تا به این لحظه از بازار امروز
۲۹ شهریور ۱۴۰۴

ارزش معاملات صندوق‌های اهرمی به شرح زیر می‌باشد
توان در حد قیمت یک کشنده
اهرم یه دنای صفر
موج یه پراید کارکرده خسته
نارنج اهرم یه موتور ۱۲۵
جهش و شتاب هر کدوم در حد یه PS5 کم‌کارکرد

#جدی
#نقدشوندگی

#اعلام_وضعیت

بازگشایی صندوق‌های طلا با مثبت ۷ درصد

کارگزاری پویان
کارگزاری برتر در ارائه خدمات مشتقه


🔹سامانه‌ی مورد استفاده(OMS): تدبیر پرداز و سامانه کمان


🔹شرایط فعال کردن فروش فزاینده کال:
20میلیون تومان پرتفو


🔹شرایط بازکردن فروش فزاینده‌ پوت:
100میلیون تومان پرتفو و فریز نمادپایه


🔹امکان پرداخت سود به وجه تضمین و یا قبول صندوق درآمد ثابت بجای تضمین:
سود به وجه تضمین بله




🔹 اعطای اعتبار برای اعمال:
بله

🔹نحوه‌ی فعالسازی استراتژی‌ها:
بدون پیش شرط تضمینی فقط با فریز کردن نماد پایه
حتی امکان اعطای دسترسی اتوماتیک بدون نیاز به تایید کارگزاری
در صورت عدم تمایل به ثبت اتوماتیک از طریق تلگرام و تماس زیر 30 ثانیه در تایم بازار و زیر 10 دقیقه بعد از بازار


همین الان ثبت نام کنید:

📎 لینک ثبت نام در کارگزاری پویان


اگر در مسیر ثبت نام دچار مشکلی شدید یا سوالی داشتید پیام بگذارید و منتظر باشید
@hr68n

مادۀ ۳۰ دستورالعمل معاملات قرارداد اختیار معامله در بورس و فرابورس ایران:

ماده‌ ۳۰) در صورت تأیید بورس، اشخاصی که نسبت به اخذ موقعیت فروش در معاملات اقدام می‌نمایند، می‌توانند به‌جای تودیع وجه تضمین تعیین‌شده، اوراق بهادار مورد قبول بورس را نزد اتاق پایاپای توثیق نمایند. ضوابط تعیین و اخذ تضامین و وثایق مورد قبول، توسط شرکت سپرده‌گذاری و با تأیید بورس تعیین می‌شود.

امکان وثیقه‌گذاری اوراق بهادار به جای وجه تضمین طبق ماده ۳۰ دستورالعمل مصوب ۱۳۹۷ وجود داره! و تا الان هیچ عزمی هم ظاهراً نبوده پیاده‌سازیش کنن. سوال اینجاست که اگر هدف صرفاً وثیقه گذاری و عدم نکوله مگه سایر دارایی‌هایی مثل صندوق طلا با نقدشوندگی فاقد ارزشن!؟
یه کمیته پایش ریسک تشکیل بشه و با توجه به شرایط روز برای صندوق‌ها ضریب تعیین و امکان توثیق‌شون فراهم بشه، در حال حاضر اگر فرضاً و به طور مثال ۱۰ میلیون عیار به ارزش ۲۶۰ میلیارد داشته باشید، برای رایت یک قرارداد یک ریالی سوخته ضخود هم قابل توثیق نیست و دست‌خوش داره!

قانون‌گذاران برای حداکثری کردن اختیارات‌شون دست خودشون رو باز می‌ذارن، ولی هیچ قدمی در راستای منافع فعالان بازار برنمی‌دارند!

https://t.me/optionreference

از ویژگی‌های خوب آپشن‌های #اطلس اینه که همزمان کال‌‌ها و پوت‌ها حجم خوبی میخورن
امروز تا الان 6000 قرارداد کال و 6000 قرارداد پوت معامله شده

#ضاطلس
#طاطلس

✅ سطح: #مبتدی

استراتژی معاملاتی پوت اسپرد نزولی یا Bear Put Spread

✅ این استراتژی جز استراتژی‌هایی است که مناسب برای بازارهای نزولی می‌باشد که از ترکیب دو قرارداد اختیار فروش با قیمت اعمال مختلف در یک سررسید تشکیل شده است.

🔎 نحوه اجرا استراتژی به چه صورت می‌باشد؟

1️⃣ خرید اختیار فروش یا put option با اعمال بالاتر

2️⃣ فروش اختیار فروش یا put option با اعمال پایین‌تر

3️⃣ وثیقه نمودن اختیار فروش خریداری شده با اعمال بالاتر برای آزادسازی وجه تضمین اختیار فروش با اعمال پایین‌تر

⚡️مثال عملی:

1️⃣ فرض کنید شما اختیار فروش اهرم با قیمت اعمال 2400 تومان برای سرررسید مهر ماه (طهرم7037) را به قیمت 500 تومان خریداری کرده‌اید.

2️⃣ با فروش اختیار فروش اهرم با قیمت اعمال 2200 تومان برا سررسید مهر ماه (طهرم7036) به قیمت 360 تومان، و وثیقه نمودن طهرم7037 خریداری شده به عنوان وجه تضمین طهرم7036 فروخته شده استراتژی bear put spread یا پوت اسپرد نزولی تکمیل می‌گردد.

💰محاسبات سود و زیان:

💸 هزینه استراتژی = حداکثر ضرر = اختلاف پرمیوم خریداری شده و فروخته شده
هزینه استراتژی در مثال فوق: 500 منهای 360 = 140 تومان

✅ لازم به ذکر است این مبلغ در شروع استراتژی پرداخت شده و در صورت بالاتر رفتن قیمت، از قیمت اعمال اختیار فروش با اعمال بالاتر استراتژی سوخت شده و کل این مبلغ زیان فردی خواهد شد که استراتژی رو اجرا نموده است که در مثال فوق مبلغ 140 تومان می‌باشد در صورتی که قیمت سهام در روز اعمال بالاتر از 2400 تومان باشد!

🤑 حداکثر سود استراتژی = اختلاف دو قیمت اعمال منهای هزینه استراتژی
حداکثر سود استراتژی در مثال فوق: اختلاف دو قیمت اعمال 2200 و 2400 تومانی (200 تومان) منهای 140 تومان = 60 تومان

✅ لازم به ذکر است حداکثر سود در صورت پایین‌تر رفتن قیمت، از قیمت اعمال اختیار فروش با اعمال پایین‌تر استراتژی محقق می‌گردد که در صورت پایینتر رفتن قیمت سهم در روز اعمال از قیمت 2200 تومان می‌باشد.

🔎 در صورتی که قیمت سهام در روز اعمال بین دو اعمال قرار گیرد عایدی استراتژی برابر با قیمت اعمال بالاتر منهای قیمت سهام خواهد بود.
به طور مثال در صورتی که قیمت سهام 2250 تومان باشد عایدی استراتژی بعد اعمال 150 تومان خواهد شد.

❗️دقت شود بازده مذکور در صورت اعمال می‌باشد و ممکن است در طی مسیر فرصت افست با بازدهی کمتر یا بیشتر نصیب سرمایه‌گذار کند!

❗️دقت شود برای اعمال استراتژی در روز سررسید باید به اندازه قیمت اعمال پول در حساب مشتری باشد. (معمولا کارگزاری‌ها سه روز قبل از روز سررسید این مبلغ را در حساب مشتری بلوکه می‌نمایند.)

❗️در صورت عدم اعمال خریدار پوت با اعمال پایینتر و عدم وجود سهام در پرتفو، پوت با اعمال بالاتر سوخت شده و با وجود در سود بودن استراتژی کل هزینه استراتژی سوخت می‌شود.

❗️پیشنهاد می‌گردد در صورت عدم تجربه کافی استراتژی را قبل از روز سررسید افست کرده و وارد اعمال نشوید.

شما از تجربیاتتون در خصوص این استراتژی زیر پست زیر برامون به اشتراک بذارید.

https://t.me/optionreference

بازار فردا آخرین روز تابستان ۱۴۰۴


مثبت 👍 منفی 👎

رنج 👌

صف خرید ⚡️ صف فروش 🥴

ضهرم8013 چی شد!!!؟

به نظرتون منفی‌های طلا منطقیه؟

https://t.me/optionreference/10957

👆👆

در مورد تفاوت‌های ایجاد اهرم بین استفاده از آپشن‌های صندوق سهامی و خریدن صندوق اهرمی (یا گرفتن اعتبار)، توی پست زیر توضیح دادیم:

مدتی بود که جای خالی آپشن‌های یه صندوق سهامی بزرگ در بازار آپشن حس می‌شد.
به نظر می‌رسه به همین دلیل استقبال خوبی از قراردادهای آپشن صندوق سهامی اطلس به عمل اومده و برای سومین سررسید پیاپی تعداد موقعیت‌های باز از سقف قبلی بیشتر شده‌اند.
نکته‌ی مثبت اینه که به صورت همزمان قراردادهای پوت و کال به خوبی معامله میشن و این موضوع دست معامله‌گرها رو برای پیاده‌سازی انواع استراتژی‌ها باز می‌کنه. (میله‌های قرمز تعداد قراردادهای پوت و میله‌های آبی تعداد قراردادهای کال باز شده رو نشان می‌دهند.)
علاوه بر انواع استراتژی‌های صعودی، نزولی و خنثی که میشه روی خود دارایی پایه پیاده کرد، امکان اهرمی کردن یا هج کردن کل سبد سهام هم با استفاده از آپشن‌های اطلس وجود داره.
منبع تصویر: آپشنیست

𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

مکانیسم ماشه رو اینجا هم به زودی خواهیم داشت!


تو اوج تنش‌های سیاسی که یه چهار نفر هنوز تو بازار باقی موندن داره اتفاقاتی می‌افته که دیگه هر کسی تو بورس مونده رو با موفقیت کامل فراری بدن قراره سقف مجاز کارمزد صندوق‌ها به ۲-۳ برابر میزان فعلی افزایش بدن، به جای اینکه کارمزد سهام هم به سطح صندوق‌ها کاهش پیدا کنه و معاملات رونق بیشتری پیدا کنن، قراره نقدشوندگی صندوق‌ها هم کاهش پیدا کنه!

از تمامی فعالان بازار سرمایه و صاحب‌نظران این حوزه دعوت شده با مطالعه كامل پیش‌نویس، نظرات، پیشنهادها و انتقادات خودشون رو در خصوص این پیش‌نویس (که از الان نتایج اجرای احتمالیش مشخصه) حداكثر تا تاریخ ۷ مهر ۱۴۰۴ از طریق این لینک به پایگاه قوانین و مقررات بازار سرمایه ارسال کنن


𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

❌ افزایش (به احتمال زیاد) ۱۰۰ درصدی کارمزد معاملات صندوق‌های سرمایه‌گذاری

واقعیت اینه بورس ایران تو اکثر مواقع به جز دوران رونق بازار با توجه به تعداد مشتریان کارگزاری‌ها و حجم معاملات‌شون ظرفیت ۱۲۰ شرکت کارگزاری‌ها رو نداره، درست هم نیست مجوز جدید برای تأسیس کارگزاری صادر نشه، ولی وقتی صادر می‌شه قرار هم نیست به زور زنده نگه داشته بشن، طبیعت هر صنعتی اینه یک سری شرکت‌ها به جایی می‌رسن که دیگه نمی‌تونن ادامه حیات بدن، تو بحران اقتصادی ۲۰۰۸ بانک لیمن برادرز با ۱۵۸ سال قدمت که چهارمین بانک بزرگ آمریکایی هم بود ورشکسته شد و جلوی ورشکستگیش هم گرفته نشد، نهادهای نظارتی وظیفه دارن ریسک‌ها رو درست پایش کنن و حتی‌الامکان جلوی وقوع موارد این‌چنینی رو بگیرن، با لغو مجوز و حتی در موارد استثنایی دست گرفتن عملیات شرکتی که به بن بست رسیده اما نه اینکه بخوان با فشار آوردن به بازار و جیب فعالانش فشار بیارن
همین الان تعداد صندوق‌های با درآمد ثابت داره از تعداد فعالان بازار بیشتر می‌شه و واقعاً واقعاً هم ایرادی نداره اگر نظارت روشون باشه و به وضعیت آسامید دچار نشن

واقعیت اینه ۵۰ تا شرکت کارگزاری هم برای این بازار فی‌النفسه زیاده، باشه ۵۰۰ تا شرکت هم مجوز صادر کنید

اما هزینه غیراقتصادی بودن ادامه حیات‌شون رو از جیب فعالان بازار بیرون نکشید

🔗 𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

🍂پاییز با تمام برگ‌ریزانش می‌تواند یادآور شروعی تازه باشد؛ فصلی که آرزو می‌کنم برای همه‌مان پر از آرامش، لبخندهای بی‌بهانه و روزهای روشن باشد. امیدوارم خنکای نسیم پاییزی غم‌ها را از دل ببرد و جای آن را شادی و آرامش پر کند؛ درست مثل آسمان صاف بعد از باران. 🍁

🍂پاییز قشنگتون مبارک 🍁

📣 اطلاعیه بورس کالا در خصوص حساب عملیاتی بازار مشتقه

کارگزاری هایی که مجوز معاملات کالایی را دارند باید توجه داشته باشند که از ابتدای آبان ماه ساز و کار واریز و برداشت مشتریان در بورس کالا تغییر خواهد کرد و برای این منظور دیگر مشتریان بورس کالا نیاز به حساب دراختیار و حساب پشتیبان نخواهند داشت . کارگزاری یک حساب دراختیار بورس کالا و یک حساب پشتیبان به بورس کالا معرفی خواهد کرد و مشتریان از طریق درگاه آنلاین واریزی خود را به حساب دراختیار کارگزاری انجام میدهند و بورس کالا حساب مشتریان به صورت مشتقیم شارژ میکند.
لازم به ذکر هست که بعد از این تغییر هر سه حساب گواهی سپرده ، آتی و اختیار به صورت یکپارچه خواهد شد و مشتریان میتوانند موجودی آزاد خود را بین این 3 حساب انتقال دهند.

هیچ دلیل منطقی وجود ندارد که مداوم در حال معامله کردن باشید.
بیشتر معامله‌گران نمی‌توانند یاد بگیرند که وسوسه حضور مداوم در بازار را نادیده بگیرند، بنابراین انواع و اقسام دلایل اخذ یک موقعیت معاملاتی را برای خود آماده می‌کنند.
اگر اینگونه باشد هرگز نمی‌توانید در بازارهای مالی پولی بدست آورید. این حقیقت تلخ است، مگر اینکه یاد بگیرید خود را کنترل کنید و ترید بیش از حد را متوقف کنید.
𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

گروه پرسش و پاسخ مشتقه :

https://t.me/hrnoption

قدیمی‌ترین گروه تخصصی در زمینه مشتقه در ایران از سال ۱۳۹۸

#آموزش_پایه_رمزارز_مشتقه
هفته صفر: مفاهیم کریپتو و داستان مشتقه

🎯 کریپتوکارنسی‌ها چیست و داستان مشتقات آن؟

🔹سال ۲۰۰۹، ساتوشی ناکاموتو با معرفی بیت‌کوین انقلابی به پا کرد: پولی دیجیتال که هیچ بانک و دولتی در آن دخالت نداشت.

🔹در نگاه اول شاید فقط یک پول اینترنتی به نظر می‌رسید، اما خیلی زود توجه دنیا را جلب کرد و به «طلای دیجیتال» معروف شد.
جالبه بدونید طبق گزارش‌ها، تا مارس ۲۰۲۵ موسسات، شرکت‌ها و حتی دولت‌ها حدود ۳.۰۹ میلیون بیت‌کوین در اختیار دارند؛ چیزی معادل تقریباً ۱۵٪ از کل عرضه بیت‌کوین. این یعنی بازی دیگر فقط دست خرده‌سرمایه‌گذاران نیست؛ بازیگران بزرگ جهانی هم به میدان آمده‌اند. علاوه بر این، صندوق‌ها و ETFهای بیت‌کوین نزدیک به ۱۱۰ میلیارد دلار سرمایه جذب کرده‌اند، که نشان می‌دهد تقاضای نهادی برای این دارایی به‌شدت در حال رشد است.
https://financialtechtimes.com/institutional-investor-interest-traction

🔹 بعدتر، اتریوم وارد شد. اتریوم فقط یک ارز نبود؛ با «قراردادهای هوشمند»
"#smart_contract"
بلاکچین را به بستری برای ساخت اپلیکیشن‌های مالی و غیرمالی تبدیل کرد.

❌اما یک مشکل همچنان وجود داشت:
معامله‌گرها فقط می‌توانستند بخرند یا بفروشند.
قیمت بالا می‌رفت → سود 🎉
قیمت پایین می‌آمد → ضرر 😓

به نظر شما… آیا این کافی بود؟
آیا بازار نباید ابزاری داشته باشد که بشود ریسک را کنترل کرد یا حتی از افت قیمت هم سود گرفت؟

🔹اینجاست که مشتقات (Derivatives) وارد شدند.
مشتقات قراردادهایی هستند که ارزششان از دارایی اصلی (مثل بیت یا اتر) گرفته می‌شود.

💱در واقع، ابزار مشتقه قدمتش به زمان‌های بسیار دور بازمی‌گردد. مثلاً در یونان باستان، یک فیلسوف به نام تالس میلِسی قراردادی بست که حق استفاده از آسیاب‌های زیتون را در آینده بخرد

💱یا در ژاپنِ قرن ۱۸، بورس برنج دوژیما قراردادی ایجاد کرد که مردم می‌توانستند مقداری برنج را در آینده با قیمت توافقی بخرند یا بفروشند — نوعی قرارداد آتی اولیه.

💱با گذشت زمان، این قراردادها تکامل یافتند تا پیچیده‌تر شوند و در دوران معاصر به بازار مشتقات مالی تبدیل شوند، که شامل فیوچرز، آپشن‌ها، سواپ‌ها و سایر ابزارهای مشتقه است.
تاریخچه مختصری از بازارهای اوراق بهادار مشتقه


از درس های تاریخ که بگذریم استفاده هایی که ابزار های مشتقه برای ما دارند :

1️⃣ ریسک خود را پوشش دهند (مثل بیمه دارایی).

2️⃣ یا حتی روی آینده قیمت شرط ببندند.

🔹ابزارهایی مثل فیوچرز و آپشن امروز بخش بزرگی از بازار کریپتو را تشکیل می‌دهند و باعث شده‌اند معامله‌گری از یک فعالیت ساده، به یک بازی حرفه‌ای و استراتژیک تبدیل شود.

❓ شما تا حالا با بازار مشتقات کار کردید یا فقط خرید و فروش ساده انجام دادید؟ نظرتون چیه؟

🔜 موضوع بعدی ما: چرا دلار همچنان پادشاه پشت پرده‌ی کریپتو است؟


برای گفتگو و پرسش و پاسخ در مورد مشتقه کریپتو عضو👈 تایپیک مشتقه کریپتو آپشن رفرنس شوید

#کریپتو