Coinbase — крупнейшая криптобиржа, функционирующая в США.

Дата IPO — 14 апреля 2021 г.
Цена IPO — $250
Закрытие первого дня — $328.28
Текущая цена — $310.58

● С момента IPO акции Coinbase снизились на 5.4%*, за это же время цена BTC выросла на 61%.

● Прогнозируется, что уже в декабре акции могут войти в состав индекса S&P500. Тогда для ребалансировки своих портфелей фонды, отслеживающие динамику индекса, должны будут купить акций COIN на ~$15 млрд. ($77 млрд. текущая капитализация)

headlines_crypto
* отсчет от первого закрытия

MicroStrategy за прошедшую неделю приобрела 15 350 BTC ($1.5 млрд.) по средней цене в $100 386

На балансе компании 439 тыс. BTC*

x.com
* средняя цена покупки $61 725 за монету

FTX начнет возвращать средства пострадавшим клиентам в начале 2025 в кэше

● План реорганизации вступает в силу 3 января. Первые выплаты ожидаются в течение 60 дней.

● 98% клиентов получат 118% от утерянных средств.

● FTX может вернуть около $16.5 млрд кэша кредиторам.

decrypt.co

VanEck* (прогноз на 2025):

● Крипторынок достигнет середины бычьего цикла в Q1 2025.

● Затем ожидается коррекция в 30% по BTC и 60% по альткоинам.

● В Q4 обновим максимумы. BTC — $180 тыс., ETH — $6 000, SOL — $500.

forklog.com
* один из провайдеров BTC ETF

На графике вы можете видеть соотношение капитализации криптовалют к капитализации общих мировых активов.

● Общий пулл составляет около $910 трлн.

● Доля криптовалюты (включая BTC) составляет всего лишь 0.4%, а доля Биткоина всего лишь 0.2%

● Если, как предполагается, капитализации BTC и золота сравняются, то доля Биткоина в разрезе всех мировых активов станет равна около 1.7%. Цена за монету в таком случае составит около $800 тыс.

headlines_crypto, Bernstein Global Digital Assets

BTC берет передышку после формирования свечи "доджи". Игроки снижают риски перед заседанием ФРС.

coindesk.com

CryptoQuant (о BTC ETF):

ETF'у на золото от BlackRock понадобилось 20 лет, чтобы достичь объема в $33 млрд. Биткоин ETF почти вдвое превысил это значение всего за 11 месяцев.

x.com
* активы под управлением BTC ETF от BlackRock — $57 млрд.

Eric Balchunas* (об ETF на альткоины):

В следующем году ожидаем целую волну новых спотовых ETF на альткоины, но не всех сразу.

● Сначала, вероятно, появится ETF на Litecoin, поскольку это форк** Биткоина.

● Затем HBAR, т.к. он не считается ценной бумагой.

● А уже затем ETF на XRP и SOL, которые были помечены как ценные бумаги в судебных исках SEC.

x.com
* старший ETF-аналитик Bloomberg
** ответвление Биткоина, ранее они были единым проектом — Bitcoin

На диаграмме представлено распределение криптоактивов по возрастным группам. В качестве базы для сравнения послужила детализация счетов пользователе Robinhood*.

● Статистика по держателям криптовалюты и традиционных активов сильно разнится. Так на владельце крипты в возрасте от 28 до 43 лет приходится свыше 50% всего объема.

● В то же время статистика по традиционным активам показывает, что на долю людей в возрасте до 40 лет приходится лишь 6.5% активов, в то время как на людей старше 55 лет приходится свыше 70%.

headlines_crypto
* американская платформа для торговли акциями, фондами и криптовалютой

Биткоин в моменте уходит ниже $100 тыс., т.к. председатель ФРС Джером Пауэлл высказался против создания BTC резерва

Пауэлл заявил, что сейчас ФРС не может хранить Биткоин, а изменения закона на этот счет пока не ожидается

theblock.co

Arthur Hayes* (о Трампоралли):

● После инаугурации Трампа в январе, вероятно, последует обвал крипторынка.

● Причина — рынок ожидает мгновенного одобрения BTC-резерва, тогда как на деле принятие законов обычно растягивается на длительное время.

● Я планирую сокращать позиции до января, а затем выкупать просадки.

cointelegraph.com
* бывший CEO криптобиржи BitMEX, инфлюенсер, управляющий инвест-фондом

На графике приведена статистика по самым сильным приростам Биткоина в рамках месяца.

● В ноябре 2024 г. цена BTC выросла на внушительные 37.2%, но это лишь 13ый лучший результат с 2014 г.

● Тем не менее с точки зрения рыночной капитализации, стоимость Биткоина как актива выросла на рекордные $0.5 трлн.

headlines_crypto

Объемы ликвидаций превысили $1 млрд., трейдеры были не готовы к плохим новостям

● Swyftx*: Текущая просадка, вероятно, будет краткосрочной. Ралли Санта-Клауса еще впереди.

● Caleb Franzen**: В рамках прошлого бычьего цикла за 16 месяцев в Биткоине было 10 коррекций, после каждой из них хаи обновлялись. Пристегните ремни.

cointelegraph.com
* австралийская крипто-биржа
** аналитик

SEC одобрила комбинированные спотовые ETF на BTC и ETH

Запуск планируется в январе. По соотношению активов около 80% придется на BTC, а 20% на ETH.

x.com

Glassnode (о просадках):

● От цикла к циклу амплитуда локальных коррекций BTC постоянно снижается. В текущем цикле самая глубокая была -32% (5 августа), остальные не превышали порога в 25%. Текущий цикл — один из наименее волатильных за все время.

● Вероятная причина — спрос со стороны BTC ETF и растущий интерес со стороны институционалов.

glassnode.com

Glassnode (кто продает BTC):

● Киты фиксируют прибыль со скоростью в $2.1 млрд./день. Преимущественно это те, кто покупал BTC 6-12 месяцев назад. На них приходится 38.5% текущих продаж.

● Долгосрочные держатели (2-5 лет) по большей степени бездействуют. Они ждут более высоких цен.

● Сейчас видим устойчивый спрос со стороны новоприбывающих инвесторов. Доля Биткоина находящаяся в руках новых игроков стремительно растет. Происходит активная смена рук. Это обычно наблюдается на более поздних стадиях бычьего цикла.

glassnode.com

Ноябрь 2024 г. Биткоин закрыл приростом на 37.2%. Рассмотрим, что происходило с активом после формирования паттерна (рост >30% за месяц):

Всего случаев: 19
Следующий месяц положительный: 15/19 раз
Паттерн появился на бычьем цикле: 16/19 раз
Паттерн появился на медвежьем цикле: 3/19 раз

● В 79% случаев рост на более 30% ведет к продолжению растущей тенденции.

● Примерно 10-18 дней после формирования паттерна продолжается инерционный рост на 10-15%, но затем в промежуток 18-25 дней происходит откат на 6%. После этого рост снова возобновляется.

● В декабре 2024 г. видим повторение динамики паттерна. 17 декабря в BTC начался откат, который должен продолжиться примерно до 24-25 декабря.

headlines_crypto
* на основании данных с 2014 г.

BTC в моменте снижался до $92 тыс., данные по PCE поддержали криптовалюту

Предпочитаемая ФРС метрика по отслеживанию инфляции PCE* показала, что рост цен оказался слабее, чем ожидалось. Это вселяет надежду в рынок.

cointelegraph.com
* ценовой индекс расходов на личное потребление

В четверг, 19 декабря, были зафиксирован рекордный отток капитала из BTC ETF — $680 млн.

Отток прервал 15-дневный стрик из чистых притоков, за который в фонды поступило на $6.7 млрд.

theblock.co