체코전력공사(CEZ)는 체코 산업통상부로부터 신규 원전 입찰자 제외 권한의 행사 기한을 7월 26일까지로 2주 연장해 달라는 요청을 받고 이를 수용

다만 권한 행사 기한 연장이 발표 연기를 의미하는 것은 아닌 만큼 17일(현지시각) 예정된 첫 번째 회의에서 원전 입찰 승자가 결정될 가능성도 배제할 수는 없다.

https://www.businesspost.co.kr/BP?command=article_view&num=359111

-> 입찰자가 둘이라, 하나를 제외하면 자동적으로 하나가 선정되는 구조. 결국 최종 수주결과가 7/26까지 밀릴 수 있음

2024.07.17 15:59:51
기업명: 케이씨씨글라스(시가총액: 6,732억)
보고서명: 현금ㆍ현물배당결정

배당구분 : 분기배당( 현금 )

* 배당금
보통주 : 800원(현재가40,650원)
기타주 :

* 배당률
보통주 : 1.98%
기타주 :

기준일 : 2024-06-30
지급일 : -


공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240717800425
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=344820

<7월 18일 뉴스 업데이트>
1. 체코 원전 2+@(2) 우선협상대상자 선정
. 두코바니 2기 건설 수주 결정, 테멜린 2기는 추후 예정
. 2기 예상 사업비 24조원
. 29년 착공, 36년 상업운전
url: https://naver.me/xdpD2jUG

금감원의 증권사 PF 현장점검이 한창입니다.
기사에 따르면 오는 26일 사업성 평가 결과와 충당금 규모를 확정할 계획이라고 하네요.

https://naver.me/5bVbBm71

<7차 부동산 관계장관회의>
1. 3기신도시 등을 2029년까지 23.6만호 분양(시세보다 크게 저렴하게)
2. 올해 하반기 그린벨트 해제 등 수도권 신규택지 2만호 이상 추가
3. 공공매입임대 당초 계획(12만호)보다 1만호 이상 추가, 하반기 5.4만호 수도권에 공급
4. 9월 스트레스DSR 2단계 차질없이 시행
5. 관계부처 차관급 TF 매주 가동
6. 추가 주택공급 확대방안 8월 중 발표 예정

URL: https://naver.me/IGJWvQvo

-> 전세가격 상승을 둔화시킬만한 내용 부재

2024.07.19 13:35:51
기업명: 현대건설(시가총액: 3조 6,413억)
보고서명: 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)

매출액 : 86,212억(예상치 : 85,490억)
영업익 : 1,473억(예상치 : 1,978억)
순이익 : 1,504억(예상치 : 1,567억)

**최근 실적 추이**
2024.2Q 86,212억/ 1,473억/ 1,504억
2024.1Q 85,453억/ 2,509억/ 2,084억
2023.4Q 85,984억/ 1,445억/ 1,100억
2023.3Q 78,585억/ 2,439억/ 1,813억
2023.2Q 71,634억/ 2,236억/ 2,124억


공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240719800199
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=000720

<현대건설 2Q24 실발 주요 내용 정리>
. 원가율: 국내 95%수준, 해외 97% 수준
. 엔지 영업이익 쇼크: 인도네시아 프로젝트에서 원가 상승 요인 있었음
. 영업외: 지분투자사업(아파트 임대후분양) 지분 매각 인식 900억원
. 불가리아 원전: 올해 하반기 설계 용역 계약 예정
. 분양: 현대건설 5,621세대, 엔지 4,829세대
. 개발사업: CJ가양부지, 힐튼호텔 올해 착공 예정
. 미분양: 현대건설 별도 5,500세대(공사비 받을 수 있는 분양률 되는 사업장이 1,400세대)

[하나증권 건설 김승준] 7/22
현대건설 - 시간이 필요

▶보고서: https://bit.ly/3LvCRTe
▶2Q24 잠정실적: 컨센서스 하회
▶국내 PF상황 업데이트: 연말 브릿지PF 2조원 미만으로 관리
▶투자의견 Buy, 목표주가 40,000원 유지

<2Q24 실적>
. 실적OP: 1,473억원으로 컨센(OP 1,957억원), 추정치(OP 1,774억원)을 하회
. 하회 배경: 국내외 원가율 부진(국내 주택 부진, 현대ENG 인도네시아 원가상승)
. 영업외: 투자개발사업 지분 매각 900억원 이익
. 2Q24 분양: 현대건설 5,621세대, 현대ENG 4,829세대
. 2Q24 미분양: 현대건설 5,500세대
 
자세한 내용은 보고서 참고 부탁드립니다.

[위 문자는 컴플라이언스의 승인을 득하였음]

**하나증권 첨단소재
링크: https://t.me/joinchat/AAAAAEecImKoJBorcHRPWQ

<7월 22일 뉴스 업데이트>
1. DL이앤씨 대표, 두달만에 사임
  . 서 대표는 최근 '일신상의 사유'로 회사에 사직서를 제출
  . 후임에는 박상신 DL건설 대표가 겸직할 예정
url: https://naver.me/FsRatWS4

2. 롯데건설, 회사채 미매각
  . 회사채 1500억원어치의 수요예측을 진행, 770억원어치 매수 주문이 접수
  . 주관사들은 롯데건설도 GS건설처럼 개인을 대상으로 하는 추가 청약에서 물량 전부 소진 전망
url: https://naver.me/FY3polOO

PF를 당분간 보수적으로 볼 수 밖에 없는 이유입니다.

금감원이 저축은행 업계의 펀드 조성에 제동을 건 것은 이 펀드가 일시적으로 부실을 떠맡는 ‘파킹’ 용도로 활용되고 있다는 지적이 잇달았기 때문이다. 저축은행들이 PF 사업장을 싼값에 경·공매하는 대신 펀드에 부실채권을 잠시 넘겨 시간을 번 뒤 부동산 시장이 회복되면 시장에 매각해 수익을 내려는 ‘꼼수’를 부렸다는 것이다. 실제 저축은행 업계가 조성한 부동산 PF 펀드에 출자한 저축은행과 펀드에 부실채권을 매각한 저축은행이 80% 이상 일치하는 것으로 알려졌다. 저축은행들이 부실채권을 펀드 투자금 수준에 맞춰 매각했을 가능성이 높은 것이다. 저축은행 입장에서는 당장 경·공매를 하지 않아도 돼 손실을 피하고 부실채권 매각으로 연체율도 낮출 수 있다. 일부 저축은행은 이 같은 방식으로 부실채권을 매각해 지난달 말 기준 연체율이 크게 개선된 것으로 알려졌다.

https://naver.me/55rBSPzo

유사한 사례: https://t.me/hanabuild/1783

[하나증권 건설 김승준] 7/23
건설 Weekly - 상승하는 서울, 기다리는 정책

▶보고서: https://bit.ly/4dbnRFX

요즘 서울 아파트 가격상승이 점점 심해지니까, 정부에서 매의 눈으로 보고있습니다. 7/18에는 부동산 관계 장관회의 열면서, 과열시 특단 조치를 강구할 것을 언급하기도 했죠. 추가 공급대책도 8월 중 내기로 했구요. 다만 서울과 일부 수도권만 상승하고 있어서, 수요 억제책을 취하기엔 지방이 위축될까봐 걱정할 수 밖에 없는 상황입니다. 지방은 여전히 가격이 떨어지고 있는데, 미분양 문제는 해결이 안되고 있죠. 준공후 미분양이 점차 증가하는 것이 유동성 문제로 번질까 전전긍긍하죠. 이런 문제는 지방의 중소형사만 해당되는게 아니라, 대형사에도 영향을 줍니다. 지방에서 대형건설사 현장도 결국 지방의 하도급사가 하는거라, 걔네가 망하면 공사현장에 차질이 생기죠. 서울이 오른다고 주택주를 매수하자기엔 지방의 환경이 좋지가 않네요.

. 전주 건설업 코스피 대비 5.3%p 상회(기관, 외인 매수)
. 주간APT매매수급동향 +0.39p(5주, 93.33)
. 주간APT매매가(연속): 전국 +0.05%(5주), 수도권 +0.13%(9주), 서울 +0.28%(17주), 지방 -0.04%(8주)
. 주간APT전세가(연속): 전국 +0.06%(24주), 수도권 +0.14%(56주), 서울 +0.18%(61주), 지방 -0.02%(8주)
. 지방 부진, 수도권 좋은 흐름이 지속. 서울의 상승 속도는 더더더 빨라짐
. 전주 청약결과: 서울 장위 완판, 경기, 원주 미달
. 이번주 청약예정: 4건(고성, 구미, 파주, 대전). 파주운정은 높은 경쟁률 예상. 대전이 관건. 약 2,100세대 대단지 분양으로, 가격이 애매

자세한 내용은 자료를 참고 부탁드립니다.

[위 문자는 컴플라이언스의 승인을 득하였음]

**하나증권 첨단소재
링크: https://t.me/joinchat/AAAAAEecImKoJBorcHRPWQ

**하나증권 건설
링크: https://t.me/hanabuild

<7월 24일 뉴스 업데이트>
1. 금감원, PF부실정리 6개월 내 종료 지침
. 내달 9일까지 부동산 PF 평가대상 사업장 중 사업성 평가 최종등급이 유의 또는 부실우려 등급에 해당하는 모든 사업장에 대해 재구조화·정리계획을 제출하라는 지침
. 재구조화·정리 이행 완료 예정일은 계획제출일로부터 6개월 이내로 설정하라고 명시
. PF 대출 원리금이 3개월 이상 연체된 경우 1개월마다 경·공매 착수
. 상각처리가 3분기 말 이후로 지연될 경우 구체적인 사유를 기재하라고 금감원은 주문
url: https://naver.me/Ghbt8d8n

<7월 25일 뉴스 업데이트>
1. KB, 다주택 구입용 대출 제한
  . 다음 주 월요일(29일)부터 기존 주택 보유자가 추가적으로 다른 주택을 구입하려는 목적의 주택담보대출을 제한
  . 다른 은행에서 빌린 주담대를 국민은행으로 갈아타는 대환 대출도 제한
  . 가산금리도 0.2%p 인상
url: https://naver.me/5pweh9y6

-> 가산금리가 너무 낮은 상태긴 했지만, 어떻게 보면 하반기 금리 인하에 대비해 미리 준비하는 것으로도 해석이 가능. 그리고 다주택자 대출 제한은 최근 부동산 과열의 분위기를 반양한 조치로 해석

2. 올해 상반기에만 12개 택지 유찰
  . 최근 5년간 유찰된 공공택지는 총 49필지(2조 9519억 원)
  . 유찰된 공공택지에는 3기 신도시 물량도 대거 포함(23년 하남교산/고양창릉 2개, 24년 남양주왕숙2/의왕청계2 2개)
  . 싼 가격에 3기 신도시를 공급하겠다고 밝힌 만큼 공사비 인상 비용 등을 충분히 반영시킬 수 없는 3기 신도시 공공택지 물량에 입찰하는 업체들의 수요가 크지 않은 상황
url: https://naver.me/Fy2asTyU

-> 공사비가 올랐는데 싸게 공급한다는 건 누군가 손실을 봐야 가능하다는 의미

3. 우크라이나, 러시아와 협상 원하고 준비중
  . 우크라이나는 러시아와 대화 및 협상하기를 원하고 준비 중
  . 지난 15일 기자회견에서 오는 11월 제2차 우크라이나 평화회의를 추진한다면서 이 회의에 러시아 대표단도 초청하겠다는 의사
url: https://naver.me/xeA23tlz

-> 요즘 우크라이나 재건주가 움직이는 이유

2024.07.25 08:18:48
기업명: HDC현대산업개발(시가총액: 1조 3,149억)
보고서명: 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)

매출액 : 10,872억(예상치 : 10,481억)
영업익 : 538억(예상치 : 542억)
순이익 : 474억(예상치 : 460억)

**최근 실적 추이**
2024.2Q 10,872억/ 538억/ 474억
2024.1Q 9,554억/ 416억/ 305억
2023.4Q 11,491억/ 775억/ 552억
2023.3Q 10,332억/ 620억/ 621억
2023.2Q 9,336억/ 57억/ 152억


공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240725800037
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=294870

**어제 미국장에서의 커브스팁은 더들리의 비둘기 변신과 재무부의 바이백 거절 때문이지 트럼프 트레이드로 일반화 하는 것은 무리라고 생각합니다. 미국채 10년도 계속 4.2%대에서 등락, 국고 10년도 3.1%대에서 등락 중이며, 6월에 많이 하락한 부분에 대한 상승 되돌림 정도이지 내러티브를 변화시킬 무언가가 발생했다고 생각하지 않습니다.

시점과 폭의 차이가 있지만 경제지표들은 결국 인하에 점차 무게를 두게 만들고 있는 상황입니다. 앞으로도 하반기는 대선보다 통화정책/펀더멘털이 더 중요하다 판단합니다.

트럼프와 관련해서도 1️⃣ 재정적자, 2️⃣ 반이민정책을 무조건적인 장기물 상승재료로 볼 수 없습니다. 재정적자는 국방비와 순이자부담 항목에서, 반이민정책은 임금보다 중립금리에 미칠 영향을 각각 고려해야 하기 때문입니다.

물론 트럼프 1.0에서 경험해보지 못한 새로운 정책이 나온다면 그때그때 변동성 확대는 당연히 불가피하겠지만 그 부분을 지금 상황에서 미리 예측하고 대비하기는 어렵습니다.

종합하면 국고10년 3.1%, 미국채 4.1% 하단 견해를 유지하는 가운데, 한국이 미국보다 오버슈팅을 하고 있는 만큼 추가 하단은 최대 30bp 남아있음. 그럼에도 하단 하회시 일정부분 차익실현 필요

HDC현대산업개발 2Q24 자료: 마진이 잘나옴

2024.07.25 13:24:33
기업명: 삼성E&A(시가총액: 4조 8,412억)
보고서명: 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)

매출액 : 26,863억(예상치 : 25,438억)
영업익 : 2,626억(예상치 : 2,006억)
순이익 : 3,153억(예상치 : 1,453억)

**최근 실적 추이**
2024.2Q 26,863억/ 2,626억/ 3,153억
2024.1Q 23,847억/ 2,094억/ 1,641억
2023.4Q 28,275억/ 2,698억/ 1,124억
2023.3Q 24,781억/ 1,534억/ 1,559억
2023.2Q 27,859억/ 3,445억/ 2,514억


공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240725800189
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=028050

화공GPM 19.5%
멕시코 체인지오더(증액 공시) 영향으로 추정, 2시 컨콜 예정

-> 화공 1회성 제외시 10.3% 수준으로 약 1,100억원이 정산이익으로 인식된 것으로 추정

2024.07.25 16:56:11
기업명: LX하우시스(시가총액: 4,165억)
보고서명: 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)

매출액 : 9,419억(예상치 : 9,219억)
영업익 : 378억(예상치 : 408억)
순이익 : 314억(예상치 : 256억)

**최근 실적 추이**
2024.2Q 9,419억/ 378억/ 314억
2024.1Q 8,495억/ 324억/ 182억
2023.4Q 8,827억/ 89억/ -44억
2023.3Q 8,642억/ 354억/ 280억
2023.2Q 9,385억/ 494억/ 336억


공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240725800585
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=108670