Рекомендуем канал «Биржа для вас!»
На нём вы найдёте: новости фондового рынка и лучшие инвестиционные идеи! Рефбэк по фондовым брокерам! Бесплатные обучающие курсы и вебинары! Присоединяйтесь!
https://t.me/birza4you_channel

#портфель Под картинкой нажав на кнопку можно перейти в порфтель, который доступен в реальном вермени, со всеми метриками.

​#нефть Любопытное, при этом простое, исследование провел на выходных. Увидив, что позиция по фронтальному спреду у фондов (Брент, биржа ICE) на исторических максимумах, решил прогнать историю и посмотреть что было с ценой при такой динамике показателя.

И тут открылся интересный момент. На картинке:
Синяя - позиция по спреду
Красная - динамика цена на Брент.
Черные вертикальные - отметены максимума позиции по спреду
Красные вертикальные - провалы, цена падала дальше.

Даже не глубокий анализ показал, что когда позиция по спреду у фондов на максимумах в 7 из 10 случаев рынок бычий, в 2-х случаях из 10 рынок становился в боковое движение и позиция по спреду сокращалась.
И только 1 раз (!!!) цена дальше падала, это было в 2014 году, но потом все же осткочила.

Можно сделать вывод, что вероятность роста нефтяных котировок 7:1.

​#экономика Финансовые риски анализируемые через ТЕД-спред на этой неделе продолжили снижаться. Особенно это хорошо видно в евро (синяя линия), после резкого роста риска в конце декабря на фоне "желтых жилетов" фининституты чуть успокоились и выровняли ставки. Высоким показатель остается по фунту (рыжая) отображая риски по Брекситу, хоть там дело идет к решению перенести, новый референдум, более мягкие условия со стороны ЕС, в общем фунт растет. По доллару - выше средней (красная), шатдаун не может пройти бесследно для банков и фининститутов.
Черная - совокупная по базовым валютам, чуть выше средней отметки. Банкиры успокаиваются, аппетит к риску нарастает.

​#нефть Запасы в Саудовской Аравии с 2015 года упали на 40% с 320 млн.баррелей до 200 млн.баррелей (данные на ноябрь 2018 года). Львинная доля пришлась на фазу коррекционного роста.
Теперь запасы на уровне 2009 года, учитывая что спрос с 2009 года вырос на 20%, это может быть серьезным фактором риска дефицита в условиях обострения конфликта на Ближнем Востоке, а там уже обостряет Израиль и новой волны роста мировой экономики (об этом пишу с осени, пока макропоказатели подтверждают).
Например в 2008 года на фоне низких запасов в странах ОПЕК и пика цикла экономического роста нефть рванула на 100 долларов вверх.

Похоже что нефтяные котировки входят в зону повышенного риска оказаться на уровне "за100". О чем мной уже упоминалось. Продолжаем наблюдать.

​#криптовалюта Для всех любителей криптовалютных ощущений структура платформы и блокчейна Vostok. Компания сотрудничает с государственной (!!!) "Ростех" и планирует создать инфраструктуру для расчета государственных институтов и крупных корпораций. Привлеченный капитал 120 миллионов долларов.

#экономика с начала года приток капиталов в Китай бьет рекорды, при этом ВВП самое низкое за последние 27 лет. Позитив Китай-США и QE по-Китайский вот тому причина. По Китаю сделаю статью.

#экономика Среднегодовые темпы денежной массы в Китае лежат на минимумах (синяя) почему бы и не разогнать, потенциал есть. Из моего эссе по Китаю...

#сделки Фух. Закрытие сделки по фунту против новозеландца. Черные - добавки к позе. Стресс-тест риск-менеджмента пройден. Длинна сделки - квартал.

#экономика Ночью прошло заседание Банка Японии. Основные положения:

Падение цен на нефть временное. (Хм)
Ожидается рост инфляции до уровня 2%, но в прогнозе по инфляции даже 2020 циры в 2% нет.
Мягкая КДП продолжается
Мировая экономика устойчива
Фондовый рынок возвращается в спокойное русло.

Политика Банка Японии без изменений. Йена за ночь снизилась на 0,26%. Если рынки начнут восстанавливаться и проснется аппетит к риску, то шансов у йены на дальнейший рост уже нет. При дальнейшем падении рынков, спрос на защиту вырастит, а йена самое то.

#статьи Свежая статья по Китаю. Даже поверхностный анализ говорит о том, что стимулирование от Народного банка Китая введено вовремя. Вопрос как потом выходить из политики QE остается открытым и несет в себе риски оказаться в болоте ловушки ликвидности а-ля Япония или ЕС.

#нефть Кто еще не видел что творят физлица на Московской бирже по интсрументу Брент полюбуйтесь. Позиции по лонгам улетели в небо. Это точно исторический максимум. И я вам должен сказать, они правы. Правда выходить будут, как всегда, после роста на 5%. А потом переворот, ну и по классике...

​#нефть Вышел новый отчет по буровым от Минэнерго США.
В феврале планируется рост продуктивности на 4 б\д на вышку, уже добывают 623 б\д на вышку.
Рост добычи планируется на 62 тб\д.
Рост в декабре пробуренных и не введенных в эксплуатацию вышек (DUC) вырос до 8594 штук (на 218 относительно ноября, синяя на картинке).

Последний показатель важен для будущих темпов добычи. т.к. основные расходы ложаться не на добычу, а на поиск и разработку буровых, т.е. 8 тысяч вышек стоит готовы для введения в эксплуатацию, поэтому нефтедобыча в США защищена от снижения цен.
Ну и как видим с картинки, темпы роста показателя DUC (красная область) остаются высокими с марта 2018 года.

#нефть Запасы. Американский институт нефти

Crude: +6.551M
Gasoline: +3.635M
Distillates: +2.573
Тем временем Венесуэлу переворачивают. В лонгах

#экономика высокая корреляция между потребительскими настроениями в Еврозоне (красная) и индексом широкого рынка Euro stoxx 50 (синяя). На мой взгляд индекс настроений опережает, с лагом в месяц.

#сделки ...моя попытка №5. Очередная попытка взять фронтальный спред по нефти (CL биржа CME). На этот раз март\апрель. Цель на прибыль 30 пунктов. Думаю на этот раз должно сработать, основная стратегия на Венесуэле. Если нарисуется угроза дефицита из-за эмабрго, то увидим спред выше 50 пунтков (0,5), а лайт улетит к 60-ти минимум.