#یورو ۰.۵۳%+↖️۱.۰۷۸
🔘بالاترین سطح ۵ هفته اخیر

🔹در بازارهای جهانی، ارزش پول اروپا روندی صعودی دارد که دلیل آن به باز شدن گپ #بهره بانکی و #تورم این قاره برمی‌گردد

🔹در #آلمان تورم ماه جاری May۲۰۲۲ به رقم باورنکردنی ۷.۹%+ رسیده که یک رکورد تاریخی جدید بوده و با توجه به بهره #یورو = ۰% عملا شاهد نرخ بهره منفی قابل توجه در این کشور هستیم این عملکرد باعث شتاب‌گیری بیشتر رشد بهره یورو در نشست‌های آتی ECB شده که محرک #یورو و تضعیف کننده #دلار است

🔹Germany's #inflation has hit fresh ATH in May at 7.9%.
#کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

‍ 🔹با وجود ذخایر مطلوب ارزی بانک مرکزی به خصوص در بخش اسکناس، اختلاف قیمت دلار حواله نیما و آزاد در هفته جاری به محدوده ۳۰% رسیده که یکی از بالاترین قله‌های تاریخی بوده و سیگنال تنش در بازار ارز کشور را می‌دهد

👈ریشه این موضوع به موارد زیر برمی‌گردد:

1️⃣رقابت منفی #روسیه با #ایران در بازارهای محدود صادراتی در حوزه #فولاد صادرکنندگان ایران ملزم به ارایه تخفیف ۲۵% شده‌اند و این در مورد #نفت و فرآورده‌ها بیشتر و تا ۳۵% گزارش شده که می‌تواند عامل افت درآمد ارزی کشور در میان مدت شود

2️⃣تورم بالا و سخت‌تر شدن قوانین مالیاتی که عامل خروج سرمایه از بانک‌ها به سمت ارز با هدف مدیریت دارایی است

3️⃣تاخیر در مزایده‌های صادراتی صنایع بزرگ #فولاد #مس #آلومینیوم #روی ناشی از انتظار قطع #برق و افت تولید تابستانه

4️⃣تورم جهانی و رشد قابل توجه قیمت‌های اقلام وارداتی در حوزه کشاورزی و مواد اولیه که به منابع ارزی زیادی نیاز دارد

5️⃣کاهش امید به توافق #برجام و انتظار تداوم محدودیت‌ها

🔹بانک مرکزی از ۳ موضوع زیر فشار ذینفعان است نقش‌آفرینی در کنترل #تورم مشابه سایر بانک‌های مرکزی دنیا کاهش شتاب خروج پول از بانک‌های دولتی (و خصوصی) و کنترل سریع بازار #ارز 👈 برگشت پول مردم از بازار ارز و حفظ آن در بانک‌ها از طریق رشد #بهره بانکی مشابه گذشته می‌تواند بخشی از راهکار کوتاه مدت باشد که توسط بانک‌های دولتی بزرگ در سطح دولت پیشنهاد شده، لکن این ایده با مخالفت جدی وزارت #صمت مواجه بوده و اعتقاد بر این است که #تورم فعلی ناشی از محدودیت عرضه بوده که نیازمند رشد سرمایه‌گذاری و ظرفیت‌سازی صنعتی است (سیاست انبساطی بانکی)! به علاوه تیم مدیریتی #بانک_مرکزی به دلیل ارتباط قبلی با بازار سرمایه، از اثرات نامطلوب رشد #بهره بر حوزه تولید و سهام اطلاع کامل دارند! ⏪ شاید به همین دلیل، بانک مرکزی هنوز تن به رشد #بهره بانکی نداده و در حال کار بر روی سایر روش‌های جذب نقدینگی از جمله فروش #اوراق_قرضه ارزی است بایستی منتظر بود و دید راهکارهای نهایی این بانک برای مدیریت ۳ مساله #تورم و #ارز و تخلیه #حساب‌های_بانکی شامل چه روش‌هایی شده و اثرات آن بر روی حوزه‌های مختلف چگونه عمل می‌کند
​#برجام #دلار #ریال #می_متالز #کامودیتی
✅ @me_metals

‍ 🔘#لیر 👈عبور از مرز ۱۷.۲ در مقابل #دلار
🔘اقدامات ناکافی بانک مرکزی ایران در ثبات نرخ ارز در مقایسه با سایر کشورها

🔹تورم #ترکیه به مرز ۷۳.۵% رسیده که بالاترین سطح ۲۴ سال اخیر است دولت با لجبازی با کارشناسان مالی و اقتصادی از رشد #بهره بانکی لیر خودداری کرده و آن را در محدوده ۱۴% حفظ کرده و این داستان خود عامل تبدیل دارایی‌ها به دلار و یورو و سقوط بی‌سابقه ۲۲% لیر ترکیه در سال جاری شده که بدترین عملکرد را در بین ارزهای کشورهای در حال توسعه دارد

🔹رییس جمهوری ترکیه شخصا مخالف رشد بهره بوده و گفته فقط افراد بی‌سواد نرخ تورم و بهره بانکی را به هم متصل می‌کنند لذا کارشناسان این کشور به دنبال سایر روش‌های ابداعی مدیریت #تورم هستند

👈چند اقدام دولت ترکیه برای مقابله به رشد #تورم و تقویت #لیر:

1️⃣افزایش مالیات بر روی وام‌های بانکی مرتبط با کالاهای مصرفی از ۵% به ۱۰% با هدف کاهش گردش نقدینگی

2️⃣افزایش پیش دریافت وام بانکی از ۱۰% به ۲۰% (سپرده نزد بانک‌ها) اقدام دیگر دولت برای کنترل جریان پول و البته کاهش ریسک بانک‌ها است

3️⃣معرفی الگوی سپرده بانکی به لیر که سود آن مرتبط با تغییر نرخ #دلار/لیر بوده و به سرمایه‌گذاران حداقل سود تغییر نرخ ارز را می‌دهد

4️⃣ورود دولت و اعمال نرخ‌های دستوری، بعنوان نمونه رشد نرخ اجاره بها در سال ۲۰۲۲ نبایستی بیش از ۲۵% باشد

5️⃣ارتباط نرخ #اوراق_قرضه لیری به رشد درآمد بنگاه‌های دولتی (بجای نرخ‌های ثابت) با هدف افزایش جذابیت اوراق

6️⃣کاهش سقف دوره بازپرداخت وام کالاهای مصرفی بالاتر از ۵۸۱۴$ از ۲۴ ماه به ۱۲ ماه

7️⃣بازار سرمایه ترکیه هزینه ورود سرمایه و خرید اوراق را کاهش و به موازی، به تامین مالی شرکت‌های ترکیه از خارج، کمک می‌کند

🔹لازم است بانک مرکزی ایران نیز مشابه سایر کشورها از روش‌های جذب نقدینگی جامعه بهره برده تا شرایط ثبات ریال فراهم شود
#لیر #ترکیه #کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

#لیر ۰.۶۷%-🔻 ۱۸.۰۷
🔘تصمیم اردوغان مبنی بر رشد اقتصاد ترکیه بر مبنای تحریک صادرات

🔹با وجود ضعف لیر ترکیه و روند شتابان رشد #تورم که در محدوده ۷۹% است، بانک مرکزی این کشور روز پنجشنبه سرمایه‌گذاران را با کاهش ۱% #بهره بانکی از محدوده ۱۴% به ۱۳% شگفت‌زده کرد!!

🔹افزایش ۱۵ میلیارد دلاری ذخایر ارزی ترکیه طی ۳ هفته گذشته (تحت حمایت #روسیه) و چشم‌انداز کاهش قیمت #نفت که ترکیه واردکننده عمده آن است، در کنار کاهش فعالیت‌های صنعتی این کشور در ماه گذشته که ۹۵% صادرات این کشور را مدیریت می‌کند، از دلایل بانک مرکزی برای کاهش نرخ #بهره لیر است

🔹Erdogan is intent on turbocharging growth by focusing on exports and employment as part of what he calls a “new economic model.” But risks abound as the cost-of-living crisis unfolding in Turkey poses a threat to his electoral popularity.
#می_متالز #کامودیتی #بهره #ترکیه
✅ @me_metals

🔹بازار آمریکا و البته اروپا در انتظار کاهش چشم‌گیر قیمت مسکن است آمار نشان می‌دهد با افزایش نرخ #بهره بانکی و رشد هزینه‌های وام مسکن، تقاضا برای این حوزه روند نزولی داشته و باعث هجوم فروشندگان به بازار و افزایش عرضه شده است

🔹تعداد عرضه مسکن در آمریکا به رقم ۱۰.۹ میلیون خانه رسیده که بالاترین سطح از بحران اقتصادی ۲۰۰۸ است منتظر کاهش چشم‌گیر قیمت‌ها در بازارهای آمریکا و اروپا باشیم!
#اطلاعات_عمومی #مسکن #کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

🔘نسخه‌ای از گزارش موسسه IHSMarkit که در نشست کمیته اقتصادی انجمن جهانی فولاد در هفته جاری ارایه شده، جهت بهره‌برداری اعضا می‌شود
🔘موضوع: "حرکت دنیا به سوی رکود اقتصادی"

🔹شاخص PMI تولید و خدمات دنیا طی ماه‌های اخیر به زیر ۵۰ رسیده که سیگنال رکود فعالیت‌های اقتصادی را می‌دهد (اسلاید ۲)

🔹رکود اقتصادی با محوریت کشورهای توسعه یافته در حال وقوع است (اسلاید ۳ و ۴)

🔹چین مجددا وارد یک چرخه کاهش رشد اقتصادی بلندمدت شده که باعث نگرانی فعالان بازار و تولیدکنندگان حوزه کامودیتی است (اسلاید ۵)

🔹ریشه رکود اقتصادی دنیا در جهش #تورم سال ۲۰۲۲ (اسلاید ۶ و ۷)

🔹چشم‌انداز #نفت در سال‌های آتی

🔹چشم‌انداز رشد #بهره بانکی کشورها با هدف مقابله با #تورم جهانی و اثر آن بر#دلار (اسلایدهای ۱۴ تا ۱۷)

🔹وضعیت تامین انرژی اروپا و پیش‌بینی شاخص‌های اقتصادی این قاره (اسلایدهای ۱۸-۲۱)

🔹کاهش رشد اقتصاد دنیا ناشی از سیاست‌های ضدتورمی بانک مرکزی و عقب‌نشینی مصرف (۲۲ الی ۲۸)
#فولاد #WorldSteel #کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

🔹ارزش بازار سهام دنیا در هفته گذشته یک سقوط ۳.۷۵ تریلیون دلاری داشته که معادل GDP آلمان به عنوان بزرگترین اقتصاد اروپا است! 👈 ارزش بازار سهام حالا به ۹۶.۷ تریلیون دلار رسیده که ۱۰۰.۶% GDP دنیا است

🔹گرفتن ترمز #تورم توسط بانک‌های مرکزی دنیا و افزایش شتابان #بهره بانکی از عوامل کاهش فعالیت‌های اقتصادی و افت مصرف بوده که باعث کاهش چشم‌انداز سودآوری شرکت‌ها و افت بازار سرمایه می‌شود

🔹سقوط ۱۵% سهام شرکت Fedex آمریکا در روز جمعه (رکورد تاریخی افت سهام این شرکت) بر تنش بازارهای سرمایه می‌افزاید گزارش عملکرد ۳ ماهه فدکس نشان از افت تقاضای حمل‌و‌نقل جهانی دارد

🔹Global stocks have lost $3.75tn in market cap this week on #stagflation concerns following a rise in US core inflation & accompanying rise in rates, a fall in business sentiment, and a profit warning from Fedex.
#بورس #دلار #تورم #کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

#لیر ۰.۲۳%-🔻 ۱۸.۴۵

🔹لیر ترکیه پس از تصمیم بانک مرکزی این کشور در کاهش ۱% #بهره بانکی (از ۱۴% به ۱۳%) به روند نزولی خود ادامه می‌دهد افت ارزش لیر در سال جاری حالا از مرز ۲۷% عبور کرده است

🔹سیاست دولت ترکیه، رشد اقتصادی از طریق تحریک صادرات بوده و لذا افت ارزش #لیر ترکیه از طریق کاهش #بهره بانکی هدف گذاری شده است رشد اقتصادی ترکیه در سه ماهه دوم ۷.۱%+ بوده و وضعیت صادرات این کشور رو به بهبود است

🔹انتخابات ترکیه سال آتی برگزار می‌شود و دولت #اردوغان امید به رشد اقتصادی بالا و افزایش صادرات دلبسته که باعث کاهش بیکاری خواهد شد مخالفان سیاسی اردوغان نیز بروی نرخ #تورم ۸۱% این کشور متمرکز هستند که عامل برهم خوردن فضای کسب و کار این کشور شده است
#لیر #کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

🔘رشد ۱۰۸%+ شاخص سهام استانبول در سال ۲۰۲۲ تا به امروز

🔹شاخص سهام بورس استانبول BIST۳۰ همچنان روندی عمودی طی می‌کند و روز دوشنبه یک پرواز ۶.۷۳%+⏫ داشت⚠️

🔹تداوم تضعیف #لیر ترکیه با هدف تحریک صادرات همزمان با اصرار #اردوغان در کاهش رشد #بهره بانکی با وجود تورم بالای ۸۰% در این کشور از عوامل خروج پول از بانک‌ها و هجوم سرمایه‌ها به سوی بازار بورس ترکیه است
#کامودیتی #بورس #ترکیه #می_متالز
✅ @me_metals

🔹شاخص تورم ترکیه برای هفدهمین ماه متوالی صعودی بوده و به ۸۵.۵% رسیده که بالاترین سطح ۲۵ سال اخیر است!

🔹بانک مرکزی ترکیه با وجود رشد تورم چندین بار در سال جاری اقدام به کاهش #بهره بانکی نموده و تنها طی ۲ ماه اخیر ۲.۵% از بهره حذف شده است انتظار تداوم این اقدام در نشست ماه جاری وجود دارد

🔹هدف بانک مرکزی، رشد صادرات و اقتصاد از طریق تضعیف پول ملی اعلام شده است ۵ کشور زیمبابوه، لبنان، ونزوئلا، سوریه و سودان دارای نرخ تورم بالاتر از ترکیه هستند

🔹Policymakers have cut the benchmark rate 250 basis points to 10.5 per cent since August and are expected to do so again at their meeting this month.
#ترکیه #تورم #کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

🔹شاخص سهام استانبول همچنان صعودی بوده و امروز جهش ۴.۲۳%+↖️ داشته و به محدوده ۵۵۸۲ رسیده است!

🔹شاخص سهام ترکیه در سال جاری افزایش ۱۷۵%+⏫ و طی یک‌ماه اخیر افزایش ۱۵.۴%+ دارد

🔹#تورم بالای ترکیه و نرخ #بهره بانکی تک رقمی از محرک‌های هجوم مردم ترکیه به سوی بازار سرمایه به منظور حفظ ارزش دارایی خود است
#بورس #ترکیه #کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

🔘دکتر فرزین به عنوان رییس کل بانک مرکزی جایگزین آقای صالح‌آبادی شد

🔹در مقاله ۵ ژوئن ۲۰۲۲ (۶ ماه قبل) به این نکته اشاره کردیم که ایشان به دنبال رشد #بهره بانکی به منظور کنترل #تورم افسار گسیخته هستند 👈 سوال اینکه آیا این استراتژی همچنان در دوره جدید ایشان در دستور کار است و به چه میزان؟

🔹سوال دوم در خصوص نرخ ارز: آیا اختلاف ۳۰% نرخ ارز #نیما و بازار همچنان مورد تایید ایشان است و یا ایشان به سوی ابلاغیه #بورس_کالا در تعیین نرخ کامودیتی‌ها بر مبنای #اتاق_متشکل چرخش می‌کند؟ 👈 این موضوع محرک بازار سرمایه خواهد بود و لغو بخشنامه فروش اجباری ارز صادراتی در #نیما می‌تواند عامل تقویت صادرات باشد

🔹به منظور پاسخ به سوالات فوق، بایستی منتظر باشیم
#بانک_مرکزی #کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

🔹رشد #بهره بانکی در کنترل و درمان #تورم بالا اثرگذار است به آمار هزینه مالی وام مسکن آلمان نگاه کنیم با رشد بهره #یورو ، تقاضای وام مسکن عقب‌نشینی کرده و میزان وام بانکی به تنها ۱.۴ میلیارد یورو در ماه نوامبر کاهش یافته که کمترین سطح از سال ۲۰۱۱ است!

🔹نرخ وام بانکی نیز نزولی بوده و ۴۰%🔻 در ماه نوامبر کاهش نشان می‌دهد

🔹این داده‌ها عامل کاهش فشار قیمت و اجاره مسکن در آلمان طی هفته‌های پیش رو خواهد بود

🔹onthly mortgage lending has collapsed by 40% in Nov YoY, representing 3rd neg record in a row since start of statistics in 2003.
#مسکن #آلمان #کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

#طلا ۱.۱۴%+↖️ ۱۹۰۰$
🔘بازار در انتظار رشد بیشتر قیمت کامودیتی‌ها

🔹انتظار تضعیف بیشتر #دلار آمریکا همزمان با کاهش انتظار رشد #بهره ماه فوریه ۲۰۲۳ از ۰.۵% به ۰.۲۵%!

🔹شاخص قیمت طلای جهانی امروز مقاومت ۱۹۰۰$ را شکست و به بالاترین سطح ۹ ماهه رسید! 👈 آمار وزارت کار آمریکا تورم این کشور برای ۱۲ ماه ۲۰۲۲ را ۶.۵%+ اعلام کرده که کمترین سطح ۱۲ ماهه بوده و و افت قابل ملاحظه نسبت به عملکرد ۹.۱%+ ماه ژوئن ۲۰۲۲ دارد!

🔹فدرال رزرو در کنترل #تورم از طریق رشد #بهره بانکی و سیاست انقباضی موفق بوده و انتظار می‌رود در ادامه، با کاهش شتاب رشد بهره آمریکا، شاهد تقویت قیمت کامودیتی‌ها شامل #طلا و #مس ۰.۶۶%+↖️ و #روی ۱.۴۸%+↖️ #آلومینیوم ۱.۸۹%+↖️ و #نفت ۱%+↖️ و سایر محصولات باشیم!

🔹Gold breached $1,900 an ounce the first time in eight months after the growth in U.S. consumer prices slowed as forecast in December, aiding the Federal Reserve’s aim of continuing with smaller rate hikes to rein in inflation.
#طلا #کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

🔹رشد #بهره بانکی دلار توسط فدرال رزرو و چشم‌انداز تداوم آن باعث شده تا نرخ بهره ۳ ماهه بین بانکی لیبور لندن از مرز ۵% عبور کرده و به بالاترین سطح ۱۵ ساله از سال ۲۰۰۷ برسد!

🔹به معنی واقعی تر، در صورت علاقمندی بانک مرکزی ایران به جمع کردن دلار در اختیار مردم، نرخ #بهره انتظاری که بانک‌ها بایستی بدین منظور به صاحبان حساب ارزی پرداخت کنند، بالاتر از ۵% است و این شامل ۴۰۰ میلیون دلار اوراق مشارکت ارزی که شرکت #فولاد_مبارکه در حال پیگیری برای اخذ مجوز آن از دولت است، نیز می‌شود
#لیبور #بهره #کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

#حمل_دریایی
🔘روند نزولی کرایه حمل دریایی بار کانتینری ادامه دارد

👈شاخص ترکیبی حمل دریایی به ۱۷۵۷$ در هر کانتینر ۴۰ فوتی رسیده که کمترین سطح ۳۶ ماهه است!!

🔸تقاضای حمل بار برای مسیرهای شانگهای به آمریکا و اروپا ضعیف گزارش شده است (تصویر)

🔸#کامودیتی رشد #بهره بانکی توسط بانک‌های مرکزی دنیا هزینه انبار کردن کالاها را افزایش داده است ... همزمان مشتریان نیز علاقه کمتری به پرداخت بهره بالا و خرید اعتباری دارند! ... هر دو عامل بر تقاضای حمل دریایی اثر نامطلوب دارد
#کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

#اقتصاد_کلان #بانکی

🔘روند باورنکردنی خروج سپرده ها از بانک‌ها ناشی از رشد #بهره بانکی و افزایش جذابیت بازارهای رقیب!

🔹طی هفته‌های اخیر ۶۰۰ میلیارد دلار از بانک‌ها خارج شده و این روند ادامه‌دار خواهد بود ... و تنها درمان آن، کاهش #بهره توسط فدرال رزرو و سایر بانک‌های مرکزی دنیا است

🔹This chart highlights that only an interest rate cut can alleviate the stress in the banking system.
#کامودیتی #می_متالز
✅ @me_metals

🔹نگرانی از رشد #بهره بانکی توسط بانک‌های مرکزی دنیا از جمله فدرال رزرو و ECB در هفته گذشته و خطر بروز رکود جهانی، از عواملی است که باعث شده تا سرمایه‌گذاران اقدام به خروج از کامودیتی‌ها در هفته گذشته نمایند

🔹تعداد قراردادهای خرید مجموع ۲۴ کامودیتی عمده دنیا در هفته گذشته حدود ۳۴%-🔻 کاهش دارد و به ۷۰۰ هزار قرارداد رسیده که کمترین سطح ۳۴ ماه گذشته (ژوئن ۲۰۲۰) است!

🔹#طلا و #نقره و #پنبه از جمله موارد خاص بین کامودیتی‌ها بوده و هفته گذشته شاهد ورود سرمایه بوده‌اند
#کامودیتی #CFTC #می_متالز
✅ @me_metals