رفتار امروز کال‌ها و پوت‌ها را نمی‌شود فقط با حرکت قیمت دارایی پایه توضیح داد؛ بخشی از ماجرا به تغییر انتظارات معامله‌گران و نوسان ضمنی قراردادها برمی‌گردد.

روز گذشته بازار آپشن در بعضی نمادها با واکنش نسبتاً شدیدی همراه شد و فشار فروش باعث شد نوسان ضمنی برخی قراردادهای کال تا محدوده‌های پایینی مثل ۲۲ درصد کاهش پیدا کند. امروز با برگشت بخشی از این افت و رشد دوباره IV، قیمت تعدادی از کال‌ها وارد محدوده مثبت شد؛ در مقابل، پوت‌ها عمدتاً تحت فشار قرار گرفتند.

IV یا «نوسان ضمنی»، عددی است که نشان می‌دهد بازار چه میزان نوسان را برای آینده سهم یا دارایی پایه پیش‌بینی می‌کند. هرچه IV افزایش پیدا کند، ارزش زمانی قراردادهای اختیار معامله معمولاً بیشتر می‌شود و هرچه کاهش پیدا کند، بخشی از ارزش زمانی آپشن‌ها از بین می‌رود. به همین دلیل ممکن است قیمت یک قرارداد حتی بدون تغییر چشمگیر در دارایی پایه، صرفاً با تغییر IV بالا یا پایین برود.

البته مثبت‌بودن فعلی کال‌ها الزاماً به معنی تثبیت روند صعودی نیست. اگر در ادامه معاملات، صف‌های فروش بازار پایه کم‌رنگ نشوند و فشار عرضه ادامه داشته باشد، احتمال دارد همین قراردادهای کال نیز بخشی از رشد امروز خود را پس بدهند.

📌 باز هم سقف موقعیت باز سررسید تیر اهرم پر شد.
از فردا دیگه امکان گرفتن موقعیت فزاینده روی این سررسید وجود نداره.
اگر قبل از بسته شدن سقف، وضعیت موقعیت‌های باز رو زیر نظر داشته باشید، راحت‌تر می‌تونید برای معاملاتتون برنامه‌ریزی کنید.
در ره‌آورد می‌تونید میزان پر شدن سقف موقعیت‌های باز هر سررسید رو به‌صورت لحظه‌ای ببینید.
https://rahavard365.com/options?tab=contract_chain
📌 𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

📌 اسمش «درآمد ثابت» است؛ اما ریسکش همیشه ثابت نیست!

خیلی‌ها موقع انتخاب صندوق فقط جدول بازدهی را نگاه می‌کنند و خیالشان راحت است که اینجا دیگر خبری از ریسک‌های جدی نیست.

اما سؤال مهم اینجاست:

🔸 این بازده دقیقاً از کجا آمده؟
🔸 پول صندوق در چه دارایی‌هایی قرار گرفته؟
🔸 قیمت تابلو چقدر با NAV فاصله دارد؟
🔸 و اگر چند سرمایه‌گذار بزرگ هم‌زمان خارج شوند، چه اتفاقی می‌افتد؟

بعضی از ریسک‌های صندوق درآمد ثابت، تا وقتی بازار آرام است خودشان را نشان نمی‌دهند؛ درست زمانی دیده می‌شوند که دیگر فرصت بررسی اولیه گذشته است.

در این مطلب بررسی کرده‌ایم قبل از خرید صندوق درآمد ثابت، دقیقاً کدام بخش‌ها را باید ببینید تا فقط اسیر عدد بازدهی نشوید.

🔗 متن کامل مقاله:

[صندوق درآمد ثابت هم بدون ریسک نیست،قبل از خرید چه چیزهایی را بررسی کنیم]

هم‌اکنون کانال‌های بورسی در به در به دنبال یک نکته‌ی مثبت در صحبت‌های ترامپ، ببینیم پیدا میشه یا نه، نهایتا:)

📊 #اهرم | آپدیت #مکس_‌پین_پرایس سررسید تیر
تنها ۷ روز معاملاتی تا پایان سررسید باقی مونده و همون‌طور که در نمودار می‌بینید، مکس‌پین کلاسیک فعلاً روی ۳۴۰۰ تومان قرار داره. نکته جالب اینکه اعمال ۳۸۰۰ تومان هم فاصله کمی با مکس‌پین داره و فعلاً هر دو محدوده جزو نواحی مهم این سررسید محسوب می‌شن.
در سررسید قبلی، به‌دلیل بالا بودن ارزش معاملات بورس و تقاضای قوی بازار، مکس‌پین کلاسیک نتونست مثل سررسیدهای قبل عملکرد داشته باشه. اما حالا با کاهش نسبی ارزش معاملات، بد نیست دوباره رفتار مکس‌پین رو زیر نظر بگیریم و ببینیم آیا این سررسید دوباره می‌تونه نقش پررنگ‌تری در قیمت پایانی داشته باشه یا نه.
از طرفی، سررسید امروز دوباره به سقف موقعیت‌های باز رسید و اخذ موقعیت فزاینده متوقف شد؛ بنابراین تا زمان بازگشایی مجدد، تغییر محسوسی در موقعیت‌های باز این سررسید نخواهیم داشت.
📌 𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

اگر تنش بالا بگیرد، بورس هم بالا می‌رود؟

جوابش آن‌قدرها هم ساده نیست.

ممکن است با بالا گرفتن تنش‌ها، دلار آزاد و نفت رشد کنند؛ اما این لزوماً به این معنا نیست که بورس هم سریع و یک‌دست مثبت شود.

نکته اصلی برای خیلی از شرکت‌ها، دلار آزادی نیست که مردم در بازار می‌بینند؛ نرخی است که شرکت با آن محصولش را می‌فروشد و درآمدش را ثبت می‌کند.

اگر دلار آزاد بالا برود، اما نرخ ارز شرکت‌ها تغییر خاصی نکند، فعلاً اتفاق بزرگی در سود شرکت‌ها نمی‌افتد. فقط دوباره فاصله دلار آزاد و نرخ رسمی بیشتر می‌شود.

از آن طرف، خیلی از سهم‌ها در همین مدت رشد خوبی کرده‌اند و بعضی‌ها بازدهی بالایی داده‌اند. برای همین ممکن است در کوتاه‌مدت کمی استراحت کنند یا حتی مسیرشان برعکس شود.

اگر بعداً رشد دلار خودش را در نرخ فروش شرکت‌ها هم نشان دهد، آن‌وقت می‌شود درباره موج بعدی بازار جدی‌تر حرف زد.

پس فعلاً فقط با دیدن رشد دلار و نفت نمی‌شود نتیجه گرفت که بورس هم مستقیم راه می‌افتد. باید دید این رشد چه زمانی و از چه مسیری وارد سود شرکت‌ها می‌شود.


https://t.me/optionreference

تو جنگ چهل روزه که از تهران می‌رفتم شهرهای دیگه، انگار دو تا ایران وجود داشت.

اونجا زندگی عادی جریان داشت و خیلی‌ها نمی‌دونستن تهران، اصفهان و بعضی شهرهای دیگه هر شب زیر استرس موشک چه حالی دارن.

حتی بعضی از دوست‌هام که خارج از ایران بودن می‌گفتن: «شما که چیزی‌تون نمی‌شه، زنده می‌مونید.»
انگار فاصله، درد رو نامرئی می‌کرد.

حالا که درگیری‌ها تو جنوبه، حس می‌کنم تو تهران هم کم‌کم همون اتفاق داره تکرار می‌شه؛ زندگی برای خیلی‌هامون عادی شده، در حالی که یه عده هنوز هر شب با صدای انفجار و اضطراب می‌خوابن.

اگه صدای انفجار به گوشمون نمی‌رسه، دلیل نمی‌شه کسی اون طرف با آرامش سرش رو روی بالش گذاشته باشه

تو این روزها، حداقل همدیگه رو فراموش نکنیم

✍️احسان مسلمی

فملی صفر تابلو
بازار پشت سر فملی جمع میشه؟
آره 👍
زهی خیال باطل❤️

«حس بازار» (Market Feel) چیزی است که معامله‌گران باتجربه بعد از سال‌ها مشاهده بازار به دست می‌آورند. این یک اندیکاتور یا فرمول نیست، بلکه توانایی درک رفتار بازار از روی مجموعه‌ای از نشانه‌ها است.
آیا حس بازار قابل آموزش است؟
تا حدی بله، اما بخش زیادی از آن از تماشای هزاران ساعت نمودار و واکنش بازار به دست می‌آید. درست مثل یک پزشک باتجربه که گاهی قبل از دیدن همه آزمایش‌ها، از روی علائم اولیه حدس خوبی می‌زند؛ این حدس بر پایه تجربه است، نه صرفاً شهود.
❌ یک هشدار مهم
حس بازار اگر با داده‌ها بررسی نشود، می‌تواند گمراه‌کننده باشد. حتی معامله‌گران حرفه‌ای هم گاهی تصور می‌کنند بازار صعودی یا نزولی شده، اما داده‌های عینی (مثل جریان سرمایه، موقعیت معامله‌گران یا شاخص‌های سنتیمنت) خلاف آن را نشان می‌دهد.
به همین دلیل بهترین معامله‌گران معمولاً Market Feel را به‌عنوان یک فرضیه در نظر می‌گیرند و سپس آن را با شواهدی مثل حجم معاملات، داده‌های موقعیت معامله‌گران، آپشن‌ها و سایر شاخص‌ها تأیید یا رد می‌کنند. این ترکیب معمولاً قابل‌اعتمادتر از اتکا به یکی از این دو به‌تنهایی است.
https://t.me/optionreference

📊 گزارش پایان بازار
امروز ارزش معاملات خرد ۲۶.۵ همت بود؛ رقمی که بالاتر از میانگین ۵۵ روزه قرار گرفت، اما همچنان پایین‌تر از میانگین‌های ۵ و ۲۰ روزه باقی ماند.
در پایان معاملات، ۵۱ درصد نمادها در محدوده منفی به کار خود پایان دادند و ۳.۲ همت خروج پول حقیقی نیز در بازار به ثبت رسید.
📌 𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

https://t.me/optionreference/12026
تورم ماه ژوئن کمتر از حد انتظار بود و رشد طلا و نقره و... شاهدیم(فعلا به سود ماهی قرمز)
ببینیم آخر ماه میلادی نرخ بهره چی میشه داستانش!

🔔 اگر نگران فراموش کردن زمان تسویه قراردادهای اختیار معامله هستید، توی ره‌آورد گزینه «ارسال اعلان سررسیدها از طریق پیامک» رو فعال کنید تا در روز تسویه نقدی و فیزیکی همه سررسیدها، براتون پیامک یادآوری ارسال بشه.
🔗 لینک معرفی ره‌آورد:
https://rahavard365.com/options?tab=overview
📌 𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

اگر بازار برخلاف موقعیت شما حرکت کند، دقیقاً چه برنامه‌ای دارید؟

بیشتر معامله‌گران برای سود برنامه دارند؛
اما درست از جایی ضربه می‌خورند که برای اشتباه بودن تحلیلشان هیچ سناریویی نچیده‌اند.

بازار اختیار معامله دوطرفه است؛ هم از رشد بازار می‌توان موقعیت گرفت و هم از افت آن. بنابراین مسئله اصلی مثبت یا منفی بودن بازار نیست؛ مهم این است که اگر حرکت بازار برخلاف موقعیت شما بود، بدانید چطور ریسک را کنترل کنید.

در مقاله جدید آپشن رفرنس بررسی کرده‌ایم:

🔹 چطور با خرید پوت، برای سهام خود محدوده حفاظتی ایجاد کنیم
🔹 چگونه با استراتژی کالر، هزینه هج را کاهش دهیم
🔹 کاوردکال دقیقاً تا چه اندازه ریسک افت سهم را پوشش می‌دهد
🔹 و چطور با اسپردها، محدوده سود و زیان معامله را از قبل مشخص کنیم

این مقاله برای کسی است که نمی‌خواهد بعد از حرکت بازار، تازه به فکر مدیریت موقعیتش بیفتد.

🔗 مطالعه مقاله در سایت آپشن رفرنس:
[چطور ریسک آپشن را کنترل کنیم؟]

ترامپ در مصاحبه با فاکس‌نیوز:
ما به شدت به ایران حمله خواهیم کرد. در مرحله آخر، نیروگاه‌ها و پل‌ها را هدف قرار خواهیم داد

تسویه فیزیکی قراردادهای اختیار معامله خساپا، وبملت


👇👇👇
هر آنچه که باید در مورد تسویه فیزیکی بدانید



برای دسترسی به جزئیات اطلاعات مربوط به قراردادهای اختیار معامله (آپشن) به داشبورد اختصاصی بازار اختیار معامله ره‌آورد مراجعه کنید.

خساپا یک ساعت آخر قرادادهاش قابل معامله است
صرفا معاملات کاهنده

معامله کاهنده یعنی معامله‌گر میاد موقعیتی که از قبل باز کرده رو می‌بنده.

مثلاً اگه قبلاً اختیار خریده، با فروش همون قرارداد از موقعیت خارج می‌شه؛ اگه هم فروشنده بوده، با خرید قرارداد تعهدش رو می‌بنده. یعنی اینجا موقعیت جدیدی ساخته نمی‌شه، فقط موقعیت قبلی بسته می‌شه.

دوستان مواظب پر شدن سقف معاملاتی اختیارمعامله #اهرم سررسید مردادماه باشید


مجموع بیشینه های موقعیت های باز اختیار خرید و فروش هر قیمت اعمال در یک سررسید
به طور مثال در سرسید شهریور ماه نماد اهرم
موقعیت های باز اختیار خرید و اختیار فروش قیمت اعمال ۱۶۰۰ تومن رو چک میکنن هر کدوم بیشتر بود مبنا قرار میگیره
برای همه قیمت اعمال های این سررسید نماد اهرم اینکار انجام میشه و در نهایت جمع می شوند
اگر از سقف موقعیت های باز طبق اطلاعیه منتشر شده از شرکت بورس یا فرابورس برای اون زنجیره بیشتر باشه از روز معاملاتی بعد امکان اخذ موقعیت فزاینده جدید وجود نداره تا موقعیت ها بسته بشن و مجموع طبق فرمول بالا به ۸۰ درصد سقف برسه و مجدد از روز کاری بعد میشه موقعیت جدید گرفت
این مقدار هم در سامانه های معاملاتی و سایت های خدمات دهنده در حوزه آپشن نمایش داده میشه

https://t.me/optionreference