Грузооборот терминалов «Портового альянса» по итогам 2025 году увеличился на 2,3% в годовом выражении, до 38,8 млн т. Наибольший прирост отмечен в Ванино — он составил 35,4%, до 19,6 млн т.

Основа грузовой базы представлена углем и удобрениями — основными грузами, с которыми работает стивидор.

Среди терминалов, показавших положительную динамику в объеме перевалки, — Малый порт в Находке (за год отгрузки выросли на 2,2%, до 3,61 млн т), Туапсинский балкерный терминал (+21%, до 2,4 млн т) и усть-лужский Port Favor (+12% к плану, до 560 тыс. т). В то же время просадка более чем на треть зафиксирована на Мурманском морском торговом порте (снижение до 9,73 млн т) и Мурманском балкерном терминале (-28,2%, до 2,8 млн т).

Последнее объясняется спадом экспортного спроса и дорогой логистикой. Потери на этом направлении компенсированы ростом на Дальнем Востоке благодаря реализации инвестпрограммы компании и расширения провозных мощностей БАМа.

Про Логистику. Аналитика

Перевалка в российских морских портах снизилась по итогам 2025 года на 0,4% по отношению к предыдущему году, составив 884,5 млн т. В частности, экспортные отгрузки упали на 0,6%, до 696,6 млн т, импортные — на 3,9%, до 41,2 млн т. Транзит увеличился на 10% и достиг 71,5 млн т.

В сегменте сухогрузов позитивная динамика грузооборота у угля (+7,8% год к году, до 202,9 млн т), удобрений (+8%, до 45,9 млн т), черных металлов (+20,8%, до 23 млн т) и руды (+29,1%, до 15,9 млн т). Перевалка контейнерных грузов упала на 2,7%, до 54 млн т.

Отгрузки наливных грузов сократились на 0,5% и составили 442,8 млн т. В плюсе — сырая нефть (+2,8%, до 274,9 млн т) и СУГ (+2,5%, до 37,2 млн т). Перевалка нефтепродуктов упала на 7,7%, до 121,1 млн т.

В целом за 2025 год грузооборот вырос лишь в Дальневосточном бассейне — на 6,6%, до 252,1 млн т за счет сухих грузов (+9,4%, до 169,1 млн т). В балтийских портах перевалка составила 271,3 млн т, что на 0,6% ниже уровня 2024 года, южных — 265,4 млн т, уменьшившись на 3,9%.

Про Логистику. Аналитика

Коротко о главном на логистическом рынке за неделю

🔷️ Погрузка на сети РЖД по итогам 2025 года упала на 5,6% год к году, хотя ранее в компании ожидали снижение показателя на 6%.

🔷️ Перевозки контейнеров в экспортном сообщении по железной дороге выросли за прошедший год на 8,5%, а в целом отправки сократились на 4,1%.

🔷️ НТК транспортировала в 2025 году на 5,7% грузов меньше, чем годом ранее, в соответствии с динамикой погрузки.

🔷️ Перевалка на терминалах «Портового альянса» увеличилась по итогам прошедшего года на 2,3%. Наиболее заметно — в Ванино.

🔷️ Грузооборот морских портов России сократился по итогам 2025 года на 0,4%, в том числе экспортные отгрузки упали на 0,6%.

Про Логистику. Аналитика

Восток получит квоты

Президент Владимир Путин поддержал обращение главы Минэнерго Сергея Цивилева о необходимости заключить соглашение между Кузбассом и ОАО РЖД о гарантированном вывозе 60 млн тонн угля на экспорт на восток в 2026 г. Дальневосточное направление — наиболее доходное для угольщиков. Об этом пишет
«Коммерсант»

Квоты на приоритетный вывоз угля на экспорт на восток из угледобывающих регионов начали выделять в 2021 г., когда президент поручил за три года нарастить поставки угля из Кузбасса на восток на 30%. В результате между ОАО РЖД и Кузбассом было заключено соглашение, закрепляющее объемы, обязательные к вывозу. Собственные квоты затем получили Хакасия, Бурятия, Тува, Якутия, Иркутская область. В 2024 г. совокупный объем квот достиг 99,3 млн тонн. Но ОАО РЖД неоднократно просило отказаться от соглашений с регионами, в результате на 2025 г. такое соглашение было заключено только с Кузбассом (54,1 млн тонн). По данным местного министерства угольной промышленности, в январе—ноябре 2025 г. регион увеличил экспорт угля на 2,3% год к году, до 94,1 млн тонн, на восток — на 0,04%, до 49,3 млн тонн.В NEFT Research оценивают доходность экспорта кузбасского энергетического угля калорийностью 6000 ккал на кг через дальневосточные порты в 1,9 тыс. руб. за тонну при цене 6,48 тыс. руб. за тонну. Стоимость перевалки, по данным аналитиков, 704 руб. за тонну, аренды полувагонов — 351 руб. за тонну, тариф ОАО РЖД — 3,52 тыс. руб.

Партнер NEFT Research по консалтингу Александр Котов говорит, что отмена квотирования экспортных поставок на Восток снизит приоритетность вывоза угля по железной дороге до 11-й очереди, затронет наиболее маржинальное направление — Китай и может привести к дальнейшему падению добычи и экспорта.

НА-ГОРА. Угольная аналитика

НТК перевезла 100,1 млн т угля по итогам 2025 года, что на 1,6% больше, чем годом ранее. Основная часть продукции, 58,8 млн т, направилась на внутренний рынок, остальные 41,3 млн т экспортированы через порты и погранпереходы.

Поставки в восточном направлении выросли на 6,7% благодаря модернизации добычи и обогащения угля горняками Хабаровского края, завершению основных строительных работ на инфраструктуре РЖД и наращиванию терминальных мощностей. Повысилась и эффективность маршрутизации. В основном уголь был отгружен через порт Ванино.

Для перевозок за год НТК осуществила около 1,4 млн отправок полувагонами.

Про Логистику. Аналитика

Минтранс рассчитывает на рост мощности портов Северо-Запада в 2026 году на 15,5 млн т за счет ввода терминалов по перевалке удобрений и зерна.

В частности, речь идет о мощностях «Еврохима» в Усть-Луге и компании «Новотранс актив», а также Высоцкого зернового терминала.

На востоке прогнозируется прирост на уровне 13,2 млн т, чему поспособствует запуск контейнерного терминала во Владивостоке и угольного терминала «Порт Эльга». На азово-черноморском направлении мощности портов увеличатся на 6,4 млн т благодаря реконструкции акватории и других причалов порта Туапсе. Кроме того, ожидается ввод комплекса «Тольяттиазота».

Про Логистику. Аналитика

Контейнерооборот ВМТП, входящего в группу FESCO, упал в 2025 году на 8% к предыдущему году, до 805 тыс. TEU.

Перевалка алюминия при этом выросла год к году на 16%, до 214 тыс. т, чугуна — в 3,5 раза, до 111 тыс. т. Отгрузки импортных легковых машин на специализированном терминале увеличилась на 40%, до 113 тыс. единиц. В 2024-м перевалка в общей сложности достигла рекордного показателя — 13,4 млн т.

В компании считают, что в прошлом году терминалу удалось обеспечить стабильную работу по основным направлениям в условиях снижения активности на логистическом рынке.

Про Логистику. Аналитика

Перевозки черных металлов на экспорт по железной дороге увеличились в 2025 году на 11,1% год к году, до 24,8 млн т. Транспортированы различные виды листового проката, стальная заготовка, трубы, слябы и другие товары этой категории.

В адрес портов Северо-Запада погружено 4 млн т, что на 15,9% больше, чем за прошлый год, Дальнего Востока — 1,9 млн т (на этом направлении поставки снизились на 14,8%), Юга — 11,5 млн т (+13,1%). Отправки через погранпереходы выросли на 13,1%, до 7,4 млн т.

Росту перевозок продукции черной металлургии способствовало внесение некоторых предприятий-грузоотправителей в перечень непрерывно действующих. Это обеспечило им повышенный приоритет при приеме грузов на транспортировку по лимитирующим направлениям железной дороги и более точное планирование производства и поставок.

Про Логистику. Аналитика

Власти Якутии приступили к реконструкции железнодорожного участка Сковородино – Рейново, относящегося к погранпереходу Джалинда – Мохэ.

В правительстве республики восстановление участка считают не только экономической задачей, но и стратегически важной для запуска погранперехода в принципе. Уже разработан проект совмещенного мостового перехода.

Дополнительно проведены гидрологические работы на Амуре и проработано проектное решение съезда с автодорожного моста на строящемся пункте пропуска.

Про Логистику. Аналитика

Коротко о главном на логистическом рынке за неделю

🔷️ Президент Владимир Путин поддержал просьбу Минэнерго о заключении между РЖД и Кузбассом соглашения на вывоз угля на экспорт в 2026 году.

🔷️ Угольные перевозки НТК выросли в 2025 году на 1,6% к предыдущему году. Большая часть была поставлена потребителям внутри страны.

🔷️ В Минтрансе ожидают роста мощности северо-западных портов на 15,5 млн т, восточных — на 13,2 млн т, южных — на 6,4 млн т.

🔷️ Контейнерооборот ВМТП упал по итогам 2025 года на 8% год к году, а перевалка некоторых насыпных грузов увеличилась.

🔷️ Экспортные перевозки черных металлов по железной дороге выросли на 11,1%. Большая часть продукции ушла в направлении портов Юга.

Про Логистику. Аналитика

Новая надбавка к железнодорожным грузовым тарифам в размере 1% может вступить в силу весной. ФАС опубликовала проект соответствующего приказа.

В конце декабря ее утвердил совет директоров РЖД в рамках инвестпрограммы на 2025 год. Дополнительный коэффициент будет применяться к тарифам, сборам и плате на перевозки грузов железнодорожным транспортом общего пользования и услуги по использованию инфраструктуры, выполняемые РЖД. Это поможет компенсировать расходы на организацию транспортной безопасности.

При этом надбавка не будет действовать в случае оплаты РЖД услуги по использованию инфраструктуры, не принадлежащей РЖД. В целом применять ее планируется с 1 марта этого года до конца февраля следующего.

Про Логистику. Аналитика

Мурманский балкерный терминал (МБТ, входит в «Портовый альянс») отправил в Южную Америку первую в новом году партию калийных удобрений. Ее объем составил 35 тыс. т.

В этом году экспортные поставки через Мурманск станут регулярными. Пробная партия была запущена в декабре прошедшего года.

В МТБ такой маршрут считают альтернативой портам Балтики и перспективным направлением для развития российского экспорта в целом.

Про Логистику. Аналитика

Мурманский губернский флот, «дочка» рыбопромышленной группы «Норебо», намерен взыскать с «Северной верфи» (входит в ОСК) 3,7 млрд руб. за непоставку траулеров-процессоров.

Соответствующий договор подряда был заключен в 2017 году. Согласно ему, «Норебо» должно было получить десять морозильных траулеров-процессоров проекта 170701, предназначенных для промысла трески, пикши, сельди, минтая и других видов рыб. В целом их стоимость оценивалась тогда в 38,4 млрд руб.

Сроки передачи оборудования в результате оказались сорваны, в частности, из-за проблем с поставкой импортного оборудования. На воду спущены только шесть из них.

Про Логистику. Аналитика

Экспорт угля с дальневосточных месторождений увеличился в 2025 году на 3,3% в годовом выражении, до 30 млн т.

Основной объем, 19,1 млн т (+5,7% год к году), пришелся на твердое топливо Эльгинского месторождения. На Урагольском месторождении в Хабаровском крае отгрузили 7,4 млн т, что в 1,3 раза больше, чем в предыдущем году.

Всего отправки дальневосточного угля снизились на 2%, до 35,4 млн т.

Про Логистику. Аналитику

Коротко о главном на логистическом рынке за неделю

🔷️ Надбавка на транспортную безопасность в размере 1% к тарифам РЖД вступит в силу 1 марта и будет действовать до конца февраля следующего года.

🔷️ Мурманский балкерный терминал отгрузил в Южную Америку первую в новом году партию калийных удобрений.

🔷️ «Дочка» рыбопромышленной группы «Норебо» подала иск к «Северной верфи» за срыв контракта на поставку траулеров-процессоров.

🔷️ Экспорт угля с дальневосточных месторождений вырос в 2025 году на 3,3% год к году, в основном за счет Эльгинского.

Про Логистику. Аналитика

Погрузка на сети РЖД снизилась в январе на 4% год к году, до 89,3 млн т из-за сохранения «спада активности» в угольном и металлургическом секторах.

Так, перевозки твердого топлива упали на 8,7%, до 27,1 млн т, черных металлов — на 14,5%, до 4 млн т, металлолома — на 43,2%, до 269 тыс. т.

Отправки нефтяных грузов составили 17,6 млн т, оставшись на уровне результатов аналогичного периода прошлого года. Продолжается рост объемов погрузки удобрений и зерна за счет вывоза урожая 2025 года — на 4 и 49,9% соответственно, до 6,5 и 2,6 млн т.

Экспортные перевозки в восточном направлении увеличились за первый месяц года на 5,9%, до 14,2 млн т, в том числе удобрений (+81,8%), железной руды (+16,9%), зерна (+41,9%).

Про Логистику. Аналитика

«Русская сталь» продолжает пытаться улучшить транспортные условия для металлургов.

Для перевозки импортного металлопроката по железной дороге предлагается ввести тарифную надбавку в размере 40-45%, что позволит обеспечить защиту внутреннего рынка от растущих поставок из прежде всего Казахстана и Китая. В последние годы для российских экспортеров такая надбавка составляет 8%.

Среди других предложений — повышение приоритетности экспортных железнодорожных перевозок металлопродукции, в первую очередь в направлении Восточного полигона.

Все это будет обсуждаться на заседании правительства в ближайшее время.

Про Логистику. Аналитика

В правительстве Кузбасса высказали опасения насчет введения схемы «вези или плати» на железнодорожном транспорте. По мнению региональных властей, такое решение может сделать угольный экспорт «запредельно рисковым» видом бизнеса.

В случае внедрения принципа некоторые грузоотправители вообще не смогут транспортировать твердое топливо по железной дороге. РЖД, в свою очередь, продолжают настаивать на пользе таких договоров — они помогут повысить прогнозируемость грузопотоков, обеспечить гарантии окупаемости инвестпроектов по развитию инфраструктуры и увеличить эффективность работы сети.

Как мы неоднократно указывали, «вези или плати» — прежде всего «ценовая инициатива», поскольку это вариант хеджирования рисков по отправке или неотправке груза и вопрос в том, кто за эти риски будет платить. Согласно расчету старшего партнера NEFT Research Данила Токмина, дополнительные расходы угольщиков составят 5-10%.

Про Логистику. Аналитика