Ron Insana*:

"Существует множество причин, по которым ФРС должна начать снижать размер и частоту повышения ставок, например: резкое ужесточение финансовых условий, огромное сокращение денежной массы, глубокий спад в сфере жилой недвижимости, явные признаки ослабления потребительского спроса, риск как внутренней, так и глобальной финансовой нестабильности и снижения ликвидности".

источник: cnbc.com
* финансовый репортер и бывший менеджер хедж-фонда

Календарь событий, связанных с ФРС*:

Пн (31.10):
-

Вт (01.11):
-

Ср (02.11):
21:00 - US, FOMC statement❗️
21:00 - US, Fed interest rate❗️
21:30 - US, FOMC press conference ❗️

Чт (03.11):
-

Пт (04.11):
15:30 - US, NFP
15:30 - US, unemployment rate❗️

* моск. время

Ожидается, что на заседании, которое пройдет в среду на этой неделе, ФРС объявит о четвертом подряд повышении процентных ставок на 0.75%, что приведет к повышению ключевой ставки до 3.75-4.00% - самого высокого уровня с декабря 2007 года.

источник: ft.com

⚖️ Рынки закладывают повышение ставки ФРС в ноябре на:

0.75% с 84% вероятностью
0.50% с 16% вероятностью

источник: cmegroup.com

Goldman Sachs:

Ожидаем, что Пауэлл намекнет о том, что FOMC, скорее всего, замедлит темпы до 0.50% в декабре. Также добавляем еще одно повышение на 0.25% к нашему прогнозу, который теперь предусматривает повышение:
- в ноябре на 0.75%
- в декабре на 0.50%
- в феврале на 0.25%
- в марте на 0.25%
Т.е. мы ожидаем, что ставка достигает максимума на уровне 4.75-5.00%*.

источник: GS, Research, 29.10.2022
* текущая ставка = 3.00-3.25%

Morgan Stanley:

ФРС скоро прекратит кампанию по ужесточению, что приведет к росту S&P 500 на 6% до 4150 пунктов

источник: markets.businessinsider.com
* S&P 500 = 3872 сейчас

JP Morgan:

S&P 500* может вырасти как минимум на 10% за один день, если ФРС повысит ставку завтра на 0.50%, вместо ожидаемых 0.75%. Этот сценарий наименее вероятный, но самый оптимистичный для инвесторов в акции.

источник: bloomberg.com
* S&P 500 = 3872 сейчас

Larry Summers*:

ФРС слишком рано говорить о развороте в повышении ставок, т.к. экономические данные все еще не соответствуют переходу к голубиной риторике. Я надеюсь, что ФРС ясно даст понять, что она будет придерживаться курса снижения инфляции до тех пор, пока не появятся явные признаки ее отступления.

источник: businessinsider.com
* бывший министр финансов США (1999-2001)

Джереми Сигел:

ФРС рискует вызвать рецессию, если продолжит агрессивно повышать ставки

источник: markets.businessinsider.com

Мировые рынки уже учли вероятное повышение ставки ФРС на 75 б.п., инвесторов куда сильнее интересуют сигналы регулятора по смягчению ДКП

источник: 1prime.ru

⚠️ Релиз U.S. Fed interest rate decision состоится сегодня в 21:00 (моск. время)

⚠️ Сегодня состоится U.S. Federal Open Market Committee (FOMC) Press Conference в 21:30 (моск. время)

MacroPolicy Perspectives:

ФРС может сократить шаг повышения ставки на будущих заседаниях, однако это сложная задача, т.к. сейчас необходимы жесткие финансовые условия, чтобы продолжать охлаждать экономику. Поэтому Пауэлл, скорее всего, не захочет показаться голубиным, но, возможно, даст понять о намерении действовать медленнее в будущем.

источник: bloomberg.com

Ed Yardeni*:

"ФРС сегодня может дать сигнал о том, что повысит процентные ставки на 0.75% в декабре, а затем сделает паузу на некоторое время, чтобы оценить влияние ДКП на экономику".

источник: businessinsider.com
* основатель Yardeni Research

⚠️ Релиз U.S. Fed interest rate decision через 15 минут

▫️ ожидается: 3.75-4.00%

⚠️ U.S. Fed interest rate decision:

▫ 4.00% (ожидалось 4.00%)
▫ пред. значение: 3.25%

Прямая трансляция:

Пресс-конференция FOMC

💬 U.S. Federal Open Market Committee (FOMC) Press Conference начнется через 15 минут

⚠️ Начинается U.S. Federal Open Market Committee (FOMC) Press Conference

Пауэлл:
(на FOMC Press Conference 02.11.2022)
(стр. 1-3)

Сегодня мы повысили ставку на 0.75% и ожидаем, что дальнейшее повышение будет уместным.

Несмотря на замедление роста, рынок труда остается чрезвычайно напряженным, уровень безработицы находится на 50-летнем минимуме, а количество вакансий по-прежнему очень велико.

Финансовые условия значительно ужесточились в ответ на проводимую нами политику, и мы видим давление на спрос в наиболее чувствительных к процентным ставкам секторах экономики, таких как жилье.

источник: federalreserve.gov

Пауэлл:
(на FOMC Press Conference 02.11.2022)

При определении темпов будущих повышений ставки, комитет будет учитывать совокупное ужесточение ДКП, задержки, с которыми проводимая политика влияет на экономическую активность и инфляцию, а также экономические и финансовые события.

Конечная ставка может быть выше, чем предполагалось ранее.

Очень преждевременно думать о паузе, однако, возможно, будет целесообразно замедлить темпы повышения на следующем заседании или после него.

источник: bloomberg.com