📈 2026-05-20 신고가 리포트 (목표가)
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• DB하이텍
🏦 상상인증권
🎯 208,000원

• KT
🏦 대신증권
🎯 74,000원

• SK스퀘어
🏦 DB증권
🎯 1,450,000원

• 쏠리드
🏦 하나증권
🎯 30,000원

• 에치에프알
🏦 하나증권
🎯 50,000원

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총 5건

🎯 오늘의 장전 시황 : 05월 20일
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1. 시장 동향
- AI 인프라·메모리 슈퍼사이클 심화: 엔비디아 루빈 기반 서버의 LPDDR 수요가 2027년 애플+삼성 스마트폰 합산을 추월할 것이란 전망 속에, DRAM/HBM·NAND 가격 급등 및 공급 타이트 현상이 부각. 마이크론·샌디스크에 대한 글로벌 증권사의 공격적 목표가 상향, AI 데이터센터용 메모리와 스토리지의 장기 슈퍼사이클 기대가 확대되며 삼성전자·SK하이닉스 등 국내 메모리 업체의 수혜 가능성이 부각.
- 에이전틱 AI 확산과 CPU·클라우드 구조 재편: 엔비디아의 에이전틱 AI 특화 CPU 베라 첫 출하, 인텔의 에이전틱 AI 기반 추론 시장 부각, 구글·블랙스톤의 TPU 전용 AI 클라우드 합작사 설립, 구글 I/O 2026에서의 에이전틱 제미나이와 Gemini Spark/Omni 공개 등으로 AI 무게중심이 학습에서 에이전트·추론으로 이동. CPU·네트워크·스토리지·클라우드 전반에 CAPEX가 재배분되는 구조적 변화가 진행 중.
- AI 데이터센터 수요에 따른 PCB·실리콘포토닉스·센서 투자 확대: AI 서버·800G 스위치·고속 전송 수요 확대로 대만 PCB 산업이 고사양 업그레이드·고성장 구간에 진입, 동남아 증설 확대. 라간정밀은 AI 데이터센터향 실리콘포토닉스·CPO 확산을 겨냥해 FAU 사업에 진출하며 신성장동력을 모색. 무라타는 온도센서 증산을 위해 신규 공장을 건설하는 등 AI 및 IT 하드웨어 관련 부품·기판·센서 밸류체인 투자가 강화되는 국면.
- 스마트폰·웨어러블 수요 둔화와 프리미엄·헬스케어 중심 재편: 중국 노동절 기간 스마트폰 판매가 메모리 가격 상승에 따른 단말 가격 인상 영향으로 -16% YoY 감소. 화웨이와 애플이 상대적 선방을 보이는 가운데, 삼성전자는 웨어러블에서 갤럭시워치 점유율이 하락해 러닝·수면·심혈관 모니터링 등 헬스 기능 강화와 AI·의료 데이터 기반 건강관리 플랫폼으로 차별화를 추진.
- 디스플레이·HEV·ESS 등 중장기 설비·제품 투자 확대: 2026년 글로벌 디스플레이 장비 투자가 +53% YoY 증가할 것이란 전망 속에, 8.7세대 IT OLED 투자가 핵심 동력으로 지목. 현대차그룹은 글로벌 HEV 생산 확대와 발명의 날 행사 등을 통해 미래차 기술·특허 경쟁력을 강화하고, 국내외에서는 차세대 ESS를 국가 전략 산업으로 육성하는 논의가 활발해지며 배터리 3사의 ESS 중심 사업 확대도 본격화.

2. 주요 이슈 종목
- 삼성전자: 엔비디아 루빈 플랫폼의 LPDDR 수요 급증 전망으로 서버용 LPDDR5X·SOCAMM2 공급 확대와 스마트폰용 LPDDR 가격 상승 압력이 동시에 부각. 글로벌 메모리 슈퍼사이클과 HBM·DRAM/NAND 가격 강세 국면에서 파업 리스크가 경쟁사 가격·마진 개선 요인으로 언급되는 가운데, 스마트폰·웨어러블에서는 메모리 가격 인상에 따른 수요 둔화와 갤럭시워치 점유율 하락을 AI·헬스 기능 강화로 돌파하려는 전략을 추진.
- SK하이닉스: 엔비디아 루빈 기반 서버의 초고용량 LPDDR5X 채택과 NVL72 기준 50TB 이상 메모리 구조 확대로 SOCAMM2를 포함한 서버용 메모리 수요가 빠르게 증가하는 가운데, 마이크론과 함께 HBM 공급 부족 수혜가 부각. 글로벌 리포트에서는 삼성전자 파업 가능성이 HBM·DRAM 가격 강세 및 점유율 확대의 반사이익 요인으로 거론되며, AI 데이터센터 중심 메모리 슈퍼사이클의 핵심 수혜주로 인식.
- 현대차: 글로벌 HEV 생산을 미국·인도 현지로 확대하며 토요타를 추격하는 전략을 본격화. 2026 발명의 날 행사에서 69건의 발명을 선정하는 등 연구원 중심 특허 경쟁력 강화를 통해 미래차 기술 우위를 확보하려는 행보를 지속. 동시에 상용 전기트럭 ‘아틀라스’ 2만5천대 투입 예고와 함께 지배구조 개편 이슈를 병행하며, 전동화 확대와 기업 가치 재평가 모멘텀을 동시에 노리는 구도.
- 기아: 현대차와 공동으로 2026 발명의 날 행사를 개최하며 미래차 특허 전쟁을 본격화하고, HEV·전동화 차량 라인업 경쟁력을 강화하는 전략을 가속. 연구원 발명 장려와 특허 포트폴리오 확대를 통해 글로벌 친환경차·전기차 시장에서 브랜드·기술 경쟁력 제고를 도모.
- 현대모비스: 램프사업부 매각 논의를 둘러싸고 회사·인수사·노조 간 3자 합의에 의견 접근을 보이며 사업 구조 재편을 추진. 완성차 그룹의 미래차·전동화 전략에 맞춰 비핵심 사업을 정리하고, 핵심 모듈·전동화 부품 중심으로 포트폴리오를 재정비하는 과정이 진행 중.

3. 주요 키워드 (언급강도)
- AI 인프라·에이전틱 AI (30%)
- 메모리 슈퍼사이클(HBM·DRAM·NAND) (25%)
- 클라우드·데이터센터 CAPEX (15%)
- 스마트폰·웨어러블 수요 재편 (10%)
- 미래차(HEV·전동화·ESS) (10%)
- 디스플레이·IT 하드웨어 투자 (10%)

#오늘의_주요언급종목 : 오전 기준

• 급등지수: 평소 대비 언급량 강도를 나타내는 지수입니다.
- 평상시와 같다면 0에 수렴하고, 평소보다 급증할수록 상승합니다.

#오늘의_주요키워드 : 오전 기준

• 급등지수: 평소 대비 언급량 강도를 나타내는 지수입니다.
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#오늘의_주요언급종목 : 일간 기준

• 급등지수: 평소 대비 언급량 강도를 나타내는 지수입니다.
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#오늘의_주요키워드 : 일간 기준

• 급등지수: 평소 대비 언급량 강도를 나타내는 지수입니다.
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🎯 오늘의 마감 시황 : 05월 20일
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1. 시장 동향
- 메모리 슈퍼사이클과 LTA 확산에 따른 구조적 리레이팅: HBM이 촉발한 구조적 공급 부족으로 DRAM·NAND 가격 강세가 장기화되고, 하이퍼스케일러와의 3~5년 장기공급계약(LTA)이 업계 전반으로 확산되며 메모리 가격의 하방이 크게 줄어드는 국면. 삼성전자·SK하이닉스 모두 2026~2029년 ROE 50~60% 수준을 전제로 고 PBR(5~6배) 리레이팅이 논의되며, 메모리가 AI 인프라의 전략자산으로 재평가되는 흐름.
- 글로벌 AI 인프라 투자 확대와 서버·전력·PCB 등 밸류체인 수혜: 엔비디아 Vera Rubin CPU 출하, 구글의 TPU 전용 AI 클라우드 합작, 월 3,200조 토큰 처리 등으로 AI 연산 수요가 폭발적으로 증가. 이에 따라 AI 서버용 메모리(LPDDR, SOCAMM2), 고사양 PCB, 디스플레이 장비, 온도센서 등 인프라 수요가 확대되고, 데이터센터 전력 병목으로 중속엔진 기반 발전 설비 증설(HD현대중공업·한화엔진 등)이 핵심 성장 축으로 부각.
- 국내 증시 조정: 금리 급등·외국인 차익실현 vs 반도체 중심 펀더멘털 견조: 미국 10·30년물 금리 급등과 달러 강세로 글로벌 리스크오프가 진행되며 코스피·코스닥이 조정 국면. 외국인은 올해 90조원 이상 순매도하며 반도체 중심 차익실현에 나섰으나, 보유 지분율은 38%대(사상 최고)로 오히려 상승. MSCI EM 내 한국 비중 상향과 선진지수 와치리스트 편입 가능성이 부각되며 5~6월 수급 전환 기대도 공존.
- 노동 이슈 확산: 삼성전자·카카오·자동차 등 대형 IT·제조사 파업 리스크: 삼성전자 노조가 중앙노동위 조정 결렬 후 총파업 돌입을 선언하고, 카카오 등 IT·플랫폼과 일부 제조업으로 노사 갈등이 확산. 성과급·영업이익 배분 구조를 둘러싼 사회적 논쟁이 커지며, 자본집약적 산업에서의 이익 배분 원칙과 향후 투자·경쟁력에 대한 우려가 동반.
- 국내 바이오 섹터: 조정 이후 기술이전·데이터 이벤트 중심 재평가 기대: K-BIO에 대한 회의가 극대화된 가운데 서구 빅파마·중국 대형제약의 파트너로 국내사가 다시 부각되고, 글로벌 학회(EASL·ASCO·ADA) 구두 발표와 기술이전 마일스톤이 회복세. 키트루다SC 국내 허가로 국내 SC플랫폼 상업화가 본격화되고, 5월 이후 하반기로 갈수록 데이터·라이선스 아웃 중심의 점진적 리레이팅 기대가 제시.

2. 주요 이슈 종목
- 삼성전자: 노사 사후조정 결렬로 총파업이 예고돼 단기 노이즈가 확대되는 가운데, 글로벌 메모리 공급자 1위로서 범용 DRAM·NAND Capa 우위를 기반으로 LTA·non-LTA 고객 모두에서 초과 물량 요청이 집중된 상황. 한국투자증권은 DRAM ASP 가정 상향을 반영해 목표주가를 57만원(+54%)으로 상향하며 섹터 Top pick을 유지했고, 2026~2029년 평균 ROE 50%, PBR 5배(약 PER 11배)를 정당화 가능한 수준으로 평가. 과거와 같은 치킨게임은 경쟁사 수익성(영업이익률 70% 이상) 구조상 유효하지 않아 산업 전체 가격 하방 경직성이 강화된다고 분석하며, 파업 리스크 해소 시 공급자 우위 업황과 주주환원 확대를 배경으로 주가 레버리지 가능성이 더 크다고 전망.
- SK하이닉스: HBM 중심 메모리 사이클의 최대 수혜주로 평가되며, 한국투자증권은 메모리의 전략자산화와 구조적 공급 부족, 장기 LTA 확산을 근거로 목표주가를 380만원(+85%)으로 대폭 상향. 2026~2029년 평균 ROE 60%를 전제로 PBR 6배(약 PER 10배)를 적용했고, 하이퍼스케일러 4개사와 3~5년 LTA를 체결해 매출의 25~30%를 안정적으로 확보하는 구조를 강조. 2026년 범용 DRAM ASP +315%, 2027년 +21%, HBM은 2027년 ASP +116%를 추정하며, 2027년 HBM3e·HBM4 영업이익률을 각각 79%, 75%로 예상하는 등 2027년 이후에도 가격·실적 모멘텀이 이어지는 시나리오를 제시.
- 삼성전기: 글로벌 대형 고객사와 2027~2028년 2년간 1조5,570억원 규모(최근 매출의 13.8%) 실리콘 캐퍼시터 공급 계약을 체결하며 고부가 부품 사업 가시성을 확보. AI·고성능 컴퓨팅용 전원 안정성 요구가 높아지는 가운데, 전력·신호무결성(Power/Signal Integrity)을 위한 첨단 수동소자 수요 확대에 직접 노출되는 계약으로 해석되며, 중장기 성장동력의 실적 레벨업 근거가 강화.
- HD현대중공업: 조선 본업과 별개로 중속엔진을 활용한 데이터센터 기저발전 시장에 대한 노출이 부각. 한국투자증권은 글로벌 중속엔진 생산능력이 AI 데이터센터 전력 수요 대비 부족하다고 평가하며, HD현대중공업이 현재 연간 2.94GW(4행정 중속엔진 기준) 캐파의 70% 이상을 선박용에 사용하고 있어 데이터센터용 전용 캐파 증설이 필수라고 분석. 10~20MW 가스엔진 전용 라인 1GW 증설 시, 영업이익률 20%, 순이익률 15% 가정하에 연 매출 1조원 추가와 약 4조원 기업가치(PE 25배 기준) 증분이 가능하다고 제시.
- 한화엔진: 한화에너지의 PPA 계약 확대와 데이터센터용 중속엔진 수요를 배경으로, 현재 건설 중인 900MW 공장 외 추가 증설 여지가 거론. 글로벌 DC용 중속엔진 캐파가 수요 대비 구조적으로 부족한 상황에서, 조기 증설 및 수주 가시성 확보 시 국내 중속엔진 대표 성장주로 멀티플 리레이팅 여지가 있다는 점이 강조.

3. 주요 키워드 (언급강도)
- AI 인프라·데이터센터 투자 (24%)
- 메모리 슈퍼사이클(HBM·DRAM·NAND) (22%)
- LTA(장기공급계약) 및 메모리 리레이팅 (14%)
- 노동·파업 리스크(삼성전자·대형 IT·제조) (12%)
- 금리 급등·외국인 수급·MSCI 이슈 (10%)
- 로보틱스·물리적 AI(현대차그룹) (8%)
- K-바이오 리레이팅·기술이전 (6%)
- 전력·중속엔진·발전 인프라 (4%)

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📈 2026-05-21 신고가 리포트 (목표가)
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• CJ프레시웨이
🏦 IBK투자증권
🎯 48,000원

• LIG아큐버
🏦 하나증권
🎯 80,000원

• 삼성전기
🏦 DB증권
🎯 1,600,000원

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총 3건

🎯 오늘의 장전 시황 : 05월 21일
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1. 시장 동향
- 엔비디아 실적 서프라이즈와 AI 인프라 투자 가속: 엔비디아가 FY1Q27에서 매출·이익이 컨센서스를 상회하고, 2분기 또한 강한 가이던스를 제시하며 3분기 연속 성장 가속을 기록. Blackwell·Rubin·Vera 등 차세대 아키텍처와 Spectrum-X 기반 네트워킹까지 풀스택 확장으로 하이퍼스케일·엣지 전 구간에서 AI 인프라 투자가 가속화되는 구도.
- 북미 CSP AI 서버 캡엑 확대와 추론 서버 비중 급증: 2026년 북미 상위 5개 CSP가 엔비디아 GB·VR 서버 수요의 60% 이상을 차지할 전망으로, AI 학습 연산능력은 +56%, 추론 연산능력은 +122% YoY 증가 예상. 구글 TPU·아마존 트레이니엄 등 자체 칩 도입도 병행되지만, 전체적으로 AI 서버·네트워크 인프라에 대한 구조적 성장세가 강화되는 국면.
- 삼성전자 GaN 전략 재편 및 파운드리 중심 전력반도체 강화: 삼성전자가 GaN 소자 양산 수주에는 실패한 반면, GaN 파운드리에서는 복수 고객사를 확보하고 이르면 7월 가동을 앞두며 전략을 파운드리 중심으로 전환. 고성능·고효율 전력반도체 수요를 안정적인 파운드리 비즈니스로 흡수하는 방향으로 사업 포트폴리오를 조정하는 모습.
- AI·에이전틱 AI 확산에 따른 로봇·카메라 밸류체인 구조적 성장: 중국에서 로봇 감속기·산업용 로봇 생산이 각각 +73.3%, +25.7% YoY 증가하는 등 제조 자동화 투자 확대와 장기 휴머노이드 수요 전망이 부각. 동시에 기업 협업·원격의료 확산으로 AI 카메라가 회의실·의료현장 등으로 확장되며 렌즈·이미지센서·엣지 AI칩 전 밸류체인 수요가 커지는 추세.
- 애플·인텔 등 글로벌 IT 기업의 차세대 공정·조직 재편: 인텔은 14A(1.4nm) 공정을 외부 고객에 개방하며 2029년 양산을 목표로 첨단 파운드리 경쟁 재진입을 노리는 한편, EMIB-T 패키징 Capa 선점 움직임이 감지. 애플은 하드웨어 조직 통합으로 애플 실리콘과 기기 설계 간 사일로를 축소해 온디바이스 AI 경쟁력을 강화하는 등, 글로벌 빅테크의 차세대 공정·조직 재편이 동시 진행 중.

2. 주요 이슈 종목
- 삼성전자: GaN 전력반도체에서 소자보다는 파운드리 중심으로 전략을 수정, 복수 고객을 확보한 GaN 파운드리를 이르면 7월부터 가동 예정. 동시에 삼성전자·SK하이닉스를 기초자산으로 하는 단일종목 레버리지 ETF 16종이 27일 상장 예정으로, 메모리·AI 수혜 기대와 더불어 개인 투자자의 단기 레버리지 수요가 집중될 수 있는 구간.
- SK하이닉스: 삼성전자와 함께 단일종목 레버리지 ETF의 기초자산으로 편입되며 16개 상품이 동시 상장 예정. AI 서버 중심으로 메모리 할당 우선순위가 이동하면서 세트 업체(특히 애플)의 협상력이 약화되고 메모리 업계의 가격 협상력이 강화되는 환경에서, AI HBM·DRAM 공급사로서 실적 레버리지 확대 기대.
- 삼성전기: 글로벌 고객사와 약 1.5조원 규모의 실리콘 커패시터 공급계약을 체결. 고성능·고주파 특성이 요구되는 AI 서버·전장·고사양 모바일 기기의 전원 안정화 수요 확대 속에서, 고부가 패시브 부문의 중장기 성장 모멘텀을 확보한 것으로 평가.
- 현대모비스: 현대차의 차세대 플랫폼 ‘아틀라스’ 핵심 공급사로서, 대신증권이 목표주가를 57만원에서 73만원으로 상향. 현대차그룹 전동화·자율주행·전장 부품 채택 확대에 따른 가치 재평가가 반영되며, 전장·ADAS·모듈 부문의 중장기 성장성이 부각되는 국면.
- 현대차: 차세대 플랫폼 ‘아틀라스’ 도입을 통해 현대모비스 등 핵심 전장 공급사와의 밸류체인 재편이 진행 중. 전동화·자율주행 레벨 상향 등 차량 고기능화가 가속되며, 전장/소프트웨어 중심 완성차로의 구조 전환이 국내 전장·부품주 전반의 성장 모멘텀을 제공.

3. 주요 키워드 (언급강도)
- AI 인프라·엔비디아 (30%)
- AI 서버·CSP 캡엑 (20%)
- 전력반도체·GaN·파운드리 (15%)
- 메모리·HBM·단일종목 레버리지 ETF (15%)
- 전장·자율주행·현대차그룹 (10%)
- 로봇·휴머노이드·제조 자동화 (5%)
- 온디바이스 AI·애플·차세대 공정 (5%)

#오늘의_주요언급종목 : 오전 기준

• 급등지수: 평소 대비 언급량 강도를 나타내는 지수입니다.
- 평상시와 같다면 0에 수렴하고, 평소보다 급증할수록 상승합니다.

#오늘의_주요키워드 : 오전 기준

• 급등지수: 평소 대비 언급량 강도를 나타내는 지수입니다.
- 평상시와 같다면 0에 수렴하고, 평소보다 급증할수록 상승합니다.

#오늘의_주요언급종목 : 일간 기준

• 급등지수: 평소 대비 언급량 강도를 나타내는 지수입니다.
- 평상시와 같다면 0에 수렴하고, 평소보다 급증할수록 상승합니다.

#오늘의_주요키워드 : 일간 기준

• 급등지수: 평소 대비 언급량 강도를 나타내는 지수입니다.
- 평상시와 같다면 0에 수렴하고, 평소보다 급증할수록 상승합니다.

🎯 오늘의 마감 시황 : 05월 21일
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1. 시장 동향
- 글로벌 AI 인프라 투자 폭증과 엔비디아 슈퍼사이클: 엔비디아가 분기 매출 8,160억달러, 데이터센터 매출 9,200억달러 수준의 어닝 서프라이즈와 함께 Blackwell·Vera·Rubin 로드맵을 제시하며 AI 팩토리 투자를 재가속. 북미 CSP의 엔비디아 랙 도입 확대로 2026년 AI 학습·추론 연산능력이 각각 +56%, +122% 증가 전망이며, 글로벌 AI 서버 출하도 +28% 성장 예상.
- 메모리 슈퍼사이클 심화와 SoCAMM·LPDDR 중심 구조적 쇼티지: 엔비디아 Vera CPU 및 NVL72 수요로 SoCAMM용 LPDDR 수요가 2027년 800억Gb 수준까지 확대되며 연간 스마트폰 LPDDR 수요와 맞먹는 규모에 도달할 것으로 추정. 5월 중순 기준 DRAM·NAND·SSD 수출액과 수출단가가 전년 대비 수백% 급등하는 등 메모리 가격의 구조적 상승이 확인되고, 수요 초과 환경이 최소 2027년까지 지속될 것이란 전망이 우세.
- 국내 메모리 빅2(삼성전자·SK하이닉스)의 업황 레버리지와 주가 모멘텀: HBM·고부가 메모리와 eSSD, AI 서버향 수요에 기반해 삼성전자·SK하이닉스의 하반기 영업이익이 상반기 대비 각각 +50%·+59% 증가할 것으로 전망. 두 회사 모두 목표주가 상향과 Top-Pick 의견이 유지되고, 메모리 가격 추가 상승·장기공급계약·주주환원 강화가 동시 진행되며 코스피 이익 증가율이 주가 상승률을 앞서는 실적 장세가 전개 중.
- 로봇·휴머노이드 및 전장·전장카메라로 확산되는 AI 하드웨어 밸류체인: 퀄컴 5세대 전장칩의 에이전틱 AI 차량 제어, 중국의 로봇·감속기 생산 급증, LG전자 전장(전장부품) 실적 개선, 현대모비스의 보스턴다이내믹스 Atlas 부품 공급 확대 기대 등으로 AI·휴머노이드 및 전장 로봇 수요가 구조적으로 확대. AI 카메라가 회의실에서 의료·산업 현장까지 확산되며 렌즈·이미지센서·엣지 AI칩·시스템 조립 전 밸류체인 수요가 커지는 중.
- 국내 자본시장·ETF·연금 수급 개선과 지수 상단 재평가: 삼성전자·SK하이닉스 단일종목 레버리지 ETF 상장으로 개인의 반도체 레버리지 수요가 제도권으로 유입되고, 금융위는 외국 개인의 국내 ETF 투자 허용을 추진 중. 국민연금의 국내주식 보유 한도 상향(최대 24.9%)과 글로벌 하우스들의 코스피 목표 상향(노무라 10,000~11,000pt, 국내 증권사 10,000pt 제시)으로 반도체 슈퍼사이클 기반 지수 상단이 재평가되는 분위기.

2. 주요 이슈 종목
- 삼성전자: 메모리 수급 불균형으로 최소 2027년까지 수요 초과·가격 상승세가 이어질 것으로 전망되는 가운데, 하반기 전사 영업이익이 상반기 대비 약 +50%, 반도체 부문은 +52% 증가 예상. HBM·고부가 메모리 중심 구조 전환, 파운드리 수율 개선 및 신규 수주 확대 기대와 함께 장기 계약을 기반으로 한 실적 가시성, 자사주 매입 및 주주환원 기대, 노사 협상 잠정 타결에 따른 파업 리스크 해소로 주가 재평가 구간 진입.
- SK하이닉스: HBM3E 등 고부가 메모리와 eSSD 강세로 전 제품 가격 상승 국면이 장기화되는 가운데, 상반기 대비 하반기 매출 +53.7%, 영업이익 +59.4% 성장이 예상. 웨이퍼 교환비와 HBM3E 과점 구조를 고려할 때 HBM 가격 인상 여지가 크고, 키옥시아 투자지분 관련 평가이익과 주주환원 정책 강화가 더해져 메모리 업종 내 대표 주도주이자 Top-Pick으로 제시.
- 삼성전기: 글로벌 고객사와 약 1.5조원 규모의 실리콘 커패시터 장기 공급 계약을 체결하며 AI 서버·고성능 컴퓨팅용 전력/고주파 부품에서 입지를 확대. AI·전장·고사양 모바일 기기 수요를 타고 MLCC·커패시터 등 고부가 부품 믹스가 개선되고 있으며, 빅테크향 대규모 공급 계약 기대가 부각되며 주가가 강세를 보이는 상황.
- 현대모비스: 현대차 ‘아틀라스’ 플랫폼의 핵심 공급사로 전동화·전장 모듈 수주 확대와 함께 보스턴다이내믹스(Atlas) 휴머노이드 로봇 부품 공급 주도권 확보 기대가 반영되며 목표주가가 대폭 상향. 2030년대 중반까지 로봇 부품 매출이 조 단위로 성장할 수 있다는 시나리오와 함께, 현대차그룹 지배구조 개편의 핵심 축으로 부각되며 자동차 업종 Top-Pick으로 제시.
- 한화오션: 캐나다 차기 잠수함(CPSP) 사업에서 HD현대중공업과 연합하여 12척, 생애주기 최대 131조원 규모 수주전을 진행 중이며, 76조원 규모의 자동차·방산 합작 패키지와 KSS-III 실함 파견을 통해 단독 수주를 노리는 전략을 전개. 여기에 LNG 운반선용 초저온 보냉 자재를 한국카본에 발주(720억원 규모)하는 등 조선·방산·LNG 밸류체인에서 실질 수주 모멘텀을 지속 확보 중.

3. 주요 키워드 (언급강도)
- AI 인프라·엔비디아 슈퍼사이클 (28%)
- 메모리 슈퍼사이클·HBM·SoCAMM (27%)
- 국내 메모리 빅2(삼성전자·SK하이닉스) (18%)
- 로봇·휴머노이드·전장 (15%)
- 방산·조선 및 글로벌 수주전 (12%)