Forwarded from 미래에셋증권 반도체 김영건
US urges South Korea not to fill China shortfalls if Beijing bans Micron chips
https://on.ft.com/40yEGnD
The White House has asked South Korea to urge its chipmakers not to fill any market gap in China if Beijing bans Idaho-based Micron from selling chips, as it tries to rally allies to counter Chinese economic influence.
✅ 마이크론이 제재 받을 경우 잃을 중국내 M/S를 삼성전자, SK하이닉스가 채우지 말것을 요청한다는 내용입니다.
구체적인 중국의 마이크론 제재의
액션과 제재 대상이 특정되지 않은 현시점에서 메모리 동맹 기조를 재확인하는 의미가 더 커보입니다.
삼성전자, SK하이닉스에 미칠 영향의 규모를 재단하기는 어렵지만, 아쉽게도 긍정적인 요인은 아니라고 판단됩니다.
대응할 수 있는 아이디어는 중국향 익스포저가 큰 장비사에 관심 가질 필요가 있어 보입니다. 중국에 대한 압박의 수위가 높아질 수록 자급을 위한 설비 투자가 지속될 것으로 예상되기 때문입니다. 실제로, ASML의 Non EUV 수주잔고중 45%가 중국향입니다.
반도체 장비의 제재 범위도 확대되지 않겠는가? 여겨질 수 있겠으나 지난주 Lam Research의 call에서는 예상보다 넓은 범위의 장비가 대중 수출 허가 되었다고 밝히고 있습니다.
(참고)
중국의 Micron 보안 제재 관련 코멘트(3/31): https://t.me/gateoxide/1710
https://on.ft.com/40yEGnD
The White House has asked South Korea to urge its chipmakers not to fill any market gap in China if Beijing bans Idaho-based Micron from selling chips, as it tries to rally allies to counter Chinese economic influence.
구체적인 중국의 마이크론 제재의
액션과 제재 대상이 특정되지 않은 현시점에서 메모리 동맹 기조를 재확인하는 의미가 더 커보입니다.
삼성전자, SK하이닉스에 미칠 영향의 규모를 재단하기는 어렵지만, 아쉽게도 긍정적인 요인은 아니라고 판단됩니다.
대응할 수 있는 아이디어는 중국향 익스포저가 큰 장비사에 관심 가질 필요가 있어 보입니다. 중국에 대한 압박의 수위가 높아질 수록 자급을 위한 설비 투자가 지속될 것으로 예상되기 때문입니다. 실제로, ASML의 Non EUV 수주잔고중 45%가 중국향입니다.
반도체 장비의 제재 범위도 확대되지 않겠는가? 여겨질 수 있겠으나 지난주 Lam Research의 call에서는 예상보다 넓은 범위의 장비가 대중 수출 허가 되었다고 밝히고 있습니다.
(참고)
중국의 Micron 보안 제재 관련 코멘트(3/31): https://t.me/gateoxide/1710
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Forwarded from 미래에셋증권 반도체 김영건
보수적 공급 기조 가능성 Up
[미래에셋증권 반도체 김영건]
1Q23 메모리향 장비투자는 예상대로 급격히 위축된 상태이며, 신규 수주 또한 감소
응용 전반에 대한 뚜렷한 회복의 단서보다는 하반기 정상화에 대한 기대가 일반적
금일 새벽, 삼성전자, SK하이닉스에 대한 미국의 대중 메모리 제재 동참 요구에 따른 주가측면 변동성 야기할 가능성 존재
그러나, 한편으로는 상기 조치에 따라 양사의 컨퍼런스 콜에서 업황과 설비 투자에 대한 전망 또한 보수적 기조가 더욱 두드러질 것으로 판단
수요 가시성에 대해서는 투자자들의 눈높이가 더욱 낮아진 상태이므로, 향후 주가는 수요 전망 보다는 보수적 공급 기조에 민감하게 반응할 것으로 예상하며 업종 비중확대의 기회가 되리라 판단.
삼성전자, SK하이닉스 비중확대 의견 유지
==
■ 4월 20일 수출액 잠정치 발표
10일 기준 비교(MoM): 반도체 +13%, 메모리 +2%, DRAM +3%, MCP +37%
20일 누적 비교(MoM): 반도체 -5%, 메모리 -12%, DRAM -10%, MCP -15%
■ TSMC 1Q23 Earnings Call
매출액 $16.7B 가이던스 부합, OPM 45.5% 가이던스 상회
응용별 매출 변화율(QoQ): 스마트폰 -27%, HPC -14%, IoT -19%, Auto +5%
2Q23 가이던스 US$ 15.2B ~ 16.0B, 중간값 기준 YoY -14.1%, QoQ -6.7%
1H23 매출액 YoY -10% 역성장 전망하나, 수요 저점 통과로 판단
■ Seagate 1Q23 Earnings Call
매출액 $1.8B(QoQ -1%), 가이던스 하단 충족
클라우드 고객 재고 조정 장기화 및 중국 수요 회복지연의 영향으로 얘상치 하회
2Q23에도 클라우드 고객의 재고 조정 및 소화 이후 연말로 가며 성장 전망
■ ASML 1Q23 Earnings Call
1Q23 메모리향 장비 매출액 16억유로(QoQ -8%), 신규수주 7.9억유로(QoQ -63%)
메모리 제조사, 재고 정상화를 위한 설비투자 제한 및 가동률 하향 조정 경향 뚜렷
■ Lam Research 1Q23 Earnings Call
1Q23 메모리향 장비 매출액 $1.4B(QoQ -53%), 파운드리향 $1.8B(QoQ +9%)
메모리 제조사, 기술 전환속도 감속 및 투자규모 축소를 통한 재고 감소 시도
23F 메모리향 설비 투자규모는 YoY -50% 가량 감소할 것으로 전망
■ Mobile NAND 2Q23 계약가격
2Q23 계약가격 QoQ -8 ~ -15% 하락 전망(vs. 기존전망 QoQ -5 ~ -10%)
공급자 Cut에도 불구하고 서플라이체인 전반에 걸쳐 재고 수준 높음
3Q23 성수기 도래 및 공급자 Cut 영향으로 NAND 전반 수급 및 가격 안정화 예상
링크: https://securities.miraeasset.com/bbs/maildownload/20230424072935800_154
감사합니다.
[미래에셋증권 반도체 김영건]
1Q23 메모리향 장비투자는 예상대로 급격히 위축된 상태이며, 신규 수주 또한 감소
응용 전반에 대한 뚜렷한 회복의 단서보다는 하반기 정상화에 대한 기대가 일반적
금일 새벽, 삼성전자, SK하이닉스에 대한 미국의 대중 메모리 제재 동참 요구에 따른 주가측면 변동성 야기할 가능성 존재
그러나, 한편으로는 상기 조치에 따라 양사의 컨퍼런스 콜에서 업황과 설비 투자에 대한 전망 또한 보수적 기조가 더욱 두드러질 것으로 판단
수요 가시성에 대해서는 투자자들의 눈높이가 더욱 낮아진 상태이므로, 향후 주가는 수요 전망 보다는 보수적 공급 기조에 민감하게 반응할 것으로 예상하며 업종 비중확대의 기회가 되리라 판단.
삼성전자, SK하이닉스 비중확대 의견 유지
==
■ 4월 20일 수출액 잠정치 발표
10일 기준 비교(MoM): 반도체 +13%, 메모리 +2%, DRAM +3%, MCP +37%
20일 누적 비교(MoM): 반도체 -5%, 메모리 -12%, DRAM -10%, MCP -15%
■ TSMC 1Q23 Earnings Call
매출액 $16.7B 가이던스 부합, OPM 45.5% 가이던스 상회
응용별 매출 변화율(QoQ): 스마트폰 -27%, HPC -14%, IoT -19%, Auto +5%
2Q23 가이던스 US$ 15.2B ~ 16.0B, 중간값 기준 YoY -14.1%, QoQ -6.7%
1H23 매출액 YoY -10% 역성장 전망하나, 수요 저점 통과로 판단
■ Seagate 1Q23 Earnings Call
매출액 $1.8B(QoQ -1%), 가이던스 하단 충족
클라우드 고객 재고 조정 장기화 및 중국 수요 회복지연의 영향으로 얘상치 하회
2Q23에도 클라우드 고객의 재고 조정 및 소화 이후 연말로 가며 성장 전망
■ ASML 1Q23 Earnings Call
1Q23 메모리향 장비 매출액 16억유로(QoQ -8%), 신규수주 7.9억유로(QoQ -63%)
메모리 제조사, 재고 정상화를 위한 설비투자 제한 및 가동률 하향 조정 경향 뚜렷
■ Lam Research 1Q23 Earnings Call
1Q23 메모리향 장비 매출액 $1.4B(QoQ -53%), 파운드리향 $1.8B(QoQ +9%)
메모리 제조사, 기술 전환속도 감속 및 투자규모 축소를 통한 재고 감소 시도
23F 메모리향 설비 투자규모는 YoY -50% 가량 감소할 것으로 전망
■ Mobile NAND 2Q23 계약가격
2Q23 계약가격 QoQ -8 ~ -15% 하락 전망(vs. 기존전망 QoQ -5 ~ -10%)
공급자 Cut에도 불구하고 서플라이체인 전반에 걸쳐 재고 수준 높음
3Q23 성수기 도래 및 공급자 Cut 영향으로 NAND 전반 수급 및 가격 안정화 예상
링크: https://securities.miraeasset.com/bbs/maildownload/20230424072935800_154
감사합니다.
Forwarded from 한화투자 중국/신흥국 정정영
> 우리나라 아티스트들의 더 큰 영향력을 기대합니다
=========================
~ 피크 차트는 QQ뮤직의 신곡·유행지수·히트곡·급상승·글로벌 MV 차트 등을 합산 반영한 종합 랭킹이다
~ 중국 톱 아이돌을 비롯한 유명 뮤지션들이 해당 차트를 사실상 점령한 가운데 해당 차트 ‘톱 10’ 아티스트와 노래 부문에 이름을 올린 K-팝 가수는 뉴진스가 유일하다
https://n.news.naver.com/entertain/article/009/0005120608
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~ 피크 차트는 QQ뮤직의 신곡·유행지수·히트곡·급상승·글로벌 MV 차트 등을 합산 반영한 종합 랭킹이다
~ 중국 톱 아이돌을 비롯한 유명 뮤지션들이 해당 차트를 사실상 점령한 가운데 해당 차트 ‘톱 10’ 아티스트와 노래 부문에 이름을 올린 K-팝 가수는 뉴진스가 유일하다
https://n.news.naver.com/entertain/article/009/0005120608
Naver
뉴진스, 中 QQ뮤직 1분기 톱10 선정…K팝 유일
그룹 뉴진스가 중국 음악 플랫폼인 QQ뮤직에서 독보적인 존재감을 발휘했다. 24일 소속사 어도어에 따르면 뉴진스는 중국 QQ뮤직 2023년 1분기 피크 차트 ‘톱 10’ 아티스트에 선정됐다. 또 이들의 싱글 앨범 ‘
Forwarded from 작은곰자리 아카이브
https://www.thelec.kr/news/articleView.html?idxno=20786
애플, LGD의 선익시스템 OLED 증착기 사용 승인
(23.4.24)
LG디스플레이는 선익시스템과 협력해 애플의 IT 기기(노트북·태블릿 등) 제조를 위한 8세대 OLED 증착기 개발을 추진해왔다. 21년 말부터 하프컷·수평증착 방식의 OLED 증착기에 대한 평가도 착수했다. 구체적인 세대는 8.7세대(2290x2620㎜)로 추정된다. 가격은 캐논토키 증착기보다 약 40% 저렴한 수준이다.
그간 애플에 선익시스템 증착기에 대한 사용 승인을 적극적으로 요청해왔다. 그리고 오랜 설득 끝에 이번에 애플로부터 승인을 얻는 데 성공했다.
내년에 출시될 아이패드 OLED는 우선 6세대 라인에서 생산될 예정이다. 향후 맥북 등 중형 IT 제품용 OLED는 8세대 라인에서 생산될 것으로 업계는 전망하고 있다.
다만, LG디스플레이가 IT용 8세대 OLED 투자를 얼마나 집행할 지는 여전히 미지수다.애플은 IT용 8세대 OLED 패널의 도입 물량, 가격 등에 대한 구체 전망치를 제공하지 않고 있다.
노트북·태블릿 시장 규모가 스마트폰에 비해 현저히 작다.
IT용 8세대 OLED 투자를 적극적으로 집행하기에는 재무 부담이 크다는 게 디스플레이 업계의 분석이다.
——————
우려스러운부분이 있지만 그래도 좋은소식이네요👍
#선익시스템 #OLED #증착기
애플, LGD의 선익시스템 OLED 증착기 사용 승인
(23.4.24)
LG디스플레이는 선익시스템과 협력해 애플의 IT 기기(노트북·태블릿 등) 제조를 위한 8세대 OLED 증착기 개발을 추진해왔다. 21년 말부터 하프컷·수평증착 방식의 OLED 증착기에 대한 평가도 착수했다. 구체적인 세대는 8.7세대(2290x2620㎜)로 추정된다. 가격은 캐논토키 증착기보다 약 40% 저렴한 수준이다.
그간 애플에 선익시스템 증착기에 대한 사용 승인을 적극적으로 요청해왔다. 그리고 오랜 설득 끝에 이번에 애플로부터 승인을 얻는 데 성공했다.
내년에 출시될 아이패드 OLED는 우선 6세대 라인에서 생산될 예정이다. 향후 맥북 등 중형 IT 제품용 OLED는 8세대 라인에서 생산될 것으로 업계는 전망하고 있다.
다만, LG디스플레이가 IT용 8세대 OLED 투자를 얼마나 집행할 지는 여전히 미지수다.애플은 IT용 8세대 OLED 패널의 도입 물량, 가격 등에 대한 구체 전망치를 제공하지 않고 있다.
노트북·태블릿 시장 규모가 스마트폰에 비해 현저히 작다.
IT용 8세대 OLED 투자를 적극적으로 집행하기에는 재무 부담이 크다는 게 디스플레이 업계의 분석이다.
——————
우려스러운부분이 있지만 그래도 좋은소식이네요👍
#선익시스템 #OLED #증착기
www.thelec.kr
애플, IT용 8세대 OLED에 선익시스템 증착기 사용 승인 - 전자부품 전문 미디어 디일렉
미국 애플이 최근 선익시스템의 IT용 8세대 OLED(유기발광다이오드) 증착기에 대한 사용 허가를 내준 것으로 알려졌다. 일본 캐논토키의 증착기 사용을 원했던 기존 입장을 선회한 것이다. 이에 따라 향후 IT용 8...
한걸음_적자생존 기록실
https://www.thelec.kr/news/articleView.html?idxno=20786 애플, LGD의 선익시스템 OLED 증착기 사용 승인 (23.4.24) LG디스플레이는 선익시스템과 협력해 애플의 IT 기기(노트북·태블릿 등) 제조를 위한 8세대 OLED 증착기 개발을 추진해왔다. 21년 말부터 하프컷·수평증착 방식의 OLED 증착기에 대한 평가도 착수했다. 구체적인 세대는 8.7세대(2290x2620㎜)로 추정된다. 가격은 캐논토키…
LGD: OLED 투자 비용 부담되니 싼거 쓰고싶다.
애플: 그래 그러면 써봐도 된다.
정도 인것 같습니다.
애플: 그래 그러면 써봐도 된다.
정도 인것 같습니다.
Forwarded from 한화투자 중국/신흥국 정정영
* 성공적인 일정이 되기를 바랍니다
=========================
~ 윤 대통령은 "이 자리에서, 넷플릭스가 앞으로 4년간 'K-콘텐츠'에 25억 달러를 투자하겠다는 입장을 밝혔다"며 "이번 투자는 대한민국 콘텐츠 산업과 창작자, 넷플릭스 모두에게 큰 기회가 될 것이다. 파격적인 투자 결정을 진심으로 환영한다"고 말했습니다
~서랜도스 넷플릭스 CEO는 25억 달러 투자 결정을 알리며 "앞으로 4년간 한국 드라마, 영화, 리얼리티쇼의 창작을 도울 것이다. 이 금액은 저희가 한국에 진출한 2016년부터 작년까지 투자한 총 금액의 2배에 달하는 액수"라고 설명했습니다
https://n.news.naver.com/article/056/0011472094?sid=100
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~ 윤 대통령은 "이 자리에서, 넷플릭스가 앞으로 4년간 'K-콘텐츠'에 25억 달러를 투자하겠다는 입장을 밝혔다"며 "이번 투자는 대한민국 콘텐츠 산업과 창작자, 넷플릭스 모두에게 큰 기회가 될 것이다. 파격적인 투자 결정을 진심으로 환영한다"고 말했습니다
~서랜도스 넷플릭스 CEO는 25억 달러 투자 결정을 알리며 "앞으로 4년간 한국 드라마, 영화, 리얼리티쇼의 창작을 도울 것이다. 이 금액은 저희가 한국에 진출한 2016년부터 작년까지 투자한 총 금액의 2배에 달하는 액수"라고 설명했습니다
https://n.news.naver.com/article/056/0011472094?sid=100
Naver
尹-넷플릭스 만나 ‘25억불 韓 투자’ 발표…“한국 콘텐츠 세계로”
방미 중인 윤석열 대통령과 만난 미국의 콘텐츠 플랫폼 기업, '넷플릭스'가 한국 콘텐츠에 25억 달러, 우리 돈 3조 3천여억 원을 투자하겠다고 밝혔습니다. 윤 대통령은 현지시각 24일 오후 미국 워싱턴D.C.의 미
Forwarded from •SMART한 주식투자•
[코스닥 추이 vs 신용융자 추이]
(Feat. 20년2월 코로나 팬데믹 이후)
•대부분 신용융자 추이(Red)는 코스닥 지수(Blue)를 조금 후행
•지수가 먼저 빠지고, 이어서 신용규모가 축소
SMART한 주식투자
(Feat. 20년2월 코로나 팬데믹 이후)
•대부분 신용융자 추이(Red)는 코스닥 지수(Blue)를 조금 후행
•지수가 먼저 빠지고, 이어서 신용규모가 축소
SMART한 주식투자
요즘 시장 생각, 심리 기록.
- 신용융자가 높아서
- 환율, 무역수지가 악화되서
- 원래 Sell in May
등등
내용은 참고만 하고...
하락 범인 찾기 보다는
여기서도 뚫고 올라갈 기업 찾는데 시간쓰는게 맞겠습니다.
https://m.blog.naver.com/lhd1371/223084896684
- 신용융자가 높아서
- 환율, 무역수지가 악화되서
- 원래 Sell in May
등등
내용은 참고만 하고...
하락 범인 찾기 보다는
여기서도 뚫고 올라갈 기업 찾는데 시간쓰는게 맞겠습니다.
https://m.blog.naver.com/lhd1371/223084896684
NAVER
23.04.25 CFD발 무더기 하한가와 증시하락 범인 찾기
현재 시장, 투자심리 기록해봅니다. 1. 한순간에 바뀌어버린 증시 분위기 + 작전주 무더기 하한가 최근 몇 ...