[흥국증권 리서치센터]
Heungkuk Morning Comment 09/18 (목)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3413.4pt (-1.05%) / KOSDAQ 845.53pt (-0.74%)
- 국내 증시는 FOMC에 대한 경계심리 유입과 함께 반도체, 금융 등 주도주
차익실현 매물에 지수 하락 마감, 한중 협력 기대에 호텔/레저 업종 반등
- 개인이 2,524억원 순매수
- 기관과 외국인이 각각 3,078억원, 349억원 순매도
- 소비자서비스(+2.93%) 업종이 수익률 상위
- 건설(-2.86%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46018.32pt (+0.57%) / S&P500 6600.43pt (-0.10%)
나스닥 22261.33pt (-0.33%) / 러셀2000 2414.22pt (+0.47%)
- 미국 증시는 FOMC에서 금리인하에도 불구하고 파월 의장이 명확한
추가 금리 인하 시사하지 않자 기술주 중심 하락에 약세 마감
- 금융(+0.96%) 업종이 수익률 상위
- IT(-0.70%) 업종이 수익률 하위
- 마스터카드(+2.1%), 비자(+1.8%) 종목이 수익률 상위
- 엔비디아(-2.6%), 홈디포(-1.1%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 8월 주택착공건수 130.7만건 기록, 예상치(136.5만건) 하회
- 미국 8월 건축허가 131.2만건 기록, 예상치(137.0만건) 하회
- 유로존 8월 CPI 전년대비 2.0% 상승, 예상치(2.1%) 하회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.0pt에 마감 (전일대비 +0.4pt 상승)
- 원/달러 환율은 1376.5원에 마감 (전일대비 -2.8원 하락)
- 엔/달러 환율은 147.0엔에 마감 (전일대비 +0.5엔 상승)
참조 : https://www.heungkuksec.co.kr/download.do?type=Board&key=28221
흥국증권 리서치센터(02-6742-3642)
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Heungkuk Morning Comment 09/18 (목)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3413.4pt (-1.05%) / KOSDAQ 845.53pt (-0.74%)
- 국내 증시는 FOMC에 대한 경계심리 유입과 함께 반도체, 금융 등 주도주
차익실현 매물에 지수 하락 마감, 한중 협력 기대에 호텔/레저 업종 반등
- 개인이 2,524억원 순매수
- 기관과 외국인이 각각 3,078억원, 349억원 순매도
- 소비자서비스(+2.93%) 업종이 수익률 상위
- 건설(-2.86%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46018.32pt (+0.57%) / S&P500 6600.43pt (-0.10%)
나스닥 22261.33pt (-0.33%) / 러셀2000 2414.22pt (+0.47%)
- 미국 증시는 FOMC에서 금리인하에도 불구하고 파월 의장이 명확한
추가 금리 인하 시사하지 않자 기술주 중심 하락에 약세 마감
- 금융(+0.96%) 업종이 수익률 상위
- IT(-0.70%) 업종이 수익률 하위
- 마스터카드(+2.1%), 비자(+1.8%) 종목이 수익률 상위
- 엔비디아(-2.6%), 홈디포(-1.1%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 8월 주택착공건수 130.7만건 기록, 예상치(136.5만건) 하회
- 미국 8월 건축허가 131.2만건 기록, 예상치(137.0만건) 하회
- 유로존 8월 CPI 전년대비 2.0% 상승, 예상치(2.1%) 하회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.0pt에 마감 (전일대비 +0.4pt 상승)
- 원/달러 환율은 1376.5원에 마감 (전일대비 -2.8원 하락)
- 엔/달러 환율은 147.0엔에 마감 (전일대비 +0.5엔 상승)
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[흥국 유통/상사/지주 박종렬] 9/18(목)
롯데하이마트(071840) - 점진적인 실적 개선
■ 3Q Preview: OP 210억원(-32.8% YoY), 실적 개선
- 별도기준 매출액 6,989억원(+1.9% YoY), 영업이익 210억원(-32.8% YoY)으로 부진한 실적을 기록할 전망임
- 다만 지난해 3분기 일회성 이익 221억원[수익(부가세환급) 264억원-일회성 비용(티메프 대손 43억원)]을 감안하면 실적 개선(24/3Q 실질OP 91억원)이 큰 폭 이뤄질 것으로 판단
■ 하반기 점진적 실적 개선 지속 가능할 전망
- 지난해 하반기 부가세환급 등 일회성이익(166억원)이 컸던 반면, 올해는 그 보다는 적을 것으로 판단해 연간 영업이익 전망치의 하향 조정이 불가피함
- 2025년 연간 매출액 2.4조원(+0.8% YoY), 영업이익 155억원(+758.7% YoY)으로 수정 전망함
- 부동산 경기 침체가 지속되고 있어, 외형의 큰 폭 반등은 쉽지 않을 것. 다만, 신정부 출범 이후 긍정적인 자산효과와 소비심리 개선 등으로 하반기 실적 모멘텀은 개선될 것
■ 투자의견 BUY, 목표주가 10,500원 하향
- 9.7부동산대책에 따르면 2030년까지 5년간 수도권에 총 135만호 신규 주택공급 계획을 발표함. 중기적으로는 신규 입주 물량 증가에 따른 가전시장에 긍정적 영향을 줄 것
참조: https://buly.kr/D3f3c2t
흥국증권 유통/상사/지주 박종렬 (02-6260-2466)
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롯데하이마트(071840) - 점진적인 실적 개선
■ 3Q Preview: OP 210억원(-32.8% YoY), 실적 개선
- 별도기준 매출액 6,989억원(+1.9% YoY), 영업이익 210억원(-32.8% YoY)으로 부진한 실적을 기록할 전망임
- 다만 지난해 3분기 일회성 이익 221억원[수익(부가세환급) 264억원-일회성 비용(티메프 대손 43억원)]을 감안하면 실적 개선(24/3Q 실질OP 91억원)이 큰 폭 이뤄질 것으로 판단
■ 하반기 점진적 실적 개선 지속 가능할 전망
- 지난해 하반기 부가세환급 등 일회성이익(166억원)이 컸던 반면, 올해는 그 보다는 적을 것으로 판단해 연간 영업이익 전망치의 하향 조정이 불가피함
- 2025년 연간 매출액 2.4조원(+0.8% YoY), 영업이익 155억원(+758.7% YoY)으로 수정 전망함
- 부동산 경기 침체가 지속되고 있어, 외형의 큰 폭 반등은 쉽지 않을 것. 다만, 신정부 출범 이후 긍정적인 자산효과와 소비심리 개선 등으로 하반기 실적 모멘텀은 개선될 것
■ 투자의견 BUY, 목표주가 10,500원 하향
- 9.7부동산대책에 따르면 2030년까지 5년간 수도권에 총 135만호 신규 주택공급 계획을 발표함. 중기적으로는 신규 입주 물량 증가에 따른 가전시장에 긍정적 영향을 줄 것
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[흥국증권 리서치센터]
Heungkuk Morning Comment 09/19 (금)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3461.3pt (+1.40%) / KOSDAQ 857.11pt (+1.37%)
- 국내 증시는 FOMC 결과를 소화하며 상승 재개, 외국인 순매수세 이어지며
대형 반도체 중심 상승에 지수 상승 마감, 금리 인하에 성장주 강세
- 기관과 외국인이 각각 4,293억원, 2,854억원 순매수
- 개인이 7,817억원 순매도
- 내구소비재/의류(+4.11%) 업종이 수익률 상위
- 상업서비스(-1.50%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46142.24pt (+0.27%) / S&P500 6631.95pt (+0.48%)
나스닥 22470.73pt (+0.94%) / 러셀2000 2467.7pt (+2.51%)
- 미국 증시는 엔비디아가 인텔과 협력한다는 소식에 반도체 업종 상승
연준 금리인하 반영하며 중소형 종목 강세로 러셀 상대적 강세
- IT(+1.36%) 업종이 수익률 상위
- 필수소비재(-1.03%) 업종이 수익률 하위
- 엔비디아(+3.5%), BofA(+1.4%) 종목이 수익률 상위
- 비자(-2.3%), 테슬라(-2.1%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 신규실업수당청구건수 23.1만건 기록, 예상치(24.0만건) 하회
- 미국 실업보험연속수급신청자수 192.0만명 기록, 예상치(195.0만명) 하회
- 미국 8월 경기선행지수 전월대비 -0.5% 하락, 예상치(-0.2%) 하회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.4pt에 마감 (전일대비 +0.5pt 상승)
- 원/달러 환율은 1388.2원에 마감 (전일대비 +11.7원 상승)
- 엔/달러 환율은 148.0엔에 마감 (전일대비 +1.0엔 상승)
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Heungkuk Morning Comment 09/19 (금)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3461.3pt (+1.40%) / KOSDAQ 857.11pt (+1.37%)
- 국내 증시는 FOMC 결과를 소화하며 상승 재개, 외국인 순매수세 이어지며
대형 반도체 중심 상승에 지수 상승 마감, 금리 인하에 성장주 강세
- 기관과 외국인이 각각 4,293억원, 2,854억원 순매수
- 개인이 7,817억원 순매도
- 내구소비재/의류(+4.11%) 업종이 수익률 상위
- 상업서비스(-1.50%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46142.24pt (+0.27%) / S&P500 6631.95pt (+0.48%)
나스닥 22470.73pt (+0.94%) / 러셀2000 2467.7pt (+2.51%)
- 미국 증시는 엔비디아가 인텔과 협력한다는 소식에 반도체 업종 상승
연준 금리인하 반영하며 중소형 종목 강세로 러셀 상대적 강세
- IT(+1.36%) 업종이 수익률 상위
- 필수소비재(-1.03%) 업종이 수익률 하위
- 엔비디아(+3.5%), BofA(+1.4%) 종목이 수익률 상위
- 비자(-2.3%), 테슬라(-2.1%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 신규실업수당청구건수 23.1만건 기록, 예상치(24.0만건) 하회
- 미국 실업보험연속수급신청자수 192.0만명 기록, 예상치(195.0만명) 하회
- 미국 8월 경기선행지수 전월대비 -0.5% 하락, 예상치(-0.2%) 하회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.4pt에 마감 (전일대비 +0.5pt 상승)
- 원/달러 환율은 1388.2원에 마감 (전일대비 +11.7원 상승)
- 엔/달러 환율은 148.0엔에 마감 (전일대비 +1.0엔 상승)
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[투자전략 이영원] 9/19(금)
투자전략 업데이트: 완성되어가는 트럼프 경제와 청사진을 밝힌 이재명 경제
1. 완성단계에 접어든 트럼프 관세
2. 관세와 연계된 트럼프 재정정책
3. 트럼프의 통화정책, 연준의 재편
4. 트럼프의 에너지 정책과 기후대책
5. 미국 제조업 부흥과 대미국 투자
6. 완성되는 트럼프 경제정책, 국가자본주의, 트럼프 독트린
7. 트럼프 경제정책의 현실적용
8. 대미 무역협상과 한국경제 영향
9. 새 정부의 경제정책 청사진
10. 정상화되는 한국 KOSPI시장
참조: https://www.heungkuksec.co.kr/download.do?type=Board&key=28232
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투자전략 업데이트: 완성되어가는 트럼프 경제와 청사진을 밝힌 이재명 경제
1. 완성단계에 접어든 트럼프 관세
2. 관세와 연계된 트럼프 재정정책
3. 트럼프의 통화정책, 연준의 재편
4. 트럼프의 에너지 정책과 기후대책
5. 미국 제조업 부흥과 대미국 투자
6. 완성되는 트럼프 경제정책, 국가자본주의, 트럼프 독트린
7. 트럼프 경제정책의 현실적용
8. 대미 무역협상과 한국경제 영향
9. 새 정부의 경제정책 청사진
10. 정상화되는 한국 KOSPI시장
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Heungkuk Morning Comment 09/22 (월)
[금요일 국내 주식 동향]
KOSPI 3445.24pt (-0.46%) / KOSDAQ 863.11pt (+0.70%)
- 국내 증시는 엔비디아-인텔 협력에도 국내 반도체 대형주 차익실현 매물
출회에 지수 하락 마감, 인터넷, 바이오 등 금리인하 수혜업종은 강세
- 개인이 5,334억원 순매수
- 기관과 외국인이 각각 3,359억원, 3,081억원 순매도
- 유통(+1.32%) 업종이 수익률 상위
- 유틸리티(-2.31%) 업종이 수익률 하위
[금요일 미국 주식 동향]
DOW 46315.27pt (+0.37%) / S&P500 6664.36pt (+0.49%)
나스닥 22631.48pt (+0.72%) / 러셀2000 2448.77pt (-0.77%)
- 미국 증시는 선물옵션 만기일을 맞아 초반 매물 출회되기도 하였으나
추가 금리인하 기대 및 미-중 양국 정상간 긍정적인 전화 통화 언급에 상승
- IT(+1.19%) 업종이 수익률 상위
- 에너지(-1.28%) 업종이 수익률 하위
- 애플(+3.2%), 테슬라(+2.2%) 종목이 수익률 상위
- 쉐브론(-1.7%), 일라이 릴리(-1.4%) 종목이 수익률 하위
[금요일 주요 경제 지표]
- 일본 8월 전국 CPI 전년대비 2.7% 상승, 예상치(2.8%) 하회
- 영국 8월 소매판매 전월대비 0.5% 증가, 예상치(0.4%) 상회
- 독일 8월 PPI 전년대비 -2.2% 하락, 예상치(-1.7%) 하회
[금요일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.6pt에 마감 (전일대비 +0.3pt 상승)
- 원/달러 환율은 1396.8원에 마감 (전일대비 +8.6원 상승)
- 엔/달러 환율은 148.0엔에 마감 (전일대비 -0.1엔 하락)
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Heungkuk Morning Comment 09/22 (월)
[금요일 국내 주식 동향]
KOSPI 3445.24pt (-0.46%) / KOSDAQ 863.11pt (+0.70%)
- 국내 증시는 엔비디아-인텔 협력에도 국내 반도체 대형주 차익실현 매물
출회에 지수 하락 마감, 인터넷, 바이오 등 금리인하 수혜업종은 강세
- 개인이 5,334억원 순매수
- 기관과 외국인이 각각 3,359억원, 3,081억원 순매도
- 유통(+1.32%) 업종이 수익률 상위
- 유틸리티(-2.31%) 업종이 수익률 하위
[금요일 미국 주식 동향]
DOW 46315.27pt (+0.37%) / S&P500 6664.36pt (+0.49%)
나스닥 22631.48pt (+0.72%) / 러셀2000 2448.77pt (-0.77%)
- 미국 증시는 선물옵션 만기일을 맞아 초반 매물 출회되기도 하였으나
추가 금리인하 기대 및 미-중 양국 정상간 긍정적인 전화 통화 언급에 상승
- IT(+1.19%) 업종이 수익률 상위
- 에너지(-1.28%) 업종이 수익률 하위
- 애플(+3.2%), 테슬라(+2.2%) 종목이 수익률 상위
- 쉐브론(-1.7%), 일라이 릴리(-1.4%) 종목이 수익률 하위
[금요일 주요 경제 지표]
- 일본 8월 전국 CPI 전년대비 2.7% 상승, 예상치(2.8%) 하회
- 영국 8월 소매판매 전월대비 0.5% 증가, 예상치(0.4%) 상회
- 독일 8월 PPI 전년대비 -2.2% 하락, 예상치(-1.7%) 하회
[금요일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.6pt에 마감 (전일대비 +0.3pt 상승)
- 원/달러 환율은 1396.8원에 마감 (전일대비 +8.6원 상승)
- 엔/달러 환율은 148.0엔에 마감 (전일대비 -0.1엔 하락)
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Heungkuk Morning Comment 09/23 (화)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3468.65pt (+0.68%) / KOSDAQ 874.36pt (+1.30%)
- 국내 증시는 삼성전자(+4.8%) HBM 경쟁력 회복 소식에 지수 상승 견인
코스닥도 헬스케어, 로봇 등 업종 강세에 대형주 중심 상승 마감
- 기관과 외국인이 각각 2,669억원, 5,655억원 순매수
- 개인이 7,681억원 순매도
- 반도체(+2.87%) 업종이 수익률 상위
- 운송(-2.03%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46381.54pt (+0.14%) / S&P500 6693.77pt (+0.44%)
나스닥 22788.98pt (+0.70%) / 러셀2000 2463.34pt (+0.59%)
- 미국 증시는 최근 상승에 따른 차익실현 매물 출회로 초반 하락하였으나
애플 강세와 엔비디아-Open AI 파트너십 발표에 기술주 강세로 상승 마감
- IT(+1.74%) 업종이 수익률 상위
- 통신서비스(-0.92%) 업종이 수익률 하위
- 애플(+4.3%), 엔비디아(+3.9%) 종목이 수익률 상위
- P&G(-1.9%), 아마존(-1.7%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 8월 시카고연방국가활동 지수 -0.12 기록, 예상치(-0.15) 상회
- 한국 20일간 수출 전년대비 13.5% 증가, 이전치(7.6%) 상회
- 한국 20일간 수입 전년대비 9.9% 증가, 이전치(0.4%) 상회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.3pt에 마감 (전일대비 -0.3pt 하락)
- 원/달러 환율은 1390.9원에 마감 (전일대비 -6.0원 하락)
- 엔/달러 환율은 147.7엔에 마감 (전일대비 -0.2엔 하락)
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Heungkuk Morning Comment 09/23 (화)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3468.65pt (+0.68%) / KOSDAQ 874.36pt (+1.30%)
- 국내 증시는 삼성전자(+4.8%) HBM 경쟁력 회복 소식에 지수 상승 견인
코스닥도 헬스케어, 로봇 등 업종 강세에 대형주 중심 상승 마감
- 기관과 외국인이 각각 2,669억원, 5,655억원 순매수
- 개인이 7,681억원 순매도
- 반도체(+2.87%) 업종이 수익률 상위
- 운송(-2.03%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46381.54pt (+0.14%) / S&P500 6693.77pt (+0.44%)
나스닥 22788.98pt (+0.70%) / 러셀2000 2463.34pt (+0.59%)
- 미국 증시는 최근 상승에 따른 차익실현 매물 출회로 초반 하락하였으나
애플 강세와 엔비디아-Open AI 파트너십 발표에 기술주 강세로 상승 마감
- IT(+1.74%) 업종이 수익률 상위
- 통신서비스(-0.92%) 업종이 수익률 하위
- 애플(+4.3%), 엔비디아(+3.9%) 종목이 수익률 상위
- P&G(-1.9%), 아마존(-1.7%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 8월 시카고연방국가활동 지수 -0.12 기록, 예상치(-0.15) 상회
- 한국 20일간 수출 전년대비 13.5% 증가, 이전치(7.6%) 상회
- 한국 20일간 수입 전년대비 9.9% 증가, 이전치(0.4%) 상회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.3pt에 마감 (전일대비 -0.3pt 하락)
- 원/달러 환율은 1390.9원에 마감 (전일대비 -6.0원 하락)
- 엔/달러 환율은 147.7엔에 마감 (전일대비 -0.2엔 하락)
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[흥국증권 반도체 손인준] 9/23 (화)
반도체(Overweight): 슈퍼사이클에 올라탈 때
- 2026년 전체 HBM4 수요 bit 비중 39%, 이 중 60%는 SK하이닉스가 점유할 것으로 예상. 삼성전자와 Micron의 비중은 각각 25%, 15% 수준으로 전망
- 범용 DRAM으로도 AI 수요 확산. 당분간 Micron과 CXMT의 Capa 증설 여력이 없는 상황. 또한 CXMT의 서버용 DDR5는 기대 대비 좋지 않은 수율 및 발열 특성 보이는 것으로 추정. 적극적 증설 정책을 펼치고 있는 삼성전자, SK하이닉스에게 유리한 상황
- HDD 공급 부족 심화. eSSD가 매년 Nearline 영역에서 5%p의 점유율을 늘린다고 가정하면 2030년까지 49%YoY의 연평균 수요 성장이 가능하며, 2026년 기준 전체 NAND 시장의 수요가 10% 추가 성장하는 효과
- 선단 파운드리 사업은 그간 TSMC의 독점력이 강화되어 왔으나, 비용 부담 및 지정학적 안정성, 커스텀 서비스 수요 등으로 인해 업체 간 경쟁이 재점화될 조짐을 보이는 중. 국내외 장비 업체에게 긍정적인 상황
- 삼성전자와 SK하이닉스 모두 매수 의견 제시, 메모리 슈퍼사이클 진입에 따라 양사 모두 투자 매력도 높다고 판단. 이 중 SK하이닉스를 Top Pick으로 유지. HBM 시장 지배력이 견조한 가운데, 1cnm 기반 고부가 DRAM 포트폴리오 확대가 기대된다.
- 티씨케이를 소부장 Top Pick으로 유지. 낸드 업황 반등의 최대 수혜주로써 전환 투자 과정에서의 SiC Ring 채택 증가, 중국 증설 수요, 파운드리 시장 침투 등 다양한 성장 스토리 기대
보고서: https://vo.la/jeCpvHa
흥국증권 반도체 손인준(02-6260-2470)
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반도체(Overweight): 슈퍼사이클에 올라탈 때
- 2026년 전체 HBM4 수요 bit 비중 39%, 이 중 60%는 SK하이닉스가 점유할 것으로 예상. 삼성전자와 Micron의 비중은 각각 25%, 15% 수준으로 전망
- 범용 DRAM으로도 AI 수요 확산. 당분간 Micron과 CXMT의 Capa 증설 여력이 없는 상황. 또한 CXMT의 서버용 DDR5는 기대 대비 좋지 않은 수율 및 발열 특성 보이는 것으로 추정. 적극적 증설 정책을 펼치고 있는 삼성전자, SK하이닉스에게 유리한 상황
- HDD 공급 부족 심화. eSSD가 매년 Nearline 영역에서 5%p의 점유율을 늘린다고 가정하면 2030년까지 49%YoY의 연평균 수요 성장이 가능하며, 2026년 기준 전체 NAND 시장의 수요가 10% 추가 성장하는 효과
- 선단 파운드리 사업은 그간 TSMC의 독점력이 강화되어 왔으나, 비용 부담 및 지정학적 안정성, 커스텀 서비스 수요 등으로 인해 업체 간 경쟁이 재점화될 조짐을 보이는 중. 국내외 장비 업체에게 긍정적인 상황
- 삼성전자와 SK하이닉스 모두 매수 의견 제시, 메모리 슈퍼사이클 진입에 따라 양사 모두 투자 매력도 높다고 판단. 이 중 SK하이닉스를 Top Pick으로 유지. HBM 시장 지배력이 견조한 가운데, 1cnm 기반 고부가 DRAM 포트폴리오 확대가 기대된다.
- 티씨케이를 소부장 Top Pick으로 유지. 낸드 업황 반등의 최대 수혜주로써 전환 투자 과정에서의 SiC Ring 채택 증가, 중국 증설 수요, 파운드리 시장 침투 등 다양한 성장 스토리 기대
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[흥국증권 리서치센터]
Heungkuk Morning Comment 09/24 (수)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3486.19pt (+0.51%) / KOSDAQ 872.21pt (-0.25%)
- 국내 증시는 AI 투자 모멘텀과 함께 대형반도체 강세로 지수 상슴 마감
전력기기 업종, 엔비디아-Open AI 데이터센터 투자 수혜 기대감에 강세
- 외국인이 3,421억원 순매수
- 개인과 기관이 각각 2,468억원, 1,364억원 순매도
- 소비자서비스(+2.19%) 업종이 수익률 상위
- 증권(-2.08%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46292.78pt (-0.19%) / S&P500 6656.96pt (-0.55%)
나스닥 22573.47pt (-0.95%) / 러셀2000 2456.92pt (-0.26%)
- 미국 증시는 파월 연준의장, 높은 물가와 고용 불안 등을 언급한 가운데
주식시장이 상당히 고평가라는 발언데 기술주 중심 매물 출회로 하락 마감
- 에너지(+1.71%) 업종이 수익률 상위
- 경기소비재(-1.44%) 업종이 수익률 하위
- 유나이티드헬스그룹(+1.9%), 엑슨모빌(+1.7%) 종목이 수익률 상위
- 아마존(-3.0%), 엔비디아(-2.8%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 9월 Markit 제조업 PMI 52.0 기록, 예상치(52.2) 하회
- 미국 9월 Markit 서비스업 PMI 53.9 기록, 예상치(54.0) 하회
- 미국 9월 리치몬드 연은 제조업지수 -17.0 기록, 예상치(-5.0) 하회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.2pt에 마감 (전일대비 -0.1pt 하락)
- 원/달러 환율은 1394.3원에 마감 (전일대비 +3.5원 상승)
- 엔/달러 환율은 147.6엔에 마감 (전일대비 -0.1엔 하락)
참조 : https://www.heungkuksec.co.kr/download.do?type=Board&key=28254
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Heungkuk Morning Comment 09/24 (수)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3486.19pt (+0.51%) / KOSDAQ 872.21pt (-0.25%)
- 국내 증시는 AI 투자 모멘텀과 함께 대형반도체 강세로 지수 상슴 마감
전력기기 업종, 엔비디아-Open AI 데이터센터 투자 수혜 기대감에 강세
- 외국인이 3,421억원 순매수
- 개인과 기관이 각각 2,468억원, 1,364억원 순매도
- 소비자서비스(+2.19%) 업종이 수익률 상위
- 증권(-2.08%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46292.78pt (-0.19%) / S&P500 6656.96pt (-0.55%)
나스닥 22573.47pt (-0.95%) / 러셀2000 2456.92pt (-0.26%)
- 미국 증시는 파월 연준의장, 높은 물가와 고용 불안 등을 언급한 가운데
주식시장이 상당히 고평가라는 발언데 기술주 중심 매물 출회로 하락 마감
- 에너지(+1.71%) 업종이 수익률 상위
- 경기소비재(-1.44%) 업종이 수익률 하위
- 유나이티드헬스그룹(+1.9%), 엑슨모빌(+1.7%) 종목이 수익률 상위
- 아마존(-3.0%), 엔비디아(-2.8%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 9월 Markit 제조업 PMI 52.0 기록, 예상치(52.2) 하회
- 미국 9월 Markit 서비스업 PMI 53.9 기록, 예상치(54.0) 하회
- 미국 9월 리치몬드 연은 제조업지수 -17.0 기록, 예상치(-5.0) 하회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.2pt에 마감 (전일대비 -0.1pt 하락)
- 원/달러 환율은 1394.3원에 마감 (전일대비 +3.5원 상승)
- 엔/달러 환율은 147.6엔에 마감 (전일대비 -0.1엔 하락)
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[흥국증권 리서치센터] Heungkuk Macro Calendar 9/24 (수)
2025년 10월호 (이하 한국시간 기준)
((美): 미국, (유): 유로존, (中): 중국, (韓): 한국)
■ 10월 1주차
[주요기업 실적발표 예상] 나이키, 콘아그라 브랜즈 등
- 10/1(수): (美) ISM 제조업, (유) CPI, (韓) 8월 수출입
- 10/2(목): 韓 옵션만기, (美) 제조업, (유) 실업률, (韓) CPI
- 10/3(금): (美) 고용지표, ISM 서비스업, (유) PPI
■ 10월 2주차
[주요기업 실적발표 예상] 펩시코, 델타 에어라인스 등
- 10/6(월): (유) 센틱스 투자자기대지수/소매판매
- 10/7(화): (美) 수출입/뉴욕연은 1년 기대 인플레
- 10/8(수): (美) 소비자신용지수
- 10/9(목): (美) FOMC 의사록
- 10/10(금): (美) 미시간대 소비심리
■ 10월 3주차
[주요기업 실적발표 예상] 씨티그룹, 골드만삭스, 모간스탠리 등
- 10/13(월): (中) 무역지표, (韓) 10일간 수출입
- 10/14(화): (美) NFIB 소기업낙관지수, (유) ZEW경기기대지수
- 10/15(수): (美) CPI, (중) CPI/PPI
- 10/16(목): (美) PPI/소매판매/NAHB 주택시장지수
- 10/17(금): 美 옵션만기, (美) 수출입물가지수/주택착공/건축허가, (韓) 수출입물가지수
■ 10월 4주차
[주요기업 실적발표 예상] 넷플릭스, 테슬라, 램리서치, 보잉 등
- 10/20(월): (美) 경기선행지수, (中) LPR 결정/실물지표/3Q GDP
- 10/21(화): (韓) 20일간 수출입
- 10/22(수): (韓) PPI
- 10/23(목): (美) 기존주택매매, (유) 소비심리
- 10/24(금): (美) 신규주택매매/Markit PMI(잠정치), (유) Markit PMI(잠정치)
■ 10월 5주차
[주요기업 실적발표 예상] 알파벳, 메타, 마이크로소프트, 스타벅스, 애플, 아마존, 인텔 등
- 10/27(월): (美) 내구재 수주
- 10/28(화): (美) 컨퍼런스보드 소비심리, (韓) 3Q GDP(A)/소비심리
- 10/29(수): (美) 미결주택매매
- 10/30(목): (美) 3Q GDP(A)
- 10/31(금): (美) PCE 및 PCE 물가지표, (中) 제조업/서비스업 PMI, (韓) 산업동향지표
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2025년 10월호 (이하 한국시간 기준)
((美): 미국, (유): 유로존, (中): 중국, (韓): 한국)
■ 10월 1주차
[주요기업 실적발표 예상] 나이키, 콘아그라 브랜즈 등
- 10/1(수): (美) ISM 제조업, (유) CPI, (韓) 8월 수출입
- 10/2(목): 韓 옵션만기, (美) 제조업, (유) 실업률, (韓) CPI
- 10/3(금): (美) 고용지표, ISM 서비스업, (유) PPI
■ 10월 2주차
[주요기업 실적발표 예상] 펩시코, 델타 에어라인스 등
- 10/6(월): (유) 센틱스 투자자기대지수/소매판매
- 10/7(화): (美) 수출입/뉴욕연은 1년 기대 인플레
- 10/8(수): (美) 소비자신용지수
- 10/9(목): (美) FOMC 의사록
- 10/10(금): (美) 미시간대 소비심리
■ 10월 3주차
[주요기업 실적발표 예상] 씨티그룹, 골드만삭스, 모간스탠리 등
- 10/13(월): (中) 무역지표, (韓) 10일간 수출입
- 10/14(화): (美) NFIB 소기업낙관지수, (유) ZEW경기기대지수
- 10/15(수): (美) CPI, (중) CPI/PPI
- 10/16(목): (美) PPI/소매판매/NAHB 주택시장지수
- 10/17(금): 美 옵션만기, (美) 수출입물가지수/주택착공/건축허가, (韓) 수출입물가지수
■ 10월 4주차
[주요기업 실적발표 예상] 넷플릭스, 테슬라, 램리서치, 보잉 등
- 10/20(월): (美) 경기선행지수, (中) LPR 결정/실물지표/3Q GDP
- 10/21(화): (韓) 20일간 수출입
- 10/22(수): (韓) PPI
- 10/23(목): (美) 기존주택매매, (유) 소비심리
- 10/24(금): (美) 신규주택매매/Markit PMI(잠정치), (유) Markit PMI(잠정치)
■ 10월 5주차
[주요기업 실적발표 예상] 알파벳, 메타, 마이크로소프트, 스타벅스, 애플, 아마존, 인텔 등
- 10/27(월): (美) 내구재 수주
- 10/28(화): (美) 컨퍼런스보드 소비심리, (韓) 3Q GDP(A)/소비심리
- 10/29(수): (美) 미결주택매매
- 10/30(목): (美) 3Q GDP(A)
- 10/31(금): (美) PCE 및 PCE 물가지표, (中) 제조업/서비스업 PMI, (韓) 산업동향지표
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[흥국 유통/상사/지주 박종렬] 9/24(수)
신세계(004170) - 실적 개선을 통한 재평가
■ 3Q Preview: OP 1,096억원(+17.9% YoY), 실적 개선
- 연결기준 매출액 2.7조원(+0.6% YoY), 영업이익 1,096억원(+17.9% YoY)으로 양호한 실적을 기록할 전망임
- 신정부 출범 이후 소비심리 회복과 긍정적인 자산효과가 맞물리면서 실적 개선 추세를 보이고 있음
■ 하반기 실적 모멘텀 강화 추세 지속 가능할 전망
- 하반기에는 당초 예상과 같이 점진적인 실적 개선이 가능할 것임
- 2025년 연간 매출액 11.7조원(+2.0% YoY), 영업이익 4,734억원(-1.3% YoY)으로 수정 전망함
- 지난 탄핵 이후 정치적 불확실성 해소와 신정부에 대한 기대감으로 주식시장의 빠른 상승세 등 긍정적인 자산효과가 발생하고 있음
■ 투자의견 BUY, 목표주가 250,000원 상향
- 지난해 밸류업 프로그램을 통해 주주환원 계획을 제시함
- 영업 경쟁력 강화 및 운영 효율 개선으로 하반기 실적 개선을 목표
참조: https://vo.la/kgdvaXh
흥국증권 유통/상사/지주 박종렬 (02-6260-2466)
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신세계(004170) - 실적 개선을 통한 재평가
■ 3Q Preview: OP 1,096억원(+17.9% YoY), 실적 개선
- 연결기준 매출액 2.7조원(+0.6% YoY), 영업이익 1,096억원(+17.9% YoY)으로 양호한 실적을 기록할 전망임
- 신정부 출범 이후 소비심리 회복과 긍정적인 자산효과가 맞물리면서 실적 개선 추세를 보이고 있음
■ 하반기 실적 모멘텀 강화 추세 지속 가능할 전망
- 하반기에는 당초 예상과 같이 점진적인 실적 개선이 가능할 것임
- 2025년 연간 매출액 11.7조원(+2.0% YoY), 영업이익 4,734억원(-1.3% YoY)으로 수정 전망함
- 지난 탄핵 이후 정치적 불확실성 해소와 신정부에 대한 기대감으로 주식시장의 빠른 상승세 등 긍정적인 자산효과가 발생하고 있음
■ 투자의견 BUY, 목표주가 250,000원 상향
- 지난해 밸류업 프로그램을 통해 주주환원 계획을 제시함
- 영업 경쟁력 강화 및 운영 효율 개선으로 하반기 실적 개선을 목표
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[흥국증권 리서치센터]
Heungkuk Morning Comment 09/25 (목)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3472.14pt (-0.40%) / KOSDAQ 860.94pt (-1.29%)
- 국내 증시는 미국 증시 고평가를 언급한 파월의장의 발언에 차익실현 매물
출회에 하락 마감, 러시아와의 지정학적 긴장 부각에 방산업종 강세
- 개인과 기관이 각각 10억원, 2,122억원 순매수
- 외국인이 2,477억원 순매도
- 상업서비스(+4.06%) 업종이 수익률 상위
- 소비자서비스(-3.42%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46121.28pt (-0.37%) / S&P500 6637.98pt (-0.28%)
나스닥 22497.86pt (-0.33%) / 러셀2000 2438.47pt (-0.77%)
- 미국 증시는 견조한 경제지표와 통화정책 불확실성 부각에 국채 금리 상승
최근 상승 주도한 대형기술주에 대한 차익실현 매물 출회에 하락 마감
- 에너지(+1.23%) 업종이 수익률 상위
- 소재(-1.59%) 업종이 수익률 하위
- 테슬라(+4.0%), 유나이티드헬스그룹(+1.2%) 종목이 수익률 상위
- 알파벳(-1.8%), 애플(-0.8%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 8월 신규주택매매 80.0만건 기록, 예상치(65.0만건) 상회
- 미국 8월 건축허가 133.0만건 기록, 예상치(131.2만건) 상회
- 독일 9월 IFO 예상지수 89.7 기록, 예상치(92.0) 하회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.9pt에 마감 (전일대비 +0.6pt 상승)
- 원/달러 환율은 1404.7원에 마감 (전일대비 +10.4원 상승)
- 엔/달러 환율은 148.9엔에 마감 (전일대비 +1.3엔 상승)
참조 : https://www.heungkuksec.co.kr/download.do?type=Board&key=28260
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Heungkuk Morning Comment 09/25 (목)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3472.14pt (-0.40%) / KOSDAQ 860.94pt (-1.29%)
- 국내 증시는 미국 증시 고평가를 언급한 파월의장의 발언에 차익실현 매물
출회에 하락 마감, 러시아와의 지정학적 긴장 부각에 방산업종 강세
- 개인과 기관이 각각 10억원, 2,122억원 순매수
- 외국인이 2,477억원 순매도
- 상업서비스(+4.06%) 업종이 수익률 상위
- 소비자서비스(-3.42%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46121.28pt (-0.37%) / S&P500 6637.98pt (-0.28%)
나스닥 22497.86pt (-0.33%) / 러셀2000 2438.47pt (-0.77%)
- 미국 증시는 견조한 경제지표와 통화정책 불확실성 부각에 국채 금리 상승
최근 상승 주도한 대형기술주에 대한 차익실현 매물 출회에 하락 마감
- 에너지(+1.23%) 업종이 수익률 상위
- 소재(-1.59%) 업종이 수익률 하위
- 테슬라(+4.0%), 유나이티드헬스그룹(+1.2%) 종목이 수익률 상위
- 알파벳(-1.8%), 애플(-0.8%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 8월 신규주택매매 80.0만건 기록, 예상치(65.0만건) 상회
- 미국 8월 건축허가 133.0만건 기록, 예상치(131.2만건) 상회
- 독일 9월 IFO 예상지수 89.7 기록, 예상치(92.0) 하회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.9pt에 마감 (전일대비 +0.6pt 상승)
- 원/달러 환율은 1404.7원에 마감 (전일대비 +10.4원 상승)
- 엔/달러 환율은 148.9엔에 마감 (전일대비 +1.3엔 상승)
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[흥국 유통/상사/지주 박종렬] 9/25(목)
롯데쇼핑(023530) - 실적 개선에 주력
■ 3Q Preview: OP 1,542억원(-0.4% YoY), 다소 부진 전망
- 연결기준 매출액 3.6조원(+0.3% YoY), 영업이익 1,542억원(-0.4% YoY)으로 전분기 대비 다소 개선된 영업실적을 기록할 전망임
- 소비심리 개선 등 일정 부분 긍정적인 요인도 있었지만, 전 채널별로 본격적인 외형 확대로 연결되지는 못한 것으로 판단함
■ 4분기 실적 모멘텀 강화, 연간 EBIT 증익 가능할 전망
- 부동산 가격 등 긍정적인 자산효과가 본격적으로 반영되면서 올해 4분기 영업실적 모멘텀은 전분기 보다 강해질 것임
- 백화점 부문의 견조한 이익 창출과 함께 전자제품전문점의 실적 개선, 할인점의 수익성 향상이 가능할 것임
- 올해 연간 매출액 13.9조원(-0.6% YoY), 영업이익 5,574억원(+18.9% YoY)으로 수정 전망함
■ 투자의견 BUY, 목표주가 90,000원 유지
- 2025년 수익예상은 소폭 하향하나, 2026년 예상치는 상향 조정함
- 12개월 Forward 기준 P/B는 0.1배 수준으로 여전히 저평가 상태이며, 배당수익률(25E 5.3%)로 배당주로서의 매력도 보유
참조: https://vo.la/HNhQFsj
흥국증권 유통/상사/지주 박종렬 (02-6260-2466)
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롯데쇼핑(023530) - 실적 개선에 주력
■ 3Q Preview: OP 1,542억원(-0.4% YoY), 다소 부진 전망
- 연결기준 매출액 3.6조원(+0.3% YoY), 영업이익 1,542억원(-0.4% YoY)으로 전분기 대비 다소 개선된 영업실적을 기록할 전망임
- 소비심리 개선 등 일정 부분 긍정적인 요인도 있었지만, 전 채널별로 본격적인 외형 확대로 연결되지는 못한 것으로 판단함
■ 4분기 실적 모멘텀 강화, 연간 EBIT 증익 가능할 전망
- 부동산 가격 등 긍정적인 자산효과가 본격적으로 반영되면서 올해 4분기 영업실적 모멘텀은 전분기 보다 강해질 것임
- 백화점 부문의 견조한 이익 창출과 함께 전자제품전문점의 실적 개선, 할인점의 수익성 향상이 가능할 것임
- 올해 연간 매출액 13.9조원(-0.6% YoY), 영업이익 5,574억원(+18.9% YoY)으로 수정 전망함
■ 투자의견 BUY, 목표주가 90,000원 유지
- 2025년 수익예상은 소폭 하향하나, 2026년 예상치는 상향 조정함
- 12개월 Forward 기준 P/B는 0.1배 수준으로 여전히 저평가 상태이며, 배당수익률(25E 5.3%)로 배당주로서의 매력도 보유
참조: https://vo.la/HNhQFsj
흥국증권 유통/상사/지주 박종렬 (02-6260-2466)
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[흥국 제약·바이오/화장품 이지원] 9/25(목)
셀트리온(068270) - 관세 불확실성에 확실하게 대비
■ 일라이 릴리 미국 생산 시설 인수 완료
- 9월 23일 일라이 릴리의 100% 자회사 Imclone Systems LLC를 인수, 미국 뉴저지 소재 바이오 원료의약품(DS) 공장 인수 최종 계약 체결 공시
- 이번 인수를 통해 약 4.5만평 부지 내 생산 시설 등 총 4개 건물을 확보함. 인수 금액은 약 4,600억원(운영 자금 포함 시 7,000억원 규모 예상)으로 향후 공장 증설에 7,000억원이 추가로 투입, 총 1조4천억원의 투자 집행 예정
- 이번 미국 생산시설 인수를 통해 셀트리온은 외부 CMO 및 물류 관련 비용을 획기적으로 절감하고 갈수록 노골화하고 있는 미국우선주의 정책에 맞게 유연한 생산/판매 전략을 수립할 수 있을 것으로 전망
■ 상호, 의약품 관세 불확실성 고조 속 확실한 대비책 마련
- 만일 대미 관세 협상이 난항을 거듭한다면 미국이 한국에 약속했던 의약품 관세 최혜국 대우도 장담할 수 없을 것으로 예상
- 상호 및 의약품 관세 리스크가 여전히 해소되지 않고 있는 상황 속에서 셀트리온은 이번 미국 생산시설 인수를 통해 북미 지역 중장기 바이오 사업 지속성 및 효율성 확보, 단기 관세 리스크에 확실한 대비책을 마련한 것으로 판단
■ 셀트리온 투자의견 BUY/목표주가 210,000원 유지
- 피인수 미국 생산 시설의 구체적인 재무정보가 공개되지 않아 셀트리온 실적 추정치 지금은 그대로 유지, 추후 CMO 매출 추정치를 상향 조정 가능함
참조: https://buly.kr/9iGhVvU
흥국증권 제약·바이오/화장품 담당 이지원(02-6742-3584)
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셀트리온(068270) - 관세 불확실성에 확실하게 대비
■ 일라이 릴리 미국 생산 시설 인수 완료
- 9월 23일 일라이 릴리의 100% 자회사 Imclone Systems LLC를 인수, 미국 뉴저지 소재 바이오 원료의약품(DS) 공장 인수 최종 계약 체결 공시
- 이번 인수를 통해 약 4.5만평 부지 내 생산 시설 등 총 4개 건물을 확보함. 인수 금액은 약 4,600억원(운영 자금 포함 시 7,000억원 규모 예상)으로 향후 공장 증설에 7,000억원이 추가로 투입, 총 1조4천억원의 투자 집행 예정
- 이번 미국 생산시설 인수를 통해 셀트리온은 외부 CMO 및 물류 관련 비용을 획기적으로 절감하고 갈수록 노골화하고 있는 미국우선주의 정책에 맞게 유연한 생산/판매 전략을 수립할 수 있을 것으로 전망
■ 상호, 의약품 관세 불확실성 고조 속 확실한 대비책 마련
- 만일 대미 관세 협상이 난항을 거듭한다면 미국이 한국에 약속했던 의약품 관세 최혜국 대우도 장담할 수 없을 것으로 예상
- 상호 및 의약품 관세 리스크가 여전히 해소되지 않고 있는 상황 속에서 셀트리온은 이번 미국 생산시설 인수를 통해 북미 지역 중장기 바이오 사업 지속성 및 효율성 확보, 단기 관세 리스크에 확실한 대비책을 마련한 것으로 판단
■ 셀트리온 투자의견 BUY/목표주가 210,000원 유지
- 피인수 미국 생산 시설의 구체적인 재무정보가 공개되지 않아 셀트리온 실적 추정치 지금은 그대로 유지, 추후 CMO 매출 추정치를 상향 조정 가능함
참조: https://buly.kr/9iGhVvU
흥국증권 제약·바이오/화장품 담당 이지원(02-6742-3584)
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[흥국증권 리서치센터]
Heungkuk Morning Comment 09/26 (금)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3471.11pt (-0.03%) / KOSDAQ 852.48pt (-0.98%)
- 국내 증시는 외국인, 기관 동반 매수세에도 최근 상승에 따른 차익실현
심리에 약보합 마감, 테슬라 3분기 인도량 증가 예상에 이차전지 업종 강세
- 기관과 외국인이 각각 2,705억원, 2,193억원 순매수
- 개인이 5,405억원 순매도
- 소프트웨어(+4.08%) 업종이 수익률 상위
- 음식료/담배(-2.19%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 45947.32pt (-0.38%) / S&P500 6604.8pt (-0.50%)
나스닥 22384.7pt (-0.50%) / 러셀2000 2411.04pt (-0.98%)
- 미국 증시는 예상보다 견조한 경제지표 발표로 금리 인하 속도조절 우려에
증시 하락 마감, 트럼프의 의료기기 조사 등 관세 이슈에 헬스케어 업종 부진
- 에너지(+0.87%) 업종이 수익률 상위
- 헬스케어(-1.67%) 업종이 수익률 하위
- 애플(+1.8%), 쉐브론(+1.0%) 종목이 수익률 상위
- 테슬라(-4.4%), 일라이 릴리(-3.7%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 2분기 GDP 성장률 전분기대비 3.8% 상승, 예상치(3.3%) 상회
- 미국 신규실업수당청구건수 21.8만건 기록, 예상치(23.3만건) 하회
- 미국 8월 기존주택매매 400만건 기록, 예상치(395만건) 상회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 98.5pt에 마감 (전일대비 +0.6pt 상승)
- 원/달러 환율은 1409.1원에 마감 (전일대비 +4.4원 상승)
- 엔/달러 환율은 149.8엔에 마감 (전일대비 +0.9엔 상승)
참조 : https://www.heungkuksec.co.kr/download.do?type=Board&key=28288
흥국증권 리서치센터(02-6742-3642)
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Heungkuk Morning Comment 09/26 (금)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3471.11pt (-0.03%) / KOSDAQ 852.48pt (-0.98%)
- 국내 증시는 외국인, 기관 동반 매수세에도 최근 상승에 따른 차익실현
심리에 약보합 마감, 테슬라 3분기 인도량 증가 예상에 이차전지 업종 강세
- 기관과 외국인이 각각 2,705억원, 2,193억원 순매수
- 개인이 5,405억원 순매도
- 소프트웨어(+4.08%) 업종이 수익률 상위
- 음식료/담배(-2.19%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 45947.32pt (-0.38%) / S&P500 6604.8pt (-0.50%)
나스닥 22384.7pt (-0.50%) / 러셀2000 2411.04pt (-0.98%)
- 미국 증시는 예상보다 견조한 경제지표 발표로 금리 인하 속도조절 우려에
증시 하락 마감, 트럼프의 의료기기 조사 등 관세 이슈에 헬스케어 업종 부진
- 에너지(+0.87%) 업종이 수익률 상위
- 헬스케어(-1.67%) 업종이 수익률 하위
- 애플(+1.8%), 쉐브론(+1.0%) 종목이 수익률 상위
- 테슬라(-4.4%), 일라이 릴리(-3.7%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 2분기 GDP 성장률 전분기대비 3.8% 상승, 예상치(3.3%) 상회
- 미국 신규실업수당청구건수 21.8만건 기록, 예상치(23.3만건) 하회
- 미국 8월 기존주택매매 400만건 기록, 예상치(395만건) 상회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 98.5pt에 마감 (전일대비 +0.6pt 상승)
- 원/달러 환율은 1409.1원에 마감 (전일대비 +4.4원 상승)
- 엔/달러 환율은 149.8엔에 마감 (전일대비 +0.9엔 상승)
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[흥국 유통/상사/지주 박종렬] 9/26(금)
LG(003550) - 실적 개선과 재평가
■ 3Q Preview: OP 4,544억원(-4.7% YoY), 다소 부진
- 연결기준 매출액 2.0조원(+5.1% YoY), 영업이익 4,544억원(-4.7% YoY)으로 다소 부진한 영업실적을 기록할 전망임
- 별도 부문과 기타 부문의 견조한 실적 개선에도 불구하고, 지분법 자회사들의 실적 부진으로 지분법이익이 감소할 것이기 때문임
■ 지분법 자회사 손익 개선으로 양호한 연간 실적 전망
- 2025년 연간 연결기준 매출액 8.0조원(+11.9% YoY), 영업이익 1.5조원(+58.4% YoY)으로 수정 전망함
- 지난해 4분기 기저효과로 올해 4분기 실적은 큰 폭 개선이 가능할 것
- 그동안 부진했던 화학계열(LG화학, LG에너지솔루션, LG생활건강)의 실적 개선을 전망
■ 투자의견 BUY, 목표주가 97,000원 상향
- 자회사 지분가치 상승을 반영해 목표주가를 상향 조정함
- 재무목표: 2027년 ROE 8~10% 지향
- 주주환원: 보유 자사주 전량 소각(3.9%, 2026년)
참조: https://vo.la/Dx3BT2Q
흥국증권 유통/상사/지주 박종렬 (02-6260-2466)
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LG(003550) - 실적 개선과 재평가
■ 3Q Preview: OP 4,544억원(-4.7% YoY), 다소 부진
- 연결기준 매출액 2.0조원(+5.1% YoY), 영업이익 4,544억원(-4.7% YoY)으로 다소 부진한 영업실적을 기록할 전망임
- 별도 부문과 기타 부문의 견조한 실적 개선에도 불구하고, 지분법 자회사들의 실적 부진으로 지분법이익이 감소할 것이기 때문임
■ 지분법 자회사 손익 개선으로 양호한 연간 실적 전망
- 2025년 연간 연결기준 매출액 8.0조원(+11.9% YoY), 영업이익 1.5조원(+58.4% YoY)으로 수정 전망함
- 지난해 4분기 기저효과로 올해 4분기 실적은 큰 폭 개선이 가능할 것
- 그동안 부진했던 화학계열(LG화학, LG에너지솔루션, LG생활건강)의 실적 개선을 전망
■ 투자의견 BUY, 목표주가 97,000원 상향
- 자회사 지분가치 상승을 반영해 목표주가를 상향 조정함
- 재무목표: 2027년 ROE 8~10% 지향
- 주주환원: 보유 자사주 전량 소각(3.9%, 2026년)
참조: https://vo.la/Dx3BT2Q
흥국증권 유통/상사/지주 박종렬 (02-6260-2466)
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[흥국증권 리서치센터]
Heungkuk Morning Comment 09/29 (월)
[금요일 국내 주식 동향]
KOSPI 3386.05pt (-2.45%) / KOSDAQ 835.19pt (-2.03%)
- 국내 증시는 대미 투자 선불 지급 언급 등 통상 리스크 확대되는 가운데
원달러 환율 급등하며 외국인 순매도세 가속에 하락 마감
- 개인이 10,999억원 순매수
- 기관과 외국인이 각각 4,894억원, 5,707억원 순매도
- 음식료/담배(+0.73%) 업종이 수익률 상위
- 반도체(-3.95%) 업종이 수익률 하위
[금요일 미국 주식 동향]
DOW 46247.29pt (+0.65%) / S&P500 6643.7pt (+0.59%)
나스닥 22484.07pt (+0.44%) / 러셀2000 2434.32pt (+0.97%)
- 미국 증시는 최근 하락에 따른 저가매수세 유입과 함께 물가 안정과
견조한 소비지출등에 반응하며 달러 약세, 국채 금리 안정에 증시 상승 마감
- 유틸리티(+1.59%) 업종이 수익률 상위
- 필수소비재(-0.11%) 업종이 수익률 하위
- 테슬라(+4.0%), 엑슨모빌(+1.4%) 종목이 수익률 상위
- 메타(-0.7%), 애플(-0.5%) 종목이 수익률 하위
[금요일 주요 경제 지표]
- 미국 8월 PCE 물가 전년대비 2.7% 상승, 예상치(2.7%) 부합
- 미국 8월 개인소득 전월대비 0.4% 증가, 예상치(0.3%) 상회
- 미국 8월 개인소비지출 전월대비 0.6% 증가, 예상치(0.5%) 상회
[금요일 FX 동향]
- 달러인덱스는 98.2pt에 마감 (전일대비 -0.4pt 하락)
- 원/달러 환율은 1409.7원에 마감 (전일대비 +0.6원 상승)
- 엔/달러 환율은 149.5엔에 마감 (전일대비 -0.3엔 하락)
참조 : https://www.heungkuksec.co.kr/download.do?type=Board&key=28297
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Heungkuk Morning Comment 09/29 (월)
[금요일 국내 주식 동향]
KOSPI 3386.05pt (-2.45%) / KOSDAQ 835.19pt (-2.03%)
- 국내 증시는 대미 투자 선불 지급 언급 등 통상 리스크 확대되는 가운데
원달러 환율 급등하며 외국인 순매도세 가속에 하락 마감
- 개인이 10,999억원 순매수
- 기관과 외국인이 각각 4,894억원, 5,707억원 순매도
- 음식료/담배(+0.73%) 업종이 수익률 상위
- 반도체(-3.95%) 업종이 수익률 하위
[금요일 미국 주식 동향]
DOW 46247.29pt (+0.65%) / S&P500 6643.7pt (+0.59%)
나스닥 22484.07pt (+0.44%) / 러셀2000 2434.32pt (+0.97%)
- 미국 증시는 최근 하락에 따른 저가매수세 유입과 함께 물가 안정과
견조한 소비지출등에 반응하며 달러 약세, 국채 금리 안정에 증시 상승 마감
- 유틸리티(+1.59%) 업종이 수익률 상위
- 필수소비재(-0.11%) 업종이 수익률 하위
- 테슬라(+4.0%), 엑슨모빌(+1.4%) 종목이 수익률 상위
- 메타(-0.7%), 애플(-0.5%) 종목이 수익률 하위
[금요일 주요 경제 지표]
- 미국 8월 PCE 물가 전년대비 2.7% 상승, 예상치(2.7%) 부합
- 미국 8월 개인소득 전월대비 0.4% 증가, 예상치(0.3%) 상회
- 미국 8월 개인소비지출 전월대비 0.6% 증가, 예상치(0.5%) 상회
[금요일 FX 동향]
- 달러인덱스는 98.2pt에 마감 (전일대비 -0.4pt 하락)
- 원/달러 환율은 1409.7원에 마감 (전일대비 +0.6원 상승)
- 엔/달러 환율은 149.5엔에 마감 (전일대비 -0.3엔 하락)
참조 : https://www.heungkuksec.co.kr/download.do?type=Board&key=28297
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Heungkuk Morning Comment 09/30 (화)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3431.21pt (+1.33%) / KOSDAQ 846.71pt (+1.38%)
- 국내 증시는 지난 금요일 하락에 반도체 등 대형주 중심으로 반발 매수세
유입에 상승 마감, 정부 배당소득분리과세 정책 기대 재유입에 금융 강세
- 기관과 외국인이 각각 3,014억원, 4,468억원 순매수
- 개인이 7,475억원 순매도
- 화장품(+4.25%) 업종이 수익률 상위
- 통신서비스(-0.21%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46316.07pt (+0.15%) / S&P500 6661.21pt (+0.26%)
나스닥 22591.15pt (+0.48%) / 러셀2000 2431.8pt (-0.10%)
- 미국 증시는 엔비디아의 로봇 관련 기술 발표 등에 기술주 중심 상승하였으나
정부 셧다운 이슈, 주후반 고용보고서 발표 등 대기심리에 추가 상승 제한
- 경기소비재(+0.55%) 업종이 수익률 상위
- 에너지(-1.91%) 업종이 수익률 하위
- 엔비디아(+2.1%), 아마존(+1.1%) 종목이 수익률 상위
- 엑슨모빌(-2.6%), 쉐브론(-2.5%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 8월 미결주택매매 전월대비 4.0% 증가, 예상치(0.4%) 상회
- 미국 9월 댈러스 연은 제조업활동지수 -8.7 기록, 예상치(-1.0) 하회
- 유로존 9월 경기기대지수 95.5 기록, 예상치(95.2) 상회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.9pt에 마감 (전일대비 -0.2pt 하락)
- 원/달러 환율은 1400.1원에 마감 (전일대비 -9.6원 하락)
- 엔/달러 환율은 148.6엔에 마감 (전일대비 -0.9엔 하락)
참조 : https://www.heungkuksec.co.kr/download.do?type=Board&key=28300
흥국증권 리서치센터(02-6742-3642)
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Heungkuk Morning Comment 09/30 (화)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3431.21pt (+1.33%) / KOSDAQ 846.71pt (+1.38%)
- 국내 증시는 지난 금요일 하락에 반도체 등 대형주 중심으로 반발 매수세
유입에 상승 마감, 정부 배당소득분리과세 정책 기대 재유입에 금융 강세
- 기관과 외국인이 각각 3,014억원, 4,468억원 순매수
- 개인이 7,475억원 순매도
- 화장품(+4.25%) 업종이 수익률 상위
- 통신서비스(-0.21%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46316.07pt (+0.15%) / S&P500 6661.21pt (+0.26%)
나스닥 22591.15pt (+0.48%) / 러셀2000 2431.8pt (-0.10%)
- 미국 증시는 엔비디아의 로봇 관련 기술 발표 등에 기술주 중심 상승하였으나
정부 셧다운 이슈, 주후반 고용보고서 발표 등 대기심리에 추가 상승 제한
- 경기소비재(+0.55%) 업종이 수익률 상위
- 에너지(-1.91%) 업종이 수익률 하위
- 엔비디아(+2.1%), 아마존(+1.1%) 종목이 수익률 상위
- 엑슨모빌(-2.6%), 쉐브론(-2.5%) 종목이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 미국 8월 미결주택매매 전월대비 4.0% 증가, 예상치(0.4%) 상회
- 미국 9월 댈러스 연은 제조업활동지수 -8.7 기록, 예상치(-1.0) 하회
- 유로존 9월 경기기대지수 95.5 기록, 예상치(95.2) 상회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.9pt에 마감 (전일대비 -0.2pt 하락)
- 원/달러 환율은 1400.1원에 마감 (전일대비 -9.6원 하락)
- 엔/달러 환율은 148.6엔에 마감 (전일대비 -0.9엔 하락)
참조 : https://www.heungkuksec.co.kr/download.do?type=Board&key=28300
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[흥국 유통/상사/지주 박종렬] 9/30(화)
GS(078930) - 신성장 동력 발굴 필요
■ 3Q Preview: OP 5,881억원(-6.3% YoY), 실적 부진 전망
- 연결기준 매출액 5.9조원(-8.2% YoY), 영업이익 5,881억원(-6.3% YoY)으로 상반기에 이어 부진한 영업실적을 기록할 전망
- 유가 하락에 따른 매출액 감소, 정제마진 하락, 재고관련 손실, 석유화학 부문 부진
- GS EPS와 GS E&R의 경우 SMP 평균가격 하락에 따라 영업이익이 감소
■ 2025년 연간 EBIT는 감익 불가피할 전망
- 2025년 연간 연결기준 매출액 24.3조원(-3.8% YoY), 영업이익 2.5조원(-18.5% YoY)으로 당초 전망치 대비 하향 조정
- 하반기 영업실적 모멘텀은 상반기에 비해 개선되지만, 전년의 낮은 기저효과를 감안하면 여전히 부진한 흐름이 불가피할 것으로 판단
■ 투자의견 BUY, 목표주가 59,000원 유지
- 실적, 주주환원, 지배구조 등을 감안해 NAV 대비 할인율은 48.0%를 적용
- 연결 실적 모멘텀의 개선과 주주환원 확대, 신성장 동력 확보 노력 등이 추가된다면 주가 재평가 가능성은 충분
참조: https://buly.kr/3YECz2b
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GS(078930) - 신성장 동력 발굴 필요
■ 3Q Preview: OP 5,881억원(-6.3% YoY), 실적 부진 전망
- 연결기준 매출액 5.9조원(-8.2% YoY), 영업이익 5,881억원(-6.3% YoY)으로 상반기에 이어 부진한 영업실적을 기록할 전망
- 유가 하락에 따른 매출액 감소, 정제마진 하락, 재고관련 손실, 석유화학 부문 부진
- GS EPS와 GS E&R의 경우 SMP 평균가격 하락에 따라 영업이익이 감소
■ 2025년 연간 EBIT는 감익 불가피할 전망
- 2025년 연간 연결기준 매출액 24.3조원(-3.8% YoY), 영업이익 2.5조원(-18.5% YoY)으로 당초 전망치 대비 하향 조정
- 하반기 영업실적 모멘텀은 상반기에 비해 개선되지만, 전년의 낮은 기저효과를 감안하면 여전히 부진한 흐름이 불가피할 것으로 판단
■ 투자의견 BUY, 목표주가 59,000원 유지
- 실적, 주주환원, 지배구조 등을 감안해 NAV 대비 할인율은 48.0%를 적용
- 연결 실적 모멘텀의 개선과 주주환원 확대, 신성장 동력 확보 노력 등이 추가된다면 주가 재평가 가능성은 충분
참조: https://buly.kr/3YECz2b
● 본 내용은 컴플라이언스 사항 검토를 거쳐 발송되었습니다.
[흥국 유통/상사/지주 박종렬] 9/30(화)
롯데지주(004990) - 사업 및 재무 구조조정 필요
■ 3Q Preview: OP 1,655억원(-7.5% YoY), 다소 부진
- 연결기준 매출액 4.3조원(-2.5% YoY), 영업이익 1,655억원(-7.5% YoY)으로 상반기에 이어 부진한 영업실적을 기록할 전망임
- 연결 자회사들의 견조한 EBIT 창출에도 불구하고, 롯데바이오로직스를 포함한 신규 사업부문의 영업손실 지속 때문임
■ EBIT 증익에도 세전이익 개선에는 한계가 있을 것
- 2025년 연간 연결기준 매출액 15.9조원(-0.8% YoY), 영업이익 3,483억원(+2.3% YoY)으로 기존 전망치 대비 하향 조정
- 연결 자회사들의 실적 개선에도 별도 영업이익의 감익(자회사 배당수익 감소)과 지분법 자회사들의 실적 부진 지속으로 세전이익의 흑자전환은 쉽지 않을 것으로 판단
■ 기존 BUY 의견과 목표주가 35,000원 하향
- 2025~2026년 수익예상 하향으로 목표주가를 하향 조정함
- 롯데바이오로직스의 국내 시설투자 본격화와 자회사 관련된 자금 소요 지속으로 연결 및 별도 기준 순차입금의 축소는 당분간 쉽지 않을 전망
참조: https://buly.kr/AaqWDgD
흥국증권 유통/상사/지주 박종렬 (02-6260-2466)
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롯데지주(004990) - 사업 및 재무 구조조정 필요
■ 3Q Preview: OP 1,655억원(-7.5% YoY), 다소 부진
- 연결기준 매출액 4.3조원(-2.5% YoY), 영업이익 1,655억원(-7.5% YoY)으로 상반기에 이어 부진한 영업실적을 기록할 전망임
- 연결 자회사들의 견조한 EBIT 창출에도 불구하고, 롯데바이오로직스를 포함한 신규 사업부문의 영업손실 지속 때문임
■ EBIT 증익에도 세전이익 개선에는 한계가 있을 것
- 2025년 연간 연결기준 매출액 15.9조원(-0.8% YoY), 영업이익 3,483억원(+2.3% YoY)으로 기존 전망치 대비 하향 조정
- 연결 자회사들의 실적 개선에도 별도 영업이익의 감익(자회사 배당수익 감소)과 지분법 자회사들의 실적 부진 지속으로 세전이익의 흑자전환은 쉽지 않을 것으로 판단
■ 기존 BUY 의견과 목표주가 35,000원 하향
- 2025~2026년 수익예상 하향으로 목표주가를 하향 조정함
- 롯데바이오로직스의 국내 시설투자 본격화와 자회사 관련된 자금 소요 지속으로 연결 및 별도 기준 순차입금의 축소는 당분간 쉽지 않을 전망
참조: https://buly.kr/AaqWDgD
흥국증권 유통/상사/지주 박종렬 (02-6260-2466)
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[흥국 유통/상사/지주 박종렬] 10/1(수)
한화(000880) - 곳간에서 인심난다
■ 3Q Preview: OP 9,540억원(+81.5% YoY), 호실적 지속
- 연결기준 매출액 16.1조원(+31.4% YoY), 영업이익 9,540억원(+81.5% YoY)으로 상반기에 이어 양호한 실적이 지속될 전망
- 한화솔루션의 부진에도 불구하고, 한화에어로스페이스의 약진 지속과 함께 건설, 글로벌, 공통부문과 한화생명 등의 견조한 EBIT 창출 때문
■ 연간 수익 예상 상향, 순항 흐름 지속 가능
- 상반기 양호했던 실적 모멘텀이 하반기에도 지속될 것임
- 2025년 연간 연결기준 매출액 73.8조원(+32.8% YoY), 영업이익 4.8조원(+98.4% YoY)으로 수정 전망함
- 한화에어로스페이스가 연결 실적을 견인하는 가운데, 별도 부문과 한화생명의 견조한 영업실적이 뒷받침을 할 것이기 때문
■ 투자의견 BUY 유지, 목표주가 120,000원 유지
- 지난 4월 이후 가파른 주가 상승에도 12개월 Forward 기준 P/E, P/B는 각각 7.6배, 0.7배 수준
- 자회사들의 배당성향 확대를 통한 한화의 배당수익률 제고가 필요한 시점
참조: https://vo.la/mBzY2U7
흥국증권 유통/상사/지주 박종렬 (02-6260-2466)
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한화(000880) - 곳간에서 인심난다
■ 3Q Preview: OP 9,540억원(+81.5% YoY), 호실적 지속
- 연결기준 매출액 16.1조원(+31.4% YoY), 영업이익 9,540억원(+81.5% YoY)으로 상반기에 이어 양호한 실적이 지속될 전망
- 한화솔루션의 부진에도 불구하고, 한화에어로스페이스의 약진 지속과 함께 건설, 글로벌, 공통부문과 한화생명 등의 견조한 EBIT 창출 때문
■ 연간 수익 예상 상향, 순항 흐름 지속 가능
- 상반기 양호했던 실적 모멘텀이 하반기에도 지속될 것임
- 2025년 연간 연결기준 매출액 73.8조원(+32.8% YoY), 영업이익 4.8조원(+98.4% YoY)으로 수정 전망함
- 한화에어로스페이스가 연결 실적을 견인하는 가운데, 별도 부문과 한화생명의 견조한 영업실적이 뒷받침을 할 것이기 때문
■ 투자의견 BUY 유지, 목표주가 120,000원 유지
- 지난 4월 이후 가파른 주가 상승에도 12개월 Forward 기준 P/E, P/B는 각각 7.6배, 0.7배 수준
- 자회사들의 배당성향 확대를 통한 한화의 배당수익률 제고가 필요한 시점
참조: https://vo.la/mBzY2U7
흥국증권 유통/상사/지주 박종렬 (02-6260-2466)
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[흥국증권 리서치센터]
Heungkuk Morning Comment 10/01 (수)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3424.6pt (-0.19%) / KOSDAQ 841.99pt (-0.56%)
- 국내 증시는 미 연방정부 셧다운 우려와 추석 연휴를 앞두고
관망심리 부각되면서 약보합권 마감, 조선 방산등 산업재는 강세
- 외국인이 228억원 순매수
- 개인과 기관이 각각 262억원, 498억원 순매도
- 조선(+3.45%) 업종이 수익률 상위
- 미디어(-1.78%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46397.83pt (+0.18%) / S&P500 6688.44pt (+0.41%)
나스닥 22660.01pt (+0.30%) / 러셀2000 2436.48pt (+0.05%)
- 미국 증시는 미국 연방정부 셧다운 우려가 확대되면서 초반 하락하였으나
엔비디아 등 반도체 및 제약 업종의 반등에 상승 전환
- 건강관리(+2.45%) 업종이 수익률 상위
- 에너지(-1.07%) 업종이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 일본 8월 광공업생산 전월대비 -1.2% 감소, 예상치(-0.9%) 하회
- 일본 8월 소매판매 전월대비 -1.1% 감소, 예상치(1.2%) 하회
- 한국 8월 산업생산 전년대비 0.9% 증가, 예상치(2.6%) 하회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.8pt에 마감 (전일대비 -0.1pt 하락)
- 원/달러 환율은 1404.1원에 마감 (전일대비 +3.9원 상승)
- 엔/달러 환율은 147.9엔에 마감 (전일대비 -0.7엔 하락)
참조 : https://www.heungkuksec.co.kr/download.do?type=Board&key=28317
흥국증권 리서치센터(02-6742-3642)
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Heungkuk Morning Comment 10/01 (수)
[전일 국내 주식 동향]
KOSPI 3424.6pt (-0.19%) / KOSDAQ 841.99pt (-0.56%)
- 국내 증시는 미 연방정부 셧다운 우려와 추석 연휴를 앞두고
관망심리 부각되면서 약보합권 마감, 조선 방산등 산업재는 강세
- 외국인이 228억원 순매수
- 개인과 기관이 각각 262억원, 498억원 순매도
- 조선(+3.45%) 업종이 수익률 상위
- 미디어(-1.78%) 업종이 수익률 하위
[전일 미국 주식 동향]
DOW 46397.83pt (+0.18%) / S&P500 6688.44pt (+0.41%)
나스닥 22660.01pt (+0.30%) / 러셀2000 2436.48pt (+0.05%)
- 미국 증시는 미국 연방정부 셧다운 우려가 확대되면서 초반 하락하였으나
엔비디아 등 반도체 및 제약 업종의 반등에 상승 전환
- 건강관리(+2.45%) 업종이 수익률 상위
- 에너지(-1.07%) 업종이 수익률 하위
[전일 주요 경제 지표]
- 일본 8월 광공업생산 전월대비 -1.2% 감소, 예상치(-0.9%) 하회
- 일본 8월 소매판매 전월대비 -1.1% 감소, 예상치(1.2%) 하회
- 한국 8월 산업생산 전년대비 0.9% 증가, 예상치(2.6%) 하회
[전일 FX 동향]
- 달러인덱스는 97.8pt에 마감 (전일대비 -0.1pt 하락)
- 원/달러 환율은 1404.1원에 마감 (전일대비 +3.9원 상승)
- 엔/달러 환율은 147.9엔에 마감 (전일대비 -0.7엔 하락)
참조 : https://www.heungkuksec.co.kr/download.do?type=Board&key=28317
흥국증권 리서치센터(02-6742-3642)
● 본 내용은 컴플라이언스 사항 검토를 거쳐 발송되었습니다.