SELL IN MAY AND GO AWAY, czy ta strategia ma sens w krypto w 2024?

➡️Przypomnę, że ta strategia miała już swoje lata, gdy Warren Buffet zaczynał swoją przygodę z inwestowaniem, więc łatwo wywnioskować, że ma ona swoje początki na tradycyjnych rynkach finansowych, gdyż sięga aż do XlX wieku 📌

Obserwując ruchy cenowe kryptowalut w kwietniu wiele osób mogłoby stwierdzić, że upłynnienie się na maj jest dobrym pomysłem, ale czy to jest mądre podejście?

Według mnie nie do końca tak jest. Halving Bitcoina po raz pierwszy w historii odbył się przed majem, bo w kwietniu. Z analizy historycznej wynika, że po tym evencie price action króla kryptowalut wchodziło w okres stagnacji z licznymi korektami trwający około 6 miesięcy, po którym zaczynaliśmy największe wzrosty 📈

🛡Ponadto, na początku bieżącego roku zostały wprowadzone ETF-y na Bitcoinie. Spowodowało to powstanie ogromnego popytu na to aktywo, a co za tym idzie, rajdu cenowego w górę. Giełdy tradycyjne zrzeszają inwestorów o innej mentalności niż inwestorzy w krypto. Roczny zwrot na poziomie 5% jest dla nich niezły, więc logiczne było, że rzucą się na aktywo, które w pierwszym kwartale wykręcało takie liczby w kilka dni.

Logiczne również było to, że po takich szybkich i niespodziewanych wzrostach prędzej, czy później musiała nadejść korekta - spora część długoterminowych graczy zaczęła realizować zyski, gdy Bitcoin przebił swoje ATH 💵

Jednak wiele nowych osób nie było przygotowanych na taki scenariusz i po kupieniu szczytu na FOMO, następnie sprzedali BTC i alty na stracie, co przełożyło się na większą korektę.

Biorąc pod uwagę wszystko, co napisałem powyżej, dochodzę do wniosku, że sprzedaż krypto w tym miesiącu nie byłoby najlepszym posunięciem ❗️

Jest to zbyt ryzykowne. Cena Bitcoina w maju 2016 i 2020 urosła, więc cykliczność mówi nam, że to nie jest moment na sprzedaż.

Ja osobiście przyjmuję inną strategię na ten okres, która ma sens i dobrze wpisuje się w obecnie realia rynkowe. Za około godzinę opublikuję kolejny wpis z moim podejściem do tematyki Sell in May & Go Away 🫡

Badanie: zarobki z kryptowalut nie są wykorzystywane do luksusowych wydatków

W niedawnym raporcie Bloomberga zespół badaczy zbadał wpływ zysków z kryptowalut na gospodarkę USA i stwierdził, że zyski z kryptowalut nie były wydawane tak często, jak twierdzi się w mediach społecznościowych. Nie na luksusowe przedmioty, takie jak Lamborghini, ale na zakup domów, nieruchomości itp. Zysków kapitałowych uzyskanych dzięki kryptowalutom nie można porównać do wygranej na loterii lub hazardu. Ponadto badacze stwierdzili, że znaczna część populacji inwestowała swoje dochody w nieruchomości, co pobudziło lokalne rynki nieruchomości w stanach, w których kryptowaluty są najpopularniejsze, takich jak Kalifornia, Nevada i Utah.

@stiller01 ✅️

Sell in May & Go Away vs. Sell in May & Maybe Stay vs. Buy and Hold - którą strategię objąłem w tym roku?

🔽🔽

1️⃣Pierwsza strategia towarzyszy inwestorom od ponad stu lat i była wynikiem sezonowych przyzwyczajeń londyńskich elit, które w okresie maj-październik urządzały sobie wakacje, aby ochronić się przed chorobami i odpocząć od upałów. Powodowało to drastyczne zmniejszenie płynności giełdy i zwiększenie fluktuacji cenowych akcji. Z tego powodu zwroty z giełdy w lato były nieporównywalnie mniejsze niż w miesiącach listopad-kwiecień.

2️⃣Druga taktyka powstała w opozycji do pierwszej. Rynek akcji też rośnie od maja do października, ale po prostu w mniejszym stopniu. Inwestorzy stosujący się do tej strategii w okresie letnim rotowali kapitał ze spółek, które dobrze prosperowały w zimę do tych lepiej radzących sobie w lato i potem jesienią wracali do pierwotnych akcji.

3️⃣Trzecie podejście jest najbezpieczniejsze z tych wszystkich, czyli zwykły Buy & HODL. Umożliwia to ekspozycję na potencjalne wzrosty, a w przypadku wystąpienia korekty, dokupienie po okazyjnych cenach.

Zaznaczam, że “Sell in May…” wywodzi się z rynku akcji, który jest znacznie starszy niż rynek krypto. Zatem analiza sezonowa akcji jest o wiele bardziej dokładna i prawdopodobieństwo wystąpienia powyższej prawidłowości jest większe niż w krypto 📍

Według analizy historycznej, maj dla kryptowalut ogólnie jest pozytywnym miesiącem, a statystycznie największe spadki były rejestrowane we wrześniu, kiedy przez ostatnie 10 lat świeca miesięczna Bitcoina zaświeciła się na zielono tylko 3 razy. Dodatkowo, jest to jedyny miesiąc, podczas którego średni zwrot dotychczas jest ujemny 📉

W ujęciu kwartalnym, najgorzej wypada Q3. Jest to jedyny kwartał w roku, w którym średni zwrot jest jednocyfrowy.

Zatem, na rynku kryptowalut sprzedawanie w maju nie jest najlepszym pomysłem. Bitcoin teraz konsoliduje się po halvingu i cena będzie mocno zmienna przez najbliższe miesiące. Niewykluczone, że po drodze będą jeszcze korekty przed rajdem w górę 🕯

🔈Moją strategią jest Buy and HODL. Obecne realia rynkowe traktuję jako okres, w którym co jakiś czas pojawiają się promocje, których raczej nie doświadczymy w perspektywie długoterminowej ✔️

Jeśli jesteś na tym rynku od dłuższego czasu i analiza techniczna nie jest Ci obca, to możesz spróbować strategii z częściową realizacją zysków na szczytach i odkupywaniem na dołkach za wcześniej wygenerowane profity 🛍

Jednak to już naprawdę wyższa szkoła jazdy, dla najlepszych.

📎Zamiast tego możesz skupić się na akumulacji podczas spadków i cierpliwie czekać na wzrosty, a zobaczysz że rynek Cię za to wynagrodzi. Zauważ, że w takie zielone dni łatwo się kupuję, ale ta strategia nie pozwoli Ci zmaksymalizować zysków w hossie.

Najlepsze entry w pozycje wykonasz wtedy, gdy większość się boi, a rynek jest czerwony. Takich dni nie zabraknie w 2024, więc bądź na nie gotowy ⌛