pif-1108.xlsx
22 KB
✔️ С учетом старта торгов TUSD от Тинькофф с сегодняшнего дня на Мосбирже торгуется 153 паевых инвестиционных фонда.
🗓 Из них 131 фонд с полным расписанием торгов и 22 – с сокращенным.
📝 В списке 67 биржевых, 57 закрытых, 19 открытых и 10 интервальных ПИФ.
🗓 Из них 131 фонд с полным расписанием торгов и 22 – с сокращенным.
📝 В списке 67 биржевых, 57 закрытых, 19 открытых и 10 интервальных ПИФ.
📉 Облигации и акции Unifin Financiera SAB, крупнейшего небанковского кредитора Мексики, упали до рекордно низкого уровня.
📝 Блумберг пишет, что крах произошел после того, как компания заявила, что не будет производить никаких дальнейших купонных и основных выплат по своему долгу, поскольку она ведет переговоры со своими кредиторами о «стратегической реструктуризации».
👨🏻💻 Издание уточняет, что ситуация не сильно удивила западных инвесторов, которые за последний год уже стали свидетелями двух других банкротств мексиканских небанковских кредиторов — Alpha Holding SA и Credito Real SAB.
🤷🏼 А что с инвесторами российскими? Помнится, еще в феврале выяснилось, что чуть не половина выпусков Crédito Real и Unifin находятся в портфелях инвесторов из нашей страны. И что самое загадочное – в структуре довольно популярных ПИФ еврооблигаций…
👀 Посмотреть можно тут, например.
📝 Блумберг пишет, что крах произошел после того, как компания заявила, что не будет производить никаких дальнейших купонных и основных выплат по своему долгу, поскольку она ведет переговоры со своими кредиторами о «стратегической реструктуризации».
👨🏻💻 Издание уточняет, что ситуация не сильно удивила западных инвесторов, которые за последний год уже стали свидетелями двух других банкротств мексиканских небанковских кредиторов — Alpha Holding SA и Credito Real SAB.
🤷🏼 А что с инвесторами российскими? Помнится, еще в феврале выяснилось, что чуть не половина выпусков Crédito Real и Unifin находятся в портфелях инвесторов из нашей страны. И что самое загадочное – в структуре довольно популярных ПИФ еврооблигаций…
👀 Посмотреть можно тут, например.
🛑 Freedom Holding расформировывает свой ЗПИФ «СПБ фонд», где содержатся акции СПБ Биржи, сообщает Frank Media. Управляет фондом близкая к холдингу УК «Восток-Запад».
📃 Пайщики вместо паев получат причитающиеся им акции.
📌 Ранее УК «Восток-Запад» планировали приобрести структуры, входящие в российский бизнес холдинга (в России ему принадлежит инвесткомпания «Фридом Финанс», а также банк «Фридом Финанс»). Однако, как указывается в отчетности Freedom Holding, в результате санкций и контрсанкций «стороны решили не осуществлять сделку».
📃 Пайщики вместо паев получат причитающиеся им акции.
📌 Ранее УК «Восток-Запад» планировали приобрести структуры, входящие в российский бизнес холдинга (в России ему принадлежит инвесткомпания «Фридом Финанс», а также банк «Фридом Финанс»). Однако, как указывается в отчетности Freedom Holding, в результате санкций и контрсанкций «стороны решили не осуществлять сделку».
📝 НАУФОР совместно с ЦБ готовят поправки в законодательство об инвестиционных фондах – регулятор пришел к выводу, что вопрос с замороженными из-за санкций активами в ПИФах не решить на уровне нормативных актов.
✔️ Представитель ЦБ и президент НАУФОР Алексей Тимофеев подтвердили «Ведомостям», что такой законопроект разрабатывается.
💬 Полномочий совета директоров Центробанка оказалось недостаточно, чтобы принять решение о выделении ПИФов с заблокированными иностранными ценными бумагами в отдельные ЗПИФы типа А, говорит Тимофеев. По его словам, возникшее препятствие связано с гражданско-правовыми отношениями между управляющей компанией и пайщиками, которые могут быть изменены только законом.
✔️ Представитель ЦБ и президент НАУФОР Алексей Тимофеев подтвердили «Ведомостям», что такой законопроект разрабатывается.
💬 Полномочий совета директоров Центробанка оказалось недостаточно, чтобы принять решение о выделении ПИФов с заблокированными иностранными ценными бумагами в отдельные ЗПИФы типа А, говорит Тимофеев. По его словам, возникшее препятствие связано с гражданско-правовыми отношениями между управляющей компанией и пайщиками, которые могут быть изменены только законом.
⚱️Российские инвесторы активно увеличивают вложения в «золотые» ПИФы
📈 В последние месяцы российские частные инвесторы активно увеличивали вложения в паевые фонды, ориентированные на вложения в золото. По оценке «Ъ», основанным на данных Investfunds, с начала СВО физические лица инвестировали в такие фонды свыше 4 млрд руб., из которых 3,3 млрд руб. было инвестировано в июне-июле.
💼 На сегодняшний день частным инвесторам доступны шесть паевых инвестиционных фондов, доходность которых зависит от стоимости благородного металла. При этом три фонда вкладывают средства в физический металл, два — в ценные бумаги зарубежных ETF, один — в акции золотодобывающих компаний.
💰 Объект инвестирования, да и тип фонда могут влиять на комиссию, которую взимает управляющая компания. Размер вознаграждения минимален в случае биржевых фондов и составляет 0,22-0,8%. В случае ОПИФ комиссия может доходить до 4%. Помимо этого, инвестор будет оплачивать инфраструктурные и прочие расходы, которые в случае БПИФов не превышают 0,5%, а в случае ОПИФов могут достигать 1,6%.
✅ Via Ъ, подробности здесь
📈 В последние месяцы российские частные инвесторы активно увеличивали вложения в паевые фонды, ориентированные на вложения в золото. По оценке «Ъ», основанным на данных Investfunds, с начала СВО физические лица инвестировали в такие фонды свыше 4 млрд руб., из которых 3,3 млрд руб. было инвестировано в июне-июле.
💼 На сегодняшний день частным инвесторам доступны шесть паевых инвестиционных фондов, доходность которых зависит от стоимости благородного металла. При этом три фонда вкладывают средства в физический металл, два — в ценные бумаги зарубежных ETF, один — в акции золотодобывающих компаний.
💰 Объект инвестирования, да и тип фонда могут влиять на комиссию, которую взимает управляющая компания. Размер вознаграждения минимален в случае биржевых фондов и составляет 0,22-0,8%. В случае ОПИФ комиссия может доходить до 4%. Помимо этого, инвестор будет оплачивать инфраструктурные и прочие расходы, которые в случае БПИФов не превышают 0,5%, а в случае ОПИФов могут достигать 1,6%.
✅ Via Ъ, подробности здесь
💼 Портал NEWS.ru опросил экспертов и выяснил, какой рост показал «народный» портфель инвестиций за месяц. Выяснилось, что портфели с ПИФами и ETF подорожали на 2%, тогда как портфели с акциями выросли меньше чем на 0,3%.
📃 В топ-10 самых популярных ценных бумаг в портфелях россиян в июле вошли акции «Газпрома», «Норникеля», ЛУКОЙЛа, «Яндекса», «Роснефти», МТС, «Магнита», обыкновенные и привилегированные акции Сбербанка, привилегированные акции «Сургутнефтегаза».
🧮 Изменение стоимости такого «народного» портфеля акций легко рассчитать. Если представить, что инвестор в июне купил по одной акции каждого типа за 100 денежных единиц, то всего за 10 акций он отдал 1000 денежных единиц. Дальше учитываются рост и падение всех котировок в июле, и получается, что «народный» портфель подорожал до 1002,81 денежной единицы. То есть всего на 0,281%.
🤷🏼♂️ Если отнять еще и комиссии за брокерское обслуживание, налоги с доходов на бирже и будущие падения рынков, такие вложения не назовешь выгодными. Например, на утро 15 августа многие из этих акций стоят уже значительно дешевле, чем в конце июля.
📈 Если считать по той же методике вложения в ПИФ, что и в случае с акциями, то цена такого «народного» портфеля выросла за месяц на 2%. И хотя на утро 15 августа стоимость портфеля не сильно изменилась, это уже кажется существенной доходностью.
✅ Полный текст обзора NEWS.ru
📃 В топ-10 самых популярных ценных бумаг в портфелях россиян в июле вошли акции «Газпрома», «Норникеля», ЛУКОЙЛа, «Яндекса», «Роснефти», МТС, «Магнита», обыкновенные и привилегированные акции Сбербанка, привилегированные акции «Сургутнефтегаза».
🧮 Изменение стоимости такого «народного» портфеля акций легко рассчитать. Если представить, что инвестор в июне купил по одной акции каждого типа за 100 денежных единиц, то всего за 10 акций он отдал 1000 денежных единиц. Дальше учитываются рост и падение всех котировок в июле, и получается, что «народный» портфель подорожал до 1002,81 денежной единицы. То есть всего на 0,281%.
🤷🏼♂️ Если отнять еще и комиссии за брокерское обслуживание, налоги с доходов на бирже и будущие падения рынков, такие вложения не назовешь выгодными. Например, на утро 15 августа многие из этих акций стоят уже значительно дешевле, чем в конце июля.
📈 Если считать по той же методике вложения в ПИФ, что и в случае с акциями, то цена такого «народного» портфеля выросла за месяц на 2%. И хотя на утро 15 августа стоимость портфеля не сильно изменилась, это уже кажется существенной доходностью.
✅ Полный текст обзора NEWS.ru
☝🏻 "Народный" портфель рассчитывался на основе топ-10 Мосбиржи -> https://t.me/investfundsru/1740
Telegram
InvestFunds | ПИФы
💼 Мосбиржа составила топ-10 российских биржевых фондов в портфелях частных инвесторов в июле 2022 года.
📊 Из них 5 под управлением «Тинькофф Капитал» и 4 под управлением «ВИМ Инвестиции»:
🔸 фонд инвестиций в акции, золото, денежные средства, краткосрочные…
📊 Из них 5 под управлением «Тинькофф Капитал» и 4 под управлением «ВИМ Инвестиции»:
🔸 фонд инвестиций в акции, золото, денежные средства, краткосрочные…
🔎 Любопытное исследование опубликовал «Ъ», согласно которому среди раскрывших отчетность управляющих компаний треть показали снижение выручки.
📉 Выручка управляющих компаний от услуг доверительного управления по итогам первого полугодия снизилась на 7% относительно показателя прошлого года (до 10 млрд руб.). Это следует из отчетности более 150 компаний, на которые по итогам 2021 года приходилось свыше 40% общей выручки. При этом в первом квартале рост выручки составил 4%.
🔽 Сильнее других пострадали универсальные компании, ориентированные как на розничных инвесторов, так и на институциональных, в ряде случаев их выручка сократилась на 10–25%. Однако кризис почти не отразился на компаниях, работающих с ограниченным числом инвесторов, прежде всего через закрытые ПИФы. У таких УК выручка выросла на 10–50%.
🔼 Несмотря на общее снижение выручки, в целом УК увеличивали расходы. По итогам полугодия траты на персонал выросли на 12,5%, а на административные расходы — почти на 30%. Лишь только каждая пятая компания начала «резать косты».
🔩 На фоне снижения выручки УК с большой вероятностью начнут сокращать расходы, чтобы поддержать показатели рентабельности. В первую очередь будут сокращаться расходы на привлечение.
✅ Via Ъ, подробности здесь
📉 Выручка управляющих компаний от услуг доверительного управления по итогам первого полугодия снизилась на 7% относительно показателя прошлого года (до 10 млрд руб.). Это следует из отчетности более 150 компаний, на которые по итогам 2021 года приходилось свыше 40% общей выручки. При этом в первом квартале рост выручки составил 4%.
🔽 Сильнее других пострадали универсальные компании, ориентированные как на розничных инвесторов, так и на институциональных, в ряде случаев их выручка сократилась на 10–25%. Однако кризис почти не отразился на компаниях, работающих с ограниченным числом инвесторов, прежде всего через закрытые ПИФы. У таких УК выручка выросла на 10–50%.
🔼 Несмотря на общее снижение выручки, в целом УК увеличивали расходы. По итогам полугодия траты на персонал выросли на 12,5%, а на административные расходы — почти на 30%. Лишь только каждая пятая компания начала «резать косты».
🔩 На фоне снижения выручки УК с большой вероятностью начнут сокращать расходы, чтобы поддержать показатели рентабельности. В первую очередь будут сокращаться расходы на привлечение.
✅ Via Ъ, подробности здесь
📃 Forbes выпустил большой материал, посвященный мытарствам клиентов подсанкционных брокеров, которые уже почти полгода пытаются вернуть доступ к своим иностранным акциям, облигациям и ETF.
🔒 Всего, по данным ЦБ, проблема заблокированных иностранных активов коснулась 5 млн инвесторов — только акций было заморожено на 320 млрд рублей. В первую очередь сложности с иностранными активами испытали клиенты брокеров, входящих в группы подсанкционных банков — «ВТБ Мои инвестиции», «Открытие инвестиции», «Совкомбанк Инвестиции», «Альфа-инвестиции» и «СберИнвестиции».
👨🏻💻 С марта пострадавшие клиенты брокеров начали объединяться в чаты — «Разборки в ВТБ», «Разборки с Альфой», «Вернем свои акции». Вместе они пишут и направляют жалобы в ЦБ, прокуратуру, Следственный комитет и другие инстанции. Пострадавшие клиенты также хотели организовать митинг в Москве и направили соответствующий запрос в столичное правительство. Однако в проведении митинга было отказано.
🚫 Введенные санкции и разрушенная цепочка зарубежных и российского депозитариев повлияла не только на клиентов подсанкционных брокеров. Так, под ограничения попало примерно 14% от клиентского портфеля брокеров в денежном выражении, доступного для торгов на СПБ Бирже. Из-за разрыва моста между НРД и Euroclear пострадали не только частные инвесторы, которые торговали самостоятельно, но и те, кто вверил свои сбережения управляющим компаниям.
😡 При этом часть инвесторов собираются судиться не с Euroclear или европейскими властями, а непосредственно с российскими поставщиками услуг.
✅ Полный текст статьи Forbes
🔒 Всего, по данным ЦБ, проблема заблокированных иностранных активов коснулась 5 млн инвесторов — только акций было заморожено на 320 млрд рублей. В первую очередь сложности с иностранными активами испытали клиенты брокеров, входящих в группы подсанкционных банков — «ВТБ Мои инвестиции», «Открытие инвестиции», «Совкомбанк Инвестиции», «Альфа-инвестиции» и «СберИнвестиции».
👨🏻💻 С марта пострадавшие клиенты брокеров начали объединяться в чаты — «Разборки в ВТБ», «Разборки с Альфой», «Вернем свои акции». Вместе они пишут и направляют жалобы в ЦБ, прокуратуру, Следственный комитет и другие инстанции. Пострадавшие клиенты также хотели организовать митинг в Москве и направили соответствующий запрос в столичное правительство. Однако в проведении митинга было отказано.
🚫 Введенные санкции и разрушенная цепочка зарубежных и российского депозитариев повлияла не только на клиентов подсанкционных брокеров. Так, под ограничения попало примерно 14% от клиентского портфеля брокеров в денежном выражении, доступного для торгов на СПБ Бирже. Из-за разрыва моста между НРД и Euroclear пострадали не только частные инвесторы, которые торговали самостоятельно, но и те, кто вверил свои сбережения управляющим компаниям.
😡 При этом часть инвесторов собираются судиться не с Euroclear или европейскими властями, а непосредственно с российскими поставщиками услуг.
✅ Полный текст статьи Forbes
☝🏻Из позитивного: ЕК допустила расчеты с НРД при отсутствии выгоды и иностранном регулировании
Это будет возможно при соблюдении двух условий:
1️⃣НРД не должен получать от таких сделок какую-либо экономическую выгоду
2️⃣Сделки должны быть согласованы регуляторами стран, в которых зарегистрированы иностранные контрагенты НРД
✔️ Брокерам, управляющим компаниям и другим участникам финансового рынка нужно будет раскрыть адресатов платежей, чтобы исключить перечисления в адрес лиц, подпавших под санкции.
Это будет возможно при соблюдении двух условий:
1️⃣НРД не должен получать от таких сделок какую-либо экономическую выгоду
2️⃣Сделки должны быть согласованы регуляторами стран, в которых зарегистрированы иностранные контрагенты НРД
✔️ Брокерам, управляющим компаниям и другим участникам финансового рынка нужно будет раскрыть адресатов платежей, чтобы исключить перечисления в адрес лиц, подпавших под санкции.
💼 Вчера завершил формирование БПИФ РФИ «ДОХОДЪ Сбондс Корпоративные облигации РФ» от УК ДОХОДЪ.
✔️ Фонд инвестирует денежные средства в облигации российских компаний. Инвестиционной целью УК является соответствия расчетной цены индикатора «Cbonds CBI RU Middle Market Investable», рассчитываемого «Сбондс.ру».
Инфраструктурные расходы:
🔸 Вознаграждение УК - 0.31%
🔸 Вознаграждение депозитарию и др. - 0.08% без учета НДС
🔸 Прочие расходы - 0.01% без учета НДС
✔️ Фонд инвестирует денежные средства в облигации российских компаний. Инвестиционной целью УК является соответствия расчетной цены индикатора «Cbonds CBI RU Middle Market Investable», рассчитываемого «Сбондс.ру».
Инфраструктурные расходы:
🔸 Вознаграждение УК - 0.31%
🔸 Вознаграждение депозитарию и др. - 0.08% без учета НДС
🔸 Прочие расходы - 0.01% без учета НДС
⚡️НРД временно отменяет комиссию за перевод бумаг из иностранной инфраструктуры в российскую
▫️ С 16 августа по 30 сентября не будет взиматься комиссия за перевод российских ценных бумаг внутри НРД без перехода права собственности от одного владельца к другому, где в цепочке хранения присутствует иностранный депозитарий.
▫️ С 16 августа по 31 октября не будет взиматься комиссия за прием и снятие ценных бумаг с хранения и учета с использованием услуг иностранных депозитариев, кроме депозитариев стран СНГ.
▫️ С 16 августа по 30 сентября не будет взиматься комиссия за перевод российских ценных бумаг внутри НРД без перехода права собственности от одного владельца к другому, где в цепочке хранения присутствует иностранный депозитарий.
▫️ С 16 августа по 31 октября не будет взиматься комиссия за прием и снятие ценных бумаг с хранения и учета с использованием услуг иностранных депозитариев, кроме депозитариев стран СНГ.
💰 Объем сделок с имуществом инвестиционных фондов ВЭБ.PФ достигнет 800 млн руб. к концу года. В частности, «ВЭБ.PФ Управление активами» планирует реализовать порядка трех объектов на территории Приволжского федерального округа, особняк в Большом Каретном переулке в Москве, а также часть розничных объектов в составе жилых комплексов в Москве и Московской области.
💼 В целом, в доверительном управлении «ВЭБ.PФ Управление активами» сегодня находятся 5 ЗПИФ, совокупная стоимость чистых активов которых на конец июня составила 14,8 млрд рублей. С апреля 2021 года портфель вырос примерно на 20% (с 12,4 млрд рублей).
👨🏻💻 Все недвижимое имущество ЗПИФ ВЭБа экспонируется на торговой площадке «Сбербанк-АСТ» или реализуется в розницу на рынке с привлечением брокеров.
✅ Полный текст новости ТАСС
💼 В целом, в доверительном управлении «ВЭБ.PФ Управление активами» сегодня находятся 5 ЗПИФ, совокупная стоимость чистых активов которых на конец июня составила 14,8 млрд рублей. С апреля 2021 года портфель вырос примерно на 20% (с 12,4 млрд рублей).
👨🏻💻 Все недвижимое имущество ЗПИФ ВЭБа экспонируется на торговой площадке «Сбербанк-АСТ» или реализуется в розницу на рынке с привлечением брокеров.
✅ Полный текст новости ТАСС
💰 ЦБ СООБЩИЛ О РЕКОРДНОМ ПРИТОКЕ СРЕДСТВ В ПИФ ЗА СЧЕТ… ОДНОЙ КОМПАНИИ
💸 Чистый приток средств в паевые инвестиционные фонды (ПИФ) во втором квартале 2022 года оказался максимальным за всю историю наблюдений - 358,6 млрд рублей. Основной прирост происходил за счет фондов для квалифицированных инвесторов, говорится в обзоре ключевых показателей паевых и акционерных инвестиционных фондов за II квартал 2022 года, подготовленном ЦБ РФ.
📈 Рекордный чистый приток средств на российский рынок ПИФ произошел за счет крупнейшего по стоимости чистых активов (СЧА) сегмента рынка — закрытых паевых инвестиционных фондов. При этом более половины притока обеспечил фонд, пайщиком которого является одно юридическое лицо, сообщил регулятор, не уточнив, что это за фонд, отметив только, что он был сформирован в мае 2022 года и предназначен для квалифицированных инвесторов.
📊 В целом 90% притока средств во втором квартале пришлось на 11 ЗПИФ. У четырех из них объект инвестирования определен как «недвижимость» или в названии есть слова «девелопмент», «аренда».
👨🏻💻 Популярность ЗПИФ среди инвесторов — физических лиц также растет. По мнению ЦБ, этому могли способствовать снижение порогов входа и возможность диверсификации вложений в нефинансовые инструменты.
📉 Из розничных фондов — открытых и биржевых, — наоборот, во втором квартале наблюдался отток. Чистый совокупный отток средств из ОПИФ и БПИФ за квартал вырос почти в семь раз!
💸 Чистый приток средств в паевые инвестиционные фонды (ПИФ) во втором квартале 2022 года оказался максимальным за всю историю наблюдений - 358,6 млрд рублей. Основной прирост происходил за счет фондов для квалифицированных инвесторов, говорится в обзоре ключевых показателей паевых и акционерных инвестиционных фондов за II квартал 2022 года, подготовленном ЦБ РФ.
📈 Рекордный чистый приток средств на российский рынок ПИФ произошел за счет крупнейшего по стоимости чистых активов (СЧА) сегмента рынка — закрытых паевых инвестиционных фондов. При этом более половины притока обеспечил фонд, пайщиком которого является одно юридическое лицо, сообщил регулятор, не уточнив, что это за фонд, отметив только, что он был сформирован в мае 2022 года и предназначен для квалифицированных инвесторов.
📊 В целом 90% притока средств во втором квартале пришлось на 11 ЗПИФ. У четырех из них объект инвестирования определен как «недвижимость» или в названии есть слова «девелопмент», «аренда».
👨🏻💻 Популярность ЗПИФ среди инвесторов — физических лиц также растет. По мнению ЦБ, этому могли способствовать снижение порогов входа и возможность диверсификации вложений в нефинансовые инструменты.
📉 Из розничных фондов — открытых и биржевых, — наоборот, во втором квартале наблюдался отток. Чистый совокупный отток средств из ОПИФ и БПИФ за квартал вырос почти в семь раз!
❗️ FinEx сообщил, что намерен обратиться в Минфин Бельгии (страна регистрации Euroclear) для получения разрешения на проведение операций с акциями фондов через заблокированную инфраструктуру Euroclear — НРД.
📝 Для этого компания намерена получить заключение от регулятора о том, что совершение таких сделок не нарушает санкционные ограничения. В случае положительного решения FinEx сможет выкупать акции своих ETF у российских инвесторов, не находящихся под санкциями, на счета в иностранном брокере.
📌 В сообщении FinEx отмечается, что вероятность положительного решения выросла после того, как Еврокомиссия опубликовала разъяснения о деятельности европейских центральных депозитариев в условиях санкций ЕС. В соответствии с ними расчеты с НРД возможны, если он не будет зарабатывать на таких операциях, а также если операции будут согласованы с национальными регуляторами.
🔓 Схема, предложенная FinEx, в случае успеха позволит не только разблокировать средства инвесторов, но и реализовать заблокированные в фондах активы без их ликвидации. Но ее реализация сильно зависит от позиции Минфина Бельгии.
❓ Отдельным и очень непростым вопросом как для FinEx, так и для российских профучастников будет анализ клиентской базы и выделение санкционных клиентов. Дополнительным риском для FinEx выглядит получение от ЦБ разрешения на проведение внебиржевых сделок, так как компания зарегистрирована в «недружественном» государстве и такие операции запрещены.
✅ Via Ъ, подробности здесь
📝 Для этого компания намерена получить заключение от регулятора о том, что совершение таких сделок не нарушает санкционные ограничения. В случае положительного решения FinEx сможет выкупать акции своих ETF у российских инвесторов, не находящихся под санкциями, на счета в иностранном брокере.
📌 В сообщении FinEx отмечается, что вероятность положительного решения выросла после того, как Еврокомиссия опубликовала разъяснения о деятельности европейских центральных депозитариев в условиях санкций ЕС. В соответствии с ними расчеты с НРД возможны, если он не будет зарабатывать на таких операциях, а также если операции будут согласованы с национальными регуляторами.
🔓 Схема, предложенная FinEx, в случае успеха позволит не только разблокировать средства инвесторов, но и реализовать заблокированные в фондах активы без их ликвидации. Но ее реализация сильно зависит от позиции Минфина Бельгии.
❓ Отдельным и очень непростым вопросом как для FinEx, так и для российских профучастников будет анализ клиентской базы и выделение санкционных клиентов. Дополнительным риском для FinEx выглядит получение от ЦБ разрешения на проведение внебиржевых сделок, так как компания зарегистрирована в «недружественном» государстве и такие операции запрещены.
✅ Via Ъ, подробности здесь
💼 Сегодня начинает формирование БПИФ РФИ «Первая – Фонд Доступное золото» от УК Первая.
Целью инвестиционной политики УК является следование за индикатором GLDRUB_TOM.
Инфраструктурные расходы:
🔸 Вознаграждение УК - 0.35%
🔸 Вознаграждение депозитарию и др. - 0.1% без учета НДС
🔸 Прочие расходы - 0.14% без учета НДС
Целью инвестиционной политики УК является следование за индикатором GLDRUB_TOM.
Инфраструктурные расходы:
🔸 Вознаграждение УК - 0.35%
🔸 Вознаграждение депозитарию и др. - 0.1% без учета НДС
🔸 Прочие расходы - 0.14% без учета НДС
❓ Ждать ли восстановления доходности розничных ПИФов
🧐 Такой вопрос задал портал Banki.ru экспертам. В ответ услышал, что спрогнозировать доходность фондов с иностранными активами сейчас невозможно из-за наличия нерыночных факторов. По фондам с российскими облигациями ожидается умеренно позитивная динамика вслед за дальнейшим снижением ключевой ставки ЦБ. По рынку акций предполагается более высокий потенциал роста.
💬 Основатель консалтинговой компании «Богатство» Владимир Верещак:
«ОПИФы по-прежнему остаются инструментом коллективных инвестиций с низким порогом входа, широкой диверсификацией и сторонним профессиональным управлением. Изобретательностью управляющие компании ОПИФов обычно не отличаются. Как правило, в составе фондов мы видим те же голубые фишки, а то и вовсе ETF. Так что доходность будет рыночной за вычетом немаленьких комиссий в 3–7% в год. Какой будет доходность рынка в III квартале 2022 года, неизвестно. Но исходя из динамики предыдущих кризисов 1998 и 2008 годов, падать нам еще есть куда. Затем рынок резко восстановится, и инвесторы очень хорошо заработают. Такие возможности бывают раз в 5–10 лет».
✅ Полный текст материала Банки.py
🧐 Такой вопрос задал портал Banki.ru экспертам. В ответ услышал, что спрогнозировать доходность фондов с иностранными активами сейчас невозможно из-за наличия нерыночных факторов. По фондам с российскими облигациями ожидается умеренно позитивная динамика вслед за дальнейшим снижением ключевой ставки ЦБ. По рынку акций предполагается более высокий потенциал роста.
💬 Основатель консалтинговой компании «Богатство» Владимир Верещак:
«ОПИФы по-прежнему остаются инструментом коллективных инвестиций с низким порогом входа, широкой диверсификацией и сторонним профессиональным управлением. Изобретательностью управляющие компании ОПИФов обычно не отличаются. Как правило, в составе фондов мы видим те же голубые фишки, а то и вовсе ETF. Так что доходность будет рыночной за вычетом немаленьких комиссий в 3–7% в год. Какой будет доходность рынка в III квартале 2022 года, неизвестно. Но исходя из динамики предыдущих кризисов 1998 и 2008 годов, падать нам еще есть куда. Затем рынок резко восстановится, и инвесторы очень хорошо заработают. Такие возможности бывают раз в 5–10 лет».
✅ Полный текст материала Банки.py
▶️ Сегодня на Московской бирже начались торги паями БПИФ «ДОХОДЪ Сбондс Корпоративные облигации РФ» под управлением УК «ДОХОДЪ». Торговый код фонда – BOND.
📊 Фонд следует за индексом Cbonds CBI RU Middle Market Investable, отражающим «средний» рынок ликвидных корпоративных облигаций РФ с кредитным качеством от A+ до BB+ (включительно) по национальной шкале. Фокус на это рынок формирует потенциал получения повышенной доходности при относительно низких рисках.
📝 Максимальный вес на одного эмитента при ребалансировке индекса составляет 4%, максимальный вес одной отрасли – 20%. Минимальное число бумаг - 30. Такая диверсификация эффективно снижает кредитный риск отдельных эмитентов без потери в доходности.
💼 Более 70% бумаг в большинстве самых распространенных индексов рублевых облигаций являются низколиквидными. В индексе Cbonds CBI RU Middle Market Investable 0% таких бумаг! Цена пая будет стабильнее, а спрэды при ребалансировках ниже.
▫️ Уровень листинга: Первый уровень
▫️ Маркет-Мейкер: АТОН
▫️ Максимальные затраты: 0.4% в год
📊 Фонд следует за индексом Cbonds CBI RU Middle Market Investable, отражающим «средний» рынок ликвидных корпоративных облигаций РФ с кредитным качеством от A+ до BB+ (включительно) по национальной шкале. Фокус на это рынок формирует потенциал получения повышенной доходности при относительно низких рисках.
📝 Максимальный вес на одного эмитента при ребалансировке индекса составляет 4%, максимальный вес одной отрасли – 20%. Минимальное число бумаг - 30. Такая диверсификация эффективно снижает кредитный риск отдельных эмитентов без потери в доходности.
💼 Более 70% бумаг в большинстве самых распространенных индексов рублевых облигаций являются низколиквидными. В индексе Cbonds CBI RU Middle Market Investable 0% таких бумаг! Цена пая будет стабильнее, а спрэды при ребалансировках ниже.
▫️ Уровень листинга: Первый уровень
▫️ Маркет-Мейкер: АТОН
▫️ Максимальные затраты: 0.4% в год
✔️ С учетом старта торгов BOND с сегодняшнего дня на Мосбирже торгуется 154 паевых инвестиционных фонда.
📃 В первом полугодии 2022 года более чем в пять раз доля выросла жалоб на управление ПИФ и почти достигла трети в структуре жалоб в отношении субъектов рынка коллективных инвестиций. Такие данные приводит ЦБ в своем обзоре ключевых показателей паевых и акционерных инвестиционных фондов.
😡 В структуре обращений, связанных с мисселингом, доля жалоб по реализации паев ПИФ выросла более чем в два раза, до 9,7%. При мисселинге продавцы ПИФ не информируют клиентов обо всех особенностях инструмента и его отличиях от банковских вкладов. Прежде всего, об отсутствии гарантированной доходности и страхования инвестиций.
😡 В структуре обращений, связанных с мисселингом, доля жалоб по реализации паев ПИФ выросла более чем в два раза, до 9,7%. При мисселинге продавцы ПИФ не информируют клиентов обо всех особенностях инструмента и его отличиях от банковских вкладов. Прежде всего, об отсутствии гарантированной доходности и страхования инвестиций.