Фьючерсы. Немного практики на Мосбирже
Фрагмент публикации из коллекции Rusforexclub.
В предлагаемом материале рассматриваются конкретные характеристики фьючерсов и отдельные практические аспекты операций с ними на примере организации работы срочного рынка Московской Биржи (МБ).
… Фьючерс (англ. futures) – производный финансовый инструмент (срочный контракт, дериватив), по купле-продаже базового актива на бирже с отсрочкой исполнения обязательств. Имеет стандартизированную форму. Параметры фьючерса отображены в его спецификации и являются едиными для каждого выпуска дериватива. Фьючерс можно рассматривать, как унифицированный форвардный контракт, предназначенный для биржевой торговли. Другие названия фьючерса – фьючерсный контракт/договор.
Различают поставочный и беспоставочный (расчетный) фьючерсы. В первом случае при исполнении происходит поставка базового актива, во втором – проводятся только денежные расчеты, исходя из цены базового актива на дату экспирации фьючерса…
Полный вариант текста смотрите здесь.
Фрагмент публикации из коллекции Rusforexclub.
В предлагаемом материале рассматриваются конкретные характеристики фьючерсов и отдельные практические аспекты операций с ними на примере организации работы срочного рынка Московской Биржи (МБ).
… Фьючерс (англ. futures) – производный финансовый инструмент (срочный контракт, дериватив), по купле-продаже базового актива на бирже с отсрочкой исполнения обязательств. Имеет стандартизированную форму. Параметры фьючерса отображены в его спецификации и являются едиными для каждого выпуска дериватива. Фьючерс можно рассматривать, как унифицированный форвардный контракт, предназначенный для биржевой торговли. Другие названия фьючерса – фьючерсный контракт/договор.
Различают поставочный и беспоставочный (расчетный) фьючерсы. В первом случае при исполнении происходит поставка базового актива, во втором – проводятся только денежные расчеты, исходя из цены базового актива на дату экспирации фьючерса…
Полный вариант текста смотрите здесь.
Пузырь “доткомов” - 2 рядом?
Аналитики Bloomberg привели интересную картинку. Они разделили значение NASDAQ 100 на S&P 500 и проследили динамику показателя на протяжении 1995-2023 годов. Результат в виде графика представлен перед постом.
Вырисовывается интересная закономерность, отражающая крайнюю перекупленность сектора акций технологических компаний, отслеживаемого линейкой NASDAQ-индексов, включая NASDAQ 100. Речь идет о сравнении с широким рынком (S&P 500).
Текущие значения исследуемого отношения (>3) повторяют ситуацию (красная горизонталь на графике), когда в марте 2000 лопнул пузырь доткомов - интернет-компаний, лидеров торгов NASDAQ на стыке столетий. В 2021/22 показатель вообще дважды улетал к 3,5, образовав двойную вершину.
За пятницу 17.02.23 (NASDAQ 100 / S&P 500) = 12363 / 4079=3,03.
С начала года NASDAQ 100 демонстрирует темпы роста, в два раза превышающие скорость подъема S&P 500: 13% против 6,2%.
Владельцы технологических акций будьте осторожны!
Аналитики Bloomberg привели интересную картинку. Они разделили значение NASDAQ 100 на S&P 500 и проследили динамику показателя на протяжении 1995-2023 годов. Результат в виде графика представлен перед постом.
Вырисовывается интересная закономерность, отражающая крайнюю перекупленность сектора акций технологических компаний, отслеживаемого линейкой NASDAQ-индексов, включая NASDAQ 100. Речь идет о сравнении с широким рынком (S&P 500).
Текущие значения исследуемого отношения (>3) повторяют ситуацию (красная горизонталь на графике), когда в марте 2000 лопнул пузырь доткомов - интернет-компаний, лидеров торгов NASDAQ на стыке столетий. В 2021/22 показатель вообще дважды улетал к 3,5, образовав двойную вершину.
За пятницу 17.02.23 (NASDAQ 100 / S&P 500) = 12363 / 4079=3,03.
С начала года NASDAQ 100 демонстрирует темпы роста, в два раза превышающие скорость подъема S&P 500: 13% против 6,2%.
Владельцы технологических акций будьте осторожны!
Пузырь доткомов 2000 года – коррекция “новой экономики”
Фрагмент публикации автора на стороннем ресурсе.
… В 1996-1998 гг. прошли суперуспешные IPO Amazon, eBay и Yahoo. Только в 1999 году на биржи с первичным размещением акций вышли 250 (по другим оценкам 290) интернет-компаний, что составило 60% всего IPO в том году. Привлечено почти $25 млрд инвесторского капитала. Цена акции в первый день IPO доткома взлетала на 80-90% от первоначальной, а к концу года (в среднем!), на 250-270%.
Amazon стоила уже $27 млрд, eBay - $21 млрд.
Алгоритм раскрутки «доткомовского бизнеса» второй половины 90-х представлялся достаточно ясным и доступным для исполнения. Где-то в Силиконовой долине учреждалась новая компания. Придумывалось красивое/прикольное название. Разрабатывался яркий веб-сайт с доменным названием, оканчивающимся на «.com». Публике доводились планы захвата значительной доли виртуальной аудитории на ближайшие 3-5 лет, и… Ну собственно, и все. Да, еще не забыть провести креативную и дорогую рекламную кампанию. Акции обязательно найдут покупателя, причем не одного. Главное, не доходы и прибыль, а доля рынка и количество привлекаемых посетителей. В этом суть «новой интернет-экономики». Так наивно считали многие бизнесмены того времени.
Начался, такой знакомый по прежним временам, фондовый ажиотаж. Бал покупателей. Миллионы инвесторов по всему миру расхватывали акции компаний, в названии которых (или, по крайней мере, в интернет-адресе их сайтов) присутствовала надстройка «.com». Милый, милый, кажущийся вечным бычий рынок… Нуриэль Рубини писал: “Помните, в 2000 г. люди думали, что акции технологических компаний будут расти всегда?”...
Полный вариант текста смотрите здесь.
Фрагмент публикации автора на стороннем ресурсе.
… В 1996-1998 гг. прошли суперуспешные IPO Amazon, eBay и Yahoo. Только в 1999 году на биржи с первичным размещением акций вышли 250 (по другим оценкам 290) интернет-компаний, что составило 60% всего IPO в том году. Привлечено почти $25 млрд инвесторского капитала. Цена акции в первый день IPO доткома взлетала на 80-90% от первоначальной, а к концу года (в среднем!), на 250-270%.
Amazon стоила уже $27 млрд, eBay - $21 млрд.
Алгоритм раскрутки «доткомовского бизнеса» второй половины 90-х представлялся достаточно ясным и доступным для исполнения. Где-то в Силиконовой долине учреждалась новая компания. Придумывалось красивое/прикольное название. Разрабатывался яркий веб-сайт с доменным названием, оканчивающимся на «.com». Публике доводились планы захвата значительной доли виртуальной аудитории на ближайшие 3-5 лет, и… Ну собственно, и все. Да, еще не забыть провести креативную и дорогую рекламную кампанию. Акции обязательно найдут покупателя, причем не одного. Главное, не доходы и прибыль, а доля рынка и количество привлекаемых посетителей. В этом суть «новой интернет-экономики». Так наивно считали многие бизнесмены того времени.
Начался, такой знакомый по прежним временам, фондовый ажиотаж. Бал покупателей. Миллионы инвесторов по всему миру расхватывали акции компаний, в названии которых (или, по крайней мере, в интернет-адресе их сайтов) присутствовала надстройка «.com». Милый, милый, кажущийся вечным бычий рынок… Нуриэль Рубини писал: “Помните, в 2000 г. люди думали, что акции технологических компаний будут расти всегда?”...
Полный вариант текста смотрите здесь.
(До) До Квона добралась SEC
Одиссею До Квона мы освещали в нескольких прошлогодних постах. Вначале “он ни от кого не скрывался” в Сингапуре, затем в Сербии. Блудного отца Terra Luna и Terra USD (UST) пытались достать Минфин Южной Кореи и Интерпол. Кореец продолжал спокойно разгуливать по улицам азиатских и европейских городов.
Возможно, теперь совершать променады “открытому к общению” господину Квон До-хёну будет несколько сложнее. За дело берутся энергичные парни из Комиссии по ценным бумагам и биржам США.
16 февраля SEC предъявляет обвинения сингапурской фирме Terraform Labs и До Квону “в обмане инвесторов и многомиллиардном мошенничестве с ценными бумагами в криптовалютах”.
Подозрения Комиссии емко и жестко изложил директор отдела правоприменения SEC Гурбир С. Гревал: “Экосистема Terraform не была ни децентрализованной, ни финансовой. Это было просто мошенничество, поддерживаемое так называемым алгоритмическим стейблкоином, цена которого контролировалась ответчиками, а не каким-либо кодом”.
В двух предложениях главный юрист SEC показал, что “Король-то голый”. Никакой децентрализации и алгоритмизации, никакого серьезного блокчейна - суть надувательство и кража.
Прямая речь от главы Комиссии Гэри Генслера: “Мы утверждаем, что Terraform и До Квон не предоставили общественности полной, честной и правдивой информации, как это требуется для целого ряда ценных бумаг - криптоактивов, в первую очередь для LUNA и Terra USD”
Стейблкоин UST должна была тайно поддерживать некая третья сторона, а никакой не алгоритм. Когда она устранилась, UST рухнул, а До Квон решил посмотреть мир.
Теперь у него будет гореть земля под ногами, SEC это серьезно. Это вам не по-восточному вежливые сотрудники Минфина из Сеула и не интерполовские мальчики из Лиона.
По материалам Investing_com.
Одиссею До Квона мы освещали в нескольких прошлогодних постах. Вначале “он ни от кого не скрывался” в Сингапуре, затем в Сербии. Блудного отца Terra Luna и Terra USD (UST) пытались достать Минфин Южной Кореи и Интерпол. Кореец продолжал спокойно разгуливать по улицам азиатских и европейских городов.
Возможно, теперь совершать променады “открытому к общению” господину Квон До-хёну будет несколько сложнее. За дело берутся энергичные парни из Комиссии по ценным бумагам и биржам США.
16 февраля SEC предъявляет обвинения сингапурской фирме Terraform Labs и До Квону “в обмане инвесторов и многомиллиардном мошенничестве с ценными бумагами в криптовалютах”.
Подозрения Комиссии емко и жестко изложил директор отдела правоприменения SEC Гурбир С. Гревал: “Экосистема Terraform не была ни децентрализованной, ни финансовой. Это было просто мошенничество, поддерживаемое так называемым алгоритмическим стейблкоином, цена которого контролировалась ответчиками, а не каким-либо кодом”.
В двух предложениях главный юрист SEC показал, что “Король-то голый”. Никакой децентрализации и алгоритмизации, никакого серьезного блокчейна - суть надувательство и кража.
Прямая речь от главы Комиссии Гэри Генслера: “Мы утверждаем, что Terraform и До Квон не предоставили общественности полной, честной и правдивой информации, как это требуется для целого ряда ценных бумаг - криптоактивов, в первую очередь для LUNA и Terra USD”
Стейблкоин UST должна была тайно поддерживать некая третья сторона, а никакой не алгоритм. Когда она устранилась, UST рухнул, а До Квон решил посмотреть мир.
Теперь у него будет гореть земля под ногами, SEC это серьезно. Это вам не по-восточному вежливые сотрудники Минфина из Сеула и не интерполовские мальчики из Лиона.
По материалам Investing_com.
Перераспределение на рынке стейблкоинов. Tether выигрывает
Удары финрегуляторов по Binance USD (BUSD) привели к понятным, и как пишет финансовая пресса “сейсмическим, тектоническим” последствиям в стейбл-секторе.
Капитализация BUSD слетела на 23%, с $16,3 млрд до $12,6 млрд:
Удары финрегуляторов по Binance USD (BUSD) привели к понятным, и как пишет финансовая пресса “сейсмическим, тектоническим” последствиям в стейбл-секторе.
Капитализация BUSD слетела на 23%, с $16,3 млрд до $12,6 млрд:
Его доля возросла до 52,6% с 51%.
Капитализация USD Coin USDC выросла на $1 млрд до $42 млрд, 5 место в крипторейтинге.
Алекс Миллер, руководитель разработчиков биткоинов Hiro, так резюмировал ситуацию на $137-миллиардном рынке стейблкоинов: “Спрос на стабильные монеты, за которыми стоит доллар, слишком велик, чтобы они исчезли”.
Место одних займут другие.
По материалам Thomson Reuters и Coinmarketcap.
Капитализация USD Coin USDC выросла на $1 млрд до $42 млрд, 5 место в крипторейтинге.
Алекс Миллер, руководитель разработчиков биткоинов Hiro, так резюмировал ситуацию на $137-миллиардном рынке стейблкоинов: “Спрос на стабильные монеты, за которыми стоит доллар, слишком велик, чтобы они исчезли”.
Место одних займут другие.
По материалам Thomson Reuters и Coinmarketcap.
Правило Тейлора. Ставка должна быть 8-9%
В прогнозах направления движения ставки ФРС нет недостатков.
Президент ФРБ Сент-Луиса Джеймс Буллард за +0,75% (5,5%). Deutsche Bank дает близкие 5,6% против недавнего консенсуса в 5,1%. Настроения смещаются в сторону больших значений.
Еще более мрачное для инвесторов будущее рисует “правило Тейлора” - экономическая модель от Джона Тейлора из Стэнфорда. Сейчас оно (она) указывает на “заоблачные” 9% годовых.
Торстен Слок из Apollo комментирует: “Суть в том, что правило Тейлора, обычно используемое ФРС для оценки правильности текущей денежно-кредитной политики, говорит о том, что ФРС все еще значительно отстает от жизни”.
Не так давно правило Тейлора для прогнозирования ставки применил Доминик Двор-Фреко, Macro Hive, и указал на цель в 8%.
Не так чтобы правило Тейлора точно вписывалось в кривую доходности федеральных бондов, о чем красноречиво говорит картинка перед постом, но текущий спред в 5 процентных пунктов многовато. Правда, в конце 2022 было целых 10.
Напомним, что следующее заседание Федрезерва по ставкам пройдет через месяц, 22 марта.
По материалам агентства Bloomberg.
В прогнозах направления движения ставки ФРС нет недостатков.
Президент ФРБ Сент-Луиса Джеймс Буллард за +0,75% (5,5%). Deutsche Bank дает близкие 5,6% против недавнего консенсуса в 5,1%. Настроения смещаются в сторону больших значений.
Еще более мрачное для инвесторов будущее рисует “правило Тейлора” - экономическая модель от Джона Тейлора из Стэнфорда. Сейчас оно (она) указывает на “заоблачные” 9% годовых.
Торстен Слок из Apollo комментирует: “Суть в том, что правило Тейлора, обычно используемое ФРС для оценки правильности текущей денежно-кредитной политики, говорит о том, что ФРС все еще значительно отстает от жизни”.
Не так давно правило Тейлора для прогнозирования ставки применил Доминик Двор-Фреко, Macro Hive, и указал на цель в 8%.
Не так чтобы правило Тейлора точно вписывалось в кривую доходности федеральных бондов, о чем красноречиво говорит картинка перед постом, но текущий спред в 5 процентных пунктов многовато. Правда, в конце 2022 было целых 10.
Напомним, что следующее заседание Федрезерва по ставкам пройдет через месяц, 22 марта.
По материалам агентства Bloomberg.
Введение в коинтеграцию временных рядов
Фрагмент публикации из коллекции Rusforexclub.
Популярное изложение сути коинтеграции временных рядов. Разность между коинтеграцией и корреляцией и их применением в торговле финансовыми активами. Стационарные и нестационарные, а также нестационарные интегрированные временные ряды. Концепция использования коинтеграции в парном трейдинге и статистическом арбитраже. История вопроса.
… Понятие коинтеграции и авторы идеи.
Одно из определений коинтеграции звучит так.
“Коинтеграция - свойство нескольких нестационарных (интегрированных) временных рядов, заключающееся в существовании некоторой их стационарной линейной комбинации”.
Затрагиваются сразу несколько явлений, нашедших отражение в упомянутом выше материале о временных рядах.
Итак, вспомним.
По наличии тенденции, временные ряды делятся на стационарные и нестационарные. Стационарный ряд отличается постоянством средних значений и их дисперсий. В нестационарном ряде максимум, что можно сделать - отследить его тренд.
Графическая иллюстрация некоего стационарного ряда приведена на заставке к статье. Здесь значения ряда колеблются вокруг нуля, вдоль горизонтальной линии, не отходя от нее более, чем на 1,5 единицы в обоих направлениях на протяжении от 0 до 500 единиц измерения времени по оси абсцисс…
Полный вариант текста смотрите здесь.
Фрагмент публикации из коллекции Rusforexclub.
Популярное изложение сути коинтеграции временных рядов. Разность между коинтеграцией и корреляцией и их применением в торговле финансовыми активами. Стационарные и нестационарные, а также нестационарные интегрированные временные ряды. Концепция использования коинтеграции в парном трейдинге и статистическом арбитраже. История вопроса.
… Понятие коинтеграции и авторы идеи.
Одно из определений коинтеграции звучит так.
“Коинтеграция - свойство нескольких нестационарных (интегрированных) временных рядов, заключающееся в существовании некоторой их стационарной линейной комбинации”.
Затрагиваются сразу несколько явлений, нашедших отражение в упомянутом выше материале о временных рядах.
Итак, вспомним.
По наличии тенденции, временные ряды делятся на стационарные и нестационарные. Стационарный ряд отличается постоянством средних значений и их дисперсий. В нестационарном ряде максимум, что можно сделать - отследить его тренд.
Графическая иллюстрация некоего стационарного ряда приведена на заставке к статье. Здесь значения ряда колеблются вокруг нуля, вдоль горизонтальной линии, не отходя от нее более, чем на 1,5 единицы в обоих направлениях на протяжении от 0 до 500 единиц измерения времени по оси абсцисс…
Полный вариант текста смотрите здесь.
Однодневные опционы 0-DTE. “Это все равно, что собирать монеты перед катком”
У инвесторов проблема. Многие надежные стратегии, приносившие прибыль при близких к нулю процентных ставках, теперь не работают. Далеко не все трейдеры внимают рекомендации У. Баффетта не торговать постоянно, в режиме 24/7, и иногда выходить с рынка на сравнительно длительные периоды. Они ищут возможности сорвать куш всегда, включая текущую неопределенную и турбулентную ситуацию.
К их услугам, в частности, однодневные опционы или опционы с нулевым сроком действия, 0-DTE. Главная характеристика таких деривативов - срок до исполнения (экспирации) менее 24 часов. Игроки делают тактические ставки на движение того или иного фининструмента при наступлении определенного события. Обычно - на выход важного экономического индикатора (новости). Например, публикации ключевой процентной ставки.
Теме опционов посвящены ряд постов нашего канала. Понятие можно найти здесь, а описание простейших опционных стратегий тут.
Интерес трейдера, покупателя 0-DTE, коротко изложил Эрни Варитимос, продвигающий через аккаунт в Twitter концепцию однодневных опционов. Все дело в асимметрии: “Это сделка, в которой я могу пойти на очень небольшой риск <маленькая премия> за очень большую прибыль”.
Продавец 0-DTE, как обычно в опционной торговле, рискует куда больше. При неблагоприятном исходе его убытки теоретически могут быть бесконечными. Это про них и про каток сказал Чарли МакЭллиготт из Nomura (см. заголовок).
По сути опционы с нулевым сроком очень напоминают бинарные опционы “все или ничего” (см. следующий пост).
Сегмент 0-DTE приобретает гиперболические размеры. В первом квартале 2022 он занимал 22,5% среднедневного выторга опционами на S&P 500 на CBOE (Чикагской бирже опционов). В последнем квартале их доля подросла до 44%. Есть прогноз о росте “среднего дневного риска” 0-DTE до $1 трлн.
Насколько подобная активность в однодневных опционах может оказать обратную связь на рынки базового актива? Трудно сказать. Здесь нет единого мнения. Объемы открытых позиций в различных деривативах всегда поражают воображение и уже давно многократно могли бы обрушить рынки. Пока все живы.
Тем не менее, есть досадные исключения. Из свежих примеров - навес из кредитных дефолтных свопов (CDS), похоронивший ипотечные бумаги США в 2007-08.
По материалам MarketWatch.
У инвесторов проблема. Многие надежные стратегии, приносившие прибыль при близких к нулю процентных ставках, теперь не работают. Далеко не все трейдеры внимают рекомендации У. Баффетта не торговать постоянно, в режиме 24/7, и иногда выходить с рынка на сравнительно длительные периоды. Они ищут возможности сорвать куш всегда, включая текущую неопределенную и турбулентную ситуацию.
К их услугам, в частности, однодневные опционы или опционы с нулевым сроком действия, 0-DTE. Главная характеристика таких деривативов - срок до исполнения (экспирации) менее 24 часов. Игроки делают тактические ставки на движение того или иного фининструмента при наступлении определенного события. Обычно - на выход важного экономического индикатора (новости). Например, публикации ключевой процентной ставки.
Теме опционов посвящены ряд постов нашего канала. Понятие можно найти здесь, а описание простейших опционных стратегий тут.
Интерес трейдера, покупателя 0-DTE, коротко изложил Эрни Варитимос, продвигающий через аккаунт в Twitter концепцию однодневных опционов. Все дело в асимметрии: “Это сделка, в которой я могу пойти на очень небольшой риск <маленькая премия> за очень большую прибыль”.
Продавец 0-DTE, как обычно в опционной торговле, рискует куда больше. При неблагоприятном исходе его убытки теоретически могут быть бесконечными. Это про них и про каток сказал Чарли МакЭллиготт из Nomura (см. заголовок).
По сути опционы с нулевым сроком очень напоминают бинарные опционы “все или ничего” (см. следующий пост).
Сегмент 0-DTE приобретает гиперболические размеры. В первом квартале 2022 он занимал 22,5% среднедневного выторга опционами на S&P 500 на CBOE (Чикагской бирже опционов). В последнем квартале их доля подросла до 44%. Есть прогноз о росте “среднего дневного риска” 0-DTE до $1 трлн.
Насколько подобная активность в однодневных опционах может оказать обратную связь на рынки базового актива? Трудно сказать. Здесь нет единого мнения. Объемы открытых позиций в различных деривативах всегда поражают воображение и уже давно многократно могли бы обрушить рынки. Пока все живы.
Тем не менее, есть досадные исключения. Из свежих примеров - навес из кредитных дефолтных свопов (CDS), похоронивший ипотечные бумаги США в 2007-08.
По материалам MarketWatch.
Торговля бинарными опционами в США
Фрагмент публикации из коллекции Rusforexclub.
Основа текста - адаптированный авторский перевод статьи “A Guide to Trading Binary Options in the U.S.” (“Руководство по торговле бинарными опционами в Соединенных Штатах”) Кори Митчелла, опубликованной на Investopedia 23.06.2019. Бинарные опционы (далее применяется аббревиатура БО) на регулируемых биржевых площадках в США. Механизм БО на конкретных примерах.
… Бинарные опционы - финансовые опционы с одним из двух вариантов выплат: фиксированная сумма или ничего (ноль). Отсюда и название - “бинарный опцион”, возможны только два исхода. Предпосылка, лежащая в базисе бинарного опциона - короткий ответ “да” или “нет” на вопрос “подорожает/<подешевеет> ли базовый актив относительно определенной цены в оговоренное время?”
Трейдер заключает сделки с бинарными опционами согласно его прогнозу по тренду бумаги, валюты или товара: “вверх или вниз”, что делает БО простым и доступным инструментов. Такие черты бинарного опциона снискали ему популярность среди массовых инвесторов и особенно новичков.
Несмотря на кажущуюся очевидность, торговцы должны быть максимально осведомлены о том, как работают бинарные опционы, на каких рынках и когда проводятся операции с ними, их преимущества и недостатки, а также какие компании имеют законное право предоставлять услуги по торговле бинарными опционами резидентам США…
Полный вариант текста смотрите здесь.
Фрагмент публикации из коллекции Rusforexclub.
Основа текста - адаптированный авторский перевод статьи “A Guide to Trading Binary Options in the U.S.” (“Руководство по торговле бинарными опционами в Соединенных Штатах”) Кори Митчелла, опубликованной на Investopedia 23.06.2019. Бинарные опционы (далее применяется аббревиатура БО) на регулируемых биржевых площадках в США. Механизм БО на конкретных примерах.
… Бинарные опционы - финансовые опционы с одним из двух вариантов выплат: фиксированная сумма или ничего (ноль). Отсюда и название - “бинарный опцион”, возможны только два исхода. Предпосылка, лежащая в базисе бинарного опциона - короткий ответ “да” или “нет” на вопрос “подорожает/<подешевеет> ли базовый актив относительно определенной цены в оговоренное время?”
Трейдер заключает сделки с бинарными опционами согласно его прогнозу по тренду бумаги, валюты или товара: “вверх или вниз”, что делает БО простым и доступным инструментов. Такие черты бинарного опциона снискали ему популярность среди массовых инвесторов и особенно новичков.
Несмотря на кажущуюся очевидность, торговцы должны быть максимально осведомлены о том, как работают бинарные опционы, на каких рынках и когда проводятся операции с ними, их преимущества и недостатки, а также какие компании имеют законное право предоставлять услуги по торговле бинарными опционами резидентам США…
Полный вариант текста смотрите здесь.
Золотые кресты - “не все то золото, что блестит”?
Тему популярного бычьего технического сигнала “золотой крест” мы неоднократно поднимали на страницах нашего канала в текущем году.
Напомним, золотой крест возникает когда быстрая 50-дневная MA пересекает снизу вверх медленную 200-дневную MA. Считается надежным сигналом начала формирования растущего тренда и хорошей возможностью для открытия длинной позиции в инструменте.
Как раз в день выхода нашего последнего профильного сообщения (07.02.23) золотой крест таки “взошел” в паре биткоин/доллар, смотрите красную вертикаль на картинке перед текстом. Чуть раньше, 2 февраля, золотой крест возник в S&P 500.
И что? Пока ничего. Зеро. За 15-20 дней признаков устойчивого роста нет ни в акциях, ни в крипте.
Торговый день 21.02.23 закончился для S&P 500 падением на 2% до 3997 пп. Опять индекс ушел под круглые 4000. Биткоин откатился с $25000 до $24000, теряя за сутки (на 16.30 мск 21.02) примерно те же (совпадение?) 2% (2,3%).
Тему популярного бычьего технического сигнала “золотой крест” мы неоднократно поднимали на страницах нашего канала в текущем году.
Напомним, золотой крест возникает когда быстрая 50-дневная MA пересекает снизу вверх медленную 200-дневную MA. Считается надежным сигналом начала формирования растущего тренда и хорошей возможностью для открытия длинной позиции в инструменте.
Как раз в день выхода нашего последнего профильного сообщения (07.02.23) золотой крест таки “взошел” в паре биткоин/доллар, смотрите красную вертикаль на картинке перед текстом. Чуть раньше, 2 февраля, золотой крест возник в S&P 500.
И что? Пока ничего. Зеро. За 15-20 дней признаков устойчивого роста нет ни в акциях, ни в крипте.
Торговый день 21.02.23 закончился для S&P 500 падением на 2% до 3997 пп. Опять индекс ушел под круглые 4000. Биткоин откатился с $25000 до $24000, теряя за сутки (на 16.30 мск 21.02) примерно те же (совпадение?) 2% (2,3%).
Крипта vs Фиат. “Мы проиграли сражение, но не войну”
Агустин Гильермо Карстенс, бывший управляющий Банка Мексики и текущий (с 2017) директор Банка международных расчетов объявил о Победе. Фиата над криптой.
Банкир в интервью Bloomberg 22.02.23: “Эта битва выиграна. Технология не приносит денег, которым доверяют”.
Так международный банкир подвел черту под потрясениями на крипторынке. Крах FTX, гонения SEC, падение капитализации криптовалют, упавший и не растущий с ноября 2021 тренд ключевых монет.
Еще прямая речь от А. Карстенса: “Только юридическая, историческая <даже так!> инфраструктура, стоящая за центральными банками, может придать большое доверие деньгам”.
Карстенс за “решительное заявление Группы двадцати об усилении регулирования сектора цифровых активов”. Как любой центробанкир, он совсем не против CBDC, цифровых валют центральных банков: “Криптовалюта - это финансовая деятельность, которая действительно может существовать только при определенных условиях”.
Что тут можно сказать? С конца прошлого года крипту не пинал только ленивый. Но даже ленивый глава любого центрального банка уже это сделал или сделает, как только представится случай.
На мой взгляд, здесь уместным будет выражение Шарля де Голля 1940 года, которое многие слышали в кратком перефразированном варианте. Приведем полностью его начало: “Франция проиграла сражение, но она не проиграла войну! Ничего не потеряно, потому что эта война - мировая…”
Возможно, битва крипты с фиатом в 2022 и проиграна, но проиграна ли “мировая война” между ними?
На фото - А. Карстенс и Ш. де Голль.
По материалам Bloomberg, Wikipedia и Викицитатника.
Агустин Гильермо Карстенс, бывший управляющий Банка Мексики и текущий (с 2017) директор Банка международных расчетов объявил о Победе. Фиата над криптой.
Банкир в интервью Bloomberg 22.02.23: “Эта битва выиграна. Технология не приносит денег, которым доверяют”.
Так международный банкир подвел черту под потрясениями на крипторынке. Крах FTX, гонения SEC, падение капитализации криптовалют, упавший и не растущий с ноября 2021 тренд ключевых монет.
Еще прямая речь от А. Карстенса: “Только юридическая, историческая <даже так!> инфраструктура, стоящая за центральными банками, может придать большое доверие деньгам”.
Карстенс за “решительное заявление Группы двадцати об усилении регулирования сектора цифровых активов”. Как любой центробанкир, он совсем не против CBDC, цифровых валют центральных банков: “Криптовалюта - это финансовая деятельность, которая действительно может существовать только при определенных условиях”.
Что тут можно сказать? С конца прошлого года крипту не пинал только ленивый. Но даже ленивый глава любого центрального банка уже это сделал или сделает, как только представится случай.
На мой взгляд, здесь уместным будет выражение Шарля де Голля 1940 года, которое многие слышали в кратком перефразированном варианте. Приведем полностью его начало: “Франция проиграла сражение, но она не проиграла войну! Ничего не потеряно, потому что эта война - мировая…”
Возможно, битва крипты с фиатом в 2022 и проиграна, но проиграна ли “мировая война” между ними?
На фото - А. Карстенс и Ш. де Голль.
По материалам Bloomberg, Wikipedia и Викицитатника.
Coinbase отчиталась. Убытки
21 февраля выходит отчетность Coinbase за четвертый квартал + годовые показатели.
Похвастаться особенно нечем, увы.
Годовая выручка $3,19 млрд, против $7,3 млрд в 2021. Квартальный убыток $0,557 млрд, годовой $2,625 млрд. 2021 компания завершила с прибылью $3,6 млрд.
Небольшая справка.
Coinbase Global, Inc. (бренд Coinbase) - крупнейшая американская криптобиржа. Основана в 2012 году Б. Армстронгом и Ф. Эрсамом. Публичная компания. Акции под тикером COIN торгуются на NASDAQ и входят в корзину индекса Russell 1000.
На 23.02.23 капитализация $13,97 млрд. Котировка $61,86: минус 65% за последние 12 мес. и +75% с начала года.
По материалам Finance_ua, Wikipedia, Finviz.
21 февраля выходит отчетность Coinbase за четвертый квартал + годовые показатели.
Похвастаться особенно нечем, увы.
Годовая выручка $3,19 млрд, против $7,3 млрд в 2021. Квартальный убыток $0,557 млрд, годовой $2,625 млрд. 2021 компания завершила с прибылью $3,6 млрд.
Небольшая справка.
Coinbase Global, Inc. (бренд Coinbase) - крупнейшая американская криптобиржа. Основана в 2012 году Б. Армстронгом и Ф. Эрсамом. Публичная компания. Акции под тикером COIN торгуются на NASDAQ и входят в корзину индекса Russell 1000.
На 23.02.23 капитализация $13,97 млрд. Котировка $61,86: минус 65% за последние 12 мес. и +75% с начала года.
По материалам Finance_ua, Wikipedia, Finviz.