Forwarded from The Truth_투자스터디
1. 암젠 소송건
- 이부분은 제 생각이지만 회사에서도 놀라긴 한거같습니다. 판사가 왜 기각한지는 공개하지않아 파악이 어렵고 리제가 바로 항소햇으니 결과 기다리는 느낌이었습니다. 게다가 암젠은 865 소송중입니다. 판매는 865때문에 못할 확률이 높구요. 865가 제약사의 특허중 가장 강하다는 액상제형 특허라 뚫기는 쉽지않아 보입니다. 모 회사도 자체 제형 잇지만 쉽지않다는 말이 이전엔 미웠으나 요즘엔 근거가 되고있네요.
2. 아일리아
- 아일리아 계약은 아시다시피 나와야 니오는거고 어치피 EMA 승인 이후에는 파트너사 공개니 힘든 시간 잘 버티며 11-12월까진 버텨봅시다. 조심스럽기는 하지만 회사에서 경쟁사들 파악하기론 여러 국가의 여러 업체들을 통해 만들기에 원가 경쟁력으로는 절대 상대가 안된다는 입장입니다. (공장이 여러 나라에 뿌러져 있다고 하네요)
또한, 삼천당의 경우 2018년부터 계약해서 이미 증설이나 라인 확보 완료하였음을 확인했습니다. 지금 구하는 곳은 아마... 많이 힘들겁니다. 조금 서칭해보시면 대만 공장들 기대감 미쳤습니다.
그렇다고 한들 퍼스트는 변함 없다는 입장 확인했습니다. 간혹 임상만 하는 벤쳐 제약사들이 생산이나 공장 문제로 좌초되는 경우가 많은걸 비추어볼때 꼼꼼하게 잘햇다고 생각합니다.
3. Glp-1
- 현재 가장 기대되는 품목입니다. 전 생동성이라 별거 아닌걸로 봤으나, 다시 확인해보니 리벨서스 연매출 5조입니다. 내년엔 더 커질걸 기대하고있구요 회사에서 에스패스는 솔직히 시장이 너무 커서 ms 산정도 불가능할 정도라네요.
같이 가신 분의 말씀처럼 보완이나 추가 자료 제출 없었고 FDA 결정 기다리고 있다고 합니다.
귀하신 시간 내주셔서 탐방 다녀오신 NJH님과 즉대님 대단히 감사드립니다.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
📺 이차장 Live탐방 안내
💥오늘! 오후 3시 [다원넥스뷰]
(2시 아닌 3시입니다~^^;)
> 세계적 수준의 '초정밀 레이저 접합 기술'을 보유한 다원넥스뷰를 찾아갑니다~
🔶 접속방법
해당시간에 아래 링크 클릭 후,
대화명 쓰시고 입장!
leechajang.com
🏝 사무실에서 생생한 탐방을 경험하세요!
💥오늘! 오후 3시 [다원넥스뷰]
(2시 아닌 3시입니다~^^;)
> 세계적 수준의 '초정밀 레이저 접합 기술'을 보유한 다원넥스뷰를 찾아갑니다~
🔶 접속방법
해당시간에 아래 링크 클릭 후,
대화명 쓰시고 입장!
leechajang.com
🏝 사무실에서 생생한 탐방을 경험하세요!
Forwarded from 한투증권 중국/신흥국 정정영
* 골드만삭스: 중국주식에 올라탈 준비할 때
=========================
~ But despite the rally, Rubner thinks the long-awaited recovery in Chinese equities may finally have arrived and, if so, investors should want to get in on it
~ “I really think this time is different for China,” Rubner wrote in a note to clients Thursday, noting that being underweight Chinese equities is the “largest consensus trade” in the global stock market
https://www.bloomberg.com/news/articles/2024-09-26/goldman-s-rubner-sees-buy-china-trade-playing-after-election/
=========================
~ But despite the rally, Rubner thinks the long-awaited recovery in Chinese equities may finally have arrived and, if so, investors should want to get in on it
~ “I really think this time is different for China,” Rubner wrote in a note to clients Thursday, noting that being underweight Chinese equities is the “largest consensus trade” in the global stock market
https://www.bloomberg.com/news/articles/2024-09-26/goldman-s-rubner-sees-buy-china-trade-playing-after-election/
Bloomberg.com
Goldman’s Rubner Sees ‘Buy China’ Trade Playing After Election
Chinese stocks have been on a tear, with the Nasdaq Golden Dragon Index soaring 19% in the last four days, and the shares should be a key part of investors’ plans once the US election is over, according to Scott Rubner, managing director for global markets…
Forwarded from [ IT는 SK ] (Mingyu Kwon)
# 모건스탠리, 아이폰16, 아이폰12 이후 가장 인기 없어 (ZDNET)
[ SK증권 박형우, 권민규 ]
IT부품/전기전자, 2차전지
- 모건스탠리, "아이폰 16 수요가 이전 모델들보다 낮은 수준일 가능성이 높음"
- 평균 리드타임(vs. 15시리즈):
1) 16 Pro Max 26일 (vs. 44일)
2) 16 Pro 19일 (vs. 33일)
3) 16 기본 9일 (vs. 14일)
4) 16 Plus 8일 (vs. 14일)
- 16시리즈 평균 리드 타임은 14일, 지난 5년 평균 중 가장 짧고 아이폰 12와 비슷
- 애플이 공급 주문을 줄일 가능성이 50% 이상이라고 예측
- 하지만 분석가들은 초기 리드타임 분석은 예측 능력이 제한적이고, 리드타임은 애플의 재고량에 따라 달라진다고 주장
- 애플은 재고 수치를 공개하지 않았음
https://zdnet.co.kr/view/?no=20240926075521
[ SK증권 박형우, 권민규 ]
IT부품/전기전자, 2차전지
- 모건스탠리, "아이폰 16 수요가 이전 모델들보다 낮은 수준일 가능성이 높음"
- 평균 리드타임(vs. 15시리즈):
1) 16 Pro Max 26일 (vs. 44일)
2) 16 Pro 19일 (vs. 33일)
3) 16 기본 9일 (vs. 14일)
4) 16 Plus 8일 (vs. 14일)
- 16시리즈 평균 리드 타임은 14일, 지난 5년 평균 중 가장 짧고 아이폰 12와 비슷
- 애플이 공급 주문을 줄일 가능성이 50% 이상이라고 예측
- 하지만 분석가들은 초기 리드타임 분석은 예측 능력이 제한적이고, 리드타임은 애플의 재고량에 따라 달라진다고 주장
- 애플은 재고 수치를 공개하지 않았음
https://zdnet.co.kr/view/?no=20240926075521
ZDNet Korea
"아이폰16, 아이폰12 이후 가장 인기 없어"
미국 유명 투자은행 모건스탠리가 아이폰16 시리즈의 출시 초기 리드타임 조사를 통해 초기 수요가 전작에 비해 부진하다고 분석했다.25일(현지시간) 애플인사이더 등 외신들에 따르면 모건스탠리는 투자자들에 보낸 메시지를 통해 아이폰16 수요가 이전 모델들보다 낮은 수준일 가...
Forwarded from 하나 중국/신흥국 전략 김경환
•중국증시 개장 상해•심천 거래대금 5분만에 3,000억위안(호황 기준 일일 1조) 돌파. 국신증권 등 일부 증권사 온라인 시스템 다운
•상해종합지수 개장 3,200선 돌파 이후 일부 되돌림, 11시 기준 +3%대. 홍콩은 상승폭 축소
+개장 35분만에 1조위안 돌파. 신기록
**개미 소문듣고 국경절 연휴전 배팅
**시중에 개인 여유자금은 많습니다.
(지난 2년간 예금•고정금리 상품으로 이동, 금리상품 수익률 역대 최저)
**오후장 보유 기관 매물 주목
>开盘五分钟，沪深京三市成交额突破3000亿元。创业板指涨超9%。东方财富一度逼近涨停，涨幅超19%。
•상해종합지수 개장 3,200선 돌파 이후 일부 되돌림, 11시 기준 +3%대. 홍콩은 상승폭 축소
+개장 35분만에 1조위안 돌파. 신기록
**개미 소문듣고 국경절 연휴전 배팅
**시중에 개인 여유자금은 많습니다.
(지난 2년간 예금•고정금리 상품으로 이동, 금리상품 수익률 역대 최저)
**오후장 보유 기관 매물 주목
>开盘五分钟，沪深京三市成交额突破3000亿元。创业板指涨超9%。东方财富一度逼近涨停，涨幅超19%。
Forwarded from Brain and Body Research
꿈의 비만약’ 위고비 2주뒤 출시...공급가 4주에 37만원대
10월 15일 공급가 37만2025원으로 책정
비급여, 병원마다 환자 내는 비용 더 클 것
위고비는 펜 모양 주사제 형태로 하나당 약 용량이 0.25㎎, 0.5㎎, 1.0㎎, 1.7㎎, 2.4㎎ 등 5가지로 나오는데, 공급 가격은 용량에 관계 없이 37만2025원으로 정해졌다.
출시 날짜와 공급 가격이 정해지면서 같은 제약사의 #삭센다(리라글루타이드)와 #알보젠코리아의 #큐시미아(펜터민·토피라메이트), #대웅제약의 디에타민(펜터민) 등이 만든 국내 비만약 시장도 큰 영향을 받을 것으로 전망된다.
https://n.news.naver.com/mnews/article/366/0001021136?sid=101
10월 15일 공급가 37만2025원으로 책정
비급여, 병원마다 환자 내는 비용 더 클 것
위고비는 펜 모양 주사제 형태로 하나당 약 용량이 0.25㎎, 0.5㎎, 1.0㎎, 1.7㎎, 2.4㎎ 등 5가지로 나오는데, 공급 가격은 용량에 관계 없이 37만2025원으로 정해졌다.
출시 날짜와 공급 가격이 정해지면서 같은 제약사의 #삭센다(리라글루타이드)와 #알보젠코리아의 #큐시미아(펜터민·토피라메이트), #대웅제약의 디에타민(펜터민) 등이 만든 국내 비만약 시장도 큰 영향을 받을 것으로 전망된다.
https://n.news.naver.com/mnews/article/366/0001021136?sid=101
Naver
‘꿈의 비만약’ 위고비 2주뒤 출시...공급가 4주에 37만원대
10월 15일 공급가 37만2025원으로 책정 비급여, 병원마다 환자 내는 비용 더 클 것 덴마크 제약사 노보 노디스크가 개발한 비만 치료제 위고비(성분명 세마글루타이드)가 다음 달 중순 국내 출시되면서 공급 가격이
[SK증권 미래산업/미드스몰캡] Analyst 허선재/02-3773-8197
▶️씨어스테크놀로지 (458870/KQ) / Not Rated
★다양한 성장 모멘텀에 주목할 시점
[웨어러블 헬스케어 디바이스 기반의 의료AI업체]
- 씨어스테크놀로지는 09년 설립 24년 6월 코스닥 시장에 상장한 웨어러블 디바이스 기반의 의료AI업체
- 주요 제품은 ①모비케어 (부정맥 진단용 웨어러블 심전도 패치)와 ②씽크 (실시간 입원환자 모니터링 솔루션)이며 대웅제약을 통해 국내 의료기관 및 건강검진센터에 공급 중
- 동사의 중장기 성장에 대한 큰 그림은 ①의료보험 수가 적용이 완료되어 당장 가시적 실적 창출이 가능한 모비케어를 통해 1차 성장을 달성하고(24년~) ②일반병동 침투로 잠재 시장규모가 큰 씽크를 통해 추가적인 실적을 쌓아가는 그림(25년~). 궁극적으로는 향후 국내 원격의료 시장 개화에 따른 직접적인 수혜 이뤄질 것
- 지금 씨어스테크놀로지에 주목할만한 이유는 ①3개월 보호예수 물량 해제에 따른 오버행 해소 구간 진입 (9/19) ②4Q24모비케어 건강검진센터 성수기 효과 ③4Q24 모비케어 FDA 확보를 통한 미국 시장 진출 일정 ④2H24 씽크 도입 병원 확대 일정 등
[중단기 성장은 ①부정맥 진단 ②입원환자 모니터링 순으로 이뤄질 것]
I. 부정맥 진단(모비케어)
- 무선 웨어러블 심전도 패치와 생체신호 분석 AI 가 결합된 부정맥 진단 솔루션 ’모비케어’를 통해 연간 9천억원 규모의 국내 심전도 스크리닝 시장을 본격 침투할 예정
- 국내 심전도 스크리닝 시장은 3천억원 규모의 외래 시장과(급여) 6천억원 규모의 건강검진 시장(비급여)으로 구분되어 있으며 동사는 20년 7월 외래 시장 진입 후 24년 5월부터는 KMI, 건강관리협회 등 수익성이 좋은 국내 건강검진 시장에 진입
- 모비케어는 현재 42개 상급종합병원, 220개 이상의 2차의료기관, 580개 이상의 1차 의료기관에 도입되었으며 1H24 기준 누적 검사건수 25만건 이상을 기록
- 향후 주목해야 하는 성장 포인트는 ①4Q24 건강검진 성수기에 따른 검진센터 매출 고성장 ②4Q24 미국 FDA 승인 일정을 포함한 7개 국가 진출 스케줄 (미국, UAE, 태국, 홍콩, 베트남, 카자흐스탄, 몽골). 대표적인 글로벌 선도업체는 미국의 iRhythm (시총 3조원)
II. 입원환자 모니터링(씽크)
- 웨어러블 기기로 측정한 환자의 실시간 생체데이터를 AI로 분석해 이상징후를 자동 감지/예측해주는 ‘씽크’를 통해 연간 1.1조원 규모의 국내 입원환자 모니터링 시장 침투가 2H24부터 본격화될 예정. 씽크는 환자의 심박, 혈압, 체온, 산호포화도 등의 생체데이터를 측정해 응급 부정맥, 심정지, 폐혈증 등의 예측에 사용
- 국내 입원환자 모니터링 시장은 스마트 병원 성장과 궤를 함께하며 지금까지는 ①높은 가격대에 따라 일반병동 보다는 중환자실 중심으로 구축되어 있고 ②의료진이 대면으로 환자의 생체신호를 8시간마다 측정하고 수기로 기록해야 된다는 한계점 때문에 시장 성장이 제한적이었지만 ①동사의 씽크와 같은 신제품 출시 ②의료진 부족 이슈 ③병원 수익성 개선 이슈 등에 따라 본격적인 시장 성장이 시작될 것으로 예상
- 24년 연말까지 최소 10개 이상의 병원에 도입될 전망. 국내외 선도 업체는 Philips (시총 40조원), 뷰노 (시총 4.7천억원)
▶️보고서 원문: https://buly.kr/44wMKFF
▶️ SK증권 미드스몰캡 텔레그램 채널: https://t.me/sk_smallcap
▶️ SK증권 리서치센터 텔레그램 채널: https://t.me/sksresearch
※당사는 컴플라이언스 등록된 자료에 대해서만 제공 가능하며 본 자료는 컴플라이언스 등록된 자료입니다.
▶️씨어스테크놀로지 (458870/KQ) / Not Rated
★다양한 성장 모멘텀에 주목할 시점
[웨어러블 헬스케어 디바이스 기반의 의료AI업체]
- 씨어스테크놀로지는 09년 설립 24년 6월 코스닥 시장에 상장한 웨어러블 디바이스 기반의 의료AI업체
- 주요 제품은 ①모비케어 (부정맥 진단용 웨어러블 심전도 패치)와 ②씽크 (실시간 입원환자 모니터링 솔루션)이며 대웅제약을 통해 국내 의료기관 및 건강검진센터에 공급 중
- 동사의 중장기 성장에 대한 큰 그림은 ①의료보험 수가 적용이 완료되어 당장 가시적 실적 창출이 가능한 모비케어를 통해 1차 성장을 달성하고(24년~) ②일반병동 침투로 잠재 시장규모가 큰 씽크를 통해 추가적인 실적을 쌓아가는 그림(25년~). 궁극적으로는 향후 국내 원격의료 시장 개화에 따른 직접적인 수혜 이뤄질 것
- 지금 씨어스테크놀로지에 주목할만한 이유는 ①3개월 보호예수 물량 해제에 따른 오버행 해소 구간 진입 (9/19) ②4Q24모비케어 건강검진센터 성수기 효과 ③4Q24 모비케어 FDA 확보를 통한 미국 시장 진출 일정 ④2H24 씽크 도입 병원 확대 일정 등
[중단기 성장은 ①부정맥 진단 ②입원환자 모니터링 순으로 이뤄질 것]
I. 부정맥 진단(모비케어)
- 무선 웨어러블 심전도 패치와 생체신호 분석 AI 가 결합된 부정맥 진단 솔루션 ’모비케어’를 통해 연간 9천억원 규모의 국내 심전도 스크리닝 시장을 본격 침투할 예정
- 국내 심전도 스크리닝 시장은 3천억원 규모의 외래 시장과(급여) 6천억원 규모의 건강검진 시장(비급여)으로 구분되어 있으며 동사는 20년 7월 외래 시장 진입 후 24년 5월부터는 KMI, 건강관리협회 등 수익성이 좋은 국내 건강검진 시장에 진입
- 모비케어는 현재 42개 상급종합병원, 220개 이상의 2차의료기관, 580개 이상의 1차 의료기관에 도입되었으며 1H24 기준 누적 검사건수 25만건 이상을 기록
- 향후 주목해야 하는 성장 포인트는 ①4Q24 건강검진 성수기에 따른 검진센터 매출 고성장 ②4Q24 미국 FDA 승인 일정을 포함한 7개 국가 진출 스케줄 (미국, UAE, 태국, 홍콩, 베트남, 카자흐스탄, 몽골). 대표적인 글로벌 선도업체는 미국의 iRhythm (시총 3조원)
II. 입원환자 모니터링(씽크)
- 웨어러블 기기로 측정한 환자의 실시간 생체데이터를 AI로 분석해 이상징후를 자동 감지/예측해주는 ‘씽크’를 통해 연간 1.1조원 규모의 국내 입원환자 모니터링 시장 침투가 2H24부터 본격화될 예정. 씽크는 환자의 심박, 혈압, 체온, 산호포화도 등의 생체데이터를 측정해 응급 부정맥, 심정지, 폐혈증 등의 예측에 사용
- 국내 입원환자 모니터링 시장은 스마트 병원 성장과 궤를 함께하며 지금까지는 ①높은 가격대에 따라 일반병동 보다는 중환자실 중심으로 구축되어 있고 ②의료진이 대면으로 환자의 생체신호를 8시간마다 측정하고 수기로 기록해야 된다는 한계점 때문에 시장 성장이 제한적이었지만 ①동사의 씽크와 같은 신제품 출시 ②의료진 부족 이슈 ③병원 수익성 개선 이슈 등에 따라 본격적인 시장 성장이 시작될 것으로 예상
- 24년 연말까지 최소 10개 이상의 병원에 도입될 전망. 국내외 선도 업체는 Philips (시총 40조원), 뷰노 (시총 4.7천억원)
▶️보고서 원문: https://buly.kr/44wMKFF
▶️ SK증권 미드스몰캡 텔레그램 채널: https://t.me/sk_smallcap
▶️ SK증권 리서치센터 텔레그램 채널: https://t.me/sksresearch
※당사는 컴플라이언스 등록된 자료에 대해서만 제공 가능하며 본 자료는 컴플라이언스 등록된 자료입니다.