Написали для вас небольшую заметку о том, что больше всего мешает инвестору зарабатывать миллионы.

Какую роль играют эмоции в принятии решений, которые ведут к успеху или провалу?

⚠️ В конце заметки найдёте приятный бонус

bit.ly/finoman_invest_emotions

Хочу поделиться с вами полезным и наглядным калькулятором стоимости квартир и доходности вложений в жилую недвижимость:
bit.ly/Realty_finoman

По большинству показателей калькулятор может давать статистику с 2000г и раньше, а также в разрезе разных типов квартир и районов.

Несколько выводов:
- доходность вложений в жилую недвижимость на длительном интервале близка к доходности от банковского депозита
- средняя стоимость элитной и многоквартирной недвижимости меньше подвержена кризисам, чем дешевая и средняя по цене недвижимость
- стоимость недвижимости растёт вместе с повышением ВВП и располагаемого дохода на душу населения:
с 2000 по 2008 год средняя цена 1 кв.м. выросла более, чем в 5 раз,
а с 2008 по 2019 г. практически не увеличилась, продемонстрировав отрицательную динамику с локального российского кризиса 2014 г.

В 2018 году кредитный портфель российских микрофинансовых компаний составил более 160 млрд долл.

С 1 июля 2019 года ЦБ ограничит максимальную ставку кредита до 1% в день, а максимально возможную переплату с учётом штрафов - до 2х раз.

Дополнительные ограничения ЦБ заставят компании модифицировать бизнес модели и приведут к консолидации рынка и укрупнению долей ведущих игроков.

Микрофинансовые компании (МФК) являются одними из наиболее активных заёмщиков у частных инвесторов в рамках краудлендинга.
Ставки для рублёвых инвестиций в МФК через займы находятся в диапазоне 14-30%, по валютным вложениям 7-12% для займов на 1 год.

У нас есть несколько рублёвых и валютных вложений в микрофинансовые компании. В этой статье поделимся 5 ключевыми характеристиками МФК, на которые важно обращать внимание при выборе компаний для вложений.

1. Положительная динамика объема портфеля кредитов, выручки и чистой прибыли компании. При этом данные показатели не должны расти в несколько раз за год для компаний, существующих на рынке несколько лет, так как это может являться признаком того, что компания снизила требования к новым заемщикам и качество ее кредитного портфеля может ухудшиться.

2. Уровень просроченных кредитов NPL90+. Доля просроченных кредитов желательно должна быть не более 10-15% от всего портфеля кредитов МФК. Эффективный сбор просроченной задолженности силами собственного отдела collection или партнеров компании являются важными элементами для снижения доли безнадежно просроченных кредитов.

3. МФК зарабатывают на повторно возвращающихся заёмщиках, способных несколько раз погасить взятые займы, поэтому важна и доля лояльных клиентов, взявших и погасивших кредит несколько раз.

4. МФК регулируется нормативами ЦБ, поэтому для избежания ситуации с отзывом лицензии необходимо поддерживать норматив достаточности капитала более 6% и норматив ликвидности более 100%.

5. Риск менеджмент и скоринговая модель являются ключевыми элементами для отбора качественных заёмщиков. У компании желательно должны быть свои разработки по контролю рисков, использующие анализ больших данных.

Если вам интересны вложения в микрофинансовые компании, можете написать @GoodTom или @sadfuzzy, поделимся нашим опытом инвестиций и контактами нескольких компаний с качественным портфелем, с которыми сотрудничаем уже несколько лет.

Новая рубрика в Finoman:
Свободный микрофон

Предоставляем читателям возможность рассказать подписчикам о своём опыте в усвоении лайфхаков

Сегодня у микрофона Наташа Кузнецова из Москвы, расскажет вам, как можно экономить на покупках:
bit.ly/finoman_9_sposobov

Напишите мне в личку, чтобы рассказать свою историю: @sadfuzzy

#лайфхаки

Друзья из проекта Long Term Investments написали подробную статью, как открыть счёт у иностранного брокера и покупать акции на зарубежных биржах.

В статье есть ответы на 90% вопросов о том, как открыть и пополнять счёт, у какого брокера и где смотреть аналитику по акциям и компаниям

https://t.me/long_term_investments/346

Сегодня я на конференции Портфельные инвестиции для частных лиц в Москве bit.ly/pichl, если у вас есть вопросы спикерам или вы хотите пообщаться, пишите
@sadfuzzy

В узком смысле слова Инвестиции - это размещение капитала с целью получения прибыли.

Мы стараемся смотреть более широко и «инвестировать» не только в инструменты, приносящие прямой доход, но и в различные некоммерческие проекты, благотворительные фонды и инициативы, которые могут улучшить будущее окружающих людей.

Сегодня пост как раз про нестандартные варианты инвестиций.

В этом году один из наших друзей Роман Юнеман решил выдвигаться в Мосгордуму независимым кандидатом по району Чертаново. У Романа очень интересная история пути от консультанта одной из крупнейших консалтинговых компаний до кандидата в депутаты, этому посвящён его канал
https://t.me/big3russia/202

Роман собирает средства на предвыборную компанию. Мы его уже поддержали, чтобы «инвестировать» в эволюционное развитие российской политической системы. Если вам тоже небезразлична эта тема, предлагаем ознакомиться с сайтом Романа и тоже его поддержать http://yuneman.ru/

Если у вас будут вопросы, можете их задать напрямую Роману @RYuneman

Инвесторы, вложившие на ранних этапах развития в Facebook, Yandex, Bitcoin, Uber, Alibaba и другие технологичные проекты заработали больше 10х, а некоторые и 100х на вложенный капитал.

Такие проекты, превращающиеся в бизнесы с миллиардной капитализацией рождаются не часто и в основном на зарубежных рынках.

На выходных ознакомился более подробно с концепцией блокчейн Телеграмм, который уже привлёк от инвесторов 1,7 млрд долл. Если братья Дуровы реализуют всё задуманное, то проект со временем вполне может стать новым Facebook или Alibaba.

Простым языком о сложных технологиях проекта можно прочитать в этой статье
bit.ly/Finoman_TON

В последние дни многие ресурсы в интернете высказались в поддержку журналиста Ивана Голунова.

Это послужило поводом для популяризации его экономических расследований и статей. У него есть хороший материал про деятельность «чёрных коллекторов», по ссылке ниже его статья и основные выводы из неё по части финансовой грамотности:

http://bit.ly/finoman_black_credit

Начинающие инвесторы часто рассматривают вариант отдать свои сбережения в управление портфельному менеджеру или фонду, чтобы не тратить много времени на изучение финансовых инструментов.

Сегодня расскажем историю об известном британском портфельном управляющем Neil Woodford и результатах его инвестиционных стратегий

http://bit.ly/finoman_woodford

Меня позвали в подкаст «Терминальное чтиво», будем обсуждать тему личных инвестиций и финансов. Сегодня в 12:00 будет прямая трансляция в инстаграме instagram.com/mustreader
Можете подключиться и задать ваши вопросы.

Подкаст можно будет послушать через понедельник на @mustreads либо на разных подкаст-площадках:

iTunes: bit.ly/mustreader
Google Podcasts: bit.ly/2FQLtTt
Яндекс.Музыка: music.yandex.ru/album/6965478
ВК: vk.com/mustreads
Spotify: open.spotify.com/show/3i381VMvyPtI1stD60QNma

Свежее «Терминальное чтиво»! В гостях у нас с @prostopushka - Артём Гудов, выпускник Фонда Первое Поколение, эксперт по персональным финансам, глава инвестиционного департамента «М.Видео» и один из немногих реально существующих людей, купивших много биткойнов по низкой цене и продавших их на пике по 20 000 долларов.

Как и сколько нужно откладывать денег со своих доходов? Как распределять инвестиционный портфель и диверсифицировать риски, если вы не эксперт? Стоит ли вкладывать в биткойн, как завести ИИС и получить налоговый вычет? Много полезных советов: мастлистен для всех, кто хочет научиться откладывать и преумножать деньги, но не знает, с чего начать.

Ссылки выпуска:
1) Канал Артёма в Телеграме: @finoman
2) Терминальное чтиво с Александром Гаркушей, первая часть: t.me/mustreads/1764, вторая часть: t.me/mustreads/1776
3) Мастрид про Mr. Money Mustache: t.me/mustreads/143
4) Cтатья о принципах Уоррена Баффетта (которая оказалась фейком, но всё равно полезная): t.me/mustreads/1845
5) Статья о том, как получить налоговый вычет: t.me/finoman/270

Помимо Телеграма, подкаст можно послушать на разных площадках:

iTunes: bit.ly/mustreader (ставьте нам 5 звёзд, чтобы помочь продвинуть подкаст в топ)
Google Podcasts: bit.ly/2FQLtTt
Яндекс.Музыка: music.yandex.ru/album/6965478
ВК: vk.com/mustreads
Spotify: open.spotify.com/show/3i381VMvyPtI1stD60QNma

В своём Инстаграме я провожу прямые трансляции записей подкастов. Подписывайтесь, чтобы задавать свои вопросы в прямом эфире: instagram.com/mustreader

#мастлистен

#кэшбек
В марте МегаФон первым в России запустил кэшбек - причём сразу 20%-ный - на абонентскую плату и международный роуминг.

Этим летом для новых абонентов оператор готов дать 100%-ный кэшбек сразу за два первых месяца, потом – 20% каждый месяц

Тратить накопленные средства можно при покупке товаров в салонах оператора (телефоны, зарядки, наушники) и на оплату популярных услуг и цифровых сервисов – фильмы и сериалы, книги, музыка и прочие.

Кэшбек доступен для всех абонентов обновлённой тарифной линейки «Включайся!»

Подробная информация здесь:
https://www.megafon.ru/go/cashback

Т-Ж выпустил дайджест с кратким содержанием законов, начинающих действовать с июля 2019 г.
В законодательных инициативах довольно много тех, которые повлияют на финансовые решения значительного числа людей:

1. По ипотеке можно будет отсрочить выплаты на 6 мес. при попадании в сложную жизненную ситуацию

2. Максимальные ставки микрофинансовых компаний ограничены 1% в день, что с одной стороны частично защитит население от большой процентной нагрузки по займам МФО, с другой - форсирует банкротство части МФО из-за снижения их доходности

3. Застройщики больше не смогут привлекать напрямую от физ. лиц средства на жилое строительство, что уже привело к незначительному удорожанию первичного жилья

4. Той части пенсионеров, чьи доходы ниже прожиточного минимума, увеличат и проиндексируют пенсии

5. Бизнесу, включая ИП, нужно поставить онлайн кассы, чтобы оказывать услуги населению

6. ЖКХ: холодная и горячая вода, водоотведение, отопление, газ, электроэнергия — все подорожает

7. Тарифы для грузовиков в системе «Платон» повышаются на 14 копеек / километр. Вместе с повышением цен на бензин ждем рост цен на продукты и товары в целом
bit.ly/Finoman_laws

На нескольких интернет ресурсах на прошлой неделе появилась новость, что VISA и MasterCard могут уйти из России из-за нового законопроекта о платежных системах.

ЦБ и Visa выпустили опровержение этих новостей, прокомментировав, что предложенные поправки существенно не повлияют на бизнес международных платёжных систем в России bit.ly/2NVsj4Z

Visa называет Россию стратегическим регионом для развития и на днях объявила о снижении интерчейндж комиссии для крупных интернет магазинов с 2% до 1%.

В целом на рынке денежных переводов благодаря внедрению ЦБ системы быстрых платежей ожидается кратное снижение комиссий, в том числе по переводам денег между физ лицами с карты на карту bit.ly/2SlugpV

Недавно Forbes опубликовал интервью Андрея Мовчана с известным экономистом Кириллом Тремасовым о текущем состоянии российской и американской экономик, портфельном управлении, а также о классах активах наиболее интересных для инвестиций.

В интервью есть интересные идеи по акциям российских компаний, облигациям развивающихся стран, криптовалютам и инвестициям в золото
bit.ly/2XZ3cmh

На рынке растут ожидания снижения ставки ФРС в преддверии заседания 31 июля.
Статья по тому, как формируются ожидания и прогноз по решению ФРС
bit.ly/330Qp1Q

Что это означает с точки зрения аллокации активов?

Одновременно со снижением ставки могут расширятся кредитные спреды в ожиданиях приближающейся рецессии. Расширение спреда вызывает рост доходности к погашению и снижение цены облигаций.

В качестве примера на графике доход от вложения в US Treasuries и корпоративные облигации во время предыдущего снижения ставки в 2007-2008 годах.

За период снижения ставки в 2007-2008 годах US Treasuries заработали больше, чем облигации high yield и investment grade.

@finoman

Написали небольшую статью о том, как снижение ставки ФРС и последующий понижательный тренд повлияют на объём инвестиций, доходность личных сбережений, спросу на жильё и аллокацию активов
bit.ly/2GOosRn

@finoman

На днях МегаФон выпустил отчетность за 2 кв. 2019 года и рассказал про планы развития компании.

Выручка компании выросла на 4,5% (в том числе от цифровых услуг на 30,2%), а показатель OIBDA - на 20,6%.

Интересны стратегический и инновационный фокусы компании, которые при успешной реализации, вероятно, повысят её капитализацию.

- Компания анонсировала инвестиции 2 млрд руб. на обновление ритейл салонов связи в новый формат «цифровые лаунж-салоны Будущего».

- МегаФон подписал соглашения с Alibaba, Mail.Ru Group и РФПИ о создании совместного предприятия AliExpress Russia в области электронной коммерции.

- Компания участвует в международном консорциуме для строительства трансконтинентальной подводной высокоскоростной оптической линии между Хельсинки и Токио.

- МегаФон развивает цифровую песочницу по поиску стартапов и новых идей для их интеграции в ключевые бизнес направления компании.

@finoman