Чем сбережения отличаются от инвестиций

Сегодня опять про #личные_финансы

Инвестировать для достижения долгосрочных целей - дело захватывающее, ответственное и важное 🤓 Однако не стоит торопиться: часть денег всегда должна быть доступна. Вкладывать всё до копейки надолго - залог провала в достижении финансовых целей🙅🏼‍♂️ Необходимость в деньгах остро ощущается в двух случаях: неожиданная потеря дохода и неожиданные расходы. Жизненных ситуаций можно придумать массу: сократили на работе, залили соседи, потребовалась срочная операция 😓 Во всех этих ситуациях без сбережений на чёрный день придётся очень туго. Если их нет, а деньги нужны срочно, люди вынуждены влезать в кредитную кабалу, браться за первую попавшуюся работу и делать ошибки, о которых в будущем жалеют. Причём не так важны причины отсутствия свободных средств. Можно жить от зарплаты до зарплаты, или быть обладателем миллионных активов, но без свободных средств. Когда деньги нужны здесь и сейчас, продуманные долгосрочные инвестиции в одночасье перестают быть долгосрочными 😣 При этом, согласно опросам, больше половины россиян так и не имеют сбережений 🤦🏻‍♂️

И сколько сберегать?
Обычно размер сбережений определяется как 3-6 месяцев обычных трат. Более точный размер зависит от:
• Дохода. Чем он выше, тем большее количество месячных расходов лучше иметь в запасе.
• Сферы деятельности. Нестабильный заработок вынуждает иметь больше сбережений.

Предположим, что сбережений нет вообще, и откладывать не получается. Что делать? Моя рекомендация совпадает с парадоксальным советом, который я слышал насчёт медитации: «Медитировать нужно 15 минут в день. Если времени на медитацию выделить никак не выходит, нужно медитировать 30 минут в день» 🧘🏻

Чем меньше твоя возможность откладывать, тем больше ты нуждаетесь в сбережениях. Начни завтра. А лучше - сегодня. Даже если откладывать стандартные 10%, то 3 месяца расходов получится накопить только через 2.5 года. А если форс-мажор случится раньше? 🤔

В чём хранить?
Это тоже зависит от человека. Тем, у кого проблемы с деньгами, и они «руки жгут», нужно затруднить к ним доступ. К примеру, открыть срочный вклад в банке. Более сложная схема: можно в течение года каждый месяц открывать счета так, чтобы погашения происходили каждый месяц следующего года, и впоследствии просто пролонгировать вклады. Таким образом можно получать доход и не сильно переживать, что потеряете все проценты при досрочном снятии. Неправильно держать всю сумму в наличных рублях: их подъедает инфляция, их легко потратить, их могут украсть. Лично у меня проблем с самоконтролем не возникает, поэтому я держу сбережения на текущих карточных счетах в комбинации с наличной валютой.

Один из вопросов, поступивших в рубрику #письмошная, звучал так: «Есть ли смысл использовать сбережения как первоначальный взнос для покупки квартиры и остаться вообще без накоплений?» 🏡

Однозначного ответа на этот вопрос нет, каждая ситуация уникальна, и её нужно рассматривать в отдельности. Тем не менее, общий совет будет «подумай дважды». Откладывать, одновременно с этим выплачивая ипотеку, ой как непросто. К тому же, если всех денег хватает только на первоначальный взнос, повышается риск просрочки в будущем.

Не думай об упущенной выгоде своей подушки безопасности. Без надёжно прикрытых тылов не получится инвестировать с максимальной отдачей. Сбережения - важная часть финансового плана и фундамент для строительства здания финансовой независимости 🏛

@finsay

Это копилка для сбережений всех тех, кто не подписан на канал 😬

На днях меня попросили посоветовать приложение для учёта расходов. Я как человек ответственный решил поковыряться в app store и посмотреть, что же там сегодня может найти честной народ. Получилось много, придётся разбить на несколько постов. А пока опрос!

Ну что же, помимо меня буржуев набралось немного 😁

Парадокс специальных программ учёта трат заключается в том, что все они платные. Поэтому первой вашей записью будет расход на эту самую программу 😬
К счастью, на этом их недостатки по сравнению с альтернативами заканчиваются. А плюсов немало: удобство, контроль, отчёты, систематизация, и всё это под рукой. Практически каждый сейчас имеет смартфон (даже эти строки вы с него читаете), а специализированные приложения - это использование его возможностей на полную 🤘🏼

Открываю рубрику #личный_счёт

Буду в ней писать практичные вещи, проверенные мной лично 😎

Я уже сказал, что подошёл к совету по выбору программы ответственно и помимо приложения, в котором сам веду учёт (посмотрел историю записей, самые ранние датированы аж 2010 годом 😱), посмотрел на всё, что есть в топ 100 категории «финансы» на iOS. В общей сложности получилось 9 приложений (1 моё и 8 из топа). А сейчас держите моё абсолютно субъективное и предвзятое мнение на их счёт.

Начну со своего.
Называется CashTrails+, стоит 599р навсегда.
Выглядит довольно аскетично: никаких иконок, эмоджи и всплывающих окон. Как я уже говорил, использую учёт не для самоограничений, а для сбора статистики. Главное преимущество приложения - гибкость функционала.

Метки расходов и счета можно группировать. Кроме того, счета быстро можно сделать мультивалютными. Отчёты формируются на любые даты и по любым категориям транзакций. Удобное представление счетов и итог, который считается в любой валюте. Вдобавок ко всему этому можно добавить пароль на вход, автоматически синхронизировать записи с другими устройствами через iCloud и экспортировать данные в CSV формате (это для тех, кто любит ковыряться в экселе).

В целом, приложение без претензий, никаких мотивирующих техник для сбережений и разумных трат в него не вшито, но меня полностью устраивает. К недостаткам я бы отнёс невозможность скрыть ненужные вкладки в отчётах и редко выходящие обновления (последнее было год назад). Справедливости ради, на последней iOS работает без проблем, поддержка отвечает оперативно (сам недавно проверял).

Скачиваем (есть возможность попробовать бесплатно), тыкаем по кнопочкам и лайками высказываем своё отношение к приложению 👇🏻

​​Следующее, и самое популярное, приложение - это CoinKeeper.

💰 Стоит 1490 рублей навсегда.

При запуске попадаем на экран со всеми счетами и метками расходов. Тут уже можно добавлять каждой записи иконки (более того, они подтягиваются автоматически в зависимости от названия), а транзакция осуществляется перетягиванием кружков. Реализовано интересно и интуитивно понятно, но может вызвать проблемы. Например у меня десятки счетов и меток для трат. Если поместить всё на один экран, будет полный хаос.

Здесь уже есть функция бюджетирования, выглядит интересно. На каждую категорию трат или цель можно установить лимит, тогда кружок будет постепенно закрашиваться, отображая прогресс 🎯 Подход классный, контроль возрастает.

Есть синхронизация с другими устройствами и возможность семейного учёта, а также экспорт записей.

Теперь о том, что не понравилось. Помимо неудобного расположения счетов, их нельзя группировать. С мультивалютностью тоже проблемы. Один счёт - это одна валюта. Если у вас есть наличные деньги разных стран, под каждую валюту счёт создавать придётся самостоятельно. Где можно поменять валюту дохода я даже не нашёл (может есть в премиум версии), хотя при тратах конвертацию осуществлять можно. На главном экране вверху отображаются строчки «баланс», «расходы» и «в планах» (здесь отображается остаток суммы, выделенной на бюджет всех категорий). Решение спорное 🤔 На мой взгляд, логичнее было бы выводить доходы и расходы за период, а в последней строчке писать сумму, отделяющую пользователя от достижения всех целей 👌🏻Возможность отображения отчётов вроде как побогаче, но их составление менее понятно. К примеру нельзя посмотреть одновременно все расходы и доходы по меткам, только что-то одно.

Кстати, функционал бесплатного приложения в целом сильно урезан, что тоже минус 👎🏻
Удивило, что большую часть блока отчётов занимает реклама. Не хочу я инвестиционный счёт открывать, и курсы английского мне тоже не нужны! 😡

Как итог, может кому-то и подойдёт, но я бы точно не переходил. Отображение счетов и мультивалютность для меня играют важную роль при использовании, а вот бюджетирование и совместный доступ не нужны.

Кто успел воспользоваться, оцениваем 👇🏻👇🏻👇🏻

​​Продолжаю отчёт. Сегодня расскажу про приложение Coinkeeper 3.
Создатели те же, что и у первого коинкипера, это приложение преподносится как прокачанная версия.

💰 Стоит 3588 рублей в год.

🔽Преимущества предыдущей версии перекочевали и сюда: бюджетирование, одновременная работа на нескольких устройствах и для разных аккаунтов. При этом, не смотря на то, что названия похожи, преемственности в интерфейсе я не заметил. При запуске сразу можно увидеть расходы за период, доступное количество средств и последние операции. Внешний вид и эргономика приложения сильно отличаются от стандартных требований в iOS, поначалу это непривычно. Вместо вкладок все функции доступны в длинной ленте: мотаем наверх и видим часть меток в виде кружков, которые заполняются по мере расходования бюджета; рекламу инстаграма, курсов по инвестициям и рассылки; диаграммы отчётов по доходам, расходам и бюджету. При промотке вниз отображается история операций. Сразу хочу сказать, что сделано всё очень стильно 👌🏻Чувствуется, что времени и денег на визуальную составляющую не пожалели. Например счета здесь внешне выглядят как банковские карты, при добавлении нового счёта программа автоматически делает карту похожей по стилю. Пишешь в названии счёта «сб» и сразу выбирается Сбербанк, карта окрашивается в зелёный и добавляется характерный логотип 🤩Такое внимание к деталям очень импонирует, всем дизайнерам приложений на заметку☝🏻

🔽Есть у нового коинкипера ещё одна классная фишка: импорт банковских операций, и это действительно работает 😳 Можно подключить свою карту (в настоящее время поддерживаются вроде как Сбербанк, Тинькофф, ВТБ, Альфа и ХКФ) и не заниматься вводом трат вручную, они будут подтягиваться автоматически. Даже категории спустя какое-то время распознаются (у меня подтянулся проезд, а вот переводы пришлось править руками).

🔽Помимо этого обещают в будущем добавить распознавания чеков, интеграцию с Siri, приложение для часов и многое другое.

🔽При этом недостатки остались прежними: кривая мультивалютность, неудобство использования большого количества счетов и меток. Добавилось к ним и отсутствие гибкости в отчётах. Я так и не смог найти, как посмотреть сроки отличные от календарного месяца.

⏬Как итог: турбо-дорогое приложение с классным дизайном и интересным функционалом, заточенное под карточных маньяков. Если у вас куча разных карт, и хочется собирать бюджет в одном месте без усилий, может подойти. Но я бы подождал пока реализуют все заявленные функции и снизят ценник.

Кстати, полная версия доступна бесплатно на неделю. Скачиваем, делимся мнением 👇🏻👇🏻👇🏻

​​Далее по списку у меня приложение с лаконичным названием «Кошелёк».

💰 Стоит 999 рублей навсегда.

🔽Здесь уже используется более привычный мне подход использования разных счетов, которые наполняются при помощи проводок. Счёт здесь называется «списком», эти списки можно группировать (наконец-то). Так что мешанины будет меньше. Кстати, списком может являться не только счёт, но и какая-то цель, на которую нужно накопить ☝🏻

🔽На главном экране отображается общая сумма и все списки, а также кнопки перехода к аналитике. Просто так ввести операцию нельзя, для начала нужно выбрать список, в который она попадёт. Для меток есть иконки, также можно присваивать геотеги.

🔽Функции бюджетирования нет 😒 Статистика может отображаться в виде круговой диаграммы за любой период (в отличие от фиксированных сроков у конкурентов), в виде статистики по различным меткам или графика (на мой взгляд, самый бесполезный вариант).

🔽Мультивалютности счетов по-прежнему не наблюдается, а синхронизация происходит через Dropbox. Нигде заявленной возможности делать всё легко через iCloud не увидел. Зато есть функция импорта CSV файлов, что поможет перейти сюда из других приложений.

⏬Что в итоге? Функционал наиболее близок к моему CashTrails+, хотя управление представляется менее логичным: приходится делать больше действий для достижения одних и тех же целей. При этом с точки зрения дизайна приложение явно проигрывает предыдущему коинкиперу. Создается впечатление, что из Роллс-Ройса пересел в кибитку 🛺 Вроде бы до цели добрался, но ощущения не те. Вывод: not great, not terrible. Кому-то подойдёт, но менять привычное приложение я бы не стал.

Комментарии для того, чтобы делиться опытом 👇🏻👇🏻👇🏻

​​Ищем идеал дальше, настала пора посчитать расходы в Moneon

💰 Стоит 1000 рублей в год.

🔽Судя по всему, создатели приложения таргетируют людей, у которых есть проблемы с деньгами. Для этого команда ведёт блог по планированию трат, ведению бюджета, возврату долгов и прочему (почти то, что пишу здесь я 😆). Маркетинговые усилия отражаются на подходе к методологии, отличной от других приложений. Вместо множества счетов тут все операции проходят в одном кошельке. Дословно: «в действительности, знать каким образом вы потратили деньги не нужно, важно знать на что вы их потратили». Лично я с этим несогласен, но ооооукей. Кошельки можно сделать общими при помощи ссылки, отправляемой на почту. Резервное копирование также происходит при помощи почты (почему не с использованием iCloud - вопрос открытый).

🔽Здесь в наличии своя фишка: можно добавлять транзакции, копируя iMessage из банка. Проблем с этим несколько. Во-первых, я настоятельно советую иметь отдельный телефон без подключения к интернету для банковский транзакций. Во-вторых, многие банки с смс уже перешли на пуш-уведомления, так что скоро этот сервис будет невостребован. Гораздо логичнее вытягивать историю с самих карт (я до сих пор под впечатлением от этого функционала у третьего коинкипера).

🔽Есть возможность устанавливать как общий бюджет, так и бюджет на отдельные категории. К тому же заявлено, что приложение само подскажет, какие траты нужно сократить. Реализовано это в отчётах, которые формируются на произвольные периоды и даже могут выводиться в PDF. Протестировать их удобство я не смог, так как это возможно только в премиум версии.

🔽Можно отдельно учитывать долги. Опять же, это доступно только в премиальной версии, и посмотреть функционал я не смог. Честно говоря, я смысла в отдельном учёте не вижу, потому что его легко реализовать при помощи системы счетов. Но я ведь уже говорил про целевую аудиторию, у которой деньги улетают сквозь пальцы? 💸 Может для неё отдельная вкладка будет актуальна.

🔽Можно завести транзакцию в любой валюте, но в отчёте она всё равно будет пересчитана по курсу в базовую. Поскольку переводов между счетами нет, вопрос с мультивалютностью отпадает сам по себе. Для меня загадка, каким образом учитывать конвертации, с которыми сталкиваешься постоянно.

🔽Ещё минорный минус: новым меткам нельзя присваивать иконки. При просмотре транзакций с созданными мной метками приложение почему-то намертво зависало 👎🏻

⏬Как итог: дорогое приложение со спорным функционалом. Если вы дочитали пост до конца, вы потратили на это приложение уже слишком много времени. В конце концов, я не должен просто так страдать!

Обнаружил пасхалку во вчерашнем монеоне)

​​Продолжаю марафон, приложение под номером 6 - это Money Flow

💰 1990 рублей навсегда

🔽На главном экране компактно разместилась информация о доходах и расходах за период, остатке по счетам и операциям. Свайпом влево получаем доступ к бюджету, вправо - ко всем счетам, а вниз - к новой записи. Эргономика отличная, всё понятно.

🔽Отчёты можно выводить за любые даты. Нажав на поле «доход» или «расход» получаем круговую диаграмму с детализацией вплоть до отдельных транзакций.

🔽Очень много иконок для меток операций (в про версии около 3 тысяч), думаю, хватит всем 😬 Также в платной версии можно добавлять бюджет на категории, использовать резервное копирование, экспорт операций, защитных код и поиск.

🔽Мультвалютности по-прежнему нет (я уже отчаялся где бы то ни было её найти 😒)

⏬В целом, приятно сделанное приложение с базовым набором функций на случай, если просто нужно записывать расходы. Смущает цена, которая в 2 раза больше, чем у чуть более кривого «кошелька», но можно попасть на скидки, и разница будет не такой заметной.

​​Следующее, но не последнее, приложение: Бюджет

💰1990 рублей навсегда.

🔽Интерфейс главного экрана идентичен первому коинкиперу со всеми минусами. Интерфейс слизан подчистую. Заведение транзакций также осуществляется перетягиванием кружков, все счета в одну строчку без возможностей группировки.

🔽Экспорт записей в CSV формате имеется, а вот синхронизации с другими устройствами и совместного учёта пока нет даже в платной версии.

🔽Рекламы нет, но и отчёты на произвольный период не формируются. Расходы с валютных счетов всё равно можно заводить только в рублях 🤦🏼

⏬Мне не очень понятна аудитория: за такие деньги есть варианты получше, а для такого функционала - дешевле.

​​Я уже почти у цели: сегодня приложение с буддистским названием Дзен-мани 🧘🏻‍♂️

💰 Полный дзен стоит 1490 рублей навсегда.

🔽Сразу хочу отметить, что это приложение оказалось единственным, пользоваться которым бесплатно можно с комфортом. Заявлено, что в платную версию входят отчёты, планирование бюджета и сканирование чеков. Хотя всё это у меня было доступно и бесплатно 🤷🏼‍♀️

🔽Да, вы не ослышались, можно сканировать чеки! 🧾 Приложение даже каким-то образом подтягивает из налоговой информацию, после чего товары в чеке можно легко распределить по разным категориям. Мне такая детализация не нужна, но, может, кому-то будет полезно.

🔽В базовой версии также есть совместный доступ и экспорт операций в CSV формате. В нагрузку идёт распознавание информации из смс из буфера.

🔽Есть синхронизация операций по картам! Видел в отзывах, что Сбербанк работает с перебоями, не проверял. У меня с Альфы всё подтягивается на отлично, категории по мсс тоже определяются 👌🏻Банков тоже много! Дзен с лёгкостью по этому параметру затыкает третий коинкипер за пояс.

🔽Наконец-то нормальный подход к ведению бюджета. Вместо абсолютных значений можно указать процент от дохода, который не должен превышаться по любой из категорий трат. Это гораздо логичнее, непонятно, почему никто другой до этого не додумался 🤔

🔽Отчёты детальные и понятные, можно визуально определять не только основные категории трат, но и магазины, в которых оставляете больше всего денег.

🔽Вишенка на торте: у них есть свой бот в тг, через которого можно заводить траты без открытия приложения! А ещё свой канал там, группа в vk и fb.

🔽А теперь список недостатков, чтобы жизнь мёдом не казалось. -Мультивалютность всё такая же, под каждую валюту нужно создавать счёт.
-Не самое удобное и понятное заведение операций. Нужно время, чтобы привыкнуть.
-С точки зрения дизайна проигрывает коинкиперу 3 (он вообще вне конкуренции) и money flow.
-Категории трат нельзя объединять в подкатегории.
-На вход можно поставить пинкод, но Face ID не подключается (камон, на дворе 2020 год!). Сказали, что всё работает. Видимо, мне нужно приложение переустановить.
-Отчёты можно создавать на произвольный период, но потом он всё равно сбрасывается на месячный.
-Есть жалобы на то, что с поддержкой тяжело связаться, да и на ведение соцсетей создатели подзабили.

⏬Честно признаюсь, набор функций меня удивил. Это единственное приложение, на которое я бы поменял своё привычное. При подключении всех карт ведение бюджета можно автоматизировать, тратя на это минимум времени. Жду оправданий тех, кто бюджетом так и не занялся 👇🏻👇🏻👇🏻

​​Наконец кульминация моего небольшого исследования 🥳Последнее приложение Monefy

💰Стоит 229 рублей навсегда.

🔽 Можно экспортировать записи в CSV формате, а оплата подписки даёт возможность использовать мультивалютность (подозреваю, что она такая же кривая, как и у всех кроме CashTrails) и доступ на нескольких аккаунтах/устройствах для совместного учёта. Причём синхронизация происходит через Google Диск или Dropbox (опять, почему не iCloud?).

🔽На главном экране расположилась круговая диаграмма расходов, баланс по счёту и здоровенные кнопки +/- для заведения транзакций. Кстати, в окне операции присутствует удобный калькулятор, который сэкономит время при занесении суммы нескольких расходов 🧮

🔽Отчёты за произвольные периоды или по каким-либо признакам транзакций составить не получится 👎🏻 Придётся ограничиться выбором счёта и стандартным сроком (день, неделя, месяц, год).

🔽Есть режим «бюджет», но он настолько простой, насколько и бесполезный. Нужно самому ввести сумму на месяц, а приложение при помощи встроенных алгоритмов машинного обучения разделит её на количество дней в месяце. Мне сложно представить ситуации, в которых это будет полезно 🤔

🔽Метки можно объединять, а счета - нет. К тому же наглядную информацию по остаткам на разных счетах не получить. Придётся смотреть либо все, либо выбирать каждый по отдельности.

⏬Самое дешёвое приложение из всех с нехитрым набором функций. Для базовых запросов подойдёт, но никакого вау-эффекта точно не произведёт.

Ну что, кто-нибудь начал вести бюджет после прочтения моих обзоров?

Что нужно знать частному инвестору про инфраструктуру фондового рынка

#фондовый_рынок

С приложениями закончил, можно опять про инвестиции. Я уже рассказывал про финансовые инструменты, а сейчас про то, как ими можно завладеть.

Часть 1 #депозитарий

Ценные бумаги не зря так называются, раньше они выпускались именно в бумажной форме 📝Самая старая известная облигация по которой продолжают выплачиваться проценты (в обращении с 1648 года!) вообще выпущена на козьей шкуре 🐐 В то время для того, чтобы получить проценты по облигациям или проголосовать по акциям, нужно было физически их предоставить (например, проценты по облигациям традиционно называются «купоны» потому, что раньше от бумаги отрывали специально размеченные кусочки). Но те времена уже в прошлом, сегодня ценные бумаги выпускаются уже преимущественно в бездокументарной форме. В связи с этим возникла необходимость в централизованном хранении, иначе как подтвердить право собственности? Если кто-то заключал сделки с недвижимостью, знают, что для этого обязательно нужна выписка из Росреестра. Так вот, депозитарий - это аналог Росреестра для ценных бумаг. К тому же в случае ценных бумаг по ним периодически происходят корпоративные события: выплаты дивидендов, купонов, голосования, оферты, допэмиссии... много всего. Для того, чтобы всё это устраивать, необходимо обладать списком владельцев ценных бумаг. На 2017 год в России было 453 депозитария, но выделяется среди всех один - центральный. Если длинно и занудно, то «небанковская кредитная организация акционерное общество «Национальный расчетный депозитарий», по-простому - НРД. Оставив технические подробности, можно сказать, что вся информация о правах собственности на российские ценные бумаги стекается в конечном счёте сюда. Для зарубежных ценных бумаг конечными будут другие депозитарии, гуглите DTC, Euroclear, Cedel.

Почему я начал с депозитария? Дело в том, что если вы нашли другую сторону сделки, то для покупки или продажи ценных бумаг кроме депозитария больше никто не нужен. Можно заключить договор на перевод ценных бумаг в обмен на деньги и дело в шляпе 👍🏻 Однако в реальности мало кто будет заниматься такими поисками, ведь каждый день миллионы человек встречаются в одном месте - на бирже!
О ней в следующий раз.

@finsay

Часть 2 #биржа

Это слово хоть раз слышали почти все. Для кого-то оно символ «волчьего оскала капитализма», для кого-то - место заработка на точном расчёте, а для третьего - синоним казино и лотереи (почему это не так я уже писал😬) Но не будем углубляться в романтику торгов, лучше расскажу про то, откуда она взялась и зачем нужна 👇🏻

Сначала немного истории (никак не могу перестать к ней возвращаться 🧐)

С ростом государств и развитием торговли в обращении появились долговые расписки, и люди поняли, что деньги - это тоже товар. А товаром надо где-то обмениваться 🤝
Своему названию «биржа» обязана бельгийской семье Ван дер Бурсе, которая в начале 15 века стала собирать купцов на площади города Брюгге для торговли векселями. Из этого собрания позднее была организована отдельная компания, которая и стала первой биржей - Антверпенской. С тех времён началось распространение такого формата организованных торгов по всему миру.

Прошли столетия и биржа как место торговли стала представлять из себя тот хаос, который большинству сразу приходим на ум: сотни людей перекрикивают друг друга, передают бумажки с ценами и акциями, одновременно отвечая на десятки телефонных звонков 🤯 Эти времена тоже уже в прошлом: прогресс не стоит на месте и почти вся торговля с середины 80-х годов стала утекать в интернет. Классическая биржа с людьми на ней осталась в Нью-Йорке, и то, лишь как дань традиции. Не составит труда торговать акциями, обращающимися там, со своего смартфона в любой точке мира.

Основными задачами биржи были и остаются сведение между собой заявок продавцов и покупателей и гарантия исполнения сделок. Заявки сейчас можно увидеть электронно в биржевом «стакане» 🥃 - это быстро меняющиеся числа с ценами и количеством. Несмотря на гарантии биржи, многие компании до сих пор предпочитают торговать напрямую (over-the-counter). Например большая часть торгов облигациями исторически проходит ОТС, Московская Биржа пока является редким исключением.

Теперь понятно, что на бирже найти другую сторону сделки просто, хочу открыть там счёт и начать торговать!

Вряд ли так получится сделать, бирже неинтересно работать с большим числом маленьких клиентов. Получить прямой доступ на неё физическому лицу в подавляющем большинстве случаев нерационально из-за больших издержек. Однако такой доступ есть у специальных брокерских компаний, которым они с радостью поделятся за небольшую плату.

В следующей части о том, как работает брокер и почему его выбор - это важно ☝🏻

@finsay

Часть 3 #брокер

Итак, брокер - это посредник для инвестиций в ценные бумаги. Основная задача брокерский компаний - вывод клиентских заявок на биржу за комиссию. Однако список предоставляемых услуг может быть гораздо шире. Классический брокерский бизнес приносит немного, поэтому прибыль увеличивается продажей клиентам высокомаржинальных услуг (структурные продукты, доверительное управление и т.д.). Если вы не понимаете природу инструмента, который покупаете, не связывайтесь ❌ Посредник получит свою комиссию здесь и сейчас, а все риски останутся на вас ☝🏻

В паре с брокером обычно идёт его депозитарий, в котором будут хранится ваши бумаги. Потом через матрёшку других депозитариев информация о собственности попадает в центральный, но в центральном депозитарии счета по бумагам агрегированы. Это значит, что запись о вашем праве собственности на определённое количество бумаг есть только в первом депозитарии цепочки. Пока дела брокера идут хорошо, многие не задумываются о возможных рисках, однако банкротство может принести неприятные сюрпризы.

Что произойдёт, если брокер обанкротится?

В России счёт у брокера не застрахован 🙅🏼‍♀️ Причём деньги на счёте вернуть будет почти нереально. Для сравнения в США государственная страховка составляет 500 тысяч $: 250 на деньги и 250 на бумаги. Если счёт открыт в российской юрисдикции, и вы видите тревожные новости о своём брокере, обычно советуют купить ценные бумаги на все лежащие у него средства. Ценные бумаги ведь лежат в депозитарии? В теории да - депозитарий это отдельная структура. На практике были истории как брокер списывал бумаги клиентов перед своим банкротством или использовал их как залог по рыночному краткосрочному кредиту 😰 Самый простой способ минимизировать такой риск - открывать счета в надежных компаниях. Нет ничего хуже, чем видеть, как продуманная долгосрочная инвестиционная стратегия разваливается из-за ненадёжного посредника 😫

Кроме надёжности ещё один фактор, на который нужно обращать внимание - удобство использования дистанционных сервисов. Если любой перевод или незначительная операция требуют посещения офиса, я бы всерьёз задумался, зачем такая услуга вообще нужна 🤦🏼

И, наконец, комиссии. Делятся они обычно на постоянные (как абонентская плата) и переменные (за каждую сделку). Оптимальный тариф зависит от капитала и используемой стратегии. Торгуете раз в год - один вариант, каждый день - другой. Чем комиссии выше, тем хуже конечный результат.

Если денег много, нелишним будет открыть несколько брокерских счетов, а также приложить усилия для открытия счёта у зарубежного посредника ☝🏻

@finsay

«Зачем мне нужно было читать все эти рассказы про биржи, депозитарии и брокеров? Я торговать хочу! Как много заработать?»

#fin_edu #личный_счёт

Правило инвестиций номер один: думать нужно не о том, как заработать, а о том, как не потерять. Относить деньги мутным посредникам - верный способ нарушить правило номер один. В последние пару лет на финансовые рынки пришло больше, чем за всё время до этого. У многих совсем нет опыта и вся торговля для них - это просто меняющиеся числа на экране. Меньшинство понимает, что именно стоит за этими числами, и какие нерыночные риски они берут на себя, покупая условную «Теслу» через приложение условного жёлтого банка.

Сегодня попробую дать возможность оценить полученные знания на практике, благо подвернулся подходящий пример.

Не так давно я наткнулся на тг-канал «Инвесторка». Ведёт его девушка, которая делает первые шаги в области финансов и инвестирует в IPO (Initial Public Offering) американских компаний. Почти 30к подписчиков затаив дыхание смотрят за тем, как она зарабатывает на размещениях акций публичных компаний и повторяют её успехи. Казалось бы, что в этом такого? Мало ли в сети информации о различных способах попасть на фондовый рынок?

Оставлю в стороне весь смысл такого «инвестирования» (Баффет в одном из интервью говорил, что инвестиция в IPO - это игра для дураков), попробую разобрать, как это у неё получается из России.

Подозрительные моменты:
🚩Девушка работает в SMM компании United Traders, инвестирует тоже через них.
🚩Лицензии у этой компании нет, зарегистрирована в офшоре.
🚩Представлены они только в России, в США про них не знают.
🚩Помимо участия в IPO специализируются на криптовалютах, предлагают вложения в свой фонд.
🚩Вложить в IPO можно всем суммы от 50$. При этом Тиньков (единственный из известных мне в России помимо UT) предлагает такой сервис только премиальным клиентам, прошедшим квалификацию.
🚩Даже в США получить доступ к IPO - непростая задача. Нужно обладать немаленьким депозитом и удовлетворять риск-критериям. Здесь у вас даже документов не попросят.
🚩ОЧЕНЬ большие комиссии (за вход в проект, за вывод денег). А ещё они берут до 20% от заработка в IPO 😨
🚩Пополнение счёта происходит по реквизитам банка в Армении или на Виргинских островах. Ну здесь я вообще комментировать не буду.
🚩На сайте нет информации о контактах, зато целая вкладка посвящена реферальной программе.
🚩Акции нельзя после IPO оставить себе. Позиция закрывается автоматически через несколько дней.
🚩Никакой информации про депозитарий. Проверить, что вам принадлежит в реальности, не представляется возможным.

У меня возникает закономерный вопрос. Что проще: развивать инфраструктуру, давая клиентам простой доступ на западные площадки или собирать деньги в офшор, привлекая всех значительной потенциальной прибылью?

Думайте своей головой и не несите кровные золотые на поле чудес.

@finsay