یکی از دوستان با استفاده از جیمنای این سوال رو با کمی جزئیات بیشتر و واضح‌تر پرسید:

شبیه‌سازی اختیار معامله دو صندوق

دو صندوق اهرمی با نمادهای X و Y در بازار ETF ایران وجود دارند.

قیمت فعلی صندوق X معادل 1,470 تومان و قیمت فعلی صندوق Y معادل 1,440 تومان است.

میزان NAV هر دو صندوق منفی 10% است

۱۱ روز تا سررسید (Maturity) هر دو قرارداد اختیار معامله باقی مانده است.

قراردادهای اختیار معامله در بازار ایران از نوع اروپایی هستند.

در بازار ایران، هر قرارداد اختیار معامله معادل 1000 سهم پایه است.



استراتژی مورد نظر:

خرید اختیار خرید (Long Call) صندوق Y با قیمت اعمال 1,500 تومان و قیمت پریمیوم  60 تومان.

فروش اختیار خرید (Short Call) صندوق X با قیمت اعمال 1,600 تومان و قیمت پریمیوم 55 تومان.



با توجه به مفروضات بالا، تمامی سناریوهای ممکن را برای هر دو صندوق در تاریخ سررسید شبیه‌سازی کنید. این سناریوها باید شامل حالات زیر باشند:

حالت صعودی: هر دو صندوق تا تاریخ سررسید رشد قابل توجهی داشته باشند.

حالت نزولی: هر دو صندوق تا تاریخ سررسید کاهش قیمت قابل توجهی داشته باشند.

حالت خنثی: قیمت هر دو صندوق در تاریخ سررسید نزدیک به قیمت فعلی باقی بماند.

حالت متناقض: یکی از صندوق‌ها افزایش و دیگری کاهش قیمت داشته باشد.

برای هر سناریو، سود یا زیان نهایی (P&L) این استراتژی را در تاریخ سررسید محاسبه کنید


جواب: https://g.co/gemini/share/9b0d661f571a

𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

👉الجزیره:شروع مذاکرات ایران و اروپا در ژنو

فعلاً دارند موز می‌خورند

مذاکرات تمام شد

وضعیت اهرمی ها فردا


مثبت 👍 منفی 👎

رنج 👌

صف خرید ⚡️ صف فروش 🥴

وقتی با نیت کسب سودهای فضایی وارد بازار اختیار معامله میشی ولی تموم آرزوهات سراب میشه 😂😁

𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

👌 #یادآوری

⏱️ یادآوری می شود امروز موعد تسویه فیزیکی اختیار معامله برای نمادهای #خودرو و #خگستر است.




📌 نکات مهم:

🔹 حق اعمال فقط با خریداران است. فروشنده تعهد دارد در صورت اعمال، ایفای تعهد کند.

🔹 Call Buyer (خریدار اختیار خرید):
باید وجه معادل ارزش اعمال در حساب داشته باشید تا سهم پایه تحویل بگیرید.

🔹 Call Seller (فروشنده اختیار خرید):
باید سهم پایه را در پرتفو داشته باشید تا تحویل دهید.

🔹 Put Buyer (خریدار اختیار فروش):
باید سهم پایه را داشته باشید تا در قیمت اعمال بفروشید.

🔹 Put Seller (فروشنده اختیار فروش):
باید وجه کافی در حساب داشته باشید تا سهم را بخرید.

📊 مبنای تسویه فیزیکی = قیمت اعمال (Strike)
(نه قیمت پایانی؛ قیمت پایانی فقط برای تسویه نقدی کاربرد دارد.)

🕗 مهلت ثبت درخواست تسویه فیزیکی: طبق بازه‌ی اعلامی کارگزار (معمولاً 08:00 تا 15:00).

❗ اگر قصد تسویه فیزیکی ندارید، می‌توانید تا پایان آخرین روز معاملاتی موقعیت خود را افست کنید.

با آرزوی موفقیت 🌹

𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

سطح #مبتدی

روانشناسی معامله‌گری در بازار اختیار معامله:

راز موفقیت در کنترل ذهن

بازارهای مشتقه مثل اختیار معامله، میدان نبردی است که نه فقط تحلیل تکنیکال و بنیادی، بلکه کنترل احساسات و روانشناسی معامله‌گر، تعیین‌کننده موفقیت است.

طمع و اهرم‌های خطرناک
اهرم بالا در آپشن‌ها مثل شمشیری دو لبه است؛ اگر بدون مدیریت ریسک وارد شوید، سرمایه‌تان به سرعت نابود می‌شود. بهترین راهکار: همیشه حجم معامله را محدود کنید و استاپ لاس را جدی بگیرید.

ترس از جا ماندن (FOMO)
نوسانات سریع بازار باعث می‌شود که معامله‌گران حس کنند فرصت‌های سودآور را از دست می‌دهند و بدون تحلیل درست وارد معامله شوند. این اشتباه، بیشترین ضررها را به همراه دارد.

توهم کنترل
اختیار معامله ابزارهای پیچیده‌ای دارد که گاهی باعث می‌شود معامله‌گر فکر کند همه چیز تحت کنترل اوست. اما بازار همیشه غیرقابل پیش‌بینی است. پایبندی به برنامه معاملاتی و استفاده از چک‌لیست، کلید موفقیت است.

چند نکته طلایی برای معامله گران آپشن:
- هر معامله را با ریسک کمتر از ۲٪ از کل سرمایه انجام دهید
- قبل از هر معامله، سطح استرس خود را بسنجید و در صورت بالا بودن، معامله را به تعویق بیندازید
- با نزدیک شدن به تاریخ انقضا، مراقب اثر زمان باشید و عجله نکنید

یادمان باشد:
"بازارهای مشتقه آینه‌ای از روحیه معامله‌گرند؛ پیروزی از آن کسی است که بتواند هیولاهای درون خود را رام کند."


𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

هنوز رفتن کاظم را باور نداریم ...
پسر با دانش بازارسرمایه که نزدیک به 40 روز است او را در بین خود نداریم . او بی شک یکی از اگاه ترین ،شجاع ترین و با دانش ترین تحلیل گران بازار سرمایه بود که خیلی زود جبر روزگار او را از ما گرفت ... جامعه بازارسرمایه وام دار تحلیل و علم و دانش اوست

به همین منظور بر آن شدیم تا در روز شنبه 8شهریور ساعت 16 تا 18 مراسم  یادبود او را برگزار نماییم

محل : آمفی تئاتر موسسه خیریه و بیمارستان فوق تخصصی سرطان کودکان محک، مکانی که طبق وصیت مرحوم، تمامی هزینه سالن و مراسم به کودکان سرطانی خواهد رسید.

واقع در بزرگراه ارتش بلوار شهید مژدی- خیابان پروفسور پروانه وثوق- بلوار محک

سلام دوستان
پیش بینی شما برای بازار در هفته پیش رو چگونه خواهد بود؟

مثبت 👍

منفی👎

متعادل❤️

واسم سواله این پشتش به کی گرمه که این حرف ها رو جرات میکنه بزنه و نگران اوین رفتن نیست!!!!؟؟؟؟

دوستان مواظب پر شدن سقف معاملاتی اختیارمعامله #اهرم سررسید مهر ماه باشید


مجموع بیشینه های موقعیت های باز اختیار خرید و فروش هر قیمت اعمال در یک سررسید
به طور مثال در سرسید شهریور ماه نماد اهرم
موقعیت های باز اختیار خرید و اختیار فروش قیمت اعمال ۱۶۰۰ تومن رو چک میکنن هر کدوم بیشتر بود مبنا قرار میگیره
برای همه قیمت اعمال های این سررسید نماد اهرم اینکار انجام میشه و در نهایت جمع می شوند
اگر از سقف موقعیت های باز طبق اطلاعیه منتشر شده از شرکت بورس یا فرابورس برای اون زنجیره بیشتر باشه از روز معاملاتی بعد امکان اخذ موقعیت فزاینده جدید وجود نداره تا موقعیت ها بسته بشن و مجموع طبق فرمول بالا به ۸۰ درصد سقف برسه و مجدد از روز کاری بعد میشه موقعیت جدید گرفت
این مقدار هم در سامانه های معاملاتی و سایت های خدمات دهنده در حوزه آپشن نمایش داده میشه

https://t.me/optionreference

نکنه ترامپ هم داره از تاکتیک‌های ناشناخته، با اسم رمز ناشناختگی استفاده می‌کنه

#عستاد

خداوکیلی خانم شیرزاد نقش نیست یه سبک زندگیه😂😂

استراتژی خرید مصنوعی سهام:


چند وقت پیش یکی از بچه‌های بازار می‌گفت: «فلانی، سهم فلان شرکت رو خیلی تحلیل کردم، احتمال رشدش بالاست، ولی نمی‌خوام الان کل پولمو بخوابونم واسه خریدش.»

گفتم: اگه واقعاً به رشدش اطمینان داری، یه حرکت حرفه‌ای هست به اسم خرید مصنوعی سهام.

یعنی چی؟ یعنی به جای اینکه بری خود سهمو بخری، ترکیب زیر رو می‌سازی:

* یک کال می‌خری (مثلاً با قیمت اعمال ۳۰۰ تومان)
* همزمان یک پوت با همون قیمت اعمال رو می‌فروشی

این ترکیب یه موقعیت می‌سازه که دقیقاً مثل اینه که سهم رو خریدی، با این تفاوت که:

* سرمایه‌ی کمتری درگیر می‌شه
* ریسک کمتری تو ضرر اولیه داری
* نقدینگی‌ات آزادتره برای فرصت‌های دیگه

---

مثال:
فرض کن سهم "الف" الان ۳۰۰ تومنه.
تو یه کال ۳۰۰ می‌خری (مثلاً با قیمت ۲۰ تومان)
یه پوت ۳۰۰ می‌فروشی (مثلاً با قیمت ۱۸ تومان)
هزینه‌ی خالص این موقعیت می‌شه ۲ تومان (۲۰ منهای ۱۸)

اگه سهم بره بالا، کال رشد می‌کنه، پوت بی‌ارزش می‌شه.
اگه سهم بیاد پایین، پوت ممکنه اجرا شه و سهم رو ۳۰۰ بخری — که خودت همینو می‌خواستی!

---

مزایای خرید مصنوعی:
✔ سرمایه‌گذاری سبک‌تر نسبت به خرید مستقیم سهم
✔ عملکرد مشابه سهم اصلی در سود و ضرر
✔ استفاده هوشمندانه از ابزارهای بازار آپشن
✔ مناسب برای وقتی که به رشد سهم اطمینان داری اما نقدینگی محدوده

معایب و هشدارها:
⚠ نیاز به دقت در انتخاب قیمت اعمال و سررسید مناسب
⚠ احتمال اجرای پوت در صورت افت قیمت (باید آمادگی خرید سهم رو داشته باشی)
⚠ در صورت لیکویید بودن بازارِ آپشن، اجرای این استراتژی راحت‌تره؛ ولی در بازارهای کم‌عمق ممکنه دردسرساز بشه
⚠ نیاز به مدیریت ریسک حرفه‌ای و درک رفتار هر دو موقعیت

---

این استراتژی مخصوص وقتیه که هم به تحلیل‌ت مطمئنی، هم دنبال راهی هستی برای معامله‌گری باهوش‌تر، نه با جیب پرپول‌تر.

تحلیل + ابزار مناسب = بازی درست

نکات تکمیلی این استراتژی در پست بعدی


𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

#یادآوری
امروز موعد تسویه نقدی اختیار معامله برای نمادهای شستا، شتاب و جهش است.


-ـ-ـ--ـ-ـ--ـ-ـ--ـ-ـ--ـ-ـ--ـ-ـ--ـ-ـ--ـ-ـ-

هر آنچه در مورد تسویه نقدی اختیارمعامله باید بدانید:

✅ تسویه نقدی در قراردادهای اختیار معامله چگونه انجام میشود؟
مابه التفاوت قیمت اعمال و قیمت پایانی سهم پایه در روز سررسید نقدی توسط دارنده موقعیت باز فروش به دارنده موقعیت باز خرید پرداخت می شود. به شرط آنکه هر دو طرف خریدار و فروشنده موافقت خود را با تسویه نقدی اعلام کرده باشند.


✅منظور از سررسید نقدی قراردادهای اختیار معامله چیست؟
زمانی است که در آن دارندگان موقعیت باز اعم از خرید و فروش اقدام به ارسال درخواست اعمال خود مبنی بر تسویه نقدی خواهند کرد.


✅آیا اعلام موافقت با تسویه نقدی، به معنای اجرای نهایی این نوع تسویه خواهد بود؟
خیر، اعلام موافقت با تسویه نقدی، به معنای اجرای نهایی این نوع تسویه نخواهد بود.طبق مصوبه کمیته فقهی «قراردادهای اختیار معامله سهام، در سررسید با توافق طرفین قابل تسویه نقدی است.»

✅چنانچه در سررسید نقدی، برای دارندگان موقعیت باز فروش موافق تسویه نقدی، خریدار متقابلی با نوع تسویه مشابه وجود نداشته باشد، تعهد فروشنده چگونه خواهد بود؟
علیرغم اعلام آمادگی دارنده موقعیت باز فروش، هیچگونه اعمالی صورت نگرفته و تعهد دارندگان موقعیت باز فروش برای انجام تسویه در سررسید فیزیکی همچنان پابرجا است.


✅آن دسته از دارندگان موقعیت باز خرید موافق با تسویه نقدی که امکان تسویه نقدی برایشان وجود نداشته است، می توانند درخواست تسویه فیزیکی ارائه نمایند؟
بله. پس از اطلاع از انجام یا عدم انجام تسویه نقدی، در صورت تمایل می توانند مجدداً در زمان تعیین شده، درخواست تسویه فیزیکی خود را از طریق کارگزار مربوطه ارسال کنند

✅سررسید نقدی در قراردادهای اختیارمعامله چه زمانی است؟
یک روز کاری پیش از سررسید فیزیکی (آخرين روز معاملاتي) می باشد.


𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

یه بزرگوار خوش قلب و با مرام و خوش نیتی 😈 رو تابلوهای پوت‌های عمیقاً در سود نمادهای فرابورسی (از فصبا و بساما گرفته تا نارنج اهرم) همیشه اردر خرید یک ریالی می‌ذاره 😊 نمی‌خواد این سنگر خالی بمونه و به فکر نقدشوندگی نمادهاست ☺️🙃
فرابورس هم به این راحتیا معامله ابطال نمی‌کنه 🙅🏻‍♂ و تقریباً همیشه برای ابطال امضای طرف مقابل معامله رو می‌خواد.

رو این تابلوها پوت خواستید بفروشید حسابی مواظب باشید

https://t.me/optionreference

موقعیت‌های باز بازار فعلی زنجیره قراردادهای اهرم در پایان روز ۱۱ شهریور ماه ۱۴۰۴ (با روش شمارش مجموع بیشینه های موقعیت های باز اختیار خرید و فروش هر قیمت اعمال در یک سررسید)

سررسید شهریور ماه ۲,۲۸۵,۱۷۴

سررسید مهر ماه ۲,۶۸۳,۷۶۴

🔗 𝑶𝒑𝒕𝒊𝒐𝒏 𝑹𝒆𝒇𝒆𝒓𝒆𝒏𝒄𝒆

امروز ۲ سپتامبر ۲۰۲۵ / ۱۱ شهریور ۱۴۰۴ قیمت اونس طلا برای اولین بار در تاریخ از ۳۵۰۰ دلار آمریکا گذشت

دوستانی که علاقه‌مند به ادامه تحصیل و کار در رشته‌های مالی هستید، این وبینار خوب با حضور متخصصین رو از دست ندید.

کد تخفیف مخصوص اعضای کانال:
optionreference