🇷🇺⚙️🇺🇲США разорвали соглашение по поставкам стали из России.
Отдельно введены заградительные пошлины против Северстали $chmf

Американская администрация приняла решение разорвать соглашение о приостановке антидемпингового расследования в отношении поставок плит из углеродистой стали российского производства в США.

Кроме того, в документе указывается, что в отношении продукции Северстали вводится антидемпинговая маржа в размере 53,81%, а в отношении России в целом — 185%.

☕️ С Понедельником, Друзья!

📝Темы обзора:
🔸Ближний восток;
🔸Перспективы американских индексов;
🔸 ⚡️ Ослабление рубля

Вчера индексы на ближнем востоке двигались разно направленно: ориентированные на сырьё (Саудовская Аравия и Египет) росли, ориентированный на технологии Израиль - падал:
🇪🇬EGX30 вырос на 0,82%
🇸🇦TADAWUL в плюсе на 1,07%
🇮🇱TA 35 потеряла 1,03%

🛢📈 Такое ощущение, что Международное энергетическое агентство (МЭА) играет в одни ворота с Саудовской Аравией:
Цены на нефть выросли в пятницу после того, как МЭА сообщило о своих ожиданиях о рекордном глобальном спросе при одновременных сокращениях поставок, что привело к росту нефти седьмую неделю подряд в рамках самой длинной серии роста с 2022 года.

Ранее в четверг ОПЕК также заявили, что ожидают роста спроса на нефть на 2,44 млн баррелей в сутки уже в этом году.

🇸🇦Интересно, что Саудовская Аравия не только строит города в пустыне на свои сверх доходы от нефти, но и занимается реструктуризацией своего долга. Вчера стало известно, что С.А. досрочно погасила облигаций (сукук) на сумму более 9,5 млрд $ (в риалах) со сроком погашения в 2024-2026 г.г. и заявили, что в скором времени выпустят новый долг (сукук) на 9,5 млрд $ со сроком погашения 2031-2038 г.г. Инициатива направлена на укрепление внутреннего вторичного рынка💪 (заботятся о минорах🤗).

🇺🇸 В США индексы S&P и Nasdaq показывают вторую подряд неделю слабости при этом волатильность находится на высоком уровне, что намекает на нервозность трейдеров. В таких ситуациях управляющие фондами могут зафиксировать некоторые рискованные активы, что вызовет очередную волну распродаж.
Кроме того, трейдеры торгующие по тренду будут продавать по мере снижения индексов.
Однако всё может измениться из-за публикации июльского протокола ФРС на этой неделе и результатов ежегодной встречи ФРС в Джексон-Хоул в конце месяца.
Если протоколы подтвердят ожидания трейдеров по остановке повышения ставки или на потенциальный разворот в ДКП ФРС, то рост S&P не заставит себя ждать.
Также интересны будут инвесторам на неделе отчёты ритейлеров, которые показывают настроения покупателей.

🇷🇺Российских инвесторов же мало интересовали на той неделе S&P и прочие, нас интересовал доллар по 100руб. и как долго такое будет продолжаться!?
Доллар_по_100 пугает не только нас с вами, но и ЦБ, т.к. стремительное обесценение хоть и помогает наполнять бюджет, но стремительно разгоняет инфляцию и усложняет жизнь Росстату, которым всё сложнее нести пургу об инфляции в 4%.

Сейчас рубль выглядит крайне перепроданным и коррекция на 5-10% нужна, но есть несколько факторов, без которых ТА работать не будет:

🔸 разрешение российским компаниям оставлять валютную выручку на своих зарубежных счетах в рамках межправительственных соглашений (все больше валюты не приходит в Россию от экспорта);
🔸 переход во внешней торговле на рубли и валюты дружественных стран создает нехватку "твердой" валюты на местном рынке. Доля расчетов в рублях за экспорт больше, чем в расчетах за импорт и растет она быстрее — 42 % в июле против 30 % в июне. Весь профицит торговли товарами и услугами формируется в рублях, по валюте возникает дефицит;
🔸 🤦 отток капитала из России в 2022 году составил рекордные 243 млрд$ (13% ВВП), в первом квартале 2023 года — 21 млрд$ . Притока валюты от нерезидентов в рамках прямых и портфельных инвестиций в России уже нет и в ближайшие годы не будет.

Для укрепления в текущих условиях могут послужить следующие факторы: монетарная жесткость ЦБ, ещё большее повышение цен на нефть, снижение дисконта на Urals, улучшение динамики ВВП и стабилизация бюджетных параметров.

Хорошего Вам дня и удачных сделок🤗

Во вторник, 15 августа 2023 ЦБ России проведёт внеочередное заседание Совета директоров по ключевой ставке, на котором будет рассматриваться вопрос об уровне ключевой ставки. Время публикации пресс-релиза о решении Совета директоров — 10:30 по московскому времени.

Ранее была информация с сайта цб рф, что ставку могут поднять на 4%, правда страница тут же стала 404🤷

Слабость бакса очевидна невооружённым глазом 😊👋

Спойлер вчерашней новости про +400 б.п. был близок к истине

🇷🇺 ЦБ: Инфляционное давление продолжает усиливаться. По оценке на 7 августа, показатель годовой инфляции увеличился до 4,4%. При этом текущие темпы прироста цен продолжают ускоряться. В среднем за последние три месяца текущий рост с поправкой на сезонность составил 7,6% в пересчете на год. Такой же показатель базовой инфляции увеличился до 7,1%.

Следующее заседание 15 сентября

Фьючерсы на газ в Европе стремительно расту более чем на 15%, так как в Австралии не могут сесть за стол переговоров бастующие и представители корпораций. Продолжающиеся забастовки могут нарушить мировые поставки.

Переговоры должны были состояться между представителями профсоюза и Woodside Energy Group Ltd., одной из двух компаний, эксплуатирующих пострадавшие объекты по сжижению природного газа.

Забастовки могут поставить под угрозу до 10% мирового экспорта СПГ. Хотя Европа редко покупает австралийский газ, ей придется конкурировать с другими странами Азии за замещающие грузы.

☕️ С добрым утром, Друзья!

Сегодня стремительно падают Азиатские площадки и причиной тому стали экономические проблемы Китая, поскольку данные показали, что цены на новое жилье падают второй месяц подряд. По этому поводу JPMorgan снизили годовой прогноз роста ВВП Китая до 4,8% с 5% , а группа Macquarie снизилась оценки для юаня.

В связи с этими негативными ожиданиями аналитики ждут от правительства Китая решительных мер поддержки экономики, но правительство пока избегает этого.

🇺🇸Индексы США вчера также не радовали инвесторов и продолжили падение. Причиной стал хороший отчёт о розничных продажах, которых превзошел прогнозы аналитиков, что усилило аргументы в пользу дальнейшего ужесточения ФРС, мол рост продаж обеспечино инфляцией.

Сегодня фрс опубликует протоколы июльского заседания, где мы встретим новую пищу для ума🤔.

🇷🇺Российский рынок вчера предоставил трейдерам возможность для торговли высокой волатльностью, однако торги Завершились там же где начались - на уровне 3100п.

Волатильность подарила нам Эльвира подняв ставку на 350 б.п. до 12% и хоть ставку подняли резко, но на акции это влияния не оказало, зато оказало на облигации и БПИФы ориентированные на стабильные выплаты.
Цены облигаций ушли в коррекцию для выравнивания доходности с обозначенной ставкой.
Рекомендую пересмотреть ваши облигации на предмет доходности и срока погашения, т.к. многие облигации ещё не достаточно скорректировались и еще есть потенциал для падения тела.

Вечером уже Bloomberg раскачивал наш рынок сообщением о том, что власти РФ обсуждали вопрос возврата нормы по обязательной продаже валютной выручки, чтобы стабилизировать курс, если решение будет принято, то курс рубля окрепнет.
И это позитивно для нас - инвесторов, можно дешевле покупать валюту☺️

На этом закончу, пора любоваться красотами Камы😍

Хорошего вам дня и удачных инвестиций🤗

The Guardian провели исследование, совместно с банком UBS, согдасно которому определили, что мировое частное богатство сократилось на $11,3 трлн, или на 2,4%, — до $454 трлн.

Среднее состояние одного взрослого человека снизилось на $3,2 тыс., до $84 718.

Это падение "нашего" состояния знаменует практически первый значимый перерыв в вековом непрерывном увеличении благосостояния домохозяйств.

Сокращение Благосостояния каснулось всех слоев общества: от самых богатых, до бедных. Причем в реальном выражении оно будет ощущаться еще сильнее из-за стремительного роста инфляции во всем мире и обвала многих валют к доллару.

Согласно отчету UBS, число людей с активами более $ 1 млн сократилось с 62,9 млн в конце 2021 г. до 59,4 млн в конце 2022 г.

🇺🇲Число миллионеров в США снизилось на 1,8 млн, до 22,7 млн.
🇨🇳На втором месте расположился Китай —6,2 млн миллионеров.

🏴󠁧󠁢󠁥󠁮󠁧󠁿В Великобритании число миллионеров снизилось на 440 тыс. человек, до 2,6 млн,
🇳🇿в Австралии — на 360 тыс., до 1,8 млн.
🇯🇵Япония потеряла 3,2 млн таких людей, теперь их количество составляет 2,6 млн.

Обладателей более крупного состояния, более $50 млн, стало меньше на 22,5 тыс. — теперь их в мире 243 тыс. человек.

☕️ С Добрым утром, Друзья!

🇷🇺Власть нашла подход с бизнесу и сейчас вместо директивного управления обходится разговорами. Например вчера власти попросили экспортёров чуть больше продавать валюты в рынок для стабилизации курса рубля и экспортеры дружно согласились. Ранее также дружно согласились выплатить windfall tax. Вот чего треклятый запад добился.

Но пока экспортеры выписывают чеки на валюту, ммвб продолжает падать. На этой неделе наблюдаем сильнейшее падение за 2023 год и новичкам на рынке наверняка не просто.
Сильнее прочих летят вниз акции электроэнергетических компаний, вообще их скачкообразный рост на десятки и сотни процентов в этом году выглядел крайне подозрительно для компаний из защитного сегмента. Сейчас цены нормализуются.

🇺🇸 падает не только ммвб, но и американские индексы. Во вчерашних протоколах фрс многие увидели решимость продолжать закручивать гайки в ДКП для лечебного удушения экономики.

И на этом фоне идут широкие распродажи во всех инструментах, в т.ч. инвесторы выходят средства из развивающихся рынков и покупают доллары dxy вырос выше 103п.
🔐Сегодня вниз устремился и биткоин, не подтверждая свои защитные функции.

Глядя на картину рынков сложно понять куда же бегут все эти миллиарды денег от продажи всех видов активов (акции, облигации, крипта и золото). Пишите ваши предположения в комментариях.

🇨🇳В Китае цб пытается смягчить ситуацию на рынке вливаниями ликвидности, но этого пока не достаточно. Китай своими действиями противоречит риторике США и т.о. подчеркивая конфликт.
Так же слабость рынка Китая усугубляется очередным просрочками в выплатах.
Один из крупнейших теневых банков Китая пропустил платежи по нескольким инвестиционным продуктам, что вызвало редкие протесты в Пекине.
Zhongrong International Trust Co. пропустила платежи по десяткам продуктов и не имеет срочных планов по удовлетворению клиентов, что указывает на то, что проблемы в китайском теневом банке глубже, чем предполагалось ранее.
Проблемы связаны с недостаточной ликвидностью из-за падения облигаций застройщиков (по сути маржин колл).

Из интересного отмечу: расширение штата МИД РФ с 3 441 до 3 561 и увеличение зарплаты этим эффективным сотрудника😂.
Да-да, это именно те эффективные сотрудники которые сократили численность партнёров России до Белоруссии, КНДР, Сирии и Ирана😂 видимо для контактов с этими влиятельными странами нужно больше людей.

На этой позитивной ноте желаю вам удачных сделок и хорошего дня🤗