어닝 시즌 2주차…넷플릭스·GE에어로스페이스·인텔[이번주 美 증시는]


https://naver.me/5CFNejor

✅ 주요 반도체기업 등락률(2026년1월19일):


엔비디아 -0.44%

마이크론 +7.76%


#엔비디아
#마이크론
#AMD
#TSMC
#브로드컴
#인텔

❤️ 삼성전자 주간차트 (2026년1월19일)


삼성전자, 20만원 돌파 가능성

1) 지난 주말 마이크론이 +7.76% 상승하여 주간차트 기준 8주 연속 상승하며 대세 상승 랠리 지속

2) 삼성전자는 작년 12월22일 역사적 고가 돌파 시도 가능성을 언급 드린 후 12월 26일부터 강력한 상승세 지속

3) 삼성전자는 오늘 15만원을 돌파하고 1분기내로 20만원 돌파 가능성

4) AI산업 혁명이 진행될수록 메모리 수요는 폭증하기 때문에 삼성전자, SK하이닉스, 마이크론 주가는 함께 강력한 상승 랠리를 펼칠 가능성



❤️ SK하이닉스 (2025년8월12일)
오늘 SK하이닉스 주가는 단기 바닥 탈출 시도 중
https://t.me/quantum_ALGO/85699

❤️ Micron Technology 주간차트 (2025년10월2일)
"메모리 반도체 슈퍼사이클"의 시작을 알리는 신호탄을 발사
https://t.me/quantum_ALGO/87824

❤️ SK하이닉스 +10% 급등 (2025년10월2일)
40만원 근접 중
https://t.me/quantum_ALGO/87840

❤️ Micron Technology 일간차트 (2025년12월11일)
마이크론은 올해 8월12일 $123 부근에서 SK하이닉스와 함께 코멘트드린 후 100% 이상 상승
https://t.me/quantum_ALGO/90754

✅ 삼성전자 일간차트 (2025년12월22일)
삼성전자는 이번 주에 역사적 고가 돌파 시도 가능성
https://t.me/quantum_ALGO/91217

❤️ Micron Technology 주간차트 (2025년12월23일)
막내야 너만 가냐? 형님들하고 같이 가야지!
https://t.me/quantum_ALGO/91254

❤️ 삼성전자 일간차트 (2026년1월7일)
강력한 상승랠리 지속 가능성
https://t.me/quantum_ALGO/91373


#KRX반도체지수
#필라델피아반도체지수
#마이크론
#삼성전자
#SK하이닉스
#HBM4
#80볼린저밴드
#240볼린저밴드

✅ [FnGuide 리포트 요약]


오늘 발간된 증권사 기업분석 보고서 한 눈에 보기!

http://comp.fnguide.com/SVO2/ASP/SVD_Report_Summary.asp?pGB=1&gicode=A005930&cID=&MenuYn=Y&ReportGB=&NewMenuID=901&stkGb=701


#증권사리포트요약

[다올투자증권 반도체/소부장 고영민, 김연미]

반도체/소부장
- 1분기 숫자가 지배할 26년

☑️ 1Q26 대형주 실적 서프 또 한차례
☑️ 1H26 소부장은 강한 주가 양상 기대

💡 핵심 주제 & 아이디어 요약
"1월 마지막주 실적발표가 다시금 업종 주가 분위기를 끌어올릴 이벤트가 될 전망입니다.
이미 상향된 대형주 실적 눈높이에 서프라이즈가 남아있다는 점이 핵심입니다.

26년 업종 주가의 공격적 대응시기를 6~7월까지라고 볼 때,
소부장은 5월에 확인될 1분기 숫자가 강할수록 주가 강도가 높을 것으로 예상합니다.
이에 부합하는 브이엠, 에스티아이에 대한 최선호주 의견 유지합니다."

▶️ 1월 실적발표 시기 - 여전히 남아있는 서프라이즈
- 1/29 삼성전자/SK하이닉스 4Q25 실적 발표 및 빅테크 실적발표
- 관전포인트: 1) 메모리 공급자 우위에 따른 가파른 가격 상승 지속 흐름, 2) AI 버블 우려를 불식시킬 사업 로드맵 및 투자 분위기
→ 1Q26 메모리 실적 추정치 또 다시 상향 조정 유력

▶️ 소부장의 2H25 vs 1H26 - 눈으로 볼 수 있는 실적 변화
- 2H25 대형주 대비 열위의 소부장 주가, 실적 변화 민감도 차이 때문이라 판단
- 1H26, 소부장 실적 변화 직접적 발생
→ 2H25와 다른 주가 양상 예상
- 2H25 수주 후 1H26 매출 인식 본격화
→ 브이엠의 1/16 공시(783억원)이 대표적, M14/16 전환투자와 M15X 신규투자 모두 포함

▶️ 투자전략 - 소부장은 1분기 숫자가 연간 주가 분위기를 결정
- 다올 기존 연간전망) 2H26 출시될 NVIDIA CPX를 통한 AI 서버 효율화(S/W) → 27년 범용 메모리 수요를 예상대비 둔화시킬 수 있는 가능성 경계
- 주가 선행성 감안시, 6~7월까지 공격적 대응 유리
- 6~7월 이전 확인될 소부장 실적은 5/14~15 무렵 공시될 1분기 실적
→ 1H26 실적이 강한 소부장일수록 강한 주가 퍼포먼스 기대


📑 자료: https://buly.kr/15QFUAB

*컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.

[HD현대마린엔진(071970)/BUY(유지)/TP 130,000원(상향)/다올투자증권 조선/기계/방산 최광식 ☎️2184-2308]

★ 4Q25 Review: 놀랍다 초대박고가엔진. 뜨겁다 탱커 시장

▶ Issue: 4Q25 실적 서프라이즈. 적정주가 상향

▶ Pitch:
> 2024년에 수주한 초대박엔진으로 4Q25에 21.8% OPM까지 옴
> 2026년에도 MIX 개선이 계속되며, 가파른 실적 개선 예상: 2025 17.5% → 2026 25.8%
> 연초부터 중국으로부터 2건의 탱커 수주 개시
> 베네수엘라, 이란, 장금상선 등 때문에 탱커 시황이 뜨거워서 동사의 수주도 또 증가 기대
> 적정주가: 실적 상향과 백로그너머를 2027 → 2028년으로 옮겨 13만원으로 +14% 상향

▶ Rationale: 보고서 참조

▶ 보고서 원문 및 컴플라이언스 노티스:
< https://bit.ly/HME4Q25RE >

* 텔레그램 공개 채널 https://t.me/HI_GS

[하나증권 IT 김민경]

기가비스 (420770.KQ/매수): 기판 검사장비 구조적 성장 구간 진입

자료: https://cutt.ly/GtlFmbcL

■ 투자의견 BUY, 목표주가 8.2만원으로 커버리지 개시

기가비스에 대한 투자의견 BUY 목표주가 8.2만원으로 커버리지를 개시. 목표주가는 27년 예상 EPS 3,992원에 Target PER 20.6배를 적용. Target PER은 검사 장비 기업인 KLA, Onto Innovation, Camtek 평균 PER에 기가비스의 전방 산업이 패키지 기판에 한정되어 있다는 점을 감안해 50% 할인율을 적용

기가비스의 투자포인트는 FCBGA 증설 사이클 진입으로 실적 개선세 지속되고 있으며 FCBGA 대면적화 및 고다층화로 검사 및 수리 장비의 구조적 성장이 기대된다는 점

■ 27년까지 성장세 지속 전망

25년 공시된 대규모 수주가 실적에 반영되며 25년 4분기 매출 291억원(YoY +324%, QoQ 303%), 영업이익 131억원(YoY 흑자전환, QoQ 1407%, OPM 45%)을 기록할 전망. 글로벌 탑티어 FCBGA 업체들이 AI 수요 대응을 위한 증설에 따라 26년 매출은 944억원(YoY +89%, 영업이익 378억원(YoY +168%, OPM 40%)을 기록할 전망

글로벌 AI 가속기향 FCBGA 시장을 과점하고 있는 Ibiden과 Unimicron은 선제적으로 증설에 나서며 장비 발주가 시작된 것으로 파악. 이외에 AI 서버향 FCBGA 후발주자인 삼성전기, Zhen Ding Tech 등도 26년 ASIC향 FCBGA 수요 대응을 위해 ABF 기판 증설을 진행중이거나 증설을 고려하고 있어 ABF 기판 검사장비 시장을 과점하고 있는 기가비스의 수혜는 중장기적으로 지속될 것으로 기대

■ AI가 이끄는 FCBGA 증설 사이클

AI 가속기용 FCBGA 기판의 대면적화, 고다층화, 선폭 미세화 및 부품 실장 난이도 상승으로 신규 생산시설의 램프업 과정에서 수율 안정화가 핵심 과제로 부각. 이에 따라 레이어별 고해상도 검사 및 결함 복구 공정의 중요성이 증가할 전망

특히 기판 사이즈가 확대되며 장비 1대 당 테스트 할 수 있는 기판의 수가 감소하고 있으며 기판 선폭 미세화로 인해 기존 흑백 검사 장비 대신 컬러 검사 장비에 대한 수요가 점차 증가

기판 스펙의 상향은 수율 개선을 위한 AOI 검사 장비 및 AOR 수리 장비에 대한 수요 증가를 야기할 것으로 판단하며 AI 가속기, HBM 등 AI 반도체 ASP 상승으로 인해 현재 샘플 검사 시스템에서 향후 전수 조사로 확대될 가능성도 상존

기가비스는 현재 2마이크로 수준의 검사장비 개발을 완료했으며 주요 고객사의 R&D 센터에 출하하고 있어 중장기 관점에서 P와 Q가 동반 성장하는 국면에 진입했다고 판단




(컴플라이언스 승인을 득함)

[대신증권 박강호][Issue Comment] LG전자: 과거의 LG전자가 아니다? 1Q 실적호조, 로봇 경쟁력

➡️ 1Q26 영업이익(1.5조원 19.5% yoy)은 컨센서스 18.1% 상회, 호실적 예상
➡️ 기업가치 확대 방향(추가배당, 자사주, M&A 등)이 구체화될 전망
➡️ 피지컬 AI 및 로보틱스의 경쟁력 부각, 밸류에이션의 재평가 진행

<투자의견 매수(BUY) 유지, 목표주가 140,000원 상향(7.7%)>

LG전자의 목표주가를 140,000원(2026년 주당순자산(BPS) X 목표 P/B 1.03배 적용<실적 성장기 평균>)으로 상향(7.7%), 2026년 1Q 전기전자 업종에서 최선호주 및 비중확대를 제시, 투자의견은 매수(BUY) 유지.
IT 대형주 중 밸류에이션 저평가(2026년 P/B 0.67배, P/E 7.4배) 심화 속에 긍정적 요인 및 밸류에이션 재평가가 가능한 3개 변화에 주목, 주가의 반등을 예상할 시기로 판단

<1Q26 영업이익 1.5조원(19.5% yoy)으로 컨센서스 18.1% 상회 추정>

1) 2026년 1Q 영업이익(연결)은 1.5조원으로 19.5%(yoy) 증가를 예상. 종전 추정(1.37조원) 및 컨센서스(1.27조원)를 각각 9.6%, 18.1%씩 상회하여 호실적을 전망. 별도(LG전자만)의 영업이익은 1.33조원으로 17.3%(yoy) 증가로 추정. 1Q 호실적 전망의 배경은 비용 절감 속에 프리미엄 제품의 가격 상승, 신성장군의 매출 증가로 믹스 효과가 확대될 예상. 2025년 하반기(3Q&4Q)에 희망퇴직 실시, CEO변경에서 적극적 재고조정 진행으로 고정비 부담이 완화 판단.

2026년 1Q에 가전(HS), TV(MS), 공조기(ES) 사업에서 신제품 출시 및 출고 가격이 상승 추정, 반면에 고정 비용 절감 및 보수적인 마케팅 예상으로 각 사업별 수익성이 추가 개선 전망. 대표적으로 MS(TV등) 사업의 영업이익은 흑자전환(qoq)으로 추정. 전사적 1Q26 영업이익의 호조 및 상향(컨센서스)이 주가 상승의 단초로 판단

<기업가치 확대(①추가 배당 ②자사주③ 전략적 협력 등 선택)의 가시화 예상>

2) 2026년 1Q 중으로 기업 가치의 확대 내용이 구체화될 가능성이 높다고 판단. 2025년 인도법인의 상장으로 유입된 현금(1.8조원, 납부세액 제외 전)을 재원으로 ① 추가 배당 ② 자사주 매입 ③ 미래의 경쟁력 확보(M&A, 전략적인 제휴) 등 다양한 방안 중 하나가 주주총회(3월 26일 예정) 이전에 가시화될 것으로 예상. 그러면 2026년 1Q 실적 호조 기대감 속에 밸류에이션 저평가 인식, 기업가치 확대 관점에서 LG전자를 주목할 것으로 판단. 추가적인 밸류에이션 상향 및 정당화 요인으로 휴머노이드를 포함한 로보틱스 사업의 경쟁력에 재평가가 진행될 전망

<피지컬 AI 및 로보틱스에 경쟁력 보유, 밸류에이션 재평가가 진행 중 판단>

3) 피지컬 AI 시대에 LG전자를 주축으로 그룹차원의 경쟁력이 재평가가 예상. LG전자는 AI 및 피지컬 AI, 로보틱스 관련한 플랫폼을 구축, 확대 과정에 있음. AI 엑사원의 경쟁력으로 가정용 로봇(클로이드 등)에서 시작하여 산업용 로봇(물류, 클로이 캐리봇) 분야로 포트폴리오 다각화를 추진. 차별화된 경쟁력에서 지분 투자한 로보티즈(액츄에이터), 로보스타(산업용 다관절, 스마트 팩토리) 및 베어 로보틱스(AI 기반 자율주행 서비스 로봇)이 차별화 경쟁력을 높여 줌. 액츄에이터를 내재화 및 LG이노텍, LG에너솔루션, LG CNS와 협력도 플랫폼 사업의 추진, 피지컬 AI 전환에서 중요한 역할을 담당. 이미 스마트팩토링의 사업에서 매출이 반영, 피지컬 AI 및 로보틱스의 적용 경험을 제공한 다양한 고객을 확보, 2026년 추가적인 가시적인 성과를 기대. 2026년 신임 CEO의 중요한 과제가 휴머노이드 포함한 로보틱스 사업의 브랜드화, 피지컬 AI의 차별적인 경쟁력의 확보라고 판단


📎PDF | ➡️보고서원문| 📝요약/해설

[KB증권 건설/REITs 장문준]
[

[원전] 2026. ‘한 장’으로 보는 미국 원전 ‘십년’지대계

KB증권 건설 장문준 (02-6114-2928)

** 2026년 1월 기준 미국의 원전 전략을 한 장의 그림으로 정리해 보았습니다.

* 미국 원전산업의 변화가 거침없습니다. 2025년이 미국 원전 부활 선언의 해였다면, 2026년은 실제 착공을 겨냥하는 해입니다. 단발성 착공을 넘어, 2027년을 원전 산업 확장의 원년으로 만들고자 하는 미국의 의지도 점차 명확하게 드러나고 있습니다.

* 글로벌 원전 산업의 주도권을 찾기 위한 미국의 원전 전략은 정교합니다. SMR과 대형원전이라는 투트랙 구분 하에서 각각의 방식으로 ‘빠른 착공’과 ‘기반 재건’을 병행한다는 계획입니다.

** SMR: 3.5세대 착공 + 4세대 인허가 및 인프라 기반 마련

** 대형원전 트랙: 미국 (정부주도 사업강화 및 표준확립) + 해외 (에너지 동맹) 동시 진행

* 미국이 단기로 집중하는 것은 3.5세대 SMR 착공과 미국내 정부주도 대형원전 착공입니다.

* SMR에서는 DOE 지원을 받은 2개 부지 착공이 중요합니다. 단순 착공 이상의 미국 원전 르네상스를 알리는 이벤트가 될 가능성이 높습니다.

* 대형원전에서는 미국내 원전사업 진행속도가 해외보다 더 빠르게 진행되고 있음에 주목할 필요가 있습니다.

* 2026년 미국 내 대형원전의 핵심은 정부 주도 구조 확립입니다. 장기간 원전 건설 공백을 겪은 상황에서 민간 유틸리티 주도의 신규 착공은 구조적으로 어렵습니다.

* 이에 따라 2026년은 정부 주도의 원전 사업 구조가 구체화되는 원년이 될 가능성이 높다. 이를 기반으로 2027년 이후 대형원전의 본격적인 FID (Final Investment Decision)가 시작될 것으로 판단합니다.

* 대형원전 해외수출 역시 중요한 부분입니다. 미국에게 해외 원전 산업은 단순한 기술 수출을 넘어 에너지 동맹을 강화하고 글로벌 원전 산업 주도권을 확보하는 수단에 가깝습니다. 에너지 인프라를 매개로 동유럽 국가들과의 정치·안보적 연대를 장기적으로 고정시키는 효과를 갖을 수 있기 때문입니다.


* 자세한 내용은 리포트를 참고 부탁드립니다.


리포트 클릭: https://bit.ly/3ZjvViZ

KB증권 건설 장문준 텔레그램 채널 링크 클릭: https://t.me/KB_EPC_MJ


* 위 내용은 금일 발간된 리포트에 포함된 내용입니다.

[방산] 한화에어로스페이스- 실적의 2025년, 수주의 2026년

DS투자증권 연구원 강태호

투자의견 : 매수(유지)
목표주가 : 1,570,000원(상향)
현재주가 : 1,299,000원(01/16)
Upside : 20.9%

■ 4Q25 Preview: 높은 기저효과에도 눈높이에 부합하는 실적 전망
- 4Q25 연결 매출액은 8.6조원(+77% 이하 YoY), 영업이익 1.14조원(+27.2% YoY, OPM 13.4%)으로 전망
- 지상방산 부문은 매출액 3.1조원(-6.5%), 영업이익 8,718억원(-6%, OPM 26%)으로 추정
- 폴란드 향 K9·천무 20문, 20대 이상 인도 예상 & 이집트 향 K9·K10 모듈 수출 순조롭게 진행되고 있어 컨센서스에 부합하는 호실적을 예상

■ 실적의 2025년, 수주의 2026년
- 25F 매출액 26.8조원(+138.6%), 영업이익 3.4조원(+97.8%, OPM 43.4%)으로 추정하며 전 사업 부문 우수한 실적 성장세
- 26년은 대형 수주 파이프라인에 대한 기대감을 높일 수 있는 해
- 노르웨이 천무(2.6조원), 핀란드·에스토니아 K9 추가 구매, 폴란드 K9 EC3(7조원)등 계약 가시성 높은 건 주목
- 스페인 K9 자주포(7조원), 루마니아 레드백(4조원)도 경쟁 상황에 따라 수주 가능성이 충분

■ 천무 및 유도탄의 확장성에 주목
- 12월에 진행한 폴란드 천무 유도 미사일 계약 (5.6조원)은 천무 발사대 수출 이후 대규모 유도탄 반복 매출 발생 가능성을 확인한 성과
- 투자의견 매수 유지, 목표주가를 1,570,000원으로 상향 조정
- 지정학적 리스크 강화에 따른 전 세계적 무기 수요 우상향이 지속 확인됨에 따른 멀티플 상향 조정 및 보유 지분 가치 상승에 기인

이 자료는 조사분석자료 공표 승인이 이루어진 내용입니다.

DS투자증권 리서치 텔레그램 링크: https://t.me/DSInvResearch

[대신증권 박강호][Issue Comment] 대덕전자: 반도체 호황의 수혜는 2026년 이익 확대로!

➡️ 1Q26 영업이익(372억원 49% qoq)은 컨센서스 24% 상회 추정, 호조
➡️ 2026년 영업이익(1,702억원)은 277% 증가(yoy) 추정, 추가 상향 예상
➡️ FC BGA, 1Q26년 흑자전환(yoy) 및 자율주행 반도체향 매출 증가

<투자의견 매수(BUY) 유지, 목표주가 67,000원 상향(17.5%)>

목표주가를 67,000원(2026년 EPS X 목표 P/E 23.9(실적 확장기 상단 적용))으로상향(17.5%), 투자의견은 매수(BUY)를 유지. 2026년 매출과 영업이익은 종전대비 각각 17.1%, 34.5%씩 상향. 주당순이익(EPS)도 종전대비 32.1% 상향 등 예상대비 서버향 반도체 패키지의 수요 증가가 높은 동시에 FC BGA의 턴어라운드(흑자전환)가 빠르게 진행된 것으로 판단. 또한 추가적으로 MLB 부문에서 설비증설 이후에 매출 증가, 서버향DDR5(패키지)에서 점유율 증가가 2026년 2Q 이후에 예상 등 경쟁사대비 실적 차별화가 진행될 것으로 전망. 투자포인트는

<2026년 영업이익(1,702억원)은 277%(yoy) 증가 추정 : 서버향 패키지 증가, FC BGA 턴어라운드(흑자전환) 이후에 매출 확대 전망>

2026년 매출(1.43조원)과 영업이익(1,702억원)은 각각 36.3%(yoy), 277%(yoy)씩증가를 예상. 컨센서스대비 9%, 13.2%씩 상회 등 실적 상향이 진행될 것으로 판단. 특히 2026년 1Q 매출은 3,313억원(9.1% qoq/53.8% yoy), 영업이익은 372억원(48.5% qoq/흑전 yoy)으로 종전 추정을 각각 17.4%, 38.8%씩 상회, 빠른 실적 개선이 1Q26부터 예상

서버향 메모리 수요가 종전 추정을 상회, 1Q가 비수기이나 전분기대비 증가 전망. 추가로 서버향 DDR5 패키지는 고객사내 점유율 증가(Q), 적층 수(P)가 높아지면서 수량(Q) 및 가격(P) 동시에 상승한 구간에 있음. 추가로 원달러 환율 상승(2026년 1/16 기준 원달러 평균환율은 1,459원 / 4Q25대비 +0.5%)이 추가적으로 반영되면서 실적이 컨센서스를 상회할 것으로 분석. 2026년 2Q에 소캠2 생산 시작을 예상. LPDDR5향 패키지를 공급, 패지내 믹스효과 확대(P 상승)가 추가적인 이익 개선 요인으로 판단

FC BGA 사업은 2026년 1Q에 분기기준으로 흑자전환(qoq/yoy)하여 전사적으로 수익성 기여도가 높아질 전망. 자동차의 전장화, 자율주행 채택 추세가 높아지면서 전장용 FC BGA 매출 증가가 예상을 상회 판단. 다양한 고객 확보 및 수주 증가로 2026년 매출(FC BGA)은 3,459억원으로 62.7%(yoy) 증가를 예상(2025년 19.4%(yoy) 추정). 미국 순수 전기차 업체의 AI4 반도체에 FC BGA를 공급(4Q25)시작, 2026년 확대될 전망. 글로벌 FC BGA 시장에서 선두 업체가 서버 및 AI영역에 집중하면서 전장용에서 대덕전자의 수주 증가가 가능성이 높다고 판단. FCBGA 매출 증가 및 가동률 상승은 추가적인 이익 상향의 근거로 판단


📎PDF | ➡️보고서원문| 📝요약/해설

# 코리아써키트
- 아직도 싸다, 눈높이를 맞추지 않을 이유가 없다

[ SK증권 권민규 ]
IT중소형/디스플레이

투자의견: 매수(신규편입)
목표주가: 92,000원(신규편입)

▶️ 결론
- 4Q25 실적, 컨센서스 Beat 예상(연결)
(컨센 OP 332억원, 추정 OP 393억원)
- '26년 연간 실적 컨센서스 Beat 예상(연결)
(컨센 OP 1,299억원, 추정 OP 1,451억원)
- 26F EPS기준 현재주가 12배, 국내 경쟁업체 16~20배
- 메모리 모듈 믹스개선 본격화: 영업레버리지 효과 증대
- FC-BGA 물량 증가: 통신부품, Auto향 물량 증가
- 브로드컴향 AI DC용 FC-BGA 상반기 퀄, SOCAMM 진입, 메모리 모듈 Capa증설 등 중장기 성장동력 보유
- 실적 상향에 따른 경장사와 밸류에이션 키맞추기 당위성 확보, 매수 의견 제시

▶️ 메모리 호황, FC-BGA가 만드는 새로운 실적 사이클 돌입
- HDI: 메모리 모듈 믹스, 고부가 서버향 기판으로 개선 중
- ‘26년도 예상 메모리 모듈/SSD 매출액은 4,045억원(YoY +71%), HDI 사업부 전체 매출액은 6,904억원(YoY +38%) 예상
- 2H26 메모리/SSD 모듈 Capa의 약 50% 증설 예정
- FC-BGA: 4Q25기준 상반기 대비 +30% 물량 발생 중
- 가동률 30~40%수준에서 4Q25기준 63% 추정
- SOCAMM: 글로벌 업체향 공급 임박

▶️ 목표주가 92,000원, 투자의견 매수 제시
- Target P/E 18.1배(동종업계 Peer 평균) 적용
- 단기: 메모리 모듈 증가 사이클에서 믹스 개선, FC-BGA 물량 증가로 기저 효과에 기반한 빠른 매출 성장이 포인트
- 중장기: 브로드컴향 AI DC용 FC-BGA 진입, SOCAMM, Capa증설로 매력적인 전방산업과 매출성장 보유
- 단기 실적 개선, 중장기 아이템 가치 감안, 경쟁업체들과 밸류에이션 키맞추기 필요

▶️ URL:
https://buly.kr/Edub18L

“美 파운드리-패키징 공장 짓고 있는데 메모리까지” 삼성-SK 난감


https://naver.me/5f5lSUlD