올해 말 아키텍쳐 데이에서 공개할 줄 알았는데 생각보다 빨리 공개 하네요. Meteor Lake/Arrow Lake가 오는 8월 HotChip에서 세부사항을 공개할 예정입니다. 인텔의 전환점이 될 제품으로 아웃소싱/3D디자인(모듈식)/짐켈러의 숨결이 들어가 있습니다

https://www.hardwaretimes.com/intel-to-detail-its-14th-gen-meteor-lake-arrow-lake-cpus-featuring-3d-stacking-in-late-august/

계속 재택 근무하다가 회사 나오라고 하면 싫을꺼 같긴 하네요

https://byline.network/2022/05/18-192/

중국 락다운 이슈등으로 iPhone 14 개발이 지연되어 출시도 지연될 가능성이 있다고 하네요. 늦어도 7월초 검증단계까지 마무리된다면 여전히 9월 출시가 가능할 것 같습니다. 조금 지켜봐야할 것 같네요

https://asia.nikkei.com/Spotlight/Supply-Chain/Apple-s-iPhone-development-schedule-hit-by-China-lockdowns

애플이 3개월전에 소개했던 Tap to pay가 오늘부터 미국내 애플 스토어에서 사용 가능하다고 합니다.

https://twitter.com/markgurman/status/1529456665174614017?s=21&t=dIQS0R2Fi3bP1UdU6YaatQ

[미래에셋 Global Tech 류영호]
엔비디아 Nvidia (NVDA US) 1Q23(FY) Review Brief

텔레그램: <https://t.me/globaltech05>

▶ 예상대로 양호한 실적
- 1분기 매출액 82.9억달러 (+46.3% YoY) EPS $1.38 예상상회
- 게이밍/데이터센터 분기 최대 매출 기록 갱신, 데이터센터 매출은 게이밍 부분을 상회
- 게이밍 부분 36.2억달러 (+31% YoY) 노트북/콘솔 강세.
- 암호화폐, 이더리움 2.0 전환 등 어느정도 실적에 영향을 줄지 판단하기 어려움
- 데이터센터 37.5억달러 (+83% YoY), 클라우드 긍정적인 수요 지속
- 자동차 1.38억달러(-10% YoY), 자동차 생산문제와 legacy 제품 수요 감소, 하지만 신규 제품 판매 증가로 전분기 대비로는 성장 기록
- Professional Visualization 6.2억달러(+67% YoY) 하이브리드 워크 확산 수혜 지속
- OEM 부분 약세는 저가형 PC판매 부진과 CMP 판매 감소때문

▶ 가이던스 중국/러시아 이슈로 예상 하회
- 2분기 가이던스 매출액 81억달러 (+/- 2%) vs 시장예상 84.4억달러
- 중국/러시아 영향, 5억달러 반영

- 매크로 변수를 제외한다면 가이던스 자체는 생각보다 나쁘지는 않았지만 시장은 이를 뛰어넘는 실적을 기대 했었기 때문에 주가는 시간외 7.8% 하락 중

- 자세한 내용은 컨콜 후 보고서를 통해 말씀드리겠습니다

감사합니다

* Gaming, inventory ‘normalized,’ expected gaming revenue to decline sequentially "in the teens" in the current quarter
* Strong demand in Data Center

[미래에셋증권 Global Tech 류영호/신지원]
주요 이슈 및 뉴스 (05/26)
텔레그램: https://t.me/globaltech05

•IC 패키징 재료, 자동차와 산업의 수혜 받아
자동차 및 산업용 애플리케이션의 성장으로 리드프레임과 같은 IC 패키징 재료에 대한 수요가 증가. Infineon, STMicroelectronics, Onsemi 및 Rohm Semiconductor 등의 전력 반도체 공급업체가 모듈식 제품에 의존하고 있어 IC 패키징에 사용되는 맞춤형 리드프레임에 대한 수요가 급증함. 시장의 여러 불확실성 속에서 많은 IDM 및 OSAT 회사는 소비자 전자 제품보다 자동차 및 산업 응용 프로그램에 더 중점을 두어 시장 전략을 수정 중
https://bit.ly/3MKAWJw

•퀄컴, 충전소 통신용 PLC 장치 공개
퀄컴은 글로벌 통합 충전 시스템(EVSE)을 사용하는 전기 자동차(EV) 충전소 통신(EV 공급 장비(EVSE)라고도 함)에 대한 요구 사항을 해결하도록 설계된 차세대 전력선 통신(PLC) 장치인 QCA7006AQ를 발표함. 스마트 그리드 통합을 통해 차량은 전기 자동차 충전을 위한 플러그 앤 차지(Plug and Charge) 자동 결제를 통해 네트워크에서 원활하게 인증할 수 있으며 그리드와 가정에서 에너지의 타이밍과 방향을 조정할 수 있음
https://bit.ly/3PHfrv2

•‘마이크로소프트 빌드’ 개막… 개발자 위한 AI 혁신 기술 대거 선보여
주요 내용 : ‘깃허브 코파일럿(GitHub Copilot)’을 올 여름 공식 출시, 신규 엣지 엔드포인트를 위한 새 하이브리드 AI 앱 패턴 공개… 윈도우에서 광범위한 기회 제공, 비즈니스용 웹사이트 구축에 최적화된 로우 코드 개발 및 호스팅 플랫폼 ‘마이크로소프트 파워페이지(Microsoft Power Pages)’로 누구나 데스크톱과 모바일에서 유동적으로 웹사이트 설계 가능하게 함
https://bit.ly/39YA5GN

마이크론, Crucial P3 및 P3 Plus Value M.2 NVMe SSD 발표
https://bit.ly/3sX7tEg

NOR 플래시 가격은 하반기에 하향 추세
https://bit.ly/3GloQEb

AMD의 Ryzen 7000, 오버클럭 없이 5.5GHz 데모 시연
https://bit.ly/3as6BkV

AMD 소프트웨어: Adrenalin Edition 22.5.2 릴리스 정보
https://bit.ly/3sW4dcc

감사합니다

애플, 미국 직원들에 대한 임금을 10% 이상 상승한 시급 22달러로 인상 결정

https://bloom.bg/3wTopNn

브로드컴 VMware 인수 컨펌. 610억달러 in CASH!!

Broadcom announces plans to buy VMware in $61 billion deal

https://www.cnbc.com/2022/05/26/broadcom-announces-plans-to-buy-vmware.html?__source=iosappshare%7Ccom.apple.UIKit.activity.CopyToPasteboard

[미래에셋증권 Global Tech 류영호/신지원]
주요 이슈 및 뉴스 (05/27)
텔레그램: https://t.me/globaltech05

•Broadcom, 610억 달러에 VMware 인수 계획 발표
Broadcom은 2022년 5월 25일 Broadcom 보통주의 종가를 기준으로 610억 달러에 달하는 현금 및 주식 거래로 VMware를 인수할 것이라고 발표. Broadcom의 VMware 인수는 회사가 반도체를 설계 및 판매하는 핵심 비즈니스에서 더 큰 마진을 가질 수 있는 엔터프라이즈 소프트웨어로 다각화하는 데 도움이 될 것. Broadcom은 또한 예상보다 나은 회계 2분기 실적을 보고했으며 3분기에 대한 낙관적인 가이던스를 제시
https://cnb.cx/3lQPxaB

•UMC, 새로운 팹 구축에 진전
UMC는 이전에 추가 22nm 및 28nm 공정 용량을 위해 싱가포르의 Fab12i에 인접한 새로운 팹을 건설할 계획 Fab 12i P3라고 불리는 이 팹은 이미 2024년부터 다년 공급 계약을 확보. UMC는 2024년 말 Fab12i P3의 첫 번째 단계에서 생산을 시작하고 생산 능력은 월간 30,000개 웨이퍼에 도달할 것으로 예상. 새로운 팹에 대한 총 투자액은 50억 달러로 추산
https://bit.ly/3MR2Y61

•중국 기반 MEMS 센서 회사, 더 큰 글로벌 입지 확보 위해 노력
전 세계 MEMS 시장은 2020년 120억 5000만 달러에서 2026년까지 182억 6000만 달러에 이를 것으로 추정. 중국의 MEMS 수요는 전체의 50%를 차지하나 연구는 늦게 시작된 편. 대부분 서구 기업이 시장을 장악하고 있는 가운데 중국은 이를 따라잡기 위해 MEMS 활발한 R&D진행 중. 괴어마이크로가 2018년 글로벌 MEMS 시장에서 11위에 올랐고, 2019년에는 9위, 2020년에는 6위로 올라섰음.
https://bit.ly/3NA7wxO

Micron, 2022년 말 대만 공장에 EUV 팹 장비 설치 시작
https://bit.ly/38Tze9V

2024 반도체 과잉생산에 대한 우려 제기...지속되는 카파 증설 괜찮을까
https://bit.ly/3wPLbGO

연구진, 양자 컴퓨터를 통한 레이트레이싱 200% 최적화 방법 발견
https://bit.ly/3a0pB9B

MS, 네이티브 ARM 개발 지원용 미니 데스트탑인 Project Volterra 발표
https://bit.ly/3wTiOGx

PCIE 5.0 SSD 규격 변경 가능성 있어
https://bit.ly/3z9otei

인피니언, 2022 Computex에서 무선 충전용 WLC1115 송신기 컨트롤러 IC 공개
https://bit.ly/3LL2flK

감사합니다

[글로벌 소프트웨어] VM웨어(VMW US)
미래에셋증권 김수진/김규연

■ 브로드컴, VM웨어 인수

= 저의 애증의 VM웨어가 인수합병의 대가라고 볼 수 있는 브로드컴에 인수됐습니다.
= 굿 딜이죠. 한 때 가상머신으로 압도적 시장점유율 1위를 차지하던 기업의 시총이 최고점 대비 반토막이 난 400억달러까지 떨어져 매출이 10분의 1 수준인 크라우드스트라이크(CRWD US)와 같은 신규 보안 기업과 비슷해졌으니까요. (인수 발표 후 520억으로 증가)
= 인수가는 610억달러이고, 순부채 80억달러를 포함했습니다. 현금과 일부 주식 교환으로 인수 대금을 지급할 것이라고 합니다.

■ VM웨어는 과거 Dell의 자회사
= VM웨어는 오랜 기간 Dell의 자회사였습니다. 델이 2016년 EMC를 인수하며, EMC의 자회사이던 VM웨어도 소유하게 됐습니다. Dell은 VM웨어의 지분 81%를 보유하고 있었고, 마침내 2021년 11월 지분 매각으로 VM웨어는 독립회사가 됐습니다.
= 자유의 몸이 된지 반년 만에 새 주인을 찾아가게 됐네요.

■ 왜 VM웨어? 가상화 기술 1인자
= 대형 테크 기업들이 VM웨어를 탐내는 이유는 '가상화' 1인자란 명성 때문입니다.
= 가상화 기술은 클라우드 컴퓨팅을 처음 커버할 때 부터 열심히 설명하던 기술입니다.
= 클라우드 컴퓨팅, 엣지 컴퓨팅의 근간이 되는 기술입니다.
= 하지만 과거에는 VM웨어가 판매하는 가상 머신 형태로 쓰였지만, 클라우드 세상으로 진입하며 쿠버네티스란 새로운 기술력이 등장해 VM웨어가 설 자리를 잃어갔습니다. 물론 VM웨어는 그 동안 열심히 인수합병을 통해 클라우드 기반의 가상화 기술에 보안 솔루션까지 덧붙여 판매하면서 과거의 명성을 되찾고자 고군분투 중입니다.

■ 소프트웨어 강화 지속하는 브로드컴
= 류영호 위원님이 브로드컴 커버를 저에게 맡기겠다고 농담반 진담반 던지셨는데요(정말 주시면 어쩌죠..)
= 그도 그럴 것이 브로드컴이 시장 1위 하던 인프라 소프트웨어 기업들을 벌써 두 개나 사갔습니다.
= 다들 들어보셨을 보안 기업 시만텍의 엔터프라이즈 사업부를 2019년에 107억달러(13조원)에 사 가더니, 곧바로 CA테크놀로지스를 인수, 이번엔 가상화 1인자 VM웨어네요.

■ VM웨어 실적 발표
= 한편 VM웨어가 오늘 실적이 나왔는데, 예상을 하회하는 실적을 발표했네요.
가이던스는 제시하지 않았습니다.

- 매출 30.9억 달러(+3% YoY), 예상치 31.9억 달러 하회
- Non-Gaap EPS 1.28달러(-27% YoY), 1.63달러 하회
- FCF 4.2억 달러 (+298% YoY), 예상치 8.2억 달러 하회

= 향후 브로드컴과의 시너지를 통해 VM웨어가 과거의 명성을 되찾을 수 있을지가 인프라 소프트웨어 산업에서는 중요할 것 같습니다.

감사합니다.

B2B의 대표 Dell, 인프라/B2B PC 수요 강세로 긍정적인 실적,전망도 긍정적으로 제시하며 오늘 주가 강세

https://www.reuters.com/technology/dell-revenue-zooms-past-expectations-strong-pc-demand-2022-05-26/

[글로벌 소프트웨어] 인뎁스 리포트
미래에셋증권 김수진/김규연

글로벌 사이버보안
보안의 새 원칙: 아무도 믿지마라(Zero Trust)!

안녕하세요. 미래에셋 리서치 김수진입니다.
최근 더욱 부각받고 있는 산업 '사이버보안'에 대한 인뎁스 리포트를 발간했습니다.

1)현재 사이버보안이 왜 주목받고 있는지, 2) 관심 가져야 할 기술은 무엇인지, 3) 그리고 어떤 기업을 살펴봐야할지 등에 대해 작성했습니다!

업무에 참고하시고, 궁금한 내용 있으시면 언제든 연락주세요!! 감사합니다~!

보고서 링크: https://bit.ly/3NLLoRh

< 보고서 내용>

I. 보안 산업의 구조적 변화 촉발
1. 변화의 근간: 클라우드 컴퓨팅
2. 피해갈 수 없는 흐름: 오픈소스(OSS)의 파급력
3. 최종 목적지: 메타버스와 블록체인

II. 꼭 알아야할 부상중인 보안 기술
1. 클라우드 인프라를 위한 보안
2. 오픈소스와 오픈API 보안
3. 통합 관제 서비스의 증가
4. 블록체인을 사이버보안에 적용

III. 투자포인트
1. 구조적 변화에 따른 산업 성장
2. 디지털화 가속화에 따른 보안 영역의 세분화
3. 지정학적/사회적 리스크가 촉발한 경각심

IV. 밸류에이션 및 기업
1. 적정 밸류에이션에 대한 고민 - 데이터독(DDOG US) 케이스 스터디
2. 추천 종목: 크라우드스트라이크(CRWD US), 포티넷(FTNT US), BUG ETF

Appendix. 사이버보안, 해킹과의 끝없는 싸움
1. 해커의 유례 및 역사
2. 정보 보안 산업의 이해

Top Picks 및 관심종목
- 크라우드스트라이크 Crowdstrike (CRWD US)
- 포티넷 Fortinet (FTNT US)
- 팔로 알토 네트웍스 Palo Alto Networks (PANW US)
- 데이터독 Datadog (DDOG US)
- 트렌드마이크로 Trendmicro (4704 JP)
- Global X Cybersecurity ETF (BUG US)

감사합니다!

보고서 링크: https://bit.ly/3NLLoRh

[미래에셋증권 Global Tech 류영호/신지원]
주요 이슈 및 뉴스 (05/31)
텔레그램: https://t.me/globaltech05

•유럽과 미국 기업, 대만 IC 디자인 인재 헤드헌팅에 주력 중
인재 부족으로 대만 IC 디자인 하우스는 신규 이민자의 초임 급여를 인상하거나 좋은 승진 기회를 제공하기 위해 서두르고 있음. 마찬가지로 유럽과 미국의 반도체 기업들도 고급 인재를 채용하기 위해 대만을 찾아 해외 정착 기회와 이력서 가산점을 부여해 인재 확보 경쟁에서 대만의 최대 경쟁자가 되고있음
https://bit.ly/3t9pb7F

•삼성, 인도 피처폰 사업 철수
인도의 피처폰 출하량은 공급 문제, 높은 재고 수준, 인플레이션으로 인한 소비자 수요 약화로 인해 2022년 1분기에 전년 대비 39% 감소. 저가형 휴대폰 대신 프리미엄 기기 확장을 모색중으로 삼성이 3월에 인도 스마트폰 출하량 점유율 22%, 매출 점유율 27%를 차지했으며 가치 측면에서 시장 점유율을 40%까지 높일 것
https://bit.ly/3PLQ7Ep

•애플, 기조연설을 시작으로 WWDC 2022 일정 공유
애플은 은 PT 6월 6일 월요일 오전 10시에 기조 연설을 시작하는 WWDC 일정을 공유. 일주일 간의 개발자 컨퍼런스에서 Apple은 iOS 16, iPadOS 16, macOS 13, watchOS 9 및 tvOS 16을 포함한 최신 소프트웨어를 미리 선보일 예정
https://bit.ly/3t6hI9w

엔비디아, 100K AI 및 HPC 지원 뇌 이미지 데이터베이스 발표
https://bit.ly/3wXmdV5

NVIDIA RTX 4070 테스트 시작, 2022년 4분기 출시 목표
https://bit.ly/3NKWiGG

ASUS, 올 1분기 커머셜 노트북 시장점유율 1위 달성
https://bit.ly/3NIx2Rp

M2 칩이 탑재된 새로운 MacBook Air, Apple의 WWDC 이벤트에서 발표될 가능성 있어
https://bit.ly/3t4OnMO

NVIDIA GeForce GTX 1630 출시일 6월 15일로 변경 루머
https://bit.ly/3GvjiY0

ASUS, 12세대 Intel Core 및 Ryzen 5000 탑재 소형 데스크탑 PC 발표
https://bit.ly/3NHgsS2

감사합니다