказывает, что у поднятия цен была веская причина, либо возвращает всё как было. И в случае негативного исхода, в отчётности явно будут не такие хорошие цифры как за 2021 год, когда чистая прибыль увеличилась на 191,3%, до 5,49 млрд руб.

@retailerswift

🇧🇾 Тотальной заморозки цен в Белоруссии не будет — президент РБ Лукашенко

Ранее Лукашенко также заявлял, что с 6 октября вводится запрет повышать все цены или уходить с рынка после введения ограничения.

Видимо, Белоруссия перешла ко второму этапу спецоперации по заморозке цен.

@russianeconomism

Замминистра сельского хозяйства РФ Оксана Лут заявила, что России не нужен параллельный импорт продовольствия. Так как на данный момент в стране могут производить абсолютно всё. Ну мы заметили, как быстро после ухода Coca-Cola появились её многочисленные аналоги.

🥃 Единственным исключением назвали виски. Но Лут предполагает, что его «скоро будут поставлять в страну по параллельному импорту». На этот счёт у меня, конечно, есть сильные сомнения. Между прочим, сам Минсельхоз и выступает против ввоза алкоголя таким способом из-за риска наткнуться на контрафакт.

Да и к продуктам питания был бы такой же вопрос. Уследить за всеми сроками и сертификатами с параллельным импортом будет очень сложно.

@retailerswift

🇬🇧 Лиз Трасс официально всё. Её хватило на 45 дней – это самый короткий срок правления премьер-министра Великобритании. Салат-латук продержался дольше...

Но запомнят её надолго. За это время она успела похоронить королеву, британский фунт и заодно свою консервативную партию.

Видимо, она в своё время прогуляла урок про то, что не нужно массово снижать налоги и замораживать цены на энергоносители в момент глобального кризиса без соответствующего финансирования.

Здоровья её преемнику, как говорится.

@retailerswift

#ритейлзабугром

Сентябрь уже давно прошел, а вот свежие данные по инфляции появились по интересным мне странам не так давно:

🇹🇷 Турция остается лидером в списке — инфляция более 83%. Но правительство Эрдогана не переживает, они сейчас скорее озабочены строительством хаба с «Газпромом»

🇪🇺 В Еврозоне уже постепенно привыкают к высокой инфляции, за сентябрь она ускорилась до 9,9%. Выше всего значения по прибалтийским странам — там инфляция выше 20%

🇺🇸 В США продолжается медленное снижение, за сентябрь инфляция составила 8,2%

🇩🇪 Резкий рост цен переживает Германия, впервые с 1951 года инфляция достигла двухзначных значений — 10% в сентябре. Прогноз по ВВП также ухудшился — вполне возможно снижение производства на 0,4% в 2023 году

🇷🇺 В России инфляция в сентябре замедлилась до 13,7%. Радует, что снижение идет с апреля, но было бы лучше увидеть уже не двузначные цифры

@retailerswift

💰 Физики опять кучу средств со счетов поснимали – в сентябре банки выдали им 458 млрд руб.

Естественно, отток пришёлся на вторую половину месяца, когда много кто уехал из страны или просто поддался панике.

Но в октябре ситуация может стабилизироваться. Банки даже начали поднимать ставки по вкладам, чтобы народ обратно деньги принёс.

@retailerswift

Пост превращается, пост превращается... В элегантный дайджест:

🚬 #PM Табачная компания Philip Morris решила не покидать российский рынок. Там оценили размер активов в стране в $2,6 млрд и, видимо, поняли, что весь мир со своими санкциями может подождать.

📢 #GCHE В «Черкизово» собрались начать поставлять халяльную продукцию в магазины Саудовской Аравии. Вот вам и расширения бизнеса за границей, которые мы заслужили.

💷 Отставка Трасс окрыляет... Фунт в паре с долларом почти сразу после этого события вырос примерно на 0,5%, до $1,1272 против $1,1218 на закрытие торгов в среду. За 45 дней его так жмыхнуло, что даже такой подъём – уже неплохо.

👔 Нечего откладывать то, что можно сделать сегодня. Так что отечественный бренд мужской одежды и обуви Henderson вышел на армянский рынок. Большой шаг для сети, да в целом и для российского ритейла в нынешней ситуации.

@retailerswift

Не знаю как у вас, у меня копилка компаний, уходящих из России уже переполнена, но для новичков всё равно нужно найти место:

🏭 Южнокорейский производитель бытовой техники LG планирует закрыть завод в Подмосковье и перенести производство из России. Не особо далеко со всем своим добром компания собирается уйти – куда-нибудь в Узбекистан или Казахстан.

🛍 Uniqlo готовится полностью закрыть часть магазинов в России. Две точки уже не работают, осталось ещё 48.

Такой вот расклад. Иностранцев на рынке будет всё меньше, ибо приходят они в РФ крайне неохотно. В 2022 году впервые за 10 лет в российском ритейле прибавилось только пять зарубежных брендов. Хватило пальцев одной руки, чтобы посчитать...

@retailerswift

Российский инвестор, решивший разобрать свой портфель, созданный по рекомендациям брокеров

@retailerswift