Полный обзор на Дзене
Яндекс Дзен
Прошедшая неделя на рынке США и неделя предстоящая начиная с 16 ноября
Спасибо!Всем кому интересны мои посты заглядывайте в мой телеграм @finanswer1. Как всегда приглашаю подписываться на канал и ставить лайки, а также заходить в Telegram и на Youtube. Карта рынка за неделю от Finviz Когда говорят, что рынок слеп, и там происходит…
Хочешь научиться зарабатывать на фондовом рынке и правильно анализировать компании для своего портфеля?
Подпишись на канал t.me/zhukovfinance 🥳
Автор канала - Жуков Антон. Частный инвестор с более чем пятилетним опытом заработка на финансовых рынках и капиталом более 15 млн рублей.
Топовый блогер социальной сети Пульс с 20 000 подписчиков и автор аналитических статей для Тинькофф Инвестиции
Антон на канале делится своими текущими сделками по рынку и каждое утро готовит материал для подготовки к торгам.
Подписывайся - @zhukovfinance
Подпишись на канал t.me/zhukovfinance 🥳
Автор канала - Жуков Антон. Частный инвестор с более чем пятилетним опытом заработка на финансовых рынках и капиталом более 15 млн рублей.
Топовый блогер социальной сети Пульс с 20 000 подписчиков и автор аналитических статей для Тинькофф Инвестиции
Антон на канале делится своими текущими сделками по рынку и каждое утро готовит материал для подготовки к торгам.
Подписывайся - @zhukovfinance
Мы регулярно пишем о продажах инсайдерами акций.
Но кто-то и покупает 💸
Генеральный директор $GD купил акций почти на 500 000 💵.
Внимание нужно обратить на то, что для этого он использовал опцион на покупку по цене $112,4 при текущей цене $151,15.
Смысл этой сделки - бонус руководству.
Но кто-то и покупает 💸
Генеральный директор $GD купил акций почти на 500 000 💵.
Внимание нужно обратить на то, что для этого он использовал опцион на покупку по цене $112,4 при текущей цене $151,15.
Смысл этой сделки - бонус руководству.
☕️ C Отличным понедельником, Друзья!
Пока мы спали Китая и Япония сильно отчитались о росте ВВП Японии в 5% и PMI Китая в 6,9%💪, плюс надежды рынков на вакцину, все эти факторы привели к стремительному росту азиатских индексов. Все индексы азии прибавляют от 1% до 2%.
Вслед за индексами растут и товарные рынки. Подкрепляя надежды инвесторов на восстановление.
Поводом для хорошего настроения служит и торговая сделка, заключенная между 15ю странами азиатского региона, в т.ч. Китаем и Японией. Министерство финансов Китая заявило, что планы нового экономического блока включают отмену некоторых тарифов внутри группы стран, что позитивно для рынков. Этот шаг стал протестом против растущего протекционизма в других странах (США).
Рост в понедельник утром наблюдается и во фьючерсах на американский S&P 500. Индекс прицелился на новые исторические максимумы. Фактор непризнания итогов выборов президента со стороны Дональда Трампа не беспокоит участников рынка. В фокусе — ожидания нового пакета стимулов.
Первые негативные ласточки из России: Бурятия стала первым регионом, которая ввела локдаун на две недели из-за ситуации с коронавирусом.
Вслед за Азиатскими индексами сегодня будет расти и 🇷🇺 ММВБ, позитивом для рубля также будет и дорожающая нефть💪.
В целом сегодня снова будет сумасшедший рост, от которого кружит голову 🤪.
Тем временем Инсайдеры в пятницу снова увеличили объёмы и интенсивность❗️🤫
Продажи:
🧩 Директор $ONEM - $11 млн
🧩 акционеры $ADPT - $123,8 млн.
🧩 Руководители $PEN - $4,1 млн.
🧩 акционеры $IDYA - $11 млн.
🧩 Руководители $WMS - $18 млн.
🧩 Руководитель $GM - $20.3млн.
🧩 Директор $SBUX снова продал $4,4млн.
🧩 собственники $FPRX - $149.2 млн.
🧩 руководтилеи $PACB - $28 млн.
🧩 руководтилеи $CYH - $34 млн.
Покупатели (хоть их и нет среди доступных для смертных инвесторов, просто обозначу, что покупатели присутствуют):
🧩 директор $MPLN купил $4,8млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 7.30 утра мск:
Индексы Азии утром:
🇭🇰 Гонконг +0,47%
🇨🇳Шанхай +0,83%
🇮🇳Индия +0,70%
🇹🇼Тайвань +1,48%
🇯🇵Япония +1,86%
Фьючерсы на Европейские индексы:
🇬🇧FTSI100 +0,12%
🇩🇪Dax +0,39%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 +0,74% (3608п.)🤩
Dow +0,74%
NasDaq +0,86%
VIX 😈 -2,37% (24,48п.)
Commodities:
🛢Сырая нефть Brent +0,98% (43,20$)
🏅золото +0,38% (1893$)
🥈серебро +1.23% (25.080$)
фьючерсы на USD/RUB 77.164
фьючерсы на EUR/RUB 91,423
Хорошего дня и удачных сделок🤗
Пока мы спали Китая и Япония сильно отчитались о росте ВВП Японии в 5% и PMI Китая в 6,9%💪, плюс надежды рынков на вакцину, все эти факторы привели к стремительному росту азиатских индексов. Все индексы азии прибавляют от 1% до 2%.
Вслед за индексами растут и товарные рынки. Подкрепляя надежды инвесторов на восстановление.
Поводом для хорошего настроения служит и торговая сделка, заключенная между 15ю странами азиатского региона, в т.ч. Китаем и Японией. Министерство финансов Китая заявило, что планы нового экономического блока включают отмену некоторых тарифов внутри группы стран, что позитивно для рынков. Этот шаг стал протестом против растущего протекционизма в других странах (США).
Рост в понедельник утром наблюдается и во фьючерсах на американский S&P 500. Индекс прицелился на новые исторические максимумы. Фактор непризнания итогов выборов президента со стороны Дональда Трампа не беспокоит участников рынка. В фокусе — ожидания нового пакета стимулов.
Первые негативные ласточки из России: Бурятия стала первым регионом, которая ввела локдаун на две недели из-за ситуации с коронавирусом.
Вслед за Азиатскими индексами сегодня будет расти и 🇷🇺 ММВБ, позитивом для рубля также будет и дорожающая нефть💪.
В целом сегодня снова будет сумасшедший рост, от которого кружит голову 🤪.
Тем временем Инсайдеры в пятницу снова увеличили объёмы и интенсивность❗️🤫
Продажи:
🧩 Директор $ONEM - $11 млн
🧩 акционеры $ADPT - $123,8 млн.
🧩 Руководители $PEN - $4,1 млн.
🧩 акционеры $IDYA - $11 млн.
🧩 Руководители $WMS - $18 млн.
🧩 Руководитель $GM - $20.3млн.
🧩 Директор $SBUX снова продал $4,4млн.
🧩 собственники $FPRX - $149.2 млн.
🧩 руководтилеи $PACB - $28 млн.
🧩 руководтилеи $CYH - $34 млн.
Покупатели (хоть их и нет среди доступных для смертных инвесторов, просто обозначу, что покупатели присутствуют):
🧩 директор $MPLN купил $4,8млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 7.30 утра мск:
Индексы Азии утром:
🇭🇰 Гонконг +0,47%
🇨🇳Шанхай +0,83%
🇮🇳Индия +0,70%
🇹🇼Тайвань +1,48%
🇯🇵Япония +1,86%
Фьючерсы на Европейские индексы:
🇬🇧FTSI100 +0,12%
🇩🇪Dax +0,39%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 +0,74% (3608п.)🤩
Dow +0,74%
NasDaq +0,86%
VIX 😈 -2,37% (24,48п.)
Commodities:
🛢Сырая нефть Brent +0,98% (43,20$)
🏅золото +0,38% (1893$)
🥈серебро +1.23% (25.080$)
фьючерсы на USD/RUB 77.164
фьючерсы на EUR/RUB 91,423
Хорошего дня и удачных сделок🤗
👍1
Акция НЕДЕЛИ от Tipranks 🏆 : Lincoln National ( $LNC )
Компания продает страхование жизни и предоставляет услуги по пенсионному планированию через инвестиционные продукты, такие как аннуитеты.
Акции выросли на 22% на этой неделе, и tipranks считает, что этот рост может сохраниться в течение последних двух месяцев 2020 года. Вот почему:
Во-первых, 4 ноября руководство объявило квартальные результаты, которые превзошли ожидания. Lincoln National заработал $2,12 на акцию в третьем квартале, так как выручка выросла на 2% по сравнению с предыдущим годом до $4,79 млрд. Компания использует заемные средства для расширения деятельности, а руководство строго контролирует расходы.
Кроме того, Lincoln National увеличила квартальные дивиденды в начале этого месяца до $0,42 доллара на акцию (годовая доходность 4%).
Компания имеет стабильный бизнес и баланс на уровне A, но при этом стабильно растет прибыль. По консенсус-оценке аналитиков, годовая прибыль увеличится более чем вдвое в течение следующих двух лет.
Акции оцениваются в 4,3х раза больше ожидаемой годовой прибыли в размере $9,63 на акцию, что является дисконтом к среднему показателю по отрасли в 6,7х . Реальная балансовая стоимость компании также составляет 0,7x, что ниже среднего по отрасли 1,05x.
Компания продает страхование жизни и предоставляет услуги по пенсионному планированию через инвестиционные продукты, такие как аннуитеты.
Акции выросли на 22% на этой неделе, и tipranks считает, что этот рост может сохраниться в течение последних двух месяцев 2020 года. Вот почему:
Во-первых, 4 ноября руководство объявило квартальные результаты, которые превзошли ожидания. Lincoln National заработал $2,12 на акцию в третьем квартале, так как выручка выросла на 2% по сравнению с предыдущим годом до $4,79 млрд. Компания использует заемные средства для расширения деятельности, а руководство строго контролирует расходы.
Кроме того, Lincoln National увеличила квартальные дивиденды в начале этого месяца до $0,42 доллара на акцию (годовая доходность 4%).
Компания имеет стабильный бизнес и баланс на уровне A, но при этом стабильно растет прибыль. По консенсус-оценке аналитиков, годовая прибыль увеличится более чем вдвое в течение следующих двух лет.
Акции оцениваются в 4,3х раза больше ожидаемой годовой прибыли в размере $9,63 на акцию, что является дисконтом к среднему показателю по отрасли в 6,7х . Реальная балансовая стоимость компании также составляет 0,7x, что ниже среднего по отрасли 1,05x.
👍1
$AGRO - Один из крупнейших сельхоз производителей РФ сегодня отчитался по результатам финансовой деятельности за 9 мес. 2020 г.:
✅ Выручка за период составила 108 762 млн руб. (1 534 млн долларов США), увеличение на 9 686 млн руб. (+10%) по сравнению с 9 мес. 2019 г.;
🔝 Скорректированный показатель EBITDA составил 20 739 млн руб. (292 млн долларов США), увеличение на 8 747 млн руб. (+73%) по сравнению с 9 мес. 2019 г.;
✅Рентабельность по скорректированному показателю EBITDA возросла с 12% за 9 мес. 2019 г. до 19% за 9 мес. 2020 г.;
🔝 Чистая прибыль за период составила 19 018 млн руб. (268 млн долларов США), увеличение на 13 405 млн руб. (+239%);
✅ Чистый долг на 30 сентября 2020 г. составил 53 302 млн руб. (669 млн долларов США);
✅ Соотношение Чистый долг/ Скорректированный показатель EBITDA на 30 сентября 2020 г. равно 1,90x.
✅ Выручка за период составила 108 762 млн руб. (1 534 млн долларов США), увеличение на 9 686 млн руб. (+10%) по сравнению с 9 мес. 2019 г.;
🔝 Скорректированный показатель EBITDA составил 20 739 млн руб. (292 млн долларов США), увеличение на 8 747 млн руб. (+73%) по сравнению с 9 мес. 2019 г.;
✅Рентабельность по скорректированному показателю EBITDA возросла с 12% за 9 мес. 2019 г. до 19% за 9 мес. 2020 г.;
🔝 Чистая прибыль за период составила 19 018 млн руб. (268 млн долларов США), увеличение на 13 405 млн руб. (+239%);
✅ Чистый долг на 30 сентября 2020 г. составил 53 302 млн руб. (669 млн долларов США);
✅ Соотношение Чистый долг/ Скорректированный показатель EBITDA на 30 сентября 2020 г. равно 1,90x.
Moderna заявляет, что ее вакцина на 94,5% эффективна в предотвращении COVID-19 (что для вас уже конечно не новость).
Хочу отметить, что неделю назад аналогичное ожидаемое событие было воспринято с супероптимизмом.
То есть: всякие проблемные компании активно росли, а технологические компании, которые теперь стало принято называть "перегретыми" падали.
Когда отыграем музыка и вся новость рассосётся, и останутся всё те же убыточные самолёты,пароходы круизы, магазины и прочее, кого будут покупать в первую очередь?
P.S. будут хорошие цены продам ещё кое-что из авиакомпаний.
Хочу отметить, что неделю назад аналогичное ожидаемое событие было воспринято с супероптимизмом.
То есть: всякие проблемные компании активно росли, а технологические компании, которые теперь стало принято называть "перегретыми" падали.
Когда отыграем музыка и вся новость рассосётся, и останутся всё те же убыточные самолёты,
P.S. будут хорошие цены продам ещё кое-что из авиакомпаний.
☕️ C Добрым утром, Друзья!
США🇺🇸 начинают снова вводить жёсткие ограничительные меры, в понедельник Филадельфия и несколько крупных штатов США объявили о новых строгих ограничениях на общественные собрания и коммерческую деятельность. Меры предусматривают полный запрет собраний любого количества граждан, кроме лиц проживающих вместе.
Эксперты в области здравоохранения предупреждают, что приближающийся сезон рождественских путешествий и наступление более холодной погоды только усугубят эту тенденцию, и люди с большей вероятностью будут собираться в помещении.
Дж. Байден начинает проявлять активность и заявляет о скором принятии пакета помощи по борьбе с COVID, кроме этого: "У нас будет более справедливая налоговая структура, при которой корпорации будут платить свою справедливую долю (повышение налогов)".
Азиатские индексы начали день с осторожного роста, поддерживая вчерашний позитив в США. Фьючерсы на индексы США в лёгком минусе - сбрасывают пар после вчерашнего ралли.
В РФ сегодня ожидается выступление главы Банка России Эльвиры Набиуллиной на пленарном заседании Госдумы - посмотрим ,с какой брошью выступит она на этот раз.
Напоминаю, больше для себя: рынки перекуплены, коррекция близко.
Инсайденры понедельника🤫
Продажи:
🧩 Президент $PG - $4.3 млн
🧩 Марк Цукерберг продал ещё $FB на $34 млн.
🧩 акционеры $BLFS - $8 млн.
🧩 Президент $NEO - $15 млн.
🧩 Руководитель $GM - $20.3млн.
🧩 Председатель $IPGP продал $14млн.
🧩 Президент $Z - $42 млн.
Покупатели:
🧩 директор $CAR купил $5млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 7.30 утра мск:
Индексы Азии утром:
🇭🇰 Гонконг +0.03%
🇨🇳Шанхай -0.20%
🇮🇳Индия +0,81%
🇹🇼Тайвань +0.67%
🇯🇵Япония +0.20%
Фьючерсы на Европейские индексы:
🇬🇧FTSI100 -0.45%
🇩🇪Dax -0.50%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 -0.42% (3607п.)
Dow -0,31%
NasDaq +0,06%
VIX 😈 +1,61% (24,69п.)
Сommodities:
🛢Сырая нефть Brent +0,62% (44,10$)
🏅золото -0,10% (1886$)
🥈серебро -0,10% (24.777$)
фьючерсы на $USDRUB 76,447
фьючерсы на $EURRUB 90,617
Хорошего дня и удачных сделок🤗
США🇺🇸 начинают снова вводить жёсткие ограничительные меры, в понедельник Филадельфия и несколько крупных штатов США объявили о новых строгих ограничениях на общественные собрания и коммерческую деятельность. Меры предусматривают полный запрет собраний любого количества граждан, кроме лиц проживающих вместе.
Эксперты в области здравоохранения предупреждают, что приближающийся сезон рождественских путешествий и наступление более холодной погоды только усугубят эту тенденцию, и люди с большей вероятностью будут собираться в помещении.
Дж. Байден начинает проявлять активность и заявляет о скором принятии пакета помощи по борьбе с COVID, кроме этого: "У нас будет более справедливая налоговая структура, при которой корпорации будут платить свою справедливую долю (повышение налогов)".
Азиатские индексы начали день с осторожного роста, поддерживая вчерашний позитив в США. Фьючерсы на индексы США в лёгком минусе - сбрасывают пар после вчерашнего ралли.
В РФ сегодня ожидается выступление главы Банка России Эльвиры Набиуллиной на пленарном заседании Госдумы - посмотрим ,с какой брошью выступит она на этот раз.
Напоминаю, больше для себя: рынки перекуплены, коррекция близко.
Инсайденры понедельника🤫
Продажи:
🧩 Президент $PG - $4.3 млн
🧩 Марк Цукерберг продал ещё $FB на $34 млн.
🧩 акционеры $BLFS - $8 млн.
🧩 Президент $NEO - $15 млн.
🧩 Руководитель $GM - $20.3млн.
🧩 Председатель $IPGP продал $14млн.
🧩 Президент $Z - $42 млн.
Покупатели:
🧩 директор $CAR купил $5млн.
🕢 ситуация на рынках по состоянию на 7.30 утра мск:
Индексы Азии утром:
🇭🇰 Гонконг +0.03%
🇨🇳Шанхай -0.20%
🇮🇳Индия +0,81%
🇹🇼Тайвань +0.67%
🇯🇵Япония +0.20%
Фьючерсы на Европейские индексы:
🇬🇧FTSI100 -0.45%
🇩🇪Dax -0.50%
Фьючерсы на индексы 🇺🇸:
S&P500 -0.42% (3607п.)
Dow -0,31%
NasDaq +0,06%
VIX 😈 +1,61% (24,69п.)
Сommodities:
🛢Сырая нефть Brent +0,62% (44,10$)
🏅золото -0,10% (1886$)
🥈серебро -0,10% (24.777$)
фьючерсы на $USDRUB 76,447
фьючерсы на $EURRUB 90,617
Хорошего дня и удачных сделок🤗
Medical Devices: Обзор компании Abbott Laboratories
Abbott Laboratories (или просто Abbott $ABT ) американская химико-фармацевтическая корпорация. Входит в список Fortune 500, создана в 1888 году, когда доктор Уоллас Эбботт в Чикаго начал производство лекарств. Первое название компании — Abbott Alkaloidal Company, современное название — c 1915 года. Штаб-квартира в городе Эбботт-Парк, штат Иллинойс.
Интересным может быть для вас тот факт, что компания Abbvie
Деятельность компании ведётся по пяти направлениям:
Фармацевтические средства (Established Pharmaceutical Products) — производство широкого спектра генериков
Диагностические продукты (Diagnostic Products) — оборудование для диагностики (анализа крови, анализа ДНК, выявление патогенов)
Продукты питания (Nutritional Products) — детское питание, пищевые смеси для кормления пациентов в больницах, питание для больных диабетом.
Диагностика диабета (Diabetes care) - персональные глюкометры.
Продукция для терапии сосудов (Vascular Products) — производство стентов, искусственных клапанов сердца и подобных приспособлений
В период пандемии акции Abbott имели хорошие поводы для роста.
Например экспресс тест на антитела Covid-19, дающий результат за 15 минут.
🏆Рейтинги аналитиков:
YahooFinance:
7 - strong buy
7 - hold
6 - buy
TipRanks (upside 4%):
11 - buy;
2 - hold
1 - sell
💰Финансовые показатели
❇️ Капитализация 201 млрд $
❇️ P/E 60 отрасль 46
❇️ P/B 6.36 отрасль 3.9
❇️ Выручка за 5 лет выросла в 1.5 раза
❇️Коэффициенты текущей ликвидности выше 1,7
❇️ Дивидендная доходность 1,28%
❇️ Payout ratio 74.47%
Акционеры
75,42% акций принадлежат институциональным инвесторам
0,7% - принадлежат инсайдерам
Преимущества компании:
Крупная стабильная компания
Лидер отрасли, как самая крупная компания среди конкурентов
Доходы последние 2 года росли по 2%, дальнейший предполагаемый рост прогнозируется на уровне 12% г/г
Риски
Высокий p\e на фоне выхода из пандемии, или даже надежд на выход из пандемии может привезти к значительному оттоку инвесторов.
У компании высокий уровень долга
Значительные продажи акций инсайдерами за последние 3 месяца.
Сравнение с конкурентами в приложенном ниже файле
Резюме 📝
Котировки компании находятся на исторических максимумах.
Покупая акции компании сейчас можно столкнуться с локальным разворотом вниз.
В тоже время компания имеет широкий спектр продуктов, востребованность которых на фоне выхода из пандемии может возрасти.
Причин для долгосрочного падения не наблюдается, а ожидания по росту рынка должны также позитивно отразиться на котировках компании.
Высокий текущий p/e создаёт риски, но forward p/e на уровне 25 не выглядит слишком большим.
Abbott Laboratories (или просто Abbott $ABT ) американская химико-фармацевтическая корпорация. Входит в список Fortune 500, создана в 1888 году, когда доктор Уоллас Эбботт в Чикаго начал производство лекарств. Первое название компании — Abbott Alkaloidal Company, современное название — c 1915 года. Штаб-квартира в городе Эбботт-Парк, штат Иллинойс.
Интересным может быть для вас тот факт, что компания Abbvie
Деятельность компании ведётся по пяти направлениям:
Фармацевтические средства (Established Pharmaceutical Products) — производство широкого спектра генериков
Диагностические продукты (Diagnostic Products) — оборудование для диагностики (анализа крови, анализа ДНК, выявление патогенов)
Продукты питания (Nutritional Products) — детское питание, пищевые смеси для кормления пациентов в больницах, питание для больных диабетом.
Диагностика диабета (Diabetes care) - персональные глюкометры.
Продукция для терапии сосудов (Vascular Products) — производство стентов, искусственных клапанов сердца и подобных приспособлений
В период пандемии акции Abbott имели хорошие поводы для роста.
Например экспресс тест на антитела Covid-19, дающий результат за 15 минут.
🏆Рейтинги аналитиков:
YahooFinance:
7 - strong buy
7 - hold
6 - buy
TipRanks (upside 4%):
11 - buy;
2 - hold
1 - sell
💰Финансовые показатели
❇️ Капитализация 201 млрд $
❇️ P/E 60 отрасль 46
❇️ P/B 6.36 отрасль 3.9
❇️ Выручка за 5 лет выросла в 1.5 раза
❇️Коэффициенты текущей ликвидности выше 1,7
❇️ Дивидендная доходность 1,28%
❇️ Payout ratio 74.47%
Акционеры
75,42% акций принадлежат институциональным инвесторам
0,7% - принадлежат инсайдерам
Преимущества компании:
Крупная стабильная компания
Лидер отрасли, как самая крупная компания среди конкурентов
Доходы последние 2 года росли по 2%, дальнейший предполагаемый рост прогнозируется на уровне 12% г/г
Риски
Высокий p\e на фоне выхода из пандемии, или даже надежд на выход из пандемии может привезти к значительному оттоку инвесторов.
У компании высокий уровень долга
Значительные продажи акций инсайдерами за последние 3 месяца.
Сравнение с конкурентами в приложенном ниже файле
Резюме 📝
Котировки компании находятся на исторических максимумах.
Покупая акции компании сейчас можно столкнуться с локальным разворотом вниз.
В тоже время компания имеет широкий спектр продуктов, востребованность которых на фоне выхода из пандемии может возрасти.
Причин для долгосрочного падения не наблюдается, а ожидания по росту рынка должны также позитивно отразиться на котировках компании.
Высокий текущий p/e создаёт риски, но forward p/e на уровне 25 не выглядит слишком большим.
На прошлой неделе мы рассказывали о $BSX крепкой компании Boston Scientific Corporation из сектора Medical Devices.
Сегодняшние новости ярко негативны для компании:
Boston Scientific Corp. инициировала глобальный отзыв всего своего периферийных устройств Lotus Edge из-за «сложностей», связанных с системой доставки и развертыванием продукта. Акции упали на 8%+ в ходе предпродажных торгов во вторник.
Кроме того, Boston Scientific ( BSX ) объявила о решении сразу же отказаться от своей платформы продуктов сердечного клапана Lotus, сославшись на дополнительное время и инвестиции, которые потребуются для разработки и повторного внедрения более совершенной системы доставки. Производитель медицинского оборудования также добавил, что вся связанная с этим коммерческая, клиническая, научно-исследовательская и производственная деятельность также будет прекращена.
Ожидается, что это решение приведет к расчетным общим расходам до налогообложения по GAAP в размере от 225 до 300 млн долларов США из-за запасов, основных средств, нематериальных активов и некоторых других выходных расходов. Boston Scientific прогнозирует, что от 100 до 150 миллионов долларов из этих расходов повлияет на скорректированные результаты. По заявлению компании, подавляющее большинство этих расходов будет зарегистрировано в четвертом квартале 2020 года. В то же время ожидается, что это решение будет способствовать учету GAAP и скорректированной прибыли на акцию в 2021 году примерно на один-два цента, а в дальнейшем будет нейтральным.
Компания пояснила, что добровольный отзыв системы клапана аорты с краем Lotus произошла исключительно из-за системы доставки, и подчеркнула, что клапан продолжает демонстрировать положительные и клинически эффективные характеристики после имплантации. По словам компании, нет никаких проблем с безопасностью для пациентов, которым в настоящее время имплантирован краевой клапан Lotus.
Клапанная система Lotus - это транскатетерная система замены аортального клапана, которая состоит из искусственного аортального клапана сердца и системы доставки, используемой для имплантации клапана без необходимости операции на открытом сердце. Клапан изготовлен из натуральной ткани, полученной из сердца коровы, которая прикреплена к металлической (никель-титановой) раме для поддержки.
Сегодняшние новости ярко негативны для компании:
Boston Scientific Corp. инициировала глобальный отзыв всего своего периферийных устройств Lotus Edge из-за «сложностей», связанных с системой доставки и развертыванием продукта. Акции упали на 8%+ в ходе предпродажных торгов во вторник.
Кроме того, Boston Scientific ( BSX ) объявила о решении сразу же отказаться от своей платформы продуктов сердечного клапана Lotus, сославшись на дополнительное время и инвестиции, которые потребуются для разработки и повторного внедрения более совершенной системы доставки. Производитель медицинского оборудования также добавил, что вся связанная с этим коммерческая, клиническая, научно-исследовательская и производственная деятельность также будет прекращена.
Ожидается, что это решение приведет к расчетным общим расходам до налогообложения по GAAP в размере от 225 до 300 млн долларов США из-за запасов, основных средств, нематериальных активов и некоторых других выходных расходов. Boston Scientific прогнозирует, что от 100 до 150 миллионов долларов из этих расходов повлияет на скорректированные результаты. По заявлению компании, подавляющее большинство этих расходов будет зарегистрировано в четвертом квартале 2020 года. В то же время ожидается, что это решение будет способствовать учету GAAP и скорректированной прибыли на акцию в 2021 году примерно на один-два цента, а в дальнейшем будет нейтральным.
Компания пояснила, что добровольный отзыв системы клапана аорты с краем Lotus произошла исключительно из-за системы доставки, и подчеркнула, что клапан продолжает демонстрировать положительные и клинически эффективные характеристики после имплантации. По словам компании, нет никаких проблем с безопасностью для пациентов, которым в настоящее время имплантирован краевой клапан Lotus.
Клапанная система Lotus - это транскатетерная система замены аортального клапана, которая состоит из искусственного аортального клапана сердца и системы доставки, используемой для имплантации клапана без необходимости операции на открытом сердце. Клапан изготовлен из натуральной ткани, полученной из сердца коровы, которая прикреплена к металлической (никель-титановой) раме для поддержки.
Сегодня рассмотрим ещё одну компанию из Medical Devices: Stryker Corp
Тикер $SYK
О компании
Stryker Corp – американская компания, одна из ведущих в области медицинских технологий. Компания предоставляет инновационные продукты и услуги по трем основным направлениям: ортопедия (35% выручки), медицина и хирургия (44%), нейрохирургия и позвоночник (21%). Основная миссия компании заключается в совершенствовании медицинской помощи с целью улучшения результатов для пациентов. Компания имеет 7 784 патента на свою интеллектуальную собственность. В компании трудятся около 36 000 сотрудников по всему миру. Продукты Stryker продаются более чем в 100 странах (74% выручки приходится на США, 26% - на остальной мир).
🏆Рейтинги аналитиков:
SimpleWallSt - Overvalued -17.4%
YahooFinance:
11 - strong buy
6 - buy
8 - hold
2 - sell
TipRanks (Downside -0.14%):
10 - buy;
5 - hold
📌 Финансовые показатели
❇️ За 5 лет котировки выросли на 143%, отрасль выросла на 109,6%
❇️ Акции торгуются на 4% выше февральских максимумов.
❇️ Капитализация 86млрд$
❇️ P/E 51 среднее по отрасли 56,9
❇️ P/B 6,82 среднее по отрасли 4
❇️ Выручка за 5 лет выросла на 47%
❇️ Прибыль за аналогичный период выросла на 340%
❇️Коэффициент срочной ликвидности 2,15
❇️Коэффициент текущей ликвидности 2,89
⛔️ Debt/Equity 101,1%. Ликвидные средства 13,5млрд$, Долг 14,6 млрд$.
❇️ Дивиденды 1,4%. Дивидендные выплаты увеличиваются последние 10 лет👍
❇️ Payout Ratio 49,1%
Отчетность📋
💰Выручка 3,74 млрд$ ( +4,2% к прогнозу)
💰Чистая прибыль 621млн $ ( +23% г/г)
💰EPS 2,14$ ( +33% к прогнозу)
Акционеры
72,2% акций принадлежат институциональным инвесторам (7,77 - T.Rowe Price Group, 7.68% - Vanguard, 6,88% - Black Rock и пр.)
11,5% - принадлежат инсайдерам
Последняя крупная инсайдерская сделка была в августа, когда Ген. Директор продал акций на 26 млн.$.
В основном инсайдеры больше продают акции, но продажи идут небольшими частями - на карманные расходы.
Преимущества 🟢
1️⃣ Подразделение ортопедии (35% выручки компании). По оценкам ВОЗ к 2025 году спрос на ортопедические имплантаты увеличиться на 48%. Это позволит наращивать выручку на 4% в год.
Так в качестве примера использования инновационных технологий в ортопедии можно посмотреть на роботов MAKO от Stryker, их устанавливают в хирургических отделениях для проведения операций по замене коленного или тазобедренного суставов.
2️⃣ Stryker заключает контракты с крупными больницами и медицинскими учреждениями. Сотрудничество позволяет бизнесу быть стабильным. Несмотря на снижение выручки в последнем квартале, продажи восстановятся после нормализации ситуации с вирусом. Stryker наращивал выручку 40 лет подряд.
3️⃣ Бизнес широко диверсифирован: три направления практически с равными долями
4️⃣ За последние 4 года Stryker приобрела 9 компаний за более чем 15 млрд$. Активная экспансия позволила расширить подразделения по производству имплантатов.
5️⃣ Stryker начали развиваться на новых рынках: производства лекарств и оборудования для дефибрилляции.
Риски 🔴
1️⃣ конкурентная среда, основанная на новых технологиях
2️⃣ интеграция приобретаемых компаний несет дополнительный риск
3️⃣ снижение бюджетов на закупку нового оборудования со стороны медучреждений
Итоги 📝
💪Котировки сейчас на исторических максимумах. Входить на данных уровнях - опасно, но долгосрочно - это устойчивый бизнес, который подойдет любому типу долгосрочных инвесторов.
Тикер $SYK
О компании
Stryker Corp – американская компания, одна из ведущих в области медицинских технологий. Компания предоставляет инновационные продукты и услуги по трем основным направлениям: ортопедия (35% выручки), медицина и хирургия (44%), нейрохирургия и позвоночник (21%). Основная миссия компании заключается в совершенствовании медицинской помощи с целью улучшения результатов для пациентов. Компания имеет 7 784 патента на свою интеллектуальную собственность. В компании трудятся около 36 000 сотрудников по всему миру. Продукты Stryker продаются более чем в 100 странах (74% выручки приходится на США, 26% - на остальной мир).
🏆Рейтинги аналитиков:
SimpleWallSt - Overvalued -17.4%
YahooFinance:
11 - strong buy
6 - buy
8 - hold
2 - sell
TipRanks (Downside -0.14%):
10 - buy;
5 - hold
📌 Финансовые показатели
❇️ За 5 лет котировки выросли на 143%, отрасль выросла на 109,6%
❇️ Акции торгуются на 4% выше февральских максимумов.
❇️ Капитализация 86млрд$
❇️ P/E 51 среднее по отрасли 56,9
❇️ P/B 6,82 среднее по отрасли 4
❇️ Выручка за 5 лет выросла на 47%
❇️ Прибыль за аналогичный период выросла на 340%
❇️Коэффициент срочной ликвидности 2,15
❇️Коэффициент текущей ликвидности 2,89
⛔️ Debt/Equity 101,1%. Ликвидные средства 13,5млрд$, Долг 14,6 млрд$.
❇️ Дивиденды 1,4%. Дивидендные выплаты увеличиваются последние 10 лет👍
❇️ Payout Ratio 49,1%
Отчетность📋
💰Выручка 3,74 млрд$ ( +4,2% к прогнозу)
💰Чистая прибыль 621млн $ ( +23% г/г)
💰EPS 2,14$ ( +33% к прогнозу)
Акционеры
72,2% акций принадлежат институциональным инвесторам (7,77 - T.Rowe Price Group, 7.68% - Vanguard, 6,88% - Black Rock и пр.)
11,5% - принадлежат инсайдерам
Последняя крупная инсайдерская сделка была в августа, когда Ген. Директор продал акций на 26 млн.$.
В основном инсайдеры больше продают акции, но продажи идут небольшими частями - на карманные расходы.
Преимущества 🟢
1️⃣ Подразделение ортопедии (35% выручки компании). По оценкам ВОЗ к 2025 году спрос на ортопедические имплантаты увеличиться на 48%. Это позволит наращивать выручку на 4% в год.
Так в качестве примера использования инновационных технологий в ортопедии можно посмотреть на роботов MAKO от Stryker, их устанавливают в хирургических отделениях для проведения операций по замене коленного или тазобедренного суставов.
2️⃣ Stryker заключает контракты с крупными больницами и медицинскими учреждениями. Сотрудничество позволяет бизнесу быть стабильным. Несмотря на снижение выручки в последнем квартале, продажи восстановятся после нормализации ситуации с вирусом. Stryker наращивал выручку 40 лет подряд.
3️⃣ Бизнес широко диверсифирован: три направления практически с равными долями
4️⃣ За последние 4 года Stryker приобрела 9 компаний за более чем 15 млрд$. Активная экспансия позволила расширить подразделения по производству имплантатов.
5️⃣ Stryker начали развиваться на новых рынках: производства лекарств и оборудования для дефибрилляции.
Риски 🔴
1️⃣ конкурентная среда, основанная на новых технологиях
2️⃣ интеграция приобретаемых компаний несет дополнительный риск
3️⃣ снижение бюджетов на закупку нового оборудования со стороны медучреждений
Итоги 📝
💪Котировки сейчас на исторических максимумах. Входить на данных уровнях - опасно, но долгосрочно - это устойчивый бизнес, который подойдет любому типу долгосрочных инвесторов.
