华为发布的"韬定律",是2026年A股最重要的产业叙事。
过去六十年我们都在比"谁的晶体管更小",从今天起,比"谁的信号更快"。
打个比方。城市堵车怎么办?过去的思路是把车造得更小,让一条路上能挤更多车。这就是摩尔定律。但车小到一定程度就造不动了。
华为说换个思路,别折腾车了,去优化整个交通系统。让信号走更短的路(逻辑折叠,把芯片从平面变立体)、让数据传输更直接(统一总线、光互联)、让指令调度更聪明(软硬协同)。
结论就是,不用最先进的光刻机,照样能持续提升芯片性能。
摩尔定律的逻辑里,最有价值的是制程最先进的那几家,台积电、ASML、英伟达,“谁能做到3nm、2nm”谁牛逼。
韬定律的逻辑里,最有价值的变成了另一群公司,做先进封装的、做互联的、做EDA的、做内存接口的,游戏规则变成了谁能让整个系统跑得更快。
这是一次估值锚的迁移。
顺着这个逻辑,A股产业链里值得关注的几类公司。
代工与制造:中芯国际(华为海思第一大代工)。
特种工艺:赛微电子(华为BAW滤波器、硅光、OCS微镜独家代工)
先进封装:长电科技(昇腾910C的XDFOI Chiplet独家方案)、晶赛科技(麒麟X90/昇腾核心晶振材料)
EDA:华大九天(华为海思主力EDA供应商)、申通地铁(持有华大九天股权,影子标的)
顺着"韬定律"的技术路径再往下推:
3D堆叠和先进封装会成为最大受益方向,传统封装做的是把芯片装进壳子里,新封装做的是把多个芯片立体集成,这一块的国产替代空间巨大。
光互联是另一条主线。韬定律的系统层强调“用光纤替代铜线”压缩通信延时,这条线索直接指向CPO(共封装光学)和光模块板块,易中天依然牛逼。
EDA会迎来一次重估,3D堆叠对设计工具的要求完全不同于平面工艺,国产EDA有机会从低端追赶切换到在新赛道上同台竞争。
一点冷思考:A股对"华为概念"的炒作有它自己的节奏,往往第一波是情绪驱动、鸡犬升天,第二波才是基本面分化。识别真受益和蹭概念的能力,就在这个时候值钱。
长期看,这套理论值得我们用未来三到五年的时间去验证。
过去六十年我们都在比"谁的晶体管更小",从今天起,比"谁的信号更快"。
打个比方。城市堵车怎么办?过去的思路是把车造得更小,让一条路上能挤更多车。这就是摩尔定律。但车小到一定程度就造不动了。
华为说换个思路,别折腾车了,去优化整个交通系统。让信号走更短的路(逻辑折叠,把芯片从平面变立体)、让数据传输更直接(统一总线、光互联)、让指令调度更聪明(软硬协同)。
结论就是,不用最先进的光刻机,照样能持续提升芯片性能。
摩尔定律的逻辑里,最有价值的是制程最先进的那几家,台积电、ASML、英伟达,“谁能做到3nm、2nm”谁牛逼。
韬定律的逻辑里,最有价值的变成了另一群公司,做先进封装的、做互联的、做EDA的、做内存接口的,游戏规则变成了谁能让整个系统跑得更快。
这是一次估值锚的迁移。
顺着这个逻辑,A股产业链里值得关注的几类公司。
代工与制造:中芯国际(华为海思第一大代工)。
特种工艺:赛微电子(华为BAW滤波器、硅光、OCS微镜独家代工)
先进封装:长电科技(昇腾910C的XDFOI Chiplet独家方案)、晶赛科技(麒麟X90/昇腾核心晶振材料)
EDA:华大九天(华为海思主力EDA供应商)、申通地铁(持有华大九天股权,影子标的)
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昨天突然推送图一,现役的巨人队教练因为打人被抓了,我还以为是什么瓜
今天爆出细节:家里孩子吵架,他去调节,把顶嘴的大女儿拉倒了。孩子问了chatGPT,被告知可以向机构举报,孩子照做。结果阿倍被抓了😄
现在被释放了,但是引咎辞职了😄
记住这一天,这可能是硅基接管世界的星星之火,它利用碳基内部矛盾和天生短板为材料,从内部瓦解为碳基群体,逐个击破,进而取而代之的战略,为硅基革命指明了一条可行的道路,是一次伟大的革命实践😀
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Codex 的一个隐藏玩法。
发现了 Codex 的一个隐藏玩法,可以帮我彻底删除 Mac 里的某个软件。
如果你最近电脑老提示存储空间不够,尤其是这两年装过很多 AI Agent 产品的朋友,可以试一试我这个方法。
我家里的 MacBook 是三年前买的。当时觉得就是家用,256G 怎么都够了。
没想到今年 AI 火了之后,冒出来大量 Agent 产品,而且很多都是客户端形态。所以这段时间,我在电脑上装了不少新应用。
但这些应用大多也就是尝鲜,试过之后基本就卸载了。
前阵子更新 macOS,我突然发现磁盘空间不够了。之前这台电脑从来没出现过这种情况。
我看了一圈应用列表,明明已经把那些不用的软件都卸载了,但空间还是不够。最后没办法,甚至把微信和飞书都删了,才勉强更新成功。
结果今天系统又提醒我存储空间不足。我就纳闷,那些软件不是早删了吗,空间到底去哪了。
然后我很偶然打开了一个 MD 文档。结果发现打开方式那一栏里,居然还挂着几个我早就卸载掉的 AI 软件。
我一下就感觉不对劲了。于是直接问 Codex,这些软件是不是没有删干净。
果然,没有卸载干净。紧接着,我又让它帮我检查了一下我最近卸载过的几个软件,然后释放出来将近 4G 的空间。
后来我干脆又把印象里装过的几个软件名也丢给了 Codex。结果,Codex 又找到了 6G 多的无用文件。
哎,现在很多 Agent 产品,为了保证运行稳定,会默认装很多底层环境。比如 VM、Chromium、Container、模型缓存、本地索引等等。
有些 Agent 为了实现浏览器操作能力,甚至会自己带一整套 Chromium 环境。
所以我们表面上看,好像只是装了一个聊天软件。实际上电脑里,很可能塞进去的是一个小型 AI 工作站。
而 Mac 的卸载,很多时候我们只是把应用拖进废纸篓。这种方法其实远远不够。
因为真正占空间的东西,还藏在各种 library、container、cache 甚至虚拟机目录里。
普通人其实根本不知道去哪找。所以我建议以后干脆让 Codex 把这些活全接管了。它会自己一路扫描、定位、分析依赖、删除残留文件。
最后硬生生又给我腾出来接近 20G 存储空间。
发现了 Codex 的一个隐藏玩法,可以帮我彻底删除 Mac 里的某个软件。
如果你最近电脑老提示存储空间不够,尤其是这两年装过很多 AI Agent 产品的朋友,可以试一试我这个方法。
我家里的 MacBook 是三年前买的。当时觉得就是家用,256G 怎么都够了。
没想到今年 AI 火了之后,冒出来大量 Agent 产品,而且很多都是客户端形态。所以这段时间,我在电脑上装了不少新应用。
但这些应用大多也就是尝鲜,试过之后基本就卸载了。
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我看了一圈应用列表,明明已经把那些不用的软件都卸载了,但空间还是不够。最后没办法,甚至把微信和飞书都删了,才勉强更新成功。
结果今天系统又提醒我存储空间不足。我就纳闷,那些软件不是早删了吗,空间到底去哪了。
然后我很偶然打开了一个 MD 文档。结果发现打开方式那一栏里,居然还挂着几个我早就卸载掉的 AI 软件。
我一下就感觉不对劲了。于是直接问 Codex,这些软件是不是没有删干净。
果然,没有卸载干净。紧接着,我又让它帮我检查了一下我最近卸载过的几个软件,然后释放出来将近 4G 的空间。
后来我干脆又把印象里装过的几个软件名也丢给了 Codex。结果,Codex 又找到了 6G 多的无用文件。
哎,现在很多 Agent 产品,为了保证运行稳定,会默认装很多底层环境。比如 VM、Chromium、Container、模型缓存、本地索引等等。
有些 Agent 为了实现浏览器操作能力,甚至会自己带一整套 Chromium 环境。
所以我们表面上看,好像只是装了一个聊天软件。实际上电脑里,很可能塞进去的是一个小型 AI 工作站。
而 Mac 的卸载,很多时候我们只是把应用拖进废纸篓。这种方法其实远远不够。
因为真正占空间的东西,还藏在各种 library、container、cache 甚至虚拟机目录里。
普通人其实根本不知道去哪找。所以我建议以后干脆让 Codex 把这些活全接管了。它会自己一路扫描、定位、分析依赖、删除残留文件。
最后硬生生又给我腾出来接近 20G 存储空间。