Forwarded from BlockStreetXYZ
Clear allocation, concrete purpose.
BLOCK directs resources to product, liquidity, ecosystem rewards, and sustainable ops.
Full breakdown in the graphic. 👆
BLOCK directs resources to product, liquidity, ecosystem rewards, and sustainable ops.
Full breakdown in the graphic. 👆
🆒1
BlockStreetXYZ
Clear allocation, concrete purpose. BLOCK directs resources to product, liquidity, ecosystem rewards, and sustainable ops. Full breakdown in the graphic. 👆
Начинаем набирать крупную аллокацию в $BLOCK
$WLFI premarket ~30B
$BLOCK launchpad для USD1 ~230mln$
Beta play:
1/5 - 6B$
1/10 - 3B$
1/15 - 2B$
$WLFI premarket ~30B
$BLOCK launchpad для USD1 ~230mln$
Beta play:
1/5 - 6B$
1/10 - 3B$
1/15 - 2B$
⚡2❤1💯1
MINTARION
Преемник ФРС - а именно карманный "подданный" Трампинио, будет делать, что ему скажет рыжик в кулуарах - соответственно ФРС встанет на службу Казначейству.
Трамп заявил, что номинировал в совет управляющих ФРС Стивена Мирана
Forwarded from MINTARION LABS
401k signed - thx @realDonaldTrump
$ETH - $3822.67 - $4052
Settin’ my stop loss + TP on autopilot while I yeet IRL to another chain (aka airport).
god bless your bags
$ETH - $3822.67 - $4052
Settin’ my stop loss + TP on autopilot while I yeet IRL to another chain (aka airport).
god bless your bags
MINTARION
Думаю фейдить $ETH перед выступлением Пауэлла в Джексон-Хоуле. OI и фандинг перегреты, недавний шорт-сквиз вынес лишние руки. Последим за цифрами. Ролимся в live режиме.
done deal.
тейкнули 66% остаток подержим до Jackson Hole (22aug)
тейкнули 66% остаток подержим до Jackson Hole (22aug)
Том Ли и все остальные трежерницы - могут зарабатывать / хеджиться путами по ETH
сначала их создания, я думал, как они могут извлекать выгоду помимо стейкинга - они могут отпускать аск и тариться путами, тем самым они потом могут перекладывать дельту в покупку и так по кругу - поэтому мы видим сбросы по 15% уже третий раз
поэтому я бы не ставил на up only маркет, ведь в обе стороны можно работать, чем и занимается Том Ли - он трейдер в первую очередь и далеко не "diamond hand" - как Saylor.
в общем с приходом трежерниц - нам подкинули немного больше волатильности, но точно не value.
god bless your bags
сначала их создания, я думал, как они могут извлекать выгоду помимо стейкинга - они могут отпускать аск и тариться путами, тем самым они потом могут перекладывать дельту в покупку и так по кругу - поэтому мы видим сбросы по 15% уже третий раз
поэтому я бы не ставил на up only маркет, ведь в обе стороны можно работать, чем и занимается Том Ли - он трейдер в первую очередь и далеко не "diamond hand" - как Saylor.
в общем с приходом трежерниц - нам подкинули немного больше волатильности, но точно не value.
god bless your bags
MINTARION
Преемник ФРС - а именно карманный "подданный" Трампинио, будет делать, что ему скажет рыжик в кулуарах - соответственно ФРС встанет на службу Казначейству.
Это первый случай в истории США, когда президент отстраняет Fed Governor от должности.
Среди Fed Governors может стать ещё больше лояльных Трампу людей. Лиза Кук, кстати, входит в число 8 членов Федерального комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) с постоянным голосом.
подрыв доверия дело времени - капитал ротируется со временем, особенно с назревающей "национализацией" like as Intel deal.
все идет по плану.
https://x.com/business/status/1960138872039313481
Среди Fed Governors может стать ещё больше лояльных Трампу людей. Лиза Кук, кстати, входит в число 8 членов Федерального комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) с постоянным голосом.
подрыв доверия дело времени - капитал ротируется со временем, особенно с назревающей "национализацией" like as Intel deal.
все идет по плану.
https://x.com/business/status/1960138872039313481
MINTARION
Oracle - $PYTH (дает котировку от SPX до тир5 щитков в EVM) / $LINK (main data base in web3)
**Министерство торговли США и Chainlink теперь переносят государственные макроэкономические данные на блокчейн
**Министерство торговли США выбрало Pyth Network для проверки и распространения экономических данных на блокчейне
predicted.
**Министерство торговли США выбрало Pyth Network для проверки и распространения экономических данных на блокчейне
predicted.
❤2👍1
Есть мысли, что осенью будет "не спокойно" на крипто рынках
Текущая ситуация напоминает мне январский консенсус 2025г - ВСЕ ждут сентябрь - ноябрь МЕГАГИГА рост - декабрь кешаут
Как правило консенсусные сделки никогда не срабатывают, судя по истории сантимента
Ключевые тезисы:
1) $WLFI риск FOMO-пика.
Листинг $WLFI 1 сентября, агрессивный пиар и схемы «treasury company» - классический топливный ивент для позднего цикла.
2) Сезонность сбита, «тяжёлые» лидеры буксуют, рекорды в SPX/золоте.
В конце недели $NVDA после отчёта ушла в минус, тогда как S&P 500 обновлял хай 28 августа и затем откатился - золото закрывает август на рекордных максимумах - типичная ротация в защиту.
Это сочетается с «консенсус-бычьим» сентябрём и риском его фейла.
3) Ликвидность + RRP
ON RRP почти высох - система идёт в фазу, где QT бьёт по банковским резервам; это повышает чувствительность к всплескам в overnight funding и может давить на базис-трейд при шортажах коллатерал/маржи. Плюс новые клиринговые/маржинальные нормы повышают стоимость плеча для некоторых участников.
4) Япония как катализатор.
Доходности JGB на хаях декад - сужение спрэда США–Япония + рост JGB повышают риск репатриаций/ребалансов, что в «узкой» ликвидности легко усиливает волу и в UST, и в риск-активах.
5) MSTR как барометр «байсайда».
Премия к NAV заметно сжалась этим летом (по публичному трекеру 27 авг mNAV ~1.6×). Если увидим приближение к 1.0 — это явный сигнал, что структурного бай-флоу на плечах уже нет.
6) Альты «отстрелялись» + доминация флетит
Чтобы «сломать» альт-макси, нужен рывок вниз по $BTC - иначе нет капитуляционной продажи. Поведенческая статистика - не более.
Что мы мониторим еженедельно:
1) Потоки в $BTC ETF
Нам нужна серия чистых притоков > $500–700 млн/день в течение 3–5 дней - бычий «инвалидатор» , нулевая/отрицательная серия - RISK OFF.
2) Фандинг/база перпов и кривая волы
Устойчиво положительный фандинг + уплощение либо инверсия волатильности на коллах = поздняя стадия эйфории.
3) Базис фьючерсы-спот по BTC/ETH и спрэды репо/SOFR
Резкий сдвиг базиса вниз при росте ставки фондирования = тревога для плечевых лонгов.
4) JGB 10Y/30Y и UST 10Y
Пробой вверх по JGB сужает «якорь» и усиливает давление на глобальную дюрацию/риск.
5) MSTR mNAV / премия
Ускоренное сжатие - индикатор иссякания структурного спроса.
Текущая ситуация напоминает мне январский консенсус 2025г - ВСЕ ждут сентябрь - ноябрь МЕГАГИГА рост - декабрь кешаут
Как правило консенсусные сделки никогда не срабатывают, судя по истории сантимента
Ключевые тезисы:
1) $WLFI риск FOMO-пика.
Листинг $WLFI 1 сентября, агрессивный пиар и схемы «treasury company» - классический топливный ивент для позднего цикла.
2) Сезонность сбита, «тяжёлые» лидеры буксуют, рекорды в SPX/золоте.
В конце недели $NVDA после отчёта ушла в минус, тогда как S&P 500 обновлял хай 28 августа и затем откатился - золото закрывает август на рекордных максимумах - типичная ротация в защиту.
Это сочетается с «консенсус-бычьим» сентябрём и риском его фейла.
3) Ликвидность + RRP
ON RRP почти высох - система идёт в фазу, где QT бьёт по банковским резервам; это повышает чувствительность к всплескам в overnight funding и может давить на базис-трейд при шортажах коллатерал/маржи. Плюс новые клиринговые/маржинальные нормы повышают стоимость плеча для некоторых участников.
4) Япония как катализатор.
Доходности JGB на хаях декад - сужение спрэда США–Япония + рост JGB повышают риск репатриаций/ребалансов, что в «узкой» ликвидности легко усиливает волу и в UST, и в риск-активах.
5) MSTR как барометр «байсайда».
Премия к NAV заметно сжалась этим летом (по публичному трекеру 27 авг mNAV ~1.6×). Если увидим приближение к 1.0 — это явный сигнал, что структурного бай-флоу на плечах уже нет.
6) Альты «отстрелялись» + доминация флетит
Чтобы «сломать» альт-макси, нужен рывок вниз по $BTC - иначе нет капитуляционной продажи. Поведенческая статистика - не более.
Что мы мониторим еженедельно:
1) Потоки в $BTC ETF
Нам нужна серия чистых притоков > $500–700 млн/день в течение 3–5 дней - бычий «инвалидатор» , нулевая/отрицательная серия - RISK OFF.
2) Фандинг/база перпов и кривая волы
Устойчиво положительный фандинг + уплощение либо инверсия волатильности на коллах = поздняя стадия эйфории.
3) Базис фьючерсы-спот по BTC/ETH и спрэды репо/SOFR
Резкий сдвиг базиса вниз при росте ставки фондирования = тревога для плечевых лонгов.
4) JGB 10Y/30Y и UST 10Y
Пробой вверх по JGB сужает «якорь» и усиливает давление на глобальную дюрацию/риск.
5) MSTR mNAV / премия
Ускоренное сжатие - индикатор иссякания структурного спроса.
❤3👍3🆒2
Summary - Reminiscences of a Stock Operator: Donnelly Classics Edition
Дисциплина и терпение: Ливингстон подчёркивает, что успешный трейдинг требует железной самодисциплины. Нужно уметь ждать правильного момента и не поддаваться жажде действия.
«Уолл-стрит дурак - это тот, кто думает, будто должен торговать всё время», - говорит он
Ларри учился высиживать большие тренды, а не хватать мелкую прибыль.
Его крупнейшие успехи пришли именно от умения «быть правым и сидеть тихо» - мало предвидеть движение, надо ещё удержаться в позиции, не выйдя слишком рано
Другой аспект дисциплины – следовать своим правилам всегда.
Ливингстон не раз признавался, что стоило ему нарушить собственные принципы (например, влезть в сделку по чужому совету или без достаточных оснований) - он терпел убытки. Поэтому он выработал привычку неукоснительно выполнять свои же установки, будь то ограничение убытков или отказ от сомнительных сделок. Терпение проявляется и в умении пережидать периоды «тощего рынка» без попыток выжать прибыль на пустом месте. «Нет сигнала - не лезь» - лучше сидеть без позиции, чем торговать ради торговли. Эта выдержка спасла его от множества ошибок.
Управление рисками: Ключевой урок Ларри - никогда не рисковать всем и быстро устранять просчёты. Он твёрдо верил: «Если я ошибся, единственный выход - прекратить быть в ошибке»
Проявлением этого принципа является строгий стоп-лосс - он заранее решал, при каком сценарии закроет позицию, и делал это без колебаний.
Ливингстон подчёркивает, что убыток – не трагедия, если он контролируемый: «Нет льготных кредиторов у делающих ошибки», - говорит он, подразумевая, что рынок не прощает просчётов, но платить по счетам лучше малой кровью. Он никогда не увеличивал убыточную позицию из упрямства – «не усредняйся вниз», это табу. Напротив, усилиться он мог только в выигрышной позиции, когда рынок доказал правоту его идеи - так он «пирамидил» на росте
Такой подход – добавлять к победам и резко обрывать поражения – позволил ему пережить череду взлётов и падений без окончательного краха. Кроме того, Ливингстон всегда искал способы минимизировать конкретные риски. Например, в истории с Imperial Steel он юридически обезопасил себя от неожиданного выброса акций инсайдерами
Он понимал, какие факторы он может контролировать, и контролировал их жёстко. А на то, что вне контроля (форс-мажор, «непредвиденное непредвиденное»), закладывал запас прочности.
Важный тезис: не может быть абсолютно безрисковых ситуаций, но опытный спекулянт никогда не пойдёт на неоправданный риск или игру ва-банк. Сохрани капитал - будут новые шансы, повторяет Ларри. Этот konservatism risk-менеджмента отлично выражен фразой: «Не считай прибыль своей, пока она не осела в твоём банке на счету» – то есть, пока сделка не закрыта, это не твои деньги, а пока деньги в позиции, они под угрозой. Такое отношение удерживало его от чрезмерной самоуверенности и позволяло оставаться в игре десятилетиями.
Психология и поведенческие аспекты:
Ливингстон называет эмоции врагом трейдера. Страх, жадность, надежда – эти чувства заставляют делать обратное разумному. Типичная ошибка, которую он подмечает: «инвесторы боятся там, где надо бы рискнуть, и надеются там, где следовало бы бояться». Например, многие рано фиксируют небольшую прибыль (из страха потерять заработанное) – «никто не разорился, взяв прибыль», говорят они. Ларри парирует: «Да, но и не разбогател, забирая 4 пункта вместо 40»
Надо подавлять импульс зафиксировать выигрыш слишком рано – вместо этого держать «победившую» позицию как можно дольше. И наоборот, вместо того чтобы, как толпа, надеяться на разворот убыточной позиции, лучше сразу признать ошибку и выйти. «Надежда пусть остаётся для церкви, а на бирже она не помогает», – шутил он.
Другой психолого-поведенческий момент - склонность толпы искать подтверждение своим действиям. Публика любит, когда другие делают то же, она чувствует комфорт в стаде. Но Ливингстон подчёркивает: толпа почти всегда оказывается не права на экстремумах рынка.
Дисциплина и терпение: Ливингстон подчёркивает, что успешный трейдинг требует железной самодисциплины. Нужно уметь ждать правильного момента и не поддаваться жажде действия.
«Уолл-стрит дурак - это тот, кто думает, будто должен торговать всё время», - говорит он
Ларри учился высиживать большие тренды, а не хватать мелкую прибыль.
Его крупнейшие успехи пришли именно от умения «быть правым и сидеть тихо» - мало предвидеть движение, надо ещё удержаться в позиции, не выйдя слишком рано
Другой аспект дисциплины – следовать своим правилам всегда.
Ливингстон не раз признавался, что стоило ему нарушить собственные принципы (например, влезть в сделку по чужому совету или без достаточных оснований) - он терпел убытки. Поэтому он выработал привычку неукоснительно выполнять свои же установки, будь то ограничение убытков или отказ от сомнительных сделок. Терпение проявляется и в умении пережидать периоды «тощего рынка» без попыток выжать прибыль на пустом месте. «Нет сигнала - не лезь» - лучше сидеть без позиции, чем торговать ради торговли. Эта выдержка спасла его от множества ошибок.
Управление рисками: Ключевой урок Ларри - никогда не рисковать всем и быстро устранять просчёты. Он твёрдо верил: «Если я ошибся, единственный выход - прекратить быть в ошибке»
Проявлением этого принципа является строгий стоп-лосс - он заранее решал, при каком сценарии закроет позицию, и делал это без колебаний.
Ливингстон подчёркивает, что убыток – не трагедия, если он контролируемый: «Нет льготных кредиторов у делающих ошибки», - говорит он, подразумевая, что рынок не прощает просчётов, но платить по счетам лучше малой кровью. Он никогда не увеличивал убыточную позицию из упрямства – «не усредняйся вниз», это табу. Напротив, усилиться он мог только в выигрышной позиции, когда рынок доказал правоту его идеи - так он «пирамидил» на росте
Такой подход – добавлять к победам и резко обрывать поражения – позволил ему пережить череду взлётов и падений без окончательного краха. Кроме того, Ливингстон всегда искал способы минимизировать конкретные риски. Например, в истории с Imperial Steel он юридически обезопасил себя от неожиданного выброса акций инсайдерами
Он понимал, какие факторы он может контролировать, и контролировал их жёстко. А на то, что вне контроля (форс-мажор, «непредвиденное непредвиденное»), закладывал запас прочности.
Важный тезис: не может быть абсолютно безрисковых ситуаций, но опытный спекулянт никогда не пойдёт на неоправданный риск или игру ва-банк. Сохрани капитал - будут новые шансы, повторяет Ларри. Этот konservatism risk-менеджмента отлично выражен фразой: «Не считай прибыль своей, пока она не осела в твоём банке на счету» – то есть, пока сделка не закрыта, это не твои деньги, а пока деньги в позиции, они под угрозой. Такое отношение удерживало его от чрезмерной самоуверенности и позволяло оставаться в игре десятилетиями.
Психология и поведенческие аспекты:
Ливингстон называет эмоции врагом трейдера. Страх, жадность, надежда – эти чувства заставляют делать обратное разумному. Типичная ошибка, которую он подмечает: «инвесторы боятся там, где надо бы рискнуть, и надеются там, где следовало бы бояться». Например, многие рано фиксируют небольшую прибыль (из страха потерять заработанное) – «никто не разорился, взяв прибыль», говорят они. Ларри парирует: «Да, но и не разбогател, забирая 4 пункта вместо 40»
Надо подавлять импульс зафиксировать выигрыш слишком рано – вместо этого держать «победившую» позицию как можно дольше. И наоборот, вместо того чтобы, как толпа, надеяться на разворот убыточной позиции, лучше сразу признать ошибку и выйти. «Надежда пусть остаётся для церкви, а на бирже она не помогает», – шутил он.
Другой психолого-поведенческий момент - склонность толпы искать подтверждение своим действиям. Публика любит, когда другие делают то же, она чувствует комфорт в стаде. Но Ливингстон подчёркивает: толпа почти всегда оказывается не права на экстремумах рынка.
❤3🔥2💯1